[中报]皖通高速:皖通高速2021年半年度报告
原标题:皖通高速:皖通高速2021年半年度报告 公司代码：600012 公司简称：皖通高速 安徽皖通高速公路股份有限公司 Anhui Expressway Company Limited (于中华人民共和国注册成立的股份有限公司) 600012 (香港联交所股份代码：0995) 2021年半年度报告 2021年8月27日 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证 半 年度报告内容的真实、 准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责 任。 二、 公司 全体董事出席 董事会会议。 三、本半年度报告 未经审计 , 经本公司审核委员会审阅 。 四、 公司负责人 项小龙 、主管会计工作负责人 陶文胜 及会计机构负责人（会计主管人 员） 黄宇 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会 决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅第三节“管理层讨 论与分析”。本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成对投资者 的承诺。敬请广大投资者理性投资，并注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整 性 否 十、重大风险提示 本公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅第三节“管理层讨 论与分析”中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策部分的 内容。 十一、其他 √适用 □不适用 除特别说明外，本报告中金额币种为人民币。 本报告中如出现分项值之和与总计数尾数不一致的，乃四舍五入原因所致。 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ .................... 5 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ............... 7 第三节 管理层讨论与分析 ................................ ................................ ......................... 13 第四节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ......... 31 第五节 环境与社会责任 ................................ ................................ ............................. 35 第六节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ......... 39 第七节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ..................... 48 第八节 优先股相关情况 ................................ ................................ ............................. 52 第九节 债券相关情况 ................................ ................................ ................................ . 53 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ......... 54 备查文件目录 载有董事长亲笔签名的半年度报告文本； 载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名 并盖章的会计报表； 报告期内在《上海证券报》和《中国证券报》上公开披露过的 所有公司文件的正本及公告的原稿； 公司章程文本； 在其他证券市场披露的半年度报告。 第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 “本公司”、“公司” 指 安徽皖通高速公路股份有限公司 “本集团” 指 本公司、附属公司与联营公司合称本集 团 “安徽交控集团” 指 安徽省交通控股集团有限公司（即原安 徽省高速公路控股集团有限公司、安徽 省高速公路总公司） “招商公路” 指 招商局公路网络科技控股股份有限公 司（即原招商局华建公路投资有限公 司） “上交所” 指 上海证券交易所 “香港联交所” 指 香港联合交易所有限公司 “宣广公司” 指 宣广高速公路有限责任公司 “高速传媒” 指 安徽高速传媒有限公司 “新安金融” 指 安徽新安金融集团股份有限公司 “新安资本” 指 安徽新安资本运营管理股份有限公司 “宣城交投” 指 宣城市交通投资集团有限公司（即原宣 城市高等级公路建设管理有限公司、宣 城市交通投资有限公司） “宁宣杭公司” 指 安徽宁宣杭高速公路投资有限公司 “广祠公司” 指 宣城市广祠高速公路有限责任公司 “皖通典当” 指 合肥皖通典当有限公司 “皖通小贷” 指 合肥市皖通小额贷款有限公司 “华泰集团” 指 合肥华泰集团股份有限公司 “香港子公司” 指 安徽皖通高速公路股份（香港）有限公 司 “招商基金” 指 安徽交控招商产业投资基金（有限合 伙） “金石基金” 指 安徽交控金石并购基金合伙企业（有限 合伙） “招商基金管理公司” 指 安徽交控招商私募基金管理有限公司 “金石基金管理公司” 指 安徽交控金石私募基金管理有限公司 “信息产业公司” 指 安徽交控信息产业公司 “联网公司” 指 安徽省高速公路联网运营有限公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 安徽皖通高速公路股份有限公司 公司的中文简称 皖通高速 公司的外文名称 Anhui Expressway Company Limited 公司的外文名称缩写 Anhui Expressway 公司的法定代表人 项小龙 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 董汇慧 丁瑜 联系地址 安徽省合肥市望江西路520号 安徽省合肥市望江西路520号 电话 0551-65338697 0551-63738923、63738922、 63738989 传真 0551-65338696 0551-65338696 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、 基本情况变更简介 公司注册地址 安徽省合肥市望江西路520号 公司注册地址的历史变更情况 安徽省合肥市安庆路219号、安徽省合肥市长江 西路669号 公司办公地址 安徽省合肥市望江西路520号 公司办公地址的邮政编码 230088 公司网址 http://www.anhui-expressway.net 电子信箱 [email protected] 报告期内变更情况查询索引 无 四、 信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》《上海证券报》 登载半年度报告的网站地址 http://www.sse.com.cn http://www.hkex.com.hk http://www.anhui-expressway.net 公司半年度报告备置地点 上海市浦东南路528号上海证券交易所 香港皇后大道东183号合和中心46楼香港证券登 记有限公司 安徽省合肥市望江西路520号公司本部 报告期内变更情况查询索引 无 五、 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 皖通高速 600012 - H股 香港联合交易所 安徽皖通 0995 - 六、 其他有关资料 √适用 □不适用 截至2021年6月30日，本公司、附属公司与联营公司（本集团）的架构： 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比 上年同期增 减(%) 营业收入 1,687,650,616.38 818,868,119.89 106.10 归属于上市公司股东的净利 润 710,265,062.62 109,670,341.04 547.64 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润 691,841,524.36 93,856,675.48 637.13 经营活动产生的现金流量净 额 964,867,896.11 320,895,649.05 200.68 本报告期末 上年度末 本报告期末 比上年度末 增减(%) 归属于上市公司股东的净资 产 11,605,704,401.65 11,276,709,422.09 2.92 总资产 17,478,510,012.55 16,240,743,095.33 7.62 (二) 主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减(%) 基本每股收益（元／股） 0.4282 0.0661 547.81 稀释每股收益（元／股） 0.4282 0.0661 547.81 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.4171 0.0566 636.93 加权平均净资产收益率（%） 6.14 1.04 增加5.1个百分点 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 5.98 0.89 增加5.09个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 √适用 □不适用 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上 市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润 和归属于上 市公司股东的净资产差异情况 √适用 □不适用 单位：千元 币种：人民币 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准 则 710,265 109,670 11,605,704 11,276,709 按境外会计准则调整的项目及金额： 资产评估作 价、折旧/摊销 及其相关递延 税项 -1,105 -1,470 36,643 37,748 按境外会计准 则 709,160 108,200 11,642,347 11,314,457 (三) 境内外会计准则差异的说明： √适用 □不适用 为发行“H”股并上市，本公司之收费公路特许经营权、固定资产及土地使用权于 1996年4月30日及8月15日分别经一中国资产评估师及一国际资产评估师评估， 载入相应法定报表及香港会计准则报表。根据该等评估，国际资产评估师的估值高 于中国资产评估师的估值计人民币319,000,000元。由于该等差异，将会对本集团及 本公司收费公路特许经营权、固定资产及土地使用权在可使用年限内的经营业绩(折 旧/摊销)及相关递延税项产生影响从而导致上述调整事项。 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 129,860.38 计入当期损益的政府补 助，但与公司正常经营业 务密切相关，符合国家政 策规定、按照一定标准定 额或定量持续享受的政府 补助除外 2,185,427.18 与资产相关的政府补助系 本公司于2007年度收到隶 属江苏省交通厅的江苏省 高速公路建设指挥部关于 宁淮高速公路(天长段)的 建设资金补贴款，于2010 年度收到隶属安徽省交通 厅的安徽省公路管理局关 于合宁高速公路及高界高 速公路的站点建设资金补 贴款以及于2021年度收到 安徽省交通运输厅关于机 电系统优化工程的资金补 贴在本报告期的摊销额 除同公司正常经营业务相 关的有效套期保值业务 外，持有交易性金融资产、 衍生金融资产、交易性金 融负债、衍生金融负债产 生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资 产、衍生金融资产、交易性 金融负债、衍生金融负债 和其他债权投资取得的投 资收益 22,179,766.61 主要系本公司从银行购入 的浮动利率的结构性存款 所产生的收益 单独进行减值测试的应收 款项、合同资产减值准备 转回 8,008.50 除上述各项之外的其他营 业外收入和支出 352,950.86 少数股东权益影响额 -218,471.88 所得税影响额 -6,214,003.39 合计 18,423,538.26 十、 其他 √适用 □不适用 香港会计准则编制之主要财务数据及指标（未经审计） 单位：人民币千元 业绩摘要 截至六月三十日止六个月 增减（%） 二Ｏ二一年 二Ｏ二Ｏ年 营业额 1,720,601 871,025 97.54 除所得税前盈利 1,007,450 95,956 949.91 本公司权益所有人应占盈利 709,160 108,200 555.42 本公司权益所有人应占的基本 每股盈利（人民币元） 0.4276 0.0652 555.83 单位：人民币千元 资产摘要 于二Ｏ二一年 六月三十日 于二Ｏ二Ｏ年 十二月三十一日 （业经审计） 增减（%） 资产总额 17,524,788 16,286,343 7.60 负债总额 5,343,478 4,334,693 23.27 净资产总额（本公司权益持有 人应占资本及储备） 11,642,347 11,314,457 2.90 每股净资产（人民币元） 7.02 6.82 2.90 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 (一)报告期内公司所从事的主要业务 本公司于1996年8月15日在中华人民共和国安徽省注册成立，是中国第一家 在香港上市的公路公司，亦为安徽省内唯一的公路类上市公司。1996年11月13日 本公司发行的4.9301亿股H股在香港联合交易所有限公司上市。2003年1月7日本 公司发行的2.5亿股A股在上海证券交易所上市。截至2021年6月30日，本公司 总股本为1,658,610,000股，每股面值人民币1元。 本公司的主营业务为投资、建设、运营及管理安徽省境内的部分收费公路。公 司通过投资建设、收购或合作经营等多种方式获得经营性公路资产，为过往车辆提 供通行服务，按照收费标准收取车辆通行费，并对运营公路进行养护维修和安全维 护。收费公路是周期长、规模大的交通基础设施，具有资金密集型特点，投资回收 期长，收益相对比较稳定。 本公司拥有合宁高速公路（G40沪陕高速合宁段）、205国道天长段新线、高界 高速公路（G50沪渝高速高界段）、宣广高速公路（G50沪渝高速宣广段）、广祠 高速公路（G50沪渝高速广祠段）、宁淮高速公路天长段、连霍公路安徽段（G30 连霍高速安徽段）和宁宣杭高速公路等位于安徽省境内的收费公路全部或部分权 益。截至2021年6月30日，本公司拥有的营运公路里程已达557公里，总资产约 人民币17,478,510千元。此外，因高速公路呈网络运营的特点，本公司还为安徽交 控集团及其相关子公司的营运路段提供资产维护、收费和稽查管理、服务管理、养 护管理、机电和信息化管理等委托代管工作。截至目前代管的高速公路总里程达 3,825公里。 此外，本集团还积极探索及尝试高速公路沿线广告业务、类金融业务以及基金 投资业务等，以进一步拓展盈利空间并实现集团的可持续性发展。 二、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 本集团成立于1996年，为中国第一家在香港上市的公路公司，亦为安徽省内唯 一的公路类上市公司。 （一）本集团的核心业务是交通基础设施的特许经营，经营区域位于安徽省，地 理位置优越，区位优势明显，本集团所属的路段均为穿越安徽地区的过境国道主干 线，随着国家“长三角一体化”战略和“长江经济带”发展战略的实施，公司所辖路段的 路网经济效益将更加凸显。 （二）公司业绩优良且稳定，资信等级高，资产负债率低，偿债能力强。同时公 司经营较为稳健，投资者关系管理成效显著，资本市场关注度较高，这将为公司在 未来发展中借力股权融资和资本运作不断完善融资结构、借助资本市场发展壮大提 供有效保障。 （三）自上市以来，公司信息披露充分、公平、合规，向投资者展现了公开、诚 信的企业形象，公司通过积极的投资者关系管理在境内外取得了良好的社会反响和 影响力，公司长期坚持的高比例现金分红政策，更是获得了市场投资者的青睐与支 持，公司在境内外资本市场拥有稳定的投资者基础和良好的市场形象。 三、 经营情况的讨论与分析 报告期内，面对国内疫情常态化防控形势，本公司严格落实防疫政策，积极谋 划“十四五”有利开局，统筹推进各项经营发展工作，坚持聚焦主营业务，较好地完 成了上半年各项目标任务。 突出“严责任”，安全生产形势平稳。切实开展隐患排查，通过路段风险摸排及 汛期检查，排查事故多发及易拥堵路段并及时整改到位；积极践行社会责任，在春 运、重大节假日期间及恶劣天气情况下，有序调度，有效保证道路通畅；坚持抓好 疫情防控，落实常态化防控措施，积极跟进疫苗接种。上半年，公司未发生安全生 产责任事故。 聚焦“收好费”，营运管养提质增效。不断强化堵漏打逃，开展逃费、免费和绿 通车辆稽核等专项行动，高质量完成上半年堵漏补缴任务；持续优化路网运行，完 成联网收费系统升级改造，进一步推进ETC发行；探索推行信息化管理，多个管理 单位实现机电全业务信息化管理；优化道路管养机制，整合区域资源，实现养护管 理精准高效。 围绕“稳收益”，改革治理纵深推进。优化产业结构，合规推进皖通典当清算解 散；深化“三项制度”改革，拓宽选人用人渠道；进一步完善上市公司治理，信息披 露真实准确及时完整。 立足“强基础”，内控管理更加规范。持续推进制度建设，完善内控体系，完成 关键控制点有效性测试，建立了投资后评价制度；坚持依法治企，优化机构设置， 配置总法律顾问，发挥考核激励作用。 凸显“服务优”，司乘出行满意温馨。注重微笑服务标准、内涵、理念培训，促 进微笑服务长效开展，积极推动“微笑服务”向服务场景延伸。开展ETC服务提升专 项行动，通过“安徽ETC”APP和微信公众号及时推送消费明细等信息。 着眼“办实事”，职工群众点赞多多。用心用情为群众办实事，及时回应解决噪 音扰民、ETC服务及道路救援等群众投诉问题，增设声屏障；提升完善服务区基础 设施，助力司乘美好出行；主动服务基层，领导班子开展基层一线调研收集意见建 议，协调解决员工关心的实际问题，减轻基层负担。 报告期内主要经营情况 报告期内，按照中国会计准则，本集团共实现营业收入人民币1,687,651千元 （2020年同期：人民币818,868千元），同比上升106.10%；利润总额为人民币 1,008,921千元（2020年同期：人民币97,916千元），同比上升930.39%；未经审计 之归属于本公司股东的净利润为人民币710,265千元（2020年同期：人民币109,670 千元），同比上升547.64%；基本每股收益人民币0.4282元（2020年同期：人民币 0.0661元），同比上升547.81%。 按照香港会计准则，本集团共实现营业额人民币1,720,601千元（2020年同 期：人民币871,025千元），同比上升97.54%；除所得税前盈利为人民币1,007,450 千元（2020年同期：人民币95,956千元），同比上升949.91%；未经审计之本公司 权益所有人应占盈利为人民币709,160千元（2020年同期：人民币108,200千元）， 同比上升555.42%；基本每股盈利人民币0.4276元（2020年同期：人民币0.0652 元），同比上升555.83%。 收费公路业绩综述 2020年新冠肺炎疫情对本集团生产经营活动产生重大影响。随着经济有序复 苏，区域内公路运输及物流需求整体恢复，2021年上半年本集团经营的各条高速公 路通行费收入较去年同期均有较大幅度增长。报告期内，本集团共实现通行费收入 人民币1,646,047千元（税后）（2020年：人民币704,096千元），与2019、2020 年同期相比分别增长21.45%、133.78%。 经济发展、政策减免、路网变化等原因依然是影响本集团通行费收入的主要因 素。 2021上半年，面对复杂多变的国内外环境，中国政府持续巩固疫情防控和经济 社会发展成果，上半年实现国内生产总值532167亿元，同比增长12.7%，经济持续 稳定恢复；安徽省实现生产总值人民币20576.5亿元，同比增长12.9%。 报告期内，各项政策性减免措施继续执行。经测算，2021年上半年本集团各项 减免金额共计人民币3.38亿元。其中： 共减免绿色通道车辆约17.21万辆，减免金额约为人民币9,210万元；重大节假 日出口小型客车（7座及以下）流量达291.28万辆，免收金额约为人民币1.25亿 元；ETC优惠减免人民币1.16亿元，其中货车安徽交通卡优惠减免约人民币6,675 万元；其他政策性减免约人民币480万元。 收费公路的营运表现，还受到周边竞争性或协同性路网变化、相连或平行道路 改扩建等因素的影响。具体到各个公路项目，影响情况不同。 项目 权益 比例 折算全程日均车流量（架次） 通行费收入（人民币千元） 2021年 上半年 2020年 上半年 增减 （%） 2021年 上半年 2020年 上半年 增减 （%） 合宁高速公路 100% 36,271 27,583 31.50 584,199 256,587 127.68 205国道天长 段新线 100% 6,076 5,822 4.36 33,888 22,395 51.32 高界高速公路 100% 24,080 17,358 38.73 433,449 163,941 164.39 宣广高速公路 55.47% 32,040 22,366 43.25 322,785 130,976 146.45 连霍公路安徽 段 100% 18,536 16,468 12.56 133,176 66,080 101.54 宁淮高速公路 天长段 100% 42,455 41,691 1.83 59,126 28,170 109.89 广祠高速公路 55.47% 38,153 25,348 50.52 67,140 26,460 153.75 宁宣杭高速公 路 51% 5,128 4,019 27.59 62,311 31,040 100.74 项目 权益 比例 通行费收入（人民币千元） 2021年 上半年 2019年 上半年 增减 （ %） 合宁高速公路 100% 584,199 406,636 43.67 205国道天长段新线 100% 33,888 41,773 -18.88 高界高速公路 100% 433,449 349,070 24.17 宣广高速公路 55.47% 322,785 266,748 21.01 连霍公路安徽段 100% 133,176 153,400 -13.18 宁淮高速公路天长段 100% 59,126 52,550 12.51 广祠高速公路 55.47% 67,140 53,625 25.20 宁宣杭高速公路 51% 62,311 73,007 -14.65 项目 权益 比例 客货车比例 每公里日通行费收入（人民币元） 2021年 上半年 2021年 上半年 2020年 上半年 增减（%） 合宁高速公路 100% 71:29 24,087 17,730 35.85 205国道天长段新线 100% 38:62 6,241 6,912 -9.71 高界高速公路 100% 56:44 21,770 13,800 57.75 宣广高速公路 55.47% 70:30 21,230 14,437 47.05 连霍公路安徽段 100% 69:31 13,626 11,331 20.25 宁淮高速公路天长段 100% 82:18 23,333 18,631 25.24 广祠高速公路 55.47% 71:29 26,496 17,500 51.41 宁宣杭高速公路 51% 75:25 2,942 2,456 19.79 注： 1、以上车流量数据除205国道天长段新线及宁淮高速公路天长段外不包含重大节假日非 ETC车道通行的小型客车数据（其中2020年车流量数据还不包括小型客车免费时期的非 ETC 车道通行的小型客车数据及2020年2月17日0时至5月5日24时共79天免收的所有车辆数 据）； 2、以上通行费收入数据为含税数据，以上交通量数据分别由联网公司、天长管理处提供。 合宁高速公路 报告期内，继续受合宁高速公路“四改八”工程完工影响，部分前往南京及周 边城市的车辆重新选择合宁高速通行，该路段车流量和通行费收入继续保持增长态 势。 宁淮高速公路天长段 报告期内，随着江苏省内新路段开通，路网结构完善，高速公路的便捷、快速 吸引车辆通行高速公路，长途车辆增长尤为明显；江苏联网高速公路实施货车差异 化收费的优惠政策，6轴以上的货车参照6类货车执行收费标准，吸引部分货车重新 选择宁淮高速通行，货车流量同比增长较快。 205国道天长段新线 与205国道并行的101县道限高门架于2020年12月16日正式拆除，部分大型 货车改走该县道；且与205国道并行的204省道于2020年12月26日全线贯通，导 致部分车辆被分流，对205国道天长段通行费收入产生一定影响。 连霍高速公路安徽段 310国道与311国道萧县段大修后恢复通车，路况良好且无收费站，对连霍高速 东西线的部分大型货车、大型客车产生持续分流影响。且2021年5月8日至5月24 日萧县南站全封闭施工，部分车辆选择途径萧县南站的省道238通行，对连霍高速 效益产生短期不利影响。 高界高速公路 高界高速是国家高速公路网G50沪渝高速的组成部分，是我省东西向的重要过 境通道，随着疫情防控常态化后复工复产的有序进行，通行需求较快释放；该路段 北与合安高速相接，受合安高速公路方兴大道-马堰段“四改八”工程于2019年底完工 影响，对其效益带来一定利好。 宣广、广祠高速公路 宣广高速、广祠高速是国家高速公路网G50沪渝高速的组成部分，是我省东西 向的重要过境通道，随着疫情防控常态化后复工复产的有序进行，通行需求较快释 放，在春运期间反映尤为明显；平行道路（原老318国道）改扩建工程未全线完 成，部分车辆在通行改扩建完成的路段后选择走高速，带动宣广高速、广祠高速车 流量呈增长态势。 宁宣杭高速公路 报告期内，2021年5、6月份皖南地区进入汛期，暴雨等恶劣天气影响车辆出 行，对宁宣杭高速车流量及效益造成一定程度影响。 2020年11月13日起至2021年6月13日，狸桥站附近的010县道改扩建封闭施工， 前往江苏南京等地车辆改从269省道行驶，对宁宣杭高速宣狸段产生持续分流影响。 典当业务业绩综述 2012年6月，本公司与华泰集团共同设立合肥皖通典当有限公司。其中本公司出 资人民币15,000万元，占其注册资本的71.43%；华泰集团出资人民币6,000万元，占 其注册资本的28.57%。2015年两家股东同比例减资人民币5,250万元，皖通典当注册 资本现为人民币15,750万元。2020年，股东华泰集团变更为安徽华瑞包装有限公司， 出资金额及比例均未变。 报告期内，皖通典当个人房产抵押贷款业务实际发放项目3笔，累计放款人民币 155万元。本年无清收，累计核销不良项目金额人民币8,883.32万元，本期转回损失 准备人民币9.13万元，累计计提损失准备人民币3,265.77万元。 报告期内，皖通典当实现净利润人民币-92.51万元，较上年同期减少人民币 258.75万元。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影 响和预计未来会有重大影响的事项 □适用 √不适用 四、 报告期内主要经营情况 (一) 主营业务分析 1 财务报表相关科目变动分析表 单位 ： 元 币种 ： 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例 （ %） 营业收入 1,687,650,616.38 818,868,119.89 106.10 营业成本 627,068,511.26 663,472,914.27 -5.49 管理费用 51,639,309.40 40,392,214.4 27.84 经营活动产生的现金流量净额 964,867,896.11 320,895,649.05 200.68 投资活动产生的现金流量净额 358,626,024.44 -912,763,489.36 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 697,903,897.26 222,685,452.57 213.40 营业收入变动原因说明： 主要 系本集团上年同期因新冠肺炎疫情影响免收通行费所 致 。 营业成本变动原因说明： 主要 系本报告期高速公路委托管理业务模式变更所致 。 管 理费用变动原因说明： 主要 系本集团本报告期 管理人员增加所致 。 经 营活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要 系本集团上年同期因新冠肺炎疫 情影响免 收 通行费所致 。 投资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要 系本报告期赎回 浮动利率 银行 结 构性存款较上年同期增多所致 。 筹资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要 系宁宣杭公司本报告期取得银行 长期借款所致 。 （1）收入 报告期内，本集团实现营业收入人民币1,687,651千元（2020年同期：人民币 818,868千元），与上年同期相比大幅上升。其中，通行费收入为本集团的主要收入 来源。有关收入的具体分析如下： 单位：人民币千元 营业收入项目 2021年 上半年 所占比例(%) 2020年 上半年 所占比例(%) 增减比例（%） 高速公路业务 1,687,240 99.98 817,172 99.79 106.47 -通行费收入 1,646,047 97.53 704,096 85.98 133.78 -服务区收入 16,524 0.98 16,440 2.01 0.51 -其他业务收入 24,669 1.46 96,636 11.80 -74.47 典当业务 410 0.02 1,696 0.21 -75.81 合计 1,687,651 100.00 818,868 100.00 106.10 （2）主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位：人民币元 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减（%） 收费公路业务 1,662,571,420.54 614,786,192.31 63.02 130.74 5.24 增加44.09个 百分点 典当业务 410,219.42 0 不适用 -75.81 不适用 不适用 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减（%） 合宁高速公路 575,790,345.64 200,858,894.89 65.12 123.47 7.96 增加37.32个百 分点 205国道天长 段新线 32,273,869.04 20,263,346.24 37.21 51.32 -6.76 增加39.11个百 分点 高界高速公路 426,479,444.51 95,493,853.24 77.61 158.79 18.30 增加26.59个百 分点 宣广高速公路 313,383,924.23 72,745,327.27 76.79 146.45 -4.29 增加36.56个百 分点 连霍公路安徽 段 130,397,864.22 60,659,055.11 53.48 99.85 -0.78 增加47.18个百 分点 宁淮高速公路 天长段 58,564,601.82 23,755,099.57 59.44 105.36 33.51 增加21.83个百 分点 广祠高速公路 65,184,919.39 9,141,709.73 85.98 153.75 -7.75 增加24.55个百 分点 宁宣杭高速公 路 60,496,451.69 131,868,906.26 -117.98 100.75 0.81 增加216.10个 百分点 皖通典当 410,219.42 0 不适用 -75.81 不适用 不适用 合计 1,662,981,639.96 614,786,192.31 63.03 130.26 5.24 增加43.91个百 分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率 比上年 增减（%） 安徽省 1,662,981,639.96 614,786,192.31 63.03 130.26 5.24 增加 43.91个百分点 （3）费用 管理费用 报告期内，本集团的管理费用为人民币51,639千元（2020年同期：人民币 40,392千元），同比增长27.84%。管理费用增长系本报告期公司管理人员较上年同 期增加所致。 财务费用 报告期内，本集团的财务费用为人民币44,194千元（2020年同期：人民币 44,459千元），同比下降0.60%。财务费用与上年同期基本持平。 公允价值变动收益 报告期内，本集团的公允价值变动收益为人民币22,180千元（2020年同期：人 民币24,790千元），同比下降10.53%。公允价值变动收益下降系本报告期基金合伙 企业公允价值变动所致。 所得税 本年度，除香港子公司外，本公司、本公司的子公司和联营公司所适用的企业 所得税率均为25%（2020年：25%）。 报告期内，本集团所得税费用为人民币283,714千元（2020年同期：人民币 65,821千元），同比增长331.04%，系报告期营业收入增长所致。 增值税 自2016年5月1日起，本集团全面实行营业税改征增值税，本公司、宣广公 司、宁宣杭公司和广祠公司按通行费收入的3%及5%简易征收增值税；路损赔偿收 入适用0%税率；道路施救收入、高速公路委托管理收入、服务区经营收入之销项税 率为6%；按租金收入的5%简易征收增值税；皖通典当贷款利息收入之销项税率为 6%。 2 本期 公司 业务类型、 利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产 及 负债 状 况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期 末数占 总资产 的比例 （%） 上年期末数 上年期 末数占 总资产 的比例 （%） 本期期 末金额 较上年 期末变 动比例 （%） 情 况 说 明 货币资金 4,409,528,266.21 25.23 2,291,802,662.00 14.11 92.40 其他 应收款 216,960,915.27 1.24 154,286,108.85 0.95 40.62 交易性 金融资产 502,770,273.97 2.88 1,104,490,547.95 6.80 -54.48 短期 借款 0.00 0.00 295,283,701.39 1.82 -100 长期 借款 3,047,066,061.32 17.43 1,641,974,328.69 10.11 85.57 递延 收益 77,127,812.09 0.44 24,485,656.97 0.15 214.99 其他 应付款 616,664,207.23 3.53 144,649,352.66 0.89 326.32 长期 应付款 326,407,808.18 1.87 522,905,699.32 3.22 -37.58 应交 税费 152,151,314.66 0.87 277,608,151.35 1.71 -45.19 其他说明 货币资金增加主要系报告期通行费收入增长所致。 其他应收款增加主要系报告期末应收联网公司拆分通行费收入增加所致。 交易性金融资产减少主要系报告期赎回浮动利率银行结构性存款所致。 短期借款减少主要系本报告期本集团按期归还银行短期借款所致。 长期借款增加主要系本报告期宁宣杭公司取得银行长期借款所致。 递延收益增加主要系本报告期本集团取得机电系统优化工程资金补贴所致。 其他应付款增加主要系本报告期本公司宣告派发上年度股利所致。 长期应付款减少主要系本报告期宁宣杭公司归还少数股东借款所致。 应交税费减少主要系本报告期内完成2020年度企业所得税汇算清缴所致。 2. 境外资产 情 况 √适用 □不适用 (1) 资产规模 其中：境外资产1,928,335.34（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0.01%。 (2) 境外资产相关说明 √适用 □不适用 存放在境外的款项系本公司存放于香港派息户的活期港币存款、皖通香港的活 期港币存款及定期港币存款。 3. 截至报告期末主要资产受限情 况 □适用 √不适用 4. 其他说明 □适用 √不适用 (四) 投资状况分析 1. 对外股权投资总体分析 □适用 √不适用 报告期内本公司无新增股权投资（2020年同期：无）。 (1) 重大的股权投资 √适用 □不适用 本公司参与由招商公路牵头组成的投资联合体，拟收购土耳其伊斯坦布尔第三 大桥和北环高速公路及其运营养护公司51%的股权和股东贷款。其中本公司拟出资 4,819.5万美元，持有联合体香港SPV股份比例7%。截至本报告披露日，本公司尚 未支付投资款项。详情请参阅本报告“第六节重要事项”中“共同对外投资的重大关联 交易”部分。 (2) 重大的非股权投资 □适用 √不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 单位：人民币元 项目名称 期初余额 本期增加 本期减少 本期公允价值 变动 期末余额 交易性金融资产- 结构性存款 1,104,490,547.95 2,500,000,000.00 3,127,357,471.23 25,637,197.25 502,770,273.97 权益工具投资- 非上市公司股票 －新安金融 75,308,679.31 0.00 0.00 0.00 75,308,679.31 －新安资本 25,222,208.79 0.00 0.00 0.00 25,222,208.79 －皖通小贷 15,000,000.00 0.00 0.00 0.00 15,000,000.00 －招商基金管 理公司 1,056,374.35 0.00 0.00 83,642.16 1,140,016.51 －金石基金管 理公司 1,738,756.29 0.00 0.00 196,647.09 1,935,403.38 其他非流动金融资产 -基金投资 －招商基金 124,093,137.45 0.00 0.00 -5,099,312.13 118,993,825.32 －金石基金 135,232,902.21 0.00 0.00 1,641,881.49 136,874,783.70 合计 1,482,142,606.35 2,500,000,000.00 3,127,357,471.23 22,460,055.86 877,245,190.98 (五) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (六) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 单位：人民币千元 公司名称 本集团 应占股 本权益 注册资本 2021年 6月 30日 2021年 1-6月 主要业务 总资产 净资产 营业收入 净利润 宣广公司 55.47% 111,760 949,580 606,016 314,339 169,759 宣广高速公路的建设 、管理及经营 宁宣杭公 司 51% 300,000 4,405,997 316,282 64,804 -161,838 高等级公路建设、设 计、监理、收费、养 护、管理、技术咨询 及广告配套服务 广祠公司 55.47% 56,800 307,590 234,098 66,042 42,473 广祠高速公路的建设 、管理及经营 高速传媒 38% 50,000 465,535 362,267 59,771 18,727 设计、制作、发布、 代理国内广告 新安金融 6.62% 1,900,000 3,272,597 2,636,706 75,792 48,083 金融投资、股权投资 、管理咨询 新安资本 6.62% 1,120,000 2,297,718 1,315,407 70,425 46,511 互联网金融服务、网 络信息服务、典当等 业务 皖通典当 71.43% 157,500 81,366 75,794 410 -925 动产质押典当业务、 财产权利质押典当业 务、房地产抵押典当 业务 皖通小贷 10% 150,000 122,743 120,417 3,140 2,971 发放小额贷款、小企 业管理咨询、财务咨 询 皖通香港 100% 1,817 1,798 1,702 0 -19 公路类企业；经营范 围为境外公路建设、 投资、运营等相关咨 询与技术服务，目前 尚未开始运营 交控招商 产业基金 6.64% 3,000,000 1,828,430 1,791,626 239,304 224,079 交通、服务、节能环 保等领域的投资 交控金石 并购基金 6.64% 3,000,000 2,072,334 2,060,850 37,259 25,775 股权投资、资产管理 、企业管理咨询 交控招商 私募基金 管理公司 2.5% 30,000 49,553 45,601 12,215 3,346 交控招商产业基金的 日常管理和投资咨询 交控金石 私募基金 管理公司 2.5% 30,000 80,729 77,416 10,843 7,866 交控金石并购基金的 日常管理和投资咨询 信息产业 公司 10% 60,000 78,503 59,164 14,475 -5,210 交通收费系统建设、 运营与服务；计算机 软件开发；信息系统 集成服务等 (七) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 五、 其他披露事项 (一) 可能面对的风险 √适用 □不适用 宏观经济形势变化和行业政策变化 收费公路行业对宏观经济的变化具有敏感性。宏观经济的变动直接影响公路运 输需求，进而影响到各收费项目的交通流量表现以及本集团的经营业绩。在国内疫 情防控常态化背景下，2021年上半年中国GDP同比增长12.7%，经济运行稳步复 苏；但当前国际形势错综复杂，整体上看仍存在较大的不确定性。2021年全国交通 运输工作会议指出要加快建设交通强国，巩固拓展疫情防控和经济社会发展交通运 输成果，扎实做好“六稳”工作，全面落实“六保”任务，着力优化综合立体交通网络， 着力发展现代物流，着力提升服务供给质量，着力构建统一开放的交通运输市场， 着力促进高水平对外开放，着力统筹发展和安全，确保“十四五”开好局。此外，全 国路网并网切换、提高ETC使用率、货车通行费计费方式调整、高速公路差异化收 费等政策的实施长期有利于提高收费公路效率，但中短期导致高速公路成本投入持 续增加，预计也将对公司的经营业绩产生影响。 应对措施：本集团坚持疫情常态化防控和加快企业高质量发展两手抓、两手 硬，在从严从实抓防疫的同时积极推进各项经营发展工作，确保完成各项目标任 务；积极面对营运管理工作变革，认真研判路网车流量及车型结构变化的特点，深 度研究政策要点，完善收费管理模式，提高通行能力，通过精细化管理降低政策执 行的管理成本支出。 主营业务收入增长空间收窄 随着高速公路网的进一步加密完善，平行线路和可替代线路将不断增加，路网 分流对公司通行费收入增长带来负面影响。且安徽省高铁总里程已进入全国第一方 阵，私家车及城乡客运一体化亦迅速发展，公路客运替代分流严重，多元化货运对 公司产生不利影响。目前，集团大部分路段通车时间较长，已进入成熟期，路况损 害情况日益严重，后期道路养护成本增加。新通车路段尚未形成路网效应，各类政 策减免金额持续上升等都对本集团收费公路项目的经营业绩产生影响。 应对措施：本集团所辖路段均为穿越安徽地区的国道主干线，本集团 将与政府和 大股东加强沟通，及时了解路网规划、项目建设进度等信息。提前进行路网专题分析、 合理预测相关项目对本公司现有项目车流量的影响。充分利 用安徽的区位交通优势， 通过完善道路指示标示，扩大路由宣传推介，变被动为主动，积极利用信息化优势开 展路段营销。 特许经营权到期风险 收费公路资产因为特许经营权方式而具有相对的垄断性，但其特许经营权具有 一定的收费年限限制，收费期限届满后公路经营企业的可持续发展面临重大挑战。 公司主营路产资源已进入成熟期，除宁宣杭项目外其他路产经营期限均已过半，若 公司现有高速公路收费期限届满而无其他新建或收购的经营性高速公路项目及时补 充，将对公司的可持续发展造成不利影响。 应对措施：本集团将紧抓长三角一体化国家战略机遇，加快推进打通省际“断头 路”，改善项目对公司业绩的负面影响。疫情后，国家加快5G、数据中心等新型基 础设施建设进度，在全国范围内掀起新一轮基建投资热潮，为公司进行相关多元化 发展提供了新的发展机遇。 (二) 其他披露事项 √适用 □不适用 下半年，本集团将继续围绕主业扎实开展工作，为“十四五”争取有利开局。 1、以道路保通保畅为核心，压实安全保畅责任 积极构建科学合规、符合实际的标准化安全管理模式。严格涉路施工审批，加 大安全监管，消除道路通行安全隐患。做好“十一”、雨季汛期等重大节假日、重点 时段道路保畅和应急处置。提前做好冬季除雪保畅准备。 2、以服务美好出行为目标，精细营运管养 重新构建AI框架的稽查平台，建设省级绿通查验平台，开展“一路三方”治理逃 费行为专项整治等活动。进一步完成省政府“两个系统”和“视频云联网”重点建设项目 工作。推进“数字营运”平台建设，建设集监测、调度、管理、应急、服务于一体的 智慧高速云控平台，开展营运业务系统整合，实现核心业务数字化和信息化。 (三)资金流动性、财政资源及资本结构（按香港会计准则） 本集团资本管理政策的目标是为了保障本集团能够持续经营，从而为股东提供 回报，并使其他利益相关者获益，同时维持最佳的资本结构以降低资本成本。 为了维持或调整资本结构，本集团可能会调整支付给股东的股利金额、向股东 返还资本、发行新股或出售资产以减低债务。 本集团利用资本负债比率监控其资本。该比率按照债务净额除以总资本计算。 债务净额为总借款(包括短期借款、长期借款和长期应付款等)减去现金和现金等价 物。总资本为合并资产负债表中所列示的股东权益与债务净额之和。 报告期内，本集团经营活动现金流量净额为人民币668,915千元，主要系报告期 内通行费收入大幅上升所致。 报告期内，本集团投资活动现金流量净额为人民币592,932千元，主要系报告期 内赎回银行结构性存款所致。 报告期内，本集团筹资活动现金流量净额为人民币759,595元，主要系报告期内 取得银行长期贷款所致。 报告期内，本集团累计从银行取得贷款人民币17.27亿元（2020年1-6月：人 民币2.95亿元），截至报告期末尚有银行贷款余额人民币32.28亿元（2020年12月 31日：人民币20.71亿元），全部为长期借款，主要系本集团为建造宁宣杭高速公 路而向银行借入的浮动利率借款以及为合宁扩建借入国开专项基金，年利率为 1.20%至4.90%（2020年12月31日：1.20%至4.90%），本金于2021年至2040年 期间偿还。 本集团拥有良好的信贷评级，于2021年6月30日获得的授信总额度为人民币 40.62亿元，尚未使用额度为人民币8.34亿元。 就本集团借贷、所持现金的货币单位，其组成及分布与2020年12月31日的大 致相同。 由于本集团之收入及开支主要以人民币为单位，本集团并不预期经营活动会产 生重大货币风险。本集团亦无订立外汇对冲安排管理外汇风险（2020年同期： 无）。 第四节 公司治理 一、股东大会情况简介 会议届次 召开日期 决议刊登的指定网站的 查询索引 决议刊登 的披露日 期 会议决议 2020年年 度股东大 会 2021-05-21 《上海证券报》 《中 国证券报》 http://www.sse.com.cn http://www.hkex.com.hk http://www.anhui- expressway.net 2021-05-22 审议通过《董事会2020 年度工作报告》《监事 会2020年度工作报告》 《2020年度经审计财务 报告》《2020年度利润 分配预案》《关于续聘 2021年度核数师及授权 董事会决定其酬金的方 案》《关于选举程希杰 先生为本公司新任监事 的议案》《关于授权董 事会增发A股及/或发行 H 股股份一般性授权的 议案》 表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □适用 √不适用 （未完）  |