[中报]飞荣达:2021年半年度报告
原标题:飞荣达:2021年半年度报告 深圳市飞荣达科技股份有限公司 2021 年半年度报告 2021 - 056 2021 年 08 月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并 承担个别 和连带的法律责任。 公司负责人马飞、主管会计工作负责人蓝宇红及会计机构负责人 ( 会计主管 人员 ) 沈玉英声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告中涉及未来计划或规划等前瞻性陈述的，均不构成公司对投资 者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理 解计划、预测与承诺之间的差异，敬请投资者注意投资风险。 公司在本报告 “ 第三节 管理层 讨论与分析 ” 中 “ 十、公司面临的风险和应对 措施 ” 部分，描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施 ，敬请投资者注意并 仔细阅读。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................ ................................ ................................ ....... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ ... 7 第三节 管理层讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ............. 10 第四节 公司治理 ................................ ................................ ................................ .............................. 30 第五节 环境与社会责任 ................................ ................................ ................................ ................. 32 第六节 重要事项 ................................ ................................ ................................ .............................. 34 第七节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................................ ......... 44 第八节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ................. 50 第九节 债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ..................... 51 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ .............................. 52 备查文件目录 一、载有公司盖章、法定代表人、主管会计工作负责人、会计主管人员签名并盖章的财务报表。 二、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 三、载有董事长签名的2021年半年度报告文本原件。 以上备查文件的备置地点：公司董事会秘书办公室 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、飞荣达、飞荣达股份 指 深圳市飞荣达科技股份有限公司 实际控制人 指 马飞 香港飞荣达 指 全资子公司飞荣达（香港）有限公司 昆山飞荣达 指 全资子公司昆山市飞荣达电子材料有限公司 天津市飞荣达、江苏飞荣达新材料 指 全资子公司天津市飞 荣达科技有限公司或江苏飞荣达新材料科技有限公司 江苏飞荣达 指 全资子公司飞荣达科技（江苏）有限公司 江苏格优 指 控股子公司江苏格优碳素新材料有限公司 江苏中迪 指 控股子公司江苏中迪新材料技术有限公司 博纬通信或广东博纬通信 指 控股子公司广东博纬通信科技有限公司 润星泰或珠海润星泰 指 控股子公司珠海市润星泰电器有限公司 昆山品岱或昆山品岱电子 指 控股子公司昆山品岱电子有限公司 飞驰投资 指 深圳市飞驰投资管理有限公司或者飞驰实业投资（常州）有限公司 常州井田 指 江西省井田新材料有 限公司或者常州市井田新材料有限公司 香港亿泽 指 亿泽（香港）有限公司 越南亿泽 指 越南亿泽责任有限公司 飞荣达光电 指 深圳飞荣达光电材料有限公司 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《上市规则》 指 深圳证券交易所《创业板股票上市规则》 公司章程 指 深圳市飞荣达科技股份有限公司公司章程 天线振子 指 一体化的天线振子 电磁 指 是物质所表现的电性和磁性的统称，如电磁感应、电磁波、电磁场等。 电磁辐射 指 电场和磁场的交互变化产生电磁 波，电磁波向空中发射或泄露形成电磁辐 射。 电磁干扰、 EMI 指 任何在传导或电磁场伴随着电压、电流的作用而产生会降低某个装置、设 备或系统的性能，或可能对生物或物质产生影响之电磁现象。 电磁屏蔽 指 利用具有导电性的材料对电磁波产生衰减或反射的作用。 电磁兼容性、 EMC 指 电子设备的一种功能，电子设备在电磁环境中能完成其功能，而又不产生 不能容忍的干扰。对于当今的电子产品，其电磁兼容性是指产品既不要产 生过大的电磁干扰，影响其他产品或设备的正常运行，又应有一定的承受 其他产品或设备的干扰能力或抗扰度。 导 热 指 将热量从高温区传到低温区的过程。 基材 指 制成屏蔽 / 导热器件的基本载体材料。 A 股 指 人民币普通股 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 飞荣达 股票代码 300602 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳市飞荣达科技股份有限公司 公司的中文简称（如有） 飞荣达 公司的外文名称（如有） SHENZHEN FRD SCIENCE & TECHNOLOGY CO., LTD. 公司的外文名称缩写（如有） FRD 公司的法定代表人 马飞 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王燕 马蕾 联系地址 深圳市光明区玉塘街道田寮社区南光高 速东侧、环玉路南侧飞荣达大厦 1 栋 9F 深圳市光明区玉塘街道田寮社区南光高 速东侧、环玉路南侧飞荣达大厦 1 栋 9F 电话 0755 - 86083167 0755 - 86083167 传真 0755 - 86081689 0755 - 86081689 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2020 年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年 度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具 体可参见 2020 年年报。 3、注册变更情况 注册情况在报告期是否变更情况 □ 适用 √ 不适用 公司注册情况在报告期无变化，具体可参见 2020 年年报。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √ 是 □ 否 追溯调整或重述原因 其他原因 本报告期 上年同期 本报告期比上年同 期增减 调整前 调整后 调整后 营业收入（元） 1,207,273,689.02 1,472,776,216.90 1,472,776,216.90 - 18.03% 归属于上市公司股东的净利润（元） 71,598,399.53 170,651,062.48 170,651,062.48 - 58.04% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益后的净利润（元） 4,733,657.03 132,769,255.94 132,769,255.94 - 96.43% 经营活动产生的现金流量净额（元） 18,957,482.86 191,976,236.59 191,976,236.59 - 90.13% 基本每股收益（元 / 股） 0.14 0.35 0.34 - 58.82% 稀释每股收益（元 / 股） 0.14 0.35 0.34 - 58.82% 加权平均净资产收益率 2.91% 9.84% 9.84% - 6.93% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年 度末增减 调整前 调整后 调整后 总资产（元） 4,743,366,478.49 4,688,635,364.89 4,688,635,364.89 1.17% 归属于上市公司股东的净资产（元） 2,484,594,189.41 2,425,716,757.73 2,425,716,757.73 2.43% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适 用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） - 622,701.59 为资产处置收益、非流动资产 毁损报废损失 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标 准定额或定量享受的政府补助除外） 87,539,887.62 政府资助项目 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金 融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公 允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易 性金融负债、衍生金融负债和其他债 权投资取得的投资收益 1,117,630.91 子公司业绩补偿、理财产品投 资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 838,014.76 减：所得税影响额 20,093,607.44 少数股东权益影响额（税后） 1,914,481.76 合计 66,864,742.50 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损 益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 （一）公司主营业务及产品 公司主要从事电磁屏蔽材料及器件、导热材料及器件、基站天线及相关器件、防护功能器件的研发、设计、生产与销售， 并能够为客户提供相关领域的整体解决方案，致力成为ICT领域新材料及智能制造领先企业。 主要的产品类别电磁屏蔽材料及器件包括导电布衬垫、导电硅胶、导电塑料器件、金属屏蔽器件和吸波器件等；导热材 料及器件包括导热界面器件、石墨片、导热石墨膜、散热模组/风扇/VC均温板/热管及半固态压铸等；基站天线及相关器件 包括：基站天线、一体化天线振子、天线罩、精密注塑等；充电产品包括：无线充电模组、充电器等；防护功能器件包括单 双面胶、保护膜、绝缘片、防尘网等。 报告期内，公司主营业务和主要产品没有发生重大变化。 （二）公司产品的用途 产品名称 图片 用途 应用领域 电磁屏蔽 材料及器 件 导电塑料器件 具有导电功能的改性塑 料。产品用于电子元器件 中，起着抗电磁波干扰和 抗静电的作用。 通讯设备、计算机、手 机终端、汽车电子、家 用电器和其他领域 导电硅胶 具有导电功能的硅胶，既可 作为电磁屏蔽材料，也可起 着缓冲、密封和防水的作 用。 通讯设备、计算机、手机 终端、汽车电子、家用电 器和其他领域 导电布衬垫 是一种起导电屏蔽作用的 衬垫，有缓冲、密封、抗震 的功能，其耐磨性好、无卤 阻燃。 通讯设备、计算机、手机 终端、汽车电子、家用电 器和其他领域 金属屏蔽器件 适用于有电磁波干扰或静 电问题的电子设备，有宽频 率的屏蔽性能，具有良好的 导电、耐压、耐磨、可塑性 和机械性能。 通讯设备、计算机、手机 终端、汽车电子、家用电 器和其他领域 吸波器件 用于吸收电磁波、杂波抑 制、抗电磁干扰，阻燃等级 达到UL94V0。 通讯设备、计算机、手机 终端、汽车电子、家用电 器和其他领域 导热材料 及器件 导热界面器件 填充发热元件与散热元件 之间的空气间隙，用于降低 功率电子器件和散热片之 间的热阻，提高导热效率。 网络与通讯设备、电源、 工控系统、照明系统、汽 车电子、家用电器等 石墨片 高导热系数，适应任何表面 均匀导热，具有电磁屏蔽效 果，保护敏感电子部件在安 全温度下持续工作。 适用于LED照明，移动设 备，LCD、PDP、LED电视， 笔记本电脑，电源，投影 仪，大型通信设备等 导热石墨膜 散热模组 运用于系统/装置/设备等散 热用途的模组单元。通常集 铜管、风扇、散热翅片等一 体。 网络与通讯设备、电脑、 手机终端、汽车、家用电 器等。 吹胀板 通过结构内部的液体相变 来传递热量。可以单板使 用，也可以多板做成散热器 的结构来使用。 热管 依靠自身内部工作液体相 变来实现传热的传热元件。 热量由高温一端传至低温 端，以达到给电子元器件均 温或者降温的效果。目前我 司超薄热管可以做到 0.35mm,VC最薄可以做到 0.3mm。 网络与通讯设备、电脑、 手机终端、汽车、家用电 器等。 VC 散热风扇 主要分为轴流风扇和离心 风扇，通过空气的对流帮助 散热和降温。 网络与通讯设备、电脑、 手机终端、汽车、家用电 器等。 半固态压铸 高致密、高强韧、高散热、 高表面质量、高耐蚀的大型 金属结构件以及系统散热 解决方案。 通信、汽车配件、电机、 齿轮箱、医院器械和清洁 设备等 特种散热器 基于半固态压铸技术或液 冷散热等技术的定制散热 器 通信设备、工控设备、医 疗设备等 汽车液冷板 通过流道板内液体的气液 相变化或流动对热源或发 热体进行迅速散热，同时也 具备结构支撑的作用； 新能源汽车电池包箱体、 通讯基站散热器壳体和智 能家用电器等领域 汽车端板 铝合金压铸的动力电池模 组结构组件，重量轻、强度 大。 电池模组结构组件 基站天线 及相关器 件 基站 天线 公司可提供4G/5G多种可 选择天线和方案，包括：模 拟多波束天线、2*4模拟波 束天线子阵、无源相控阵 （波束赋形）天线、超宽频 多频天线、多波束天线、场 馆天线、蜂窝天线等。 4G和5G的基站通信天线 以及场馆天线等场景的基 础通信设备等 一体化天线振 子 天线上的元器件，具有导向 和放大电磁波的作用，使天 线接收到的电磁信号更强。 4G/5G基站天线的主要结 构件之一 天线罩 保护天线系统免受外部环 境影响的结构件。 4G/5G基站天线的主要结 构件之一 充电产品 无线充电模组 手机无线充电是一种通过 电磁感应技术将电流通过 磁场传输到手机，完成充电 的过程。这个过程主要通过 发射端（Tx）、传输标准/ 协议（如Qi）、接收端（Rx） 来完成。 手机终端 氮化镓快充 基于第三代半导体—GaN 芯片的大功率充电器，体积 小、充电效率高。 手机终端、笔记本电脑等 防护功能 器件 防尘网 用于电脑，智能手机等电子 散热通风口，喇叭口的阻 隔，防止外界灰尘落到设备 内部。 电脑，智能手机等 保护膜 用于屏幕和部件的防尘、防 刮、防爆、防眩等。 智能手机、平板电脑、 PDA、笔记本电脑、 LCD/LED、TP、光电模组、 仪器仪表、数码相机等 单双面胶 用于器件之间的连接安装， 主要起固定作用。 应用非常广泛，通讯设备、 计算机、手机终端、汽车 电子、家用电器等领域 绝缘片 用于隔离带电体，保护人体 免受电击或防止低电压/电 流带电元器件受高电压/电 流元器件的影响。 电脑、手机、通讯机柜、 电源等 （三）公司所处行业的发展阶段及地位 公司属于电磁屏蔽材料及器件、导热材料及器件细分行业，主要从事电磁屏蔽材料及器件、导热材料及器件、基站天线 及相关器件、充电产品、防护功能器件及其它材料和器件的研发、设计、生产与销售。公司拥有电磁屏蔽材料及器件、导热 材料及器件生产的先进技术，产品线齐全、质量稳定、可靠性高、能够为客户提供电磁屏蔽、导热应用及相关通信业务的解 决方案，拥有多年的精密模切、精密冲压和精密注塑经验，及全球供货和本地化服务能力。 市场领域 公司产品主要可以应用在通信通讯设备、智能手机、可穿戴、数据中心、平板电脑、汽车电子、家用电器、电源、游 戏机、光伏逆变器等领域。 应用于手机、笔记本电脑、平板电脑、游戏机等电子产品上的产品主要有：石墨片、石墨烯、导热界面材料、热管、 VC、风扇和散热模组、吸波材料、金属簧片、导电布衬垫、导电泡棉、导电布、导电硅胶、保护膜、双面胶、防尘网、绝 缘片、无线充电模组、GaN充电器、纳米晶材料等。 产品核心 在国家政策鼓励和支持实体经济发展的背景下，公司拥有优质的客户资源和强大的营销团队，围绕“电磁”和“热”两大产 业核心不断丰富产品生态链，增强产业链的整合能力，并可以提供系统的解决方案，这些都是有效支撑公司发展的强大优势。 随着大数据、云计算、物联网以及人工智能等应用市场的快速发展，电子产品不断推陈出新，对其性能要求更高、速 度要求更快、结构要求更紧凑，整个电磁屏蔽及导热行业朝着种类越来越丰富、性能越来越好方向发展，从而对电磁屏蔽及 导热的要求也越来越高。由于智能手机、5G 手机和基站等功能升级、产品朝轻量化发展，元器件增多集成度提升而内部空 间越来越狭小，5G产品功耗大约是4G产品的 2.5-3倍左右，元器件产生的电磁干扰相对增长，从而带动电磁屏蔽与散热方案 升级。伴随 5G 产品渗透率提升，5G电磁屏蔽和散热市场空间倍增。汽车电子和数据中心等领域的快速发展，将打开电磁 屏蔽和导热领域成长的新空间，新领域带来对材料和器件的需求有望在未来成为新的增长点。随着电磁屏蔽及导热功能材料 及产品在下游行业的重要性日益增强，越来越多的信息电子设备生产企业在产品设计的同时就需要考虑电磁屏蔽及导热的功 能设计，成为电子产品研发阶段的重要组成部分。企业必须根据下游用户的需求，对其所应用的产品进行全方位的分析，从 系统的角度提供完全个性化的电磁屏蔽及导热功能服务，为客户提供定制化的电磁屏蔽及导热应用解决方案，以优化的设计、 适宜的材料选型和性价比来满足客户的全方位需求。 2020年9月份，我国领导人在第七十五届联合国大会一般性辩论会上表示我国将采取更加有力的政策和措施，承诺并 力争在2030年前碳排放达到峰值，2060年前实现碳中和的宏伟目标。我国作为世界上碳排放最多的国家，碳排放量占全球总 排放量的27.92%，改进能源生产及控制能源的排放迫在眉睫。大力发展新能源汽车及大力发展新能源替代如光伏发电、水 电、风电、核电等成为新能源行业发展的主要方向。 在新能源汽车方面，在全球节能减排大环境下，各国纷纷加码新能源汽车市场，根据Canalys最新预测，预计到2028年， 全球汽车市场的纯电动汽车销量将达到3000万辆;预计到2030年，电动汽车的销量将会达到全球乘用车销量的50%。2020年 11月，国务院办公厅印发《新能源汽车产业发展规划（2021—2035年）》，规划中提出全球新一轮科技革命和产业变革蓬勃 发展，汽车与能源、交通、信息通信等领域有关技术加速融合，电动化、网联化、智能化成为汽车产业的发展潮流和趋势。 新能源汽车融汇新能源、新材料和互联网、大数据、人工智能等多种革命性技术，推动汽车从单纯交通工具向具备移动智能 终端、储能单元和数字办公及娱乐功能的智能座舱转变，带动能源、交通、信息通信基础设施改造升级，促进能源消费结构 优化、交通体系和城市运行智能化水平提升，对建设清洁美丽世界、构建人类命运共同体具有重要意义。根据规划，到2025 年，要求纯电动乘用车新车平均电耗降至12.0千瓦时/百公里，新能源汽车新车销售量达到汽车新车销售总量的20%左右，高 度自动驾驶汽车实现限定区域和特定场景商业化应用；到2035年，纯电动汽车成为新销售车辆的主流，公共领域用车全面电 动化，燃料电池汽车实现商业化应用，高度自动驾驶汽车实现规模化应用，有效促进节能减排水平和社会运行效率的提升。 公司从2018年开始计划涉足新能源汽车领域，将该领域作为公司重要战略发展产业，目前广汽、北汽、上汽、一汽、东 风、长安、江淮、吉利、宁德时代、特斯拉、深圳威迈斯、国轩及孚能等均为公司重要客户，公司目前也在积极和行业内其 他重要客户进行接触沟通。公司现有与汽车相关的EMI/TIM新材料及新工艺产品有：半固态压铸其组件（新能源电池包端板）、 钎焊液冷板、汽车内外饰电镀工艺、铜排、密封橡胶、导热界面材料等，公司将重点推进这些业务的应用和需求。 在光伏领域，在碳达峰及碳中和背景下，全世界主要国家纷纷出台与光伏相关的财政激励政策，大力推动光伏发电的发 展。根据《光伏杂志》报道，芬兰拉普兰塔理工大学发布的一项研究显示，到本世纪中叶，光伏发电占全球电力供应的比例 将达到76%，光伏产业将带来巨大商机。另根据2020年12月发布的《新时代的中国能源发展》白皮书，统筹光伏发电的布局 与市场消纳，集中式与分布式并举开展光伏发电建设，实施光伏发电“领跑者”计划，加快推动光伏发电技术进步和成本降低， 把光伏产业打造成为具有国际竞争力的优势产业。为了实现碳中和及碳达峰，我国在光伏和风电发电机装机规模和全国光伏、 风电发电发电量占全社会用电量的比重方面提出了发展目标：到2030年，光伏及风电发电量比2020年至少要翻一倍以上，年 复合增长率达9%。 据行业研究报告测算内容，2020-2025年全球光伏逆变器市场规模将从458亿元人民币增长至1,096亿元,年复合增长率为 7%。其中国内新增市场从72亿元增长至164亿元，海外新增市场从368亿元增长至915亿元。并且逆变器的更换周期为10年左 右,全球光伏新增装机在2011年首次突破31GW，预期未来五年全球每年光伏逆变器更换需求稳定在30GW左右，按照各地工 商业分布式的单价测算每年更换需求产值接近10亿元人民币。光伏逆变器属于太阳能光伏发电系统中不可或缺的核心设备， 是电力电子技术在可再生能源发电领域的应用，属于国家加快培育和发展的七大战略性新兴产业中的新能源产业。公司从 2016年开始布局逆变器市场，目前客户H客户、阳光电源、古瑞瓦特等都进入了全球逆变器市场份额Top10名单,在散热器件、 TIM以及电感方面有着较大的市场增量，预计未来将为公司带来新的机遇。 （五）报告期内主要业绩驱动因素 报告期内，公司营业收入120,727.37万元，较上年同期下降18.03%，从主要产品的收入构成情况来看，2021年半年度电 磁屏蔽材料及器件占比32.75%，导热材料及器件占比40.68%，基站天线及相关器件占比10.23%，防护功能器件及其他业务 占比16.34%。归属于上市公司股东的净利润预计7,159.84万元，较上年同期下降58.04%，具体变动原因如下： （1）公司受中美贸易、手机终端市场及芯片供应紧缺等因素影响，公司在手机及笔记本等原有终端业务与5G基站天线 相关业务下滑，海外部分客户继续受疫情影响致使新产品开发及量产时间推迟导致营收不及预期；同时，全球范围内大宗原 材料价格持续上涨，进一步压缩了公司的利润空间，导致利润下降。但公司不断整合资源，研究产品升级，持续推动新客户 的开发认证及新产品的打样，公司对未来发展和整体盈利能力充满信心。 （2）公司在新能源汽车、光伏逆变器、电源产品等新领域持续的精耕细作，汽车电池端板、液冷板、导热膏和逆变器 散热器件等产品已开始批量交货，上述领域的销售业务稳定增长，对报告期内的营业收入作出一定的贡献。由于新项目研发 投入较大，同时常州飞荣达科技园2021年陆续开始投产，固定成本较高，规模效应目前尚未展现，对公司短期盈利带来一定 影响。 公司不断和行业内重要客户进行交流和走访，及时了解客户的需求，并且深入参与到客户的产品研发、设计和应用中， 为客户提供全方位的个性化服务，在新能源汽车和光伏逆变器领域的协同效应将日益显现，对公司未来整体经营业绩将产生 积极影响。 （3）汇率波动影响：报告期美元兑人民币汇率较上年同期变动较大，汇率波动对公司业绩产生较大不利影响。 根据行业预测，未来光伏/新能源汽车市场规模不断增大，5G信息技术爆发，市场潜力巨大，且在贸易摩擦和贸易保护 主义的背景下，国内客户的进口替代需求增大，这都为公司发展迎来战略机遇。公司在维持现有客户及产品的同时，将不断 进行新业务领域的拓展，开发新客户，拓宽公司产品的应用范围，增加市场占有率，提升公司整体竞争力。 二、核心竞争力分析 1、人才优势 公司建立了职业化经营管理团队，由行业内的技术人才、营销人才和各类管理人才组成。核心的经营管理人员均有良好 的专业知识和管理技能，多数经营管理人员具有国际知名企业任职的经历，具有丰富的专业经验。公司拥有强大的技术研发 团队，多名主要的研发技术人员曾在电磁屏蔽及导热材料国际知名厂商任高级工程技术管理职务，具有丰富的行业经验，能 及时把握行业技术发展方向和产品市场需求的变化，为公司研发能力的持续提升奠定了基础。 2、研发与创新优势 公司自设立以来注重研发与创新，经多年研发生产积累，公司掌握了丰富的电磁屏蔽技术、导热散热技术、基站天线技 术、无线充电技术。公司密切追踪行业最新技术应用及市场、技术发展趋势，持续开展对新技术的研究，凭借技术创新和研 发能力，成为电磁屏蔽材料及器件、导热材料及器件行业的优秀企业。公司属于国家级高新技术企业、深圳市高新技术企业， 具备较强的研发优势。公司建设的研发实验室，具备EMC测试、环境可靠性测试、热性能分析、电性能分析、元素分析、 金相显微分析等测试能力等，拥有国家级实验室。 截至2021年6月30日，公司已获得专利共计597项，其中发明专利175项，实用新型专利407项，外观设计15项。 3、制造优势 公司拥有先进的制造体系，主要体现在两个方面：一是柔性化和批量化生产模式共存。柔性化生产模式能实现小批量和 多品种产品生产的灵活切换，批量化生产能够及时为客户提供大批量的产品，并确保产品的均一性、可靠性。二是先进的生 产设备。为了满足市场的个性化需求，保证产品品质，提高生产效率，公司引进多条先进的生产线及加工设备，并设立专门 的设备开发部门，在原有的设备基础上进行再次开发及改造，打造效率更高，更精良的非标设备。 4、业务模式及产品线优势 公司与客户形成长期稳定的合作关系，参与到客户产品的研发和设计阶段，能及时了解客户的需求，能够为客户提供从 研发设计、功能测试、产品认证、产品生产和销售、客户服务等一体化应用解决方案，能够帮助客户缩短开发周期，提高产 品可靠性。公司基于行业发展趋势，依靠产品和技术优势能够为客户提供涵盖器件应用开发、设计、生产、测试、一站式供 应的电磁屏蔽及导热应用解决方案。 公司具有业界比较齐全的产品线及相关技术，在电磁屏蔽材料及器件方面包含导电布衬垫、金属屏蔽器件、导电硅胶、 导电塑料材料及器件、吸波片等满足电磁屏蔽需要的产品；在导热材料及器件方面包含导热硅胶、导热塑料材料及器件、导 热石墨膜及石墨片等满足热管理需要的产品，产品种类非常广泛，能够满足不同客户的不同产品、不同使用环境场合及不同 使用等级等方面的需求，为客户节约大量的采购资源及成本。公司通过多年的积累，拥有各产品相关的技术人才， 在为客 户提供不同产品的同时，能够为客户提供所需产品的原理分析，产品设计、制造及测试等方面的高度定制化解决方案服务， 引导客户实现价值采购，增强客户粘性。 5、质量优势 为了确保产品质量满足客户的严格要求，公司通过了 ISO9001、QC080000HSPM、ISO/TS16949 质量管理体系，并依 据体系实施完善的质量控制。根据电磁屏蔽及导热产品的特点，公司制定了企业内部标准《电磁屏蔽及导热系统检验规范》， 同时还参与国家标准的制订。公司拥有产品实验室，具备相关产品可靠性试验和环境测试条件，主要测试项目包括：物质构 成成分测试、动态电阻测试、屏蔽效能测试、导热系数测试、阻燃测试、盐雾测试、XRF 测试、镀层结合力、表面及垂直 电导率测试、胶带附着力、耐磨测试、高温高湿循环测试、耐压测试、高低温冲击测试和力学性能测试等。 6、服务优势 公司充分利用在深圳、昆山等制造服务基地，以及部分已投入使用的常州制造基地，及在北京、上海、西安和武汉等经 济发达地区设立的销售网点，为客户提供本地化的贴身服务，继续发挥较强的服务优势。 报告期内，公司根据业务发展的 需要，在原有美国圣何塞，芝加哥、印度班加罗尔等海外销售网点的基础上，新增美国西雅图和芬兰赫尔辛基销售网点，以 更好的就近服务该区域的客户，提升反应速度和服务质量，致力于为客户提供有竞争力的电磁屏蔽及导热应用解决方案，为 客户创造价值。随着，公司常州“飞荣达科技园项目”的逐步投入使用，未来将进一步提高公司生产、研发效率。 公司可以为客户提供电磁屏蔽和导热应用解决方案，公司销售人员在方案应用期间就使用效果和问题不断与客户进行沟 通，将相关信息反馈给公司技术人员，以便对技术解决方案进行完善。为了更好地适应市场变化，公司将加强营销团队和技 术应用部门的合作，成立项目组，提升行业统筹能力以及营销方案、思路的引导。加强研发部门、市场部门、采购部门的内 部沟通与合作，使得研发人员深入了解客户的当前需求和最新动态；通过与上下游企业的业务人员和研发人员的接触互动， 分析整个产业链的变动情况和发展趋势及时调整产品和技术的研发方向，占领市场先机。公司将深入研究客户应用，优化布 局适销的产品线，完善电磁屏蔽及导热的整体解决方案，实施大客户策略，为客户提供“随需而动”的个性应用服务。 7、客户资源优势 凭借优良的产品技术、专业的服务优势及多年的行业深耕细作，FRD品牌得到越来越多客户认可，品牌形象及客户信赖 程度不断提升，与众多国内外知名企业建立了紧密的合作关系，市场占有率稳步发展。经过长期的努力公司积累了一批成熟 的客户群体。 终端类客户包括华为、微软、联想、小米及MOTO、Dell等。 通信类客户包括华为、中兴、诺基亚、爱立信、虹信通信、烽火、大唐移动及科信通讯等。 网络通信类客户包括：微软、思科、浪潮、亚旭、同方、宝德及Facebook、google等。 汽车类客户包括广汽、北汽、中车、中兴新能源汽车、一汽奔腾、一汽红旗、东风日产、宁德时代、深圳威迈斯、速腾 聚创、国轩及孚能等。 光伏逆变器类客户包含阳光电源、古瑞瓦特、固德威、中车等。 其它类客户包括格力、迈瑞、伯恩光学、创世纪、新产业、大疆及Legrand等。 三、主营业务分析 概述 参见 “ 一、报告期内公司从事的主要业务 ” 相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 1,207,273,689.02 1,472,776,216.90 - 18.03% 主要系受手机终端市场及芯片供应紧缺 等影响，手机及笔记本等业务下滑所致 营业成本 983,451,509.98 1,095,274,244.87 - 10.21% 主要系收入下滑同步导致的成本下 滑， 但受新项目试制等影响固定成本偏高， 同时原材料价格上涨、汇率波动等因素 影响，整体下降幅度低于收入下降幅度 销售费用 40,978,482.81 44,682,138.78 - 8.29% 主要系收入规模下滑所致 管理费用 104,311,091.41 97,474,690.67 7.01% 主要系人工成本等的增加所致 财务费用 11,486,209.21 4,522,152.73 154.00% 主要系汇兑损失及银行借款利息支出增 加所致 所得税费用 9,014,812.31 17,579,486.78 - 48.72% 主要系本期利润总额变动所致 研发投入 96,010,497.91 88,464,127.60 8.53% 主要系加大研发活动，导致设备等各项 投入增加所致 经营活动产生的现 金流量净额 18,957,482.86 191,976,236.59 - 90.13% 主要系本期收入规模减少，导致销售商 品收到的现金流入减少所致 投资活动产生的现 金流量净额 - 332,357,343.52 - 232,688,803.32 42.83% 主要系本期长期资产资本性支出所致 筹资 活动产生的现 金流量净额 81,587,963.72 906,583,791.98 - 91.00% 主要系上年同期收到定向增发资金所致 现金及现金等价物 净增加额 - 231,938,050.83 867,854,133.34 - 126.73% 主要系本期经营活动产生的现金流量净 额减少和筹资活动产生的现金流量净额 减少所致 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 占比 10% 以上的产品或服务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分产品或服务 分行业 电子元器件制造业 1,159,646,539.23 949,310,411.55 18.14% - 20.22% - 12.04% - 7.61% 分产品 电磁屏蔽材料及器件 395,148,084.57 331,120,675.65 16.20% - 19.77% - 5.79% - 12.43% 基站天线及相关器件 123,547,242.70 110,763,225.26 10.35% - 33.92% - 26.31% - 9.25% 导热材料及器件 491,155,283.55 400,525,587.04 18.45% 4.72% 12.22% - 5.45% 防护功能器件 141,486,806.87 95,452,983.85 32.54% - 52.64% - 55.67% 4.61% 分地区 国内销售 771,326,076.56 643,063,132.77 16.63% - 33.19% - 26.01% - 8.10% 国 外销售 405,366,890.51 325,062,819.49 19.81% 33.33% 50.74% - 9.26% 四、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 25,112.32 0.05% 银行理财产品收益 否 公允价值变动损益 1,092,518.59 2.00% 博纬通信部分股东现金补偿款 否 资产减值 - 1,563,248.31 - 2.86% 本期计提存货跌价准备 是 营业外收入 2,583,941.91 4.73% 主要是南山厂房拆迁补助款 否 营业外支出 1,841,007.01 3.37% 主要是固定资产处置损失 否 资产处置收益 - 527,621.73 - 0.97% 主要是固定资产处置损失 否 其他收益 87,539,887.62 160.13% 政府补助 否 信用减值损失 4,068,545.09 7.44% 本期转回应收账款、其他应收 款、应收款项融资坏账准备 是 五、资产、负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 740,722,689.46 15.62% 1,011,681,514.31 21.58% - 5.96% 主要系上年收到非公开发行募集 资金所致 应收账款 745,864,575.10 15.72% 851,265,831.80 18.16% - 2.44% 主要系受手机终端市场及芯片供 应紧缺等影响，手机及笔记本等 原有终端业务下滑，营业收入减 少所致 合同资产 0.00% 0.00% 0.00% 存货 668,608,588.54 14.10% 544,832,999.96 11.62% 2.48% 主要系公司新业务江苏高导材料 科技园区部分产线开始供货，材 料、产成品等库存增加所致 投资性房地产 0.00% 0.00% 0.00% 长期股权投资 0.00% 0.00% 0.00% 固定资产 868,296,842.08 18.31% 803,070,336.24 17.13% 1.18% 主要系江苏高导材料科技园区新 建产线等设备投入增加所致 在建工程 596,262,510.60 12.57% 481,224,550.34 10.26% 2.31% 主要系江苏高导材料科技园区持 续建设所致 使用权资产 135,360,156.73 2.85% 0.00% 2.85% 主要系本报告期执行新租赁准则 所致 短期借款 593,768,441.99 12.52% 480,002,243.57 10.24% 2.28% 主要系扩大经营规模资金需求增 加所致 合同负债 4,397,852.51 0.09% 10,323,332.88 0.22% - 0.13% 本期无重大变化 长期借款 72,942,935.44 1.54% 76,147,622.43 1.62% - 0.08% 本期无重大变化 租赁负债 98,829,803.12 2.08% 0.00% 2.08% 主要系本报告期执行新租赁准则 所致 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 3、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的 累计公允价 值变动 本期计提的 减值 本期购买金 额 本期出售金 额 其他变动 期末数 金融资产 1. 交易性金 融资产（不 含衍生金融 资产） 24,550,000.00 20,190,000.00 4,360,000.00 4 ．其他权益 工具投资 25,343,616.73 2,416,434.33 27,760,051.06 金融资产小 计 25,343,616.73 2,416,434.33 24,550,000.00 20,190,000.00 32,120,051.06 其他 0.00 上述合计 25,343,616.73 2,416,434.33 24,550,000.00 20,190,000.00 32,120,051.06 金融负债 0.00 0.00 其他变动的内容 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 4、截至报告期末的资产权利受限情况 单位：元 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 45,634,998.31 票据保证金、冻结资金 应收票据 49,693.45 期末已质押银行承兑汇票 存货 - 固定资产 84,613,741.66 固定资产抵押借款 无形资产 70,866,100.60 土地使用权抵押借款 合计 201,164,534.02 -- 六、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 263,645,376.31 236,701,261.57 11.38% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位 ：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金 额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 深圳飞 荣达光 电材料 有限公 司 背光材 料及相 关电子 器件生 产、销 售 新设 2,650,0 00.00 53.00% 自有资 金 谭静、 陈健 长期 电子材 料及器 件 0 否 常州市 井田新 材料有 限公司 电子屏 蔽材 料、电 子元器 件生 产、销 售 收购 35,000, 000.00 100.00 % 自有资 金 廖懿 然、王 明树、 深圳市 铂易鸿 电子有 限公司 长期 电子材 料及器 件 0 否 亿泽 （香 港）有 限公司 电子产 品及电 子器件 生产、 销售 增资 3,721,9 32.55 60.00% 自有资 金 蔡松华 长期 电子材 料及器 件 0 否 合计 -- -- 41,371, 932.55 -- -- -- -- -- -- 0.00 0.00 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名称 投资方式 是否为固 定资产投 资 投资项 目涉及 行业 本报告 期投入 金额 截至报 告期末 累计实 际投入 金额 资金来 源 项目进 度 预计收 益 截止报 告期末 累计实 现的收 益 未达到 计划进 度和预 计收益 的原因 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 江苏飞荣达高 导材料科技园 一期基建 自建 是 电子元 器件制 造业 34,981,9 39.91 541,366, 054.28 自有资 金 + 金融 机构贷 款 + 募投 资金 98.00% 建设中 江苏飞荣达高 导材料科技园 二期基建 自建 是 电子元 器件制 造业 43,887,8 01.71 243,682, 362.77 自筹 + 金 融机构 贷款 90.00% 建设中 江苏飞荣达高 导材料科技园 设备 其他 是 电子元 器件制 造业 118,853, 702.14 406,801, 582.78 自有资 金 + 金融 机构贷 款 + 募投 资金 23.84% 建设中 合计 -- -- -- 197,723, 443.76 1,191,84 9,999.83 -- -- 0.00 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 √ 适用 □ 不适用 单位：元 资产类别 初始投资 成本 本期公允价 值变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 报告期内购入 金额 报告期内售 出金额 累计投资收 益 期末金额 资金来源 其他 21,000,000 2,416,434.33 6,760,051.06 27,760,051. 自有资金 .00 06 其他 24,550,000.00 20,190,000. 00 4,360,000.0 0 自有资金 合计 21,000,000 .00 2,416,434.33 6,760,051.06 24,550,000.00 20,190,000. 00 0.00 32,120,051. 06 -- 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 68,850 报告期投入募集资金总额 6,306.67 已累计投入募集资金总额 48,814.8 募集资金总体使用情况说明 1 、经中国证券监督管理委员会《关于核准深圳市飞荣达科技股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可 [2020]86 号） 核准，公司以非公开方式向 14 名特定对象发行人民币普通股 (A 股 ) 16,662,699 股，发行价格为人民币 42.01 元 / 股，募集资 金总额为人民币 70,000.00 万元，扣除保荐承销费、律师费和审计及验资费等各项不含税发行费用共计人民币 1,342.06 万 元后，募集资金净额为人民币 68,657.94 万元。已由长城证券股份有限公司于 2020 年 4 月 17 日将本次发行认购对象认缴 股款人民币 70,000.00 万元，扣除承销及保荐费用合计人民币 1,150.00 万元后的剩余款项人民币 68,850.00 万元汇 入公司开 立在平安银行股份有限公司深圳深大支行（账号 15000103161002 ）的人民币账户，上述资金到位情况已经天职国际会计师 事务所（特殊普通合伙）验证，并由其出具天职业字 [2020]13750 号《验资报告》。 2 、截止到 2021 年 06 月 30 日，公司实际使用募集资金人民币 48,814.79 万元，截止期末账户余额为 20,432.33 万元（其中 包括募集资金累计利息收入扣除银行手续费支出后的净额为人民币 397.12 万元）。 3 、公司在平安银行股份有限公司深圳深大支行开立的募集资金专用账户 ( 账号为： 1500010 3161002) 主要用于补充流动资金 项目，该项目承诺投资总额为人民币 18,850.00 万元。截至 2020 年 12 月 31 日，实际投入金额为人民币 18,862.52 万元（包 含募集资金产生的利息收入人民币 12.52 万元），补充流动资金项目已实施完毕。为了方便募集资金专户管理，公司已将该 募集资金投资项目所对应的平安银行股份有限公司深圳深大支行募集资金专项账户予以注销。具体内容详见公司于 2020 年 05 月 13 日在巨潮资讯网披露的《关于注销部分募集资金专用账户的公告》（ 2020 - 053 ）。 4 、公司 5G 通信器件产业化项 目正在实施中，将该募集资金投资项目所对应的中国建设银股份有限公司行金坛支行募集 资金专项账户（账号为： 3205016207000000034 ）承诺投资总额为人民币 50,000.00 万元 , 实际投入金额为人民币 29,952.27 万元，此募集资金累计利息收入扣除银行手续费支出后的净额为人民币（未完）  |