[年报]美盈森:2020年年度报告（更新后）
原标题:美盈森:2020年年度报告（更新后） 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告 2021-024 2021年 04月 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人王海鹏、主管会计工作负责人袁宏贵及会计机构负责人 (会计主 管人员 )袁宏贵声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺， 请投资者注意投资风险。 公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意公司可能面临的包括 行业竞争、市场等风险因素。详细内容见本报告第四节 “（九）公司未来发展的 展望 ”部分。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 1,531,323,685为基数， 向全体股东每 10股派发现金红利 1.2元（含税），送红股 0股（含税），不以公 积金转增股本。 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 目录 第一节重要提示、目录和释义.................................................. 2 第二节公司简介和主要财务指标................................................ 6 第三节公司业务概要......................................................... 10 第四节经营情况讨论与分析................................................... 13 第五节重要事项 ............................................................ 47 第六节股份变动及股东情况................................................... 74 第七节优先股相关情况....................................................... 80 第八节可转换公司债券相关情况............................................... 81 第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................... 82 第十节公司治理 ............................................................ 88 第十一节公司债券相关情况................................................... 96 第十二节财务报告........................................................... 97 第十三节备查文件目录...................................................... 242 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 释义 释义项指释义内容 公司、本公司、美盈森、深圳美盈森指美盈森集团股份有限公司 东莞美盈森指东莞市美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 苏州美盈森指苏州美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 重庆美盈森指重庆市美盈森环保包装工程有限公司，系公司全资子公司 香港美盈森指美盈森（香港）国际控股有限公司，系公司全资子公司 东莞美芯龙指东莞市美芯龙物联网科技有限公司，系公司全资子公司 郑州美盈森指郑州市美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 天津美盈森指天津美盈森智谷科技有限公司，系公司全资子公司 佛山美盈森指佛山市美盈森绿谷科技有限公司，系公司全资子公司 中山美盈森指中山市美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 小美集指小美集科技有限公司，系公司全资子公司 美莲检测指美莲检测有限公司，系公司全资子公司 武汉美盈森指武汉市美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 成都美盈森指成都市美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 金之彩指深圳市金之彩文化创意有限公司，系公司控股子公司 泸美供应链指四川泸美供应链管理有限公司，系公司全资子公司 宜美供应链指四川宜美供应链管理有限公司，系泸美供应链全资子公司 长沙美盈森指长沙美盈森智谷科技有限公司，系公司控股子公司 中大绿谷指中大绿谷实业股份有限公司，系公司控股子公司 湖南美盈森指湖南美盈森实业有限公司，系公司控股子公司 安徽美盈森指安徽美盈森智谷科技有限公司，系公司控股子公司 苏州智谷指美盈森智谷（苏州）包装技术有限公司，系苏州美盈森控股子公司 江苏美彩指江苏美彩包装有限公司，系苏州美盈森控股子公司 MYS GROUP (VIETNAM) COMPANY LIMITED，系香港美盈森全资 子公司 越南美盈森指 西安美盈森指西安美盈森智谷科技有限公司，系公司全资子公司 台湾美盈森指台湾美盈森有限公司，系香港美盈森全资子公司 东莞美之兰指东莞市美之兰环保科技有限公司，系东莞美盈森全资子公司 苏州智谷科技指苏州美盈森智谷科技有限公司，系苏州美盈森全资子公司 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 福建美盈森指福建美盈森环保科技有限公司，系公司全资子公司 青岛美盈森指青岛美盈森智谷科技有限公司，系公司全资子公司 文麻生物、云南文麻指云南文麻生物科技有限公司，系公司控股子公司 MYS（DONG NAI） PACKAGING TECHNOLOGY COMPANY LIMITED，系越南美盈森全资子公司 同奈美盈森指 MYS GROUP (VIETNAM) PACKING THCHNOLOGY CO.,LTD，系香 港美盈森全资子公司 越南包装技术指 美达科技指美达科技包装（泰国）有限公司，系香港美盈森控股子公司 深圳文麻指深圳市文麻生物科技有限公司，系云南文麻的控股子公司 习水美盈森指贵州省习水县美盈森科技有限公司，系公司控股子公司 涟水美盈森指涟水美盈森智谷科技有限公司，系公司控股子公司 印度美盈森指 MYS PR INDIA PRIVATE LIMITED，系香港美盈森控股子公司 MYS INDIA PACKAGING TECHNOLOGY PRIVATE LIMITED，系香 港美盈森全资子公司 印度美盈森技术指 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称美盈森股票代码 002303 股票上市证券交易所深圳证券交易所 公司的中文名称美盈森集团股份有限公司 公司的中文简称美盈森 公司的外文名称（如有） MYS Group Co., Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） MYS 公司的法定代表人王海鹏 注册地址深圳市光明新区光明新陂头村美盈森厂区 A栋 注册地址的邮政编码 518107 办公地址深圳市光明新区光明新陂头村美盈森厂区 A栋 办公地址的邮政编码 518107 公司网址 www.szmys.com 电子信箱 [email protected] 二、联系人和联系方式 董事会秘书证券事务代表 姓名刘会丰闻敏 深圳市光明新区光明新陂头村美盈森厂 区 A栋 深圳市光明新区光明新陂头村美盈森厂 区 A栋 联系地址 电话 0755-29751877 0755-29751877 传真 0755-28234302 0755-28234302 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点公司证券部、深交所 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 四、注册变更情况 组织机构代码 91440300723000100A 公司上市以来主营业务的变化情况（如 无变更 有） 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称大信会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址北京市海淀区知春路 1号学院国际大厦 1504室 签字会计师姓名陈菁佩、毛玲玲 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √适用 □不适用 保荐机构名称保荐机构办公地址保荐代表人姓名持续督导期间 中泰证券股份有限公司 北京市西城区太平桥大街丰 盛胡同 28号太平洋保险大厦 A座 5层 李硕、陈胜可 2017年 2月 10日至 2017年 12月 31日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □适用 √不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √是 □否 追溯调整或重述原因 会计差错更正 本年比上年增 2019年2018年 2020年 减 调整前调整后调整后调整前调整后 3,365,262,052. 83 3,392,132,631. 63 3,392,132,631. 63 -0.79% 3,248,945,549. 35 3,248,945,549. 35 营业收入（元） 归属于上市公司股东的净利 194,089,809.75 535,279,249.14 535,279,249.14 -63.74% 401,205,568.76 401,205,568.76 润（元） 归属于上市公司股东的扣除 144,928,866.96 384,329,839.05 384,329,839.05 -62.29% 353,124,133.37 353,124,133.37 非经常性损益的净利润（元） 经营活动产生的现金流量净 409,889,963.81 441,130,346.32 441,130,346.32 -7.08% 273,926,567.38 273,926,567.38 额（元） 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 基本每股收益（元 /股） 0.1267 0.3496 0.3496 -63.76% 0.2608 0.2608 稀释每股收益（元 /股） 0.1267 0.3496 0.3496 -63.76% 0.2608 0.2608 加权平均净资产收益率 3.96% 11.72% 11.72% -7.76% 9.16% 9.16% 2019年末 本年末比上年 2018年末 2020年末 末增减 调整前调整后调整后调整前调整后 7,242,688,037. 98 7,269,432,950. 85 7,269,432,950. 85 -0.37% 6,369,909,693. 04 6,369,909,693. 04 总资产（元） 归属于上市公司股东的净资4,834,924,996. 01 5,147,240,482. 87 5,142,086,439. 66 -5.97% 4,476,485,987. 19 4,471,331,943. 98产（元） 会计政策变更的原因及会计差错更正的情况 会计差错更正的原因： 2021年 1月 5日，公司控股子公司深圳市金之彩文化创意有限公司（以下简称 “深圳金之彩 ”）收到 国家税务总局深圳市税务局第三稽查局签发的深税三稽罚〔 2020〕1198号《税务行政处罚决定书》及深税三稽处〔 2020〕 2269号《税务处理决定书》，根据上述处理决定书，深圳金之彩应补缴 2012年至 2014年度增值税、城建税、教育费附加、 企业所得税等税费 7,362,918.87元。根据《企业会计准则第 28号——会计政策、会计估计变更和差错更正》《公开发行证券 的公司信息披露编报规则第 19号——财务信息的更正及相关披露》等相关规定，公司及深圳金之彩对上述前期差错采用追 溯重述法进行了更正，公司相应调整前期合并财务报表，对公司 2020年度利润无影响。 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确 定性 □是 √否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □是 √否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 √不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 √不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度第二季度第三季度第四季度 营业收入 540,683,170.49 805,319,649.89 916,143,369.70 1,103,115,862.75 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 归属于上市公司股东的净利润 45,742,349.56 49,125,717.81 58,820,024.45 40,401,717.93 归属于上市公司股东的扣除非经 40,732,968.55 44,045,036.69 54,486,890.99 5,663,970.73 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 150,505,205.65 65,942,630.64 119,395,114.90 74,047,012.62 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □是 √否 公司 2020年第四季度扣非净利润波动较大的原因主要系：（1）公司 2020年第四季度营业收入增加较多，年末应收账款增加， 公司年末坏账准备较 2020年三季度计提增加 775.65万元；（2）公司第四季度汇兑损失较前三季度增加 2,389.18万元；（3） 公司年末较 2020年三季度存货跌价准备计提增加 890.74万元；（4）公司第四季度净利润与扣非后的净利润相差较大主要系 公司投资性房地产公允价值变动损益 3,488.05万元，全部计入非经常性损益。 九、非经常性损益项目及金额 √适用 □不适用 单位：元 项目 2020年金额 2019年金额 2018年金额说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 -152,178.09 -1,902,205.66 -2,989,803.88 值准备的冲销部分） 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 29,517,098.34 16,229,087.55 11,596,509.50切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 委托他人投资或管理资产的损益 11,713,711.86 15,900,379.62 12,908,667.3034,880,500.82 153,583,500.61 42,352,887.72 主要系公司、重庆美 盈森、成都美盈森、 苏州美盈森、长沙美 盈森投资性房地产公 允价值变动损益形成 采用公允价值模式进行后续计量的投资性 房地产公允价值变动产生的损益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -15,167,972.72 -2,536,491.63 -3,989,571.38 减：所得税影响额 10,637,486.06 28,600,116.22 11,127,378.19 少数股东权益影响额（税后） 992,731.36 1,724,744.18 669,875.68 合计 49,160,942.79 150,949,410.09 48,081,435.39 - 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □适用 √不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 第三节公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 1、公司主要业务、产品及用途 公司主要从事运输包装产品、精品包装产品、标签产品及电子功能材料模切产品的研发、生产与销售，并为客户提供包 装产品设计、包装方案优化、包装材料第三方采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以及现场辅助包装作业等包装一体 化深度服务。 公司的主要产品为轻型包装产品、重型包装产品、标签产品及电子功能材料模切产品，其中轻型包装产品为轻型瓦楞包 装产品和精品盒产品，重型包装产品包括重型瓦楞包装产品和重型复合包装产品，电子功能材料模切产品是为高端消费类电 子客户提供缓冲垫片减震泡棉、粘贴胶带、保护膜、防尘网布、导电绝缘膜等电子功能材料模切产品。公司主要客户覆盖电 子通讯、智能终端、白酒、家具家居、家用电器、汽车及新能源汽车产业链、食品饮料、电商物流、快递速运等多个行业。 2、公司主要业务模式 公司始终以市场为驱动、以顾客需求为导向，于业内率先提出并构建了包装一体化服务模式，并通过持续的创新、优化 和提升，不断夯实和完善了公司包装一体化服务模式，致力于成为国际领先的包装一体化综合服务商。包装一体化服务是指 由包装供应商完成客户产品包装相关的所有环节，即除了提供包装产品，还提供包装产品设计、包装方案优化、包装材料第 三方采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以及辅助包装作业等服务。作为包装一体化服务供应商，公司兼具传统包装 产品生产商、设计服务提供商、采购服务商与物流服务商的特点，从降低成本、提高效率、增加价值三方面切入，为客户提 供包装产品与服务。通过包装一体化服务模式，公司与众多世界知名企业和国内外细分行业龙头企业建立了深度合作关系， 相互依存关系不断增强，形成了覆盖电子通讯、智能终端、白酒、家具家居、家用电器、汽车及新能源汽车产业链、食品饮 料、电商物流、快递速运等多个行业的优质客户群，为公司持续健康发展奠定了坚实的基础。 3、公司所属行业的发展阶段、周期性特点及公司所处的行业地位 公司包装产业业务属于包装产业五大子行业之一的纸质包装行业。国内包装产业经过 30多年的发展，已建成涵盖设计、 生产、检测、流通、回收循环利用等产品全生命周期的较为完善的体系，分为纸质包装、塑料包装、金属包装、玻璃包装、 竹木包装五大子行业。包装工业为中国制造体系的重要组成部分。根据中国包装联合会发布的《中国包装行业年度运行报告》， 2019年，全国包装行业规模以上企业 7,916家，累计完成主营业务收入 10,033亿元，市场规模巨大。同时，我国包装印刷市场 发展起步较晚，与发达国家成熟包装印刷市场产业高度集中的情况相比，呈现出 “大行业、小公司 ”的特点。 近年来，行业集中度继续呈现不断提升的态势，部分竞争力较弱的中小纸包装企业面临较大的经营压力，具有竞争优势 的包装企业新客户开发及获得优质订单的能力凸显。公司为行业内的领先企业，在服务模式、研发设计、制造平台、经营管 理及产品品牌等方面已形成自身突出的竞争优势，具有众多优质的世界级知名品牌企业或国内细分行业领先企业客户资源， 客户群广泛分布于电子通讯、智能终端、白酒、家具家居、家用电器、汽车及新能源汽车产业链、食品饮料、电商物流、快 递速运等优势产业，有望在行业集中度加速提升的过程中受益。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产重大变化说明 股权资产未发生重大变动 固定资产固定资产较 2019年末增加 27,844.92万元，增长 22.28%，主要系报告期包装印刷工 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 业 4.0智慧型工厂（长沙）项目、美盈森包装印刷工业进出口贸易及保税加工（岳 阳）项目等项目将已达到预定可使用状态的房屋建筑物、生产设备转入固定资产所 致； 无形资产未发生重大变动 在建工程较 2019年末减少 9,465.04万元，减少 35.58%，主要系报告期包装印刷工 业 4.0智慧型工厂（长沙）项目、美盈森包装印刷工业进出口贸易及保税加工（岳 阳）项目等项目将已达到预定可使用状态的房屋建筑物、生产设备转入固定资产所 致； 在建工程 2、主要境外资产情况 √适用 □不适用 保障资产安境外资产占 资产的具体是否存在重 内容 形成原因资产规模所在地运营模式全性的控制收益状况公司净资产 大减值风险 的比重措施 香港美盈森自主投资 459,682,257. 04元 香港特别行 政区 自主经营全资控股 50,934,752.1 9元 9.38%否 三、核心竞争力分析 1、“价值增值共享 ”服务模式优势 公司以市场为驱动、以顾客需求为导向，于行业内率先采用 “包装一体化 ”的服务模式。作为包装一体化服务供应商，公 司兼具生产商、设计服务提供商、采购服务商与物流服务商的特点，从降低成本、提高效率、增加价值三方面，为客户提供 包装产品与服务。公司包装一体化的服务模式能够提升客户产品品牌、提升客户供应链管理效率、降低客户综合采购成本， 因能够实现客户价值增值而备受众多客户赞誉。公司借助于 “包装一体化 ”的服务模式，避开了低技术含量、低附加值的激烈 竞争，在为客户服务过程中获得了较好的经济效益。 2、持续创新技术研发优势 公司在深圳、东莞、苏州、重庆、台湾、美国等地设立了专门的研发中心，中心聚集了包装领域资深专家领衔的研发技 术队伍，公司还与高校建立了长期技术合作关系。截至报告期末，公司及下属子公司共拥有国家专利 475项，其中包括 76项 发明专利、 388项实用新型专利和 11项外观专利，是 32项国家 /行业包装标准的主要起草或参与起草单位，专利和标准数量业 内排名前列。 公司深圳研发中心被深圳市人民政府认定为 “市级技术中心 ”，东莞美盈森被认定为第十五批广东省省级企业技术中心之 一，东莞美盈森拥有广东省高分子环保包装材料工程技术研究中心 ,公司深圳基地拥有广东省绿色印刷及智能包装设计工程 技术研究中心。通过产品外观设计、缓冲设计、一体化设计等措施，在实现客户对于包装基础功能诉求的同时提升了产品的 视觉表达效果和艺术水平，并降低了客户的综合包装成本，在为客户创造价值的过程中形成了独特的竞争优势。 3、集团性、多区域、国际化服务优势 纸包装优质订单主要集中在集团性领先企业，而纸包装行业企业经济服务半径一般在 300公里以内。因此，和集团性大 客户建立全面、深入的合作关系，对纸包装企业跟随集团性大客户实现多区域产能布局有较高的要求。 公司在全球有下属子公司共 46家，其中境内 37家，分布在粤港澳大湾区、长三角经济圈、成渝经济区、长株潭经济圈、 一带一路 —西安等经济活跃区域；境外 9家，主要分布在一带一路东南亚、南亚沿线国家。公司已基本完成了在国内活跃经 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 济区域的战略布局，同时，近年来紧跟客户订单需求，加快了在东南亚、南亚的产能布局，形成了集团性、多区域、国际化 服务优势。 4、先进的管理优势 公司建立了基于优化财务表现和追求提升客户服务水平的精细化管理体系，主要包括订单管理、产品品质管理、设计管 理、生产管理、采购管理、成本和费用管控、信息化管理、流程管理和优化等。公司通过涵盖营销、采购、研发、生产、仓 储、物流等各个环节的精细化管理体系，为公司实现较强的盈利能力、成本和费用的有效管控以及较高的人均产值奠定良好 的基础。 截至目前，公司先后建立了 GBT 29490企业知识产权管理体系、 GJB 9001B武器装备质量管理体系、 FSC-CoC管理体系、 G7和GMI标准化印刷管理体系等十数项并获得多家客户的 CSR社会责任管理认证，认证体系数量业内排名前列，体现了公 司领先的管理水平。 5、著名品牌客户资源优势 客户价值决定了供应商价值，与面向终端零售客户的企业不同，上游供应商的品牌和竞争力更多取决于企业客户的品牌 知名度和市场地位，拥有一批优质客户是供应商最为重要的优势之一。公司消费电子、智能终端产业领域主要客户包括小米、 富士康、纬创、仁宝、华为、联想、京东方、海康威视、 Samsung、Vertiv、Canon、HP、Bose、Harman、Sonos、Qisda。 公司食品饮料、白酒、保健品产业领域主要客户包括泸州老窖、洋河、剑南春、五粮液、茅台习酒、今世缘、华润怡宝、旺 旺、伊利、蒙牛乳业、绿雪生物、晨光乳业、 Amway；公司家具家居、家用电器产业领域主要客户包括 IKEA、HomeDepot、 A.O.Smith、McQuay、美的集团、青岛海尔、四川长虹、海信、 TCL；公司电商物流、快递速运产业领域客户主要包括京东、 顺丰、唯品会、网易、跨越速运；公司汽车及新能源汽车产业链客户主要包括福耀玻璃、 BOSCH、比亚迪、康宁；医疗用 品产业主要客户包括稳健医疗、理邦仪器等。上述客户信誉良好，资金实力雄厚，抗风险能力强，本身发展情况较好，经营 稳健或快速发展，对其产品配套的包装产品的需求持续、稳定，同时还具有巨大的其他配套产品需求。 公司的品牌客户资源优势为公司不断开发新客户以及公司销售量的持续增长提供了保障。一方面，公司能借助品牌客户 在各行业的影响力，进一步扩大和强化公司的品牌优势，开拓更多优质客户。凭借公司在研发、品质、服务等全方位的竞争 优势以及良好的口碑，公司正在不断获得世界知名客户以及细分行业龙头企业的供应资质，使得公司的客户资源优势得到持 续增强。另一方面，高端品牌客户对供应商资质审核严格，审核周期较长，导入后不会轻易变更，且高端品牌客户包装需求 普遍较大，公司为其提供包装服务订单有望持续增加并达到一定规模，从而为公司销售量的持续增加提供保障。 6、高端制造及智慧制造平台优势 面对复杂多变的外部环境，公司坚信，谁掌握技术创新，谁掌握智能制造，谁就能把握未来竞争的主动权。公司在深圳、 东莞、苏州、重庆、六安、长沙、成都、习水、涟水、越南北宁、越南同奈拥有十一个高端制造平台，其中东莞、六安、长 沙、成都基地均拥有智慧工厂。公司智慧工厂所采用的瓦楞纸板生产线、原纸物流系统、全自动纸板物流系统及印刷联动线 均处于行业领先水平，叠加上公司在纸包装领域多年的研发、生产技术及经验积累，实现从原材料到产成品的生产过程智能 化，能为客户提供优质、高效、价优的包装服务。 7、优质产品及知名品牌优势 公司自成立以来，凭借领先的包装一体化服务理念以及优质的产品及服务质量，形成了良好的品牌效应。公司制定了明 确的、可执行的、落实到岗的品质管理奖惩制度，保障了公司产品品质稳定。 多年来，公司先后获得 “自主创新百强中小企业 ”、“知识产权优势企业 ”、“行业自主创新领军企业 ”、“广东省百强民营 企业 ”、“深圳市市长质量奖 ”、“中国环保产品质量信得过重点品牌 ”、“广东省工程中心 ”等荣誉，并先后获得多家世界级客 户的优秀供应商奖。良好的品牌效应及市场口碑有利于公司业务规模持续增加。 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析 一、概述 当今世界正经历百年未有之大变局， 2020年，新冠肺炎疫情全球大流行使这个变局加速演进，经济全球化遭遇逆流，世 界经济低迷、国际贸易和投资大幅萎缩，中国在世界主要经济体中率先实现正增长，以国内大循环为主体，国内国际双循环 相互促进的新发展格局正在加快构建。 面对日趋复杂的国际贸易环境和新的经济发展格局，公司经营层在董事会的领导下，在公司战略框架指引下，集中精力 抗击疫情对公司经营的影响，稳复工、战疫情、抓经营。 在包装产业方面，抓住国内大循环的牛鼻子，并充分挖掘国际市场，有策略的加强国内国外业务发展。报告期内，公司 在白酒、医疗用品、电商物流、汽车及新能源汽车等领域拓展了一批新客户；推动习水、涟水两个白酒包装生产基地当年建 设、当年投产；推动越南同奈生产基地投产，越南河南基地土建工程部分竣工，贴近服务一带一路 -越南区域客户。 在大健康产业方面，一方面抓住广大居民对植物蛋白肉接受度越来越高的契机，将植物蛋白肉推向市场。同时积极推动 实现《火麻仁益生菌蛋白粉》等新产品的上市；另一方面，公司向有关部门申请工业大麻花叶加工许可证，并已取得文山市 公安局关于工业大麻加工许可证的前置批复手续。 2020年，公司实现营业收入 336,526.21万元，同比下降 0.79%；营业成本 256,679.37万元，同比增长 11.40%；归属于上市 公司股东的净利润 19,408.98万元，同比下降 63.74%。 报告期内，尽管公司在包装产业业务拓展方面取得了一定的新成果，但受新冠疫情、汇兑损失、订单结构等的影响，公 司整体经营成果有所下滑。 2020年度主要工作情况： （一）紧跟 “新发展格局 ”趋势，有序推进公司国内国外新产能布局，打造新的业绩增长点 近年来，公司已逐步实现了在粤港澳大湾区、长三角经济圈、成渝经济区、长株潭经济圈、一带一路 —东南亚等经济活 跃区域的高端 /智慧产能布局，并正有序推动 “中国白酒金三角 ”核心区域、苏北区域布局，并进一步夯实粤港澳大湾区产能、 一带一路 -东南亚产能储备工作。 1、面对白酒消费升级，中高端白酒包装需求日益增加的趋势，公司坚定深耕白酒包装市场。报告期内，公司分别与贵 州省习水县政府和江苏省涟水县政府合作在习水县和涟水县建设精品包装智能制造项目，旨在深度挖掘项目周边包括习酒、 今世缘等知名酒企在内的中高端白酒包装市场，打造公司新的业绩增长点。 在实施习水项目和涟水项目的过程中，公司改变了原有的 “先基建、后投产 ”的策略，通过协调当地政府提供厂房供项目 先行投产，后续再根据需要选址兴建厂房的策略，缩短公司新项目的建设时间，将大量资本性支出时间延后，争取公司新项 目能够较快的产生效益，提升项目的投资回报率。报告期内，公司习水项目、涟水项目均已逐步投产。 2、积极推动一带一路 -东南亚、南亚战略布局，分享东南亚、南亚地区新兴市场发展带来的战略性机遇。报告期内，公 司越南同奈生产基地正式投产，美盈森集团（越南）包装生产项目建设工程部分竣工。 公司积极推动在一带一路 -东南亚、南亚的战略布局，有利于贴近服务公司客户，提升公司对相关区域客户的快速响应 能力，同时有利于分享包括越南、泰国等国家经济发展带来的市场机遇，提升公司区域市场竞争力，进一步巩固并提升公司 的行业地位，形成公司新的利润增长点。 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 （二）积极应对外部经营环境变化影响，提升公司技术水平，加大客户拓展力度，保障公司经营稳健发展 报告期内，公司积极应对外部形势变化，提升以客户为中心的服务水平，继续加大客户服务的深度与广度，挖掘现有客 户潜力，同时新开发了包括今世缘、康宁、阿特斯、蓝思科技、冠宇电池、唯品会等在内的新客户。 研发设计能力和工艺技术水平的不断增强，在公司新客户开发及服务、增强公司核心竞争力等方面显得至关重要。公司 高度重视研发设计和工艺技术水平的提升，截至报告期末，公司及下属子公司共拥有专利 475项。 （三）高度重视股东投资回报，积极回馈全体股东 公司本着积极回馈全体股东的原则，根据 2019年度经营业绩情况，制定了积极的分红方案。公司于 2020年4月实施了 2019 年度利润分配方案，向全体股东每 10股派发现金红利 3.33元，共计派发现金 50,993.08万元。 （四）公司在报告期内有序推动公司大健康产业工作 有关情况如下： 2020年5月，文麻生物取得了西畴县公安局签发的《云南省工业大麻种植许可证》。报告期内，文麻生物在文山州西畴 县董马乡种植了工业大麻1213.52亩。截至目前，公司工业大麻产业发展项目尚未开始工程建设、未取得工业大麻加工许可 证。受行业监管政策等影响，工业大麻及应用产业本身仍处在发展初期，行业企业大都处于经营探索期，目前处于投入初期， 经营过程存在较大不确定性，现阶段无法预计工业大麻产业发展项目的未来收益情况。请投资者注意投资风险。 在植物蛋白人造肉方面，2020年10月，经过前期的筹划、准备，文麻生物与苏宁极物联合在苏宁易购上推出《苏宁极物 庖丁造肉植物蛋白肉》。目前，已在京东、淘宝、抖音等多家电商渠道销售。 现阶段，公司大健康产业已完成业务团队的初步搭建，初步形成了产品研发、重要原材料种植、合作生产、线上线下销 售的业务链条。 在资金投入及产出效益方面，截至 2020年末，公司工业大麻产业发展项目已累计投入资金 1167.65万元（包括公司对 文麻生物科技投资款、技术服务费、差旅费、购买原材料费用、土地流转费用等），尚未开始盈利。 （五）全面梳理公司治理，提升治理水平 报告期内，公司对照有关法律法规、规章制度、规范性文件及公司相关制度的要求，全面梳理核查公司近年来治理情况。 通过对公司近年来治理情况的梳理，发现公司治理方面存在的不足并予以改正，提升公司治理水平，公司有信心以更加 规范运营推动公司的稳健发展。 （六）积极推动处理金之彩收购纠纷的解决 报告期内，公司继续高度重视金之彩收购纠纷问题，积极致力于金之彩纠纷问题的妥善解决。经过长期的努力，金之彩 纠纷案取得了较为积极的进展，具体如下： 2020年4月21日，公司收到深圳国际仲裁院出具的裁决书 [（2016）深仲裁字第 1059号]，针对 2016年7月金之彩原股东西 藏新天地投资合伙企业（有限合伙）（以下简称 “西藏新天地 ”）向深圳仲裁委员会提出的要求公司支付 85,039,050.28元剩余 股权转让款以及 1,235,832.49元利息的仲裁请求，深圳国际仲裁院作出终局裁决，驳回了西藏新天地的仲裁请求并裁决西藏 新天地承担案件的仲裁费。 2021年1月21日，公司收到深圳中院送达的《民事裁定书》 [(2020)粤 03民特 1206号]，深圳中院驳回申请人西藏新天 地撤销深圳国际仲裁院（ 2016）深仲裁字第 1059号仲裁裁决的申请。 2020年6月2日，公司收到广东省深圳市中级人民法院（以下简称 “深圳中院 ”）出具的《民事判决书》 [（2019）粤 03民 终 29605号]，深圳中院对欧阳宣上诉金之彩、公司，要求撤销（ 2018）粤 0309民初 5060号判决，发回重审或依法改判 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 金之彩临时董事会 2017年8月18日形成的《董事会决议》和 2017年9月15日形成的《股东会决议》不成立一案作出终审判决， 认为一审判决认定事实清楚，适用法律正确，应予维持。依照《中华人民共和国民事诉讼法》第一百七十条第一款第一项规 定，驳回欧阳宣上诉，维持原判。 二、主营业务分析 1、概述 参见 “经营情况讨论与分析 ”中的 “一、概述 ”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2020年 2019年 同比增减 金额占营业收入比重金额占营业收入比重 营业收入合计 3,365,262,052.83 100% 3,392,132,631.63 100% -0.79% 分行业 纸制品行业 3,262,555,838.38 96.95% 3,287,349,427.25 96.91% -0.75% 其他业务收入 102,706,214.45 3.05% 104,783,204.38 3.09% -1.98% 分产品 轻型包装产品 2,215,156,234.17 65.82% 2,288,309,061.01 67.46% -3.20% 重型包装产品 149,998,382.76 4.46% 146,545,602.19 4.32% 2.36% 第三方采购 897,401,221.45 26.67% 852,494,764.05 25.13% 5.27% 其他业务收入 102,706,214.45 3.05% 104,783,204.38 3.09% -1.98% 分地区 国内销售 2,454,799,971.27 72.95% 2,457,247,323.44 72.44% -0.10% 出口销售 910,462,081.56 27.05% 934,885,308.19 27.56% -2.61% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √适用 □不适用 单位：元 营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 营业收入营业成本毛利率 同期增减同期增减期增减 分行业 纸制品行业 3,262,555,838.38 2,545,360,245.71 21.98% -0.75% 10.85% -8.17% 分产品 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 轻型包装产品 2,215,156,234.17 1,713,169,441.35 22.66% -3.20% 11.49% -10.19% 重型包装产品 149,998,382.76 103,216,144.44 31.19% 2.36% 3.13% -0.52% 第三方采购 897,401,221.45 728,974,659.92 18.77% 5.27% 10.51% -3.85% 分地区 国内销售 2,352,093,756.82 1,918,314,996.13 18.44% -0.02% 13.19% -9.52% 出口销售 910,462,081.56 627,045,249.59 31.13% -2.61% 4.24% -4.53% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □适用 √不适用 注：根据新收入准则及应用指南和财政部会计准则委员会 2019年 12月 14日发布《收入准则应用案例 ——运输服务》解释， 公司对于包装产品销售活动中在商品控制权转移给客户之前发生的属履行合同而从事的活动产生的直接相关成本应作为合 同履约成本，公司于 2020年 1月 1日起首次执行新收入准则后发生对应产品销售合同发生的运输费用 109,782,112.96元计 入主营业务成本。前述执行新收入准则导致报告期毛利率同比上年波动较大。 如剔除该部分影响后：（1）按行业划分，公司纸制品行业毛利率为 25.35%，比上年同期下降 4.80%；（2）按产品类型划分： 公司轻型包装产品毛利率为 26.22%，比上年同期下降 6.63%；重型包装产品毛利率为 33.91%，比上年同期上升 2.20%；第 三方采购毛利率为 21.76%，比上年同期下降 0.86%；（3）按地区划分，公司国内销售毛利率为 22.28%，比上年同期下降 5.68%， 出口销售毛利率为 33.28%，比上年同期下降 2.38%。 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是 □否 行业分类项目单位 2020年 2019年同比增减 销售量元 1,816,385,585.79 1,636,688,969.25 10.98% 纸制品行业生产量元 1,785,307,871.99 1,649,153,375.03 8.26% 库存量元 247,337,534.24 278,415,248.04 -11.16% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 □适用 √不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □适用 √不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 2020年 2019年 行业分类项目 同比增减 金额占营业成本比重金额占营业成本比重 纸制品行业 -自 产品 直接材料 1,402,201,849.65 77.20% 1,250,741,821.82 76.42% 12.11% 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 纸制品行业 -自 产品 直接人工 225,941,688.98 12.44% 215,423,545.92 13.16% 4.88% 纸制品行业 -自 产品 制造费用 188,242,047.16 10.36% 170,523,601.51 10.42% 10.39% 单位：元 2020年 2019年 产品分类项目 同比增减 金额占营业成本比重金额占营业成本比重 轻型包装产品营业成本 1,713,169,441.35 67.31% 1,536,606,175.17 66.92% 11.49% 重型包装产品营业成本 103,216,144.44 4.06% 100,082,794.08 4.36% 3.13% 第三方采购营业成本 728,974,659.92 28.64% 659,627,848.43 28.72% 10.51% 说明 无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √是 □否 在上年度财务报告编制的基础上，公司本年度将习水美盈森、涟水美盈森、印度美盈森、印度美盈森技术、深圳文麻纳入合 并报表范围。 （1）本期由公司与贵州赤河投资有限责任公司合资设立贵州省习水县美盈森科技有限公司，于 2020年01月21日完成办理工 商设立登记手续，并取得统一社会信用代码为 91520330MA6J9QPUXD的企业法人营业执照；该公司注册资本 10000万元，公 司持股 90%；按照相应的会计报表编制规则，公司本期将习水美盈森纳入合并报表范围。 （2）本期由公司及控股子公司江苏美彩包装有限公司与淮安新港建设有限公司合资设立涟水美盈森智谷科技有限公司，于 2020年05月6日完成办理工商设立登记手续，并取得统一社会信用代码为 91320826MA21DPTK9Y的企业法人营业执照，该公 司注册资本 10000万元，公司、江苏美彩包装有限公司、淮安新港建设有限公司持股比例分别为 70%、10%、20%；公司持股 江苏美彩包装有限公司 70%，经综合折算公司持有涟水美盈森 77%股权；按照相应的会计报表编制规则，公司本期将涟水美 盈森纳入合并报表范围。 （3）本期由公司全资子公司香港美盈森投资 10.2万美元，认购 MYS PR INDIAN PRIVATE LIMITED公司 51%股权；按照相 应的会计报表编制规则，公司本期将印度美盈森纳入合并报表范围。 （4）本期由公司全资子公司香港美盈森与公司副总裁冯达昌先生共同在印度设立 MYS INDIA PACKAGING TECHNOLOGY PRIVATE LIMITED，印度美盈森技术注册资本为 10万卢比（约合 9400元人民币），香港美盈森持有印度美盈森技术 99.99% 的股权，冯达昌先生持有印度美盈森技术 0.01%的股权（冯达昌先生仅作为印度美盈森技术 0.01%股权的名义持有人，香港 美盈森实际持有印度美盈森技术 100%股权）；按照相应的会计报表编制规则，公司本期将印度美盈森技术纳入合并报表范 围。 （5）本期由公司全资子公司美芯龙与控股子公司文麻生物共同设立深圳市文麻生物科技有限公司，于 2020年08月25日完成 办理工商设立登记手续，并取得统一社会信用代码为 91440300MA5GC2G38U的企业法人营业执照，该公司注册资本 1000万 元，美芯龙、文麻生物持股比例分别为 49%、51%；公司持有文麻生物 70%股权，经综合折算公司持有深圳文麻 84.7%股权； 按照相应的会计报表编制规则，公司本期将深圳文麻纳入合并报表范围。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 √不适用 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 653,939,834.33 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 19.43% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 0.00% 例 公司前 5大客户资料 序号客户名称销售额（元）占年度销售总额比例 1客户 A 217,169,055.30 6.45% 2客户 B 137,996,667.39 4.10% 3客户 C 118,400,486.16 3.52% 4客户 D 91,331,643.42 2.71% 5客户 E 89,041,982.06 2.65% 合计 -653,939,834.33 19.43% 主要客户其他情况说明 □适用 √不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 875,019,356.24 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 31.88% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 0.00% 比例 公司前 5名供应商资料 序号供应商名称采购额（元）占年度采购总额比例 1供应商 A 320,238,425.59 11.67% 2供应商 B 196,809,769.84 7.17% 3供应商 C 170,399,240.50 6.21% 4供应商 D 106,270,603.67 3.87% 5供应商 E 81,301,316.64 2.96% 合计 -875,019,356.24 31.88% 主要供应商其他情况说明 □适用 √不适用 3、费用 单位：元 2020年 2019年同比增减重大变动说明 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 177,132,527.06 242,189,532.19 -26.86% 主要系 2020年度执行新收入准则， 将原在 “销售费用 ”科目核算的运输费 用调整计入 "主营业务成本 "科目核算 所致 销售费用 管理费用 231,221,834.85 211,253,807.49 9.45%无重大变动 财务费用 44,835,957.17 6,917,491.17 548.15%主要系本期汇兑损失增加所致 研发费用 143,139,797.89 147,391,163.22 -2.88%无重大变动 4、研发投入 √适用 □不适用 公司研发投入情况 2020年 2019年变动比例 研发人员数量（人） 499 455 9.67% 研发人员数量占比 9.59% 9.29% 0.30% 研发投入金额（元） 143,139,797.89 147,391,163.22 -2.88% 研发投入占营业收入比例 4.25% 4.35% -0.10% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 0.00% 0.00% 0.00% 的比例 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □适用 √不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □适用 √不适用 5、现金流 单位：元 项目 2020年 2019年同比增减 经营活动现金流入小计 3,612,713,739.00 3,533,677,650.67 2.24% 经营活动现金流出小计 3,202,823,775.19 3,092,547,304.35 3.57% 经营活动产生的现金流量净 409,889,963.81 441,130,346.32 -7.08% 额 投资活动现金流入小计 1,978,586,581.58 1,728,848,837.26 14.45% 投资活动现金流出小计 1,963,364,569.09 1,923,110,678.36 2.09% 投资活动产生的现金流量净 15,222,012.49 -194,261,841.10 107.84% 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 额 筹资活动现金流入小计 912,276,642.79 530,600,753.48 71.93% 筹资活动现金流出小计 1,202,770,834.52 790,587,660.93 52.14% 筹资活动产生的现金流量净 -290,494,191.73 -259,986,907.45 -11.73% 额 现金及现金等价物净增加额 112,582,235.72 -10,294,952.55 1,193.57% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用 □不适用 1、报告期公司投资活动产生的现金流量净额比去年同期增加 107.84%，主要系本期利用部分暂时闲置的资金购买银行理财 产品到期赎回所致。 2、报告期公司筹资活动现金流入比去年同期增加 71.93%，主要系本期取得银行短期借款增加所致。 3、报告期公司筹资活动现金流出比去年同期增加 52.14%，主要系本期归还银行短期借款及公司实施了 2019年度利润分配所 致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □适用 √不适用 三、非主营业务分析 √适用 □不适用 单位：元 金额占利润总额比例形成原因说明是否具有可持续性 13,863,744.20 6.15% 主要系公司利用部分暂时闲 置的资金购买银行理财产品 取得收益所致 否投资收益 34,880,500.82 15.47% 主要系公司、重庆美盈森、 成都美盈森、苏州美盈森、 长沙美盈森投资性房地产公 允价值变动损益形成 是公允价值变动损益 -8,958,823.11 -3.97% 主要系报告期末计提存货跌 价准备所致 是资产减值 营业外收入 3,149,320.11 1.40%主要系收到政府奖励款所致否 16,978,272.80 7.53% 主要系支付江西亚华利息支 出及计提控股子公司金之彩 税务罚款、滞纳金所致 否营业外支出 其他收益 28,059,050.68 12.45%主要系收到政府补助款所致否 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 公司 2020年起首次执行新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目 适用 单位：元 2020年末 2020年初 比重增减重大变动说明占总资产比占总资产比 金额金额 例例 1,216,297,558. 83 16.79% 1,016,858,752. 99 13.94% 2.85% 主要系报告期内利用部分暂时闲置 的资金购买银行理财产品到期赎回 所致 货币资金 1,125,059,167. 07 15.53% 1,165,620,724. 88 15.98% -0.45%未发生重大变动应收账款 760,702,607.7 5 10.50% 674,428,848.32 9.25% 1.25%未发生重大变动存货 1,491,248,972. 58 20.59% 1,476,455,255. 79 20.25% 0.34%未发生重大变动投资性房地产 长期股权投资 33,878,587.01 0.47% 31,728,554.67 0.44% 0.03%未发生重大变动 1,528,428,424. 33 21.10% 1,249,979,254. 47 17.14% 3.96% 主要系报告期包装印刷工业 4.0智慧 型工厂（长沙）项目、美盈森包装印 刷工业进出口贸易及保税加工（岳 阳）项目等项目将已达到预定可使用 状态的房屋建筑物、生产设备转入固 定资产所致 固定资产 171,346,056.1 7 2.37% 265,996,461.39 3.65% -1.28% 主要系报告期包装印刷工业 4.0智慧 型工厂（长沙）项目、美盈森包装印 刷工业进出口贸易及保税加工（岳 阳）项目等项目将已达到预定可使用 状态的房屋建筑物、生产设备转入固 定资产所致 在建工程 713,298,931.3 3 9.85% 461,154,106.48 6.32% 3.53% 主要系报告期内取得银行短期借款 增加所致 短期借款 27,037,881.25 0.37% 0.00 0.00% 0.37% 主要系报告期内取得银行长期借款 增加所致 长期借款 其他流动资产 73,527,814.18 1.02% 100,810,439.62 1.38% -0.36%未发生重大变动 无形资产 529,417,164.6 3 7.31% 517,803,063.72 7.10% 0.21%未发生重大变动 其他非流动资产 54,180,931.69 0.75% 46,375,290.65 0.64% 0.11%未发生重大变动 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 应付账款 597,630,887.1 5 8.25% 600,157,464.57 8.23% 0.02%未发生重大变动 应付票据 623,004,957.3 7 8.60% 605,387,333.73 8.30% 0.30%未发生重大变动 应付职工薪酬 46,470,347.17 0.64% 43,125,152.99 0.59% 0.05%未发生重大变动 交易性金融资产 20,047,589.04 0.28% 508,908,643.58 6.98% -6.70% 主要系报告期内利用部分暂时闲置 的资金购买银行理财产品到期赎回 所致 2、以公允价值计量的资产和负债 √适用 □不适用 单位：元 计入权益的 本期公允价本期计提的本期购买金本期出售金 项目期初数其他变动期末数累计公允价 值变动损益减值额额 值变动 金融资产 1.交易性金融 508,908,643.5 8 1,442,500,000 .00 1,930,500,000 .00 20,047,589. 04 资产（不含衍 生金融资产） 4.其他权益工 1,000,000.00 1,000,000.0 0具投资 金融资产小509,908,643.5 8 1,442,500,000 .00 1,930,500,000 .00 21,047,589. 04计 投资性房地1,476,455,255 .79 34,880,500.82 29,559,067.17 49,645,851. 20 1,491,248,9 72.58产 1,986,363,899 .37 34,880,500.82 29,559,067.17 1,442,500,000 .00 1,930,500,000 .00 49,645,851. 20 1,512,296,5 61.62 上述合计 金融负债 0.00 0.00 其他变动的内容 无 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □是 √否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目期末账面价值（元）受限原因 货币资金 124,310,239.73定期存款及利息 119,347,288.26元，承兑汇票保证 金4,962,951.47元；所有权受限制账户被冻结的货 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 币资金为188,535.11元。 五、投资状况分析 1、总体情况 √适用 □不适用 报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度 159,597,383.87 207,824,228.88 -23.21% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □适用 √不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √适用 □不适用 单位：元 截至报截止报未达到 是否为投资项本报告披露日披露索告期末告期末计划进 项目名投资方资金来项目进预计收 累计实度和预期（如引（如 称式 固定资目涉及期投入累计实 源度益 产投资行业金额际投入现的收计收益有）有） 金额益的原因 战略性 包装工 业 4.0项 目 自建是纸包装 391,364. 50 36,572,1 82.31 自筹资 金 7.31% 项目尚 在筹建 过程中 2016年 01月 05 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于公司 于郑州 市投资 建设战 略性包 装工业 4.0项目 暨签署 投资协 议的公 告》（公 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 告编号： 2016-00 2） 包装印 刷工业 4.0智慧 型工厂 （长沙） 项目 自建是纸包装 58,250,1 01.53 266,039, 174.27 募集资 金及自 筹资金 53.21% -10,499, 783.39 项目已 开始逐 步投入 使用 2016年 09月 14 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 投资落 户合同 书的公 告》（公 告编号： 2016-06 5） 包装印 刷工业 4.0智慧 型工厂 （成都） 项目 自建是纸包装 57,605,2 73.13 205,646, 281.19 募集资 金及自 筹资金 34.23% 5,641,69 6.27 项目已 开始逐 步投入 使用 2016年 11月 11 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于使用 非公开 发行股 票募集 资金向 全资子 公司增 资以实 施募投 项目的 公告》 （公告 编号： 2016-08 7） 基于装自建是纸包装 67,993,2 188,754,募集资 21.45%项目尚 2016年详见公 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 备制造68.14 909.39金及自在建设10月 01司于巨 的智慧筹资金过程中 日潮资讯 包装工网 业 4.0产 业园项 （www. cninfo.co 目 m.cn）披 露的《关 于签订 重大投 资协议 暨股票 复牌的 公告》 （公告 编号： 2016-07 1） "深圳智 慧农谷 " 项目 自建否 农业、旅 游 2,933,39 0.94 20,702,4 80.31 自筹资 金 1.38% -3,941,3 73.67 项目已 开始逐 步投入 使用 2016年 10月 10 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 农地开 发合作 合同的 公告》 （公告 编号： 2016-07 2） 包装印 刷工业 进出口 贸易及 保税加 工(岳 阳）项目 自建是纸包装 20,511,9 85.20 98,600,6 40.31 募集资 金及自 筹资金 19.72% 项目尚 在建设 过程中 2017年 03月 13 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 招商合 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 作协议 书的公 告》（公 告编号： 2017-01 2） 包装印 刷工业 4.0智慧 型工厂 (六安 )项 目 自建是纸包装 14,876,8 19.53 184,409, 477.59 募集资 金及自 筹资金 23.05% 5,090,34 8.46 项目已 开始逐 步投入 使用 2017年 07月 06 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 投资协 议书的 公告》 （公告 编号： 2017-05 0） 智能包 装研发 生产基 地项目 自建是纸包装 7,253,08 6.52 53,835,3 39.69 自筹资 金 12.52% 项目尚 在筹建 过程中 2018年 03月 30 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于实施 智能包 装研发 生产基 地项目 的公告》 （公告 编号： 2018-01 5） 美盈森 习水精其他是纸包装 30,928,7 05.95 30,928,7 05.95 自筹资 金 10.31% -1,866,0 94.99 项目已 开始逐 2020年 01月 14 详见公 司于巨 品包装步投入 日潮资讯 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 智能制使用网 造项目（www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 投资协 议书的 公告》 （公告 编号： 2020-00 2） 美盈森 涟水精 品包装 智能制 造项目 其他是纸包装 26,217,9 10.47 26,217,9 10.47 自筹资 金 8.74% -3,383,6 31.55 项目已 开始逐 步投入 使用 2020年 04月 11 日 详见公 司于巨 潮资讯 网 （www. cninfo.co m.cn）披 露的《关 于签订 投资协 议书的 公告》 （公告 编号： 2020-05 6） 合计 -- - 286,961, 905.91 1,111,70 7,101.48 -- 0.00 -8,958,8 38.87 -- - 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 □适用 √不适用 公司报告期不存在证券投资。 （2）衍生品投资情况 □适用 √不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 5、募集资金使用情况 √适用 □不适用 （1）募集资金总体使用情况 √适用 □不适用 单位：万元 报告期内累计变更累计变更尚未使用 本期已使已累计使尚未使用闲置两年 募集资金变更用途用途的募用途的募募集资金 募集年份募集方式用募集资用募集资募集资金以上募集 总额的募集资集资金总集资金总用途及去 金总额金总额总额资金金额 金总额额额比例向 2016 非公开发 行 138,811.2 41,148.24 112,623.98 17,951.17 93,811.09 67.58% 35,493.89 截至 2020 年 12月 31 日，除存放 于保证金 账户用于 开立银行 承兑汇票 和信用证 外，其余尚 未使用的 募集资金 存放在募 集资金专 户中，用于 募集资金 投资项目 的后续投 入。 0 合计 -138,811.2 41,148.24 112,623.98 17,951.17 93,811.09 67.58% 35,493.89 -0 募集资金总体使用情况说明 经中国证券监督管理委员会《关于核准美盈森集团股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可 [2016]1225号）文核 准，以非公开发行股票方式向特定投资者发行了 111,923,685股人民币普通股（ A股），发行价格 12.58元/股，本次募集资 金总额为人民币 1,407,999,957.30元，扣除发行费用 19,887,923.18元，本次募集资金净额为 1,388,112,034.12元。该项募集 资金已于 2016年 10月 28日到账，并经大信会计师事务所（特殊普通合伙）审验，出具了《验资报告》（大信验字 [2016] 第 5-00045号）。公司按照中国证券监督管理委员会和深圳证券交易所关于募集资金存储和使用的相关规定和要求存储和 使用募集资金。公司募集资金实行专户存储，并与银行及保荐机构签订了募集资金三方监管协议。募集资金使用过程中严 格履行相应的申请和审批程序，充分接受保荐机构、独立董事以及公司监事会的监督。 （2）募集资金承诺项目情况 √适用 □不适用 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 单位：万元 是否已变截至期末项目达到项目可行 募集资金调整后投截至期末本报告期 承诺投资项目和超募本报告期是否达到更项目 投资进度 预定可使性是否发 承诺投资资总额 累计投入实现的效 资金投向(含部分投入金额(3)＝ 用状态日预计效益生重大变 总额(1)金额 (2)益 变更 )(2)/(1)期化 承诺投资项目 互联网包装印刷产业 云平台及生态系统建 设项目 是 52,511.45 0 0 0.12 0.00%否是 包装印刷工业 4.0智慧 工厂（成都）项目 否 20,000 20,000 5,760.53 20,564.63 102.82% 2019年 06月 30 日 -31.35 否 注 1 否 包装印刷工业 4.0智慧 工厂（东莞）项目 否 25,000 25,000 0 25,539.96 102.16% 2018年 08月 31 日 -115.74 否 注 2 否 智能包装物联网平台 项目 是 41,299.75 0 0 0.03 0.00%否是 包装印刷工业 4.0智慧 工厂（六安）项目 否 0 17,983.52 1,487.68 13,413.97 74.59% 2020年 03月 31 日 344.51 不适用 注 3 否 包装印刷工业进出口 贸易及保税加工（岳 阳）项目 否 0 10,000 2,051.2 5,407.61 54.08% 2021年 06月 30 日 注 4 不适用否 高端环保包装生产基 地项目 是 0 48.83 11.03 48.83 100.00%否是 包装印刷工业 4.0智慧 型工厂（长沙）项目 否 0 20,000 5,825.01 20,190.52 100.95% 2019年 04月 30 日 -792.86 否 注 5 否 基于装备制造的智慧 包装工业 4.0产业园项 目 否 0 28,000 6,544.48 7,990 28.54% 2021年 11月 30 日 注 6 不适用否 永久性补充流动资金否 0 17,951.17 19,468.31 19,468.31 108.45%注 7不适用否 138,811.2 138,983.5 2 41,148.24 112,623.9 8 -595.44 承诺投资项目小计 -- - - - 超 募资金投向 无 合计 -138,811.2 138,983.5 41,148.24 112,623.9 -- - 595.44 -- 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 2 8 注 1：包装印刷工业 4.0智慧型工厂（成都）项目于 2019年 4月逐步投入使用。 注 2：包装印刷工业 4.0智慧型工厂（东莞）项目于 2018年 8月逐步投入使用。 注 3：包装印刷工业 4.0智慧型工厂（六安）项目于 2019年 5月逐步投入使用。 注 4和注 6：结合市场情况及公司项目建设实际情况，经第五届董事会第四次会议审议通过，公司 将包装印刷工业进出口贸易及保税加工（岳阳）项目及基于装备制造的智慧包装工业 4.0产业园项 目的预计完工时间分别延期至 2021年 6月、 2021年 11月。 注 5：包装印刷工业 4.0智慧型工厂（长沙）项目于 2019年 6月逐步投入使用。 注 7：实际永久补充流动资金金额含转出当日专户利息。 上述智慧工厂的逐步投入使用，正逐步释放产能，能够有效提升公司的跨区域服务能力，有利于推 动公司业务发展。受新冠疫情、现阶段订单结构等影响，相关募投项目 2020年暂未达预期。 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 1、基于行业发展、政策环境、公司战略和资金使用效率等多方面综合考虑，经公司审慎研究认为， 短期内并不是公司大规模资金投资于 “互联网包装印刷产业云平台及生态系统建设项目 ”、“智能包装 物联网平台项目 ”的最佳时机，为了进一步提高募集资金的使用效率，保证股东利益最大化，公司拟 将 2015年度非公开发行股票募集资金投资项目 “互联网包装印刷产业云平台及生态系统建设项目 ”、 “智能包装物联网平台项目 ”变更为 “包装印刷工业 4.0智慧型工厂（六安）项目 ”、“包装印刷工业进 出口贸易及保税加工 (岳阳）项目 ”及“高端环保包装生产基地项目 ”。具体详见公司 2017年 9月 19 日刊载于《证券时报》及巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn）的《关于部分变更募集资金用途的公告》 （公告编号： 2017-068）。 2、随着我国经济的不断发展，近几年国内土地、劳动力成本不断上升，部分制造业企业为了控制综 合成本，逐步将产能向土地及劳动力成本较低的地区转移；同时，在国际贸易局势趋于复杂化的环 境下，区域内部分客户（如电子通讯行业部分企业）为分散经营风险将制造业务向东南亚等新兴市 场转移，导致区域市场需求发生变化。同时，公司在相邻省份投资建设的六安智慧工厂已于 2019 年逐步投产，该工厂可在一定程度分担公司苏州美盈森生产基地的满负荷运转压力。综合行业发展、 市场环境、公司战略和资金使用效率等多方面因素考虑，经公司审慎研究认为，短期内并不是公司 大规模资金投资于高端环保包装生产基地项目的最佳时机，为了进一步提高募集资金的使用效率， 保证股东利益最大化，公司已终止高端环保包装生产基地项目；尚未使用的募集资金净额 17,951.17 万元及利息（实际金额以资金转出当日专户余额为准）用于永久补充流动资金，主要用于公司日常 经营活动。具体详见公司 2020年 3月 28日刊载于《证券时报》及巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn） 的《关于部分募集资金投资项目终止并将剩余募集资金用于永久补充流动资金的公告》（公告编号： 2020-044）。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 超募资金的金额、用途不适用 及使用进展情况 募集资金投资项目实不适用 施地点变更情况 募集资金投资项目实不适用 施方式调整情况 募集资金投资项目先不适用 期投入及置换情况 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 适用 （1）公司于 2019年 8月 23日召开了第四届董事会第二十七次会议和第四届监事会第二十次会议， 审议通过了《关于使用部分暂时闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司在保证募投项目 资金需求的前提下，使用不超过 25,000万元的暂时闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限为自 公司董事会审议通过之日起 12个月内（ 2019年 8月 23日至 2020年 8月 22日）。 在上述授权金额及期限内，公司实际用于暂时补充流动资金的暂时闲置募集资金总额为 24,270.54 万元。 2020年 8月 20日，公司将上述用于暂时补充流动资金的暂时闲置募集资金 24,270.54万元全 部归还至募集资金专用账户，使用期限未超过 12个月。同时，公司将上述募集资金归还情况告知了 保荐机构中泰证券股份有限公司和保荐代表人。具体详见公司 2020年 8月 22日刊载于《证券时报》 及巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn）的《关于归还用于暂时补充流动资金的暂时闲置募集资金的公 告》（公告编号： 2020-109）。 （2）公司于 2020年 12月 28日召开第五届董事会第八次（临时）会议和第五届监事会第七次会议， 审议通过《关于使用部分暂时闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，在保证募投项目资金需求的 前提下，同意公司使用不超过 15,000万元暂时闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限为自公司 董事会审议通过之日起 9个月内（期限： 2020年 12月 28日-2021年 9月 27日），具体详见公司 2020 年 12月 30日刊载于《证券时报》及巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn）的《关于使用部分暂时闲置 募集资金暂时补充流动资金的公告》（公告编号： 2020-130）。独立董事及保荐机构分别发表了同意 的独立意见及核查意见。截至 2020年 12月 31日，在上述授权金额及期限内，公司实际用于暂时补 充流动资金的暂时闲置募集资金总额为 5,000.00万元。公司在该暂时闲置资金暂时补充流动资金期 间，对资金进行了合理的安排与使用，没有影响募集资金投资计划的正常进行，没有变相改变募集 资金用途，不存在风险投资，资金运用情况良好。 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 项目实施出现募集资不适用 金结余的金额及原因 尚未使用的募集资金截至 2020年 12月 31日，除存放于保证金账户用于开立银行承兑汇票和信用证外，其余尚未使用的 募集资金存放在募集资金专户中，用于募集资金投资项目的后续投入。用途及去向 募集资金使用及披露 无中存在的问题或其他 情况 （3）募集资金变更项目情况 √适用 □不适用 单位：万元 变更后项目变更后的项 截至期末实截至期末投项目达到预 变更后的项对应的原承拟投入募集本报告期实本报告期实是否达到预目可行性是 目诺项目资金总额 际投入金额 际累计投入资进度 定可使用状 现的效益计效益否发生重大 金额 (2)(3)=(2)/(1)态日期 (1)变化 包装印刷工 业 4.0智慧 工厂（六安） 项目 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 17,983.52 1,487.68 13,413.97 74.59% 2020年 03 月 31日 344.51 不适用 注 8 否 美盈森集团股份有限公司 2020年年度报告全文 装物联网平 台项目 包装印刷工 业进出口贸 易及保税加 工（岳阳） 项目 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 装物联网平 台项目 10,000 2,051.2 5,407.61 54.08% 2021年 06 月 30日 注 9 不适用否 高端环保包 装生产基地 项目 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 装物联网平 台项目 48.83 11.03 48.83 100.00%否是 基于装备制 造的智慧包 装工业 4.0 产业园项目 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 装物联网平 台项目 28,000 6,544.48 7,990 28.54% 2021年 11 月 30日 注 10 不适用否 包装印刷工 业 4.0智慧 型工厂（长 沙）项目 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 装物联网平 台项目 20,000 5,825.01 20,190.52 100.95% 2019年 04 月 30日 -792.86 否 注 11 否 永久补充流 动资金 互联网包装 印刷产业云 平台及生态 系统建设项 目、智能包 装物联网平 台项目 17,951.17 19,468.31 19,468.31 108.45%不适用否 合计 -93,983.52 35,387.71 66,519.24 -- - 448.35 -- （ 1）基于行业发展、政策环境、公司战略和资金使用效率等多方面综合考虑，公司 于 2017年 9月 18日召开第四届董事会第九次（临时）会议，审议并通过《关于部分 变更募集资金用途的议案》，同意公司终止 “互联网包装印刷产业云平台及生态系统建 设项目 ”、“智能包装物联网平台项目 ”，并将 “互联网包装印刷产业云平台及生态系统 变更原因、决策程序及信息披露情况 说明 (分具体项目 )（未完）  |