[年报]科兴制药:2020年年度报告全文
原标题:科兴制药:2020年年度报告全文 公司代码：688136 公司简称：科兴制药 科兴生物制药股份有限公司 2020年年度报告 LOGO 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述经营过程中可能面临的风险，有关内容敬请查阅本报告“第四节 经营情况讨论与分析”之“二、风险因素”。 三、 公司 全体董事出席 董事会会议。 四、 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 为本公司出具了 标准无保留意见 的审计报告。 五、 公司负责人 邓学勤 、主管会计工作负责人 王小琴 及会计机构负责人（会计主管人员） 鲁海峰 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 六、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2020年度公司实现归属母公司所有者的净利润 139,137,168.72元，其中母公司实现净利润91,445,955.05元，按母公司实现净利润的10%提取法 定盈余公积9,144,595.51元后，2020年度实际可分配利润为82,301,359.54元，累计可分配利润 为116,634,652.50元。 2020年度利润分配预案：公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向全体股 东每10股派发现金股利0.80元（含税）。以上利润分配预案已经公司第一届董事会第二十二次会 议审议通过，尚需提交股东大会审议通过后实施。 七、 是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用 √不适用 八、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 九、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 十、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 十一、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十二、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 5 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ . 6 第三节 公司业务概要 ................................ ................................ ................................ ................... 11 第四节 经营情况讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ....... 21 第五节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ........................... 42 第六节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................................ ....... 74 第七节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ............... 83 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................ ................................ ....... 84 第九节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ........................... 95 第十节 公司债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ........... 98 第十一节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ........................... 99 第十二节 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................. 227 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司、科兴制药 指 科兴生物制药股份有限公司 科兴有限 指 山东科兴生物制品有限公司，公司前身 深圳同安 /同安医药 指 深圳同安医药有限公司，本公司全资子公 司 深圳科兴/科兴药业 指 深圳科兴药业有限公司，本公司全资子公 司 科益控股 指 深圳科益医药控股有限公司，本公司控股 股东 正中投资集团 指 正中投资集团有限公司，本公司间接控股 股东 正中产业控股 指 正中产业控股集团有限公司,本公司曾经 控股股东 正中产控 指 正中产业控股集团有限公司及其子公司 深圳恒健 指 深圳市恒健企业管理合伙企业（有限合 伙），本公司股东 深圳裕早 指 深圳市裕早企业管理合伙企业（有限合 伙），本公司股东 长江财富 -科兴制药员工战略配售集合资产 管理计划 指 长江财富资管－南京银行－长江财富－科 兴制药员工战略配售集合资产管理计划 中信建投证券、保荐机构、保荐人 指 中信建投证券股份有限公司 会计师事务所、大华、会计师 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《公司章程》 指 《科兴生物制药股份有限公司章程》 元 /万元 /亿元 指 人民币元/万元/亿元 单臂 Fc 融合蛋白长效化 指 利用基因工程技术将单链的免疫球蛋白的 Fc 段与功能蛋白分子融合而产生的新型 蛋白，可以延长功能蛋白在血浆n的半衰 期，可以保留功能蛋白的生物学活性。 ADCC 效应 指 “抗体依赖细胞介导的细胞毒性作用” ( antibody-dependent cell-mediated cytotoxicity)，是指抗体分子结合细胞表 面的抗原后，通过其Fc部分招募NK细胞， NK细胞杀灭肿瘤细胞或病菌细胞的效应。 CDC效应 指 “补体依赖的细胞毒性作用”（complement dependent cytoxicity），是补体系统被 激活后，启动补体级联反应，引起细胞裂 解的效应。 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 公司的中文名称 科兴生物制药股份有限公司 公司的中文简称 科兴制药 公司的外文名称 Shandong Kexing Bioproducts Co,.Ltd 公司的外文名称缩写 SDKX 公司的法定代表人 邓学勤 公司注册地址 山东省济南市章丘区明水开发区创业路2666号 公司注册地址的邮政编码 250200 公司办公地址 山东省济南市章丘区明水开发区创业路2666号 公司办公地址的邮政编码 250200 公司网址 www.kexing.com 电子信箱 [email protected] 二、联系人和联系方式 董事会秘书（ 信息 披露 境内代表 ） 证券事务代表 姓名 王小琴 闫龙英 联系地址 山东省济南市章丘区明水开发区创业 路2666号 山东省济南市章丘区明水开发 区创业路2666号 电话 0755-86967773 0755-86967773 传真 0755-86967891 0755-86967891 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、公司股票 /存托凭证简况 (一) 公司股票简况 √适用 □不适用 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 及板块 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 科创板 科兴制药 688136 无 (二) 公司 存托凭证 简 况 □适用 √不适用 五、其他 相 关资料 公司聘请的会计师事务所（境 内） 名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市海淀区西四环中路16号院7号楼 1101 签字会计师姓名 刘金平、刘肖艳 报告期内履行持续督导职责 的保荐机构 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心 B座22层 签字的保荐代表 人姓名 徐新岳、张星明 持续督导的期间 2020年12月14日-2023年12月31日 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2020年 2019年 本期比上 年同期增 减(%) 2018年 营业收入 1,220,289,989.43 1,190,766,325.95 2.48 890,611,692.19 归属于上市公司股东 的净利润 139,137,168.72 159,810,355.96 -12.94 94,163,686.68 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 的净利润 137,761,642.85 160,184,877.57 -14.00 108,296,690.67 经营活动产生的现金 流量净额 105,930,614.68 5,254,056.40 1,916.17 63,437,402.69 2020年末 2019年末 本期末比 上年同期 末增减（ %） 2018年末 归属于上市公司股东 的净资产 1,830,120,699.51 696,342,611.63 162.82 494,459,680.65 总资产 2,366,616,447.71 1,180,011,923.69 100.56 854,328,233.87 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2020年 2019年 本期比上年同 期增减(%) 2018年 基本每股收益（元／股） 0.93 1.07 -13.08 1.54 稀释每股收益（元／股） 0.93 1.07 -13.08 1.54 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.92 1.07 -14.02 1.78 加权平均净资产收益率（%） 18.17 22.95 减少4.78个百 分点 19.04 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 17.99 23.00 减少5.01个百 分点 21.9 研发投入占营业收入的比例（%） 4.93 3.88 增加1.05个百 分点 4.79 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 1、2020年度经营活动产生的现金流量净额为105,930,614.68元，较2019年度增长1,916.17%， 主要是由于：1）报告期内公司收入增长，回款增加，2）受期初存货备货充足以及报告期内生产 量减少的影响，导致采购付款减少。 2、2020年末归属于上市公司股东的净资产和总资产均较2019年末大幅增长，主要系2020年公 司首次公开发行股票募集资金到位所致。 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归 属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 八、2020年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 345,501,184.83 220,685,747.09 325,211,293.94 328,891,763.57 归属于上市公司股东 的净利润 85,431,358.57 9,115,404.53 22,936,344.10 21,654,061.52 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 后的净利润 85,263,476.30 9,209,491.23 22,613,063.92 20,675,611.40 经营活动产生的现金 流量净额 15,417,348.26 34,674,196.55 18,196,440.46 37,642,629.41 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 九、非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2020 年金额 附注 （如 适 用） 2019 年金额 2018 年金额 非流动资产处置损益 -490,203.54 -898,750.99 -59,173.86 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 2,370,611.64 941,086.47 10,523,672.74 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补助 除外 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 - -5,805,670.42 企业取得子公司、联营企业及合 营企业的投资成本小于取得投资 时应享有被投资单位可辨认净资 产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾 害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支 出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的 超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公 司期初至合并日的当期净损益 - 20,253,821.18 与公司正常经营业务无关的或有 事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、衍生金融资产、交易 性金融负债、衍生金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置 交易性金融资产、衍生金融资 产、交易性金融负债、衍生金融 负债和其他债权投资取得的投资 收益 单独进行减值测试的应收款项、 合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量 的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 根据税收、会计等法律、法规的 要求对当期损益进行一次性调整 对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 -256,675.92 -365,414.08 67,374.89 其他符合非经常性损益定义的损 益项目 -37,792,721.76 少数股东权益影响额 所得税影响额 -248,206.31 -51,443.01 -1,320,306.76 合计 1,375,525.87 -374,521.61 -14,133,003.99 十、采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 应收款项融资 14,371,210.24 39,121,641.85 24,750,431.61 合计 14,371,210.24 39,121,641.85 24,750,431.61 十一、非企业会计准则业绩指标说明 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况及研发情况说明 (一) 主要业务、主要产品或 服务 情况 1、主要业务 公司是一家主要从事重组蛋白药物和微生态制剂的研发、生产、销售一体化的创新型生物制 药企业，专注于抗病毒、肿瘤与免疫、血液、消化、退行性疾病等治疗领域的药物研发。公司主 要产品已形成一定行业优势地位和市场影响力，近年来依托政策支持和营销渠道深耕，保持稳定 发展。 2、主要产品 公司已上市产品包括重组蛋白药物人促红素（商品名称：依普定）、人干扰素α 1b（商品名称： 赛若金）、人粒细胞刺激因子（商品名称：白特喜）、微生态制剂酪酸梭菌二联活菌（商品名称： 常乐康），基本情况如下： （1）人促红素 项目 具体内容 通用名 人促红素注射液 商品名 依普定（国内） 适应症 （依据产品说 明书） ①肾功能不全所致贫血，包括透析及非透析病人 ②外科围手术期的红细胞动员 是否进入国家 基本药物目录 “注射液：2000IU、3000IU、10000IU”2018年首次进入国家基本药物目录 是否进入国家 医保目录 国家医保乙类品种 销售市场 国内和巴西、菲律宾、印度尼西亚等30多个国家 获得荣誉及政 策支持 通过国家级“火炬计划”项目验收；获得国家科技进步二等奖；获得济南市 科学技术进步一等奖。 市场地位 根据米内网统计的数据结果显示，在国内人促红素市场中，公司产品“依普 定”2017年、2018年、2019年国内市场占有率分别为9.36%、11.27%、 12.51%，排名第三。 （2）人干扰素α1b 项目 具体内容 通用名 注射用人干扰素α1b 商品名 赛若金（国内） 适应症 （依据产品说 明书） 适用于治疗病毒性疾病和某些恶性肿瘤。已批准用于治疗慢性乙型肝炎、丙 型肝炎和毛细胞白血病。已有临床试验结果和文献报告用于治疗病毒性疾病 如带状疱疹、尖锐湿疣、流行性出血热和小儿呼吸道合胞病毒肺炎等有效， 可用于治疗恶性肿瘤如慢性粒细胞白血病、黑色素瘤、淋巴瘤等 是否进入国家 基本药物目录 “注射用人干扰素α1b：10μg、30μg”2018年首次进入国家基本药物目录 项目 具体内容 是否进入国家 医保目录 国家医保乙类品种 销售市场 国内市场 获得荣誉及政 策支持 获得国家科技进步一等奖；被评为“一九九五年度国家级新产品”，被评为 “广东省火炬优秀项目奖” 市场地位 根据米内网统计的数据结果显示，在国内短效人干扰素注射剂市场中，公司 产品“赛若金”2017年、2018年、2019年市场占有率分别为21.45%、 23.95%和26.29%，排名第二。 （3）人粒细胞刺激因子 项目 具体内容 通用名 人粒细胞刺激因子注射液 商品名 白特喜（国内） 适应症 （依据产品说 明书） 癌症化疗等原因导致的中性粒细胞减少症；癌症患者使用骨髓抑制性化疗药 物，特别是在强烈的骨髓剥夺性化学药物治疗后，注射本品有助于预防中性 粒细胞减少症的发生，减轻中性粒细胞减少的程度，缩短粒细胞缺乏症的持 续时间，加速粒细胞数的恢复，从而减少合并感染发热的危险性 是否进入国家 基本药物目录 否 是否进入国家 医保目录 国家医保乙类品种 销售市场 国内市场和海外市场 市场地位 根据米内网统计的数据结果显示，目前国内短效人粒细胞刺激因子市场中， 公司产品“白特喜”2017年、2018年、2019年国内市场占有率分别为 2.11%、2.33%、3.19%，排名分别为第十一、第十、第八。 （4）酪酸梭菌二联活菌 项目 具体内容 通用名 酪酸梭菌二联活菌散、酪酸梭菌二联活菌胶囊 商品名 常乐康（国内） 适应症 （依据产品说 明书） ①适用于急性非特异性感染引起的急、慢性腹泻，抗生素、慢性肝病等多种 原因引起的肠道菌群失调及相关的急慢性腹泻和消化不良 ②说明书中明确老幼孕产妇均可使用的益生菌 是否进入国家 基本药物目录 否 是否进入国家 医保目录 否 销售市场 国内市场和海外市场 市场地位 根据米内网统计的数据结果显示，目前国内益生菌市场中，公司产品“常乐 康”2017年、2018年、2019年国内市场占有率分别为3.06%、2.87%、 3.03%，排名第十左右。 (二) 主要经营模式 公司是一家主要从事重组蛋白药物和微生态制剂的研发、生产、销售一体化的创新型生物制 药企业，拥有独立完整可控的研发、采购、生产和营销体系，并按照自身情况、市场规则及运作 机制，独立自主开展经营活动。 1、研发模式 公司拥有完整的生物药研发体系，具备从药物发现、药学研究、临床前研究、临床研究至产 业化的全过程研发创新能力，以重组蛋白分泌表达技术平台、重组蛋白药物产业化技术平台、长 效重组蛋白技术平台、微生态制剂研发及产业化技术平台、菌种技术平台为支撑，以标准化生物 药研发流程为基础，以全面高效的研发中台为理念，以人员矩阵式管理为形式的科研综合管理系 统，服务于在研产品的开发，高质高效推进产品开发。 2、采购与生产模式 公司主要采取“以销定产、按需采购”的采购与生产模式，每月根据销售计划制定月度生产 计划并组织生产，根据使用需求及预测制定采购计划。在实际生产过程中，公司严格按照GMP规 范以及产品生产工艺规程组织生产各规格产品，并对生产全流程进行过程控制和严格管理。公司 建立了严格的供应商准入和管理机制，并对供应商进行动态考察。 3、销售模式 公司采用经销为主、直销为辅的销售模式，面向国内外市场销售。 国内市场：公司主要采用经销为主、直销为辅的销售模式和专业学术推广的方式。公司主要 选择优质的全国型和区域型主流医药流通企业，负责产品的配送与销售。已形成覆盖超16,000家 各类终端的营销商业配送网络体系。此外，公司注重专业化学术推广，打造专业化团队，向临床 医生、患者、其他医药专业人士提供公司产品对相关疾病的治疗原理的讲解、用药指导以及相关 疾病最新的发展情况和研究成果，增强医患对公司产品的了解,提升公司产品的知名度。 海外市场：公司同时采用直销和经销两种模式开展出口销售。出口产品包括人促红素、人粒 细胞刺激因子和酪酸梭菌二联活菌，出口国家包括巴西、菲律宾、印度尼西亚等30多个。 (三) 所处行业情况 1. 行业的发展阶段、基本特点、主要技术门槛 （1）行业发展阶段和基本特点 中国生物药市场处于发展初期，具有强劲的增长潜力，增速领先于医药市场整体情况。根据 弗若斯特沙利文报告，2018年，中国生物药市场规模达2,622亿元人民币。随着可支付能力提高、 患者群体增长以及医保覆盖范围扩大，预计至2023年中国生物药市场规模将进一步扩大至6,412 亿元人民币，年复合增长率为19.6%。 医药产业是关系国计民生的重要产业，是战略性新兴产业的重点发展领域，是推进健康中国 建设的重要保障。随着我国经济的稳定增长，政府出台一系列政策持续加大对医药行业的投入， 继续推动医药市场较快增长。同时生物药技术发展迅猛，基于新靶点、新机制和突破性技术的创 新药不断出现。随着肿瘤免疫治疗、细胞治疗、新型抗体、核酸药物等新技术转化步伐加快，未 来在细分领域拥有自主研发和创新能力的医药企业将占据主导地位，这都为公司的发展提供良好 的产业生态基础。 （2）主要技术门槛 医药行业与生命健康密切相关，受我国人口基数大、人口老龄化、医疗水平亟需提升等因素 影响，医药行业的周期性并不明显，且因其行业特殊性，行政监管、研发技术、资金等层面均有 较高的进入壁垒，具体如下： ①行业监管严格 随着药品注册管理办法及相关法律法规的修订实施，药品行业呈现出越来越严格的监管要 求，这也将有利于提高药品质量安全水平，促进行业有序竞争和优胜劣汰，提高行业行政进入门 槛。 ②研发周期长、投入大、风险高、技术复杂 与通过化学合成方式的化学药相比，生物药主要通过细胞培养或菌种发酵生成，在分子量大 小方面要大百倍至上千倍，同时分子结构也比化学药更为复杂。整体而言，生物药的研发相较于 化学药更为复杂，研发周期更长、资金投入更大、风险更大。 ③生物药规模化生产对工艺技术的要求很高 由于生物药工艺的高要求，生物药企业通常选用进口设备及高端原材料，生产投入较大。另 外，生物大分子的分子量和复杂结构也增加了对规模化生产的挑战。 2. 公司所处的行业地位分析及其变化 情况 公司是中国重组蛋白药物的领军企业，建立了完善的生物药研发创新体系，涵盖了原核细胞 技术、真核细胞技术、微生态活菌技术三大生物技术基础体系。公司2017年被认定为“山东省省 级企业技术中心”，2018年被认定为“济南市蛋白质药物工程实验室”，2020年被认定为“广东 省基因工程重组蛋白药物工程技术中心”、“山东省蛋白质药物工程实验室”和“深圳市博士后 创新实践基地”。 公司核心产品包括人促红素（依普定）、人干扰素α1b（赛若金）、人粒细胞刺激因子（白 特喜）和酪酸梭菌二联活菌（常乐康）等，在各细分领域的市场份额处于领先的地位。其中，人 促红素（依普定）、人干扰素α1b（赛若金）为一线临床用药，行业龙头产品。 根据米内网统计的数据结果显示，在国内人促红素市场中，公司产品“依普定”2017年、2018 年、2019年国内市场占有率分别为9.36%、11.27%、12.51%，排名第三；在国内短效人干扰素注 射剂市场中，公司产品“赛若金”2017年、2018年、2019年市场占有率分别为21.45%、23.95% 和26.29%，排名第二。 3. 报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势 中国生物医药产业从80年代开始发展，随着科兴制药等国内第一批生物制药企业的成立和 发展，经过近40年的快速发展，已经逐步形成了长三角、珠三角和京津冀地区3个综合性生物 产业基地，到“十三五”国家已将生物医药行业作为国民经济的支柱产业大力发展，行业市场规 模呈逐年快速增长趋势。2018年我国生物医药行业市场规模达2,622亿元人民币，2019年市场 规模突破3,700亿元。据中商产业研究院发布的《2020年中国生物医药产业园发展前景及投资 研究报告》数据显示，到2020年，我国生物医药行业市场规模将近4,000亿元。 中国生物医药市场快速发展，主要源于四个因素的助推：（1）不断扩大的病人群体，肿瘤 疾病日益高发。生物药在治疗肿瘤疾病等方面表现出的良好疗效，激发对生物药的需求。（2） 日益增长的资本投资，据数据统计，中国生物制药行业的资本投资在2017年达249亿美元，占 全球投资的22.2%。（3）有利的政策，中国政府近年为加速创新药物的审批流程而颁布了一系 列政策，这些政策加速了药物的商业化进程，专利保护也得到强化。这些改革创新措施吸引了跨 国医药公司在中国市场推广创新生物药，也鼓励了国内企业更多地投资研发。（4）不断增加的 支付能力及保健意识，生物药具有较强的功效及较少的副作用，与化学药相比，其价格通常更 高。居民可支配收入的持续增加，对健康意识及购买意愿的提高有积极影响。此外，更新的中国 国家医保目录和价格谈判机制包括了更多的生物药报销，其进一步扩大了生物药市场。 随着药物生产技术的进步和药物需求的增加，中国重组蛋白药物种类不断丰富，目前国内重 组蛋白药物主要有：重组胰岛素、重组干扰素、重组凝血因子、重组促红素、重组粒细胞刺激因 子、酶替代重组蛋白药物、重组生长激素等。其中重组胰岛素在中国重组蛋白药物市场中占据着 重要地位，重组干扰素、重组促红素等细分产品发展潜力较大。技术的进步、产品种类的丰富、 中国经济的不断发展以及中国医保体系的不断完善都将促进中国重组蛋白药物市场需求的增长。 重组蛋白药物不同细分领域的产品自身特性有所差异，但都伴随着市场的快速发展进行不断 的迭代升级，以实现更好的药效和病患依从性（如长效制剂患者依从性显著提高，外用剂型局部 精准给药等），进一步满足临床上的多样化的需求。 (四) 核心 技术与研发 进展 1. 核心技术 及其 先进性 以及报告期内 的变化情况 公司的核心技术平台主要包括菌种技术平台、重组蛋白产业化技术平台、微生态制剂研发及 产业化技术平台、重组蛋白分泌表达技术平台和长效重组蛋白技术平台。 核心技术 核心技术内容 核心技术先进性 菌种技术平台 包括主要产品的菌种及在研产 品构建的菌种，以及基因序列 的优化设计技术、菌种的构建 技术 （1）国内目前拥有人干扰素α1b菌 种厂家较少 （2）主要产品的菌种能够满足产业 化的质量稳定性需求，稳定生产近 20年 （3）能够针对目标蛋白的设计要求 和表达策略，自主设计优化目的基 因序列、利用DNA重组技术自主构 建菌种 重组蛋白药物产业化 技术平台 包括5L-2000L规模的发酵系 统、培养基优化、小试到中试 规模的蛋白质纯化工艺开发和 优化、涵盖粉针剂、水针剂、 喷雾剂、胶囊剂、片剂在内的 多种剂型制剂工艺开发 （1）发酵规模大、优化参数多 （2）产品纯化水平高、活性保留高 （3）具备多剂型产业化能力 （4）中试效率高 微生态制剂研发及产 业化技术平台 包括益生菌原籍菌筛选、发酵 工艺开发以及优化、中试放 大、产业化技术开发等，可以 实现微生态药物的全生命技术 周期支持 （1）发酵密度高、成本低 （2）菌种活性高、稳定性高 （3）基于该平台产业化的制剂产品 安全性高，适用于老幼孕产妇全人 群 重组蛋白分泌表达技 术平台 包括大肠杆菌分泌表达策略设 计、分泌表达基因工程菌构 建、种子库构建、分泌表达发 酵工艺的开发及优化 （1）基因表达调控机制透彻 （2）目标基因表达水平高 （3）下游工艺开发流程短、效率高 长效重组蛋白技术平 台 包括具有高度位点选择性的 PEG化技术以及对应的生产技 术、Fc融合蛋白长效化技术 （1）PEG修饰可实现位点选择，修 饰效率高，能显著降低药物的毒副 作用 （2）Fc融合蛋白质活性保留高， 免疫原性低，安全性高 公司一方面依托上述核心技术平台支撑现有产品的产业化和在研项目的开展，保障产品市场 竞争实力；另一方面通过构建以核心技术平台为支撑的较为完整的药物研发创新体系，并基于在 研产品研发获得的创新技术和知识产权，推动核心技术平台的进一步创新提升和应用发展。 报告期内，公司上述核心技术水平保持先进。 2. 报告期内获得的研发成 果 （1）研发资质 报告期内，公司获批“广东省基因工程重组蛋白药物工程技术中心”、“山东省蛋白质药物 工程实验室”“深圳博士后创新实践基地”等研发资质。 （2）报告期 内获得的知识产权列表 本年新增 累计数量 申请数（个） 获得数（个） 申请数（个） 获得数（个） 发明专利 14 12 48 26 实用新型专利 0 0 0 0 外观设计专利 0 5 12 12 软件著作权 0 0 0 0 其他 0 0 0 0 合计 14 17 60 38 3. 研发 投入 情况表 单位：元 本年度 上年度 变化幅度 （%） 费用化研发投入 60,110,738.77 46,169,652.69 3 0.20 资本化研发投入 研发投入合计 60,110,738.77 46,169,652.69 30. 20 研发投入总额占营业收入 比例（%） 4.93 3.88 增加 1.05 个百分 点 研发投入资本化的比重（%） 研发投入总额较上年发生重大变化的原因 √ 适用 □ 不适用 研发投入较上年增长较大的主要原因是： （1)报告期多个项目进入中试阶段，所需材料消 耗显著增加；（2)人工成本增加，报告期内引进了一批高层次研发人才，同时根据市场水平，适 当提升了研发人员的整体薪酬水平；（3）新增研发项目投入。 研发投入资本化的比重大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 4. 在研 项目情况 √适用 □不适用 单位：元 序 号 项目名称 预计总投资规模 本期投入金额 累计投入金额 进展或阶 段性成果 拟达到目 标 技术水平 具体应用 前景 1 人促红素注射 液10000IU临 床项目 15,000,000.00 2,974,383.11 9,638,820.71 完成50% 受试者入 组 获得药品 补充申请 批件 促红素对化疗所致贫血的治疗效果 显著，且持续时间长，已经成为了 肿瘤相关贫血的主要治疗方案。 用于肿瘤 化疗导致 的贫血 2 人促红素注射 液36000IU临 床项目 9,000,000.00 2,574,057.30 5,748,645.60 完成补充 申请申报 获得药品 补充申请 批件 大规格的促红素产品，可以显著降 低用药频率，在疗效等同的前提 下，极大的提高患者用药依从性。 用于肿瘤 化疗导致 的贫血 3 人干扰素α1b（突变）吸入 溶液项目 82,000,000.00 5,909,642.74 8,490,206.33 完成制剂 中试生产 产品上市 该产品的分子进行了定向突变改 造，既保持药效和安全性，又可减 少修饰杂质。基于分泌表达体系和 新一代蛋白纯化技术，显著提升了 活性成分的品质。 用于病毒 感染导致 的呼吸道 疾病 4 人干扰素α2b 喷雾剂项目 65,000,000.00 3,577,178.30 3,883,500.19 完成制剂 中试生产 产品上市 该产品采用重组大肠杆菌表达的人 干扰素作为活性成分，基于新一代 的纯化工艺，原液质量高；作为外 用剂型，便捷性高。 用于病毒 感染导致 的皮肤和 粘膜疾病 5 人干扰素α2b 泡腾胶囊项目 69,000,000.00 5,380,464.25 8,075,507.96 完成制剂 中试生产 产品上市 该产品采用重组大肠杆菌作为蛋白 表达体系，蛋白质表达产量高，成 本低；利用新一代的纯化工艺，显 著提升了产品质量，稳定性好。 用于病毒 感染导致 的阴道炎 症 6 聚乙二醇化重 组人粒细胞刺 激因子注射液 项目 127,000,000.00 10,777,047.29 21,007,951.84 完成非临 床研究 产品上市 该项目聚乙二醇修饰具有高度的位 点选择性、高修饰率、副产物少， 产品质量稳定可控，预计可以降低 生产成本。 用于肿瘤 化疗导致 的中性粒 细胞缺乏 7 肠溶性双歧杆 菌微胶囊+酪 16,000,000.00 1,404,449.30 4,124,486.62 完成小试 工艺开发 产品上市 该产品作为公司现有产品常乐康的 补充剂型；进一步提升双歧杆菌的 用于急慢 性腹泻 酸梭菌制剂项 目 稳定性；微囊化可以有效减少外界 环境因素（如光、氧、水）对活性 物质的破坏，药效更好。 8 人生长激素项 目 54,300,000.00 9,575,416.94 9,988,568.45 完成纯化 中试研究 产品上市 该产品采用大肠杆菌细胞间质分泌 表达策略设计，表达效率高于行业 水平；采用新一代的纯化工艺，下 游纯化过程简单快捷，极大的提高 了产品收率，显著提升了活性成分 的品质；实现了产量高、质量高、 成本较低的竞争优势。 用于内源 性激素缺 乏的矮小 症 9 长效生长激素 项目 135,000,000.00 1,672,059.85 1,672,059.85 完成分子 设计 产品上市 采用特殊的单域Fc融合蛋白设计 技术，增加FcRn功能，在保持了 Fc融合蛋白的长半衰期的前提 下，同时基本消除ADCC/CDC效 应，提高产品的安全性，是国际上 最新的蛋白质药物长效化技术之 一。 用于内源 性激素缺 乏的矮小 症 其 他 研 发 项 目 112,146,304.97 16,266,039.69 108,674,905.65 / / / / 合 计 / 684,446,304.97 60,110,738.77 181,304,653.2 / / / / 情况说明 公司新立项长效生长激素项目，应用最新一代的改造单臂Fc融合蛋白长效化技术，可以有效延长生长激素的半衰期，减少ADCC和CDC效应，从而达到 较好的药效和安全性。公司将基于该项目，构建新一代的Fc融合蛋白长效化技术平台，该项目目前处于药学研究阶段。 其他项目包含的主要是化药研发和现有产品工艺改造项目，其中：化药研发除恩替卡韦外，其他在报告期末已终结。 5. 研发 人员情况 单位:万元 币种:人民币 基本情况 本期数 上期数 公司研发人员的数量（人） 170 167 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 12.04 12.76 研发人员薪酬合计 2,118.82 1,590.71 研发人员平均薪酬 12.46 9.53 教育 程度 学历 构成 数量（人 ） 比例 ( %) 硕士以上 48 28 .24 本科 85 5 0.00 大专 33 19 .41 中专及以下 4 2 .35 合计 170 1 00.00 年龄结构 年龄 区间 数量（人 ） 比例 ( %) 30 岁以下 109 64.12 31 - 40 岁 46 27.06 41 - 50 岁 9 5.29 51 岁以上 6 3.53 合计 170 100.00 6. 其他说明 □适用 √不适用 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 报告期内，公司主要资产变化情况详见本报告“第四节经营情况讨论与分析”之“三、报告 期内主要经营情况”之“（三）资产、负债情况分析”。 其中：境外资产0（单位：元币种：人民币），占总资产的比例为0%。 三、 报告期内核心竞争力分析 (一) 核心竞争力 分析 √适用 □不适用 1、产品竞争优势 公司的产品线丰富，涵盖了重组蛋白药物（人促红素、人干扰素α1b、人粒细胞刺激因子）、 微生态制剂药物（酪酸梭菌二联活菌），保证了公司经营的持续增长，同时分散了公司经营风险。 公司核心产品拥有齐全的规格、多样的包装形式和多种剂型，可以满足患者多样化、个性化的需 求，深得终端客户的认可。 公司产品均已上市销售超过20年，其安全性和有效性经广泛的临床使用证明，是临床一线用 药，核心产品在同类产品中市场占有率位居前列，在临床治疗领域已形成一定的影响力。 公司主要产品人促红素是国内同类产品中首批立项研发、率先获得新药证书和批准文号的产 品，是首家采用预充式注射器包装的产品，并且拥有不含人血白蛋白专利配方。经查阅国内其他 同类药品的说明书，目前国内仅三生制药（36000IU规格）、协和麒麟、罗氏拥有不含人血白蛋 白人促红素制剂。 公司主要产品人干扰素α1b是“中国干扰素”之父侯云德院士从健康的中国人白细胞中获 得，被誉为我国首个基因工程创新药物，具有较高临床认可度、知名度；是天然干扰素系统中主 要的抗病毒亚型，适应症广，且说明书对儿童用药安全性表述相对更完整。 2、研发竞争优势 报告期内，公司更加聚焦于生物药主航道，持续优化产品管线。公司现有9个在研项目，围 绕已上市产品进行深度开发，开发新剂型，拓展适应症及长效化产品，扩展产品的适用范围，提 高患者依从性，且与现有产品的协同效果明显，显著增强现有产品的市场竞争力。公司基于研发 战略布局，逐步立项生物制品创新药开发项目，2020年新立项一个生物制品创新药，累计3个生 物制品创新药在研项目，开辟了新的技术领域和产品管线。通过创新药的立项和开发，引入新的 产品管线，增强新药的研发比重，优化整体研发管线和未来的产品线，提升公司整体研发竞争力。 公司高度关注生物药发展趋势，积极介入有巨大临床需求的生物制药新领域。在双功能抗体 和融合技术、核酸药物和递送技术、微生态制剂和菌株筛选等领域，进行了全面的技术调研和分 析，全面掌握了国内外的研发动态和产品开发状态。 3、产业化竞争优势 公司产业化优势主要体现在产业化生产能力和产业化质量管理两个方面。 在产业化生产能力方面，公司通过二十多年的自主创新和多种产品的产业化成功实践，目前 已形成重组蛋白药物产业化技术平台、微生态制剂研发及产业化技术平台等核心产业化技术，可 以满足于重组蛋白类药物、微生态制剂药物等多类型生物药品种的开发，覆盖粉针剂、水针剂、 胶囊剂和散剂等多种剂型，可以满足小试规模（5-20L）、中试规模（20-200L）和商业规模 （200-2000L）的微生物发酵、细胞培养和对应的蛋白质纯化需求。 产业化质量管理方面，公司遵循GMP标准，制定了完备的生产管理和质量管理规章制度。除 国内市场销售外，人促红素、人粒细胞刺激因子、酪酸梭菌二联活菌还销往30多个国家或地 区，产品质量得到广泛市场认可。 4、商业化竞争优势 公司有20多年商业化经验，营销网络遍布海内外。在中国市场，公司作为国内最早从事基 因工程药物生产和销售的企业之一，多年来对市场深耕细作，已经形成了稳固的市场地位和良好 的品牌优势，搭建了全国性的立体营销网络，营销终端覆盖各等级医院、基层医疗机构、药店等 超16,000家，其中医院超过6,000家，第三终端近7,000家，药店3,000多家。 除国内市场销售外，公司也积极开发海外市场，重点关注海外国家政府采购招标，细致研究 准入法规，严选合作伙伴，已通过巴西、菲律宾、印度尼西亚等30多个国家和地区的市场准入 并实现销售，共持有30多份海外国家和地区的药品准入证书。在报告期内，新签署注册合作协 议12份，持续扩大海外销售网络体系的市场占有率。 (二) 报告 期内发生的导致公司核心竞争力受到 严重影响的 事件 、 影响分析 及 应对措施 □适用 √不适用 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况 讨论与分析 2020年，面对复杂多变的外部环境，在董事会的领导下，公司经营管理层坚持既定发展战略， 积极应对新冠疫情影响和行业政策发展等新变化，在以“精益启航、乘风破浪、不懈创造、目标 必达”的经营指导方针下，围绕全年既定目标，布局拓展研发，加强供应链管理，引进高端人才， 优化人员结构，提升运营效率，公司各项工作有条不紊地开展，公司经营计划得以圆满完成，经 营目标基本实现。2020年12月14日，公司在上海证券交易所科创板顺利挂牌上市，进入新的发 展阶段。 报告期内公司实现营业总收入122,029.00万元，同比增长2.48%；实现归属于母公司所有者的 净利润13,913.72万元，同比减少12.94%；报告期末公司总资产为236,661.64万元，较期初增长 100.56%；归属于母公司的所有者权益183,012.07万元，较期初增长162.82%。 报告期内，公司重点工作如下： 1、推进在研产品，完善研发规划 报告期内，公司研发投入持续增加，在研项目顺利推进。2020年公司研发支出为6,011.07万 元，相比2019年增加1,394.11万元，增幅30.20%。人促红素注射液36000IU临床项目已完成申 报和核查，等待核发药品注册证书；聚乙二醇化重组人粒细胞刺激因子注射液项目提前完成药学 研究，开展并完成非临床研究；人干扰素α2b喷雾剂项目、人干扰素α2b泡腾胶囊项目、人干扰 素α1b（突变）吸入溶液项目以及人生长激素项目等4个项目完成中试研究，工艺稳健可靠。同 时，公司加快了项目调研和论证，已立项长效生长激素项目，该产品为生物创新药，采用全新的 氨基酸序列设计，对比市场同类产品，预期具有较高的安全性和疗效。 公司完善了研发规划，将继续围绕抗病毒、肿瘤与免疫、血液、消化、退行性疾病等核心治 疗领域进行适应症拓展和新产品开发，逐步开展新型抗体、核酸和新型重组蛋白药物的开发。同 时基于新产品的开发，建设新技术平台，进一步推动公司生物药战略的落地。 2、搭建项目引进体系 公司已经搭建高质量的项目筛选、引进体系和激励机制，优化了引进流程，提高了引进效 率。同时，加大引进高端人才，增强了高价值项目的识别和评估能力，从硬件与软件方面为产品 引进提供保障。 3、持续深耕终端市场，推进营销精细化管理 公司通过市场深耕策略，加大营销布局，在营销分线经营、精细化运营管理平台建设、终端 覆盖等方面持续改善优化，2020年年末终端覆盖各等级医院、基层医疗机构、药店等超16,000 家，其中医院超过6,000家，第三终端近7,000家，药店3,000多家，分别比上年增加16%、 5%、10%。报告期内，公司商务平台的服务能力显著提升，学术管理水平和市场准入水平得到大 力夯实。 2017-2020年公司各类销售终端覆盖数量 面对新冠疫情，公司积极进行市场拓展，主要产品赛若金、依普定国内市场占有率保持稳 定，继续保持行业领先地位。 4、扩产增效 公司一方面着眼于未来，前瞻性地做好产能规划及产线布局；另一方面，持续加大对生产线 自动化改造力度，降低生产成本，提升生产人效。公司供应链体系日趋完善，供应链的质量和效 率持续提升，产供销高效协同。 2020年，公司稳步推进各项工程建设及产线的升级改造，其中，研发中心、A栋厂房以及动 物房等土建工程如期推进；人促红素原液生产线、常乐康生产线、自动化改造等产线建设持续进 行。为承接研发项目的产业化落地，2020年公司已启动建设人生长激素中试车间。 5.人才引进与发展 秉承“人才第一”的人才观，公司积极引入多名博士高管，均是医药行业的资深专家，具备 前瞻的行业视野与丰富的实战经验，大大提升公司在研发创新、项目引进、市场深耕等关键领域 的组织能力。同时，面向未来并结合行业发展趋势及公司战略优化了公司的组织架构，确保组织 能力的提升，报告期内，公司新增博士、硕士人员共计70人，同比增加56%。 公司高度重视人才发展，全力构建“奋斗为本”的人才动力机制。公司优化薪酬体系，报告 期内，建立营销、研发等专项激励方案，完善员工荣誉激励体系和福利体系，通过多元化的激励 机制及激励手段激发组织活力与人才潜力为产品和技术的迭代奠定坚实基础，为实现公司的战略 目标做好组织能力保障。通过人才引进、人才培养与梯队建设，实行管理与专业的“双通道”的 职业发展路径，针对不同人群实施培养计划。公司对内部技术骨干持续进行内部赋能，并进行内 部技术职级评定；同时还加强与外部科研机构的合作，通过内外部渠道实现人才的双向培养。此 外，公司整体组织架构完善，业务流程、管理制度及内控体系完整并运行良好，极大地提升了业 务规范性和公司运营效率。 二、风险因素 (一) 尚未 盈利 的 风险 □适用 √不适用 (二) 业绩 大幅下滑或亏损的风险 □适用 √不适用 (三) 核心竞争力风险 √适用 □不适用 1、核心技术人员流失的风险 公司业务开展对人力资本的依赖性较高，包括研发、生产、营销等业务链环节都需要核心人 员去决策、执行和服务，拥有稳定、高素质的核心人才对公司的持续发展壮大至关重要。目前企 业间技术人才的争夺十分激烈，如果公司的核心人员出现流失将对公司的经营稳定性带来一定的 风险。 2、商业秘密和核心技术泄露的风险 公司销售的各类产品均依赖于公司长期以来研发与积累的各项核心技术与研发成果。公司通 过规范研发管理流程、健全保密制度、申请相关知识产权等方式，实现对公司商业秘密和核心技 术的保护。但上述措施仍无法完全避免公司商业秘密和核心技术泄密的风险。未来如果公司保密 制度未能得到有效执行，或者出现重大疏忽、恶意串通、舞弊等行为而导致公司的商业秘密或核 心技术泄露，将对公司的核心竞争力产生风险。 (四) 经营风险 √适用 □不适用 1、物料供应风险 公司主要原材料培养基、牛血清、填料等主要向海外企业美国赛默飞世尔、德国默克、美国 通用等采购。目前，培养基、牛血清、填料等的主要终端厂商集中在海外，因此短期之内预计公 司仍将以海外供应商为主。 在中美贸易摩擦、全球经济不确定性背景下，不排除可能出现由于海外供应商供应不及时或 者抬高采购价格的情况，对公司的经营产生一定影响。 2、研发失败的风险 生物医药行业属于技术密集型行业，对技术创新和产品研发能力要求较高，产品研发周期相 对较长，持续研发投入是生物医药企业保持市场竞争力的重要手段。 在新产品研发的过程中，可能存在因研发技术路线出现偏差、研发进程缓慢而导致研发失败 的风险。 3、药品质量控制的风险 药品是一种特殊的商品，关乎到人的生命健康。近年来，国家出台了一系列新制度、新规 定，对药品的研发、生产、上市后研究均作出了严格的质量要求规定，要求进行全生命周期的质 量管理。因此公司高度重视质量管理工作，严格按照国家法律法规建立产品质量管理体系，严格 按照工艺规程和质量标准开展生产，确保每批产品均符合国家质量标准要求。 (五) 行业风险 √适用 □不适用 1、行业监管风险 国家药品监督管理局负责对全国药品市场进行监督管理，并实行生产许可制度，公司主要产 品出口地也对药品实行严格的许可或者认证及监督管理制度。若公司未来不能持续满足我国以及 进口国行业准入政策以及行业监管要求，或者公司出现违法、违规等情形，则可能受到我国以及 进口国相关部门的处罚，从而对公司的生产经营带来不利的影响。 2、行业竞争加剧的风险 公司在重组蛋白药物生产方面，具有一定的技术优势，并以此建立了一定的竞争优势。但随 着近年来生物技术的快速发展，公司竞争对手的综合实力有所提高，可能使行业的竞争加剧。 (六) 宏观环境风险 √适用 □不适用 全国性、全球性的公共卫生突发事件、国家经济形势变化以及包括“中美贸易战”在内的国 际贸易政策变化可能对公司产品销售以及海外业务产生不确定性影响。 (七) 存托 凭证 相关 风险 □适用 √不适用 (八) 其他 重大风险 □适用 √不适用 三、报告期内主要经营情况 报告期内公司实现营业总收入122,029.00万元，同比增长2.48%；实现归属于母公司所有 者的净利润13,913.72万元，同比减少12.94%；报告期末公司总资产为236,661.64万元，较期 初增长100.56%；归属于母公司的所有者权益183,012.07万元，较期初增长162.82%。 (一)主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位 : 元 币种 : 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（ % ） 营业收入 1,220,289,989.43 1,190,766,325.95 2.48 营业成本 244,266,166.19 219,952,959.33 11.05 销售费用 655,539,647.17 647,223,317.86 1.28 管理费用 69,190,517.43 60,825,397.90 13.75 研发费用 60,110,738.77 46,169,652.69 30.20 财务费用 20,991,032.19 11,665,718.65 79.94 经营活动产生的现金流量净额 105,930,614.68 5,254,056.40 1,916.17 投资活动产生的现金流量净额 - 200,553,764.86 - 53,591,013.15 274.23 筹资活动产生的现金流量净额 1,035,971,733.39 152,237,769.36 580.50 2. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内公司实现营业总收入122,029.00万元，同比增长2.48%；营业成本24,426.62万 元，同比增长11.05%。 (1). 主营业务 分 行业 、分 产品 、分地区情况 单位:元币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减 （%） 医药制 造 1,219,860,254.62 244,143,362.52 79.99 2.47 11.05 减少 1.54个 百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减 （%） 依普定 629,841,158.30 160,845,458.30 74.46 12.59 18.01 减少 1.17个 百分点 赛若金 330,103,259.88 54,437,988.69 83.51 -6.48 1.01 减少 1.22个 百分点 白特喜 140,929,610.77 12,766,334.39 90.94 3.20 17.38 减少 1.10个 百分点 常乐康 107,950,964.80 12,673,267.06 88.26 -17.38 -11.72 减少 0.75个 百分点 其他 11,035,260.87 3,420,314.08 69.01 1.99 -22.62 增加 9.86个 百分点 合计 1,219,860,254.62 244,143,362.52 79.99 2.47 11.05 减少 1.54个 百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减 （%） 内销 1,069,324,981.89 161,928,428.97 84.86 3.61 12.00 减少 1.13个 百分点 外销 150,535,272.73 82,214,933.55 45.38 -4.92 9.23 减少 7.08个 百分点 合计 1,219,860,254.62 244,143,362.52 79.99 2.47 11.05 减少 1.54个 百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 报告期内，受新冠疫情的影响，医院的门诊量有所下降，公司积极应对不利影响，及时调 整、部署经营计划，实现营业收入持续增长；为了扩充产能，主要产品期初备货充足，报告期内 主要产品产量下降明显，间接费用较同期增长，同时根据新收入准则与产品相关的运输成本归入 营业成本，从而造成营业成本增加。 (2). 产销量情况 分析表 √适用 □不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 库存量 生产量比 上年增减 （%） 销售量比 上年增减 （%） 库存量比 上年增减 （%） 依普定 万支 1,639.93 （未完）  |