[年报]紫江企业:上海紫江企业集团股份有限公司2020年年度报告
原标题:紫江企业:上海紫江企业集团股份有限公司2020年年度报告 公司代码：600210 公司简称：紫江企业 上海紫江企业集团股份有限公司 2020年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司 全体董事出席 董事会会议。 三、 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 为本公司出具了 标准无保留意见 的审计报告。 四、 公司负责人 沈雯 、主管会计工作负责人 秦正余 及会计机构负责人（会计主管人员） 王艳 声明： 保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2020年12月31日，公司期末可供分配利润 为人民币1,552,323,396.94元。公司2020年年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数 分配利润。本次利润分配预案如下：公司拟向全体股东每10股派发现金红利2.50元（含税）。截至 2020年12月31日，公司总股本1,516,736,158股，以此计算合计拟派发现金红利379,184,039.50元（ 含税）。本年度公司现金分红比例为67.09%。如在本报告披露之日起至实施权益分派的股权登记 日期间，公司总股本发生变动的，公司拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例。如后续总 股本发生变化，将另行公告具体调整情况。 本次利润分配预案尚需提交股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告涉及的未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实际承诺，请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述了对公司未来发展产生不利影响的风险因素及对策措施，有关风 险及对策措施详见本报告“第四节 经营情况讨论与分析”中“关于公司未来发展的讨论与分 析”之“可能面对的风险”中的相关内容，敬请广大投资者注意投资风险。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ . 4 第三节 公司业务概要 ................................ ................................ ................................ ..................... 7 第四节 经营情况讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ......... 8 第五节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ........................... 24 第六节 普通股股份变动及股东情况 ................................ ................................ ........................... 34 第七节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ............... 37 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................ ................................ ....... 37 第九节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ........................... 40 第十节 公司债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ........... 42 第十一节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ........................... 44 第十二节 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................. 137 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司、紫江企业 指 上海紫江企业集团股份有限公司 紫江集团 指 上海紫江（集团）有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 PET瓶 指 原料经干燥、加热、熔融、注塑、吹塑等加工工艺后制成中空容器，称为PET瓶；在PET 瓶的加工工艺中，有一种方法为“两步法”工艺，即先将PET原料经干燥、加热、熔融、 注塑成体积较小的试管状半成品，再吹塑成为较大的成品中空容器，PET为“聚对苯二甲 酸乙二醇酯”的简称（其中试管状半成品称为PET瓶坯） 热灌装瓶 指 对于塑料等制成的容器类包装产品，适用于在87°C以上温度灌装内容物的中空瓶状容器 皇冠盖 指 用马口铁压制而成的瓶盖产品，主要为啤酒瓶等封口使用 PP防盗盖 指 用注塑等生产工艺加工而成的瓶盖产品，其特殊的瓶盖结构具有表明“瓶装产品是否已经 开盖使用过”的功能 PE流延膜 指 经过挤出、流延等加工工艺制成的薄膜类产品，为“聚乙烯”的简称 锂电池铝塑膜 指 软包电池的封装材料，由多种塑料铝箔和粘合剂组成的高强度、高阻隔多层复合物 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 上海紫江企业集团股份有限公司 公司的中文简称 紫江企业 公司的外文名称 SHANGHAI ZIJIANG ENTERPRISE GROUP CO.,LTD 公司的外文名称缩写 ZJQY 公司的法定代表人 沈雯 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 高军 甘晶晶 联系地址 上海市虹桥路2272号虹桥商务大厦7楼C座 上海市虹桥路2272号虹桥商务大厦7楼C座 电话 021-62377118 021-62377118 传真 021-62377327 021-62377327 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、 基本情况 简介 公司注册地址 上海市莘庄工业区申富路618号 公司注册地址的邮政编码 201108 公司办公地址 上海市虹桥路2272号虹桥商务大厦7楼C座 公司办公地址的邮政编码 200336 公司网址 http://www.zijiangqy.com 电子信箱 [email protected] 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 上海市虹桥路2272号虹桥商务大厦7楼C座投资者关系部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 紫江企业 600210 六、 其他 相 关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 上海市汉口路99号6楼 签字会计师姓名 葛勤、元林平 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2020年 2019年 本期比上年同期 增减(%) 2018年 营业收入 8,417,639,218.25 9,210,963,560.33 -8.61 9,009,856,257.37 归属于上市公司股东的净利润 565,214,257.13 494,198,437.20 14.37 432,742,261.14 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 536,034,021.05 417,637,798.00 28.35 268,348,988.13 经营活动产生的现金流量净额 1,068,746,096.59 988,690,621.13 8.10 997,989,536.41 2020年末 2019年末 本期末比上年同 期末增减（%） 2018年末 归属于上市公司股东的净资产 5,312,743,627.36 4,917,669,704.03 8.03 4,469,125,496.99 总资产 11,066,600,977.47 10,781,154,162.32 2.65 10,374,314,906.91 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2020年 2019年 本期比上年同期增减(%) 2018年 基本每股收益（元／股） 0.373 0.326 14.42 0.285 稀释每股收益（元／股） 0.373 0.326 14.42 0.285 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） 0.353 0.275 28.36 0.177 加权平均净资产收益率（%） 11.06 10.30 增加0.76个百分点 9.91 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 10.98 8.70 增加2.28个百分点 6.15 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外 会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归 属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2020年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 1,853,849,416.36 2,562,344,769.03 2,551,727,037.69 1,449,717,995.17 归属于上市公司股东的净利润 42,488,168.40 206,284,877.22 191,547,461.30 124,893,750.21 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净利润 44,281,423.95 201,283,701.70 186,543,918.32 103,924,977.08 经营活动产生的现金流量净额 -129,087,628.50 509,474,438.14 466,675,084.87 221,684,202.08 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2020年金额 2019年金额 2018年金额 非流动资产处置损益 -6,429,876.99 50,753,436.46 -17,251,618.67 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 47,071,880.24 40,502,590.35 34,579,702.08 债务重组损益 -64,704.40 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易 性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取 得的投资收益 8,880,501.68 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、 衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权 投资取得的投资收益 3,682,820.93 917,686.84 对外委托贷款取得的损益 432,802.64 424,525.01 430,998.28 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -6,683,024.67 -1,208,620.27 5,067,021.07 其他符合非经常性损益定义的损益项目 164,921,402.52 少数股东权益影响额 -1,089,473.63 -361,287.68 -1,274,044.41 所得税影响额 -7,740,188.04 -14,467,691.51 -30,960,689.54 合计 29,180,236.08 76,560,639.20 164,393,273.01 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 6,113,710.40 0.00 6,113,710.40 3,682,820.93 其他权益工具投资 1,183,000,000.00 1,433,000,000.00 -250,000,000.00 9,500,000.00 其他非流动金融资产 146,334,088.46 112,927,055.76 33,407,032.70 -14,298,385.51 合计 1,335,447,798.86 1,545,927,055.76 -210,479,256.90 -1,115,564.58 十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、公司主要业务 经过多年的发展，目前公司形成了以包装业务为核心，快速消费品商贸业务、进出口贸易业 务、房地产业务和创投业务为辅的产业布局。包装业务作为公司的核心业务，主要产品为PET 瓶及瓶坯、皇冠盖、塑料防盗盖、标签、喷铝纸及纸板、彩色纸包装印刷、薄膜等包装材料以及 饮料OEM等产品。公司业务情况如下图： 紫江企业 包装业务 快速消费品 商贸业务 进出口贸易房地产业务 PET瓶及瓶坯皇冠盖及标签塑料防盗盖OEM饮料喷铝纸及纸板 彩色纸包装印 刷 薄膜 创投业务 2、公司主要经营模式 （1）采购模式 公司包装业务产品的原材料采购，由各事业部或相关子公司负责制定严格的采购管理制度， 并严格选择供应商，公司对采购活动进行监督和管理，对主要原材料一般采用集中采购的模式。 对通用性辅助包装材料的采购，由公司管理总部负责招标集中采购。 （2）生产模式 公司包装业务产品由各事业部下属子公司生产制造，公司及各事业部对子公司的生产活动进 行管理。公司采取“以销定产”方式，按订单组织生产。根据和客户合作方式的不同，生产主要分 为一般生产、来料加工两种方式。 （3）销售模式 公司一方面与多家跨国公司和知名品牌紧密合作，另一方面开发新的中小型客户，在市场深 度和广度上寻求突破。销售模式以直销为主，少部分产品以直销和代销相结合的方式。 3、行业情况 《国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》提出2016-2021年包装行业应重点发展绿色 包装、安全包装、智能包装，大力倡导适度包装，深入推进军民通用包装，全力构建资源节约、 环境友好、循环利用、持续发展的新型产业格局，有效夯实产业发展基础。 “十三五”期间，包装工业的具体目标包括实施“创新驱动战略”，深度对接消费品工业“三 品”专项行动，不断增强自主创新能力，显著提高两化融合水平，着力加强包装品牌培育，大力 促进新型业态成长。通过转型升级和提质增效，增强全产业链在市场需求结构变化中的供给能力， 提升在“中国制造”体系中的支撑力和在国民经济建设中的贡献力，促进产业保持中高速增长， 迈向中高端水平，逐步实现我国由“包装大国”向“包装强国”的转变。 （2）行业发展前景 饮料行业的发展为本行业广阔前景提供了重要动力和基本保障。目前我国饮料消费量尚低于 世界平均水平，随着国家城镇化发展的有序推进和人民生活水平的不断提高，国内饮料市场发展 潜力巨大。 近年来，PET包装除广泛用于包装碳酸饮料、饮用水、果汁、酵素和茶饮料等以外，还用于 食品、化工、药品包装等方面。我国是全球最大包装制造和消费大国，PET包装凭借其成本低、 性能好、利于回收、用途广的优势，产能持续处于稳步增长状态，因此有较好的发展前景。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 □适用 √不适用 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1、管理上：长期与国内外著名公司合作所积累的共赢意识、服务经验以及多年不断探索、持续 改善的管理经验和适应市场变化不断创新的商业模式。 2、技术上：专注于精细化管理所带来的成本优势和不断进行的技术升级与创新优势。 3、人才上：具有一批高效主动、执行力强的管理梯队和勇于创新、具有钻研精神的专业技术人 员。 4、意识上：专注、简单、持久、执着的价值观。 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况 讨论与分析 2020年，新冠疫情席卷全球，中美贸易摩擦不断加剧，全球政治经济形势发生了较大变化， 给企业的经营管理带来很大的挑战。面对严峻的外部形势，公司管理层与全体员工一起积极响应 党和国家号召，认真实施各项防疫措施，在国内疫情缓解后，加快组织复工复产。在全体员工的 共同努力下，公司在疫情防控和生产经营方面均取得了良好的成绩。 2020年，主要工作如下： 1、市场拓展工作 虽然2020年市场受到严峻的考验，但公司上下齐心、攻坚克难，全年度取得了较好的成绩。 饮料包装产业集群一方面继续巩固传统战略客户和中小客户的市场份额，容器包装事业部在 中粮、太古可口可乐系统实现业务增长——石家庄可乐瓶胚二期扩产、山东可乐厂内瓶坯项目顺 利达成，并首次为中粮可乐的自有注塑机提供托管服务；另一方面开拓了以元气森林为代表的新 兴饮料客户群体，迎来了新的增长点。疫情之下公司凭借优异的生产管理优势保障了以蓝月亮洗 手液为代表的日化清洁产品供应，并由此行成了良好示范效应，与联合利华达成了洗洁精瓶坯供 应合作，进一步拉升了日化产品市场份额；以往份额较少的乳品领域也有了较大进展，实现与蒙 牛等乳品企业合作的达成；在调味品包装市场，千禾二期连线顺利投产，三期连线项目正在规划； 瓶盖标签高端产品占比持续增高，并首次实现了产品出口，迈出了国际销售的“第一步”。 软包与新材料产业集群面对市场变化反应迅速，于困难中寻求机遇，扩大了医疗板块市场， 紫华企业加大传统产品附加值的同时，疫情期间3条透气膜生产线全部服务防疫物资，并借此契 机取得了医疗战略客户，全年销售额增长率达67%；紫江新材料上半年电池客户停产期间，敏锐 捕捉到国外电子烟行业的市场需求，顺势取得订单，大幅提升了同类别产品产量，下半年锂电池 市场复苏，抓住了储能和两轮动力软包电池需求快速增长的市场机遇，头部客户迅速放量增长， 市场份额呈现跨越式提升，实现了全年销量同比增长37%。紫江喷铝实现安徽中烟和江西中烟新 品销售，助力云南中烟红塔山大经典包装升级，成为独家纸张供应商，并继续推进镭射技术在食 品、化妆品等产品方面的运营，外贸市场逆势增长。 纸包装事业部培育了麦当劳、乐高和亿滋3家战略客户，新客户同比增长21%，在重点开发 的纸杯、纸袋、化妆品领域，开拓了TST、花西子等优质新客户。 商贸业务总结经验，思路创新，通过深化品牌信誉、数据引导运营、合作模式多样化等策略， 创造高附加值路径，散称业务突破了以往的“瓶颈”，实现了新的利润增长点。 2、技术创新工作 2020年，公司协同各下属企业积极争取国家各项创新扶持政策，为企业的发展提供支持。2020 年申请国家专利数达194项，其中外观设计专利3项，实用新型专利152项，发明专利36项，软 件著作权3项。获得授权专利132项，其中发明专利9项，实用新型专利116项，外观设计专利 3项，软件著作权4项。公司控股子公司共12家被认定为高新技术企业。 3、资源整合优化工作 2020年，在内部资源整合方面，公司通过新一轮运输招投标工作，降低吨公里单价，通过油 价联动机制减少运费，基本完成上海紫江国际贸易有限公司为公司下属制造业的进出口货代，为 上海紫日包装有限公司、公司瓶盖标签等企业带来可观的成本节约。 4、内部运营管理工作 公司通过创意工坊、金点子等多种形式为员工提供价值创造平台，增加员工参与度和贡献度。 在用工效率方面，制造业用工人数为5,952人，比上年人数下降1.1%。人均工业增加值49.75万 元/人，比2019年提升5.4%。 在能耗管理方面，上市公司制造业发生能耗费用同比上年大幅下降9%，利用清洁能源发电 678万度，比上年增长46%。 5、履行社会责任工作 2020年的疫情给我们带来了从所未有的“考验”，湖北地区危难之际多方支援，公司在做好企 业自身防疫的同时，积极响应党和政府的号召并切实履行社会责任，向湖北地区相关单位累计捐 赠现金人民币1,000万元，定向用于开展防范抗击新型冠状病毒肺炎疫情项目。 在安全生产方面，管理总部以“企业安全标准化管理体系”为抓手，以“风险的分级管理”为重 点，推出了上市公司统一的安全管理评价体系，并将在2021年全面落实执行。 公司自上市以来，积极履行公众公司责任，坚持每年现金分红，已累计为全体股东分红超过 35.36亿元。 6、投资者关系管理工作 报告期内，公司投资者关系部通过证券专线、上交所互动平台，与投资者进行交流沟通，向 投资者解释披露信息，耐心倾听、认真回答投资者疑问，让投资者对公司的经营管理有更进一步 的认识和了解，与机构投资者以及中小投资者建立良好的沟通渠道，培养投资者信心，进一步塑 造公司良好的外部形象，提升公信力和影响力。在资本运作方面，顺利完成了紫江新材料引入战 略投资者工作。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业总收入84.18亿元，比去年同期下降8.61%；营业总成本77.74亿元， 比去年同期下降11.16%；实现营业利润7.03亿元，比去年同期上升15.20%；实现归属于上市公 司股东的净利润5.65亿元，比去年同期上升14.37%；实现归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润5.36亿元，比去年同期上升28.35%；经营活动产生的现金流量净额为10.69亿元， 比去年同期上升8.10%。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位 : 元 币种 : 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（ %） 营业收入 8,417,639,218.25 9,210,963,560.33 -8.61 营业成本 6,619,783,726.66 7,350,875,302.45 -9.95 销售费用 218,331,797.48 415,607,293.37 -47.47 管理费用 520,454,522.85 585,014,919.68 -11.04 研发费用 222,134,773.30 178,046,706.69 24.76 财务费用 124,726,027.81 147,434,788.86 -15.40 经营活动产生的现金流量净额 1,068,746,096.59 988,690,621.13 8.10 投资活动产生的现金流量净额 -344,913,169.26 -161,979,808.24 -112.94 筹资活动产生的现金流量净额 -630,675,444.10 -598,128,585.41 -5.44 上述科目中同比变动超过30%的原因说明： (1）销售费用减少的主要原因是公司实行新收入准则，将运输费用重分类至主营业务成本。 (2）投资活动产生的现金流量净额减少的主要原因是上年同期公司控股子公司宁波紫泉饮料转让 土地厂房、紫江喷铝部分厂房动拆迁等收到的款项较多，以及报告期公司收购部分子公司的少数 股东股权所致。 2. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司实现营业总收入84.18亿元，比去年同期下降8.61%；营业总成本77.74亿元， 比去年同期下降11.16%，主要原因是疫情影响以及原料价格下跌相应带动影响产品价格下调所致。 (1). 主营业务 分 行业 、分 产品 、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本比 上年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） 工业 5,931,480,651.31 4,479,830,586.66 24.47 -0.91 -2.07 增加0.89个百分点 商业 2,019,370,682.18 1,803,850,890.51 10.67 -22.79 -24.85 增加2.44个百分点 房地产业 80,666,514.97 81,040,134.11 -0.46 -56.30 -34.58 减少33.35个百分点 服务业 26,186,602.69 8,175,095.83 68.78 -10.85 -0.37 减少3.29个百分点 合计 8,057,704,451.15 6,372,896,707.11 20.91 -8.59 -10.33 增加1.53个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本比 上年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） PET瓶及瓶坯 1,365,667,871.82 979,608,100.46 28.27 -9.68 -12.14 增加2.01个百分点 皇冠盖及标签 1,093,956,643.26 927,791,591.76 15.19 -0.86 -2.45 增加1.38个百分点 喷铝纸及纸板 260,365,521.93 207,214,293.53 20.41 -13.31 -9.81 减少3.09个百分点 薄膜 602,284,146.81 410,917,744.76 31.77 41.08 31.83 增加4.79个百分点 塑料防盗盖 418,513,781.85 322,460,996.06 22.95 -18.07 -14.55 减少3.18个百分点 彩色纸包装印刷 1,517,800,514.53 1,177,374,668.77 22.43 6.64 9.04 减少1.71个百分点 OEM饮料 639,118,939.27 436,710,412.50 31.67 -1.08 -7.66 增加4.87个百分点 房地产开发 80,666,514.97 81,040,134.11 -0.46 -56.30 -34.58 减少33.35个百分点 快速消费品商贸 1,670,447,310.30 1,504,293,017.11 9.95 -6.68 -8.62 增加1.91个百分点 进出口贸易 285,650,487.25 251,363,110.02 12.00 -62.98 -64.70 增加4.30个百分点 其他 123,232,719.16 74,122,638.03 39.85 -15.67 -14.88 减少0.55个百分点 合计 8,057,704,451.15 6,372,896,707.11 20.91 -8.59 -10.33 增加1.53个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本比 上年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） 华东地区 6,624,327,092.45 5,380,586,302.65 18.78 -10.47 -12.07 增加1.47个百分点 华南地区 694,523,457.08 595,922,216.12 14.20 -5.77 -6.28 增加0.47个百分点 华北地区 137,676,777.87 102,047,531.31 25.88 -8.10 -10.48 增加1.97个百分点 华中地区 495,759,018.42 388,211,214.39 21.69 14.62 8.30 增加4.57个百分点 西南地区 320,108,058.53 267,279,173.76 16.50 -0.86 -3.30 增加2.11个百分点 东北地区 396,809,516.64 353,067,598.30 11.02 -25.74 -25.66 减少0.10个百分点 西北地区 105,024,034.42 78,810,364.80 24.96 54.97 32.49 增加12.74个百分点 公司内各业务分 部相互抵销 716,523,504.26 793,027,694.22 - -13.50 -14.86 增加1.77个百分点 合计 8,057,704,451.15 6,372,896,707.11 20.91 -8.59 -10.33 增加1.53个百分点 (2). 产销量情况 分析表 √适用 □不适用 主要产品 单位 生产量 销售 量 库存量 生产量比上 年增减（%） 销售量比上年 增减（%） 库存量比上年 增减（%） PET瓶 亿只 36.25 36.21 0.08 -3.95 -4.08 -11.11 PET瓶坯 亿只 89.54 87.93 5.55 -0.08 -1.01 38.40 皇冠盖 亿只 182 176 13 -7.67 -6.36 119.59 塑料标签 亿米 5.72 5.55 0.33 8.75 13.96 83.33 喷铝纸及纸板 万m2 8,751 8,682 485 -12.91 -14.92 70.47 薄膜 万吨 2.70 2.62 0.18 36.23 37.90 41.35 塑料防盗盖 亿只 110.6 108.4 7.17 -11.39 -10.92 32.29 彩色纸包装印刷 亿印 7.46 7.51 0.68 0.67 3.16 41.67 OEM饮料 亿瓶 10.72 10.78 0.04 2.39 3.85 -57.89 (3). 成本分析表 单位： 元 分行业情况 分行业 本期金额 本期占总成 本比例(%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) 工业 4,479,830,586.66 70.30 4,574,359,751.87 64.37 -2.07 商业 1,803,850,890.51 28.31 2,400,310,648.52 33.78 -24.85 房地产业 81,040,134.11 1.27 123,872,464.82 1.74 -34.58 服务业 8,175,095.83 0.13 8,205,066.44 0.12 -0.37 合计 6,372,896,707.11 100.00 7,106,747,931.65 100.00 -10.33 分产品情况 分产品 本期金额 本期占总成 本比例(%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) PET瓶及瓶坯 979,608,100.46 15.37 1,114,936,303.83 15.69 -12.14 皇冠盖及标签 927,791,591.76 14.56 951,050,935.60 13.38 -2.45 喷铝纸及纸板 207,214,293.53 3.25 229,757,551.41 3.23 -9.81 薄膜 410,917,744.76 6.45 311,703,218.72 4.39 31.83 塑料防盗盖 322,460,996.06 5.06 377,367,360.99 5.31 -14.55 彩色纸包装印刷 1,177,374,668.77 18.47 1,079,723,675.77 15.19 9.04 OEM饮料 436,710,412.50 6.85 472,940,170.55 6.65 -7.66 房地产开发 81,040,134.11 1.27 123,872,464.82 1.74 -34.58 快速消费品商贸 1,504,293,017.11 23.60 1,646,218,701.31 23.16 -8.62 进出口贸易 251,363,110.02 3.94 712,092,779.07 10.02 -64.70 其他 74,122,638.03 1.16 87,084,769.58 1.23 -14.88 合计 6,372,896,707.11 100.00 7,106,747,931.65 100.00 -10.33 (4). 主要销售客户及主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额128,145.88万元，占年度销售总额15.22%；其中前五名客户销售额中关 联方销售额0万元，占年度销售总额0 %。 前五名供应商采购额106,748.06万元，占年度采购总额16.13%；其中前五名供应商采购额 中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%。 3. 费用 √适用 □不适用 2020年度，公司除研发费用较2019年度增长之外，其他费用均较上一年度有所下降，主要 是公司提升费用管理水平的同时加强研发投入。 4. 研发投入 (1). 研发 投入 情况表 √ 适用 □ 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 222,134,773.30 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 222,134,773.30 研发投入总额占营业收入比例（%） 2.64 公司研发人员的数量 480 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 6.79 研发投入资本化的比重（%） - (2). 情况说明 √ 适用 □ 不适用 公司一直注重技术创新，持续推进科技创新、技术升级和工艺改造，通过科技手段将环保理 念融入公司产品设计，进而创造出更优质、创新、绿色的产品，不断为公司可持续发展提供源动 力。 报告期内，公司获得授权的专利数共计132项，其中发明专利9项，实用新型专116项，外 观设计专利3项，软件著作权4项。公司申请并已受理的专利数共计194项，包括发明专利36 项，实用新型专利152项，外观设计专利及软件著作权6项。公司控股子公司共12家被认定为高 新技术企业。 公司在 食品 包装 领域、 铝塑膜电池 封装材料 及尼龙 材料领域共 3 家 子公司 获得 了 上海市专利 试点企业认定 。 5. 现金流 √适用 □不适用 公司报告期内现金流量的构成情况及其主要影响因素 单位：元 币种：人民币 项目 本期数 上年同期数 比上年同期增减 收回投资收到的现金 21,390,041.51 368,296,256.69 -94.19% 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 54,823,531.42 176,907,315.00 -69.01% 收到其他与投资活动有关的现金 - 9,500,000.00 -100.00% 投资活动现金流入小计 131,196,167.65 603,435,494.40 -78.26% 投资支付的现金 100,879,860.91 387,910,148.97 -73.99% 支付其他与投资活动有关的现金 3,801,931.67 9,500,000.00 -59.98% 投资活动现金流出小计 476,109,336.91 765,415,302.64 -37.80% 投资活动产生的现金流量净额 -344,913,169.26 -161,979,808.24 -112.94% 吸收投资收到的现金 90,067,609.80 - 100.00% 取得借款收到的现金 3,058,205,303.77 5,118,854,534.93 -40.26% 收到其他与筹资活动有关的现金 1,200,000,000.00 200,000,000.00 500.00% 支付其他与筹资活动有关的现金 500,688,358.49 200,000,000.00 150.34% 汇率变动对现金及现金等价物的影响 -914,255.17 2,955,162.68 -130.94% 现金及现金等价物净增加额 92,243,228.06 231,537,390.16 -60.16% 上述科目中同比变动超过30%的原因说明： (1)收回投资收到的现金减少的主要原因是上年同期公司有赎回货币市场基金，而报告期没有。 (2)处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额减少的主要原因是上年同期公司控股 子公司宁波紫泉饮料转让土地厂房、紫江喷铝部分厂房动拆迁等收到的款项较多，而报告期较少。 (3)收到其他与投资活动有关的现金减少的主要原因是公司控股子公司杭州紫江包装有限公司与 杭州紫太包装有限公司到期归还并重新签订了3年期的委托贷款协议，报告期没有。 (4)投资活动现金流小计减少的主要原因是报告期收回投资收到的现金、处置固定资产、无形资产 和其他长期资产收回的现金净额、收到其他与投资活动有关的现金较上年同期减少所致。 (5)投资支付的现金减少的主要原因是上年同期公司有申购货币市场基金，而报告期收购部分子公 司少数股东股权所致。 (6)支付其他与投资活动有关的现金减少的主要原因是公司控股子公司杭州紫江包装有限公司与 杭州紫太包装有限公司到期归还并重新签订了3年期的委托贷款协议，报告期没有，报告期公司 子公司紫江新材料应用技术有限公司支付土地受让保证金。 (7)投资活动现金流出小计减少的主要原因是投资支付的现金及支付其他与投资活动有关的现金 减少。 (8)投资活动产生的现金流量净额减少的主要原因是上年同期公司控股子公司宁波紫泉饮料转让 土地厂房、紫江喷铝部分厂房动拆迁等收到的款项较多，以及报告期公司收购部分子公司的少数 股东股权所致。 (9)吸收投资收到的现金增加的主要原因是报告期公司控股子公司紫江新材料引入战略投资方进 行增资，增资金额为9,006.76万元。 (10)取得借款收到的现金减少的主要原因是公司调整筹资结构，发现公司债、短融及超短融，相应 地减少借款。 (11)收到其他与筹资活动有关的现金增加的主要原因是报告期公司发行了短融及超短融共10亿， 发行了公司债2亿，上年同期只发行了2亿短融债。 (12)支付其他与筹资活动有关的现金增加的主要原因是公司兑付了5亿的超短融，上年同期只兑 付了2亿。 (13)汇率变动对现金及现金等价物的影响减少的主要原因是报告期人民币兑美元、欧元币值波动 幅度同比较小。 (14)现金及现金等价物净增加额减少的主要原因是报告期公司经营活动产生的现金流量净额较上 年同期略有增加，投资活动产生的现金流量净额、筹资活动产生的现金流量净额同比减少较多所 致。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产 及 负债 状 况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金额 较上期期末变 动比例（%） 交易性金融资产 - - 6,113,710.40 0.06 -100.00 应收票据 125,738,052.81 1.136 21,921,666.05 0.20 473.58 应收款项融资 65,222,347.56 0.589 142,866,704.47 1.33 -54.35 持有待售资产 - - 4,737,119.79 0.04 -100.00 递延所得税资产 70,909,348.89 0.641 38,419,680.52 0.36 84.57 其他非流动资产 50,037,598.69 0.452 27,019,529.30 0.25 85.19 短期借款 1,489,190,922.47 13.457 3,035,423,493.34 28.15 -50.94 预收款项 3,382,060.39 0.031 214,635,531.39 1.99 -98.42 合同负债 158,394,249.34 1.431 - - 100.00 一年内到期的非流动负债 389,991.53 0.004 - - 100.00 其他流动负债 590,755,044.25 5.338 72,523,095.03 0.67 714.58 应付债券 206,178,767.14 1.863 - - 100.00 长期应付款 809,060.89 0.007 - - 100.00 长期借款 1,163,616,514.32 10.515 592,193,862.67 5.49 96.49 递延所得税负债 192,523,572.49 1.740 103,180,362.14 0.96 86.59 非流动负债合计 1,609,026,208.73 14.539 733,491,824.66 6.80 119.37 其他综合收益 330,045,014.35 2.982 152,648,737.30 1.42 116.21 上述科目中同比变动超过30%的原因说明： (1)交易性金融资产减少的主要原因是报告期公司抛售了持有的康德莱股票所致。 (2)应收票据增加的主要原因是报告期公司收到的银行承兑汇票较上年同期增加。 (3)应收款项融资的减少的主要原因是报告期公司背书转让或贴现的银行承兑汇票较上年同期减 少。 (4)持有待售资产的减少的主要原因是报告期内控股子公司上海饮料处置了一条生产线。 (5)递延所得税资产的增加的主要原因是报告期以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资 产（凌脉网络等）、计入其他综合收益的其他权益工具投资（紫竹高新区及紫都置业）公允价值 变动所致。 (6)其他非流动资产增加的主要原因是报告期末公司预付固定资产购置款比上年同期增加。 (7)短期借款减少的主要原因是报告期公司发行公司债、短期融资券以及增加长期借款，从而相应 减少了短期借款。 (8)预收款项减少、合同负债增加的主要原因是报告期公司实行新收入准则，将预收账款重分类至 合同负债。 (9)一年内到期的其他非流动负债、长期应付款增加的主要原因是报告期公司子公司紫燕合金新增 融资租赁所致。 (10)其他流动负债增加的主要原因是报告期公司发行了5亿元短期融资券。 (11)长期借款增加的主要原因是报告期公司新增了部分长期借款所致。 (12)应付债券增加的主要原因是报告期公司发行了2亿元公司债券。 (13)递延所得税负债增加的主要原因是报告期内固定资产折旧方法与税法不一致所产生的暂时性 差异及计入其他综合收益的其他权益工具投资公允价值变动所致。 (14)其他综合收益增加的主要原因是其他权益工具投资公允价值变动所致。 (15)非流动负债合计增加的主要原因是报告期长期借款、应付债券、长期应付款、递延所得税负债 增加所致。 2. 截至报告期末主要资产受限情 况 √适用 □不适用 抵押资产受限情况 公司以全资子公司上海紫江彩印包装有限公司颛兴路888号的土地使用权(土地面积 93,676.00平方米)及厂房(建筑面积63,273.17平方米)为抵押物，为上海紫江(集团)有限公司向中国 农业银行股份有限公司上海闵行支行的借款13,600万元作担保。抵押物评估值为29,580万元，账 面原值为212,396,672.57元，账面净值为98,565,078.50元。其中记入固定资产房屋抵押原值 179,211,693.14元，净值78,156,940.55 元。记入无形资产土地使用权原值33,184,979.43元，净值 20,408,137.95 元。 公司以全资子公司上海紫丹食品包装印刷有限公司北松路888号的土地使用权（土地面积 41,387.00平方米）及厂房（建筑面积32836.00平方米）为抵押物，为上海紫丹印务有限公司向交 通银行股份有限公司上海闵行支行借款4,600.00万做抵押，抵押物估值131,000万元，账面原值 50,425,287.36元，净值15,709,139.93元。 (四) 行业经营性信息分析 √适用 □不适用 公司属于制造业中的橡胶和塑料制品业。 化工行业经营性信息分析 1 行业基本情况 (1). 行业政策及其变化 √适用 □不适用 与公司相关的行业政策主要是VOCs排放的相关规定和水污染防治法。2015年发布《大气污 染防治法》为VOCs综合治理提供了法律依据。上海市2015年发布了地方标准DB31/872-2015 《印刷业大气污染物排放标准》。2016年11月国务院印发了《控制污染物排放许可制》。2017 年《中华人民共和国水污染防治法》作了修订，另外上海市于2018年度相继出台了《上海市固定 污染源挥发性有机物在线监测体系建设方案》、《上海市污水排放标准》、《上海市锅炉大气污 染排放标准》，《上海市清洁空气行动计划（2018-2022）》，生态环境部于2019年7月出台《重 点行业挥发性有机物综合治理方案》，2019年12月20日公布施行《固定污染源排污许可分类管 理名录(2019版)》，2020年生态环境部关于《一般工业固体废物贮存和填埋污染控制标准》。 公司2020年的环保工作：坚决贯彻落实中央生态环境保护大会精神，《关于打赢蓝天保卫战 三年行动计划的通知》，根据《上海市生态环境局关于开展本市重点行业挥发性有机物综合治理 工作的通知》（沪环气〔2020〕41号）要求，以全面完成“一厂一方案”VOCs2.0方案评估为契机， 公司不断加大环保治理投入、狠抓自查自纠，有效减排。报告期间，在公司管理层的领导下，通 过各企业管理层的组织落实，严格执行环保新法新规，在中央环保督查回头看、上海环保执法来 闵行莘庄工业区督查、抽查中，强化环保标准化体系建设，源头削减与过程治理、末端治理并举， 落实废气、废水达标排放、危废规范处置、落实固定污染源挥发性有机物在线监测，积极应对重 污染天气应急响应等方面取得了一定的成效。 (2). 主要细分行业的基本情况及公司行业地位 √适用 □不适用 公司的核心业务是包装业务，与包装业务相关的主要业务包括饮料包装、薄膜基材、喷铝纸 及纸板和彩印业务，涉及包装行业下的饮料包装行业、快速消费品包装行业及薄膜行业等细分行 业，其中饮料包装行业为公司主要所属行业。具体内容详见本报告第三节公司业务概要“一、报 告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明”。 2 产品与生产 (1). 主要经营模式 √适用 □不适用 公司的饮料产业集群业务的主要经营模式包括一般加工、来料加工、进料加工、固定回报合 资等。公司的软包及新材料产业集群业务的主要经营模式为一般加工模式。 报告期内调整经营模式的主要情况 □适用 √不适用 (2). 主要产品 情况 √适用 □不适用 产品 所属细分行业 主要上游原材料 主要下游应用领域 价格主要影响因素 PET瓶及瓶坯 食品包装 PET切片 饮料包装 石油价格 皇冠盖及标签 食品包装 马口铁/PE切片/OPP薄膜 /PET薄膜/PVC薄膜 啤酒瓶/食品塑料包装 马口铁价格 /石油价格 喷铝纸及纸板 包装 白卡纸 社会产品包装 原纸价格 薄膜 包装 PE切片/PA切片 卫生用品/食品包装 石油价格 塑料防盗盖 食品包装 PE切片 饮料包装 石油价格 彩色纸包装印刷 食品包装 白卡纸/灰板纸 食品包装/社会产品包装 原纸价格 OEM饮料 食品包装 PET瓶、瓶盖、标签、糖等 食品包装 饮料市场行情 (3). 研发创新 √适用 □不适用 报告期内，公司所获专利清单如下： 专利号 专利名称 有效期至 专利类别 ZL 201711243965.3 感光材料包装用聚烯烃黑膜、其制备方法和包含其的复合膜 2037.11 发明专利 ZL 201711327599.X 一种聚烯烃薄膜、其制备方法及包含其的感光材料封盖膜 2037.12 发明专利 ZL 201810264290.9 一种螺杆挤出机除尘料斗 2038.3 发明专利 ZL 201711131557.9 一种转铝镭射防伪纸及其制备方法 2037.11 发明专利 ZL 201610742743.5 一种铝塑膜铝层厚度的测试方法 2036.8 发明专利 ZL 201611159800.3 一种用于糊盒机的糊口纸张缺陷检测方法 2036.12 发明专利 ZL 201710286236.X 一种放卷式模切机清废装置 2037.4 发明专利 ZL 201711170755.6 单壁碳纳米管掺杂的镁合金结构件的制备方法 2037.11 发明专利 ZL 201711170753.7 石墨烯掺杂的镁合金结构件的制备方法 2037.11 发明专利 ZL 201922061737.5 一种带多种香味的标签 2029.11 实用新型 ZL 201922061738.X 一种多功能瓶身标签 2029.11 实用新型 ZL 201922033045.X 一种瓶体标签 2029.11 实用新型 ZL 201922033043.0 一种带香味的标 2029.11 实用新型 ZL 201922033044.5 一种温感标签 2029.11 实用新型 ZL 201922061739.4 一种带有背印标志的标签 2029.11 实用新型 ZL 202020530573.6 一种带镭射效果的标签 2030.4 实用新型 ZL 202020524768.X 一种瓶身标签结构 2030.4 实用新型 ZL 202020524766.0 一种易撕除的瓶身标签 2030.4 实用新型 ZL 202020530571.7 一种耐穿刺标签 2030.4 实用新型 ZL 202020528176.5 一种耐磨标签 2030.4 实用新型 ZL 202020532064.7 印刷刀线清洁装置及印刷机 2030.4 实用新型 ZL 202020528034.9 一种防紫外线功能的标签 2030.4 实用新型 ZL 202020530572.1 一种柔性版印刷拼版印刷版辊 2030.4 实用新型 ZL 202020528103.6 一种牛奶盒用标签及其牛奶盒 2030.4 实用新型 ZL 202020530529.5 一种割断烫刀组件 2030.4 实用新型 ZL 201922415991.0 《一种环温差别式冷却冷冻系统》 2029.12 实用新型 ZL 201922484866.3 《一种冷瓶机水循环系统》 2029.12 实用新型 ZL 201922426549.8 《一种差速主剂搅拌系统》 2029.12 实用新型 ZL 202020931328.6 《一种码垛机的整理机构》 2030.5 实用新型 ZL 202020930199.9 《一种码垛机》 2030.5 实用新型 ZL 201920459783.8 一种口服液体药品用包装复合膜 2029.4 实用新型 ZL 201921382614.5 一种注胶枪头及注胶机 2029.8 实用新型 ZL 201921382555.1 一种制袋薄膜及热封装置 2029.8 实用新型 ZL 201921381424.1 一种耐高温高阻隔聚烯烃复合膜 2029.8 实用新型 ZL 201922388634.X 一种匀胶装置及无溶剂复合机 2029.12 实用新型 ZL 202020331169.6 一种分切机 2030.3 实用新型 ZL 201920337060.0 一种包装纸 2029.3 实用新型 ZL 201920997342.3 一种抗爆口镭射环保转移纸 2029.6 实用新型 ZL 201921165595.0 一种纯白铂金镭射包装材料 2029.7 实用新型 （未完）  |