[中报]大洋电机:2021年半年度报告
原标题:大洋电机:2021年半年度报告 中山大洋电机股份有限公司 2021年半年度报告 2021年08月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人鲁楚平、主管会计工作负责人伍小云及会计机构负责人(会计主管人员)吴志 汉声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中有关经营预算和工作计划并不代表公司对2021年度的盈利预测，能否实现取决 于市场状况变化、经营团队的努力程度等多种因素，存在一定的不确定性，不构成公司对广 大投资者的实质承诺，敬请投资者特别注意相关投资风险。 1、人力资源风险 目前公司正处于产业转型升级的关键发展阶段，国际化进程进一步加快，对人力资源的 储备和管理架构提出了更高的要求，且近年来企业用工成本逐年增长，并呈加速趋势，给企 业的经营也带来了不稳定因素。公司将通过制定与时俱进的人力资源政策，加强招聘、培训、 股权激励、员工持股计划等措施，组建和稳定适应公司未来发展的人才队伍，逐步形成管理 人员和核心岗位人才梯队，同时公司还将加快自动化、智能化的产业化改造，提高生产效率， 以应对上述因素带来的人力资源风险。 2、信息安全风险 公司在发展过程中不断引进和完善信息管理系统，提高了公司信息管理处理水平和决策 水平。随着信息化水平的提高，公司大量的核心资料保存在公司信息管理系统中，包括核心 的技术、生产、人员、客户等信息，由于信息管理系统可能存在的软硬件缺陷、系统集成缺 陷等，以及信息安全管理、人员管理中潜在的薄弱环节，将可能导致不同程度的信息安全风 险。公司将加强信息安全的研究及其风险的防范，不断提高信息管理系统的安全性和稳定性， 做好系统备份与保管，同时加强信息安全管理，完善人员管理制度，严格落实信息管控工作， 防止信息泄密。 3、国际贸易风险 公司建筑及家居电器电机产品面向北美洲、欧洲和亚洲等地区出口，出口销售主要以美 元结算，车辆旋转电器在美国及英国等国家亦有规模生产和销售。此外，公司还在美国、英 国、墨西哥、越南等国家设立了生产基地。近年来，国际政治经济形势多变，国际贸易争端 反复拉锯，对公司的日常经营带来了大宗原材料价格及汇率波动加剧、贸易纠纷频繁或升级 等国际贸易风险。公司将通过开展商品期货套期保值业务规避原材料价格波动风险；调整外 汇策略并开展远期外汇套期保值业务，降低汇兑损失风险；并通过提升产品质量，增加产品 科技含量和附加值，降低生产成本，提高公司产品竞争力，合理布局制造产能，突破国际贸 易壁垒的限制。 4、管理风险 随着公司近年来经营规模的扩大以及国际化进程的加快，子公司分布于美国、墨西哥、 英国、俄罗斯、印度、越南等多个国家，公司不仅需在原有基础上进一步深化精益管理，同 时也需面对不同国家的语言环境、法律环境、商业环境，应对不同文化带来的冲突。公司将 在运营管理、技术研发、市场开拓、人才引进、内部控制等方面采取具体应对措施，加强集 团化管控，并在财务、人力等管理关键点加强跟踪机制，确保公司战略一致性，降低公司因 规模迅速扩张引致的经营管理风险。 5、新业务推广的风险 通过产业转型升级，公司从传统家电行业进入汽车行业，业务包括燃油车起动机/发电机 和新能源汽车动力总成、氢燃料电池系统。目前，我国已将新能源汽车和氢能源列入国家发 展战略，但在具体推广的政策方面仍存在一定的不确定性，新能源汽车行业及其相关行业配 套的发展，尤其是氢燃料电池汽车的推广与应用，仍处于初级阶段，未来还将经历一段较长 的推广期。相应的国家政策调整对新能源汽车产销量的影响深远，从而影响公司相关产品的 推广及应用。公司新业务的推广将面临政策的调整、上下游行业互相制约发展、配套产品的 技术瓶颈、行业技术标准的出台与认证、消费者对产品的认可度等诸多不确定性因素。公司 将根据行业发展的实际情况，稳步推进相关业务的发展，完善产业布局，实现公司业务的持 续发展。 6、商誉减值准备计提的风险 为完善公司产业布局，进一步提高公司整体竞争力，公司先后收购了芜湖杰诺瑞、北京 佩特来、上海电驱动等企业，形成了一定金额的商誉。部分并购标的业绩因政策环境变化导 致不能达成预期，因此，公司在过去三年均严格按照商誉减值测试程序分别计提了不同金额 的商誉减值，对公司造成了一定的负面影响。未来宏观经济、市场环境、监管政策变化或者 其他因素有可能导致上述并购标的未来经营状况仍未能达成预期，上述商誉将面临进一步减 值的风险。公司将持续做好并购整合工作，提高并购标的的经营业绩。 7、知识产权风险 公司高度重视技术创新，通过长期的研发投入，形成了一大批拥有自主知识产权的核心 技术。随着公司全球化战略及自主品牌战略的推进，公司将面临更为严峻的知识产权风险， 包括知识产权纠纷及专利侵权等。公司设立了创新及知识产权部门，负责对公司创新成果、 知识产权进行规划和管理，通过建立知识产权合规风控体系，不断完善关键技术和产品专利 布局，降低遭遇知识产权恶意诉讼的风险；对关键研发人员或主要涉密人员通过签订保密协 议或禁止同业竞争等劳动合同条款，规避知识产权泄露风险。 8、新型冠状病毒疫情风险 自2020年初开始，新型冠状病毒疫情在我国及全球范围内肆虐和扩散，对我国及全球经 济造成了重大冲击。目前国内外疫情防控形势仍然复杂严峻，如果全球疫情持续蔓延，将对 公司以及客户、供应商、物流机构等业务相关环节产生较大的负面影响，从而影响公司业务 的正常开展，导致短期业绩波动风险。公司将密切关注疫情发展情况，审慎评估其对公司财 务状况、经营成果等方面的影响，并及时采取相应的应对措施，尽量降低疫情带来的负面影 响。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以截至2021年6月30日的公司总股本 2,365,530,164股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.9元（含税），送红股0股（含 税），不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................................................................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ........................................................................... 10 第三节 管理层讨论与分析 ....................................................................................... 13 第四节 公司治理 ....................................................................................................... 28 第五节 环境和社会责任 ........................................................................................... 31 第六节 重要事项 ....................................................................................................... 34 第七节 股份变动及股东情况 ................................................................................... 40 第八节 优先股相关情况 ........................................................................................... 45 第九节 债券相关情况 ............................................................................................... 46 第十节 财务报告 ....................................................................................................... 47 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； （二）报告期内在《中国证券报》《证券时报》《证券日报》《上海证券报》和指定信息披露网站 （http://www.cninfo.com.cn）上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿； （三）载有公司董事长签名的2021年半年度报告全文。 释义 释义项 指 释义内容 大洋电机、股份公司、本公司、公司 指 中山大洋电机股份有限公司 大洋电机有限 指 中山市大洋电机有限公司，系公司前身 大洋电机香港 指 Broad-Ocean Motor（Hong Kong）Co. Limited，大洋电机（香港）有限公司， 为一间在香港注册的公司，系公司的全资子公司 湖北惠洋 指 湖北惠洋电器制造有限公司，系公司的全资子公司 大洋电机制造 指 中山大洋电机制造有限公司，系公司的全资子公司 大洋电机新动力 指 大洋电机新动力科技有限公司，系公司的全资子公司 大洋电机美国 指 Broad-Ocean Motor LLC，为一间在美国注册的公司，系大洋电机香港的全资 子公司 武汉大洋电机新动力 指 武汉大洋电机新动力科技有限公司，系公司的全资子公司 大洋电机美国科技、BOT 指 大洋电机（美国）科技有限公司（Broad-0cean Technologies LLC），系大洋 电机香港的全资子公司 北汽大洋 指 北汽大洋电机科技有限公司，系公司与北汽新能源成立的合资公司，公司为 控股股东 宁波科星 指 宁波科星材料科技有限公司，系公司的控股子公司 武汉安兰斯 指 武汉安兰斯电气科技有限公司，系湖北惠洋的控股子公司 上海电驱动 指 上海电驱动股份有限公司，为公司的全资子公司 汽车电驱动 指 上海汽车电驱动有限公司，为上海电驱动的全资子公司 芜湖杰诺瑞 指 芜湖杰诺瑞汽车电器系统有限公司，系汽车电驱动的控股子公司 柳州杰诺瑞 指 柳州杰诺瑞汽车电器系统制造有限公司，系芜湖杰诺瑞的控股子公司 湖北惠洋电机制造 指 湖北惠洋电机制造有限公司，系湖北惠洋全资子公司 芜湖大洋电机新动力 指 芜湖大洋电机新动力科技有限公司，系公司的全资子公司 CKT 指 CKT Investment Management LLC，系大洋电机美国的全资子公司 北京佩特来、PEBL 指 北京佩特来电器有限公司，与其子公司和美国佩特来合称“佩特来” 潍坊佩特来 指 潍坊佩特来电器有限公司，系北京佩特来的全资子公司 美国佩特来、PELLC 指 Prestolite Electric LLC，系大洋电机美国的全资子公司 芜湖佩特来 指 芜湖佩特来电器有限公司，系北京佩特来与芜湖杰诺瑞的合资公司 俄罗斯佩特来 指 PRESTOLITE ELECTRIC(RUS) LIMITED，系北京佩特来的全资子公司 英国佩特来 指 Prestolite Electric Limited，系美国佩特来的控股子公司 大洋电机墨西哥 指 BROAD OCEAN MOTOR DE MEXICO S DE RL C V，系大洋电机香港的全 资子公司 中山新巴 指 中山新能源巴士有限公司，系公司的控股子公司 深圳大洋电机融资租赁 指 深圳大洋电机融资租赁有限公司，系公司的全资子公司 巴拉德 指 巴拉德动力系统有限公司，系公司参股子公司 上海顺祥 指 上海顺祥电动巴士（集团）有限公司，系公司控股子公司 中山宜必思 指 中山宜必思科技有限公司，系公司控股子公司 江门宜必思 指 江门宜必思塑料科技有限公司，系中山宜必思全资子公司 武汉研究院 指 大洋电机（武汉）研究院有限公司，系公司的全资子公司 深圳大洋电机新动力 指 深圳大洋电机新动力科技有限公司，系公司的全资子公司 大洋电机海防 指 大洋电机（海防）有限公司，系大洋电机香港的全资子公司 大洋电机巴地头顿 指 大洋电机（巴地头顿）有限公司，系大洋电机香港的全资子公司 大洋电机休斯顿 指 大洋电机美国（休斯顿）有限公司，系公司的全资子公司 BHM事业部 指 负责建筑及家居电器电机业务的事业部 车辆事业集团（EVBG） 指 负责汽车关键零部件业务的事业集团，主要包括新能源汽车动力总成系统业 务和车辆旋转电器业务 塔塔汽车零部件系统公司 指 Tata AutoComp Systems Limited，系印度塔塔汽车集团旗下公司 庞德大洋 指 中山庞德大洋贸易有限公司，系公司的发起人，于2015年12月更名为石河 子市庞德大洋股权投资合伙企业（有限合伙） 北汽新能源 指 北京新能源汽车股份有限公司 群力兴 指 中山市群力兴塑料五金电子制品有限公司，系本公司关联企业 山东通洋 指 山东通洋氢能动力科技有限公司，系上海汽车电驱动与中通客车的合资公司 东实大洋 指 东实大洋电驱动系统有限公司，系上海电驱动与东风实业的合资公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 微特电机 指 体积、容量较小，输出功率一般在数百瓦以下的电机，全称微型特种电机， 简称微特电机。常用于控制系统中，实现机电信号或能量的检测、解算、放 大、执行或转换等功能，或用于传动机械负载 直流无刷电机、BLDC电机 指 由电动机主体和驱动器组成，是采用电子换向的直流电机，是一种典型的机 电一体化产品。直流无刷电机广泛应用在智能化和精度高的仪器和设备上 DIGI MOTOR、DM电机 指 数字电机，是采用最新的数字控制技术开发并投产的一系列直流无刷电机， 其最大的特点为安全、高效、绿色 IPM模块 指 智能功率模块（Intelligent Power Module），不仅把功率开关器件和驱动电路 集成在一起，而且还内藏有过电压，过电流和过热等故障检测电路，并可将 检测信号送到CPU。它由高速低功耗的管芯和优化的门极驱动电路以及快速 保护电路构成，适合于驱动电机的变频器和各种逆变电源，是变频调速、冶 金机械、电力牵引、伺服驱动、变频家电的一种非常理想的电力电子器件 IGBT 指 绝缘栅双极型功率管（Insulated Gate Bipolar Transistor），是由双极型三极管 和绝缘栅型场效应管组成的复合全控型电压驱动式电力电子器件。应用于交 流电机、变频器、开关电源、照明电路、牵引传动等领域 氢燃料电池 指 燃料电池是一种非燃烧过程的电化学能转换装置，将氢气（等燃料）和氧气 的化学能连续不断地转换为电能。其工作原理是H.在阳极催化剂作用下被 氧化成H+和e-，H+通过质子交换膜达到正极，与O.在阴极反应生成水，e- 通过外电路达到阴极，连续不断的反应就产生了电流 A股 指 每股面值1.00元的人民币普通股 元、万元 指 人民币元、人民币万元 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 报告期、本报告期 指 2021年半年度、2021年1月1日至2021年6月30日 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 大洋电机 股票代码 002249 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 中山大洋电机股份有限公司 公司的中文简称（如有） 大洋电机 公司的外文名称（如有） ZHONGSHAN BROAD-OCEAN MOTOR CO.,LTD 公司的外文名称缩写（如有） BROAD-OCEAN MOTOR 公司的法定代表人 鲁楚平 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘博 肖亮满 联系地址 中山市西区广丰工业大道1号 中山市西区广丰工业大道1号 电话 0760-88555306 0760-88555306 传真 0760-88559031 0760-88559031 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 √ 适用 □ 不适用 公司注册地址 中山市翠亨新区兴湾路22号和中山市西区沙朗第三工业区金昌路15号 公司注册地址的邮政编码 528400 公司办公地址 中山市西区广丰工业大道1号 公司办公地址的邮政编码 528411 公司网址 http://www.broad-ocean.com 公司电子信箱 [email protected] 临时公告披露的指定网站查询日期（如有） 2021年04月27日 临时公告披露的指定网站查询索引（如有） http://www.cninfo.com.cn 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具 体可参见2020年年报。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 4,650,329,013.19 3,505,346,784.30 32.66% 归属于上市公司股东的净利润（元） 239,653,591.39 76,334,985.01 213.95% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益的净利润（元） 168,214,951.65 66,694,582.80 152.22% 经营活动产生的现金流量净额（元） 404,936,879.31 77,603,650.17 421.80% 基本每股收益（元/股） 0.10 0.03 233.33% 稀释每股收益（元/股） 0.10 0.03 233.33% 加权平均净资产收益率 2.79% 1.00% 1.79% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元） 14,852,107,705.75 13,863,423,827.56 7.13% 归属于上市公司股东的净资产（元） 8,427,101,565.45 8,517,623,205.69 -1.06% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -5,984,806.52 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政 府补助除外） 39,048,506.55 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍 生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 55,869,868.64 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 1,962,860.56 减：所得税影响额 16,270,545.42 少数股东权益影响额（税后） 3,187,244.07 合计 71,438,639.74 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 （一）公司主要业务 公司致力于成为全球电机及驱动控制系统绿色环保解决方案领域的卓越供应商，为全球客户提供安全、环保、高效的电 机驱动系统解决方案，是一家拥有“建筑及家居电器电机、新能源汽车动力总成系统、车辆旋转电器、氢燃料电池系统及其 关键零部件”等产品，集“高度自主研发、精益制造、智慧营销”为一体的高新技术企业。 目前公司形成了以建筑及家居电器电机产品为主的BHM事业部和以汽车用关键零部件为主的车辆事业集团两大事业板 块。报告期内，公司主要产品及服务、市场地位及经营模式未发生变化，具体请参阅公司《2020年年度报告》。 （二）行业发展回顾 1、家电行业 据奥维云网（AVC）数据显示，2021年上半年中国家电市场零售额达3,565亿元，同比增长12.3%，高增速主要源于2020 年疫情造成的低销售基数，同比2019年上半年下降10.3%。在空调领域，据国家统计局数据显示，2021年1-6月我国空调累计 产量12,328.3万台，同比增长21.0%。随着原材料价格上涨和新能效等级提升，2021年上半年空调零售市场呈现量降额涨的 局面。奥维云网（AVC）数据显示，2021年1-6月国内空调市场零售量为2,721.6万台，同比下降5.7%，零售额为857.9亿元， 同比增长3.3%。此外，受欧美国家宽松货币政策影响，居民耐用品消费需求迅速增长，叠加北美高温天气及海外供应链受 损等因素影响，上半年我国空调出口订单大幅增长，根据海关数据显示，2021年上半年我国累计出口空调3,639万台，同比 增长16.5%。 2021年上半年空调市场呈现“两高一新”（高能效、高端化、新风化）局面，未来随着节能环保政策的大力推行，家电 高端化、智能化的发展方向将日益明显，中高端家电受到消费者更多的关注，变频、节能等高端空调的热销也将有助于提高 空调价值量，空调行业未来前景依然光明。从全球看，极端天气频繁出现刺激了全球空调需求增长；从国内看，2020年以来， 国家出台了多项促进家电消费的利好政策，有助于进一步挖掘家电市场消费潜力。同时，根据国家统计局数据显示，2020 年全国居民每百户拥有117.7台空调，农村市场的百户拥有量远低于该数据，而且空调可以一户多机，对比冰洗产品的保有 量，还有较大提升空间。 2、汽车行业 （1）概述 2021年上半年，随着疫情的逐步控制及各项政策措施落地见效，汽车市场总体保持回稳向好发展态势。上半年各项主要 指标都已经超过了疫情前的水平。据中国汽车工业协会发布的数据显示，2021年1-6月，汽车产销分别完成1,256.9万辆和 1,289.1万辆，同比分别增长24.2%和25.6%。2021年上半年汽车出口表现良好，累计出口82.8万辆，同比增长1.1倍，其中6月 份出口15.8万辆，环比增长5.0%，同比增长1.5倍，创历史新高。 近年来，汽车零售额在社会消费品零售总额中占比一直在1/10左右，是国民经济的重要支柱性产业，也是扩大内需、拉 动消费的“大头”。2021年《政府工作报告》更是提出了要稳定增加汽车等大宗消费，取消对二手车交易的不合理限制等相 关扶持措施。随着我国经济持续稳定恢复，促消费政策措施的不断发力，汽车市场发展将得到有力支撑。但全球经济复苏和 疫情防控仍存在不稳定不确定因素，国内不同行业间的发展也存在差异，经济持续恢复基础仍需巩固，特别是芯片供应问题 依然较为突出，原材料价格大幅上涨进一步加大企业成本压力，这些问题都将对汽车行业发展产生重大影响。 （2）新能源汽车 2021年上半年新能源汽车销量大幅增长，据中国汽车工业协会发布的数据显示，2021年1-6月，我国新能源汽车产销分 别完成121.5万辆和120.6万辆，同比均增长2倍，其中新能源汽车累计销量已与2019年全年水平持平。经过多年持续努力，我 国新能源汽车产业技术水平显著提升、产业体系日趋完善、企业竞争力大幅增强，产业进入叠加交汇、融合发展新阶段，新 能源汽车销量占汽车销量比重由年初的5.4%提高至今年上半年的9.4%，其中6月新能源汽车销量比重已超过12%，新兴动能 逐步扩大。新能源汽车已经发展成为汽车产业转型升级的中坚力量。 延续此前政策东风，2021年上半年国家及地方在刺激汽车消费方面持续释放利好信息，其中以新能源汽车相关政策居多。 当中，不少地方对于新能源汽车推广拟定了更为明晰的规划，基础设施的投入力度亦进一步加大。同时，随着智能汽车快速 发展，2021年以来，国家及地方逐步加快政策引导步伐，尤其对测试主体、测试场景以及网络安全等提出了更为细分化的规 范和要求。2021年7月，中共中央政治局召开会议，会议要求挖掘国内市场潜力，支持新能源汽车加快发展。未来，随着新 能源汽车双积分制度的完善、动力电池技术及配套回收体系不断成熟以及包括智能网联、语音识别、手势识别、人脸识别等 功能在内的产品创新节奏加快，新能源汽车的应用推广渗透率有望得到进一步提升。 （3）氢燃料电池汽车 据中国汽车工业协会发布的数据显示，2021年1-6月，我国燃料电池汽车产销分别完成632辆和479辆，同比分别增长43.6% 和5.7%。其中6月燃料电池产销激增，分别完成444辆和272辆，同比分别增长4.3倍和2.3倍。氢燃料电池示范城市群名单虽 然迟迟没有发布，但企业和一些地方政府的车辆推广已经在二季度末升温，整体产销数据告别前5个月的低迷状态。2021年 上半年，氢能与燃料电池产业在资本市场上发展势头良好。据不完全统计，相关项目总投资额超千亿，其中燃料电池项目占 比约45%，氢能综合项目占比约55%。2021年7月16日，在我国国务院新闻办公室就2021年上半年中央企业经济运行情况的 新闻发布会上，国务院国资委秘书长、新闻发言人彭华岗表示，我国目前有超过三分之一的中央企业已经在制定包括制氢、 储氢、加氢、用氢等全产业链布局，并取得了一批技术研发和示范应用成果。除此以外，部分光伏头部企业也正在逐步切入 氢能行业，或将进一步影响“十四五”氢能产业链发展格局。 氢燃料电池汽车以其零排放、续航里程高、燃料加注时间短等优点，尤其在中重型动力市场、跨区域运输市场中前景广 阔。氢气作为氢燃料电池的唯一能量来源，可以真正做到零排放、无污染，因此被看作是未来能源使用的终极形态。国家对 于氢能产业的发展支持力度越来越强，先后出台了大量相关产业政策，各地也陆续发布氢能规划，在相关政策（含意见稿） 中，不仅确定了氢能发展的大致方向，还具体列出了开展部分氢能示范项目、燃料电池汽车基地等具体的措施。目前，国内 市场燃料电池原材料多由国外进口，成本高企，因此突破技术壁垒，加速燃料电池零部件国产化成为中国氢燃料电池汽车生 产商面临的主要问题。随着市场需求及相关厂家产能的不断提升，氢燃料电池产业将逐步具备规模效应，相关成本将大幅度 下降。根据德勤与巴拉德联合发布的《氢能源及燃料电池交通解决方案白皮书系列》报告的测算，预计到2027年，燃料电池 车的总拥有成本（TCO）将会开始低于燃油车，未来10年内氢燃料车的TCO预计将下降50%，其中氢燃料电池系统的成本和 氢气价格的下降是主要驱动因素。 （三）公司业务概述 1、总体经营情况 2021年上半年，全球疫情形势虽有所好转，但仍持续反复，世界经济缓慢复苏，并呈现出显著的分化和不均衡态势，发 达国家的宽松货币政策及转向预期给全球金融市场带来一定波动，新兴市场和发展中国家内外经济环境面临更大压力，全球 供应链短缺危机也愈发突出。在复杂多变的国内外形势下，我国经济持续稳定恢复，生产需求继续回升，新动能快速成长， 质量效益稳步提高，市场主体预期向好，主要宏观指标处于合理区间，经济发展呈现稳中加固、稳中向好态势。 报告期内，面对国内外错综复杂的经济形势以及反复多变的新冠疫情，公司加强内部管理，提升精益制造能力，优化产 品结构，促使建筑及家居电器电机和车辆事业集团业务均得到了进一步拓展，销售收入实现较大幅度增长；同时，公司进一 步加强对成本费用的管控，降本增效，合理规划和控制销售费用、管理费用、研发费用支出，从而有效提升了公司整体盈利 能力。 报告期内，公司实现营业收入465,032.90万元，营业利润29,418.99万元，利润总额30,193.35万元，净利润23,818.74万元， 其中归属于上市公司股东的净利润为23,965.36万元，与上年同期相比，分别增长32.66%、205.81%、216.97%、237.38%、 213.95%。 2、BHM事业部业务情况 （1）总体情况 报告期内，BHM事业部持续推进精益生产、降本增效等措施，取得了显著效果，同时努力克服原材料价格大幅上涨带 来的经营压力，产品市场竞争力得到了进一步提高。面对空调市场呈现的“两高一新”局面，公司快速调整产品布局，在高 效智能电机、新风空调风机等产品上均取得了良好的成效。在全球战略布局方面，BHM事业部实现了越南工厂稳产提效， 并稳步推进墨西哥工厂扩产计划，在美国研发中心的配合下，为客户提供了更为优质的服务，进一步满足了境外客户产品需 求。 2021年上半年，BHM事业部实现营业收入269,329.26万元，较上年同期大幅增长39.84%。 （2）技术研发情况 产品 研发情况 外转子风机 系统 在稳步推进现有通讯5G设备、冷链物流等特种空调风机业务的基础上，公司开发出低噪声、低能耗风机产品，配 合恒风量技术，与国内头部空调企业达成战略合作，紧贴健康生活需求，解决空调使用过程中密闭空间形成的二 氧化碳浓度升高、氧气含量降低导致的健康问题，共同开发新风空调；同时，紧抓新能源汽车充电桩快速发展的 机遇，开发高性能、高可靠性、低成本的充电桩专用风机。 DM高效智 能电机 新一代DM高效智能电机采用创新电磁方案，显著提高了电机的功率密度和能效，全面满足美国能源部相关能效 标准。该系列产品可以满足智能家居、物联网对电机更高的要求，并以其优异的性能和极具竞争力的价格，为客 户提供最佳的电机解决方案。 IPM多极转 子电机 新一代高能效风机用BLDC电机，采用IPM多级开断式转子冲片的创新设计，有效提升了聚磁能力和电机效率，同 时通过电磁、结构、噪声等多维度仿真分析，优化了整机结构及噪声振动，为用户带来更舒适的静音体验；应用 创新的一体式注塑端盖结构，进一步改善了传统装配工艺，提高了生产自动化程度，整体方案具备优异的综合成 本优势，得以在激烈的市场竞争中更好地满足客户需求，并与整机厂家一起推动产业的转型升级。 高能效三相 电机 产品包括三相交流高效电机和三相永磁同步高效电机，可广泛应用于轻型商用空调、泳池泵、潜水泵、压缩机等 领域，产品效率分别达到了IEC60034-30的IE3、IE4、IE5能效标准。在三相交流高效电机方面，利用先进的计算 机辅助分析技术，重点对异步电机磁路、异步电机杂散损耗产生的机理和控制技术、高效电机工艺技术及参数控 制、国产冷轧硅钢片的选择以及冷加工方法对电机的性能影响、定子铁心制造工艺过程的参数控制等技术进行研 发；在三相永磁同步高效电机方面，采用变频专用绝缘结构以及高性能稀土永磁材料和防止磁钢退磁的设计，产 品具备高效、高可靠性、低噪声等优点，同时采用小机座号大功率的设计理念，有效地降低了产品成本。 引风机 依靠公司雄厚的技术实力，已形成系列化且具有自主知识产权的交、直流引风机产品，广泛应用于北美家用和商 用燃气炉，并且基于完备的开发流程和测试实验系统，为客户提供专业和可靠的引风机技术解决方案；同时高转 速引风机产品的开发拓展取得了实质性进展，为下一代引风机产品打下坚实基础。 3、EVBG 业务情况 报告期内，车辆事业集团两大业务板块发展情况如下： （1）新能源汽车动力总成系统的发展情况 报告期内，公司新能源汽车动力总成系统团队利用车辆事业集团的资源优势，进一步整合技术、渠道、供应商等优质资 源，在新品研发、客户渠道开发、成本控制方面取得了良好的发展，完成了多项新品或平台的设计及验证，产品在长安汽车、 长城汽车、北汽新能源、小鹏汽车、法国雷诺、印度塔塔、韩国现代、上汽通用等多家内资、外资、合资车企实现量产，为 后续业务的持续快速发展奠定了坚实基础。公司新能源汽车动力总成系统上半年实现营业收入45,877.60万元，同比大幅增长 56.43%，其中纯电动乘用车电驱动总成产品销售提升迅速。相关发展情况如下： 产品系列 发展情况 乘用车纯电驱 动总成 应用于长安汽车、印度塔塔等不同车企多款车型的“三合一”电驱动总成以及应用于长城汽车、雷诺汽车等多款 车型的“二合一”电驱动总成实现稳定生产及销售；应用于上汽纯电动汽车的电机控制器以及应用于小鹏汽车的 高效驱动电机等多款产品获得持续增量订单；新开发的20kW-30kW电机及控制器开始量产，成功开启小型电动 车市场；120kW三合一电驱动总成和40kW增程发电机总成获得国内客户定点，持续为公司带来新的业务增长点。 商用车动力总 成系统 商用车动力总成相关产品配套于申沃客车、万象客车等车型，助力上海花博会；双行星排混联动力总成系统获得 客户认可，再获批量订单；加快海外市场布局，商用车动力总成相关产品出口泰国、俄罗斯、西班牙等国家，物 流车产品配套于江淮汽车，批量交付巴西运输公司。 48V BSG 受芯片短缺的影响，公司为上汽通用混合动力汽车开发的48V BSG总成销售数量有所下降，但累计市场销量在48V 混合动力汽车领域依然排名前列。同时，二代48V BSG开发项目完成样机搭载整车验证。 新品开发 公司规划的第三代深度耦合“三合一”电驱动总成平台取得重大进展；基于碳化硅器件的高密度电机控制器完成 样机开发并应用于三合一电驱动总成；同时，在混合动力乘用车动力总成领域，公司利用多年技术和产品积累， 正在加快开发混合动力总成驱动电机及控制器产品；基于新一代MCU控制器平台的电机控制器完成样机开发并 应用于增程式发电机总成；多项新品完成了样机开发，其中包括：卡车用ISG电机、高速电机系统、油冷扁线电 机、800V高电压平台、客车用2500Nm直驱系统、欧洲汽车零部件厂家EV项目60kW及10kW A0样机等；完成广 域高效驱动电机系统设计验证。 新的应用领域 公司于2020年与船舶行业专家团队在武汉共同投资设立了专注于船舶的电气推动系统（包括燃料电池船舶电推动 力总成系统）的迈德船舶电动科技（武汉）有限公司。目前该子公司与合作伙伴的多个船舶电推项目正在有序开 展中。 （2）车辆旋转电器业务的发展情况 车辆旋转电器业务主要依托子公司佩特来和杰诺瑞开展业务。报告期内，公司充分发挥佩特来在技术、品牌、市场渠道、 售后服务平台等方面的优势，结合芜湖杰诺瑞在成本控制及精益生产方面的优势，实施优势互补，凸显协同效应，促进车辆 旋转电器业务的整合与发展，实现营业收入123,284.86万元，较上年同期增长13.12%。 A、佩特来发展情况 在复杂多变的疫情形势下，佩特来克服种种困难，保障了订单交付，全面满足客户需求，进一步提升了在潍柴、玉柴传 统起发电机业务的份额；持续拓展畜禽车辆改装市场，实现大功率发电机销售同比大幅增长；产品批量匹配于福田康明斯 ISF2.8L发动机，出口俄罗斯市场；完成高防护AVI144发电机设计，获得俄罗斯客户YAMZ的认可，产品应用于俄罗斯农机 市场；改进后的起动机产品通过卡特彼勒的Torque rating（扭矩测定）试验，成为目前全球唯一通过该客户测试的起动机。 报告期内，塔塔汽车零部件系统公司已完成增资印度佩特来，进一步加强了佩特来与印度塔塔之间的战略合作关系。 B、杰诺瑞发展情况 报告期内，杰诺瑞通过工艺优化调整以及设备升级等方式，产能得到了进一步的提升，同时积极开展TPM及精益改善 项目，持续推进精益生产管控，精益改善效果进一步体现。2021年上半年，杰诺瑞延续2020年的快速增长势头，与吉利、比 亚迪等车企的合作进展顺利，产品销量再创半年度历史新高。在原有乘用车起动机、发电机业务持续稳健发展的基础上，杰 诺瑞不断拓展新的业务，在商用车业务方面，获得全柴、新柴起动机开发项目，完成云内动力起动机开发及整车试装，并成 为卡特彼勒供应商；在新能源汽车业务方面，获得奇瑞小蚂蚁车型三合一驱动系统的定点，并相应拓展BSG业务，逐步与新 能源汽车接轨。 3、氢燃料电池系统业务情况 在氢燃料电池业务方面，报告期内公司专注于产品的研发、可靠性验证和持续降本，配合氢燃料电池整车研制与公告申 请工作更具针对性，搭载公司氢燃料电池的公交车报告期内交付浙江舟山六横环岛，助力舟山打造“海上氢岛”；依托公司 两大事业部渠道优势，积极拓展非道路车辆的氢燃料电池应用场景和公司有生产基地布局的海外市场，以应对国家氢燃料电 池政策的不确定性。2021年上半年具体业务开展情况如下： 项目 开展情况 氢燃料电池模 组开发 完成110kW-120kW燃料电池模组样品的开发、性能和可靠性验证，并将于近期完成产品的第三方认证工作；着 手10kW-30kW和150kW-200kW燃料电池模组的技术和市场可行性分析。 氢燃料电池关 键零部件开发 完成了多项高功率氢燃料电池模组的核心零部件的产品开发，目前正在进行产品的可靠性验证工作。此外，公 司按照上报省、市的技术和产品路线规划，在示范期内稳步推进氢燃料电池八大关键核心部件中离心式空压机 和氢气循环系统产品的技术迭代提升和降本目标。 市场拓展 新增3款搭载公司氢燃料电池的车型收录在国家《新能源汽车推广应用推荐车型》目录中，另有2款车型正在准 备整车研制与公告申请工作。 产品应用 除了氢燃料电池道路车辆应用，公司还与合作伙伴共同拓展氢燃料电池产品在特殊场景下的非道路工程机械、 船舶、应急电源等领域的应用。其中，公司与银隆新能源共同合作推出了氢钛动力总成系统；研发的氢燃料电 池系统成功搭载于博雷顿发布的全球首台氢电混合大吨型装载机上；报告期内，公司还收到海外客户对公司燃 料电池产品的潜在业务需求，正在积极与海外客户沟通，准备产品方案。 产业布局 报告期内公司持续推进氢能产业战略布局，重点聚焦“广东省大湾区示范城市群”，西南地区的“成渝地区双 城经济圈示范城市群”，华中地区以武汉市为牵头的示范城市群，华东地区以上海市为牵头的示范城市群等主 要区域集群，积极参与燃料电池示范应用城市群的相关申报和产业落地。 二、核心竞争力分析 1、技术创新及人才优势 公司高度重视技术研发，多年来不断开展技术创新，完善战略布局，在节能环保、产业升级大方向的指引下，不断加大 对高效智能电机、IPM多级转子电机、新能源汽车动力总成系统及氢燃料电池的研发投入，并在中山、北京、上海、深圳、 芜湖、武汉、底特律等地设立了研发中心，使公司技术一直走在行业的前沿，研发量产的相关产品，如“EC 风机”、“恒 风量电机”、“三合一”新能源汽车动力总成、48V BSG电机系统、氢燃料电池系统及其关键零部件等，均在行业内处于技 术领先地位。截至2021年6月30日，公司累计申请专利3,344项（其中PCT专利313项），其中授权2,513项，授权有效专利1,997 项（其中发明专利516项）。 公司同时拥有3个国家级实验室、3个省部级企业技术中心和2个省部级工厂技术研究中心，并设立了博士后工作站和院 士专家工作站，成为公司引进高级技术管理人才的平台。在快速发展过程中，公司吸引了包括国家高层次人才、国家重大项 目总体专家组专家以及地方学科带头人或领军人才在内的众多技术人才持续加盟。 2、产业转型升级的优势 自上市以来，公司在建筑及家居电器电机业务不断发展壮大的基础上，加快产业的转型升级。2009年，公司跨入新能源 汽车动力总成系统产业，成功迈出了公司产业转型升级的第一步；2011年以来公司先后收购了芜湖杰诺瑞、北京佩特来和美 国佩特来，全面进入车辆旋转电器领域，奠定了公司产业转型升级坚实的基础；2016年初完成收购上海电驱动开启了公司新 能源汽车动力总成系统业务的新里程，并于同年与巴拉德等氢能产业内优秀企业开展战略合作，构建“电机+电控+氢燃料 电池系统及其关键零部件”完整产业链。在全球新能源汽车及氢燃料电池产业链的精准布局，有效提升了公司在全球新能源 汽车行业及氢燃料电池行业的地位。在产业转型升级过程中，公司不断优化产业布局，积极推进精益生产和自动化制造，提 高生产效率，发挥协同效应，为公司的中长期发展和战略目标的实现提供了重要的发展支撑。目前，公司已形成了“今天” -“建筑及家居电器电机”、“明天”-“车辆事业集团的新能源汽车电驱动系统”、“未来”-“氢燃料电池系统”完善的产 业阶梯式发展格局，为公司业务长期地稳步且可持续发展奠定了坚实基础。 3、资源整合的优势 在产业转型升级的同时，公司对自身汽车产业的资源进行充分整合、共享。为加快优质资源整合，发挥公司汽车产业的 规模经济、范围经济效益，强化集团核心竞争能力，促进公司新能源汽车动力总成系统整体解决方案的推广及销售，公司将 上海电驱动、北京佩特来、芜湖杰诺瑞等与汽车关键零部件相关的子公司整合为大洋电机车辆事业集团，对车辆事业集团的 组织架构、内部管控模式、运行制度、业务流程等进行不断地完善与优化，实现资源充分共享，形成长效发展机制；同时， 为发挥公司与整车厂在各自业务方面的专长及市场优势，与整车厂开展深度战略合作，实现强强联合。公司先后与北汽新能 源、奇瑞汽车、中通客车、东风实业、塔塔汽车零部件系统公司成立了合资公司，共同研发、制造、销售新能源汽车关键零 部件，向客户提供新能源汽车动力总成系统整体解决方案，积极开拓市场；此外，公司还积极对产业链资源进行了整合和布 局，形成了“电机+电控+氢燃料电池系统及其关键零部件”的完整产业链。 通过上述的资源整合和布局，公司实现了研发平台、销售渠道、服务体系、人才储备、品牌建设等资源的交流与拓展， 逐步加快公司国际化进程，为公司发展注入新的动力。 4、品牌与营销优势 公司自创立以来，始终坚持“自主品牌、自主研发、自主生产、自主销售”的原则，在产品的技术水平、质量控制、交 付服务等方面保持较高水准，得到国内外客户和同行的广泛好评。通过实施严格的生产过程质量控制和执行规范的技术标准， 公司自研自产自销的“大洋电机”系列建筑及家居电器电机，在国内外市场上享有很高的知名度和美誉度，早在2005年，“大 洋电机”就被评为广东省著名商标，并成为行业知名品牌。 2016年初公司完成收购上海电驱动，使得“电驱动”品牌成为公司在新能源汽车动力总成系统又一名片，进一步夯实了公 司在新能源汽车动力总成系统行业的领先地位。近年来，公司与巴拉德开展战略合作，在国内引入全球公认领先的燃料电池 技术与品牌，完善公司动力总成系统布局，增强公司产品竞争力，提高公司产品在整车企业的知名度，有助于公司相关产品 的销售与推广。 目前公司还拥有百年国际品牌“佩特来”的永久使用权。佩特来主要客户涵盖了潍柴动力、玉柴动力、宇通客车、康明 斯、斯堪尼亚（Scania）、卡特彼勒（Caterpillar）、纳威司达（Navistar）、帕卡（Paccar）等众多世界著名汽车、发动机以 及非道路机械厂商，同时还包括美国和英国的部分军工企业。凭借“佩特来”品牌在各整车企业的良好口碑，公司获得更多 与上述优质客户进行交流合作的机会，形成协同效应。 5、全球布局优势 公司致力于成为全球电机及驱动控制系统绿色环保解决方案领域的卓越供应商，以全球化视野和思维方式，逐步实施产 业全球布局，促使全球资源在公司内部得到合理高效利用，提高公司全球市场竞争能力。 经过多年的发展，公司在全球范围内，包括美国、墨西哥、英国、俄罗斯、印度、越南等国家，设立了子公司及生产基 地，不断完善公司全球布局，进一步贴近公司主要客户，为客户提供更为便捷的服务，积极打造并夯实公司全球服务能力； 同时，通过充分调动和利用全球资源，实现优质资源配置，进一步降低公司生产成本，提高公司产品竞争力。公司海外工厂 的顺利投产，有效化解了中美贸易争端带来的挑战，并在竞争对手未能及时采取有效应对措施的情况下，争取到了更多的客 户订单。 三、主营业务分析 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 4,650,329,013.19 3,505,346,784.30 32.66% 报告期内公司营业收入与上年同期相比增加114,498.22 万元，增长幅度为32.66%，主要原因系报告期内公司建 筑及家居电器电机业务板块及新能源汽车动力总成系统 的销售收入增幅较大。 营业成本 3,766,639,368.52 2,786,026,425.93 35.20% 报告期内公司营业成本与上年同期相比增加98,061.29万 元，增长幅度为35.20%，主要原因系销售规模增长，相 应的营业成本增加。 销售费用 172,155,530.52 157,587,368.42 9.24% 报告期内公司销售费用与上年同期相比增加1,456.82万 元，增长幅度为9.24%，主要原因系公司本期员工薪酬及 物流通关运杂费增加。 管理费用 308,439,972.79 275,534,606.19 11.94% 报告期内公司管理费用相比上年同期增加3,290.54万元， 增长幅度为11.94%，主要原因系公司本期员工薪酬及折 旧摊销等费用增加。 财务费用 12,255,078.69 18,669,660.25 -34.36% 报告期内公司财务费用相比上年同期减少641.46万元， 减少幅度为34.36%，主要原因系公司本期银行贷款利息 减少。 所得税费用 63,746,093.97 24,655,955.67 158.54% 报告期内公司所得税费用相比上年同期增加3,909.01万 元，增长幅度为158.54%，主要原因系公司本期利润总额 增加，相应的所得税费用增加。 研发投入 210,211,984.83 190,051,190.26 10.61% 报告期内公司研发投入相比上年同期增加2,016.08万元， 增长幅度为10.61%，主要原因系公司加大研发力度，投 入较大资金进行风机系统、新能源汽车动力总成系统、氢 燃料电池及其关键零部件的研发。 经营活动产生的 现金流量净额 404,936,879.31 77,603,650.17 421.80% 报告期内公司经营活动产生的现金流量净额与上年同期 相比增加32,733.32万元，增长幅度为421.80%，主要原 因系公司本期销售收入增长幅度较大，相应收到的现金增 加。 投资活动产生的 现金流量净额 -79,598,904.33 -66,209,041.73 -20.22% 报告期内公司投资活动产生的现金流量净额与上年同期 相比减少1,338.99万元，减少幅度为20.22%，主要原因 系公司本期对外投资支付的现金增加。 筹资活动产生的 现金流量净额 41,248,966.02 -420,374,253.11 109.81% 报告期内公司筹资活动产生的现金流量净额与上年同期 相比增加46,162.32万元，增长幅度为109.81%，主要原 因系公司上年同期归还到期的银行借款金额较大。 现金及现金等价 物净增加额 359,544,294.70 -415,176,193.85 186.60% 报告期内公司现金及现金等价物净增加额与上年同期相 比增加77,472.05万元，增长幅度为186.60%，主要原因 系公司本期销售收入增长幅度较大，相应收到的现金增加 以及上年同期归还到期的银行借款金额较大。 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 4,650,329,013.19 100% 3,505,346,784.30 100% 32.66% 分行业 建筑及家居行业 2,693,292,612.11 57.92% 1,925,925,458.66 54.94% 39.84% 汽车零部件行业 1,691,624,575.97 36.38% 1,383,100,743.59 39.46% 22.31% 磁性材料行业 78,616,786.40 1.69% 53,650,202.50 1.53% 46.54% 汽车租赁业 54,380,168.92 1.17% 45,203,862.26 1.29% 20.30% 其他业务收入 132,414,869.79 2.85% 97,466,517.29 2.78% 35.86% 分产品 建筑及家居用电机 2,693,292,612.11 57.92% 1,925,925,458.66 54.94% 39.84% 起动机及发电机 1,232,848,553.52 26.51% 1,089,827,862.58 31.09% 13.12% 新能源车辆动力总 成系统 458,776,022.45 9.87% 293,272,881.01 8.37% 56.43% 磁性材料 78,616,786.40 1.69% 53,650,202.50 1.53% 46.54% 汽车租赁 54,380,168.92 1.17% 45,203,862.26 1.29% 20.30% 其他业务收入 132,414,869.79 2.85% 97,466,517.29 2.78% 35.86% 分地区 中国境内 2,714,022,179.20 58.36% 2,037,110,379.15 58.11% 33.23% 中国境外 1,936,306,833.99 41.64% 1,468,236,405.15 41.89% 31.88% 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 建筑及家居行业 2,693,292,612.11 2,138,783,910.08 20.59% 39.84% 44.16% -2.37% 汽车零部件行业 1,691,624,575.97 1,413,737,403.66 16.43% 22.31% 24.19% -1.26% 分产品 建筑及家居用电机 2,693,292,612.11 2,138,783,910.08 20.59% 39.84% 44.16% -2.37% 起动机及发电机 1,232,848,553.52 1,013,113,116.94 17.82% 13.12% 15.80% -1.90% 新能源车辆动力总 成系统 458,776,022.45 400,624,286.72 12.68% 56.43% 52.05% 2.52% 分地区 中国境内 2,714,022,179.20 2,338,000,436.59 13.85% 33.23% 34.71% -0.95% 中国境外 1,936,306,833.99 1,428,638,931.93 26.22% 31.88% 36.00% -2.24% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 1、建筑及家居用电机营业收入与上年同期相比增长39.84%，主要原因系报告期内公司快速调整产品布局、加强市场拓 展，相应的建筑及家居用电机业务在境内外的销售收入均取得较大幅度的增长。 2、新能源车辆动力总成系统营业收入与上年同期相比增长56.43%，主要原因系报告期内公司充分利用车辆事业集团的 资源优势，进一步整合技术、渠道、供应商等优质资源，使得纯电动乘用车电驱动总成产品销售收入大幅提升。 3、磁性材料业务板块营业收入与上年同期相比增长46.54%，主要原因系子公司宁波科星报告期内加强市场拓展及扩充 产能，相应的磁性材料销售收入取得较大幅度增长。 四、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 72,569,601.04 24.03% 主要原因系报告期内公司出售持有的北汽蓝 谷股票取得的收益增加。 否 公允价值变动损益 -6,611,711.72 -2.19% 主要原因系以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产的公允价值变动。 否 资产减值 19,430,452.14 6.44% 主要原因系存货跌价准备计提。 否 营业外收入 9,665,362.45 3.20% 主要原因系收到政府补助。 否 营业外支出 1,921,822.09 0.64% 主要原因系对外捐赠及固定资产报废损失。 否 信用减值损失 9,199,117.98 3.05% 主要原因系应收账款坏账准备计提。 否 资产处置收益 -6,594,482.85 -2.18% 主要原因系处置新能源汽车及部分闲置设备 产生的损失。 否 五、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资 产比例 金额 占总资 产比例 货币资金 2,821,845,147.89 19.00% 2,492,222,435.27 17.98% 1.02% 应收账款 2,260,652,050.74 15.22% 1,984,885,149.10 14.32% 0.90% 存货 2,700,137,952.02 18.18% 2,299,808,387.12 16.59% 1.59% 投资性房地产 145,254,935.66 0.98% 149,922,880.36 1.08% -0.10% 长期股权投资 130,620,492.01 0.88% 112,096,093.13 0.81% 0.07% 固定资产 2,052,561,709.35 13.82% 2,127,960,384.64 15.35% -1.53% 在建工程 57,129,704.64 0.38% 69,088,160.64 0.50% -0.12% 使用权资产 110,420,435.37 0.74% 0 0.00% 0.74% 使用权资产较期初增加11,042.04万元， 增长幅度为100%，主要原因系报告期内 公司实施新租赁准则，相应的使用权资 产增加。 短期借款 30,714,880.89 0.21% 17,680,992.91 0.13% 0.08% 短期借款较期初增加1,303.39万元，增 长比例为73.72%，主要原因系报告期内 公司向银行申请的短期信用借款金额增 加。 合同负债 52,091,609.83 0.35% 58,701,345.55 0.42% -0.07% 长期借款 25,762,766.72 0.17% 26,924,125.51 0.19% -0.02% 租赁负债 110,420,435.37 0.74% 0 0.00% 0.74% 租赁负债较期初增加11,042.04万元，增 长幅度为100%，主要原因系报告期内公 司实施新租赁准则，相应的租赁负债增 加。 2、主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具 体内容 形成 原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全 性的控制措施 收益状况 境外资产占公司 净资产的比重 是否存在重 大减值风险 房屋B 自建 22,019,679.93 美国密歇根州 办公室 证照齐全 日常办公使用 0.26% 否 房屋C 购买 18,779,222.90 美国伊利诺斯州 办公室 证照齐全 日常办公使用 0.22% 否 房屋D 购买 16,071,739.63 美国伊利诺斯州 办公室 证照齐全 日常办公使用 0.19% 否 房屋E 购买 17,479,475.88 香港 办公室 证照齐全 日常办公使用 0.21% 否 房屋F 购买 16,006,538.62 美国纽约州 工厂 证照齐全 生产资产 0.19% 否 3、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价值 变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 本期计 提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 其他 变动 期末数 金融资产 1.交易性金融资 产（不含衍生金 融资产） 25,437,764.00 16,605.35 437,000,000.00 404,954,369.35 57,500,000.00 2.衍生金融资产 15,073,720.23 -3,837,262.25 11,236,457.98 4.其他权益工具 投资 711,802,253.52 60,566,423.60 -144,556,961.45 139,548,571.67 488,263,144.00 金融资产小计 752,313,737.75 60,583,028.95 -148,394,223.70 437,000,000.00 544,502,941.02 556,999,601.98 上述合计 752,313,737.75 60,583,028.95 -148,394,223.70 437,000,000.00 544,502,941.02 556,999,601.98 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 其他变动的内容 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 4、截至报告期末的资产权利受限情况 项 目 期末账面价值 受限原因 货币资金 149,829,142.69 银行承兑汇票质押等 应收票据 540,032,602.50 开立银行承兑汇票质押 固定资产 7,307,000.73 开立银行承兑汇票抵押 无形资产 3,411,314.34 开立银行承兑汇票抵押 合计 700,580,060.26 六、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 104,898,717.49 4,700,000.00 2,131.89% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 证券品 种 证券代 码 证券简 称 最初投 资成本 会计计 量模式 期初账 面价值 本期公 允价值 变动损 益 计入权益 的累计公 允价值变 动 本期 购买 金额 本期出 售金额 报告期 损益 期末账 面价值 会计核 算科目 资金来 源 境内外 股票 BLDP 巴拉德 动力系 统 378,669,084.79 公允价 值计量 603,094,524.14 -140,722,604.33 462,371,919.81 其他权 益工具 投资 自有资 金 境内外 股票 600733 北汽蓝 谷 46,080,000.00 公允价 值计量 78,982,148.07 60,566,423.60 139,548,571.67 60,566,423.60 其他非 流动金 融资产 自有资 金 境内外 股票 HK2188 泰坦能 源技术 87,294,759.55 公允价 值计量 29,725,581.31 -3,834,357.12 25,891,224.19 其他权 益工具 投资 自有资 金 境内外 股票 601328 交通银 行 171,500.00 公允价 值计量 113,344.00 10,305.08 123,649.08 10,305.08 交易性 金融资 产 自有资 金 境内外 股票 601919 中远海 控 16,960.00 公允价 值计量 24,420.00 6,300.27 30,720.27 6,300.27 交易性 金融资 产 自有资 金 期末持有的其他证券投资 0.00 -- 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 -- -- 合计 512,232,304.34 -- 711,940,017.52 60,583,028.95 -144,556,961.45 0.00 139,702,941.02 60,583,028.95 488,263,144.00 -- -- 证券投资审批董事会公告 披露日期 证券投资审批股东大会公 告披露日期（如有) （2）衍生品投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 衍生 品投 资操 作方 名称 关联 关系 是否 关联 交易 衍生 品投 资类 型 衍生 品投 资初 始投 资金 额 起始 日期 终止 日期 期初 投资 金额 报告 期内 购入 金额 报告 期内 售出 金额 计提 减值 准备 金额 （如 有） 期末 投资 金额 期末投资 金额占公 司报告期 末净资产 比例 报告 期实 际损 益金 额 期货 公司 非关 联关 系 否 期货 0 2021 年01 月01 日 2021 年12 月31 日 11,451.03 16,653.81 10,379.48 17,725.36 2.08% 2,527.44 商业 银行 非关 联关 系 否 期汇 0 2021 年01 月01 日 2021 年12 月31 日 144,549.17 4,381.95 140,167.22 16.43% 135.81 合计 0 -- -- 11,451.03 161,202.98 14,761.43 157,892.58 18.51% 2,663.25 衍生品投资资金来源 自有资金 涉诉情况（如适用） 无 衍生品投资审批董事会公告披 露日期（如有) 2020年02月29日 衍生品投资审批股东大会公告 披露日期（如有) 报告期衍生品持仓的风险分析 及控制措施说明（包括但不限于 市场风险、流动性风险、信用风 险、操作风险、法律风险等） 报告期内公司通过上海期货交易所进行期铜与期铝合约以及通过中国工商银行、中国农业 银行进行外汇远期结售汇合约的套期保值业务，公司选择实力雄厚、信誉度高、运作规范 的经纪公司及银行开展期货套期保值，建立了较为完善的管理办法及监督机制。公司通过 加强业务流程、决策流程和交易流程的风险控制，设立专门的期货与期汇领导小组等多种 措施控制风险，法律风险、信用风险、操作风险及流动性风险低，市场风险基本可控。 已投资衍生品报告期内市场价 格或产品公允价值变动的情况， 对衍生品公允价值的分析应披 露具体使用的方法及相关假设 与参数的设定 公司对报告期内与银行签订的远期结售汇交易合约依据金融机构提供的资产负债表日未 到期远期结售汇合同报价与合约约定的远期汇价的差异确认为交易性金融资产或负债；公 司对报告期内签订的期铜与期铝合约依据上海期货交易所提供的资产负债表日持有的相 应合约的结算价格与合同约定的期货价格的差异确认为交易性金融资产或负债。 报告期公司衍生品的会计政策 及会计核算具体原则与上一报 告期相比是否发生重大变化的 说明 否 独立董事对公司衍生品投资及 风险控制情况的专项意见 无 七、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 √ 适用 □ 不适用 交易 对方 被出 售资 产 出售 日 交易（未完）  |