[年报]东华能源:2020年年度报告
原标题:东华能源:2020年年度报告 东华能源股份有限公司 2020年年度报告 2021年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人周一峰、主管会计工作负责人方涛及会计机构负责人(会计主管 人员)代维双声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 （1）行业竞争激烈风险 当前及今后一段时间，石油化工产业产能将持续增长，炼化一体化、煤化 工和PDH等技术路线的竞争将更加激烈，如果下游市场需求得不到有效放大， 可能面临全行业产能过剩。公司将坚持丙烷-丙烯-聚丙烯的产业路线，充分发挥 PDH的成本优势和技术优势，聚焦聚丙烯及其下游新材料产业，打造聚丙烯这 一细分市场的行业龙头地位和竞争优势。同时，推动氢能源产业的发展，加强 PDH副产氢气资源的综合利用，增加收益、降低成本，进一步强化公司在行业 中的竞争优势。 （2）市场拓展难度风险 当前，虽然国内疫情得到有效控制，但国际疫情形势仍为严峻。全球经济 下行，下游产业开工不足，需求不振，这种情况将可能在相当长的时间内延续。 公司将密切关注市场需求，在确保化工装置运行安全平稳的同时，适时调整产 品结构；瞄准未来新材料产业的发展方向，加强端产品的研发，力争在未来新 材料产业链中获得先发优势。同时，积极拓展海外市场，根据市场需求和生产 计划，合理安排产品出口。 （3）技术工艺创新风险 公司相关项目引进国际先进的技术和设备，消化、吸收有一个过程。公司 在掌握现有的引进技术基础上，将与技术供应方通力合作，进一步改进技术、 优化流程、提高效能，同时加强对管理人员、技术人员的培训。公司将通过自 主研发、共同研发等途径，逐步扩大在技术工艺方面的创新能力和话语权，加 快技术和设备的国产化进程。 （4）经营成本剧烈波动风险 公司LPG深加工项目主要原材料为进口LPG。其价格受国际原油价格、 国际市场需求、气候变化和地区冲突甚至心理预期等诸多因素影响，波动频繁。 公司如对国际液化气价格走势判断失误，造成采购价格偏高，将增加公司的生 产成本。公司将密切关注国际原油市场变化，适时调整经营策略，通过库存管 理、套期保值等手段锁定风险。 此外，公司采购原料的付款方式主要为信用证。在普遍的远期信用证结算 方式下，信用证到期付款前，若人民币贬值将导致公司形成一定规模的汇率损 失。对此，公司将通过与银行签订协议等方式进行汇率锁定，扩大本币结算。 同时加强资金管理制度建设，提高现金管理能力，降低公司所持有的外币资金 风险敞口，避免汇率波动带来的财务风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以1,576,127,767为基数， 向全体股东每10股派发现金红利2.31元（含税），送红股0股（含税），不以 公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .................................................................................................................................................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标............................................................................................................................................... 8 第三节 公司业务概要 ............................................................................................................................................................... 12 第四节 经营情况讨论与分析 .................................................................................................................................................... 15 第五节 重要事项 ....................................................................................................................................................................... 36 第六节 股份变动及股东情况 .................................................................................................................................................... 54 第七节 优先股相关情况............................................................................................................................................................ 63 第八节 可转换公司债券相关情况............................................................................................................................................. 64 第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................................................................... 65 第十节 公司治理 ....................................................................................................................................................................... 72 第十一节 公司债券相关情况 .................................................................................................................................................... 79 第十二节 财务报告 ................................................................................................................................................................... 80 第十三节 备查文件目录.......................................................................................................................................................... 240 释义 释义项 指 释义内容 报告期 指 2020年1月1日至2020年12月31日 公司、本公司、东华能源 指 东华能源股份有限公司 马森能源、关联方 指 马森能源（新加坡）有限公司 东华石油 指 东华石油（长江）有限公司 优尼科长江 指 优尼科长江有限公司 张家港新材料 指 东华能源（张家港）新材料有限公司 宁波新材料 指 东华能源（宁波）新材料有限公司 宁波百地年 指 宁波百地年液化石油气有限公司 东华新加坡 指 东华能源（新加坡）国际贸易有限公司 东华茂名 指 东华能源（茂名）有限公司 宁波优嘉 指 宁波优嘉清洁能源供应链有限公司 广西天盛 指 广西天盛港务有限公司 钦州东华 指 钦州东华能源有限公司 霍尼韦尔UOP 指 优欧辟环球油品工艺技术有限公司，石油和天然气领域领先的供应 商，其工艺技术奠定了全球大多数炼油企业的发展基石，隶属于霍尼 韦尔特性材料和技术集团，该集团研发工艺技术、自动化解决方案、 特性材料和工业软件。 碳三、C3 指 含有三个碳原子的烃类混合物。 烃 指 碳氢化合物，是有机化合物的一种。这种化合物只由碳和氢组成，其 中包含了烷烃、烯烃、炔烃、环烃及芳烃，是许多其他有机化合物的 基体。 烷烃 指 分子中的碳原子都以单键相连，其余的价键都与氢结合而成的化合 物，分为环烷烃和链烷烃两类。链烷烃的通式为CnH2n+2，是最简单 的一类有机化合物。烷烃的主要来源是石油和天然气，是重要的化工 原料和能源物资。 烯烃 指 含有C=C键(碳-碳双键)(烯键)的碳氢化合物。属于不饱和烃。 LPG 指 是以丙烷（C3H8）以及丁烷（C4H10）为主要成分，在常温常压下为 气态，通常在加压或低温条件下储存的液态混合物，是一种清洁气体 能源。 丙烷 指 丙烷是一个三碳的烷烃，化学式为C3H8，通常为气态，但一般经过 压缩成液态后运输，丙烷可以作为工业燃料、汽车燃料，丙烷燃烧只 形成水蒸气和二氧化碳，没有其他物质，不会对环境造成污染，是一 种清洁燃料，也可作为制丙烯的原料。 丁烷 指 丁烷是一个四碳的烷烃，化学式为C4H10，无色气体，易燃，可用作 燃料，也可作溶剂和有机合成原料，丁烷在催化剂存在下脱氢生成丁 烯。 丙烷脱氢、PDH 指 丙烷原料与富含氢气的循环丙烷气混合，然后加热到反应器所需的进 口温度并在高选择性铂催化剂作用下反应，生产丙烯。 丙烯 指 丙烯常温下为无色、无臭、稍带有甜味的气体，分子式C3H6，不溶 于水，溶于有机溶剂，是一种低毒类物质。丙烯是三大合成材料的基 本原料，主要用于生产聚丙烯、丙烯腈、异丙烯、丙酮和环氧丙烷等。 聚丙烯、PP 指 由丙烯单体聚合制得的一种热塑性树脂。 氢气、H2 指 是世界上已知的最轻的气体，其密度非常小，只有空气的1/14。常温 常压下，氢气是一种极易燃烧，无色透明、无臭无味的气体。 合成氨 指 别名氨气，分子式NH3。是指由氮和氢在高温高压和催化剂存在下直 接合成的氨。世界上的氨除少量从焦炉气中回收副产外，绝大部分是 合成的氨。合成氨主要用作化肥、冷冻剂和化工原料。 宁波二期、三期 指 宁波烷烃资源综合利用（二期）、（三期）项目。 茂名一期 指 茂名烷烃资源综合利用（一期）项目。 碳达峰 指 我国承诺在2030年前，煤炭、石油、天然气等化石能源燃烧活动和 工业生产过程以及土地利用变化与林业等活动产生的温室气体排放 （也包括因使用外购的电力和热力等所导致的温室气体排放）不再增 长，达到峰值。 碳中和 指 在一定时间内直接或间接产生的温室气体排放总量，通过植树造林、 节能减排等形式，以抵消自身产生的二氧化碳排放量，实现二氧化碳 "零排放"。 RCEP 指 区域全面经济伙伴关系，该协定由东盟十国发起，邀请中国、日本、 韩国、澳大利亚、新西兰共同参加("10+5")，通过削减关税及非关税 壁垒，建立15国统一市场的自由贸易协定，于2020年11月15日正 式签署。 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 东华能源 股票代码 002221 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 东华能源股份有限公司 公司的中文简称 东华能源 公司的外文名称（如有） ORIENTAL ENERGY CO., LTD. 公司的外文名称缩写（如有） DHE 公司的法定代表人 周一峰 注册地址 张家港保税区出口加工区东华路668号 注册地址的邮政编码 215635 办公地址 江苏省南京市仙林大道徐庄软件园紫气路1号 办公地址的邮政编码 210042 公司网址 www.chinadhe.com 电子信箱 [email protected] 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邵勇健 王舒阳 联系地址 南京市仙林大道徐庄软件园紫气路1号 南京市仙林大道徐庄软件园紫气路1号 电话 025-86819806 025-86819806 传真 025-86771021 025-86771021 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 东华能源股份有限公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 913200006082630012 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 南京市中山北路105-6号中环国际广场21-23层 签字会计师姓名 于龙斌、李佰鑫 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2020年 2019年 本年比上年增减 2018年 营业收入（元） 29,081,749,414.40 46,187,623,600.18 -37.04% 48,942,864,332.39 归属于上市公司股东的净利润 （元） 1,210,328,463.30 1,104,002,053.20 9.63% 1,078,441,579.13 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 1,042,164,292.48 892,640,295.20 16.75% 865,202,344.36 经营活动产生的现金流量净额 （元） 885,300,496.09 1,177,952,566.73 -24.84% 2,402,702,138.77 基本每股收益（元/股） 0.7677 0.6984 9.92% 0.6642 稀释每股收益（元/股） 0.7677 0.6984 9.92% 0.6623 加权平均净资产收益率 12.37% 12.46% -0.09% 13.20% 2020年末 2019年末 本年末比上年末增减 2018年末 总资产（元） 28,123,857,725.46 28,081,435,717.57 0.15% 26,786,883,619.04 归属于上市公司股东的净资产 （元） 10,188,491,457.03 9,326,855,706.79 9.24% 8,388,557,388.69 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确 定性 □ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □ 是 √ 否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 9,337,175,814.07 7,112,384,465.34 7,279,886,196.50 5,352,302,938.49 归属于上市公司股东的净利润 267,546,538.38 423,053,231.51 338,859,537.52 180,869,155.89 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 232,328,978.29 337,091,565.11 310,152,201.46 162,591,547.62 经营活动产生的现金流量净额 -829,243,437.44 154,284,566.67 26,741,988.85 1,533,517,378.01 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2020年金额 2019年金额 2018年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 619,178.88 18,128,459.97 1,196,593.39 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 88,263,482.44 164,404,981.43 147,988,515.93 计入当期损益的对非金融企业收取的资金 占用费 31,392,900.00 39,863,400.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、衍生金 融资产、交易性金融负债、衍生金融负债 产生的公允价值变动损益，以及处置交易 性金融资产、衍生金融资产、交易性金融 负债、衍生金融负债和其他债权投资取得 的投资收益 106,643,749.60 43,080,645.29 59,220,680.80 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 8,647,373.50 21,819,684.46 41,477,459.39 减：所得税影响额 35,689,074.39 67,464,449.38 76,507,594.28 少数股东权益影响额（税后） 320,539.21 463.77 -179.54 合计 168,164,170.82 211,361,758.00 213,239,234.77 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第18号——上市公司从事化工行业相关业务》的披露要求 （一）主要业务 公司自1996年成立以来，经过20多年努力，已经成功地从全球最大LPG贸易商和中国最 大LPG进口商，转型为全球最大的丙烷脱氢制造商。张家港基地一套60万吨PDH和一套40万 吨PP，宁波基地2套60万吨PDH和一套40万吨PP已经建成投产；宁波基地二套40万吨PP建设 基本完成，投产在即；茂名基地和宁波基地正在同步规划、建设3套60万吨PDH和4套40万吨 PP，预计2022年底到2023年初建成。 未来，公司在稳定好宁波基地和张家港基地的基础上，重点立足茂名，“面向南海，拥抱 世界”，以绿色化工为基础，打造全球最大烯烃产业基地，规划1000万吨聚丙烯和多元共聚； 自行研发与世界研发公司合作相结合，重点开发以烯烃为母料的新材料，如碳纤维与聚丙烯 的融合，特别是3D增材；同时顺势利用丙烷脱氢的氢发展氢能产业链。贸易资产和业务剥离 给马森能源后，马森能源将以新加坡为核心，发挥贸易、船、库和分销体系的系统性优势， 提高LPG的定价权和丙烷资源的供应能力，为东华能源PDH产业大发展保驾护航。 贸易资产和业务剥离后，公司主要业务板块具体包括：（1）PDH制丙烯，以丙烷为原料， 通过PDH工艺生产丙烯；（2）聚丙烯，通过丙烯单体聚合成聚丙烯；（3）氢气综合利用， 重点是氢气作为清洁新能源载体方面的应用。 （二）经营模式 公司经营管理高度扁平化，总部对战略规划、人力资源、资金财务、原料采购、产品销 售、工程招标、合规风控等集中管理，工厂作为生产基地按照总部的规划组织实施。在原料 采购、生产管理、产品销售和技术研发方面，主要做法是： 1、原料供应：公司依托东华能源（新加坡）国际贸易有限公司等平台采购用于化工生产 的丙烷原料，同时马森能源在股东大会决议范围内对公司承担原料保供义务。 2、生产运行：通过健全工厂管理体系、落实安全生产责任制，确保装置长周期稳定运行， 同时，快速适应市场变化，结合市场需求迅速调整生产牌号，满足供应。 3、产品销售：聚丙烯产品通过聚烯堂塑化交易平台垂直销售，同时积极拓展海外市场。 4、技术研发：将研发人员下沉到一线生产基地，积极响应市场需求；聚焦高端复合新材 料，积极做好技术储备；依托与霍尼韦尔UOP联合成立南海经济技术研究院暨东华能源协同 创新中心，把握全球科技革命和烯烃产业变革趋势，形成引领公司发展的新动力。 （三）行业情况说明 2020年受新冠疫情、中美贸易摩擦等因素影响，上半年国际原油价格暴跌，投资减少、 开工率下降，全球化工产品市场总体表现低迷；下半年随着国内疫情防控形势企稳，下游需 求复苏，自三季度末化工品价格大幅上涨。 当前和未来一段时期，我国经济稳定向好，经济社会高质量发展基础牢固；境外疫情防 控形势依然严峻，地缘政治复杂多变，全球产业链重构重组不可避免。在这一背景下，中国 政府提出了实现“2030碳达峰、2060碳中和”的目标，必将对中国乃至全球在能源供给、石油 化工、新型材料等领域产生深远影响，以丙烷脱氢为代表的低碳、环保的新兴绿色化工产业 面临重大的发展机遇。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化。 固定资产 无重大变化。 无形资产 无重大变化。 在建工程 期末在建工程较期初增加18亿元，主要为本期宁波二、三期及茂名项目投资增加 所致。 交易性金融资产 期末交易性金融资产较期初减少5.34亿元，主要为本期赎回部分理财资金所致。 应收款项融资 期末应收款项融资较期初减少6.14亿元，主要为销售商品收到信用证减少所致。 2、主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具体 内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安 全性的控制 措施 收益状况 境外资产占 公司净资产 的比重 是否存在重 大减值风险 东华能源（新 加坡）国际贸 易有限公司 投资设立 59.87亿元 新加坡 贸易 2.77亿元 58.76% 否 其他情况说 明 东华能源（新加坡）国际贸易有限公司是上市公司全资子公司，公司主要从事液化石油气国际贸易业务，截 止2020年末公司总资产59.87亿元，全年营业收入190.78亿元，净利润2.77亿元。 三、核心竞争力分析 公司始终坚持“敬畏上苍、利国利民、百年老店、安居乐业”之要义，秉承创新驱动、绿 色发展的理念，不断强化经营管理，提升核心竞争力： 1、管理文化优势。公司具备外企基因、民企机制、国企情怀，职业经理人和核心技术人 员团队稳定；实施高度的扁平化管理，反应灵敏，决策高效。 2、系统性优势。公司自1996年成立以来，经过20多年的努力，成为全球最大的LPG综合 运营商，在贸易、船运、仓储、PDH深加工领域形成了独特的系统性竞争优势。未来将进一 步有效利用马森能源、福基船务等巩固在LPG国际国内贸易中的竞争优势，充分利用大连商 品交易所LPG期货交易、PP期货交易等境内外渠道控制经营风险。截至本报告披露日，公司 及子公司共获得三个LPG交割库与两个聚丙烯交割库的资质，公司聚丙烯产品被大连商品交 易所确定为免检产品。 3、区位优势。公司在长江三角洲区域拥有宁波、太仓、张家港三个LPG登陆点，拥有宁 波、张家港两个生产基地，面向中国大陆约40%的PP终端消费市场；在珠江三角洲区域布局 的茂名基地茂名港吉达港区东二港池1号、2号液体散货泊位工程使用港口岸线已于2020年9 月11日获得交通运输部审批同意在建，基地面向中国大陆约30%的PP终端消费市场，同时面 向东盟这个未来的全球经济增长极。公司战略布局合理，在原料登陆口岸和产品终端市场等 方面具备得天独厚的区位优势。 4、技术和成本优势。相对于煤化工和油化工，PDH工艺具有流程短、占地少、投资省、 能耗低、清洁环保的特点，在节能减排和碳中和的背景下，优势更加明显。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 2020年，面对突发的新冠疫情，叠加中美贸易摩擦、地缘政治等因素影响，国家统筹疫 情防控和社会经济发展，中国成为2020年唯一实现正增长主要经济体。公司坚决把握积极抗 疫、深化转型和聚焦主业的发展方向不动摇，战略转型稳步推进、效果初显；项目建设进展 顺利、符合预期；氢能源综合利用取得进展、效益显著。 1、化工装置运行平稳，产销两旺 报告期内，公司克服疫情带来的不利影响，合理安排生产基地复工复产，保障装置平稳 运行，积极支持防疫抗疫。张家港新材料和宁波新材料作为国家重点防疫企业，2020年度， 两个基地装置共生产丙烯116.81万吨，生产包括医用无纺布专用料在内的聚丙烯91.59万吨， 实现销售72.35亿元。丙烯和聚丙烯生产规模与去年基本持平。同时，公司积极开拓国际市场， 支援全球抗疫，在保证国内市场供应的前提下，共出口1.04万吨，销售总额968.22万美元。 （1）张家港新材料 张家港新材料在2020年3月-4月按计划，安全、高效地完成了年度检修。报告期内，生产 丙烯54.39万吨，计划完成率107%；生产聚丙烯40.66万吨，计划完成率107%；实现聚丙烯产 品国内销售40.53万吨，其中生产用于抗疫的Y381H产品25.89万吨。 （2）宁波新材料 报告期内，宁波新材料严格执行疫情时期作业要求，确保PDH装置和PP装置安全高负荷 稳定运行，全年共生产丙烯62.43万吨，计划完成率113.4%；生产聚丙烯50.93万吨，计划完成 率113.1%，实现聚丙烯产品国内销售50.83万吨，其中生产用于抗疫的聚丙烯高熔指树脂S2040 约生产13.32万吨。 2、氢能源综合利用取得进展，效益显著 目前公司2套60万吨PDH装置，每年副产6万吨高纯度低成本氢气。宁波二期于2021年2 月份投产，将会新增3万吨/年氢气产能。 一是张家港、宁波的氢气销售稳步增长。2020年公司氢气销售逐步打开市场，报告期内 实现氢气销售收入1.39亿元，同比增长36.47%。报告期内张家港新材料副产氢气销售8,973万 立方（约合0.8067万吨），同比增长39.29%；宁波新材料副产氢气销售6,644万立方（约合0.5973 万吨），同比增长10.72%。 二是积极参与长三角、珠三角地区氢能源产业链的建设。2020年12月份，张家港东华港 城加氢站项目建设竣工，由撬装站转为充装站模式，目前顺利进入验收阶段，2021年初已正 式投运。2021年，宁波新材料的氢气充装站将投入使用，届时将和政府、主流的氢气公司和 氢能源车企业一起合作打造氢能源运营生态圈。 三是与政府、产业界、学术界、资本市场广泛开展合作，积极探索氢能产业运营模式。 公司将在茂名、宁波规划建设合成氨装置，探索综合利用该装置推广电堆等新兴用途。 3、新项目建设有序推进，整体符合预期 报告期内，公司在建新项目主要是宁波二、三期和茂名一期。 （1）宁波二期 宁波二期项目包括一套60万吨/年PDH装置及配套库区项目，其中，PDH装置采用 Honeywell连续再生的UOP工艺，并在宁波前期项目基础上对催化剂、反应器、加热炉、丙烯 精馏塔等重点工艺环节进行了节能优化。截至报告期末，宁波二期项目设备已全部安装到位， 2021年2月21日装置打通全流程，生产出丙烯产品，运行平稳。 （2）宁波三期 宁波三期项目包括2套40万吨/年PP装置及配套项目。截至报告期末，宁波三期项目进入 建设收尾阶段，将于2021年4月进入投料试生产阶段。 （3）茂名一期 茂名一期的起步项目已经于2020年3月21日正式开工，其中：配套库区（一期）正在按计 划实施中，截至本公告日，1#低温丙烷罐、2#低温丙烷罐、1#低温丁烷罐基础承台已浇筑完 成；PDH和PP装置方面，项目立项、首批建设用地658,173.16平方米拍地已完成，环评预计2021 年5月份获得审批，压缩机、冷箱和造粒机等长周期设备已完成订购；茂名港吉达港区东二港 池1号、2号液体散货泊位工程使用港口岸线已于2020年9月11日获得交通运输部审批同意，项 目初步设计和安全设施设计、用海预审已通过审查和审批。 4、贸易资产剥离稳步推进，转型初见成效 2020年初，公司正式启动贸易资产剥离，根据转型整体安排，相关剥离事项进展如下： （1）公司退出LPG国际贸易业务和国内批发业务，转售部分尚未到期的北美长约项下的 货物，出售富余丙烷和进口丁烷，目前按照相关协议进展顺利。 （2）公司向关联方提供仓储转运等服务，同意其租用公司现有的部分码头和仓储资源， 目前按照相关协议进展顺利。报告期内，按照费用结算价格，公司仓储服务费用收入实现1.23 亿元。 （3）委托经营船务。公司拟将在手的8条租期10年的VLGC和4条租期1年的VLGC委托马 森能源经营，马森能源承担船队运营的盈亏。该议案已于2021年3月19日经公司2021年第一次 临时股东大会已审议通过，议案执行中。 （4）钦州东华作为LPG业务批发和分销子公司，已于2020年3月1日正式剥离。 （5）广西天盛的资产评估已经完成，目前相关剥离工作正在有序推进。 （6）报告期内，LPG终端剥离工作有序开展。以LPG销售重点为底层资产的能源物联网 公司已经组建，物联网运营平台已经搭建完成，资产评估正在有序推进中。 通过转型，报告期内，公司实现营业总收入290.82亿元，较去年同期下降37.04%，其中： 贸易板块营收206.32亿元，较去年同期下降42.62%；化工板块销售收入81.28亿元，占总营收 的比率达到27.95%，同比上升7.78个百分点。化工品销售毛利润占比持续上升，2018-2020年， 分别为60.04%、66.50%和90.83%；短期负债由2019年161.87亿元，2020年降至130.26亿元。 5、升级聚烯堂系统，促进服务改善 报告期内，聚烯堂电商平台荣获“2020中国产业互联网.数字化先锋”奖项，再度登上“2020 中国产业互联网行业百强榜”，重点进行了两方面的改进与提升： 一是从APP界面布局和便捷安全的支付方式入手，重点突出平台采购等主要功能，优化 用户采购操作流程，提高用户的操作效率。二是利用平台优势，加强大数据分析，加强与互 联网龙头企业的沟通交流，加速拓展新客户和新产品市场推广。 6、积极响应抗疫号召，切实履行社会责任 2020年疫情爆发以来，公司及时调整生产计划，加大防疫用无纺布专用料的生产，中、 高熔纤维生产比重大幅增加，保障产品充分、多样化的稳定供应，公司承诺并坚持疫情期间 防疫用原料不涨价。2020年公司生产用于防疫的Y381H和S2040牌号聚丙烯39.21万吨，比2019 年多生产29.71万吨。 根据国外疫情发展，在优先满足国内无纺布专用料供应的基础上，向海外批量出口Y381H 和S2040产品，报告期内累计出口聚丙烯1.04万吨。 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第18号——上市公司从事化工行业相关业务》的披露要求 主要原材料的采购模式 单位：元 主要原材料 采购模式 采购额占采购总额 的比例 结算方式是否发生 重大变化 上半年平均价格 下半年平均价格 丙烷 合约、现货 64.73% 否 3,046.34 2,788.93 原材料价格较上一报告期发生重大变化的原因 原材料价格较上一报告期未发生重大变化。 能源采购价格占生产总成本30%以上 □ 适用 √ 不适用 主要能源类型发生重大变化的原因 报告期内，上市公司主要能源类型未发生重大的变化。 主要产品生产技术情况 主要产品 生产技术所处的阶段 核心技术人员情况 专利技术 产品研发优势 丙烯 运用Honeywell连续再 生的UOP工艺，成熟稳 定 拥有总工办、研发人员 和工厂核心技术人员 Honeywell连续再生的 UOP工艺 优等品 聚丙烯 运用DOW化学和英利 士的工艺，技术成熟 拥有总工办、研发人员 和工厂核心技术人员 研发储备了10个专用料 牌号，已申报12项聚丙 烯专用料的专利 高端、专用料、多元化 氢气 工业副产氢气 拥有总工办、研发人员 和工厂核心技术人员 工业副产氢气，高纯度 高纯度廉价氢气 主要产品的产能情况 主要产品 设计产能 产能利用率 在建产能 投资建设情况 张家港项目 60万吨/年PDH 90.00% 已投产 / 张家港项目 40万吨/年PP 102.00% 已投产 / 宁波一期 60万吨/年PDH 104.00% 已投产 / 宁波一期 40万吨/年PP 115.00% 已投产 / 宁波二期项目 60万吨/年PDH 已于2021年2月份投产 / 宁波三期项目 2*40万吨/年PP 2021年二季度 总投25.16亿元 茂名一期（Ⅰ） 60万吨/年PDH、40万 吨/年PP 2022年底 总投约64.81亿元 主要化工园区的产品种类情况 主要化工园区 产品种类 江苏扬子江国际化学工园 精细化工和液体化工品 太仓港经济技术开发区化工园区 电子信息、精密机械和新材料 报告期内正在申请或者新增取得的环评批复情况 √ 适用 □ 不适用 东华能源（茂名）烷烃资源综合利用项 目配套库区（一期）项目 《关于东华能源（茂名）烷烃资源综 合利用项目配套库区（一期）项目环 境影响报告表的批复》 （茂环【2020】50号） 茂名市生态 环境局 报告期内上市公司出现非正常停产情形 □ 适用 √ 不适用 相关批复、许可、资质及有效期的情况 √ 适用 □ 不适用 已取得的项目备案及批情况如下： 项目名称 备案、核准或批复文件 发文单位 东华能源（茂名）烷烃资源综合利用项 目一期（I） 《广东省企业投资项目备案证》 2020-440900-26-03-014914 茂名滨海新区经 济发展局 东华能源（茂名）烷烃资源综合利用项 目配套库区（一期）项目 《广东省企业投资项目备案证》 2019-440900-26-03-084345 茂名滨海新区经 济发展局 茂名吉达港区东二港池1#、2#液体散货 泊位工程项目 《关于茂名港吉达港区东二港池1#、 2#液体散货泊位工程使用港口岸线的 批复》 （交规划函【2020】634号） 交通运输部 《关于茂名港吉达港区东二港池1#、 2#液体散货泊位工程项目核准的批 复》 （茂发改核准【2020】3号） 茂名市发展 和改革局 正在申请的项目备案及报批情况如下： 项目名称 备案、核准或批复文件 发文单位 东华能源（茂名）烷烃资源综合利用项 目一期（II） 《广东省企业投资项目备案证》 2102-440900-04-01-124524 茂名滨海新区经 济发展局 茂名港吉达港区东作业区管廊一期工 程 《广东省企业投资项目备案证》 2101-440900-04-05-913527 茂名滨海新区经 济发展局 从事石油加工、石油贸易行业 □ 是 √ 否 从事化肥行业 □ 是 √ 否 从事农药行业 □ 是 √ 否 从事氯碱、纯碱行业 □ 是 √ 否 从事化纤行业 □ 是 √ 否 从事塑料、橡胶行业 □ 是 √ 否 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2020年 2019年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 29,081,749,414.40 100% 46,187,623,600.18 100% -37.04% 分行业 生产、销售 28,760,099,229.38 98.89% 45,265,802,502.70 98.00% -36.46% 仓储 155,291,198.47 0.53% 75,115,580.51 0.16% 106.74% 服务 9,484,375.54 0.03% 8,622,936.45 0.02% 9.99% 其他业务 156,874,611.01 0.55% 838,082,580.52 1.82% -81.28% 分产品 聚丙烯 6,587,450,036.69 22.65% 7,945,147,312.44 17.20% -17.09% 丙烯 1,391,516,782.80 4.79% 1,252,542,067.98 2.71% 11.10% 氢气、蒸汽 149,361,925.92 0.51% 116,477,481.84 0.25% 28.23% 液化石油气 20,631,770,483.97 70.94% 35,951,635,640.44 77.84% -42.61% 仓储 155,291,198.47 0.53% 75,115,580.51 0.16% 106.74% 汽车燃气设备改造、 钢瓶检测及物流服 务 9,484,375.54 0.03% 8,622,936.45 0.02% 9.99% 其他 156,874,611.01 0.55% 838,082,580.52 1.82% -81.28% 分地区 江苏 4,804,825,344.62 16.52% 6,251,070,967.75 13.53% -23.14% 华东地区（不含江 苏） 7,110,878,009.63 24.45% 10,182,357,045.98 22.05% -30.16% 其他地区 17,166,046,060.15 59.03% 29,754,195,586.45 64.42% -42.31% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第18号——上市公司从事化工行业相关业务》的披露要求 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 生产、销售 28,760,099,229.38 26,269,526,958.07 8.66% -36.46% -38.75% 3.41% 分产品 聚丙烯 6,587,450,036.69 4,734,169,975.05 28.13% -17.09% -28.25% 11.24% 丙烯 1,391,516,782.80 1,115,215,406.24 19.86% 11.10% 2.87% 6.15% 氢气、蒸汽 149,361,925.92 0.00 28.23% 液化石油气 20,631,770,483.97 20,420,141,576.77 1.03% -42.61% -41.99% -1.05% 分地区 江苏 4,574,645,115.18 3,826,302,032.71 16.36% -26.72% -30.58% 4.65% 华东地区（不含 江苏） 7,102,586,219.45 5,883,844,308.48 17.16% -29.91% -33.66% 4.68% 其他地区 17,082,867,894.75 16,559,380,616.89 3.06% -40.87% -41.91% 1.73% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 单位：元 产品名称 产量 销量 收入实现情况 产品上半年平 均售价 产品下半年平 均售价 同比变动情况 变动原因 聚丙烯 91.59万吨 94.27万吨 6,587,450,036.69 6,726.21 7,219.25 价格同比下降 7.97% 上半年化工品 价格低迷影响 丙烯 116.81万吨 24.37万吨 1,391,516,782.80 5,458.10 6,028.46 价格同比下降 9.62% 上半年化工品 价格低迷影响 海外业务产生的营业收入或净利润占公司最近一个会计年度经审计营业收入或净利润10%以上 √ 是 □ 否 海外业务名称 开展的具体情况 报告期内税收政策对海外业 务的影响 公司的应对措施 东华能源（新加坡）国际贸易 有限公司 液化石油气国际贸易 无 无 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2020年 2019年 同比增减 生产销售 销售量 万吨 805.44 1,204 -33.10% 生产量 万吨 805.68 1,204.21 -33.09% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司剥离液化石油气国内分销业务，液化石油气生产销售量下降。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 √ 适用 □ 不适用 （5）营业成本构成 产品分类 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2020年 2019年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 液化石油气销售 营业成本 20,420,141,576.77 76.85% 35,203,730,884.65 80.49% -3.64% 聚丙烯 营业成本 4,734,169,975.05 17.82% 6,603,343,643.65 15.10% 2.73% 丙烯 营业成本 1,115,215,406.24 4.20% 1,080,769,429.61 2.47% 1.71% 仓储服务 营业成本 144,341,913.47 0.54% 61,282,141.17 0.14% 0.40% 其他 营业成本 158,835,924.95 0.60% 787,955,416.09 1.80% -1.20% 说明 无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 本期不再纳入合并范围的子公司、结构化主体或其他方式形成控制权的经营实体 名称 不纳入合并范围原因 钦州东华能源有限公司 对外转让全部股权 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司正式启动战略转型，贸易板块营收及占公司营业收入比例大幅下降，化 工装置运营平稳，盈利增加，对公司利润贡献度大幅上升，公司总体财务结构不断优化。 1、报告期内，公司实现营业总收入290.82亿元，较去年同期下降37.04%，其中：贸易板 块营收206.32亿元，较去年同期下降42.62%；化工板块销售收入81.28亿元，占总营收的比率 达到27.95%，同比上升7.78个百分点。 2、报告期内，实现归属于上市公司股东的净利润12.10亿元，较去年同期增长9.63%；基 本每股收益0.7677元，较去年同比上升9.92%；化工板块盈利22.79亿元,同比上升6.49亿元。 3、氢能源方面，2020年公司氢气销售逐步打开市场，报告期内实现销售收入1.39亿元， 较上年同期增长36.47%。 4、2020年末，资产负债率63.70%，比上年度下降3.04个百分点；货币资金76.62亿元，同 比下降8.64亿元；长期负债48.90亿元,同比增加23.37亿元,短期负债130.26亿元,同比减少31.62 亿元；因贸易剥离原因，2020年度，经营活动净现金流8.85亿元，比2019年同期减少2.93亿元。 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 8,110,982,692.27 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 27.89% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 13.63% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 A 3,964,629,148.91 13.63% 2 B 1,323,260,419.55 4.55% 3 C 1,016,622,303.29 3.50% 4 D 983,630,898.15 3.38% 5 E 822,839,922.37 2.83% 合计 -- 8,110,982,692.27 27.89% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 12,963,218,181.24 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 55.71% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 A 2,928,202,413.07 12.58% 2 B 2,872,036,270.08 12.34% 3 C 2,521,672,841.39 10.84% 4 D 2,339,179,023.32 10.05% 5 E 2,302,127,633.38 9.89% 合计 -- 12,963,218,181.24 55.71% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2020年 2019年 同比增减 重大变动说明 销售费用 104,548,998.34 194,913,588.82 -46.36% 主要为根据新收入准则，销售商品同 时提供运输服务，运输服务为销售合 同履约成本的一部分计入营业成本。 管理费用 348,641,771.49 297,710,140.82 17.11% 未发生重大变动。 财务费用 528,298,559.73 679,523,204.08 -22.25% 未发生重大变动。 研发费用 95,017,806.79 3,957,756.53 2,300.80% 主要为本期公司加大研发力度，研发 投入增加所致。 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司高度重视科研技术开发与创新，其中高熔纤维专用料产品，市场占有率和影响力持 续居于国内领先水平。2020年度，公司新增研发设备133台套，新增研发人员40人，研发费用 9,501.78万元。研发中心自2018年成立以来，累计申请专利13件，授权1件。其中，报告期内 在新产品开发的基础上，申请专利3件，授权1件。 报告期内，疫情期间，公司积极响应市场变化，开发出熔喷聚丙烯专用料Y1500H；进一 步升级改进高熔纤维专用料Y381H和S2040，获得下游客户高度认可；在小试开发的基础上形 成了薄壁注塑专用料，高结晶注塑专用料、热成型专用料、薄壁注塑专用料、PPR管材等专 用料等5项新牌号技术储备。 公司研发投入情况 2020年 2019年 变动比例 研发人员数量（人） 43 3 1,333.33% 研发人员数量占比 2.26% 0.17% 2.09% 研发投入金额（元） 95,017,806.79 80,038,793.90 18.71% 研发投入占营业收入比例 0.33% 0.17% 0.16% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2020年 2019年 同比增减 经营活动现金流入小计 30,783,885,854.50 47,383,747,879.53 -35.03% 经营活动现金流出小计 29,898,585,358.41 46,205,795,312.80 -35.29% 经营活动产生的现金流量净 额 885,300,496.09 1,177,952,566.73 -24.84% 投资活动现金流入小计 6,274,979,124.32 14,222,173,247.76 -55.88% 投资活动现金流出小计 7,328,999,124.23 13,878,560,091.54 -47.19% 投资活动产生的现金流量净 额 -1,054,019,999.91 343,613,156.22 -406.75% 筹资活动现金流入小计 18,413,163,729.25 8,326,425,554.73 121.14% 筹资活动现金流出小计 19,439,758,320.00 9,198,374,337.38 111.34% 筹资活动产生的现金流量净 额 -1,026,594,590.75 -871,948,782.65 17.74% 现金及现金等价物净增加额 -1,267,536,394.11 609,979,425.42 -307.80% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 (1) 报告期内，经营活动现金流入小计同比减少35.03%%，主要为本期剥离液化石油气国内分销业务营业收入下降所致。 (2) 报告期内，经营活动现金流出小计同比减少35.29%%，主要为本期剥离液化石油气国内分销业务营业成本下降所致。 (3) 报告期内，投资活动现金流入小计同比减少55.88%，主要为本期赎回理财资金减少所致。 (4) 报告期内，投资活动现金流出小计同比减少47.19%，主要为本期购买理财资金减少所致。 (5) 报告期内，投资活动产生的现金流量净额同比减少406.75%，主要为本期理财资金净赎回金额减少所致。 (6) 报告期内，筹资活动现金流入量同比增长121.14%，主要为本期取得的长期借款增加所致。 (7) 报告期内，筹资活动现金流出量同比增长111.34%，主要为本期偿还中票等所致。 (8) 报告期内，现金及现金等价物净增加额同比减少307.80%，主要为本期投资活动产生的现金流量净额同比减少所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 82,364,320.55 5.30% 对合营企业、联营企业投资 收益、购买理财产品收益及 期货合约投资收益等。 对合营企业、联营企业投资 收益具有可持续性。 公允价值变动损益 30,725,903.48 1.98% 主要为期货合约浮动收益及 未到期理财浮动收益。 否 资产减值 -29,305,752.87 -1.89% 主要为计提的化工品储罐减 值准备。 否 营业外收入 52,623,656.23 3.39% 主要为本期取得的政府奖励 等。 否 营业外支出 4,180,180.87 0.27% 主要为非流动资产报废损失 等。 否 其他收益 45,351,650.08 2.92% 主要为取得的与日常经营相 关的政府补助、税收返还等。 否 资产处置收益 3,427,854.22 0.22% 主要为本期处置闲置固定资 产收益。 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 公司2020年起首次执行新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目 适用 单位：元 2020年末 2020年初 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 7,661,649,583.79 27.24% 8,525,563,671.73 30.36% -3.12% 应收账款 1,787,236,824.90 6.35% 1,529,537,941.58 5.45% 0.90% 存货 2,225,899,752.59 7.91% 2,068,969,867.76 7.37% 0.54% 投资性房地产 9,835,386.20 0.03% 10,764,713.96 0.04% -0.01% 长期股权投资 11,704,147.31 0.04% 11,066,274.45 0.04% 0.00% 固定资产 7,137,643,539.62 25.38% 7,599,736,276.81 27.06% -1.68% 在建工程 4,009,947,440.65 14.26% 2,210,155,356.53 7.87% 6.39% 短期借款 8,821,798,504.59 31.37% 9,563,721,051.08 34.06% -2.69% 长期借款 4,315,031,763.15 15.34% 1,735,016,779.29 6.18% 9.16% 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的 累计公允价 值变动 本期计提的 减值 本期购买金 额 本期出售金 额 其他变动 期末数 金融资产 1.交易性金融 资产（不含衍 生金融资产） 724,421,496.51 4,820,343.15 538,671,496.51 190,570,343.15 2.衍生金融资 产 32,865,081.74 29,918,232.48 94,396,726.61 32,865,081.74 124,314,959.09 124,314,959.09 金融资产小 计 757,286,578.25 34,738,575.63 94,396,726.61 571,536,578.25 314,885,302.24 上述合计 757,286,578.25 34,738,575.63 94,396,726.61 571,536,578.25 314,885,302.24 金融负债 52,972,694.11 4,012,672.22 52,972,694.11 4,012,672.22 其他变动的内容 无 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 2,010,173,264.09 主要为银行承兑汇票保证金、信用证保证金、保函保证金及期货账户保 证金等 应收款项融资 140,000,000.00 质押给银行作为开具应付票据的保证金 固定资产 5,830,539,163.34 借款抵押 无形资产 597,053,855.68 借款抵押 在建工程 3,332,737,073.35 借款抵押 合计 11,910,503,356.46 / 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 1,934,369,216.23 2,318,923,371.90 -16.58% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金 额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 东华能 源（宁 波）新 材料有 限公司 股权投 资 增资 100,000,000.00 100.00% 自有资 金及募 集资金 增资 长期 丙烯、 聚丙烯 完成 423,259,837.83 423,259,837.83 否 东华能 源（茂 名）有 限公司 股权投 资 增资 109,048,000.00 100.00% 自有资 金 增资 长期 丙烯、 聚丙烯 完成 0.00 否 2020年 02月13 日 2020-008 合计 -- -- 209,048,000.00 -- -- -- -- -- -- 423,259,837.83 423,259,837.83 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名 称 投资方 式 是否为 固定资 产投资 投资项 目涉及 行业 本报告 期投入 金额 截至报 告期末 累计实 际投入 金额 资金来 源 项目进 度 预计收 益 截止报 告期末 累计实 现的收 益 未达到 计划进 度和预 计收益 的原因 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 宁波烷 烃资源 综合利 用（二 期）项目 自建 是 （未完）  |