[中报]德宏股份:浙江德宏汽车电子电器股份有限公司2021年半年度报告
原标题:德宏股份:浙江德宏汽车电子电器股份有限公司2021年半年度报告 公司代码：603701 公司简称：德宏股份 浙江德宏汽车电子电器股份有限公司 2021年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证 半 年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司 全体董事出席 董事会会议。 三、 本半年度报告 未经审计 。 四、 公司负责人 秦迅阳 、主管会计工作负责人 陈明 及会计机构负责人（会计主管人员） 蔡春晖 声 明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会 决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资 者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 本公司已在本报告中描述了公司经营发展中可能面对的风险，敬请查阅“第三节管理层讨 论与分析”之“五、其他披露事项”之“（一）可能面对的风险”。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ . 4 第三节 管理层讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ............. 7 第四节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ........................... 18 第五节 环境与社会责任 ................................ ................................ ................................ ............... 19 第六节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ........................... 21 第七节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................................ ....... 31 第八节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ............... 35 第九节 债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ................... 35 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ........................... 36 备查文件目录 一、载有公司法定代表人签名印章的2021年半年度报告文本。 二、载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名 和公司印章的财务报表文本。 三、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正 本及公告的原稿。 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司法 指 《中华人民共和国公司法》 证券法 指 《中华人民共和国证券法》 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司、德宏股份 指 浙江德宏汽车电子电器股份有 限公司 德宏有限 指 湖州德宏汽车电器系统有限公 司、浙江德宏汽车电器系统有 限公司 镇海投资 指 宁波市镇海投资有限公司 镇海国资 指 宁波市镇海区国有资产管理服 务中心 江苏计华 指 江苏计华供应链管理有限公司 森阳科技 指 江西森阳科技股份有限公司 天健事务所 指 天健会计师事务所（特殊普通 合伙） 福田康明斯 指 北京福田康明斯发动机有限公 司 江铃汽车 指 江铃汽车股份有限公司 云内动力 指 昆明云内动力股份有限公司 中国重汽 指 中国重型汽车集团有限公司 广西玉柴 指 广西玉柴机器股份有限公司 报告期、本期 指 2021年1月1日起至2021年6 月30日 上期同期 指 2020年1月1日起至2020年 6月30日 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 浙江德宏汽车电子电器股份有限公司 公司的中文简称 德宏股份 公司的外文名称 Zhejiang Dehong Automotive Electronic & Electrical Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 无 公司的法定代表人 秦迅阳 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 朱国强 张滨 联系地址 浙江省湖州市南太湖大道1888 号 浙江省湖州市南太湖大道1888 号 电话 0572-2756170 0572-2756170 传真 0572-2756309 0572-2756309 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 湖州市南太湖大道1888号 公司注册地址的历史变更情况 313000 公司办公地址 浙江省湖州市南太湖大道1888号 公司办公地址的邮政编码 313000 公司网址 www.dehong.com.cn 电子信箱 [email protected] 报告期内变更情况查询索引 无 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》 登载半年度报告的网站地址 www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司证券部 报告期内变更情况查询索引 无 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 德宏股份 603701 无 六、 其他有关资料 □适用 √不适用 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减(%) 营业收入 316,041,916.89 251,394,394.76 25.72 归属于上市公司股东的净利润 24,626,691.98 30,123,546.96 -18.25 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润 21,745,917.27 27,572,351.82 -21.13 经营活动产生的现金流量净额 6,639,096.61 18,354,896.07 -63.83 本报告期末 上年度末 本报告期末比上 年度末增减(%) 归属于上市公司股东的净资产 730,088,528.20 719,113,345.06 1.53 总资产 991,035,341.73 992,032,480.08 -0.10 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.09 0.12 -25.00 稀释每股收益（元／股） 0.09 0.12 -25.00 扣除非经常性损益后的基本每股收益 （元／股） 0.08 0.11 -27.27 加权平均净资产收益率（%） 3.37 4.22 减少0.85个百分 点 扣除非经常性损益后的加权平均净资 产收益率（%） 2.97 3.87 减少0.90个百分 点 公司主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -4,561.12 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 1,141,287.66 计入当期损益的对非金融企业 收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损 益 1,155,944.56 因不可抗力因素，如遭受自然 灾害而计提的各项资产减值准 备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的 支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生 的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子 公司期初至合并日的当期净损 益 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、衍 生金融资产、交易性金融负债、 衍生金融负债和其他债权投资 取得的投资收益 170,033.46 单独进行减值测试的应收款 项、合同资产减值准备转回 941,458.43 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计 量的投资性房地产公允价值变 动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规 的要求对当期损益进行一次性 调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 -16,091.18 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 少数股东权益影响额 1,827.35 所得税影响额 -509,124.45 合计 2,880,774.71 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 （一）公司所处的行业 公司所处的车用交流发电机行业已形成市场化的竞争格局，各企业面向市场自主经营，行业 主要通过政府部门的宏观调控并结合行业协会自律进行管理。作为产业链上游，汽车交流发电机 生产厂商主要为车用发动机厂和汽车整车厂配套。车用发动机厂所属的内燃机行业及汽车整车厂 所属的汽车行业的整体发展情况直接影响车用交流发电机行业的发展水平。 我国的车用交流发电机行业分为主机配套和售后维修两个市场，主机配套市场根据应用的车 型不同可以细分为乘用车配套市场和商用车配套市场。公司在我国商用车配套发电机领域，产品 市场占有率连续多年保持领先地位。 车用交流发电机作为内燃机的关键零部件之一，通过集成在内燃机中而间接应用于汽车、工 程机械与农业机械等下游行业。由于前述下游行业，特别是汽车与工程机械行业具有较强的周期 性特征，从而使得公司所处的车用交流发电机细分行业也呈现出一定的周期性波动。 （二）公司主要业务 公司主营业务为车用交流发电机的研发、生产、销售及相关技术服务。车用交流发电机是将 车用发动机所产生的机械能转化为电能的装置，是汽车的主要电源和车用发动机的关键零部件之 一。其功用是当发动机正常运转时，向车载用电设备包括汽车电子控制装置、照明及信号装置以 及其他辅助电器等提供持续、稳定的电能，同时向蓄电池充电。 随着汽车电子化程度的日益提高，车用交流发电机的产品性能直接影响着车辆的稳定运行， 对汽车驾驶的安全性、舒适性以及能耗和排放均具有重要影响。除主要用于汽车外，车用交流发 电机还广泛用于工程机械、农用机械等非道路机械。 公司产品主要定位于中高端市场，拥有8大系列逾300个主要型号，是国内车用交流发电机 产品线最丰富的公司之一。 （三）经营模式 1、销售模式 根据不同的目标市场及客户，公司销售模式分为主机配套直销模式和售后维修经销模式。其 中公司主要以面向主机配套市场的直销为主，经销销售所占比例较小。 （1）主机配套市场销售模式 公司在主机配套市场中采用直销模式，由本公司直接与发动机厂或汽车整车厂签订销售合同 并销售产品。公司主要通过与客户进行同步产品开发获得业务机会，在合作开发产品投产后则获 取相应配套产品订单。按照该模式，在发动机厂或汽车整车厂新型号发动机产品前期研发、设计 阶段，公司即开始参与承担配套发电机的研发、设计、样品试制、样品测试、装车路试及图纸确 认会签等工作，待新发动机研发成功后则直接转入后续量产的配套供应。 （2）售后维修市场销售模式 售后维修市场采用经销商销售的模式，由公司营销人员通过市场考察，以省为单位逐步确定 一批综合销售能力、信誉度和市场开发能力较强的经销商，由公司对经销商进行直接管理。销售 具体流程为：公司根据市场具体情况确定销售额度、产品价格及促销政策的细节后将产品销售给 经销商，通过经销商在其销售网络区域内销售产品。公司与经销商之间货款一般先行结清后发货。 针对售后维修市场，公司每年度对经销商相关人员进行产品技术应用知识培训；对经销商按 年度进行考核，根据年度综合考核情况决定经销合约的续签。 2、生产模式 公司推行精益生产方式，以销售订单为驱动进行生产安排。基于与客户签订的年度框架合同， 按照客户的月度订单由制造部根据订单并结合产成品的库存情况，编制月度预测计划，经销售、 制造等部门评审后，由制造部确定次月生产计划，并进行动态管理。根据月度生产计划，结合销 售发货的需求，由制造部编制三天计划。再由制造部根据三天计划编制一天计划，并具体安排组 织生产。如计划订单有所变更，由销售部门提交计划调整通知单，经制造部门确认后，调整生产 作业计划。 3、采购模式 公司实行计划与订单驱动相结合的采购方式。每年采购物流部根据公司年度销售计划制定全 年采购计划并与供方签订年度采购合同，每月根据月度销售计划编制主要物资采购计划并实施采 购。采购管理体系的设计以“质量第一”为主旨，同时平衡考虑了成本控制、及时供应以及供应 商关系维护等方面，符合公司业务模式，利于公司长远发展。 二、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 公司经过多年的发展和积累，已形成以下主要竞争优势： （一）公司拥有先发优势及客户资源优势； 公司的主营业务为车用交流发电机的研发、生产、销售和相关技术服务，经过多年的经营和 发展，公司在商用车配套发电机市场形成综合优势，在规模、技术上均处于国内同行业领先地位。 公司是中国内燃机工业协会理事、电机电器分会副理事长单位，中国汽车工业协会电机电器委员 会副理事长单位，2011年以来，公司先后被评定为“中国汽车电子电器电机行业‘十佳企业’”、 “中国汽车电子电器电机行业创新企业”、“中国内燃机零部件行业排头兵企业”、“中国汽车 电机电器电子行业优秀上市公司”、“中国汽车工业协会纪念改革开放四十周年十佳企业”。 公司客户主要为国内知名的发动机厂和汽车整车厂，主要客户有江铃汽车、福田康明斯、云 内动力、中国重汽、广西玉柴等。 （二）公司具有独特的研发设计能力以及对市场需求的快速反应能力； 公司一贯高度重视自主研发和技术创新，公司 2006 年被科学技术部火炬高技术产业开发中 心认定为国家火炬计划重点高新技术企业，2007 年被评定为浙江省高新技术企业，2008 年公司 经过重新评审，依照《高新技术企业认定管理办法》被浙江省四部门联合认定为高新技术企业， 并在2011 年 10 月 14 日通过高新技术企业复审。2014 年、2017年、2020 年，公司均再次被 重新认定为高新技术企业。公司的企业技术中心 2002 年被浙江省经贸委认定为省级技术中心，2007 年被认定为省级高新技术研发中心，2009 年被认定为省级优秀企业技术中心。2012 年 12 月，公司与中国工程院院士饶芳权及其团队建立了院士专家工作站。2014 年，公司被浙江省科学 技术厅评定为浙江省企业研究院；2017 年，被评定为浙江省优秀企业研究院；2018 年，被评定 为浙江省高技能人才（劳模）创新工作室；2019年，被评定为浙江省省级工业设计中心。 （三）公司拥有成本控制优势； 公司发电机产能不断的提升，为进一步维护、开发大型客户提供了生产保障；随着技术和工 艺改进、规模效应显现，成本优势也日益凸显，多种产品综合性能接近国际知名品牌，具有很强 的性价比优势，赢得了良好的市场口碑。公司强大的配套能力以及精细化的成本控制有效保证了 利润空间。 （四）公司的“申湖”商标在国内车用交流发电机特别是商用车配套发电机市场享有很高的 声誉和知名度。 作为中国较早从事车用交流发电机研发、生产的企业之一，公司在车用交流发电机行业特别 是商用车配套市场享有较高的声誉和知名度。公司“申湖”商标为浙江省著名商标。 三、 经营情况的讨论与分析 2021年上半年，面对复杂多变的国内外形势，国民经济总体运行平稳，其中生产需求持续恢 复，特别是新兴动能培育壮大；企业生产经营活动总体保持扩张，但力度有所减弱；就业形势总 体稳定，显现出坚实的发展韧劲。在这样的背景下，汽车市场总体稳定，为行业发展不断夯实基 础。根据中国汽车工业协会统计表明，2021年1-6月，汽车产销分别完成1256.9万辆和1289.1 万辆，同比分别增长24.2%和25.6%，其中商用车产销分别完成273.0万辆和288.4万辆，同比分 别增长15.7%和20.9%。 在上述整车行业市场背景下，公司作为国内商用车配套交流发电机的主要供应商，面对市场 竞争异常激烈、原材料价格大幅上涨等复杂形势，积极应对挑战，抓住机遇，充分发挥团队精神， 保质保供、开拓创新，推进企业不断发展。2021年1-6月，公司发电机产量完成85.51万台，较 上年同期增长23.94%，发电机销量完成86.98万台,较上年同期增长26.71%，产销增速高于商用 车行业整体水平。公司上半年实现营业收入31,604.19万元，较上年同期增长25.72%；实现归属 于上市公司股东净利润2,462.67万元，较上年同期下降18.25%。报告期内，营业收入实现增长 主要原因系下游市场复苏以及公司加大营销力度所致。归属于上市公司股东净利润同比下降的主 要原因系原材料价格上涨所致。报告期内，公司生产经营无重大变化。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来 会有重大影响的事项 □适用 √不适用 四、报告期内主要经营情况 (一) 主营业务分析 1 财务报表相关科目变动分析表 单位 ： 元 币种 ： 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（ % ） 营业收入 316,041,916.89 251,394,394.76 25.72% 营业成本 242,879,877.48 178,230,753.43 36.27% 销售费用 16,427,839.89 10,934,568.26 50.24% 管理费用 19,405,775.90 15,999,209.32 21.29% 财务费用 - 428,156.48 - 419,363.37 不适用 研发费用 10,914,930.60 7,835,112.18 39.31% 经营活动产生的现金流量净额 6,639,096.61 18,354,896.07 - 63.83 % 投资活动产生的现金流量净额 7,152,627.09 29,681,302.32 - 75.90% 筹资活动产生的现金流量净额 - 11,150,262.12 - 59,728,604.79 不适用 营业成本变动原因说明： 主要系销售量增加 及 原材料 价格 上涨 所致； 销售费用变动原因说明： 主要系销售 收入增长 所致； 研发费用变动原因说明 ： 主要系 加大研发投入所致 ； 经营活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系 营业收入中现金回款减少及以支付现金 方式的材料采购增加所致 。 投资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系 本期赎回理财产品金额同比减少所致。 筹资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系 现金 分红同比较少所致。 2 本期 公司 业务类型、 利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产 及 负债 状 况 单位：元 项 目 名 称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上年期末数 上年期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末金 额较上年期 末变动比例 （%） 情况说明 在 建 工 程 3,816,186.60 0.39 1,093,801.61 0.11 248.89 主要系尚未验收 的机器设备增加 所致 短 期 借 款 20,002,138.89 2.02 9,141,329.39 0.92 118.81 主要系公司生产 经营资金周转增 加短期贷款所致 交 易 性 金 融 资 产 60,234,821.84 6.08 不适用 主要系以净值计 价的理财产品投 资增加所致 应 收 票 据 2,280,000.00 0.23 19,390,000.00 1.95 -88.24 主要系商业承兑 汇票期末余额减 少所致 应 收 款 项 46,052,517.60 4.65 22,758,005.43 2.29 102.36 主要系主营业务 收入增加及部分 客户变更结算方 式所致 融 资 预 付 款 项 1,158,739.49 0.12 510,094.08 0.05 127.16 主要系用于原材 料采购的预付款 增加所致 其 他 应 收 款 194,862.18 0.02 321,094.20 0.03 -39.31 主要系应收的房 租本期收回所致 其 他 流 动 资 产 15,053,200.59 1.52 94,071,370.44 9.48 -84.00 主要系截止期末 未到期的理财产 品金额减少所致 长 期 待 摊 费 用 1,146,670.83 0.12 507,590.70 0.05 125.90 主要系 食堂装修 费用增加所致 其 他 非 流 动 资 产 136,900.00 0.01 1,675,301.02 0.17 -91.83 主要系设备的预 付款减少所致 交 易 性 金 融 负 债 909,286.00 0.09 -100.00 主要系公司为外 币贷款还款金额 的稳定而增加的 外汇掉期工具减 少所致 应 付 职 工 薪 酬 6,929,652.61 0.70 10,075,122.00 1.02 -31.22 主要系计提的部 分职工薪酬在本 期发放所致 其 他 应 付 款 4,755,199.68 0.48 12,025,763.44 1.21 -60.46 主要系2018 年限 制性股票第三个 解锁期解锁条件 未成就进行股票 回购，减少限制性 股票回购义务款 所致 库 存 股 6,601,156.20 0.67 -100.00 主要系2018 年限 制性股票第三个 解锁期解锁条件 未成就进行股票 回购，减少限制性 股票回购义务款 所致 其他说明 无 2. 境外资产 情 况 □适用 √不适用 3. 截至报告期末主要资产受限情 况 □适用 √不适用 4. 其他说明 □适用 √不适用 (四) 投资状况分析 1. 对外股权投资总体分析 □适用 √不适用 (1) 重大的股权投资 □适用 √不适用 (2) 重大的非股权投资 □适用 √不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目 资金来 源 初始投资成本 公允价值变 动 期末余额 财通证券资管月月福 23 号集合资 产管理计划 自有资 金 30,000,000.00 132,000.00 30,132,000.00 财通证券资管双周赢7号集合资产 管理计划 自有资 金 5,000,000.00 26,892.43 5,026,892.43 财通证券资管双周赢5号集合资产 管理计划 自有资 金 5,000,000.00 11,496.55 5,011,496.55 财通证券资管双周赢3号集合资产 管理计划 自有资 金 5,000,000.00 14,968.56 5,014,968.56 财通证券资管双周赢8号集合资产 管理计划 自有资 金 5,000,000.00 27,464.30 5,027,464.30 财通证券资管月月福 20 号集合资 产管理计划 自有资 金 10,000,000.00 22,000.00 10,022,000.00 合计 60,000,000.00 234,821.84 60,234,821.84 (五) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (六) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 公 司 名 称 业务性质 主 要 产 品 或 服 务 注册资本 本报告期末总资 产 本报告期末净资产 本报告期末净 利润 湖 州 申 湖 电 机 制 造 有 限 公 司 制造业 车 用 发 电 机 装 配 生 产 及 销 售 3,330,000.00 22,546,484.94 9,353,234.52 4,423,993.94 湖 州 德 宏 爱 科 泰 克 汽 车 电 器 有 限 公 司 制造业 汽 车 发 电 机 制 造 、 销 售 及 技 术 服 务 14,772,740.00 59,736.49 59,736.49 -582,290.05 德 济 新 能 源 技 术 （ 上 海） 有 限 公 司 研发及服 务 新 能 源 汽 车 领 域 内 的 专 业 技 术 、 机 电 设 备 专 业 技 术 、 汽 车 整 车 专 业 领 域 内 的 技 术 开 发 、 技 术 咨 询 、 技 术 服 务 、 技 术 转 让 、 11,800,000.00 3,147,639.55 -4,401,385.85 -15,017.34 汽 车 零 部 件 、 电 子 产 品 的 销 售 (七) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 五、其他披露事项 (一) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、宏观经济周期性波动的风险 车用交流发电机作为内燃机的关键零部件之一，通过集成在内燃机中而间接应用于汽车、工 程机械与农业机械等下游行业。由于前述下游行业，特别是汽车与工程机械行业具有较强的周期 性特征，从而使得公司所处的车用交流发电机细分行业也呈现出一定的周期性波动。一般来说， 当宏观经济快速增长时，市场对汽车、工程机械、农业机械的需求量也快速提升，从而带动车用 交流发电机细分行业迅速成长；反之，当宏观经济增速放缓时，车用交流发电机细分行业的增速 也将随之放缓，甚至出现下滑的情形。因此，宏观经济周期性波动可能对公司的经营业绩产生重 大影响。 2、产品价格被迫下调的风险 车用交流发电机细分行业作为汽车、工程机械与农业机械等行业产业链上的一环，受到产业 链生态规律的制约。由于汽车整车厂商以及机械制造厂商面临较为充分的市场竞争，使得其不得 不阶段性重估并调整产品市场价格。为保证利润率，汽车整车厂商以及机械制造厂商通常会要求 其供应商相应调整价格，从而迫使整个产业链上的行业顺次调整，因此，车用交流发电机的产品 价格存在被迫下调，从而对公司的经营业绩产生不利影响的风险。 3、原材料价格波动的风险 公司主营业务成本中原材料占比较高，2020年度和2021年半年度，原材料占主营业务成本 的比重分别为91.79%和92.38%。公司主要原材料为漆包线、端盖、调节器、整流桥、真空泵及爪 极等，其中由于漆包线主要为铜材，其占产品直接材料成本的比重随铜价波动而呈现较大变化， 是公司发电机产品成本的主要影响因素。如果主要原材料价格未来持续大幅波动，将直接影响生 产成本，公司存在原材料价格波动的经营风险，并可能因此而导致公司经营业绩的大幅波动。 4、客户相对集中的风险 公司车用交流发电机产品主要供应给福田康明斯、江铃汽车、云内动力、中国重汽、广西玉 柴等汽车整车厂和发动机厂。2020年度和2021年半年度公司向前五大客户的销售额占同期主营 业务收入比重分别为70.72%和67.11%，占比较高。企业下游客户较为集中是汽车零部件行业的特 点。如果上述主要客户经营情况发生变化或转向其他车用交流发电机生产厂家采购产品，导致其 对公司产品的需求量下降，将会对公司的生产经营及经营业绩造成不利影响。 5、产品质量缺陷与产品非正常使用风险 发电机是发动机系统的关键零部件之一，在汽车开动过程中持续运转。公司无法排除个别产 品存在缺陷的可能。另外，公司产品系通过装在发动机系统中应用在汽车整车上再最终销售给终 端客户，中间环节多且涉及与其他汽车整车用电器、真空系统的相互匹配，影响零部件的配套； 在终端客户的使用过程中，亦可能存在超负荷不当使用等情形。上述各种因素可能会导致公司产 品在使用过程中出现问题，并由此而导致下游客户的索赔。特别是近年来，国家关于汽车质保的 要求不断提高，《缺陷汽车产品召回管理条例》已于2013年正式实行，加重了公司下游客户的质 保责任，提高了其成本，而汽车在使用过程中出现的问题有时难以清晰地鉴别责任主体，故不排 除公司存在分担部分客户质保成本的风险。 6、技术风险 随着国家对产业结构调整的深入，汽车工业已经从粗放型发展转向精细化发展，各种汽车技 术发展路线相互竞争，汽车零部件市场需求量逐年增长的同时，对产品功能、品质等要求不断提 升和变化，新产品的开发速度很快，若公司技术进步跟不上步伐，则会给公司的经营带来一定风 险。 7、应收账款金额较大和超过信用期回款的风险 2020年度和2021年半年度，公司的应收账款净额分别为23,806.09万元和24,002.97万元， 占总资产的比例分别为24.00%和24.22%，占比较高。公司下游客户主要是国内知名的发动机厂和 商用车整车厂，信誉较好，大部分应收客户款项均能在信用期内收回，但受个别客户经营波动影 响，报告期内存在延迟付款情况。如果公司不能及时回收应收账款，则会对公司的现金流转与财 务状况造成一定的不利影响。 8、存货减值的风险 按行业惯例，汽车整车厂与发动机厂一般会根据历史产销数据，要求零部件供应商建立和保 持相应数量的安全库存。由于发电机品种众多，为应对客户的需求波动并快速交货，公司实际备 货往往会超过前述最低保有量，而客户在经营过程中可能会对其产品进行改型以应对市场需求， 客户改型可能会导致公司的少量额外备货使用价值降低，存在减值风险。另外，如果原材料和产 品价格出现较大波动，公司也会存在存货减值的风险。 面对上述诸类风险，公司将积极拓展新客户，发展新市场, 加大技术研发投入，开发新产品， 积极运用新技术，提高产品附加值，完善质量控制体系，加强供应商责任管理，完善内部控制体 系，加强资产管理和管控，以及研究采取其他适当的风险化解措施，全面提升公司的抗风险能力。 (二) 其他披露事项 □适用 √不适用 第四节 公司治理 一、 股东大会情况简介 会议届次 召开日期 决议刊登的指定网站的 查询索引 决议刊登的披露 日期 会议决议 2020年年度股东 大会 2021年5月 17日 上海证券交易所网站： www.sse.com.cn,公告 编号：临2021-019 2021年5月18 日 各项议案均审议 通过，不存在否 决议案的情况。 表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □适用 √不适用 股东大会情况说明 □适用 √不适用 二、 公司董事、监事、高级管理人员变动情况 □适用 √不适用 公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明 □适用 √不适用 三、利润分配或 资本公积金转增预案 半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案 是否分配或转增 否 每10股送红股数（股） 每10股派息数(元)（含税） 每10股转增数（股） 利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明 四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响 (一) 相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的 √适用 □不适用 事项概述 查询索引 德宏股份关于回购注销部分已获 授但尚未解锁的限制性股票及调 整回购价格和数量的公告 具体详见上海证券交易所网站（ www.sse.com.cn ）披露的公 告（公告编号：临 2021-007） 浙江德宏汽车电子电器股份有限 公司股权激励限制性股票回购注 具体详见上海证券交易所网站（ www.sse.com.cn ）披露的公 告（公告编号：临 2021-020） 销实施公告 浙江德宏汽车电子电器股份有限 公司关于限制性股票回购注销完 成后公司股东权益变动情况的公 告 具体详见上海证券交易所网站（ www.sse.com.cn ）披露的公 告（公告编号：临 2021-021） (二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况 股权激励情况 □适用 √不适用 其他说明 □适用 √不适用 员工持股计划情况 □适用 √不适用 其他激励措施 □适用 √不适用 第五节 环境与社会责任 一、 环境 信息情况 (一) 属于环境保护部门公布的重点排 污单位的公司及其 主要 子公司的环保情况说明 □适用 √不适用 (二) 重点排污单位之外的公司环保情况说明 √适用 □不适用 公司系由浙江省环保厅和浙江省经信委认定的“浙江省绿色企业”。公司及控股子公司所属 行业均不属于国家环境保护部门规定的重污染行业。报告期内，公司污染物排放符合环保要求， 防治污染设施正常运行，排放达标。建设项目均按规定通过环境影响评价。公司已完成污水和排 废气装置运行情况在线监控系统建设，已实现污水流量、PH值、排废气装置运行情况与环保部门 联网，接受环保部门实时监控。已建立突发环境事件应急预案。报告期内，公司生产经营活动平 稳开展，无环保事故发生。 1. 因环境问题受到行政处罚的情况 □ 适用 √ 不适用 2. 参照 重点排污单位 披露其他环境信息 □ 适用 √ 不适用 3. 未披露其他环境信息的原因 □适用 √不适用 (三) 报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明 □适用 √不适用 (四) 有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息 □适用 √不适用 (五) 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果 □适用 √不适用 二、 巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况 □适用 √不适用 第六节 重要事项 一、承诺事项履行情况 (一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 √适用 □不适用 承诺背景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时间及 期限 是否有履行期 限 是否及时严 格履行 如未能及时履行 应说明未完成履 行的具体原因 如未能及时 履行应说明 下一步计划 与股改相关的承诺 收购报告书或权益变动 报告书中所作承诺 其他 镇海投 资、镇 海国资 请详见 注 1 请详见 注 1 是 是 不适用 不适用 解决同业竞 争 镇海投 资 请详见 注 2 请详见 注 2 是 是 不适用 不适用 解决关联交 易 镇海投 资 请详见 注 3 请详见 注 3 是 是 不适用 不适用 股份限售 镇海投 资 请详见 注 4 请详见 注 4 是 是 不适用 不适用 其他 张元园 请详见 注 5 请详见 注 5 是 是 不适用 不适用 其他 镇海投 资 请详见 注 6 请详见 注 6 是 是 不适用 不适用 与重大资产重组相关的 承诺 与首次公开发行相关的 承诺 股份限售 张宏 保、张 元园 请详见 注 7 请详见 注 7 是 是 不适用 不适用 股份限售 张宏 保、张 元园 请详见 注 8 请详见 注 8 是 是 不适用 不适用 解决同业竞 争 张宏 保、张 元园 请详见 注 9 请详见 注 9 是 是 不适用 不适用 其他 公司 请详见 注 10 请详见 注 10 是 是 不适用 不适用 其他 张宏 保、张 元园 请详见 注 11 请详见 注 11 是 是 不适用 不适用 其他 张宏 保、张 元园 请详见 注 12 请详见 注 12 是 是 不适用 不适用 其他 张宏 保、张 元园 请详见 注 13 请详见 注 13 是 是 不适用 不适用 其他 张宏 请详见 请详见 是 是 不适用 不适用 保、张 元园 注 14 注 14 与再融资相关的承诺 与股权激励相关的承诺 其他 公司 请详见 注 15 请详见 注 15 是 是 不适用 不适用 其他对公司中小股东所 作承诺 其他承诺 注 1：为保持上市公司独立性，信息披露义务人及其控股股东作出如下承诺： （一）保证人员独立 保证德宏股份的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不在本公司及控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其他职务， 且不在本公司及控制的其他企业领薪；保证德宏股份的财务人员不在本公司及控制的其他企业中兼职、领薪。 保证德宏股份拥有完整、独立的劳动、人事及薪酬管理体系，且该等体系完全独立于本公司及控制的其他企业。 （二）保证资产独立完整 保证德宏股份具备与生产经营有关的生产设施和配套设施，合法拥有与生产经营有关的土地、厂房、设备以及商标、专利、非专利技术的所有权或 者使用权，具有独立的采购和销售系统。 保证德宏股份具有独立完整的资产，且资产全部处于德宏股份的控制之下，并为德宏股份独立拥有和运营。 保证本公司及控制的其他企业不以任何方式违规占用德宏股份的资金、资产；不以德宏股份的资产为本公司及控制的其他企业的债务提供担保。 （三）保证财务独立 保证德宏股份建立独立的财务部门和独立的财务核算体系。保证德宏股份具有规范、独立的财务会计制度和对分公司、子公司的财务管理制度。保 证德宏股份独立在银行开户，不与本公司及控制的其他企业共用一个银行账户。 保证德宏股份能够作出独立的财务决策，本公司不违法干预德宏股份的资金使用调度，不干涉德宏股份依法独立纳税。 （四）保证机构独立 保证德宏股份建立健全股份公司法人治理结构，拥有独立、完整的组织机构。保证德宏股份内部经营管理机构依照法律、法规和公司章程独立行使 职权。 保证本公司及控制的其他企业与德宏股份之间不产生机构混同的情形。 （五）保证业务独立 保证德宏股份的业务独立于本公司及控制的其他企业。保证德宏股份拥有独立开展经营活动的资产、人员、资质和能力，具有面向市场独立自主持 续经营的能力。 保证本公司除通过行使股东权利之外，不干涉德宏股份的业务活动。 注 2：为积极避免同业竞争，更好地维护中小股东利益，信息披露义务人如下承诺： 1、本企业保证不利用自身对上市公司的控股关系从事有损上市公司及其中小股东利益的行为。 2、截至本承诺出具之日，本企业未直接或间接从事与上市公司相同或相似的业务；亦未控制任何与上市公司存在竞争关系的其他企业。 3、本次权益变动完成后，本企业（包括本企业将来成立的子公司和其它受本企业控制的企业）将不直接或间接从事与上市公司业务构成或可能构成 同业竞争的活动。 4、无论何种原因，如本企业（包括本企业将来成立的子公司和其它受本企业控制的企业）获得可能与上市公司构成同业竞争的业务机会，本企业将 及时告知上市公司，并将尽最大努力促使该等业务机会转移给上市公司。若该等业务机会尚不具备转让给上市公司的条件，或因其他原因导致上市公司 暂无法取得上述业务机会，上市公司有权要求本企业采取法律、法规及中国证券监督管理委员会许可的其他方式加以解决。 5、本企业保证严格履行本承诺函中各项承诺，如因违反该等承诺并因此给上市公司造成损失的，本企业将承担相应的赔偿责任。 注 3：本次权益变动后，为减少和规范可能与上市公司发生的关联交易，信息披露义务人已作出如下承诺： 1、本次交易完成后，本公司及本公司控制的其他企业尽可能地避免和减少与上市公司之间发生关联交易。 2、对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，本公司及本公司控制的其他企业将按照有关法律、法规、规范性文件、上市公司的公司章程、 关联交易管理制度等规定，履行必要的法定程序。不利用本公司及本公司控制的其他企业在与上市公司的关联交易中谋取不正当利益，不通过关联交易 损害上市公司及其他股东的合法权益。 3、上述承诺于本公司对上市公司拥有控制权期间持续有效。如在此期间，因本公司未履行上述承诺而给上市公司造成损失，本公司将依法承担相应 的赔偿责任。 注 4：乙方承诺 ，本次受让的标的公司的 78,780,000 股、占标的公司 29.99%的股份将继续履行甲方在 IPO 时所作自愿锁定承诺直至到期。 注 5：甲方承诺 ，标的公司的现有业务（指本协议签署日前标的公司现有的全部业务，下同）和资产在 2020 年度和 2021 年度经审计归属于母公 司所有者的净利润之和不低于 0.9 亿元（以下简称：承诺净利润）。以上承诺净利润需以标的公司现有业务和资产为基准，不含乙方取得标的公司控制 权后标的公司新增对外投资项目或收购项目的盈亏，以及标的公司的投资、融资、并购重组等发生的相关费用。同时，在考核甲方业绩时应剔除该部分 投资资金按照同期人民银行一年期贷款基准利率计算的资金成本。若标的公司未能达到上述承诺净利润的，则乙方有权要求甲方以现金进行补足。甲方 应在标的公司 2021 年度经审计财务报告对外公告后的 10 个工作日内向标的公司支付现金补足款。甲方应承担的补足款=0.9 亿元-标的公司现有业务 在 2020 年度与 2021年度实际完成的经审计归属于母公司所有者的净利润。如因不可抗力导致甲方承诺净利润未能达成的，甲方应承担的补足款由甲 方、乙方另行协商确认。 注 6：在业绩承诺期内，乙方承诺尽最大努力为甲方完成业绩承诺创造条件。 注 7：自公司股票上市交易之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其直接或间接持有的公司公开发行股票前已发行股份，也不由公司回购 其直接或间接持有的该部分股份。若公司上市后 6 个月内股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价（自公司股票上市至其减持期间，公司如有派息、 送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，发行价将相应进行调整，下同），或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价的，则其直接或间接持 有的公司股票锁定期限自动延长6 个月。在上述禁售期满后，其在公司担任董事、监事、高级管理人员期间，每年转让的股份不超过直接或间接持有的 公司股份总数的百分之二十五，离职后半年内，不转让直接或间接持有的公司股份。其所持股票在锁定期届满后两年内减持的，减持价格不低于发行价。 注 8：自其所持公司股票锁定期届满之日起 24 个月内，其本人转让的公司股份总额不超过股票上市之日所持有公司股份总额的 30%。其减持公司 股份时，将依照《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、中国证监会和上海证券交易所的相关规定执行。如其违反上述持股锁定期承 诺或法律强制性规定而减持公司股份的，其本人承诺违规减持公司股份所得归公司所有。其所持股票在锁定期届满后两年内减持的，将提前五个交易日 向公司提交减持原因、减持数量、未来减持计划、减持对公司治理结构及持续经营影响的说明，并由公司在减持前三个交易日予以公告；减持将采用集 中竞价、大宗交易、协议转让等方式，且减持价格不低于发行价；若其所持股票在锁定期届满后两年内减持价格低于发行价的，则减持价格与发行价之 间的差额由公司在现金分红时从分配当年及以后年度其应分得的现金分红中予以先行扣除，且扣除的现金分红归公司所有。自公司股票上市至本公司减 持期间，公司如有派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，减持底价下限和股份数将相应进行调整。 注 9：（1）本人目前未从事与德宏股份及其控股子公司相同的经营业务，与德宏股份及其控股子公司不会发生直接或间接的同业竞争。今后亦将不 以任何形式从事与德宏股份及其控股子公司的现有业务及相关产品相同或相似的经营活动，包括但不限于以投资、收购、兼并、委托经营与德宏股份及 其控股子公司现有业务及相关产品相同或相似的公司或者其他经济组织的形式与德宏股份及其控股子公司发生任何形式的同业竞争。（2）本人目前或将 来投资控股的企业也不从事与德宏股份及其控股子公司相同或相似的经营业务，与德宏股份及其控股子公司不进行直接或间接的同业竞争；如本人所控 制的企业拟进行与德宏股份及其控股子公司相同或相似的经营业务，本人将行使否决权，以确保与德宏股份及其控股子公司不进行直接或间接的同业竞 争。（3）如有在德宏股份及其控股子公司经营范围内相关业务的商业机会，本人将优先让与或介绍给德宏股份或其控股子公司。对德宏股份及其控股子 公司已进行建设或拟投资兴建的项目，本人将在投资方向与项目选择上，避免与德宏股份及其控股子公司相同或相似，不与德宏股份及其控股子公司发 生同业竞争，以维护德宏股份的利益。如出现因本人及本人控制的其他企业违反上述承诺而导致德宏股份及其控股子公司的权益受到损害的情况，本人 将依法承担相应的赔偿责任。 注 10：公司承诺本次发行并上市的《招股说明书》不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法 律责任。若在投资者缴纳股票申购款后且公司股票尚未上市交易前，因本次发行并上市的《招股说明书》有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判 断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，对于首次公开发行的全部新股（不含原股东公开发售的股份），公司将按照投资者所缴 纳 股票申购款加该期间内利息（按照银行 1 年期存款利率计算），对已缴纳股票申购款的投资者进行退款。若在公司首次公开发行的股票上市交易后，因 公司本次发行并上市的《招股说明书》有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，导致对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的， 公司将依法回购首次公开发行的全部新股（不含原股东公开发售的股份），回购价格不低于回购公告前 30 个交易日该种股票每日加权平均价的算术平 均值，并根据相关法律、法规规定的程序实施。上述回购实施时法律法规另有规定的从其规定。公司将及时提出预案，并提交董事会、股东大会讨论。 若因公司本次发行并上市的《招股说明书》有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，公司将依法赔偿投资者损失。 在该等违法事实被中国证监会、证券交易所或司法机关认定后，公司将本着主动沟通、尽快赔偿、切实保障投资者特别是中小投资者利益的原则，按照 投资者在证券交易中直接遭受的可测算的经济损失选择与投资者沟通赔偿。 注 11：其承诺未来不以任何方式占用浙江德宏汽车电子电器股份有限公司资金。 注 12：就浙江德宏汽车电器系统有限公司以 2010 年 7 月 31 日作为变更基准日整体变更为浙江德宏汽车电子电器股份有限公司时净资产折股行 为涉及个人所得税事宜，其本人承诺若因公司整体变更中由公司盈余公积、未分配利润以及除资本溢价外的其他资本公积部分转增资本公积金所形成的 股份公司资本公积金部分在今后转增股本时，将由公司股东按照国家相关规定以及税务机关的要求以个人自有资金自行履行纳税义务。其保证不因上述 纳税义务的履行致使公司和公司上市后的公众股东遭受任何损失。 注 13：针对公司及其子公司报告期内存在未为全体员工全额缴纳社会保险及住房公积金的情形，公司实际控制人张宏保、张元园夫妇作出承诺：若 今后发生根据相关法律、法规因上述行为需公司进行补缴或受到国家相关部门的罚款或其他行政处罚的情况，将由其本人全部承担；其本人保证不因上 述行为致使公司和公司上市后的公众股东遭受任何损失。 注 14：其将不会越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益。 注 15：公司承诺不为激励对象依 2018 年限制性股票激励计划获取有关限制性股票提供贷款以及其他任何形式的财务资助，包括为其贷款提供担保。 二、报 告期内 控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 □适用 √不适用 三、违规担保情况 □适用 √不适用 四、半年报审计 情况 □适用 √不适用 五、上年年度报告非标准审计意见涉及事项的变化及处理情况 □适用 √不适用 六、破产重整相关事项 □适用 √不适用 七、重大诉讼、仲裁事项 □本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项 八、上市公司 及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人 涉嫌违法违规、受到处罚 及整改情况 □适用 √不适用 九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明 □适用 √不适用 十、重大关联交易 (一) 与日常经营相关的关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 □适用 √不适用 2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 □适用 √不适用 3、 临时公告未披露的事项 □适用 √不适用 (二) 资产收购 或股权收购 、出售发生的关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 □适用 √不适用 2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 □适用 √不适用 3、 临时公告未披露的事项 □适用 √不适用 4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况 □适用 √不适用 (三) 共同对外投资的重大关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 □适用 √不适用 2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 □适用 √不适用 3、 临时公告未披露的事项 □适用 √不适用 (四) 关联债权债务往来 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 □适用 √不适用 2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 □适用 √不适用 3、 临时公告未披露的事项 □适用 √不适用 (五) 公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务 □适用 √不适用 (六) 其他重大关联交易 □适用 √不适用 (七) 其他 □适用 √不适用 十一、重大合同及其履行情况 1 托管、承包、租赁事项 □适用 √不适用 2 报告期内履行的及尚未履行完毕的重大担保情况 □适用 √不适用 3 其他重大合同 □适用 √不适用 十二、其他 重大事项的说明 □适用 √不适用 第七节 股份变动及股东情况 一、股 本变动情况 (一) 股份变动情况表 1、 股份变动情况表 单位：股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 数量 比例 (%) 发 行 新 股 送 股 公 积 金 转 股 其他 小计 数量 比 例 (%) 一、有限售 条件股份 1,330,711 0.51 -1,330,711 -1,330,711 0 0 1、国家持 股 2、国有法 人持股 3、其他内 资持股 1,330,711 0.51 -1,330,711 -1,330,711 0 0 其中：境内 非国有法 人持股 境 内自然人 持股 1,330,711 0.51 -1,330,711 -1,330,711 0 0 4、外资持 股 （未完）  |