[中报]四会富仕:2021年半年度报告
原标题:四会富仕:2021年半年度报告 四会富仕电子科技股份有限公司 2021年半年度报告 2021-058 2021年07月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别 和连带的法律责任。 公司负责人刘天明、主管会计工作负责人曹益坚及会计机构负责人(会计主 管人员)谢培文声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司在本报告第三节“管理层讨论与分析”之“十、公司面临的风险和应 对措施”中描述了公司经营中可能存在的宏观经济及下游行业的周期性波动风 险、原材料价格波动风险、汇率波动等经营风险及应对措施，敬请投资者注意 并仔细阅读该章节全部内容。 本报告中如有涉及的未来计划、业绩预测等内容，均不构成公司对任何投 资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险意识，并 且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。敬请广大投资者理性投资，注意风 险。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ..................................................................... 错误！未定义书签。 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................. 错误！未定义书签。 第三节 管理层讨论与分析 ............................................................................. 错误！未定义书签。 第四节 公司治理.............................................................................................. 错误！未定义书签。 第五节 环境和社会责任 ................................................................................. 错误！未定义书签。 第六节 重要事项.............................................................................................. 错误！未定义书签。 第七节 股份变动及股东情况 ......................................................................... 错误！未定义书签。 第八节 优先股相关情况 ................................................................................. 错误！未定义书签。 第九节 债券相关情况 ..................................................................................... 错误！未定义书签。 第十节 财务报告.............................................................................................. 错误！未定义书签。 备查文件目录 公司2021年半年度报告的备查文件包括： 1、载有公司法定代表人签名的2021年半年度报告全文的原件； 2、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； 3、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有文件的正本及公告原稿； 4、其他备查文件。 以上备查文件的备置地点：公司证券事务部。 释义 释义项 指 释义内容 四会富仕、公司、本公司 指 四会富仕电子科技股份有限公司 富仕技术 指 四会富仕技术有限公司，公司全资子公司 泓科电子 指 泓科电子科技（四会）有限公司，公司全资子公司 爱拓技术 指 四会爱拓技术科技有限公司，公司全资子公司 香港富仕 指 四会富仕电子（香港）有限公司，公司全资子公司 四会明诚 指 四会市明诚贸易有限公司，公司控股股东 天诚同创 指 四会天诚同创投资合伙企业（有限合伙），公司股东 一鸣投资 指 四会市一鸣投资有限公司，公司股东 报告期 指 2021年1月1日至2021年06月30日 印制电路板/线路板/PCB 指 英文全称“Printed Circuit Board”，指组装电子零件用的基板，是在 通用基材上按预定设计形成点间连接及印制元件的印制板，又可称 为“印制线路板”、“印刷线路板” 双面板 指 在基板两面形成导体图案的PCB 多层板 指 使用数片单面或双面板，并在每层板间放进一层绝缘层后压合的 PCB 刚挠结合板 指 刚性板和挠性板的结合，既可以提供刚性板的支撑作用，又具有挠 性板的弯曲特性，能够满足三维组装需求，又称"软硬结合板" 厚铜板 指 使用厚铜箔（铜厚在3盎司及以上）或成品任何一层铜厚为3盎司 及以上的印制电路板 HDI板 指 HDI是High Density Interconnect 的缩写，即高密度互连技术。HDI 是印制电路板技术的一种，是随着电子技术更趋精密化发展演变出 来用于制作高精密度电路板的一种方法，可实现高密度布线，一般 采用积层法制造。HDI板通常指孔径在0.15mm(6mil)以下(大部分为 盲孔）、孔环之环径在0.25mm(10mil)以下的微孔，接点密度在130 点/平方英寸以上，布线密度在117英寸/平方英寸以上的多层印制 电路板 金属基板 指 由金属基材、绝缘介质层和电路层三部分构成的复合印制线路板 高频高速板 指 在特殊的高频覆铜板上利用普通刚性线路板制造方法的部分工序 或者采用特殊处理方法而生产的印制电路板，用于高频率与高速传 输领域 覆铜板/基板/基材/CCL 指 Copper Clad Laminate，简称CCL，为制造PCB的基本材料，具有 导电、绝缘和支撑等功能，可分为刚性材料（纸基、玻纤基、复合 基、陶瓷和金属基等特殊基材）和柔性材料两大类 任意层互连HDI基板 指 全称为Any Layer Inner Via Hole（任意互联HDI）,即任意层内互连 孔技术，一般HDI是由钻孔制程中的机钻直接贯穿PCB层与层之 间的板层，而Any-layer HDI以激光钻孔打通层与层之间的连通， 中间的基材可省略使用铜箔基板，让产品更轻薄，从HDI一阶改使 用Any-layer HDI，可减少近四成左右的体积。 陶瓷基板 指 指铜箔在高温下直接键合到氧化铝(Al2O3)或氮化铝(AlN)陶瓷基片 表面( 单面或双面)上的特殊工艺板。所制成的超薄复合基板具有优 良电绝缘性能，高导热特性，优异的软钎焊性和高的附着强度，并 可像PCB板一样能刻蚀出各种图形，具有很大的载流能力。因此， 陶瓷基板已成为大功率电力电子电路结构技术和互连技术的基础 材料。 控深阶梯基板 指 为应对电子产品功能日趋增加，但体积日渐缩小的高集成度发展。 为降低产品厚度，PCB制造企业除了通过更小的线宽、线距来增加 布线外，也使用阶梯方式将部分电子器件伸入电路板内，即在电路 板的部分区域通过控制深度的钻铣工艺，形成阶梯槽，并在阶梯槽 内安装电子器件，这种具有阶梯槽的PCB板即为控深阶梯基板。 大尺寸板 指 单板尺寸长度1.2米以上的基板。 “阿米巴”经营 指 日本企业家及哲学家稻盛和夫创立的一种国际先进的企业管理模 式。指将组织划小自主经营单元，进行独立核算，通过对自主经营 单元负责人进行充分授权，建立与其经营目标达成情况直接关联的 激励机制，实现全员参与经营 4M变更管理规定/变更管理规定 指 对生产过程中的“人员、生产设备、原材料、方法”变更进行严格 管控，以保证在稳定受控的条件下，持续生产符合要求的高品质产 品 PCBA 指 Printed Circuit Board Assembly的简称，即PCB裸板经过SMT上件， 再经过DIP插件的整个过程 UL 指 Underwriters Laboratories Inc.，一个安全认证机构，对印刷线路板的 阻燃性等安全性能进行监督检查 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 四会富仕 股票代码 300852 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 四会富仕电子科技股份有限公司 公司的中文简称（如有） 四会富仕 公司的外文名称（如有） Sihui Fuji Electronics Technology Co., Ltd. 公司的法定代表人 刘天明 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 黄倩怡 何小国 联系地址 广东省肇庆市四会市下茆镇四会电子 产业基地2号 广东省肇庆市四会市下茆镇四会电子 产业基地2号 电话 0758-3106018 0758-3106018 传真 0758-3527308 0758-3527308 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见2020年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具 体可参见2020年年报。 3、注册变更情况 注册情况在报告期是否变更情况 √ 适用 □ 不适用 注册登记日期 注册登记地 点 企业法人营业 执照注册号 税务登记号码 组织机构代码 报告期初注册 2020年09月08日 肇庆市市场 监督管理局 914412006924881063 914412006924881063 692488106 报告期末注册 2021年06月15日 肇庆市市场 监督管理局 914412006924881063 914412006924881063 692488106 临时公告披露的指定网站 查询日期（如有） 2021年06月16日 临时公告披露的指定网站 查询索引（如有） 巨潮资讯网，《关于完成工商登记变更并换发营业执照的公告》（公告编号：2021-049） 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增 减 营业收入（元） 456,600,725.73 330,069,772.73 38.33% 归属于上市公司股东的净利润（元） 83,500,525.55 60,851,006.41 37.22% 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润（元） 78,675,783.73 57,565,310.41 36.67% 经营活动产生的现金流量净额（元） 94,388,612.83 43,200,826.72 118.49% 基本每股收益（元/股） 0.8192 0.7960 2.91% 稀释每股收益（元/股） 0.8192 0.7960 2.91% 加权平均净资产收益率 9.15% 16.21% -7.06% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末 增减 总资产（元） 1,232,865,012.12 1,069,146,546.72 15.31% 归属于上市公司股东的净资产（元） 938,775,066.26 878,245,323.00 6.89% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部 分） 196,516.51 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家 统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 1,662,899.76 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、 衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权 投资取得的投资收益 3,883,853.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -57,235.56 减：所得税影响额 861,291.89 合计 4,824,741.82 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 （一）主要业务 公司主营业务是印制电路板（PCB）的研发、生产和销售，自设立以来主营业务未发生变化。公司具 有优秀的企业文化、先进的制造技术，良好的品控经验，以客户为中心，为客户创造价值，公司设有广东 省高可靠性电路板设计与制造工程技术研究中心、广东省企业技术中心，深耕高端高品质PCB领域多年， 具有丰富的PCB制造经验。 （二）主要产品及其用途 公司印制电路板产品类型丰富，除双面板、多层板以外，产品类型覆盖HDI板、厚铜板、金属基板、 刚挠结合板、高频高速板等。公司专注于印制电路板小批量板的制造，以“小批量、高品质、高可靠、短 交期、快速响应”为市场定位，产品广泛应用于工业控制、汽车电子、交通、通信设备、医疗器械等领域。 在工业控制领域，公司产品主要应用于机器设备的伺服电机及伺服驱动器、可编码控制器（PLC）、工 业马达等，主要客户包括世界500强企业日立、松下等，以及欧姆龙、安川电机、京瓷、希克斯、艾尼克 斯等行业知名企业。 工业控制领域PCB的应用 在汽车电子领域，公司产品主要应用于转向马达、远程信息处理器（T-box）等重要汽车安全部件以 及汽车照明系统、天线、车锁等，主要客户包括CMK、SIIX、UMC、加达利、技研新阳等行业知名EMS企业。 汽车电子领域PCB的应用 公司坚持以研发创新为客户创造价值，报告期内公司获得发明专利1项、实用新型1项授权。为应对电 子产品往轻薄短小高密度发展趋势，公司在2阶HDI已批量生产的基础上，实现了更高集成度的3阶HDI与线 宽线距50微米高精密产品的量产，以及任意层互连（Anylayer）HDI板试产，并相继开发出应用于5G通讯 的高频高速板、新能源汽车的大电流、高散热的嵌埋铜块电源基板、金属基基板、陶瓷基板、刚挠结合板、 超厚铜（≥6OZ）基板、控深阶梯基板、大尺寸板等。 （三）主要经营模式 1、采购模式 公司根据生产计划安排采购计划，主要原材料的采购根据公司现有订单需求及营业部的预计订单进行 采购，辅料则是每月按照预计使用量进行采购。公司购入的主要原材料包括覆铜板、铜箔、铜球、半固化 片、油墨、干膜等，辅料包括化学药品、焊锡、钻头、铣刀等。在供应商选择时，公司会对供应商进行资 质审查，对其经营资质、生产和技术能力、产品质量、供货及时性、服务质量、环境保护等方面进行综合 考量，经审核后，将符合要求的供应商列入合格供应商名录。公司采购的流程如下图所示： 2、生产模式 公司产品为定制化产品，且有“小批量、多品种、短交期、大中批量快速对应”的特点，因此公司根 据客户订单生产，采取“丰田看板”的生产模式，并实行柔性化的生产管理。制造技术部下设的生产计划 课根据订单的要求制定生产计划，制造技术部按照生产计划组织生产。具体生产管理作业流程如下： （1）营业部接到客户订单时，首先进行订单评审。如涉及新产品，则由产品评审部负责公司新产品 的开发及样品生产； （2）生产计划课根据订单计划、产能情况制定生产投入计划。若公司的某工序产能无法满足生产投 入计划，就会通过《合格供应商名录》寻找外协加工厂商进行委外加工； （3）制造技术部依据每日生产报表，管理订单的生产进度状况，发现有延误及需要调整进度的批量 时，及时指示调整，在加工过程中，紧急批量优先普通批量加工。 在生产过程中，公司采取全员检查的方式，每道工序的作业员都对产品质量进行在线检查，同时品质 保证部的人员也会对产成品的外观、品质进行检测，产品出货前会进行热冲击抽检试验，检验合格后交付 给客户。 3、销售模式 公司产品具有多品种、短交期的特点，以日系客户为主，国内和欧美客户为辅。公司下游应用领域以 工业控制、汽车电子为主，上述客户相对价格而言更看重产品的品质、交期、沟通、售后服务等。 公司设立了营业部，负责新客户拓展及老客户服务，接待客户到厂审查，并通过参加各地主要电子产 品展会以及网络营销等方式拓展新客户。营业部具有完整的销售业务体系，以客户为中心，满足客户需求， 根据销售地区进行分组，分别负责日本、欧美及国内市场；营业部配有专门的销售服务人员，主要负责报 关、出货、订单管理以及货款回收等工作。 报告期内公司的主营业务、主要产品、经营模式等均未发生变化。 （四）业绩的主要驱动因素 报告期，公司紧紧围绕2021年度经营目标，积极开展各项生产与销售工作，实现了营业收入4.57亿元， 同比增长38.33%，实现归母净利润0.84亿元，同比增长37.22%。主要因素如下： 1、行业景气，客户拓展顺利，实现销售最大化 PCB作为电子信息化产业的基础元器件，应用广泛，受下游单一行业的影响较小，处于稳定增长的态 势。随着自动化、智能化的加速渗透，工业控制类产品应用日渐扩大，直接推动了工业控制用PCB的稳步 增长，以及碳中和对新能源汽车的拉动，汽车用PCB迈入高质增量的快速发展通道。 公司秉承以客户为中心的经营理念，营业部作为客户声音的第一传递窗口，公司各部门积极配合营业 部的需求，建立了快速对应机制，为客户提供高品质、高性价比、短交期的PCB解决方案；公司专注于小 批量、高难度的产品，积极承接高难度、友商不愿做、不能做或来不及做的产品。 报告期内，公司一方面继续巩固与深入日系市场，大力开发国内市场，强化从工业控制、汽车电子等 工业设备领域往高端消费类产品的渗透；公司以日系客户为主，积累了深厚的日本企业品质管理和精益生 产的管理经验，公司的品质理念与产品的市场表现得到了众多国内、欧美客户的认可。疫情期间，公司通 过电话会议、视频监察等线上线下结合的方式大力开发新客户，报告期内新增国内外客户94家。另一方面， 在原材料持续大幅上涨的宏观形势下，公司多方开发供应商导入有竞争力的物料、内部推行成本下降与品 质改善活动、与客户协商重新定价等；同时，通过大拼板、脉冲电路等技术方案的实施，进一步提升生产 效率，使得公司在报告期内克服了材料成本上升的压力，客户开拓计划顺利，经营目标得以达成，实现了 销售最大化。 2、人人都是经营者的自我驱动、实现费用最小化 公司秉承“人人都是经营者”、“全员营销”的管理理念，透明式经营，每月向员工通报公司经营情况， 让员工深度参与经营，激发员工的自我成长，挑战高目标，将单纯的以利益驱动，转变为作为经营者的内 生驱动，将被动的工作转化为自己喜欢的事业。同时，通过确立与市场直接挂钩的分部门核算制，及时传 递、快速应对市场压力，全员厉行节约，使得报告期内实现销售费用、管理费用最小化。 3、聚焦高品质，深研技术创新，影响力稳步提升 公司主要客户为世界知名工业控制与汽车电子厂商，其对PCB的品质、寿命、高可靠性要求严苛。公 司依托广东省高可靠性电路板设计与制造工程技术研究中心、广东省企业技术中心，深入开展技术创新。 通过技改项目的实施，购入先进生产设备对原有设备升级换代，打通核心瓶颈工序，生产效率得到大幅度 提升。同时进一步强化技术与现场生产的结合，培养全员品质意识，一次性做对，杜绝返工修正，集中资 源聚焦于查找问题的真因，设备停机率降低，良品率稳步提升。随着产能的快速扩张，使得公司在高品质 PCB细分领域的行业影响力稳步提升。 报告期内，48层芯片测试板的研制成功，标志着公司在刚挠结合板、金属基板、HDI、高频高速板等 特种电路板的研发基础上，进军超高多层板领域，取得了长足的进展，为未来持续拓展高附加值高技术产 品提供坚实的技术积累和客户基础。 （五）公司所处行业发展情况 1、产业链发展状况 PCB制造行业的上游主要为铜箔、铜箔基板、玻纤布、树脂等原材料行业；下游主要为电子消费类产 品、工业控制、汽车、通信、航空航天等行业。 PCB是现代电子信息产品中不可缺少的电子元器件，PCB产业的发展水平可在一定程度上反映一个国家 或地区电子产业的发展速度与技术水准。自2006年起中国大陆即为世界PCB第一产区，构建了囊括产业链 上下游以及设备厂商等庞大且完备的体系。 报告期，延续自2020年四季度以来的大宗商品涨价潮，席卷覆铜板所有原材料，包括铜、玻璃布、环 氧树脂等价格一路飙涨，覆铜板生产成本不断上升，覆铜板供应商纷纷涨价。根据Prismark统计数据，PCB 的成本构成中，覆铜板是PCB的主要成本构成，约占到PCB总成本的30%，铜箔、铜球合计约占总成本的15%， 铜价一路上升直接推升PCB行业的原材料成本，吞噬行业部分毛利率。 2、行业发展状况 我国是全球最大PCB生产基地，并且这一地位将长期保持下去。中国具有最大规模的电子信息产业， 将源源不断地为PCB行业提供庞大的消费市场。全球多个国家已承诺将在 2050 或 2060 年实现“碳中和”， 一场广泛而深刻的经济社会系统性变革已在能源领域拉开大幕。燃油车排放是全球温室气体的重要来源， 新能源汽车的发展是实现减排的必要组成。汽车作为当下陆地运输最主要的交通工具，是实现节能减排的 重要切入点，意味着新能源汽车产业的发展是实现“碳中和”目标的重要一环。相比传统燃油车，智能化 电气化程度更高的新能新能源汽车，由于在智能驾驶、智能座舱、智能网联等方面拥有的更强大的智能化， 以及BMS等的新增应用，单车PCB是传统燃油车的2-5倍。未来，随着新能源汽车在消费端的逐渐渗透，必 将带动汽车电子迎来快速发展时期。 据Prismark统计受益于下游终端的持续向好趋势，全球PCB仍将保持稳定增长，预计2024年全球PCB行 业产值将达到758.46亿美元。PCB作为基础电子元件，必将随着下游终端的持续向好趋势，需求持续提升。 3、公司所处行业地位及未来发展展望 公司是经广东省科学技术厅、广东省财政厅等联合认定的国家高新技术企业，中国电子电路行业协会 （CPCA）、广东省电路板行业协会理事单位（GPCA）理事单位。根据CPCA公布的《第二十届（2020）中国 电子电路行业排行榜》，公司在内资PCB企业排名第四十四位。公司产品主要专注于工业控制、汽车电子领 域，其对PCB的品质、寿命、高可靠性要求严苛。在工业控制领域，公司产品主要应用于机器设备的伺服 电机及伺服驱动器、可编码控制器（PLC）、工业马达等。在汽车电子领域，公司贴近客户需求，相继开发 出应用于新能源汽车的大电流、高散热的嵌埋铜块电源基板、金属基基板、陶瓷基板，以及刚挠结合板、 超厚铜（≥6OZ）基板、控深阶梯基板、大尺寸板等新产品，逐步从车载通讯系统、车室内装系统、照明 系统等普通汽车PCB往高附加值的车身控制安全系统、动力引擎控制系统等重要安全部品拓展。 公司募投项目将于三季度全面投产，将建立面向大批量大拼板的快速智能化生产线，从制造端控制品 质的输出，打通小批量与中大批量的壁垒，将小批量的品质与大批量的快速有机结合，形成涵盖样板、快 板、小批量、中大批量具有较强竞争力的PCB服务商。 未来，公司将持续开发超高多层板、载板、类载板等高技术高难度产品，满足客户需求，为客户创造 价值，增强与客户的合作黏性。公司设立十余年来，通过长期的技术研发与品质积累，已建立了完整、严 谨、规范、先进的工艺流程、品质管控体系，在高品质工业用PCB细分领域享有一定的声誉。公司将持续 推进技术创新、加大研发投入，与客户建立进一步的合作联系，紧跟行业发展动向，不断扩大高附加值产 品线，与战略合作客户建立长期稳固的合作联系，确立并保持在高可靠性PCB市场的优势地位。 二、核心竞争力分析 （一）产品优势 公司实施差异化竞争战略，专注于工业控制、汽车电子等领域，上述领域对PCB使用寿命、可靠性的标 准较高，在生产制造、工艺技术、批量生产、出货检查等细节方面的要求比较严苛。公司坚持高品质的生 产流程管控，比如减少叠板数以保证钻孔粗糙度的一致性，增加孔内电镀铜厚和严格执行线路图形不修正， 以满足严苛的信赖性检测标准。公司经过多年生产技术积累和市场口碑沉淀，成为工业控制、汽车电子等 领域可靠的PCB供应商。 公司贴近客户需求，紧跟行业趋势，持续研发创新，相继开发出应用于5G通信的高频高速板，新能源 汽车的大电流、高散热的嵌埋铜块电源基板、金属基基板、陶瓷基板，以及刚挠结合板、超厚铜（≥6OZ） 基板、控深阶梯基板、大尺寸板等新产品，深得客户的普遍认同。 （二）客户资源优势 PCB行业是按照客户的需求提供定制化产品，客户对PCB供应商的选择认证十分谨慎。客户结合自身产 品需求，对PCB企业的产品质量、技术水平、生产规模、产品交期、环保认证等诸多因素进行考量，一般 会对PCB企业设置1-2年的考察期进行全方位考核。对于考核通过的PCB企业将会列入客户的合格供应商目 录，双方展开长期的合作。工业控制、汽车电子等领域的客户对PCB品质、寿命、高可靠性要求更为严苛， 为保证PCB长期可靠性，PCB供应商与客户之间具有较强的黏性，上述领域客户的更加不会轻易更换供应商。 公司以客户为中心，凭借良好的产品质量、长期稳定的生产能力以及快速响应的客户服务，与较多优 质客户建立了长期稳定合作关系。公司约80%的收入来自于国内外上市公司及知名EMS企业，主要客户包括 世界500强企业日立集团（HITACHI）、松下（Panasonic），日本500强企业欧姆龙（OMRON）、京瓷（KYOCERA）、 岛津（SHIMADZU）、横河电机（YOKOGAWA）等日本上市公司，以及万特集团（Venture）、艾尼克斯（ENICS） 等客户。 （三）管理优势 公司拥有一支技术精湛、经验丰富、团结合作的先进管理团队，借鉴日本企业品质管理和精益生产的 理念，采取“丰田看板”的生产模式，实施“阿米巴”经营管理模式，制定完善的企业管理制度、流程体 系，具有较强的执行力。 公司每月召开全体员工大会，通报每月的生产经营状况，通过月度提案、月度员工恳谈会听取员工意 见，让员工参与公司经营，增强员工归属感和凝聚力，保持团队的稳定性。公司设立直属于总经理的客户 服务窗口，便于及时对应客户的反馈意见并保证客户的反馈必在24小时内得到有效回应。 PCB制造工序多、工艺复杂，生产过程中的每一个环节都可能影响到产品质量，对生产过程中的工艺参 数设置要求十分严格。公司严格推行“4M变更管理规定”，对人员、生产设备、原材料、生产工艺的变更 进行严格管控，以保证在稳定受控的条件下，持续生产符合要求的高品质产品。 公司重视自动化与智能化的投入，多个生产工序通过智能扫码实现了自动跟踪数据，并通过云端数据 智能管理技术对生产车间的温湿度、气压、水电等数据进行自动采集，实现数据的实时监控，大大提高了 生产效率及管理效率，降低了人力成本。 （四）质量优势 公司从人员、设备、物料、方法、环境等方面构筑了一套行业先进水平的质量控制方法和模式，打造 了从原材料采购、过程控制、出货检查、信赖性检测、全方位服务的高稳定性PCB生产体系，确保持续、 稳定、快速地生产符合客户需求的高品质产品。公司技术人员聚焦生产现场，从生产源头管控异常，以“产 品零缺陷、客户零投诉”为目标，精益求精，重视细节，持续推动标准化作业，保证高品质产品的生产。 公司严格遵照客户标准对核心工序全部检查，对公司主要客户每月提供其产品的品质状况资料。 同时，公司在与世界优秀客户长期深入合作过程中，在客户的持续指导和要求下，建立世界先进水平 的质量管理体系。公司取得并实施了ISO9001质量管理体系认证、ISO14001环境管理体系认证、IATF16949 汽车行业质量体系认证、ISO13485:2016医疗体系标准认证、UL安全标准认证等。 公司秉承“以极度认真的全员品质意识”的品质方针，异常条件下生产的产品一律报废，同时严禁PCB 返工返修，通过长期切实有效的质量管理，公司产品质量赢得了客户的高度认可，多次获得客户颁发的产 品质量奖项，包括欧姆龙（OMRON）的集团质量体系认证、岛津（SHIMADZU）、山洋电气（SANYODENKI）、 艾尼克斯（Enics）、技研新阳（SHIN TECH）、安川电机（YASKAWA）的优秀供应商奖，以及英众科技战略 合作伙伴奖等，树立了良好的市场口碑，为市场开发提供了良好的品质支撑。 （五）设备优势 公司通过深入与设备供应商的合作，根据公司的实际与厂房布局，采用大量先进的定制化设备，满足 公司打造智能化、自动化以及契合产品结构的高度柔性化生产线的需求。通过不断打通瓶颈工序的技术改 造，购入先进设备，淘汰老旧机器，通过设备的迭代，实现产能的稳步扩张。公司已建立从外层图形至丝 印文字的全自动生产线，满足大批量快速无切换生产，减少人员对生产的影响，大幅度提升效率与品质。 公司提倡技术为本，设备先行，与业界主要的设备供应商建立了合作联系，大量采用代表未来发展方向的 节能、降耗、减污、增效的设备，如LDI曝光线、全自动VCP线等，使公司在设备布局上保持着业界领先的 竞争力。预计2021年三季度全面投产的募投项目“新建年产45万平方米高密度线路板项目”将建成业界领 先的从开料至包装快速衔接的全自动智能化产线，采用代表行业高水平的各种设备，通过信息化、智能化 的整合，将效率提升至最大化，实现大批量产品的效益最优化。 （六）技术优势 公司紧跟国际先进技术的发展趋势，通过不断参与客户产品研发合作、收集和分析下游产品的变化信 息，及时掌握客户需求的变化，并进行技术前期开发。公司是国家高新技术企业，获得广东省企业技术中 心、广东省高可靠性电路板设计与制造工程技术研究中心等荣誉称号，多项成果获得PCB相关知识产权。 累计取得知识产权26项授权，其中包括发明专利2项，实用新型24项，以及取得PCT国际专利申请1项。经 过研发团队长期自主研发，公司已经掌握多种生产工艺，包括高多层板、HDI板、刚挠结合板、高频高速 板、金属基板、厚铜板等产品的生产技术。通过这些技术的运用，公司可向工业控制、汽车电子、交通、 通信设备、医疗器械等高可靠性要求的产品领域提供相应产品，并通过在毫米波雷达、5G通信、新能源汽 车等市场前景好、客户需求增长的领域的研发投入，全方位满足客户需求，增强市场竞争力。 （七）企业文化优势 公司以“成就国际一流企业”为愿景，保持长期艰苦奋斗的作风，为客户、为社会创造价值。公司尊 重员工，积极听取员工意见，培养员工经营者意识，充分调动员工积极性；持续为员工提供在职培训，全 方位提升员工专业能力和素质水平，保证了产品质量的稳定。公司贯彻“以奋斗者为本”的理念，以“满 足员工物质、精神幸福”为经营目的，为员工提供基本住房需求，并为员工解决子女当地的就学问题，以 鼓励员工在公司长期发展。 同时，公司坚持“以客户为中心”的经营方针，重视客户的满意度，快速响应客户需求，以“认真、 高效、负责”为企业作风。公司积极与客户互动，全员配合新客户首次实地考察，公司首次接单后及时拜 访客户，产品量产后定期向客户提供产品的品质状况资料，不定期派遣技术人员与客户交流，获得了客户 的高度认可。公司倡导人人都是经营者，通过企业文化建设，将文化精髓根植于员工内心，提高了企业的 凝聚力，增强了员工的责任感与使命感，更好地为客户创造价值。 报告期内，公司经营正常，未发生可能导致公司核心竞争力受到严重影响的情况。 三、主营业务分析 概述 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 456,600,725.73 330,069,772.73 38.33% 主要是产销规模增加所致 营业成本 318,381,459.31 217,675,042.25 46.26% 主要是随销售规模增长叠加原材料 价格上涨影响同向变动 销售费用 8,017,266.41 11,001,689.25 -27.13% 主要是根据合同履约义务，运输费用 调整至营业成本核算 管理费用 13,508,793.84 14,284,873.94 -5.43% 财务费用 746,993.64 -1,228,049.55 所得税费用 11,593,320.26 11,084,956.88 4.59% 研发投入 19,900,023.60 15,326,070.39 29.84% 主要是公司对在研发项目的投入增 加 经营活动产生的现 金流量净额 94,388,612.83 43,200,826.72 118.49% 主要是销售回款状况良好 投资活动产生的现 金流量净额 -95,762,744.79 -56,831,740.72 68.29% 主要是募投项目建设投入增加以及 对子公司富仕技术增资购买土地所 有权所致 筹资活动产生的现 金流量净额 -26,863,208.26 2,610,669.22 -1,128.98% 主要是本期银行贷款减少 现金及现金等价物 净增加额 -28,707,860.61 -10,404,155.61 175.93% 主要是经营、投资及筹资活动现金流 量综合影响所致 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 占比10%以上的产品或服务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年 同期增减 分产品或服务 印制电路板 445,124,970.46 318,381,459.31 28.47% 37.63% 46.26% -4.22% 四、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 3,283,803.01 3.45% 主要是理财产品收益 否 公允价值变动损益 600,049.99 0.63% 主要是理财产品公允价值变动 否 资产减值 -1,411,224.99 -1.48% 按会计政策计提的存货跌价准备 否 营业外收入 3,349.00 0.00% 主要是快递索赔款收入 否 营业外支出 60,976.91 0.06% 主要是捐赠及公益赞助支出 否 信用减值损失 -2,700,212.28 -2.84% 按会计政策计提的坏账准备 否 其他收益 1,662,899.76 1.75% 主要是收到政府补助 否 五、资产、负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 120,762,069.95 9.80% 148,969,930.56 13.93% -4.13% 应收账款 192,407,179.31 15.61% 142,825,763.04 13.36% 2.25% 存货 88,554,447.32 7.18% 54,628,575.36 5.11% 2.07% 固定资产 237,551,676.13 19.27% 238,305,614.28 22.29% -3.02% 在建工程 68,406,792.98 5.55% 25,239,778.04 2.36% 3.19% 短期借款 7,583,558.56 0.71% -0.71% 合同负债 189,927.47 0.02% 103,279.62 0.01% 0.01% 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 3、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允 价值变动 损益 计入权益 的累计公 允价值变 动 本期计提 的减值 本期购买 金额 本期出售 金额 其他变 动 期末数 金融资产 1.交易性 金融资 产（不含 398,705,095.71 600,049.99 671,570,000.00 794,705,095.71 276,170,049.99 衍生金 融资产） 金融资 产小计 398,705,095.71 600,049.99 671,570,000.00 794,705,095.71 276,170,049.99 上述合 计 398,705,095.71 600,049.99 671,570,000.00 794,705,095.71 276,170,049.99 金融负 债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 其他变动的内容 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 4、截至报告期末的资产权利受限情况 单位：元 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 4,000,000.00 电费保函保证金 六、投资状况分析 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 √ 适用 □ 不适用 单位：元 资产类别 初始投 资成本 本期公允 价值变动 损益 计入权益的 累计公允价 值变动 报告期内购 入金额 报告期内 售出金额 累计投资 收益 期末金额 资金来源 其他 1,068,71 600,049.99 0.00 671,570,000. 793,147,3 3,883,853 276,170,0 募集资 金、自有 7,314.58 00 14.58 .00 49.99 资金 合计 1,068,717,314.58 600,049.99 0.00 671,570,000.00 793,147,314.58 3,883,853.00 276,170,049.99 -- 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 42,234.22 报告期投入募集资金总额 10,287.32 已累计投入募集资金总额 23,703.23 报告期内变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额比例 0.00% 募集资金总体使用情况说明 经中国证券监督管理委员会《关于核准四会富仕电子科技股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可〔2020〕 1147号）核准，并经深圳证券交易所同意，公司首次公开发行人民币普通股（A股）1,416.00万股,每股面值1.00元，发 行价格为33.06元/股，发行募集资金总额为人民币468,129,600.00元，扣除相关发行费用后实际募集资金净额为人民币 422,342,225.18元。募集资金已于2020年7月3日划至公司指定账户。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对募集 资金到位情况进行了审验，并出具“天职业字[2020]31997号”《四会富仕电子科技股份有限公司验资报告》。 2021年半年度募集资金已投入102,873,191.38元，累计投入237,032,276.86元。截至2021年6月30日止，募集资金专 户余额为41,495,362.68元，使用闲置募集资金进行现金管理余额为150,000,000.00元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和 超募资金投向 是否 已变 更项 目(含 部分 变更) 募集 资金 承诺 投资 总额 调整 后投 资总 额(1) 本报 告期 投入 金额 截至 期末 累计 投入 金额 (2) 截至 期末 投资 进度 (3)＝ (2)/(1) 项目 达到 预定 可使 用状 态日 期 本报 告期 实现 的效 益 截止 报告 期末 累计 实现 的效 益 是否 达到 预计 效益 项目 可行 性是 否发 生重 大变 化 承诺投资项目 1、泓科电子科技 否 27,842 27,842 8,710. 11,529 41.41 2021 0 0 不适 否 （四会）有限公司 新建年产45万平 方米高可靠性线 路板项目 .19 .19 81 .53 % 年12 月31 日 用 2、四会富仕电子 科技股份有限公 司特种电路板技 术研发中心项目 否 4,254.39 4,254.39 1,576.18 1,999.05 46.99% 2021 年12 月31 日 0 0 不适 用 否 3、偿还银行贷款 及补充流动资金 否 10,137.64 10,137.64 0.33 10,174.65 100.37% 0 0 不适 用 否 承诺投资项目小 计 -- 42,234.22 42,234.22 10,287.32 23,703.23 -- -- 0 0 -- -- 超募资金投向 无 0 0 0 0 0 0 不适 用 否 合计 -- 42,234.22 42,234.22 10,287.32 23,703.23 -- -- 0 0 -- -- 未达到计划进度 或预计收益的情 况和原因（分具体 项目） 不适用 项目可行性发生 重大变化的情况 说明 不适用 超募资金的金额、 用途及使用进展 情况 不适用 募集资金投资项 目实施地点变更 情况 不适用 募集资金投资项 目实施方式调整 情况 适用 以前年度发生 经公司2020年第三次临时股东大会、第一届董事会第十七次会议、第一届监事会第十六次会议审 议通过了《关于吸收合并全资子公司暨变更部分募投项目实施主体的议案》，为了进一步优化公司 管理架构，充分发挥资产整合的经济效益，降低管理成本，公司吸收合并全资子公司泓科电子。因 本次吸收合并事宜的实施，“泓科电子科技（四会）有限公司新建年产45万平方米高可靠性线路板 项目”的实施主体由泓科电子变更为四会富仕，该项目的投资金额、用途、实施地点等其他事项不 变。 募集资金投资项 不适用 目先期投入及置 换情况 用闲置募集资金 暂时补充流动资 金情况 不适用 项目实施出现募 集资金结余的金 额及原因 不适用 尚未使用的募集 资金用途及去向 截至2021年6月30日止，尚未使用的募集资金余额4,149.54万元存放于公司募集资金专户，闲置 募集资金理财账户余额为15,000.00万元。 募集资金使用及 披露中存在的问 题或其他情况 不适用 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 6、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1）委托理财情况 √ 适用 □ 不适用 报告期内委托理财概况 单位：万元 具体类型 委托理财的资金 来源 委托理财发生额 未到期余额 逾期未收回的金 额 逾期未收回理财 已计提减值金额 银行理财产品 募集资金 47,600 15,000 0 0 银行理财产品 自有资金 19,557 12,557 0 0 合计 67,157 27,557 0 0 单项金额重大或安全性较低、流动性较差、不保本的高风险委托理财具体情况 □ 适用 √ 不适用 委托理财出现预期无法收回本金或存在其他可能导致减值的情形 □ 适用 √ 不适用 （2）衍生品投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 衍生 品投 资操 作方 名称 关联 关系 是否 关联 交易 衍生 品投 资类 型 衍生 品投 资初 始投 资金 额 起始 日期 终止 日期 期初 投资 金额 报告 期内 购入 金额 报告 期内 售出 金额 计提 减值 准备 金额 （如 有） 期末 投资 金额 期末 投资 金额 占公 司报 告期 末净 资产 比例 报告 期实 际损 益金 额 招商 银行 股份 有限 公司 佛山 分行 非关 联方 否 远期 结汇 名义 本金 1,500 万美 元 2021 年02 月09 日 2021 年09 月06 日 0 0 0 0 0 0.00% 16.11 合计 01 -- -- 0 0 0 0 0 0.00% 16.11 衍生品投资资金来源 自有资金 涉诉情况（如适用） 不适用 审议衍生品投资的董事会决议披 露日期（如有) 2021年02月03日 审议衍生品投资的股东大会决议 披露日期（如有) 报告期衍生品持仓的风险分析及 控制措施说明（包括但不限于市 场风险、流动性风险、信用风险、 操作风险、法律风险等） （一）存在的风险 公司进行远期结汇业务遵循稳健原则，不进行以投机和盈利为目的的外汇交易，所有 远期结汇业务均以正常生产经营为基础，以规避和防范汇率风险为目的。但在进行远 期结汇业务时仍会存在一定的风险： （1）汇率波动风险：在汇率行情变动较大的情况下，若远期结汇确认书约定的远期 结汇汇率低于实际汇率时，将造成汇兑损失； （2）内部控制风险：远期外汇交易专业性较强，操作复杂程度较高，存在因内控制 度不完善导致的风险； （3）客户违约风险：客户应收账款发生逾期，货款无法在预测的回款期内收回，会 造成远期结汇无法按期交割导致公司损失； （4）回款预测风险：公司业务部门根据订单情况进行回款预测，实际执行过程中， 客户可能调整自身订单和预测，导致公司回款预测不准，导致远期结汇延期交割的风 险。 （二）风险控制措施 风险控制措施 （1）为避免汇率大幅波动对公司带来汇兑损失，公司将加强对汇率的研究分析，实 时关注国际市场环境的变化，适时调整操作策略，以稳定出口业务及最大限度的避免 汇兑损失； （2）公司制定了《远期结汇业务管理制度》，对远期结汇业务的操作原则、审批权限、 业务管理、内部操作流程、风险管控及风险处理程序、信息披露等作出明确规定，有 效规范远期结汇业务行为。公司将严格按照相关规定的要求及董事会批准的远期结汇 业务的交易额度，并定期对交易合约签署及执行情况进行核查，控制交易风险； （3）公司将高度重视应收款的管理，积极催收应收款，避免出现应收款逾期导致远 期结汇交割延期的风险； （4）公司远期结汇业务将严格按照公司外汇收入预测进行，严格控制远期结汇业务 的交易规模，将应收款差异引起的延期交割风险控制在可控范围内。 已投资衍生品报告期内市场价格 或产品公允价值变动的情况，对 衍生品公允价值的分析应披露具 体使用的方法及相关假设与参数 的设定 公司已投资衍生金融产品为卖出外汇（美元）远期合约，该衍生金融产品公允价值与 公开外汇市场中人民币兑美元中间价呈反向变动情况，衍生品公允价值根据约定汇率 与报告期末远期汇率的差额确认期末公允价值变动损益。 报告期公司衍生品的会计政策及 会计核算具体原则与上一报告期 相比是否发生重大变化的说明 公司根据财政部《企业会计准则第 24 号-套期会计》、《企业会计准则第 22 号金融 工具确认和计量》、《企业会计准则第37 号-金融工具列报》相关规定及其指南，对远 期结汇业务进行相应的核算和披露，不存在重大变化的情形。 独立董事对公司衍生品投资及风 险控制情况的专项意见 独立董事经认真审阅《关于开展远期结汇业务的议案》，认为公司开展远期结汇业务 以正常生产经营为基础，以具体经营业务为依托，以固定换汇成本、稳定和扩大出口 以及防范汇率风险为目的，不存在投机性操作，符合公司实际经营发展需要。公司针 对远期结汇业务已制定了相关管理制度和风险应对措施，风险可控。该项议案的决策 程序合法、有效，不会对公司的正常运作和业务发展造成重大不利影响，不存在损害 公司和全体股东利益的情形。 注：1 初始投资金额合计不含名义本金。 （3）委托贷款情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在委托贷款。 七、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 八、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公 司 类 型 主要业务 注册资 本 总资 产 净资产 营业收 入 营业利 润 净利润 泓科电子 科技（四 会）有限公 司 子 公 司 用于片式元器件、敏感元器件及 传感器、频率控制与选择元件、 混合集成电路、电力电子器件、 光电子器件、新型机电元件、高 分子固体电容器、超级电容器、 无源集成元件、高密度互连积层 板、多层挠性板、刚挠印刷电路 板及封装载板等新型电子元器 件制造项目的筹建。 155,000,000.00 0.00 0.00 0.00 -110,420.57 -110,420.57 四会爱拓 技术科技 有限公司 子 公 司 电子产品、电子检测设备的技术 开发、销售及相关技术咨询；电 子产品的检测；国内贸易；货物 及技术进出口。 1,000,000.00 0.00 0.00 0.00 -563.83 -563.83 四会富仕 技术有限 公司 子 公 司 电子技术研发；电子电路制造、 销售；货物或技术进出口。 100,000,000.00 77,043,803.78 77,000,000.00 0.00 0.00 0.00 四会富仕 电子（香 港）有限公 司 子 公 司 电子产品贸易 HK100,000.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 泓科电子科技（四会）有限公司 吸收合并 未产生重大影响 四会爱拓技术科技有限公司 注销 未产生重大影响 四会富仕电子（香港）有限公司 新设 未产生重大影响 主要控股参股公司情况说明 （一）泓科电子科技（四会）有限公司 报告期内，泓科电子未开展经营业务。 为了进一步优化公司管理架构，充分发挥资产整合的经济效益，降低管理成本。经公司第一届董事会 第十七次会议、第一届监事会第十六次会议、2020年第三次临时股东大会审议通过了《关于吸收合并全资 子公司暨变更部分募投项目实施主体的议案》，公司吸收合并全资子公司泓科电子科技（四会）有限公司。 吸收合并完成后，泓科电子的独立法人资格被注销，其所有资产、负债及其他一切权利义务均由公司依法 承继。本次吸收合并事项不涉及关联交易，也不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产 重组。本事项已于2021年1月7日实施完毕。 （二）四会爱拓技术科技有限公司 报告期内，爱拓技术未开展经营业务。 为提高公司资产管理效率，优化资源配置，降低管理成本，提高公司整体经营效益。经公司第一届董 事会第十七次会议、第一届监事会第十六次会议审议通过了《关于注销全资子公司的议案》，注销完成后， 爱拓技术将不再纳入公司合并财务报表范围，不会对公司整体业务发展和盈利水平发生实质性影响，也不 存在损害公司和全体股东、特别是中小股东利益的情形。本事项已于2021年1月6日实施完毕。 （三）四会富仕技术有限公司 报告期内，富仕技术未开展经营业务。 经公司第一届董事会第十六次会议、第一届监事会第十五次会议、第三次临时股东大会审议通过《关 于与四会市人民政府拟签订项目投资协议书的议案》，同意公司在四会市龙甫镇肇庆（四会）电子信息产 业园内投资建设年产200万平方米高可靠5G通信电路板基地，并经公司第一届董事会第十九次会议审议通 过《关于设立项目子公司的议案》，同意公司在四会市设立全资子公司作为项目实施主体。富仕技术为公 司全资子公司，为上述项目的实施主体，将纳入公司合并报表范围，报告期内富仕技术尚处于前期筹划阶 段，不会对公司财务及经营状况产生重大影响，符合公司长期发展及战略规划，对公司未来发展有积极的 助推作用。具体内容详见公司于2020年9月15日、2020年11月27日、2021年1月20日、2021年1月26日在巨 潮资讯网（www.cninfo.com.cn）上披露的相关公告（公告编号：2020-026、2020-043、2021-006、2021-009）。 （四）四会富仕电子（香港）有限公司 报告期内，香港富仕未开展经营业务。 为进一步拓展公司海外贸易业务，提高海外业务的效率和竞争力，2021年3月经总经理工作会议决议， 以自有资金于香港投资设立全资子公司承担部分境外销售业务。香港富仕注册资本为港币10万元，于2021 年4月7日在香港公司注册处完成了注册手续，并取得《公司注册证书》和《商业登记证》（登记证号码： 72854087-000-04-21-3）。香港富仕为公司全资子公司，将纳入公司合并报表范围，报告期内香港富仕尚 处于前期筹划阶段，不会对公司财务及经营状况产生重大影响，符合公司发展经营需要，有利于进一步拓 展公司海外业务、拓宽合作渠道。本次投资设立香港富仕不涉及关联交易，也不构成《上市公司重大资产 重组管理办法》规定的重大资产重组。 九、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 十、公司面临的风险和应对措施 下述各项风险因素是根据重要性原则或可能影响投资决策的程度大小排序，但该排序并不表示风险因 素将依次发生。公司存在的主要风险如下： （一）宏观经济及下游市场需求波动带来的风险 印制电路板是电子产品的关键电子互连件，其发展与下游行业联系密切，与全球宏观经济形势相关性 较大。宏观经济波动对PCB下游行业如工业控制、汽车电子、医疗器械、通信设备、消费电子等行业将产 生不同程度的影响，进而影响PCB行业的需求。若宏观经济向好，下游行业景气程度较高时，印制电路板 得到较好的发展；反之，若未来全球经济增速放缓甚至迟滞，印制电路板行业发展速度将放缓或陷入下滑， 对公司的业务发展及营业收入增长产生负面影响。 为应对可能的宏观经济波动的风险，公司将不断拓展工控、汽车电子及其他领域客户，建立全方位产 品结构，并通过存量客户的产品升级，切入高技术高附加值产品领域，持续优化产品结构，保持竞争优势。 2020年疫情发生以来，公司已将防疫工作常态化，成立了应急防控专案小组，制定了防疫应急方案并 根据疫情变化及时调整防控措施，充分保障了员工的安全与健康，使得公司生产经营得以有序开展。 （二）原材料价格波动风险 公司直接原材料占营业成本的比例较高，生产经营所使用的主要原材料包括覆铜板、铜球、铜箔、半 固化片、锡条、金盐等，上述主要原材料价格受国际市场铜、石油、黄金等大宗商品的影响较大，主要原 材料供应链的稳定性以及价格波动将影响公司的未来生产稳定性及盈利能力。若未来公司主要原材料采购 价格大幅上涨，而公司未能通过向下游转移或技术创新等方式有效应对，可能对公司的盈利水平产生不利 影响。 报告期内，铜、石油等大宗商品价格先后出现上涨，公司覆铜板、铜球、铜箔、半固化片、锡条等原 材料的采购价格相应上涨。为应对原材料价格的波动，公司通过多方开发供应商导入有竞争力的物料、持 续优化供应链管理、内部推行成本下降与品质改善活动、以及与客户协商重新定价、优化订单结构等措施， 最大程度地降低材料波动对公司经营带来的风险。 （三）汇率波动的风险 公司外销业务占比较高，外销业务主要以美元等货币计价，若未来人民币出现大幅升值，一方面会导 致公司汇兑损失增加，另一方面相对国外竞争对手的价格优势可能被减弱，假设在外币销售价格不变的情 况下，以人民币折算的销售收入减少，可能对公司经营业绩造成不利影响。 为了有效规避外汇市场风险，降低汇率波动对公司经营业绩的影响，公司实时关注汇率变动情况，并 结合公司实际情况适时运用外汇套期保值等汇率避险工具、及时结汇等措施以规避汇率波动风险。 （四）销售市场相对集中及订单减少的风险 报告期，公司主营业务收入中来自于日系客户（包括注册在中国大陆、香港等地的日资企业）的比例 约为60%，日系客户收入占比较高，未来若因日本政治、经济、社会和法制环境以及中日两国的国际关系 发生不利变化，导致日本市场对国内的订单减少，公司可能无法持续获得日系客户订单或订单金额大幅减 少。公司即使获得替代客户，新客户批量采购前仍需要花费时间进行审厂、认证及样品试验，短期内将对 公司未来的经营业绩和业务发展产生不利影响。未来，公司在稳定开发日系、欧美客户的同时，将着力与 国内具有竞争力的工业企业深入合作、协同发展，大力提升在高可靠小批量板市场的国内占比。报告期内， 公司积极拓展国内外工控、汽车、金融、医疗等领域的知名企业，客户数量增长94家，同时受益于国内智 能化升级和国产替代，国内存量客户对公司的订单份额持续增加。 十一、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类 型 接待对象 谈论的主要内容及 提供的资料 调研的基本情况索 引 2021年01月 20日 公司会议室 实地调研 机构 中泰证券、招 商基金 行业发展及公司经 营情况 详见公司于2021年 1月21日披露于巨 潮资讯网的《四会 富仕电子科技股份 有限公司投资者关 系活动记录表》（编 号：2021-001） 2021年04月 13日 全景网“投资 者关系互动 其他 其他 投资者 2020年度公司业绩 经营情况、原材料 详见公司于2021年 4月13日披露于巨 平台” （http://ir.p5w.net） 涨价影响、募投项 目实施情况以及公 司未来发展等内容 潮资讯网上的 《300852四会富仕 业绩说明会、路演 活动等20210413》 2021年05月 20日 公司会议室 实地调研 机构 太平洋证券 行业发展及公司经 营情况 详见公司于2021年 5月20日披露于巨 潮资讯网的《四会 富仕电子科技股份 有限公司投资者关 系活动记录表》（编 号：2021-002） 第四节 公司治理 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 1、本报告期股东大会情况 会议届次 会议类型 投资者参与 比例 召开日期 披露日期 会议决议 2020年年度股 东大会 年度股东大会 69.33% 2021年04 月20日 2021年04 月20日 详见公司于2021年4月20日披露于巨 潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上 《2020年年度股东大会决议公告》（公告 编号：2021-032） 2021年第一次 临时股东大会 临时股东大会 69.25% 2021年05 月28日 2021年05 月28日 详见公司于2021年5月28日披露于巨 潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上 《2021年第一次临时股东大会决议公 告》（公告编号：2021-043） 2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □ 适用 √ 不适用 二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况 √ 适用 □ 不适用 姓名 担任的职务 类型 日期 原因 彭进平 董事 任期满离任 2021年05月28日 董事会届满离任 陈世荣 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 黄倩怡 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 刘天明 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 温一峰 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 黄志成 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 张媛媛 董事 被选举 2021年05月28日 董事会换届选举 谭丹 监事 任期满离任 2021年05月28日 监事会届满离任 刘亚洲 监事 任期满离任 2021年05月28日 监事会届满离任 罗茂华 监事 任期满离任 2021年05月28日 监事会届满离任 付艳华 监事 被选举 2021年05月28日 监事会换届选举 陈双艳 监事 被选举 2021年05月28日 监事会换届选举 林淑婷 监事 被选举 2021年05月28日 职工代表大会选举产生 刘天明 高级管理人员 任期满离任 2021年05月28日 届满离任 谭丹 高级管理人员 聘任 2021年05月28日 换届聘任 黄倩怡 高级管理人员 聘任 2021年05月28日 换届聘任 刘家平 高级管理人员 聘任 2021年05月28日 换届聘任 方浩东 高级管理人员 聘任 2021年05月28日 换届聘任 曹益坚 高级管理人员 聘任 2021年05月28日 换届聘任 三、本报告期利润分配及资本公积金转增股本情况 □ 适用 √ 不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施及其实施情况。 第五节 环境与社会责任 一、重大环保问题情况 上市公司及其子公司是否属于环境保护部门公布的重点排污单位 □ 是 √ 否 是 公司或子 公司名称 主要污 染物及 特征污 染物的 名称 排放方 式 排 放 口 数 量 排放 口分 布情 况 排放 浓度 （未完）  |