华强科技:华强科技首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书
原标题:华强科技:华强科技首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书 科创板 风险提示 本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科 创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点， 投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本 公司所 披 露 的风险因素，审慎作出投资决定。 湖北华强科技股份有限公司 （ Hubei Huaqiang High - tech CO., LTD. ） （ 中国（湖北）自贸区宜昌片区生物产业园东临路 499 号 ） hqtc-100-4-4 首次公开发行股票并在科创板上市 招股 说明 书 保荐机构 （主承销商） （ 深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路 128 号前海深港基金小镇 B7 栋 401 ） 声 明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺 招股说明书及其他信息披露 资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整 性承担个别和连带的法律责任。 发行人 控 股股东、实际控制人承诺本 招股说明书不存在虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责 任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证 招股说明书中 财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制 人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人 招股说明书及其他信息披露资料 有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受 损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的 文 件 有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投 资者损失。 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注 册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对 发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任 何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由 发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自 行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引 致 的投资 风险。 发行概况 发行股票类型 人民币普通股（ A 股） 发行股数 新股发行数量 为 8,620.62 万股 ，占发行后公司总股本的 比例为 2 5.02 % ； 本次发行全部为新股发行，不涉及股东公开发售股份 的情形 。 每股面值 人民币 1.00 元 每股发行价格 人民币 3 5.09 元 发行日期 2 021 年 1 1 月 2 5 日 拟 上市的证券交易所和 板块 上海证券交易所科创板 发行后总股本 34,450 万股 保荐人（主承销商） 华泰联合证券有限责任公司 招股 说明书 签署日期 20 2 1 年 1 2 月 1 日 重大事项提示 本公司特别提 请 投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本 招股 说明书正文内容，并特别关注以下重要事项 。 一、关于 1 07 产品收入确认及会计差错更正情况的说明 （一） 107 产品收入确认及会计差错更正基本情况 107 产品系发行人核心产品之一，为军方现役最新型专用防毒面具。 2009 年开始立项研制， 2018 年正式定型， 2019 年开始军检交付军方，历时约 10 年，产品技术状态、采购成本与立项研制时相比，均发生了重大变化。由于军 方需求较为紧迫， 107 产品定型后，军方即与发行人签订采购合同，采购合同 仍沿用订购目标价格。但是，由于部分配 套 件系根据军方要求专门设计研制， 采购价格需要军方延伸审价确定，发行人组织 107 产品的生产时与主要配套件 供应商未能就采购价格达成一致意见，向供应商采购配套件时签订开口合同， 实际按照协商的进度款结算并支付。 2020 年 5 月，军方完成对 107 产品的现场审价程序并签署《审价协商纪 要》，约定了 107 产品的价格，并对主要配套件进行了延伸审价。同时，发行人 与 107 产品配套厂商均认可之前基于开口合同所采购的配套件按照《审价协商 纪要》约定的价格执行。 发行人依据上述情况，对于 2019 年已军检验收的 107 产品未确认收入，在 20 2 0 年 5 月取得军方签署的《审价协商纪要》后，按照《审价协商纪要》约定 的价格将该部分 107 产品的收入确认在当期。上述处理未能充分考虑军品可能 出现的军方现场审价时间晚于军检验收时间的情形，可能造成收入确认时间晚 于军检验收时间的情况，未能有效保证收入确认的及时性。 为规范收入确认的会计处理，保证军品收入确认的及时性，发行人对 2019 年已军检验收的 107 产品的收入确认时点进行了调整，在 2019 年军检完成取得 军检合格证时以参照军品审价规则测算的预估价格作为暂定价确认收入。在 2020 年取得《审价协商纪要》后，调整暂定价 、 并在当期对价差进行调整。 2021 年 9 月 28 日，公司召开董事会审议通过了会计差错更正的议案，并相 应对公司财务报表进行追溯调整。上述会计差错更正事项对主要财务数据的影 响详见本 招股说明书“ 第八节 财务会计信息与管理层分析 ” 之 “ 三、主要会计 政策和会计估计 ” 之 “ （二十）重要会计政策、会计估计的变更及会计差错更 正 ” 之 “ 4 、重要会计差错更正 ” 。 （二）会计差错更正的性质、重要性及累计影响程度 发行人上述会计差错更正属于会计判断事项导致的调整事项，对公司无重 大 实质 影响，具体如下： 单位：万元 项目 2020 年度 / 20 2 0 年 12 月 31 日 2019 年度 / 2019 年 12 月 31 日 调整前 调整后 影响比例 调整前 调整后 影响比例 净利润 20,119.40 17,619.96 - 12.42% 11,017.96 13,007.74 18.06% 扣除非经常损益后 归母净利润 9,126.44 6,627.01 - 27.39% 8,417.37 10,407.15 23.64% 净资产 116,316.56 115,806.90 - 0.44% 93,014.11 95,003.89 2.14% 注：上述会计差错 更 正事项对 2018 年度财务报表无影响。 发行人已对 2019 年度和 2020 年度的财务报表进行了会计差错更正。发行 人不存在故意遗漏或虚构交易、事项或者其他重要信息，滥用会计政策或者会 计估计，操纵、伪造或篡改编制财务报表所依据的会计记录等情形。 发行人会计差错更正累计净利润影响数未达到当年净利润的 20% ，对净资 产的影响数未达到当期末净资产的 20% ，符合《企业会计准则第 28 号 —— 会计 政策、会计估计变更和会计差错更正》的规定，不存在会计基础工作薄弱和内 控缺失的情形。 （三） 公司对军品收入确认具体方法整改落实的情况 关 于 军品收入确认， 对于军方已完成审价的军品，公司在满足收入确认条 件时按军方审定价确认收入； 对于尚未完成审价的产品，公司在满足收入确认 条件时，按暂定价确认收入 ， 后期在收到军品审价文件后，在当期调整收入。 对于尚未完成审价的军品，暂定价格的确定依据和标准根据军品的类型存 在一定差异。协作配套军品的直接客户一般为下游主机厂商，在产品军检合格 并经下游主机厂商签收后，主要风险报酬已转移，可按照商品销售收入准则确 认收入。其中，已完成审价的，按照军审价确认收入；未完成军方审价的，按 照暂定价确认收入，暂定价根据是否已履行军方现 场 审价程序可采取两种方式： （ 1 ）对于已履行军方现场审价程序并取得军方指导意见的，以军方指导意见中 的价格作为暂定价；（ 2 ）对于未履行军方现场审价程序的产品，暂定价由供销 双方参照同类型产品的销售价格或根据审价原则协商确定。 直接解缴部队军品的客户为军方， 与协作配套军品不同，发行人无法通过 协商与军方确定暂定价，需以军方履行相应审价程序后给出的指导意见为准。 根据军方审价机制及流程，对于直接解缴部队的军品，在军方审价完成前，军 方认可的暂定价主要为合同价或军方履行现场审价程序后签署的审价协商纪 要、议价纪要或者同等效力的 文 件约定的价格。 合同价一般为立项研制时初步 确定的订购目标价格，如军品研发周期较长，可能出现合同价与最终军审价出 现较大差异的情况；审价协商纪要约定的价格系军方审价部门履行现场审价程 序后确定的价格，经配套件延伸审价及成本审核，一般与最终军审价格差异较 小。实务中，由于军品研发周期较长、军方需求紧迫以及审价计划等多重因素 的影响，可能出现军品军检验收时，合同价严重偏离实际情况但军方未能及时 履行现场审价程序给出新的暂定价的情况。为应对军品收入确认过程中可能出 现的特殊情况， 保证收入确认的及时性， 公司对直接解缴部队军品收入 确 认方 法进行了 整改 ，具体调整情况如下： 项目 调整前 调整后 收入确 认方法 （ 1 ）对于军方已完成审价的产品，在 取得军检合格证时，按军方审定价确 认收入； （ 2 ）对于军方尚未完成审价的产品， 在取得军检合格证时，已取得军方认 可的暂定价的按暂定价确认收入，后 期在收到军品审价文件后，在当期调 整收入。暂定价格未取得的，暂不确 认收入，在取得暂定价的当期确认收 入。 （ 1 ）对于军方已完成审价的产品，在取得军检 合格证时，按军方审定价确认收入； （ 2 ）对于军方尚未完成审价的产品，在取得军 检合格证时，按暂定价确认收入，后期在收到 军 品审价文件后，在当期调整收入。如军方已 履行现场审价程序，以履行现场审价程序后签 署的审价协商纪要、议价纪要或者同等效力的 文件约定的价格作为暂定价格。对于军方尚未 履行现场审价程序的，以合同价作为暂定价； 如合同价严重偏离实际情况，则以参照军品审 价规则测算的预估价格作为暂定价格。 发行人调整后的军品收入确认方法详见本 招股说明书“ 第八节 财务会计信 息与管理层分析 ” 之 “ 三、主要会计政策和会计估计 ” 之 “ （十八）收入 ” 之 “ 4 、公司军品收入确认的具体政策 ” 。 （四） 107 产品在 2 019 年以预估价作为暂定价确认收入并在 2 0 2 0 年根据审价 协商纪要调整暂定价具有合理性 对于 尚未完成军方审价的军品，军工企业 通常按暂定价首次确认收入， 后 期在收到军品审价文件后，在当期调整收入。 107 产品在 2019 年军检验收时以 预估价作为暂定价确认收入，在 2020 年《审价协商纪要》签署后调整暂定价、 并在当期对价差进行调整，主要系 107 产品的研制定型、生产交付和审价过程 中均存在较强的特殊性所致。 107 产品因其研制周期较长，技术状态、采购成本与立项研制时相比，均 发生了重大变化，具有较强的特殊性。一方面，因军方需求较为紧迫， 107 产 品定型后，军方即与发行人 签 订采购合同，采购合同仍沿用订购目标价格，导 致合同价严重偏离实际情况；另一方面，由于军改等因素的影响，军方审价计 划有所推迟，在 2019 年军检交付 107 产品时，仍未能取得审价协商纪要等审价 文件，无法取得军方认可的新的暂定价格。考虑到军品审价计划存在较大的不 确定性，为保证收入确认的及时性，准确地反映发行人的生产经营情况，发行 人在 2019 年以根据审价规则 测算 的合理预估价作为暂定价确认收入。 2020 年 5 月，军方审价部门完成了对 107 产品的现场审价程序并签署审价 协商纪要，审价协商纪要约定的价格为军方认可的最新的 10 7 产品价格。由于 取得审价协商纪要至最终军审批复的时间周期仍存在较大的不确定性，可能长 达 2 - 3 年的时间。为保证收入确认的及时性和准确性，发行人根据取得的最新 证据对 107 产品执行的暂定价进行了调整， 在最终审价批复前，以《审价协商 纪要》价格作为暂定价确认收入，并在当期对 2019 年军检交付的 107 产品价差 进行调整。 上述会计处理能够充分考虑军品生产销售过程中可能出现的特殊情况，保 证收入确认的及时性和准确性，符合军工行业惯例，具有合理性。 该部分 107 产品对公司 2019 年度和 2020 年度收入及 毛利 的影响金额如下： 单位 ： 万元 项目 2020 年度 2019 年度 营业收入 4,753.15 42,328.00 毛利 6,386.70 3,361.89 二 、特别风险提示 本公司提醒投资者认真阅读本 招股说明书的 “ 风险因素 ” 部分，并特别注 意下列事项： （ 一 ）军品订单波动的风险 报告期 各期 ，公司军品收入占主营业务收入的比例分别为 53.83% 、 82.84 % 、 64.48% 和 30.76 % 。报告期各期末，公司军品在手订单规模分别为 49,710.09 万元、 36,682.32 万元 、 19,019.15 万元 和 15,604.30 万元 ，各期末军品 在 手订单规模呈现下降趋势，主要系个体防护装备中 107 产品、 115 产品的期 末在手订单大幅减少所致。 报告期各期末，公司 107 产品在手订单分别为 33,728.20 万元、 14,850.00 万 元和 3,070.10 万元 和 0 万元 ， 115 产品在手订单占比分别为 14,750.00 万元、 21,682.50 万元 、 6,182.40 万元 和 0 万元 。 报告期 末， 公司 107 产品和 115 产品 在手订单大幅下降的原因系 2021 年是 “ 十四五 ” 规划第一年，军方未来五年装 备采购总体计划规划尚在制定过程中，对 107 产品、 115 产品等个体防护装备 的年度增 加 订单计划仍未下达所致。 鉴于 107 产品和 115 产品均为军方最新一代现役装备，正式定型列装部队 时间较短，军方后续对该类型装备的需求仍可能增加。但是，因军方采购计 划、时间、数量等均存在不确定性，公司 107 产品、 115 产品等个体防护装备 后续追加订单也相应存在不确定性。 如果因国家国防战略等原因导致军费支出 预算调整，或受国际形势以及军方短期采购需求变化等因素的影响，军方改变 采购计划或延长采购周期，公司将面临突发订单延迟甚至订单取消的情况，导 致军品销售收入结构变化、销售收入实现时间延后甚至销售收入大幅下滑的情 况 ，从而 对 公司的 经营业绩和 盈利能力产生不利影响。 （ 二 ） 军方采购方式调整的风险 报告期内，公司获取军方订单的方式主要有单一来源采购、竞争性谈判。 2018 年之前，公司主要军品均为单一来源采购方式。 2019 年，军方将防毒服列 入有限竞争类装备， 115 产品的采购方式由单一来源采购变更为竞争性谈判， 虽然公司作为第一成交单位，承担 70% 的订购任务，但较单一来源采购方式， 公司 115 产品的订单数量有所下降，对公司的经营业绩造成一定影响。未来如 军方将公司其他型号军品的采购方式由单一来源采购变更为 竞争性谈判 ，则可 能对公司经营业绩造成不 利 影响。 （ 三 ） 客户集中度高及大客户依赖风险 报告期内，公司前五大客户（合并口径）的销售金额分别为 45,530.87 万 元、 136,347.58 万元 、 53,251.13 万元 和 42,556.40 万元 ，占公司各期营业收入的 比重分别为 61.25% 、 8 2 . 76 % 、 63.76 % 和 69.07% ，公司客户集中度较高。 2018 - 2020 年度 ，公司对 第一大 客户单位 A 的销售收入分别为 34,138.89 万 元、 114,651.00 万元 、 32,272.91 万元，占营业收入的比例分别为 45.92% 、 6 9 . 59 % 和 38.64 % 。单位 A 系 陆 军装备采购部门。报告期内，单位 A 主要向公 司采购防毒服、防毒面具等个体防护装备，用于配发陆军各部队。 2021 年 1 - 6 月，公司对第一大客户 国药集团下属子公司的销售收入为25,874.62万元，占营 业收入的比重为42.00%，主要为新冠疫苗用丁基胶塞。 因此， 基于军方 以及国药集团 采购较为集中的特点，在较长一段时间内， 公司仍不可避免地存在客户集中度较高和大客户依赖的风险。 如果公司无法保 证在军方 及国药集团 的供应商体系中持续保持优势，无法继续维持与军方 及国 药集团 的合作关系，或客户对公司主要产品的需求产生变化 ， 则可能对 公 司经 营构成不利影响。 （ 四 ） 境外 采购 的风险 公司医药包装产品的主要原材料包括丁基橡胶、高阻隔性膜材料、塑料粒 子等，主要供应商集中在美国、欧洲、俄罗斯和日本等国家和地区。报告期 内， 进口 卤化丁基橡胶主要原产地为俄罗斯，进口卤化丁基橡胶采购金额占卤 化丁基橡胶总采购金额的比例分别为 99.25% 、 98.71% 、 99.50% 和 99.92% 。 进 口 高阻隔性膜材料主要原产地为美国，进口高阻隔性膜材料采购金额占高阻隔 性膜材料总采购金额的比例 分别 为 100.00% 、 99.99% 、 99.88% 和 78.38% ，公司 主要原材料供应存在 较 大程度的对外依存。 如果外贸环境出现重大不利变化，或者因国际政治关系导致公司的相关原 材料供应不足或价格出现大幅波动的情况，将对公司的生产经营和成本控制带 来不利影响，从而导致公司盈利能力受到不利影响。 三 、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 （一） 整体经营情况 财务报告审计截止日至本 招股说明书签署日，公司经营状况正常，公司所 处行业的产业政策等未发生重大变化，公司业务经营模式、采购规模及采购价 格、销售 模式 及销售价格、主要客户及供应商构成、税收政策以及其他可能影 响投资者判断的重大事项等均未发生重大变化。 （二） 2 021 年 1 - 9 月 主要财务信息 公司财务报告审计截止日为 202 1 年 6 月 3 0 日。公司 202 1 年 9 月 3 0 日的 合并及母公司资产负债表， 202 1 年 1 - 9 月的合并及母公司利润表、合并及母公 司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表以及财务报表附注未经审计， 但已由大信会计师事务所（特殊普通合伙）审阅并出具了《审阅报告》（大信阅 字 [2021] 第 1 - 10010 号）。 截至 2021 年 9 月 30 日，公司资产负债状况良好，资产总额为 264,605.34 万元， 较上年末 增长 1 4.49 % ； 归属于母公司所有者的权益为 144,310 . 30 万元， 较上年末增长 24.61% 。公司资产负债规模稳定 增长 。 2021 年 1 - 9 月，公司实现营业收入 101 , 100.13 万元， 较去年同期 增长 96.66 % ； 归属于母公司股东的净利润 30,895.70 万元， 较去年同期 增长 111.35% ； 扣除非经常损益后归属于母公司股东的净利润 28,041 . 89 万元，较去 年同期 增长 487.63 % 。 2021 年 1 - 9 月，公司经营活动产生的现金流量净额为 - 4,316.35 万元， 较去年同期增长 82.07% ， 经营活动现金净流量较去年同期大幅 改善 。 2021 年 1 - 9 月，公司 营业收入及净利润 水 平较去年同期大幅增长，主要系 2 021 年以来，随着国内新冠疫情得到有效管控，公司经营计划有序开展，新冠 疫苗配套胶塞产品逐步放量，促使公司业绩大幅提升。 2 021 年 1 - 9 月，公司 扣 非后 归母净利润的增长幅度大于归母净利润、营业收入增长幅度，主要原因系： （ 1 ） 2021 年 1 - 9 月，受新冠疫苗胶塞需求拉动，毛利率较高的覆膜胶塞销售收 入大幅 提高 ，带动了公司利润水平的大幅提 升 ；（ 2 ） 2 020 年 1 - 9 月 , 公司因搬迁 确认了较大金额的资产处置收益。 （ 三 ） 2 021 年 度 经营情况预计 公司基于目前已实现的经营业绩、在手订单、市场环境 等 情况，经初步测 算， 2021 年度实现营业收入约 130,000 万元至 140 , 000 万元，同比增长 5 5 . 67 % 至 6 7 . 64 % ；预计实现归属于母公司股东的净利润 32 , 000 万元至 35 , 000 万元， 同比增长 81.61% 至 98.64% ； 预计实现扣除非经常性损益后归属于母公司股东 的净利润 28 , 000 万元至 31 , 000 万元，同比增长 322.51% 至 367.78% 。 2 021 年 度 ，公司经营业绩同比大幅增长，主要系新冠疫苗胶塞需求拉动， 毛利率较高的覆膜胶塞销售收入大幅增加所致。 上述 2021 年 度 财务数据为公司初步 预测 数据，未 经 会计师审计或审阅，不 构成公司的盈利预测或业绩承诺。 四 、新冠疫情对公司经营情况的影响及公司参与新冠疫情防控工作 的情况说明 公司位于湖北省宜昌市， 邻近 本次新冠疫情爆发中心湖北省武汉市。湖北 省于 2020 年 1 月 24 日启动重大突发公共卫生事件一级响应，自 5 月 2 日起下 降为二级响应，自 6 月 13 日起进一步下降为三级响应。宜昌市于 2020 年 1 月 25 日至 3 月 16 日期间因新冠疫情封城 52 天。 公司积极响应政府号召，紧抓疫情防控，确保有序复工复产，做到了零疑 似、零感染。公司从 2 020 年 1 月 26 日开始陆续向宜昌地区及国外捐赠防护 服 、口罩等防疫物资。从 2 020 年 2 月 3 日开始复工复产（ 2 020 年 3 月 26 日全 面复工），公司利用自身专业和技术迅速转产防疫物资，投资 3,500 余万元实施 医用防护服和口罩生产线扩能改建项目建设，在疫情防控和防疫物资保供方面 履行了社会责任。公司获得 “ 湖北省抗击新冠肺炎疫情先进集体 ” 称号，医用 防护口罩生产线建设项目工作组获得 “ 中央企业抗击新冠肺炎疫情先进集体 ” 称号，公司一名员工获得 “ 全国抗击新冠肺炎疫情先进个人 ” 称号并在人民大 会堂接受表彰。 新冠疫情对公司生产经营产生一定程度的影响 ， 受到复工复产时间的影 响，公司个体 防 护装备、集体防护装备以及药用丁基胶塞等产品总体上产量低 于去年同期。 目前新冠疫情仍在美国、印度、欧洲等全球主要国家和地区蔓延，形势严 峻，同时国内疫情仍存在再次爆发的风险。如果新冠疫情再次爆发，可能对公 司的研发、生产和销售造成冲击，可能对公司的经营业绩造成不利影响。 新冠疫情对公司生产经营、财务状况、订单或重大合同的履行情况的影响 以及主要客户、供应商停复工情况，客户取消或推迟订单、供应商延期交货的 具体情况详见本 招股说明书“ 第八节 财务会计信息与管理层分析 ” 之 “ 十 四 、 新冠疫情对发行人的影响情况分析 ” 。 目 录 声 明 ................................ ................................ ................................ .............................. 1 发行概况 ................................ ................................ ................................ ........................ 2 重大事项提示 ................................ ................................ ................................ ................ 3 一、关于 107 产品收入确认及会计差错更正情况的说明 ................................ . 3 二、特别风险提示 ................................ ................................ ................................ . 7 三、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况 ................................ ..... 9 四、新冠疫情对公司经营情况的影响及公司参与新冠疫情防控工作的情况 说明 ................................ ................................ ................................ ....................... 10 目 录 ................................ ................................ ................................ ............................ 12 第一节 释 义 ................................ ................................ ................................ ............... 17 一、普通 术 语释义 ................................ ................................ ............................... 17 二、专业术语释义 ................................ ................................ ............................... 19 第二节 概 览 ................................ ................................ ................................ ............... 21 一、发行人基本情况及本次发行的中介机构 ................................ ................... 21 二、本次发行的概况 ................................ ................................ ........................... 21 三、发行人主要财务数据及财务指标 ................................ ............................... 23 四、发行人的主营业务经营情况 ................................ ................................ ....... 23 五、发行人技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况以及未来发展 战略 ................................ ................................ ................................ ....................... 24 六、发行人符合科创板定位 ................................ ................................ ............... 26 七、发行人选择的具体上市标准 ................................ ................................ ....... 27 八、发行人公司治理特殊安排等重要事项 ................................ ....................... 28 九、募集资金用途 ................................ ................................ ............................... 28 第三节 本次发行概况 ................................ ................................ ................................ . 30 一、本次发行的基本情况 ................................ ................................ ................... 30 二、本次发行的有关当事人 ................................ ................................ ............... 31 三、发行人与本次发行有关的中介机构的关系 ................................ ............... 32 四、本次发行上 市 的重要日期 ................................ ................................ ........... 32 五、战略配售情况 ................................ ................................ ............................... 32 第四节 风险因素 ................................ ................................ ................................ ......... 35 一、财务风险 ................................ ................................ ................................ ....... 35 二、军工企业特有风险 ................................ ................................ ....................... 37 三、技术风险 ................................ ................................ ................................ ....... 40 四、经营风险 ................................ ................................ ................................ ....... 40 五 、管理及内控风险 ................................ ................................ ........................... 42 六、募投项目风险 ................................ ................................ ............................... 43 七、发行失败风险 ................................ ................................ ............................... 44 第五节 发行人基本情况 ................................ ................................ ............................. 45 一、发行人基本情况 ................................ ................................ ........................... 45 二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况 ............................... 45 三、发行人报告期内的重大资产重组情况 ................................ ....................... 50 四、发行人在其他证券市场上市、挂牌情况 ................................ ................... 50 五、发行人的股权结构 ................................ ................................ ....................... 50 六、发行人控股及参股公司情况 ................................ ................................ ....... 51 七、持有发行人 5% 以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况 ........ 53 八、发行人股本情况 ................................ ................................ ........................... 54 九、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简要情况 ....................... 60 十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况 ....................... 67 十一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员之间存在的亲属关系 ... 69 十二、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签署的重大协 议及履行情况 ................................ ................................ ................................ ....... 69 十三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近两年变动情况 ....... 70 十四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员及其近亲属直接或间接 持有发行人股份的情况 ................................ ................................ ....................... 71 十五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员对外投资情况 ............... 72 十六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况 ....................... 73 十七、已经制定或实施的股权激励及相关安排 ................................ ............... 75 十八、发行人员工情况 ................................ ................................ ....................... 78 第六节 业务和技术 ................................ ................................ ................................ ..... 88 一、发行人主营业务情况 ................................ ................................ ................... 88 二、发行人所处行业的基本情况 ................................ ................................ ..... 100 三、销售情况和主要客户 ................................ ................................ ................. 130 四、采购情况和主要供应商 ................................ ................................ ............. 139 五、发行人的主要资产情况 ................................ ................................ ............. 148 六、发行人的核心技术及研发情况 ................................ ................................ . 161 七、发行人的境外经营及境外资产情况 ................................ ......................... 174 第七节 公司治理与独立性 ................................ ................................ ....................... 175 一、发行人股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建 立健全及运行情况 ................................ ................................ ............................. 175 二、特别表决权股份或类似安排的情况 ................................ ......................... 178 三、协议控制架构的情况 ................................ ................................ ................. 178 四、发行人内部控制情况 ................................ ................................ ................. 178 五、报告期内发行人违法违规情况 ................................ ................................ . 179 六、发行人资金占用和对外担保情况 ................................ ............................. 180 七、发行人直接面向市场独立持续经营的能力 ................................ ............. 180 八、同业竞争 ................................ ................................ ................................ ..... 181 九、关联方及关联交易 ................................ ................................ ..................... 185 第八节 财务会计信息与管理层分析 ................................ ................................ ....... 199 一、财务报表 ................................ ................................ ................................ ..... 199 二、审计意见、关键审计事项、重要性水平、合并报表范围 ..................... 204 三、主要会计政策和会计估计 ................................ ................................ ......... 206 四、影响经营业绩的重要因素 ................................ ................................ ......... 230 五、非经常性损益情况 ................................ ................................ ..................... 231 六、主要税收政策、缴纳的主要税种及其法定税率 ................................ ..... 232 七、分部信息 ................................ ................................ ................................ ..... 233 八、主要财务指标 ................................ ................................ ............................. 234 九、经营成果分析 ................................ ................................ ............................. 236 十、资产质量分析 ................................ ................................ ............................. 271 十一、偿债能力、流动性与持续经营能力分析 ................................ ............. 298 十二、报告期内的重大资本性支出与资产业务重组 ................................ ..... 315 十三、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 ............................. 316 十四、新冠疫情对发行人的影响情况分析 ................................ ..................... 316 十五、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营 状 况 ............................. 320 第九节 募集资金运用与未来发展规划 ................................ ................................ ... 324 一、募集资金投资项目概况 ................................ ................................ ............. 324 二、募集资金投资项目的具体情况 ................................ ................................ . 326 三、公司战略规划 ................................ ................................ ............................. 333 第十节 投资者保护 ................................ ................................ ................................ ... 336 一、发行人投资者关系的主要安排 ................................ ................................ . 336 二、发行人的股利分配政策 ................................ ................................ ............. 338 三、本次发行前滚存利润的分配安排及决策程序 ................................ ......... 341 四、发行人股东投票机制的建立情况 ................................ ............................. 341 五、重要承诺、未能履行承诺的约束措施以及已触发履行条件的承诺事项 的履行情况 ................................ ................................ ................................ ......... 342 第十一节 其他重要事项 ................................ ................................ ........................... 372 一、重要合同 ................................ ................................ ................................ ..... 372 二、对外担保情况 ................................ ................................ ............................. 377 三、对发行人产生较大影响的诉讼或仲裁事项 ................................ ............. 377 四、控股股东、实际控制人、控股子公司，董事、监事、高级管理人员和 核心技术人员的重大刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项 ................................ . 378 五、董事、监事、高级管理人员和核心技术人员最近三年的合法合规情况 378 六、控股股东、实际控制人报告期内合法合规情况 ................................ ..... 378 第十二节 声明 ................................ ................................ ................................ ........... 379 一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明 ................................ ......... 379 二、发行人控股股东、实际控制人声明 ................................ ......................... 380 三、保荐机构（主承销商）声明 ................................ ................................ ..... 381 四、发行人律师声明 ................................ ................................ ......................... 383 五、会计师事务所声明 ................................ ................................ ..................... 384 六、资产评估机构声明 ................................ ................................ ..................... 385 七、验资及验资复核机构声明 ................................ ................................ ......... 386 第十三节 附件 ................................ ................................ ................................ ........... 387 一、备查文件 ................................ ................................ ................................ ..... 387 二、文件查阅地址和时间 ................................ ................................ ................. 387 三、附录 ................................ ................................ ................................ ............. 388 第一节 释 义 在本 招股 说明 书 中，除非文中另有所指，下列词语或简称具有如下特定含 义： 一、普通术语释义 发行人、公司、本 公司、华强科技 指 湖北华强科技股份有限公司 ，或其前身湖北华强科技有限责 任公司 华强有限 指 湖北华强科技有限责任公司 兵器装备 集团 指 中 国兵器装备集团有限公司 南方资产 指 南方工业资产管理有限责任公司 宜昌民强 指 宜昌民强企业管理合伙企业（有限合伙） 宜昌华军 指 宜昌华军企业管理合伙企业（有限合伙） 华强化工 指 湖北华强化工厂 华强商贸 指 宜昌华强商贸有限责任公司 华强制盖 指 湖北华强药用制盖有限公司 华强塑业 指 宜昌市华强塑业有限责任公司 兵装财司 指 兵器装备集团财务有限责任公司 兵装保理 指 中国兵器装备集团商业保理有限公司 华融资产 指 中国华融资产管理股份有限公司 信达资产 指 中国信达资产管 理 股份有限公司 平安创投 指 深圳市平安创新资本投资有限公司 二九五科技 指 湖北二九五科技有限公司 华中药业 指 华中药业股份有限公司 保荐机构、主承销 商、保荐人、华泰 联合证券 指 华泰联合证券有限责任公司 发行人律师、律 师、德恒 指 北京德恒律师事务所 会计师、大信 指 大信会计师事务所（特殊普通合伙） 评估机构、中水 指 中水致远资产评估有限公司 山西新华 指 山西新华防化装备研究院有限公司 （原山西新华化工有限责 任公司） 中船 718 所 指 中国船舶集团有限公司第七一八研究所 桂林曙 光 院 指 中国化工集团曙光橡胶工业研究设计院有限公司 北京邦维 指 北京邦维高科特种纺织品有限责任公司 华兰股份 指 江苏华兰药用新材料股份有限公司 国药集团 指 中国医药集团有限公司 罗欣药业 指 山东罗欣药业集团股份有限公司 悦康药业 指 悦康药业集团股份有限公司 奥赛康药业 指 江苏奥赛康药业有限公司 广药集团 指 广州医药集团有限公司 海正药业 指 浙江海正药业股份有限公司 华民药业 指 华北制药河北华民药业有限责任公司 际华 3502 指 际华三五零二职业装有限公司 际华 352 1 指 南京际华三五二一特种装备有限公司 武汉辰龙 指 武汉辰龙精密仪器有限公司 西氏公司 指 WEST PHARMACEUTICAL SERVICES SINGAPORE PTE. LTD. ，美国西氏医药服务公司 国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 装备发展部 指 中央军委装备发展部 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 国防科工局 指 国家国防科技工业局 应急管理部 指 中华人民共和国应急管理部 国家药监局 指 国家药品监 督 管理局 财政部 指 中华人民共和国财政部 商务部 指 中华人民共和国商务部 科技部 指 中华人民共和国科学技术部 海关总署 指 中华人民共和国海关总署 国家市场监督管理 总局 指 中华人民共和国国家市场监督管理总局 税务总局 指 国家税务总局 国家人防办 指 国家人民防空办公室 湖北省药监局 指 湖北省药品监督管理局 社保基金会 指 全国社会保障基金理事会 FDA 指 Food and Drug Administration ，美国食品药品监督管理局 《科创属性评价指 引（试行）》 指 《 科 创属性评价指引（试行）》（中国证券监督管理委员会公 告 ［ 2021 ］ 8 号 ） 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 股东大会 指 公司股东大会 董事会 指 公司董事会 监事会 指 公司监事会 三会 指 股东大会、董事会和监事会 报告期 指 2018 年度、 2019 年度、 2020 年 度 及 2021 年 1 - 6 月 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 二、专业术语释义 个防 指 个体防护， 个人对毒剂、生物战剂和放射性灰尘伤害所采取的 防护措施 ， 包括呼吸道防护、皮肤防护与个人消毒、急救及侦 检措 施 。报告期内，公司 主要 个体防护 产品包括 105 产品、 107 产品、 115 产品等 ，其中， 105 产品及 115 产品为防毒服， 107 产品为防毒面具 集防 指 集体防护， 在因化学、生物、原子武器袭击而受染的地域中， 通过各种防化设施、设备和措施，保障集体人员能正常执行战 斗及保障任务的防护方法，包括工事集体防护及大型兵器、车 辆等的集体防护。 报告期内 ，公司 主要 集体防护 产品包括 218 产品 、 227 产品 等 CBRN 指 Chemical, Biological, Radiological and Nuclear 简称，指化学、生 物 、 放射性和核等威胁 三防 指 防 核 、防化学 、 防 生物武器 袭击的观测、侦查、防护、洗消、 预防急救等 滤毒罐 指 装有过滤与吸着材料的罐状容器，是防毒面具的主要部件之 一，用以净化受染空气 掩蔽部 指 用以保护人员或物资免受敌方炮火损害的掩蔽工事 沙林 指 甲氟膦酸异丙酯，神经麻痹性毒剂 芥子气 指 二氯二乙硫醚，主要用于有机合成、药物及制军用毒剂等 梭曼 指 甲氟 膦 酸 特 己酯，一种合成军用毒剂 维埃克斯 指 S - β - 二异丙胺基乙基硫 赶 甲基膦酸乙酯， 简称 VX ， 一种合成军 用毒剂 定型 指 按照权限和程序 ， 对研制、改进、改型、技术革新和仿制的军 工产品进行考核，确认其达到研制总要求和规定标准的活动 比表 面积 指 单位质量吸附着剂所具有的孔隙表面积 药包材 指 直接与药品接触的包装材料和容器 丁基橡胶 指 合成橡胶的一种，具有良好的密封性、耐腐蚀性和化学稳定 性，其中卤化丁基橡胶（可分为氯化丁基橡胶、溴化丁基橡 胶）是制造药用 丁基 胶塞等的主要原料 卤化丁基橡胶 指 包括氯化丁基橡胶和溴化丁基橡胶，是丁基橡胶与氯或溴反应 改性的产物 丁基胶塞 指 由于 卤化 丁基橡胶 具有 良好的物理性能和化学性能，医用包装 材料密封 件 领域 通常 使用 卤化 丁基橡胶加上高岭土等辅料，加 工合成丁基胶塞， 可 用于封装注射剂类 等 药物 ；本 招股 说明 书 如无特别说明，药用胶塞即指丁基胶塞 冻干粉针 指 在无菌环境下将药液冷冻成固态，抽真空将水分升华干燥而成 的无菌粉注射剂 预灌封 指 将注射药物直接灌装在注射器中，将注射器和药液包装容器合 二为一，使用时直接注射 DMF 指 Drug Master File 的缩写，指药品主文件，是反映药品生产和质 量管理方面的一套完整的文件。主要包括生产厂简介、具体质 量规格和检验方法、生产工艺和设备描述、质量控制和质量管 理等 方 面的内容 共同审评审批、 关联审评审批 指 根据 《国务院关于改革药品医疗器械审评审批制度的意见》（国 发〔 2015 〕 44 号）、原食品药品监管总局《总局关于药包材药 用辅料与药品关联审评审批有关事项的公告》（ 2016 年第 134 号）、 《总局关于调整原料药、药用辅料和药包材审评审批事项 的公告》（ 2017 年第 146 号）等文件，各级食品药品监督管理 部门不再单独受理原料药、药用辅料和药包材注册申请，国家 食品药品监督管理总局药品审评中心建立原料药、药用辅料和 药包材登记平台与数据库，有关企业或者单位可通过登记平台 按本公告要求 提 交原料药、药用辅料和药包材登记资料，获得 原料药、药用辅料和药包材登记号，待关联药品制剂提出注册 申请后一并审评 一致性评价 指 仿制药一致性评价，指对已经批准上市的仿制药，按与原研药 品质量和疗效一致的原则，分期分批进行质量一致性评价，即 仿制药需在质量与药效上达到与原研药一致的水平 特别说明： 1 、本 招股 说明 书 部分表格中单项数据加总数与表格合计数可能存在微小差异，均因计 算过程中的四舍五入所形成。 2 、本 招股 说明 书 中涉及的我国、我国经济以及行业的事实、预测和统计，包括本公司 的市场份额等信息，来源于一般认为可 靠 的各种公开信息渠道。本公司从上述来源转载或 摘录信息时，已保持了合理的谨慎，但是由于编制方法可能存在潜在偏差，或市场管理存 在差异，或基于其 他 原因，此等信息可能与国内或国外所编制的其他资料不一致。 第二节 概 览 本概览仅对 招股 说明 书 全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读 招股 说明 书 全文。 一、发行人基本情况及本次发行的中介机构 （一）发行人基本情况 发行人名称 湖北华强科技股份有限公司 成立日期 2001 年 11 月 12 日 注册资本 25,829.38 万元 法定代表人 王冬民 注册地址 中国（ 湖 北）自贸区宜昌片 区生物产业园东临路 499 号 主要生产经营地址 中国（湖北）自贸区宜 昌片区生物产业园东临 路 499 号 控股股东 中国兵器装备集团有限公司 实际控制人 国务院国有资产监督管 理委员会 行业分类 专用设备制造业（ C35 ） 在其他交易场所 （申请）挂牌或上 市的情况 不适用 （二）本次发行的有关中介机构 保荐人 华泰联合证券有限责任公司 主承销商 华泰联合证券有限责任 公司 发行人律师 北京德恒律师事务所 其他承销机构 无 审计机构 大信会计师事务所（特殊普 通合伙） 评估机构（如有） 中水致远资 产 评估有限 公司 二、本次发行的概况 （一）本次发行的基本情况 股票种类 人民币普通股（ A 股） 每股面值 1.00 元 （未完）  |