[中报]恒越核心精选混合A : 恒越核心精选混合型证券投资基金2021年中期报告
原标题:恒越核心精选混合A : 恒越核心精选混合型证券投资基金2021年中期报告 恒越核心精选混合型证券投资基金 2021 年中期报告 2021 年 6 月 30 日 基金管理人： 恒越基金管理有限公司 基金托管人： 宁波银行股份有限公司 送出日期： 2021 年 8 月 17 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以 上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人宁波银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 8 月 16 日复核了本 报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2021 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 2 1.1 重要提示 ................................ ................................ ................................ ................................ ...... 2 1.2 目录 ................................ ................................ ................................ ................................ .............. 3 §2 基金简介 ................................ ................................ ................................ ................................ ............... 6 2.1 基金基本情况 ................................ ................................ ................................ .............................. 6 2.2 基金产品说明 ................................ ................................ ................................ .............................. 6 2.3 基金管理人和基金托管人 ................................ ................................ ................................ .......... 7 2.4 信息披露方式 ................................ ................................ ................................ .............................. 8 2.5 其他相关资料 ................................ ................................ ................................ .............................. 8 §3 主要财务指标和基金净值表现 ................................ ................................ ................................ ........... 9 3.1 主要会计数 据和财务指标 ................................ ................................ ................................ .......... 9 3.2 基金净值表现 ................................ ................................ ................................ .............................. 9 3.3 其他指标 ................................ ................................ ................................ ................................ .... 12 §4 管理人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ......... 13 4.1 基金管理人及基金经理情况 ................................ ................................ ................................ .... 13 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................ ............................ 14 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ................................ ................................ ........ 14 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ................................ ........................ 14 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................................ ........................ 15 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................ ................................ .... 15 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ................................ ................................ ........ 15 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 15 §5 托管人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ......... 16 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................ ................................ ............ 16 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 16 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 16 §6 半年度 财务会计报告（未经审计） ................................ ................................ ................................ . 17 6.1 资产负债表 ................................ ................................ ................................ ................................ 17 6.2 利润表 ................................ ................................ ................................ ................................ ........ 18 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................ ................................ ............................ 19 6.4 报表附注 ................................ ................................ ................................ ................................ .... 20 §7 投资组合报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 50 7.1 期末基金资产组合情况 ................................ ................................ ................................ ............ 50 7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ................................ ................................ ............................ 50 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资 明细 ................................ 51 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ................................ ................................ ........................ 55 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................ ................................ .................... 64 7.6 期末按 公允价值 占基金资产净 值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 64 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 64 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 64 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 64 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ................................ ................................ .. 64 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................ ................................ .. 65 7.12 投资组合报告附注 ................................ ................................ ................................ .................. 65 §8 基金份额持有人信息 ................................ ................................ ................................ ......................... 67 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................ ................................ ................ 67 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................ ................................ .... 67 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 67 §9 开放式基金份额变动 ................................ ................................ ................................ ....................... 68 §10 重大事件揭示 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 69 10.1 基金份额持有人大会决议 ................................ ................................ ................................ ...... 69 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................................ ...... 69 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ................................ .......................... 69 10.4 基金投资策略的改变 ................................ ................................ ................................ .............. 69 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ................................ ................................ .................. 69 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................ .................. 69 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................ ................................ .............. 69 10.8 其他重大事件 ................................ ................................ ................................ .......................... 70 §11 影响投资者决策的其他重要信息 ................................ ................................ ................................ ... 71 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 ................................ ...... 71 11.2 影响 投资者决策的其他重要信息 ................................ ................................ .......................... 71 §12 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 72 12.1 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ .......................... 72 12.2 存放地点 ................................ ................................ ................................ ................................ .. 72 12.3 查阅方式 ................................ ................................ ................................ ................................ .. 72 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 恒越核心精选混合型证券投资基金 基金简称 恒越核心精选混合 场内简称 - 基金主代码 006299 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2018年11月15日 基金管理人 恒越基金管理有限公司 基金托管人 宁波银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 2,097,716,814.31份 基金合同存续期 不定期 基金份额 上市 的证券 交易所 - 上市 日期 - 下属分级基金的基金简称： 恒越核心精选混合A 恒越核心精选混合C 下属分级基金场内简称 : - - 下属分级基金的交易代码 ： 006299 007193 下属分级基金的前端交易代码 006299 下属分级基金的后端交易代码 006313 报告期末下属分级基金的份额总额 1,085,170,700.02份 1,012,546,114.29份 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金在严格控制风险的前提下，主要投资于具有核心竞争优势的上市公司股 票和优质债券，追求长期稳健的资产增值。 投资策略 1、资产配置策略 本基金通过对国内外宏观经济环境、国家经济周期、财政货币政策、证券市场 流动性等因素综合分析的基础上，结合市场上各大类资产的估值水平及市场情 绪的比较分析，评估各类别资产的风险收益特征，适度调整基金资产在股票、 债券及现金等大类资产之间的配置比例。 2、股票投资策略 A股市场和港股市场的优势行业具有差异性和互补性，本基金将充分挖掘资本 市场互联互通资金双向流动机制下A股市场和港股市场的投资机会。本基金将 通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港股票市场，不使用合格 境内机构投资人(QDII)境外投资额度进行境外投资。 本基金以企业基本面研究为核心，结合实地调研，重点考察上市公司的行业发 展前景、行业地位、核心竞争力、持续盈利的能力、成长性、公司治理结构等， 综合运用市盈率法（P/E）、市净率法（P/B）、市盈率－长期成长法（PEG）、 折现现金流法（DCF）等估值方法对上市公司的估值水平进行分析比较，自下 而上精选具有核心竞争优势且估值合理的上市公司股票进行投资。 3、债券投资策略 在保证资产流动性的基础上，通过对宏观经济、货币政策、财政政策、资金流 动性等影响市场利率的主要因素进行深入研究，结合新券发行情况，综合分析 市场利率和信用利差的变动趋势，采取久期调整、收益率曲线配置和券种配置 等投资策略，在控制各类风险的基础上，把握债券市场投资机会，以获取稳健 的投资收益。 4、资产支持证券投资策略 本基金通过对市场利率、资产支持证券发行条款、支持资产的构成和质量、提 前偿还率、风险补偿收益和市场流动性等因素的综合分析，在严格控制风险的 基础上进行投资，以获得稳定收益。 5、可转换债券、可交换债券投资策略 可转换债券、可交换债券兼具权益类证券与固定收益类证券的特性，具有抵御 下行风险、分享股票价格上涨收益的特点。本基金对可转换债券和可交换债券 的选择主要通过结合其债性和股性兼具的特征，在对公司基本面和转债条款深 入研究的基础上进行估值分析，投资于公司基本面优良、具有较高安全边际和 良好流动性的标的，以获取稳健的投资回报。 6、中小企业私募债投资策略 本基金对中小企业私募债的投资主要从“自上而下”判断景气周期和“自下而 上”精选标的两个角度出发，结合信用分析和信用评估，同时通过有纪律的风 险监控实现对投资组合风险的有效管理。 7、股指期货投资策略 本基金在进行股指期货投资时，将根据风险管理原则，以套期保值为主要目的。 通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究，结合股指期货的定价模型寻求其 合理的估值水平，采用流动性好、交易活跃的合约品种，与现货资产进行匹配， 通过多头或空头套期保值等策略进行套期保值操作，以达到降低投资组合整体 风险的目的。 本基金还将充分考虑股指期货的收益性、流动性及风险性特征，运用股指期货 对冲市场系统性风险、大额申购赎回等特殊情形下的流动性风险。 8、权证投资策略 本基金将通过对权证标的证券进行深入研究的基础上，结合权证定价模型评估 其合理价值，并充分考量可投权证品种的流动性等因素，在有效控制风险的前 提下进行投资。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×55%+中证香港100指数收益率×20%+中债总全价指数收 益率×25% 风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金及货币市场 基金，低于股票型基金。 本基金除了投资A股外，还可根据法律法规规定投资港股通标的股票，需承担 汇率风险以及香港市场的风险。 恒越核心精选混合A 恒越核心精选混合C 下属分级基金 的风险收益特 征 - - 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 恒越基金管理有限公司 宁波银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 孙霞 朱广科 联系电话 021-80363958 0574-87050338 电子邮箱 [email protected] [email protected] 客户服务电话 400-921-7000 0574-83895886 传真 021-80363989 0574-89103213 注册地址 上海市浦东新区龙阳路2277 号2102室 浙江省宁波市鄞州区宁东路345 号 办公地址 上海市浦东新区龙阳路2277 号2102室 浙江省宁波市鄞州区宁东路345 号 邮政编码 201204 315100 法定代表人 黄小坚 陆华裕 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 证券时报 登载基金中期报告正文的管理人互联网网 址 http://www.hengyuefund.com 基金中期报告备置地点 恒越基金管理有限公司 上海市浦东新区龙阳路 2277号永达国际大厦2102室 宁波银行股份有限公司 浙江省宁波市宁东路345 号 2.5 其他相关资料 项目 名称 办 公地址 注册登记机构 恒越基金管理有限公司 上海市浦东新区龙阳路2277号永达 国际大厦2102室 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 基金级别 恒越核心精选混合A 恒越核心精选混合C 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2021年1月1日 - 2021 年6月30日) 报告期(2021年1月1日 - 2021年6月30日) 本期已实现收益 -5,423,296.40 23,194,986.13 本期利润 498,252,981.19 480,677,702.02 加权平均基金份额本期利润 0.7997 0.7997 本期加权平均净值利润率 33.41% 33.34% 本期基金份额净值增长率 35.16% 35.03% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2021年6月30日 ) 期末可供分配利润 644,630,703.43 673,454,806.70 期末可供分配基金份额利润 0.5940 0.6651 期末基金资产净值 3,118,514,448.15 2,913,544,481.96 期末基金份额净值 2.8738 2.8774 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2021年6月30日 ) 基金份额累计净值增长率 187.38% 156.57% 注： 1 、本基金合同于 2018 年 11 月 15 日生效，自 2019 年 4 月 10 日起增设恒越核心精选混合 C 类基 金份额，原基金份额转为恒越核心精选 A 类基金份额。 2 、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、 基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3 、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相 关费用后 的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 4 、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利 润中已实现部分的孰低数（为 期末余额，不是当期发生数）。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 恒越核心精选混合A 阶段 份额净值增 长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基准 收益率标准差 ④ ①－③ ②－④ 过去一个月 7.97% 1.75% - 1.19% 0.56% 9.16% 1.19% 过去三个月 33.63% 1. 48% 1.83% 0.66% 31.80% 0.82% 过去六个月 35.16% 1.89% 1.16% 0.90% 34.00% 0.99% 过去一年 118.37% 1.88% 16.67% 0.89% 101.70% 0.99% 自基金合同 生效起至今 187.38% 1.46% 38.35% 0.90% 149.03% 0.56% 恒越核心精选混合C 阶段 份额净值增 长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基准 收益率标准差 ④ ①－③ ②－④ 过去一个月 7.95% 1.75% - 1.19% 0.56% 9.14% 1.19% 过去三个月 33.57% 1.48% 1.83% 0.66% 31.74% 0.82% 过去六个月 35.03% 1.89% 1.16% 0.90% 33.87% 0.99% 过去一年 117.94% 1.88% 16.67% 0.89% 101.27% 0.99% 自基金合同 生效起至今 156.57% 1.57% 17.88% 0.89% 138.69% 0.68% 注：本基金基金合同于 2018 年 11 月 15 日生效，本基金自 2019 年 4 月 10 日起增设恒越核心精选 混合 C 类基金份额，原基金份额转为恒越核心精选 A 类份额。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注： 1 、 A 级基金份额指 A 类基金份额， C 级基金份额指 C 类基金份额。 2 、本基金基金合同于 2018 年 11 月 15 日生效，本基金自 2019 年 4 月 10 日起增设恒越核心精选 混合 C 类基金份额，原基金份额转为恒越核心精选 A 类基金份额。 3.3 其他指标 无。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 恒越基金管理有限公司（以下简称“恒越基金”或“公司”）经中国证监会证监许可〔 20 17 〕 1627 号文批准，于 2017 年 9 月 14 日取得营业执照正式成立，并于 2017 年 10 月 9 日取得中国证 监会颁发的《经营证券期货业务许可证》。公司注册地址在上海市浦东新区龙阳路 2277 号永达国 际大厦 2102 室。公司注册资本 2 亿元人民币，由挚信资本创始人李曙军先生（持股比例 65% ，出 资 13000 万元）、公募基金团队（五家合伙企业合计持股 20% ，出资 4000 万元）以及江苏今创投 资经营有限公司（持股比例 15% ，出资 3000 万元）共同发 起设立。 公司自 2018 年发行第一只产品，截至 2021 年 6 月 30 日，发行并管理产品 七只，合计产品规 模约 111.96 亿元。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 高楠 投资副 总监、权 益投资 部总监、 本基金 基金经 理 2020 年 7 月 30 日 - 9 北京大学硕士研究生，中 国国籍，具有基金从业资 格。 2012 年 7 月至 2017 年 7 月在平安资产管理有 限责任公司工作。 2017 年 7 月至 2020 年 4 月在国泰 基金管理有限公司工作， 先后任投资经理、国泰融 安多策略灵活配置混合型 证券投资基金基金经理 （ 2017 年 11 月 24 日 - 2020 年 4 月 2 日）。 2020 年 4 月入职恒越基金管理 有限公司。 叶佳 投资总 监助理、 固定收 益部总 监、本基 金基金 经理 2020 年 8 月 28 日 - 11 曾任银华基金管理有限公 司固定收益部研究员、基 金经理助理；申万宏源证 券有限公司资产管理事业 部，担任债券产品投资主 办；东亚前海证券有限公 司资产管理部副总经理， 债券产品投资主办。 注： 1. 此处的 “ 任职日期 ” 和 “ 离任日期 ” 分别为公告确定的聘任日期和解聘日期。 2. 证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 无。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规及 基金合同等有关基金法律文件的规定，本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运作基金资产，在 严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，本基金运作合法合规， 不存在违反基金合同和损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易 制度指导意见》和 公司制定的公平交易相关制度 , 从授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等环节严格把 关，在投资管理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或者通过与第三方的交易安排在不同投 资组合之间进行利益输送，切实防范利益输送，保护投资者的合法权益。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本报告期内，本基金管理人严格执行了异常交易监控与报告相关制度。本报告期内，未发现 本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 本基金投资策略是从自下而上 的视角，寻求未来几年业绩快速增长的优质成长股，其基本要 求是企业业绩具备较大成长空间，成长实现路径要具备较高的确定性，以及当前市值尚未透支远 期市值。 2021 年上半年， A 股市场震荡上行，期间风格切换明显，结构性行情并不缺乏。年初市场交 易向白马股过度集中、结构脆弱性累积，以美债收益率冲高为导火索，白马股出现大幅调整，市 场风格也从核心资产向 “ 通胀交易 ” 下的顺周期风格切换。 5 月起，在商品价格回落、流动性预 期好转、人民币升值等因素影响下，成长风格开始表现出明显的超额收益。 具体运作上， 2021 年一季度，面对春节后市场 的剧烈波动，我们延续自下而上的思路，在部 分优质成长标的出现更好价格的时候，适时调整优化持仓结构，在新兴消费、 CXO 做适当增配。 二季度，基于收益空间的比较，我们适当降低了部分蓝筹白马的持仓，进一步向高景气赛道中的 优质成长股有所倾斜，增配新能源、半导体等个股。 截至 6 月底，本基金行业配置主要集中在食品饮料、医药生物、电气设备、电子等方向。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，恒越核心精选混合 A 基金份额净值为 2.8738 元，本报告期基金份额净值增 长率为 35.16% ；截至本报告期末，恒越核心精选混合 C 基金份额净 值为 2.8774 元，本报告期基 金份额净值增长率为 35.03% ；同期业绩比较基准收益率为 1.16% 。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 下半年国内宏观经济大概率是总量缓降坡、流动性趋缓和。尽管经济基本面并不支持货币政 策单边宽松，但原料价格高企之下小微企业经营压力或将在较长时间内存在，货币政策维持中性 偏宽，对制造业保持适度支持、引导融资成本下行仍是必要之举。随二季度信用收缩压力最大的 阶段过去，下半年国内宏观流动性环境也将趋于缓和。 海外疫情一波三折的影响下，全球经济复苏的进程、美联储 QE 退出的节奏 仍存不确定性。市 场对美联储下半年进行 QE 缩减讨论存在一定预期，其对全球资产价格的影响程度目前尚未可知， 我们对此保持密切关注。 综合对国内、外经济和流动性环境的考量，就 A 股市场而言，下半年出现趋势性单边行情的 概率不高，预计仍是以成长相对占优的结构性行情为主，机会更多来自于新能源、消费、医药、 科技等成长领域，需要自下而上，结合个股的成长确定性和市值空间综合考量。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照相关法律规定，设有估值委员会，并制定了相关制度及流程。估值委员会 主要负责基金估值相关工作的评 估、决策、执行和监督，确保基金估值的公允与合理。报告期内 相关基金估值政策由托管银行进行复核。公司估值委员会由总经理负责，成员包括基金核算、风 险管理、行业研究方面的业务骨干，均具有丰富的行业分析、会计核算等证券基金行业从业经验 及专业能力。基金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关 意见和建议。各方不存在任何重大利益冲突，一切以投资者利益最大化为最高准则。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 截至本报告期末，根据基金合同和相关法律的规定，本基金无应分配但尚未分配的利润。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《公开募集证券投资基金运作管理办法》第四十一条的 规定。报告期内，本基金未出现上述情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对恒越核心精选混合型证券投资基金（以下称“本基金”）的托 管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损 害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议 的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购 赎回价格的计算及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份 额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金 融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和 完整。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体 ： 恒越核心精选混合型证券投资基金 报告截止日： 2021 年 6 月 30 日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2021 年 6 月 30 日 上年度末 2020 年 12 月 31 日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 638,750,578.74 8,122,889.46 结算备付金 106,667,775.89 31,260,372.30 存出保证金 47,370,400.00 - 交易性金融资产 6.4.7.2 5,215,191,705.85 735,781,322.90 其中：股票投资 5,208,691,705.85 719,032,331.90 基金投资 - - 债券投资 6,500,000.00 16,748,991.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收证券清算款 - - 应收利息 6.4.7.5 225,967.32 294,682.05 应收股利 371,220.10 - 应收申购款 136,818,340.56 81,113,608.55 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计 6,145,395,988.46 856,572,875.26 负债和所有者权益 附注号 本期末 2021 年 6 月 30 日 上年度末 2020 年 12 月 31 日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 84,643,029.49 5,464,519.29 应付赎回 款 21,573,071.77 6,661,902.41 应付管理人报酬 6,205,695.96 726,790.40 应付托管费 413,713.06 48,452.67 应付销售服务费 401,886.99 56,817.57 应付交易费用 6.4.7.7 - - 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 99,661.08 103,007.76 负债合计 113,337,058.35 13,061,490.10 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 2,097,716,814.31 396,169,486.30 未分配利润 6.4.7.10 3,934,342,115.80 447,341,898.86 所有者权益合计 6,032,058,930.11 843,511,385.16 负债和所有者权益总计 6,145,395,988.46 856,572,875.26 注： 1 、报告截止日 2021 年 6 月 30 日，恒越核心精选混合 A 基金份额净值 2.8738 元，基金份额 总额 1,085,17 0,700.02 份；恒越核心精选混合 C 基金份额净值 2.8774 元，基金份额总额 1,012,546,114.29 份。恒越核心精选混合份额总额合计为 2,097,716,814.31 份。 2 、银行存款 638,750,578.74 元，包括了本基金存放于托管银行账户内的存款 57,386,711.85 元 和基金结算机构的证券账户内的存款 581,363,866.89 元 . 6.2 利润表 会计主体 ： 恒越核心精选混合型证券投资基金 本报告期： 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 上年度可比期间 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 一、收入 1,031,348,284.55 21,768,876.64 1. 利息收入 1,533,341.30 83,902.18 其中：存款利息收入 6.4.7.11 902,680.83 10,395.94 债券利息收入 79,393.45 55,443.15 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 551,267.02 18,063.09 证券出借利息收入 - - 其他利息收 入 - - 2. 投资收益（损失以“ - ”填列） 64,158,237.42 3,852,556.63 其中：股票投资收益 6.4.7.12 50,553,996.85 3,436,363.00 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.13 -39,469.14 -28,834.00 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 - - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - - 衍生工具收益 6.4.7.15 5,649,941.75 - 股利收益 6.4.7.16 7,993,767.96 445,027.63 3. 公允价值变动收益（损失以 6.4.7.17 961,158,993.48 17,828,322.25 “ - ”号填列） 4. 汇兑收益 （损失以“ - ”号填 列） - - 5. 其他收入（损失以“ - ”号填 列） 6.4.7.18 4,497,712.35 4,095.58 减：二、费用 52,417,601.34 1,189,427.60 1 ．管理人报酬 6.4.10.2.1 21,702,034.49 493,881.43 2 ．托管费 6.4.10.2.2 1,446,802.29 32,925.45 3 ．销售服务费 6.4.10.2.3 1,424,380.82 19,704.77 4 ．交易费用 6.4.7.19 27,739,324.39 593,110.99 5 ．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．税金及附加 20,339.80 - 7 ．其他费用 6.4.7.20 84,719.55 49,804.96 三、利润总额 （亏损总额以“ - ” 号填列） 978,930,683.21 20,579,449.04 减：所得税 费用 - - 四、净利润（净亏损以“ - ”号 填列） 978,930,683.21 20,579,449.04 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体 ： 恒越核心精选混合型证券投资基金 本报告期： 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 单位：人民币元 项目 本期 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 （基金净值） 396,169,486.30 447,341,898.86 843,511,385.16 二、本期经营活动产生 的基金净值变 动数（本 期利润） - 978,930,683.21 978,930,683.21 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动 数 （净值减少以“ - ”号 填列） 1,701,547,328.01 2,508,069,533.73 4,209,616,861.74 其中： 1. 基金申购款 2,406,633,327.74 3,495,128,027.53 5,901,761,355.27 2. 基金赎回款 - 705,085,999.73 - 987,058,493.80 - 1,692,144,493.53 四、本期向 基金份额持 有人分配利润产生的 基金净值变动（净值减 少以“ - ”号填列） - - - 五、期末所有者权益 （基金净值） 2,097,716,814.31 3,934,342,115.80 6,032,058,930.11 项目 上年度可比期间 2020 年 1 月 1 日至 2020 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 （基金净值） 44,587,640.10 4,518,351.30 49,105,991.40 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 期利润） - 20,579,4 49.04 20,579,449.04 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动 数 （净值减少以“ - ”号 填列） 90,459,583.74 17,938,336.48 108,397,920.22 其中： 1. 基金申购款 98,776,414.45 18,974,505.45 117,750,919.90 2. 基金赎回款 - 8,316,830.71 - 1,036,168.97 - 9,352,999.68 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的 基金净值变动（净值减 少以“ - ”号填列） - - - 五、期末 所有者权益 （基金净值） 135,047,223.84 43,036,136.82 178,083,360.66 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财 务报表由下列负责人签署： ______ 黄小坚 ______ ______ 黄鹏 ______ ____ 孙尧 ____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 恒越核心精选混合型证券投资基金 ( 以下简称 “ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委 员会 ( 以下 简称 “ 中国证监会 ”) 证监许可 [2018]1214 号文《关于准予恒越核心精选混合型证券投资基金注 册的批复》核准，由恒越基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《恒越核 心精选混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定， 首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 288,586,479.83 元，业经普华永道会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 普华永道中天验字 (2018) 第 0727 号验资报告予以 验证。经向中国证监会备案，《恒 越核心精选混合型证券投资基金基金合同》于 20 18 年 11 月 15 日正式生效，基金合同生效日的基 金份额总额为 288,586,479.83 份基金份额。本基金的基金管理人为恒越基金管理有限公司，基金 托管人为宁波银行股份有限公司。 根据《恒越核心精选混合型证券投资基金基金合同》，本基金根据认购 / 申购、销售服务费用 等收取方式的不同，将基金份额分为不同的类别。在投资人认购 / 申购时收取前端认购 / 申购费用 的基金份额，在赎回时根据持有期限收取赎回费，且不从本类别基金资产中计提销售服务费的基 金份 额称为 A 类基金份额； 在投资者申购时不收取申购费用，在赎回时跟据持有期限收取 赎回费 用，且从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额称为 C 类基金份额。本基金 A 类、 C 类基 金份额分别设置代码。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《恒越核心精选混合型证券投资基金基金合同》 的有关规定，本基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股 票 ( 包括主板、中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票等 ) 、港股通标的股票、债券 ( 包 括国内依法发行和上市交易的国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债 券、中期票据、短 期融资券、超短期融资券、次级债券、政府支持机构债、政府支持债券 、地方政府债、中小企业 私募债券、可转换债券及其他经中国证监会允许投资的债券 ) 、资产支持证券、债券回购、银行存 款 ( 包括协议存款、定期存款及其他银行存款 ) 、货币市场工具、权证、股指期货以及经中国证监 会允许基金投资的其他金融工具。基金的投资组合比例为：本基金投资于股票的比例为基金资产 的 60% - 95% ，投资于港股通标的股票的比例不得超过股票资产的 50% 。本基金每个交易日日终在扣 除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，保持现金 ( 不包括结算备付 金、存出保证金、应收申购款 等 ) 或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5% 。本基金的业绩比较基准为沪深 300 指数收益率 ×55%+ 中证香港 100 指数收益率 ×20%+ 中债总全价指数收益率 ×25% 。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本 准则》、各项具体会计准则及相关规定 ( 以下合称 “ 企业会计准则 ”) 、中国证监会颁布的《证券投 资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号 < 年度报告和半年度报告 > 》、中国证券投资基金业协会 ( 以下简称 “ 中国基金业协会 ”) 颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《恒越 核心 精选混合型证券投资 基金基金合同》和 在财务报表附注 6.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定 及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表仍以持续经营为基础编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以 及本报告期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报 告期未发生会计政策变更。 6.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 6.4.5.3 差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税 [2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通 知》、财税 [2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税 [2012]85 号《关于实施上市 公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2014]81 号《财政部国家税务总局 证监会关于沪港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政策的通知》、财税 [2015]10 1 号《关于 上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税 [2016]36 号《关于全面推开营 业税改征增值税试点的通知》、财税 [2016]46 号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有 关政策的通知》、财税 [2016]70 号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税 [2016]127 号《财政部国家税务总局证监会关于深港股票市场交易互联互通机制试点有关税收政 策的通知》、财税 [2016]140 号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、 财税 [2017]2 号《关于资管产品增值 税政策有关问题的补充通知》、财税 [2017]56 号《关于资管产 品增值税有关问题的通知》、财税 [2017]90 号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增 值税政策的 通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管 产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照 3% 的征收率 缴纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税 的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管 产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府 债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以 产生的利息及利息性质的收入为销售额。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利 收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。（未完）  |