[年报]ST创兴:上海创兴资源开发股份有限公司2020年年度报告（修正版）
原标题:ST创兴:上海创兴资源开发股份有限公司2020年年度报告（修正版） 公司代码：600193 公司简称：ST创兴 上海创兴资源开发股份有限公司 2020年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司 全体董事出席 董事会会议。 三、 中兴华会计师事务所（特殊普通合伙） 为本公司出具了 标准无保留意见 的审计报告。 四、 公司负责人 顾简兵 、主管会计工作负责人 柯银霞 及会计机构负责人（会计主管人员） 柯银霞 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 根据中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司2020年度实现归属于母公司所有者的 净利润为57,941,840.63元，加上年初未分配利润-380,949,348.84元，扣除提取的法定盈余公积 金0元、2020年分配普通股现金股利0元、2020年转作股本的普通股股利0元后，本公司2020年末 可供股东分配的利润为-323,007,508.21元。 鉴于公司2020年末可供股东分配的利润为负数，根据《公司章程》的有关规定，为保障公司 未来发展的现金需要，公司董事会拟定2020年度利润分配及资本公积金转增股本的预案如下：本 公司2020年度不进行利润分配，不进行资本公积金转增股本。 本议案尚需递交公司2020年年度股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请 投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的风险因素，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”中关 于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ . 4 第三节 公司业务概要 ................................ ................................ ................................ ................... 14 第四节 经营情况讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ....... 15 第五节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ........................... 38 第六节 普通股股份变动及股东情况 ................................ ................................ ........................... 53 第七节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ............... 58 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................ ................................ ....... 59 第九节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ........................... 65 第十节 公司债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ........... 68 第十一节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ........................... 69 第十二节 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................. 205 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 报告期 指 2020年度 本公司、公司、创兴资源 指 上海创兴资源开发股份有限公司 厦门百汇兴 指 厦门百汇兴投资有限公司 大洋集团股份 指 厦门大洋集团股份有限公司 厦门博纳 指 厦门博纳科技有限公司 桑日百汇兴 指 桑日百汇兴投资有限公司 岳衡建筑 指 上海岳衡建筑工程有限公司 筑闳建设 指 上海筑闳建设工程有限公司 喜鼎建设 指 上海喜鼎建设工程有限公司 桑日金冠 指 桑日金冠矿业有限公司 利久国贸 指 上海利久国际贸易有限公司 睿贯投资 指 上海睿贯投资发展有限公司 东江装饰 指 上海东江建筑装饰工程有限公司 振龙房产 指 上海振龙房地产开发有限公司 夏宫房产 指 上海夏宫房地产开发有限公司 国兴矿业 指 广西国兴稀土矿业有限公司 上源建筑 指 上海上源建筑科技有限公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 上海创兴资源开发股份有限公司 公司的中文简称 创兴资源 公司的外文名称 SHANGHAI PROSOLAR RESOURCES DEVELOPMENT CO.,LTD 公司的外文名称缩写 公司的法定代表人 顾简兵 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 骆骏骎 郑菁 联系地址 上海市浦东新区康桥路1388号 上海市浦东新区康桥路1388号 电话 021-58125999 021-58125999 传真 021-58125066 021-58125066 电子信箱 [email protected] 三、 基本情况 简介 公司注册地址 上海市浦东新区康桥路1388号3楼A 公司注册地址的邮政编码 201315 公司办公地址 上海市浦东新区康桥路1388号 公司办公地址的邮政编码 201315 公司网址 无 电子信箱 [email protected] 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、证券日报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 ST创兴 600193 厦门大洋、创兴科技、创兴 置业、创兴资源、*ST创兴 六、 其他 相 关资料 公司聘请的会计师事务所（境 内） 名称 中兴华会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市西城区阜外大街 1 号四川大厦东楼 15 层 签字会计师姓名 戈三平、邓高峰 报告期内履行持续督导职责 的财务顾问 名称 华安证券股份有限公司 办公地址 安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号 签字的财务顾问 主办人姓名 李闯、薛明伟 持续督导的期间 2019年7月15日至2020年12月31日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2020年 2019年 本期比上年 同期增减(%) 2018年 营业收入 1,095,965,281.95 556,346,825.08 96.99 221,748,436.06 归属于上市公司股东的 净利润 57,941,840.63 19,168,865.80 202.27 28,692,673.84 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 利润 25,863,864.75 20,053,757.66 28.97 18,194,318.83 经营活动产生的现金流 量净额 -45,282,479.25 43,742,713.84 -203.52 -18,029,044.85 主要会计数据 2020年末 2019年末 本期末比上 年同期末增 减（%） 2018年末 归属于上市公司股东的 净资产 291,997,317.37 232,206,960.28 25.75 211,088,740.62 总资产 1,301,559,592.70 1,094,229,987.62 18.95 334,549,100.56 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2020年 2019年 本期比上年同期增减 (%) 2018年 基本每股收益（元／股） 0.14 0.05 180.00 0.07 稀释每股收益（元／股） 0.14 0.05 180.00 0.07 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.06 0.05 20.00 0.04 加权平均净资产收益率（%） 22.11 8.68 增加13.43个百分点 14.61 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 9.87 9.08 增加0.79个百分点 9.27 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归 属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2020年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 45,716,842.56 182,238,494.9 343,993,308.01 524,016,636.48 归属于上市公司股 东的净利润 -799,212.09 8,080,911.0 12,352,440.58 38,307,701.14 归属于上市公司股 东的扣除非经常性 损益后的净利润 -1,049,824.55 7,892,608.9 10,100,054.94 8,921,025.46 经营活动产生的现 金流量净额 -90,054,163.25 1,538,812.8 26,171,603.47 17,061,267.73 （1）从自身业务情况分析公司各季度财务数据波动较大的原因及合理性 报告期内，公司合并利润简表分季度情况如下： 单位：万元 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 备注 营业收入 4,571.68 18,223.85 34,399.33 52,401.66 说明① 营业成本 4,027.77 15,984.27 30,627.86 46,122.10 毛利润 543.92 2,239.58 3,771.47 6,279.57 管理费用 284.96 753.51 667.37 411.05 财务费用 160.78 140.43 320.02 244.86 公允价值变动损益 0.00 0.00 0.00 2,861.83 说明② 营业利润 -119.20 1,017.61 1,515.69 7,319.91 营业外收支 33.02 -105.16 461.73 37.59 利润总额 -86.18 912.45 1,977.42 7,357.50 所得税费用 91.31 140.47 593.47 3,242.15 净利润 -177.49 771.98 1,383.96 4,115.35 其中：归属于母公司所 有者的净利润 -79.92 808.09 1,235.24 3,830.77 报告期内，各季度营业收入和净利润的波动主要受简表各报表项目的波动的影响。各项目波 动原因如下： ① 报告期内，营业收入和毛利润各季度的波动的原因 报告期内公司承接的云南项目以及上海振龙项目在第三、四季度完成了较大的工程量，导致营业 收入和毛利润第三、四季度出现很大的增长。上市公司对建造合同按合同履约进度进行会计核 算，报告期内，建造合同按合同履约同进度确认营业收入，同一建造合同在不同季度的营业收入 有一定的波动。公司工程施工业务（含建筑、装饰工程及系统门窗与建筑幕墙工程业务）各季度 主要项目确认的营业收入和毛利润列示如下： 单位：万元 序 号 项目名称 工程 类型 预计合同 总收入 （不含 税） 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 1 振龙E14北地块工 程 建筑 施工 5,761.47 32% 617.58 64.92 57% 1,149.47 124.33 74% 778.61 82.69 85% 1,718.37 367.94 2 振龙W24地块工程 建筑 施工 7,229.36 44% 269.99 37.76 69% 1,831.31 278.49 88% 1,368.16 205.91 91% 186.50 28.07 3 振龙E7（48/4丘） 工程 建筑 施工 15,446.39 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 19% 2,884.34 347.71 4 欢乐大世界一期场 馆区工程 建筑 施工 8,860.55 18% 122.35 10.57 18% 29.91 6.75 20% 197.37 22.45 31% 988.43 112.43 5 欢乐大世界一期入 口区工程 建筑 施工 15,370.46 0% 0.00 0.00 13% 1,027.57 109.15 47% 2,633.92 279.77 69% 6,893.32 988.04 6 龙杰海豚湾主题酒 店工程 建筑 施工 8,016.37 84% 353.10 34.22 91% 551.68 81.18 98% 514.25 65.59 100% 828.55 109.29 7 龙杰抚仙湖铂尔曼 度假酒店工程 建筑 施工 4,860.47 0% 0.00 0.00 79% 79.43 9.90 85% 1,122.62 139.99 82% -156.63 -6.41 8 龙杰翡翠湾二期工 程（北部Ⅰ期） 201903 建筑 施工 5,596.33 0% 0.00 0.00 3% 160.88 20.64 6% 433.54 55.61 56% 2,115.44 246.41 9 龙杰翡翠湾二期工 程（北部Ⅱ期-B） 201903 建筑 施工 15,602.06 0% 0.00 0.00 6% 1,257.92 160.77 15% 2,465.30 315.08 60% 5,431.42 482.31 10 龙杰翡翠湾二期工 程（北部Ⅲ期） 201903 建筑 施工 19,479.34 2% 616.98 77.86 8% 1,592.02 200.91 19% 3,327.79 419.96 46% 3,266.92 449.88 11 海豚湾主题酒店精 装修 装饰 施工 21,391.19 85% 126.87 0.59 97% 2,132.97 255.96 98% 3,239.14 388.70 99% 695.03 94.59 12 欢乐大世界一期入 口区装修 装饰 施工 2,636.36 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 58% 1,524.50 194.50 13 绿洲康城W24地块 装修 装饰 施工 10,275.23 0% 0.00 0.00 13% 1,532.91 207.17 31% 2,657.36 359.40 73% 2,946.04 398.59 序 号 项目名称 工程 类型 预计合同 总收入 （不含 税） 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 14 苏州万科阳山北二 期（29#、31#、 32#、33#、34#、 35#）幕墙工程 门窗 幕墙 2,946.38 95% 0.00 0.00 97% 56.20 13.03 98% 29.46 -6.51 100% 1,037.40 -200.77 15 天泽苑62#，63#， 65#-68#精装饰工程 /DHZ180403001 门窗 幕墙 5,539.42 55% 0.00 0.00 60% 277.74 37.59 60% 0.00 -37.59 98% 1,827.24 335.09 16 普陀区长征镇214、 210街坊商办楼项目 三标段（中信泰 富） 门窗 幕墙 3,300.97 42% 33.01 7.69 44% 33.01 7.69 60% 462.14 107.60 90% 1,089.32 447.43 17 湖北省武汉市二七 商务核心区北片21 号地块外墙专业分 包工程 门窗 幕墙 6,633.03 92% 132.66 12.38 99% 331.65 30.94 99% 0.00 -43.31 100% 795.96 -0.73 18 联仲都悦汇项目A 地块非商业区外幕 墙供应及安装工程 门窗 幕墙 2,075.65 75% 103.78 12.97 85% 103.78 12.97 92% 145.30 -7.78 95% 1,515.23 186.39 19 太子·汉府项目住 宅楼门窗、幕墙工 程3842万/201907- 00178 门窗 幕墙 3,683.79 25% 184.19 33.15 30% 0.00 0.00 35% 0.00 0.00 60% 1,289.33 357.40 20 苏州万科阳山北三 期幕墙供货施工 门窗 幕墙 1,955.83 30% 0.00 0.00 38% 156.47 27.38 40% 39.12 -20.54 90% 821.45 123.70 21 济南中央商务区项 目一期住宅地块铝 合金门窗供应及安 装工程 门窗 幕墙 1,281.08 0% 0.00 0.00 35% 448.38 30.49 50% 192.16 -17.42 90% 512.43 169.95 22 海富城市花园四期 东地块 51#-66#楼 外墙干挂石材制作 安装工程 门窗 幕墙 6,755.05 0% 0.00 0.00 1% 72.28 14.05 20% 1,301.05 252.96 90% 4,638.66 1,412.36 序 号 项目名称 工程 类型 预计合同 总收入 （不含 税） 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 完工 进度 营业收入 毛利润 23 吉安市高铁新区核 心区“五指峰”建 筑群组团中科创中 心和总部经济大楼 EPC项目 门窗 幕墙 17,981.65 0% 0.00 0.00 0% 84.51 28.29 3% 372.22 124.60 35% 5,836.84 1,032.30 24 崇明区陈家镇 CMSA0008 单元21- 01（实验生态社区 45-1号）地块项目 门窗 幕墙 2,136.76 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 0% 0.00 0.00 58% 1,239.32 177.39 *** 合计 **** **** **** 2,560.51 292.11 **** 12,910.07 1,657.68 **** 21,279.49 2,687.16 **** 49,925.42 7,853.87 注：公司主要工程项目以实际合同履约情况为基础，按照会计准则的规定以合同履约进度进行核算后，各季度产生的营业收入和毛利润与各季度利润表 反映的总体波动态势一致，各季度营业收入和毛利润存在波动具备合理性。 ②报告期内，公允价值变动损益波动的原因 2019 年 7 月，公司以支付现金的方式受让上海上源建筑科技有限公司（简称“上源建筑”）持有的东江装饰 60% 的股权，交易价格为 6,600.00 万 元。 根据《股权转让协议》，与本次并购相关业绩承诺如下（以下“净利润”以扣除非经常性损益前后孰低为准）： 2019 年 度净利润承诺数，不低于人 民币 2,500 万元； 2019 年度和 2020 年度合计净利润承诺数，不低于人民币 5,200 万元； 2019 年度、 2020 年度和 2021 年度合计净利润承诺数，不低于 人民币 8,050 万元。 2019 年度，东江装饰经审计实现业绩 3,084.50 万元（根据《股权转让协议》，剔除了来自关联方交易业务收入产生的净利润的影响）， 2019 年度业 绩承诺已经实现； 2020 年度，东江装饰经审计实现业绩 703.09 万元（根据《股权转让协议》，剔除了来自关联方交易业务收入产生的净利润的影响）， 累计实现业绩 3,787 .59 万元， 2020 年度业绩承诺未实现。 于本报告期末，根据东江装饰 2021 年度的盈利预测，对照《业绩承诺补偿协议》以及会计 准则相关规定，确认收购东江装饰相关的或有对价所形成的交易性金融资产 28,618,285.63 元， 相应确认公允价值变动收益 28,618,285.63 元。 （ 2 ）从自身业务模式、行业特点分析公司各季度财务数据波动较大的原因及合理性 公司建筑、装饰业务由 2018 年 5 月开始开展，服务对象为关联方云南欢乐大世界投资控股有 限公司、云南龙杰旅游开 发有限公司及上海振龙房地产开发有限公司，作为建筑施工企业，公司 的业主主要通过招投标获得，按实际完成的工程量结算履约进度，因此投标所获得的工程造价合 同的总额、履约进度的高低、劳工的充足性直接影响公司预期未来可以达到的收入总额，进而影 响公司利润指标，公司所属行业均属于劳动密集型行业，务工人员流动性很大，旺季和淡季比较 明显，比如春节务工人员返乡，很多务工人员春节过后便会进行工作变动，新入员工又需要一定 程度的培训，因此在第一季度由于劳工的充足性、劳工培训、春节假期等原因，公司的营业收入 一般比较低，此后逐步恢复到正常 水平，自 2018 年以来，公司发展迅速，产值规模不断扩大，得 益于公司有效的管理机制、关联方之间的长期合作、以及决策层正确的并购决策。通过并购行为 使得公司的业务能力和资源均得到了很大的提升，为客户提供更优质，全面的服务，因此在没有 并购或者其他新业务产生的情况下，公司营业收入在一至四季度通常会形成逐步递增的情况。 由于工程项目回款进度有所差异，且对于建筑施工企业，一般需要垫资，回款周期长，回款 时间受诸多因素影响，这就变向导致了季度之间现金流量净额的波动性较大。 （ 3 ）从历史同期情况分析公司各季度财务数据波动较大的原因及合理性 公司近两年各季度净利润、营业收入及经营活动产生的现金流量净额情况如下： 单位：万元 项目 2020年度 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 4,571.68 18,223.85 34,399.33 52,401.66 归母净利润 - 79.92 808.09 1,235.24 3,830.77 经营活动现金流量净额 - 9,005.42 153.88 2,617.16 1,706.13 （续） 项目 2019年度 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 5,402.88 4,658.85 23,119.09 22,453.86 归母净利润 155.09 47.09 1,574.76 139.95 经营活动现金流量净额 - 5,449.87 585.15 2,864.91 6,374.08 ① 2020 年一季度营业收入、净利润、经营活动现金流量净额的波动原因： 2020 年第一季度受新型冠状病毒肺炎疫情及春节返工影响，公司及产业链上下游客户复工延 迟，各项工程开展进度放缓，但公司仍需保持基本的日常经营，比如职工工资，公司运营成本等， 从而导致公司第一季度的营业收入及净利润较其余各季度相比为全年最低水平；收入较 2019 年 同比下降 15.38% 。第一季度经营活动产生的现金流量净额为负主要是由于春节前 1 - 2 个月是农民 工结薪返乡高峰， 2020 年 1 月是公司与发包方进行结算产值与收取工程款（或支付劳务分包款） 的高峰期，造成劳务支出和材料款支出大。 ② 2020 年二季度营业收入、净利润 、经营活动现金流量净额的波动原因： 由于国内疫情得到有效控制，并逐步复工复产，公司工程项目进度也逐渐恢复至正常水平， 公司二季度营业收入回归正常水平。二季度公司营业收入较 2019 年同比增长 291.17% ，原因为 2019 年 7 月并购东江建筑以及公司云南项目的开展导致公司 2020 年收入同比有所增长。第二季 度经营活动产生的现金流量净额主要是由于工程款大多是本月结算进度，下月开始按合同支付一 定比例的工程款，但由于一季度因疫情停工复产，造成相应工程款、材料款支出较少，现金流出 与现金流入大致接近，符合停工复产后企业的基本情 况。 ③ 2020 年三季度营业收入、净利润、经营活动现金流量净额的波动原因： 第三季度为公司经营活动的旺盛时期，公司经过二季度的整顿，以及产业上下游的产能的恢 复，此时与公司合作的劳务派遣公司可以派遣足够的劳务人员，公司也可以通过有资质的分包方， 将工程分包，因此公司可以根据工程进度需要迅速提高产能。第三季度主要由于云南旅游地产项 目较前期有较大的进展，实现季度收入 1.5 亿 , 使得当期营业收入较二季度同比增长 88.76% ，较 2019 年同比增长 48.79% ；净利润较第二季度同比增长 52.86% 。第三季度经营活动产生的现 金流 量净额主要是由于公司当期收到销售商品、提供劳务的现金流较大所致，较当年第二季度经营净 现金流增加了 2463.28 万。 ④ 2020 年四季度营业收入、净利润、经营活动现金流量净额的波动原因： 第四季度同样是公司经营活动的旺盛时期，其收入增长符合历年收入增长的规律，第四季度 营业收入较第三季度同比增长 52.33% ，主要由于云南旅游地产项目较前期有较大的进展，实现季 度收入 2.37 亿，较 2019 年营业收入增长 2.99 亿元，同比增长 133.37% ，进而导致第四季度净利 润较第三季度同比增长 210.12% ，较 2019 年同比 增长 3690.82 万。第四季度经营活动产生的现金 流量净额主要是由于 2020 年云南工程项目较 2019 年新增了一些工程项目，且工程量较大，造成 工程结算所需支付的较大，特别是劳务分包需要及时支付，而由于客户处于 优势 地位， 年底处于 结算高峰期，无法及时回款， 进而导致同比当年第三季度经营净现金流减少 911.03 万，同比 2019 年第四季度经营净现金流减少了 4667.95 万。 综上所述，报告期内，公司各季度财务数据波动具备合理性 。 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2020 年金额 附注 （如适 用） 2019 年金额 2018 年金额 非流动资产处置损益 791,590.14 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补助 除外 2,322,539.43 523,000.00 6,071.28 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合 营企业的投资成本小于取得投资 时应享有被投资单位可辨认净资 产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾 害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支 出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的 超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公 司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有 事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、衍生金融资产、交易 性金融负债、衍生金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置 交易性金融资产、衍生金融资 产、交易性金融负债、衍生金融 负债和其他债权投资取得的投资 收益 28,618,285.63 -2,881,357.25 单独进行减值测试的应收款项、 合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量 的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 根据税收、会计等法律、法规的 要求对当期损益进行一次性调整 对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 1,949,191.41 1,466,144.64 9,906,841.24 其他符合非经常性损益定义的损 益项目 - 少数股东权益影响额 -274,153.48 101,920.41 所得税影响额 -537,887.11 -94,599.66 -206,147.65 合计 32,077,975.88 -884,891.86 10,498,355.01 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 交易性 金融资产 - 28,618,285.63 28,618,285.63 28,618,285.63 其他 权益工具投资 175,735,761.02 175,735,761.02 0 0 合计 175,735,761.02 204,354,046.65 28,618,285.63 28,618,285.63 十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、报告期内公司所从事的主要业务 根据中国证监会发布的《2020年 4 季度上市公司行业分类结果》，公司属“建筑业(E)-建 筑装饰和其他建筑业”。 公司主营业务包括幕墙工程、门窗工程、室内装修、基建工程、建筑 施工可视化设计服务以及项目配套的商品销售等。 2、经营模式 一般通过招投标模式（公开招标、邀请招标）或主动承揽模式两种方式来承接在公司资质范 围内项目。 项目合同签订后，工程管理中心根据项目性质、项目经理过往施工经验等方面因素，选拔合 适的项目经理并组建项目团队。具体施工过程中，公司也与具有资质的劳务分包公司签订《劳务 分包协议》，劳务施工人员在项目团队主要人员的组织管理下进行施工，确保项目顺利进行。 施工过程中，项目所需的材料通过：①集中采购模式：采购部门按照项目材料使用计划，从 公司合格供应商资源库的供应商中选择优质供应商，通过招标或议价模式，选择符合项目实际要 求的供应商，并与供应商签订材料采购合同，由其供应材料。②甲方指定品牌采购模式：项目材 料为甲方（业主）指定品牌、供应商的，由采购部门与指定品牌供应商通过议价谈判后，并与供 应商签订材料采购合同，由其供应材料。③甲方提供材料模式：材料由甲方（业主）自行采购， 材料采购合同由甲方与供应商签订，公司只负责施工。施工所需的辅材辅料/物料、零星材料由 于采购灵活度高、金额小，一般由项目部材料员在项目当地采购。 对于已按照设计文件规定的内容建成、符合验收标准的工程项目，公司将依据施工图、设计 变更单、工程联系单等资料组织竣工验收。工程款结算根据完工进度和合同约定而定，具体分为 工程预付款、工程进度款、竣工验收、竣工决算款及质量保证金等阶段。 3、行业发展情况 建筑装饰业是集产品、技术、艺术、劳务工程于一体，比传统的建筑业更注重艺术效果和环 境效果，具有舒适性、艺术性、实用性、多样性、可变性和重复更新性等特点。与土木建筑业、 设备安装业一次性完成工程业务不同，建筑物在其使用寿命周期内，需要进行多次装修，建筑装 饰行业具有需求可持续性特点，行业整体发展前景良好。随着政府投资力度的加大和广大居民生 活水平的提高，建筑装饰行业整体依然呈现快速发展的态势。根据中国建筑装饰协会发布的数 据，我国建筑装饰行业总产值由 2010 年的 2.10 万亿元增加 到 2018 年的 4.22 万亿元，年 复合增长率达 9.12%。 2019 年，建筑装饰行业总产值约为 4.6 万亿元。根据中投股份产业研 究中心预计，2022 年中国建筑装饰工程总产值将达到 5.48 万亿元,未来建装市场还将有较大的 增长空间。国内建筑装饰行业企业数量众多，行业集中程度较低，市场总量将继续保持增长态 势，发展趋向于品牌化、规范化、规模化和智能化。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 □适用 √不适用 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 公司与核心客户合作关系常年稳固。报告期内，公司签署了一系列的框架合作协议，将现有 及未来协议期间可持续的根据客户的工程进度安排为其提供施工总承包、室内装修总承包等业 务。 公司战略定位明确，公司致力于成长为在主题乐园、旅游酒店、精装住宅方面具有一定知名 度的建筑施工、装饰装修企业。 公司拥有建筑工程施工总承包二级、建筑装修装饰工程专业承包一级、建筑装饰设计专项甲 级等一系列高门槛资质，及建筑幕墙相关资质。公司是行业内同时具备上述资质的少数企业之 一。 公司实行标准化、信息化的工程施工和管理，员工队伍中工程管理及成本管理的专业人员占 比近七成。团队的素质和专业水平、项目阅历与公司业绩及项目沉淀同步迅速加强。 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况 讨论与分析 2020 年上半年，因新型冠状病毒肺炎疫情爆发，公司积极支持并切实贯彻落实各项防控工 作， 业务开展受到不同程度的影响。在此期间，公司积极调整应对，加强内部管理，完善各类 措施。 随着新冠疫情缓解，公司经营管理层在董事会的领导下，公司积极开展复工复产，有序 推进各项工作，整体经营有一定增长。 公司业务中关联交易基于框架协议，根据公司与上海振龙房地产开发有限公司、云南欢乐大 世界投资控股有限公司、云南龙杰旅游开发有限公司、上海百汇星融投资控股有限公司签署的框 架合作协议,有序推进云南抚仙湖国际养生园和云南欢乐大世界的部分施工及装修工程、上海绿 洲康城的施工工程、装修工程等工程业务及商品销售服务。 随着各关联方的大型旅游度假区、精装住宅等投入规模的扩大，基于双方多年合作配合默 契，形成了趋向延续的基础，故双方基于既有项目的子项目进行扩大合作，公司的业务量也呈现 等规模的成长。长期客户的稳定合作，也是公司可持续性发展的基础之一。 公司承接建筑装饰工程涉及形式多样且功能复杂，在客户的认同下，建筑装饰的意向订单趋 于饱和。公司将积极应对，将业务运营所需的资质备齐、并配备充足的专业技术人员和经营管理 人员。 报告期内，公司实现营业收入109,596.53万元，同比增长96.99%，主要系全资子公司筑闳 建设、喜鼎建设营业收入增长所致；实现营业利润9,734.01万元，同比增长168.83%，主要系 营业收入增长所致；实现归属于母公司股东的净利润5,794,18万元，同比增长202.27%。 此外，公司还有部分业务主要来自控股子公司东江装饰的幕墙及门窗业务，基于整个铝门窗 幕墙行业产品规格较固定、成品质量差异小、地域性明显，竞争激烈。东江装饰的业务暂时还处 于通过项目累积成长的阶段，受各方面影响，2020年度公司整合未达预期，协同效应小，且未 来的发展也有不确定性。 二、报告期内主要经营情况 2020年，公司总资产130,155.96万元，净资产29，199.73万元，实现营业收入 109,596.53万元，利润总额101,61.19万元，归属于母公司所有者的净利润为5,794.18万元, 同比增长202.27%，公司有效提升了整体运营质量。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位 : 元 币种 : 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（ % ） 营业收入 1,095,965,281.95 556,346,825.08 9 6.99 营业成本 967,619,987.08 478,136,960.09 1 02.37 销售费用 3,594,097.51 2,474,060.87 4 5.27 管理费用 21,168,894.41 25,740,850.34 - 17.76 研发费用 - - - 财务费用 8,660,942.44 5,084,692.01 7 0.33 经营活动产生的现金流量净额 -45,282,479.25 43,742,713.84 - 203.52 投资活动产生的现金流量净额 -24,000.00 - 36,368,566.29 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -24,482,199.09 42,038,847.16 - 158.24 2. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司营业收入同比增长96.99%，营业成本相应同比增长102.37%，主要系公司各 子公司业务量同比增加所致。 (1). 主营业务 分 行业 、分 产品 、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 建筑业 1,095,965,281.95 967,619,987.08 11.71 96.99 102.37 减少2.35个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 建筑装饰 682,831,391.45 598,082,897.33 12.95 120.91 126.10 减少1.47个百分点 系统门窗、 幕墙工程 407,905,840.14 364,557,994.15 9.72 64.98 70.66 减少3.88个百分点 建材及家居 家电贸易 5,228,050.36 4,979,095.60 4.76 不适用 不适用 不适用 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 华东 518,594,899.82 454,487,435.20 12.36 150.76 158.93 减少2.77个百分点 华北 36,828,110.70 36,837,016.16 -0.02 17.54 41.37 减少16.86个百分点 华南 20,195,104.93 16,734,670.67 17.14 6,176.73 2,424.06 增加123.21个百分 点 华中 38,083,828.32 33,766,873.70 11.34 23.32 15.57 增加5.95个百分点 西南 482,263,338.18 425,793,991.35 11.71 68.03 72.61 减少2.34个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 无 (2). 产销量情况 分析表 □适用 √不适用 (3). 成本分析表 单位： 元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 情况 说明 建筑业 工程分包成本 455,303,150.23 47.05 333,720,707.54 69.01% 36.43 建筑业 直接材料 498,048,589.37 51.47 145,190,829.62 30.02% 243.03 建筑业 其他 9,289,151.88 0.96 4,665,426.04 0.96% 99.11 商贸 商品采购成本 4,979,095.60 0.51 - - - 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 情况 说明 建筑装饰 分包成本 326,412,648.48 33.73 153,733,978.79 32.15 112.32 建筑装饰 直接材料 265,566,950.07 27.45 108,002,294.87 22.59 145.89 建筑装饰 其他 2,402,716.50 0.25 2,782,369.95 0.58 -13.64 系统门窗、 幕墙工程 分包成本 128,890,501.75 13.32 73,306,498.36 15.33 75.82 系统门窗、 幕墙工程 直接材料 232,481,639.31 24.03 135,766,460.62 28.39 71.24 系统门窗、 幕墙工程 其他 6,886,435.38 0.71 4,545,357.50 0.95 51.50 建材及家居 家电贸易 商品采购成本 4,979,095.60 0.51 - - - 成本分析其他情况说明 报告期内，公司主营业务收入主要来源于工程类业务（建筑装饰工程、系统门窗、幕墙工 程），劳务分包支出及直接材料支出成为公司最重要的营业成本。 (4). 主要销售客户及主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额78,554.48万元，占年度销售总额71.68%；其中前五名客户销售额中关 联方销售额66,099.60万元，占年度销售总额60.31 %。 前五名供应商采购额16,725.63万元，占年度采购总额17.13%；其中前五名供应商采购额 中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%。 其他说明 1)前五大客户的基本信息内容列示： 单位：万元 序 号 客户 主要业务类型 销售金额 期末应收款 项余额 截至2021年4月 30日回款情况 1 云南龙杰旅游开发有限公司 建筑装饰 33,755.63 5,156.34 5,156.34 2 上海振龙房地产开发有限公司 建筑装饰 18,761.03 90.43 90.43 3 云南欢乐大世界投资控股有限 公司 建筑装饰 13,582.94 7,886.36 7,150.00 4 中国建筑第八工程局有限公司 门窗幕墙施工 6,293.58 - - 5 上海富润房地产发展有限公司 门窗幕墙施工 6,161.30 34.28 - 合计 78,554.48 13,167.41 12,396.77 ①近三年主要业务或产品的前五名客户情况披露如下： 序号 客户 主要业务类型 2020年销售 金额（万 元） 占当年销售收 入的比例 （%） 1 云南龙杰旅游开发有限公司 建筑装饰 33,755.63 30.80 2 上海振龙房地产开发有限公司 建筑装饰 18,761.03 17.12 3 云南欢乐大世界投资控股有限公司 建筑装饰 13,582.94 12.39 4 中国建筑第八工程局有限公司 门窗幕墙施工 6,293.58 5.74 5 上海富润房地产发展有限公司 门窗幕墙施工 6,161.30 5.62 合计 78,554.48 71.68 序号 客户 主要业务类型 2019年销售 金额（万 元） 占当年销售收 入的比例 （%） 1 云南龙杰旅游开发有限公司 建筑装饰 25,226.62 45.34 2 上海振龙房地产开发有限公司 建筑装饰 3,939.58 7.08 3 湖北宝业建工集团有限公司 门窗幕墙施工 2,719.54 4.89 4 天津中海天嘉湖房地产开发有限公司 （未完）  |