坤恒顺维:坤恒顺维首次公开发行股票科创板上市公告书
原标题:坤恒顺维:坤恒顺维首次公开发行股票科创板上市公告书 股票简称： 坤恒顺维 股票代码： 688283 成都坤恒顺维科技股份有限公司 Chengdu KSW Technologies Co.,Ltd. （ 住所：成都高新区新文路 22号 6栋 1层 4号 ） 首次公开发行股票 科创板上市公告书 保荐机构（主承销商） 民生股份logo （中国（上海）自由贸易试验区浦明路8号） 二零 二 二 年 二 月 十四 日 特别提示 成都 坤恒顺维 科技股份有限公司 （以下简称 “ 坤恒顺维 ” 、 “ 本公司 ” 或 “ 发 行人 ” 、 “ 公司 ” ）股票将于 2022年 2月 15日在上海证券交易所科创板上市。 本公司提醒投资者应充分了解股票市场风险以及本公司披露的风险因素，在新股 上市初期切忌盲目跟风 “ 炒新 ” ，应当审慎决策、理性投资。 第一节 重要声明与提示 一、重要声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证上市 公告书所披露信息的真实、 准确、完整，承诺上市公告书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并依法 承担法律责任。 上海证券交易所、有关政府机关对本公司股票上市及有关事项的意见，均不 表明对本公司的任何保证。 本 公司提醒广大投资者认真阅读刊载于上海证券交易所网站 （ http://www.sse.com.cn）的本公司招股说明书 “ 风险因素 ” 章节的内容，注意 风险，审慎决策，理性投资。 本公司提醒广大投资者注意，凡本上市公告书未涉及的有关内容，请投资者 查阅本公司招股说明书全文。 本公司提醒广大投资者注意首次公开发行股票上市 初期的投资风险，广大投 资者应充分了解风险、理性参与新股交易。 二、新股上市初期投资风险特别提示 本公司股票将于 2022年 2月 15日在上海证券交易所科创板上市。本公司提 醒投资者应充分了解股票市场风险及本公司披露的风险因素，在新股上市初期切 忌盲目跟风 “ 炒新 ” ，应当审慎决策、理性投资。公司就相关风险特别提示如下： （一）科创板股票交易风险 上海证券交易所主板、深圳证券交易所主板企业上市首日涨幅限制比例为 44%，跌幅限制比例为 36%，之后涨跌幅限制比例为 10%。 科创板股票竞价交易设置较宽的涨跌幅限制，首次公开发行上市的股票，上 市后的前 5个交易日不设涨跌幅限制，其后涨跌幅限制为 20%；科创板进一步放 宽了对股票上市初期的涨跌幅限制，提高了交易风险。 （二）流通股数较少的风险 上市初期，因原始股股东的股份锁定期为 12个月至 36个月，保荐机构跟投 股份锁定期为 24个月， 发行人高级管理人员与核心员工参与本次战略配售 锁定 期为 12个月 ， 部分 网下限售股锁定期为 6个月 ， 有限售条件股份数 6,646.8673 万股， 占发行后总股数的 79.1294%%， 无限售条件流通股票数量为 1,753.1327 万 股，占发行后总股数的 20.8706%。 公司上市初期流通股数量较少，存在流动 性不足的风险。 （三）市盈率低于同行业水平的风险 发行人所处行业为 仪器仪表制造业 （分类代码 C40） ，截止 2022年 1月 25 日（ T- 3）， 中证指数有限公司发布的 行业 最近一个月平均静态市盈率 38.98倍 ， 主营业务与发行人相近的可比上市公司创远仪器（股票代码： 831961）对应的静 态市盈率（扣非后）为 68.38。本次发行价格 33.80元 /股 ，公司本次发行 对应的 市盈率 情况如下： （ 1） 47.46倍（每股收益按照 2020年度经会计师事务所依据中国会计准则 审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计 算）； （ 2） 48.62倍（每股收益按照 2020年度经会计师事务所依据中国会计准则 审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计 算）； （ 3） 63.28倍（每股收益按照 2020年度经会计师事务所依据中国会计准则 审计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行后总股本计 算）； （ 4） 64.83倍（每股收益按照 2020年度经会计师事务所依据中国会计准则 审计的扣除非经常性损益后归属 于母公司股东净利润除以本次发行后总股本计 算）。 公司 本次发行价格 33.80元 /股对应的发行人 2020年扣除非经常性损益前后 孰低 的摊薄后市盈率为 64.83倍，高于中证指数有限公司发布的发行人所处行业 最近 一个月平均 静态市盈率，低于同行业可比公司 2020年扣除非经常性损益前 后孰 低的 静态市盈率平均水平，存在未来发行人股价下跌给投资者带来损失的风 险。 （四）股票异常波动风险 科创板股票上市首日即可作为融资融券标的，因而增加了上市初期被加大杠 杆融券卖出导致股价暴跌的风险，而上交所主板市场则要求上市交易超过 3个月 后可作为融资融券标的。此外，科创板股票交易盘中临时停牌情形和严重异常波 动股票核查制度与上交所主板市场规定不同。提请投资者关注相关风险。 首次公开发行股票并上市后，除经营和财务状况之外，公司的股票价格还将 受到国内外宏观经济形势、行业状况、资本市场走势、市场心理和各类重大突发 事件等多方面因素的影响。投资者在考虑投资公司股票时，应预计到前述各类因 素可能带来的投资风险，并做出审慎判断。 如无特别说明，本上市公告书中的简称或名词的释义与本公司首次公 开发行 股票招股说明书中的相同。下文 “报告期 ”是指 2018年、 2019年 、 2020年 及 2021 年 1- 6月 。 三、特别风险提示 （一）报告期内公司主要产品无线信道仿真仪市场现有需求量规模有限，公司 未来业绩将面临增长瓶颈的风险 报告期内，公司无线信道仿真仪产品的销售收入分别为 1,721.61万元、 7,133.44万元、 9,294.38万元、 2,353.63万元，占公司主营业务收入比例分别为 29.93%、 67.78%、 71.40%、 62.66%，是公司报告期内的核心产品及主要的收入 来源。 无线信道仿真仪是无线电测试仿真领域内的高端产品，除公司外，该领域产 品一直由国际仪器仪表巨头企业是德科技、思博伦等垄断。公司结合国内市场核 心客户对该产品的需求以及是德科技、思博伦等在国内的销售情况测算，国内现 有需求量大约为 2亿元， 2020年公司无线信道仿真仪在国内市场的销售收入已 达 0.93亿元，国内市场占有率已接近 50%。 随着国内 5G基站建设投入加大以及 5G通信技术在各应用领域的应用普及， 国内无线信道仿真仪市场需求量将会有一定程度的提高，但短期内无线信道仿真 仪市 场需求量增长有限，假如公司其他产品销售规模未能快速增长，公司未来业 绩将面临增长瓶颈。 同时，与国外同行业仪器仪表巨头企业相比，公司在产品种类、收入规模、 研发投入、技术储备和整体技术水平方面仍然存在一定差距。虽然公司在无线信 道仿真仪产品实现了技术突破，在多用户测试仿真方面具有领先优势，但该优势 在一定时间内仍然存在被国外竞争对手追赶或超越的可能。未来若国外仪器仪表 巨头企业在技术方面实现超越，公司无线信道仿真仪产品市场需求及销售收入存 在大幅下降的风险，若公司其他产品销售规模未能快速增长，公司将面临因主要 供货产品单一且收入大幅下降所带来的整体销售收入大幅下降风险。 （二）公司经营业绩存在季节性波动 报告期内，公司主营业务收入按季度分布情况如下： 单位：万元 项目 2021年 1- 6月 2020年 2019年 2018年 金额 占比 金额 占比 金额 占比 金额 占比 一季 度 690.09 18.37% - - - - - - 二季 度 3,065.83 81.63% 2,192.94 16.85% 2,238.22 21.27% 1,319.81 22.94% 三季 度 - - 3,087.92 23.72% 1,601.27 15.21% 150.83 2.62% 四季 度 - - 7,737.20 59.43% 6,685.60 63.52% 4,281.87 74.43% 合计 3,755.92 100.00% 13,018.06 100.00% 10,525.09 100.00% 5,752.51 100.00% 受客户结构、业务特点等因素的影响，公司营业收入和利润水平存在季节性 分布不均衡的特点，下半年的营业收入和利润水平占全年的比例高于上半年。公 司的主要客户包括中国移动、华为、中兴、爱立信、大唐等移动通信运营商和设 备制造商以及中电科、航天科工、航天科技等集团下属通信研究院所，这些客户 有严格的年度预算管理制度，其采购审批、招投标等工作安排通常在上半年，产 品交付、系统测试、验收则主要集中在下半年，从而导致公司收入呈现出明显的 季节性波动。公司收入呈现季节性波动，但公司的人工成本、费用等支出全年相 对均衡发生，因此可能导致公 司一季度、半年度出现盈利较低或亏损的情形，公 司经营业绩存在季节性波动风险。 （三）报告期内公司对主要客户销售集中度高 公司产品定位于高端无线电测试仿真领域，客户主要为中国移动、华为、中 兴、爱立信、大唐等移动通信运营商和设备制造商，中电科、航天科工、航天科 技集团等下属通信研究所以及中科院等相关科研单位。公司通过谈判、招投标等 方式独立获取业务，与上述集团及其下属单位不存在关联关系。 报告期内，公司向合并口径的前五大客户销售金额分别为 3,953.64万元、 8,615.71万元、 8,003.37万元 和 2,258.58万元 ，占各期营业收入的比例分别为 68.48%、 81.70%、 61.48%和 58.16%，销售客户相对集中。 如果未来 发行人无法在各主要客户中持续保持技术优势，无法继续维持与主 要客户的合作关系，则公司的经营业绩将受到较大影响。同时，如果客户对公司 主要产品的需求产生变化或公司竞争对手产品在技术性能上优于公司，会对公司 的经营业绩造成不利影响。 （四）贸易摩擦导致公司产品所用关键核心器件进口风险 2018年度、 2019年度 、 2020年度 和 2021年 1- 6月 ，公司从海外采购电子元 器件等材料的金额分别为 627.72万元、 1,863.90万元 、 3,835.15万元 和 1,362.97 万元 ，占采购总额的比例分别为 31.82%、 46.51%、 59.86%和 45.68%。公司设备 的部分关键核心器件对国外品牌存在一定的依赖性。虽然公司已对芯片等关键核 心器件进行了提前备货，但仍有可能因上述关键核心器件受出口国贸易禁运、管 制等因素影响，导致公司无法按需及时采购，从而对公司的生产经营产生不利影 响。 （五）应收账款的回收风险 报告期各期末，公司应收账款账面余额分别为 4,997.65万元、 7,460.36万元、 8,726.32万元、 7,770.64万元，占资产总额的比例为 56.47%、 54.06%、 43.18%、 40.43%。公司下游客户主要为中国移动、华 为、中兴、爱立信、大唐等移动通信 运营商和设备制造商以及中电科、航天科工、航天科技等集团下属通信研究院所 且信誉良好，但由于公司应收账款绝对值和集中度较高，如果个别主要客户的生 产经营状况发生不利的变化，应收账款无法按期收回，公司的资金周转速度和经 营活动的现金流量将受到不利的影响。 （六）公司目前业务规模较小、产品种类单一、未来产品竞争加剧所带来的未 来业绩增长风险 1、公司产品聚焦于射频微波测试仿真领域，技术储备和产品类型较为单一； 射频微波测试仿真领域的核心产品主要包括无线信道仿真仪，射频微波信号 发生器、频谱分析仪、矢量网络分析仪、示波器等，公司产品聚焦于该领域内的 无线信道仿真仪，射频微波信号发生器、频谱分析仪、矢量网络分析仪。目前， 公司已完成了标准化无线信道仿真仪的研发及批量化销售、射频微波信号发生器 已实现定制化产品的销售并完成了标准化产品定型工作、频谱分析仪及矢量网络 分析仪已完成关键技术的攻关处于样机研制定型阶段。公司在射频微波测试仿真 领域产品研发、销售方面虽然取得了一定的成就，但与国际仪器仪表巨头企业相 比，公司在销售规模、技术储 备、研发投入、市场开拓等方面仍然存在差距。报 告期内，公司的业务收入主要来自于无线信道仿真仪产品，其他产品销售收入较 少，与国际仪器仪表巨头企业相比，公司的产品种类相对单一、技术储备相对较 少、整体市场竞争力相对较弱。 2、报告期内，公司射频微波信号发生器暂未实现标准化产品销售，频谱分 析仪、矢量网络分析仪尚处于研发阶段且预计达产后市占率较低，未来对公司 业绩的贡献程度尚存在较大不确定性； 报告期内，公司射频微波信号发生器的收入主要为定制化产品收入，金额分 别为 306.81万元、 202.65万元、 1,102.69万元、 292.92万元，占主营业务收入的 比重分别为 5.33%、 1.93%、 8.47%、 7.80%，公司标准化射频微波信号发生器已 于 2021年 10月通过华为的性能测试验证，但尚未实现标准化产品销售。目前， 公司射频微波信号发生器产品对公司销售收入贡献相对较小。 公司频谱分析仪、矢量网络分析仪产品目前尚处于产品定型阶段，公司预计 首款 44GHz频谱分析仪于 2022年 4月完成 研发 、 2022年 6月 投入生产，首款 20GHz矢量网络分析仪 在 2022年 6月完成 研发 、 2022年 8月 投入生产。频谱分 析仪产品是公司募投项目产品之一，根据募投项目效益测算，该产品达产年销售 收入为 6,053万元，占灼识咨询的分析数据预计的国内市场容量 3%左右；矢量 网络分析仪在投产后较长的一段时间内主要作为公司系统方案配套产品，短期内 不属于公司重点推广产品，公司预计该产品投产后年销售收入在 600万左右，占 灼识咨询的分析数据预计的国内市场容量不超过 1%。公司频谱分析仪、矢量网 络分析仪产品未来一段时间内对公司业绩贡献相对较小，市场占有率较低，同时， 上述产品未来市场开拓也存在一定的不确定性，对公司未来业绩的贡献程度尚 存 在较大不确定性。 3、未来随着公司产品的丰富以及业务领域的扩展，公司将与部分境内同行 业公司存在一定程度的竞争； 目前，公司的无线信道仿真仪产品在国内市场主要与是德科技和思博伦公司 等国外仪器仪表巨头企业直接竞争，尚未与国内仪器仪表企业进行直接竞争。未 来随着公司射频微波信号发生器、频谱分析仪、矢量网络分析仪等产品的丰富， 公司除与是德科技、罗德与施瓦茨公司等国际仪器仪表巨头企业竞争外，还将与 电科思仪、创远仪器等国内仪器仪表生产企业在不同的市场领域进行的竞争，公 司未来重点推广的产品在国内市场面临更加激烈的竞争，对 公司产品市场推广及 公司未来业绩持续增长产生一定的不利影响。 4、公司业务规模相对较小、资金实力有限，未来产品市场拓展可能不及预 期。 公司自成立以来，尽管在 国内无线电测试仿真仪器仪表 领域内拥有 一定的技 术领先 优势和优质的客户资源，在行业内拥有了较高的品牌认可度，但是与 国外 同行业竞争对手 相比，公司 业务规模相对 偏小 、资金实力有限，在 研发投入、 技 术储备、人员培养及储备等方面仍存在较大差距。公司的无线信道仿真仪产品凭 借着技术优势在国内市场取得了一定的竞争优势，但公司的标准化射频微波信号 发生器、频谱分析仪、矢量网络分析仪 产品尚处于产品定型阶段，尚未实现对外 销售，上述产品的综合性能指标虽然达到或接近国外同类产品水平，但在未来一 段时间内仍处于核心客户验证及试用阶段，公司新产品被核心客户认知和接受仍 需要经过一定时间的培育，公司未来产品被市场认可在时间上仍然存在一定不确 定性，公司未来产品市场拓展可能存在不及预期的情形。 （七）无线电测试仿真设备生产基地项目的实施，将使公司未来产品结构、收 入构成发生较大变动 公司无线电测试仿真设备生产基地项目是公司现有产品无线信道仿真仪、射 频微波信号发生器以及未来重点推广产品频谱分析仪产能扩建项目，公司参考国 内相关产品的市场容量、公司产品及技术储备、客户对公司产品需求等情况对本 项目相关产品的产能进行设计，重点扩大了射频微波信号发生器产品产能，并适 当增加了无线信道仿真仪产品、频谱分析仪产品的产能。本募投项目实施后，公 司无线信道仿真仪产品达产年收入占主营业务收入比例由 2020年的 71.40%下降 到 41.86%、射频微波信号发生器产品收入占主营业务收入比例由 2020年的 8.47% 上升 到 33.27%，同时，公司新增频谱分析仪产品销售收入。公司无线电测试仿 真设备生产基地项目的实施将使公司未来产品结构、收入构成发生较大变动。 第二节 股票上市情况 一、股票注册及上市审核情况 （一）中国证监会同意注册的决定及其主要内容 2022年 1月 5日，中国证监会发布证监许可〔 2022〕 9号文，同意 成都 坤恒 顺维 科技股份有限公司 首次公开发行股票并在科创板上市（以下简称 “ 本次发行 ” ） 的注册申请。具体内容如下： “ 一、同意你公司首次公开发行股票的注册申请。 二、你公司本次发行股票应严格按照报送上海证券交易所的招股说明书和发 行承销方案实施。 三、本批复自同意注册之日起 12个月内有效。 四、自同意注册之日起至本次股票发行结束前，你公司如发生重大事项，应 及时报告上海证券交易所并按有关规定处理。 ” （二）上海证券交易所同意股票上市的决定及其主要内容 本公司 A股股票上市经上海证券交易所 自律监管决定书 〔 2022〕 39号 批准。 本次发行完成后，公司总股本为 84,000,000股。 本公司发行的 A股股票在上海 证券交易所科创板上市，证券简称 “ 坤恒顺维 ” ，证券代码 “ 688283” ；其中 17,531,327股股票将于 2022年 2月 15日起上市交易。 二、股票上市相关信息 （一）上市地点及上市板块：上海证券交易所科创板 （二）上市时间： 2022年 2月 15日 （三）股票简称： 坤恒顺维 （四）股票扩位简称： 坤恒顺维 （五）股票代码： 688283 （六）本次公开发行后的总股本： 84,000,000股 （七）本次公开发行的股票数量： 21,000,000股，均为新股，无老股转让 （八）本次上市的无流通限制及限售安排的股票数量： 17,531,327股 （九）本次上市的有流通限制或限售安排的股票数量： 66,468,673股 （十）战略投资者在首次公开发行中获得配售的股票数量： 2,647,338股 （十一）本次发行前股东所持股份的流通限制及期限：请参见本上市公告书 之 “第三节 发行人、实际控制人及股东持股情况 ” 之 “ 五 、股东情况”之“（一） 本次发行前后发行人股本情况” （十二）本次发行前股东对所持股份自愿锁定的承诺：请参见本上市公告书 之 “ 第八节 重要承诺事项 ” （十三）本次上市股份的其他限售安排如下： 1、 民生证券投资有限公司 承诺获得本次配售的股票限售期为自发行人首次 公开发行并上市之日起 24个月， 民生证券坤恒顺维战略配售 1号集合资产管理 计划 本次获配股票限售期限为自发行人首次公开发行并上市之日起 12个月。限 售期届满后，战略投资者对获配股份的减持适用中国证监会和上交所关于股份减 持的有关规定。 2、 本次发行网下配售摇号中签账户共计 531个，对应的股份数量为 821,335 股， 该等股票的锁定期为 6个月，锁定期自本次公开发行的股票在上海证券交易 所上市之日起开始计算。 （十四）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 （十五）上市保荐机构：民生证券股份有限公司 三、公司申请首次公开发行并上市时选择的具体上市标准及公开发行 后达到所选定的上市标准情况及其说明 （一）公司申请首次公开发行并上市时选择的具体上市标准 公司本次发行选择《上海证券交易所科创板股票上市规则》 第 2.1.2条的第 一套标准： “预计市值不低于人民币 10亿元，最近两年净利润均为正且累计净利 润不低于人民币 5,000万元，或者预计市值不低于人民币 10亿元，最近一年净 利润为正且营业收入不低于人民币 1亿元。 ”。 （二）公司公开发行后达到所选定的上市标准情况及其说明 本次发行价格确定后发行人上市时市值为 28.39亿元。根据大华会计师事务 所（特殊普通合伙）出具的《审计报告》，发行人最近两年归属于母公司股东的 净利润（以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据）分别为 3,063.17万元、 4,379.24万元，近两年净利润（以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据）为 正且累计净利润不低于人民币 5,000万元。发行人最近一年营业收入为 13,018.87 万元，不低于人民币 1亿元。满足在招股说明书中明确选择的市值标准和财务指 标上市标准 ，即《上海证券交易所科创板股票上市规则》第 2.1.2条 的第一套标 准：“预计市值不低于人民币 10亿元，最近两年净利润均为正且累计净利润不 低于人民币 5,000万元，或者预计市值不低于人民币 10亿元，最近一年净利润 为正且营业收入不低于人民币 1亿元。 ”。 第三节 发行人、实际控制人及股东持股情况 一、发行人基本情况 公司名称 成都坤恒顺维科技股份有限公司 英文名称 Chengdu KSW Technologies Co.,Ltd. 注册资本 （本次发行前） 6,300.00万元 法定代表人 张吉林 住所 成都高新区新文路 22号 6栋 1层 4号 经营范围 开发、销售计算机软硬件并提供技术咨询、技术服务；生产、研发 及销售机械设备、电子产品、通信产品（不含无线电发射设备及卫 星电视广播地面接收设备）（另设分支机构或另择经营场地经营）； 计算机系统集成；测试设备租赁；货物及技术进出口（国家禁止或 涉及行政审批的货物和技术进出口除外）。（以上经营项目依法须 经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。 主营业务 公司主要从事高端无线电测试仿真仪器仪表研发、生产和销售，重 点面向移动通信、无线组网、雷达、电子对抗、车联网、导航等领 域，提供用于无线电设备性能、功能检测的高端测试仿真仪器仪表 及系统解决方案。 所属行业 仪器仪表制造业（分类代码C40） 电话 028- 87991255 传真 028- 87901547 电子邮箱 public@ksw- tech.com 董事会秘书 赵燕 二、控股股东及实际控制人情况 （一）公司控股股东和实际控制人的情况 本次发行前 ， 公司控股股东、实际控制人为张吉林先生。张吉林作为公司的 创始人、核心技术人员，自公司成立至今一直为公司控股股东， 本次发行前 持有 公司 39.75%的股份。张吉林在股份公司设立之前一直担任执行董事兼总经理， 股份公司设立以后一直担任董事长兼总经理，张吉林能够对公司日常生产经营、 人事任免及其他重大事项产生重大影响，故认定张吉林先生为公司实际控制人。 张吉林，男，出生于 1972年，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于北京 邮电大学，硕士研究生学历。 1997年 5月至 2001年 3月，在北京邮电大学担任 教师； 2001年 4月至 2007年 9月，在安捷伦科技（中国）担任技术支持； 2007 年 10月至 2009年 12月，在北京世纪德辰通信技术有限公司担任技术总监； 2010 年 7月至 2016年 3月，在坤恒有限担任执行董事兼总经理； 2016年 3月至今， 在公司担任董事长兼总经理。 （二）本次发行后的股权结构 控制关系 本次发行后，发行人控股股东、实际控制人的股权结构如下所示： 三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员 （一）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介 1、董事简介 公司董事会由 7名董事组成，其中 3名为独立董事，每届任期 3年，公司现 任董事基本情况如下： 序号 姓名 职务 具体提名股东 任职期限 1 张吉林 董事长 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 2 黄永刚 董事 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 3 李文军 董事 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 4 王川 董事 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 5 邢存宇 独立董事 - 2020.1.10-2022.3.19 6 李少谦 独立董事 - 2021.3.30-2022.3.19 7 樊晓兵 独立董事 - 2021.3.30-2022.3.19 2、监事简介 公司监事会由 3名监事组成，其中职工代表监事 1名，每届任期 3年，公司 现任监事基本情况如下： 序号 姓名 职务 具体提名股东 任职期限 1 林照槟 监事会主席、职工代表监事 - 2019.3.20-2022.3.19 2 叶云涛 监事 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 3 刘波 监事 张吉林 2019.3.20-2022.3.19 3、高级管理人员简介 公司现任高级管理人员基本情况如下： 序号 姓名 职务 具体提名人 任职期限 1 张吉林 总经理 董事会 2019.4.10-2022.3.19 2 黄永刚 副总经理 总经理 2019.4.10-2022.3.19 3 李文军 副总经理 总经理 2019.4.10-2022.3.19 4 牟兰 财务负责人 总经理 2019.4.10-2022.3.19 5 赵燕 董事会秘书 董事长 2019.4.10-2022.3.19 4、核心技术人员简介 公司现任核心技术人员基本情况如下： 序号 姓名 职务 1 张吉林 董事长、总经理 2 李文军 董事、副总经理、总工程师 3 王川 董事、研发中心经理 4 王维 副总工程师 5 陈开国 硬件组组长 6 陈世朴 射频组组长 （二）董事、监事、高级管理人员、核心技术人员直接或间接持股情况 本次发行前 ，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员 直接或间接 持 有发行人股份情况如下： 姓名 职务 直接持股（股） 间接持股 合计持股 比例（%） 限售期 张吉林 董事长、总经理、 核心技术人员 25,040,296 - 29.81% 36个月 黄永刚 董事、副总经理 5,089,632 - 6.06% 12个月 李文军 董事、副总经理、 1,533,120 - 1.83% 12个月 姓名 职务 直接持股（股） 间接持股 合计持股 比例（%） 限售期 核心技术人员 王川 董事、核心技术人员 306,628 - 0.37% 12个月 樊晓兵 独立董事 - - - 李少谦 独立董事 - - - 邢存宇 独立董事 - - - 林照槟 监事会主席、 职工代表监事 - - - 叶云涛 监事 61,329 - 0.07% 12个月 刘波 监事 53,934 - 0.06% 12个月 牟兰 财务负责人 102,203 - 0.12% 12个月 赵燕 董事会秘书 53,934 - 0.06% 12个月 王维 核心技术人员 357,731 - 0.43% 12个月 陈开国 核心技术人员 204,425 - 0.24% 12个月 陈世朴 核心技术人员 613,236 - 0.73% 12个月 本次发行后，公司部分高级管理人员和核心员工通过 民生证券坤恒顺维战略 配售 1号集合资产管理计划 （以下简称“坤恒顺维员工资管计划”） 持有本公司 股份，限售期为 12 个月，限售期自本次公开发行的股票在上交所上市之日起开 始计算。 坤恒顺维员工资管计划 的具体情况请参见本节 “六 、 战略投资者 略配售 情况 ”。 截至本上市公告书签署日， 除上述情形外，公司现任董事、监事、高级管理 人员、核心技术人员不存在其他直接或间接持有本公司股份的情况 ， 公司上述股 东持有本公司 的 股份均不存在质押或冻结情况 。 本公司尚未发行过债券，本公司 董事、监事、高级管理人员不存在持有本公司债券的情况。 四 、 发行人已制定或实施的股权激励 、员工持股计划 及相关安排 截至本上市公告书签署日，公司不存在已经制定或实施的 股权激励、 员工持 股计划 及相关安排 。 五 、股东情况 （一）本次发行前后发行人股本情况 本次发行前公司总股本 6,300.0000万股，本次发行新股 2,100.0000万股，为 本次发行后发行人总股本的 25.00%。本次不涉及股东公开发售。本次发行前后 公司股本结构如下： 序 号 名称/姓名 本次发行前 本次发行后 限售期限 持股数（股） 持股比例 持股数（股） 持股比例 一、有限售条件流 通股 63,000,000 100.0000% 66,468,673 79.1294% - 1 张吉林 25,040,296 39.7465% 25,040,296 29.8099% 36个月 2 伍江念 17,335,590 27.5168% 17,335,590 20.6376% 12个月 3 黄永刚 5,089,632 8.0788% 5,089,632 6.0591% 12个月 4 周天赤 3,852,355 6.1148% 3,852,355 4.5861% 12个月 5 夏琼 3,066,204 4.8670% 3,066,204 3.6502% 12个月 6 王超 1,737,526 2.7580% 1,737,526 2.0685% 12个月 7 李文军 1,533,120 2.4335% 1,533,120 1.8251% 12个月 8 陈世朴 613,236 0.9734% 613,236 0.7300% 12个月 9 黄歆海 613,236 0.9734% 613,236 0.7300% 12个月 10 石璞 613,236 0.9734% 613,236 0.7300% 12个月 11 陈茜 514,290 0.8163% 514,290 0.6123% 12个月 12 俄广杰 514,290 0.8163% 514,290 0.6123% 12个月 13 王敏 367,940 0.5840% 367,940 0.4380% 12个月 14 王维 357,731 0.5678% 357,731 0.4259% 12个月 15 王川 306,628 0.4867% 306,628 0.3650% 12个月 16 谭向兵 245,299 0.3894% 245,299 0.2920% 12个月 17 陈开国 204,425 0.3245% 204,425 0.2434% 12个月 18 费鑫 122,640 0.1947% 122,640 0.1460% 12个月 19 张杰 122,640 0.1947% 122,640 0.1460% 12个月 20 沈亮 107,864 0.1712% 107,864 0.1284% 12个月 21 牟兰 102,203 0.1622% 102,203 0.1217% 12个月 22 戴刚 63,562 0.1009% 63,562 0.0757% 12个月 23 叶云涛 61,329 0.0973% 61,329 0.0730% 12个月 24 刘丽 61,329 0.0973% 61,329 0.0730% 12个月 25 杨聃 61,329 0.0973% 61,329 0.0730% 12个月 26 陈再明 53,934 0.0856% 53,934 0.0642% 12个月 27 陈强 53,934 0.0856% 53,934 0.0642% 12个月 28 赵燕 53,934 0.0856% 53,934 0.0642% 12个月 29 刘波 53,934 0.0856% 53,934 0.0642% 12个月 30 蒋明玉 53,934 0.0856% 53,934 0.0642% 12个月 31 张利娟 22,400 0.0356% 22,400 0.0267% 12个月 32 民生证券投 资有限公司 - - 1,050,000 1.2500% 24个月 序 号 名称/姓名 本次发行前 本次发行后 限售期限 持股数（股） 持股比例 持股数（股） 持股比例 33 坤恒顺维员 工资管计划 - - 1,597,338 1.9016% 12个月 34 部分网下配 售对象 - - 821,335 0.9778% 6个月 二、无限售条件流 通股 - - 17,531,327 20.8706% - 合计 63,000,000 100.0000% 84,000,000 100.0000% - （二）前十名股东情况 本次发行后，公司前十名股东持股情况如下表所示： 序号 姓名 持股数（股） 持股比例（%） 限售期 1 张吉林 25,040,296 29.81% 36个月 2 伍江念 17,335,590 20.64% 12个月 3 黄永刚 5,089,632 6.06% 12个月 4 周天赤 3,852,355 4.59% 12个月 5 夏琼 3,066,204 3.65% 12个月 6 王超 1,737,526 2.07% 12个月 7 坤恒顺维员工资管 计划 1,597,338 1.90% 12个月 8 李文军 1,533,120 1.83% 12个月 9 民生证券投资有限 公司 1,050,000 1.25% 24个月 10 陈世朴 613,236 0.73% 12个月 11 黄歆海 613,236 0.73% 12个月 12 石璞 613,236 0.73% 12个月 合计 62,141,769 73.98% - 注：发行人发行后 10至 12名股东持股数量相同，故一并列式 。 六 、战略投资者配售情况 （一）本次战略配售的总体安排 1、本次发行的战略配售由保荐机构相关子公司跟投、公司高级管理人员与 核心员工专项资产管理计划组成。跟投机构为民生证券投资有限公司（ 以下简称 “民生投资”），发行人高级管理人员与核心员工专项资产管理计划为民生证券 坤恒顺维战略配售 1号集合资产管理计划（以下简称“坤恒顺维员工资管计划”）。 2、本次发行最终战略配售数量为 264.7338万股，占本次发行数量的比例为 12.61%。 （二）保荐机构相关子公司跟投 1、跟投主体 本次发行的保荐机构相关子公司按照《上海证券交易所科创板股票发行与承 销实施办法》和《上海证券交易所科创板发行与承销规则适用指引第 1号 —— 首 次公开发行股票》的相关规定参与本次发行的战略配售，跟投主体为民生投资。 2、跟投数量 民生投资跟投比例为 5%，即 105.0000万股，认购金额为 3,549.00万元。 （三）发行人高管核心员工专项资产管理计划 2022年 1日 9日，坤恒顺维召开了第二届董事会第十九次会议，审议通过 了《部分高管及核心员工设立专项资产管理计划参与公司首次公开发行人民币普 通股（ A）股股票并在科创板上 市战略配售方案的议案》，同意坤恒顺维的部分 高级管理人员与核心员工设立专项资产管理计划参与本次发行股票的战略配售 并确定参与坤恒顺维员工资管计划的高级管理人员与核心员工的具体人员、持有 份额等事宜。 1、投资主体 发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理 计划为民生证券坤恒顺维战略配售 1号集合资产管理计划。 2、参与规模和具体情况 参与战略配售的数量为本次公开发行规模的 7.61%，即 159.7338万股，认购 金额为 5,426.00万元（包含新股配售经纪佣金）。具体情况如下： （ 1）具体名称： 民生证券坤恒顺维战略配售 1号集合资产管理计划 （ 2）设立时间： 2022年 1月 7日 （ 3）募集资金规模：人民币 5,426.00万元 （ 4）管理人：民生证券股份有限公司 （ 5）托管人：中信证券股份有限公司 （ 6）实际支配主体：民生证券股份有限公司，非发行人高级管理人员 （ 7）资管计划参与人姓名、职务及比例情况 坤恒顺维员工资管计划的参与人员姓名、职务、认购金额如下： 序 号 姓名 职务 员工类别 认购金额 （万元） 资管计划份 额持有比例 （%） 1 张吉林 总经理 高级管理人员 200.00 3.69% 2 黄永刚 副总经理 高级管理人员 100.00 1.84% 3 李文军 副总经理 高级管理人员 100.00 1.84% 4 赵燕 董事会秘书 高级管理人员 300.00 5.53% 5 牟兰 财务负责人 高级管理人员 150.00 2.76% 6 王川 研发中心经理 核心员工 310.00 5.71% 7 杨聃 研发中心工程师 核心员工 355.00 6.54% 8 徐森金 技术支持工程师 核心员工 350.00 6.45% 9 谭向兵 商务部经理 核心员工 330.00 6.08% 10 石勇 行业总监 核心员工 250.00 4.61% 11 赵楚光 销售经理 核心员工 250.00 4.61% 12 余荣程 销售经理 核心员工 200.00 3.69% 13 陈茜 市场总监 核心员工 200.00 3.69% 14 窦绍宾 生产部经理 核心员工 200.00 3.69% 15 石璞 研发中心工程师 核心员工 200.00 3.69% 16 张杰 研发中心工程师 核心员工 180.00 3.32% 17 费鑫 研发中心工程师 核心员工 160.00 2.95% 18 张弩天 研发中心工程师 核心员工 160.00 2.95% 19 陈世朴 研发中心射频组组长 核心员工 155.00 2.86% 20 陈开国 研发中心硬件组组长 核心员工 155.00 2.86% 21 叶云涛 研发中心工程师 核心员工 145.00 2.67% 22 侯文斌 研发中心工程师 核心员工 130.00 2.40% 23 贾东旭 研发中心工程师 核心员工 126.00 2.32% 24 雷小静 研发中心工程师 核心员工 110.00 2.03% 25 沈亮 研发中心工程师 核心员工 110.00 2.03% 26 谭淋 销售经理 核心员工 100.00 1.84% 27 房保卫 研发中心工程师 核心员工 100.00 1.84% 28 王维 研发中心副总工程师 核心员工 100.00 1.84% 29 贺海燕 主办会计 核心员工 100.00 1.84% 30 李银花 成本主办会计 核心员工 100.00 1.84% 总计 5,426.00 100.00% 注 1：资产管理计划募集资金的 100%用于参与本次战略配售，即用于支付本次战略配 售的价款、新股配售经纪佣金。 （四）限售期限 民生投资承诺获得本次配售的股票限售期为自发行人首次公开发行并上市 之日起 24个月，坤恒顺维员工资管计划本次获配股票限售期限为自发行人首次 公开发行并上市之日起 12个月。限售期届满后，战略投资者对获配股份的减持 适用中国证监会和上交所关于股份减持的有关规定。 第四节 股票发行情况 一、发行数量： 2,100.00万股，无老股转让。 二、发行价格： 33.80元 /股 三、每股面值：人民币 1.00元 四、发行市盈率： 64.83倍（发行价格除以每股收益，每股收益以 2020年度 经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司所有者的净利润除以本次 发行后总股本计算） 五、发行市净率： 3.71倍（按照发行价格除以本次发行后每股净资产计算） 六、发行后每股收益： 0.52元 /股 （根据 2020年经审计的扣除非经常性损益 前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算） 七、发行后每股净资产： 9.12元 /股 （根据 2021年 6月 30日经审计的归属 于母公司股东权益加上本次发行募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算） 八、募集资金总额及注册会计师对资金到位的验证情况 本次发行募集资金总额 70,980.00万元 ，全部为公司公开发行新股募集 ， 扣 除发行费用 （不含增值税） 人民币 7,785.75万元 后 ， 募集资金净额为 63,194.25 万元 。 大华 会计师事务所（特殊普通合伙）对公司本次公开发行新股的资金到位 情况进行了审验，并于 2022年 2月 10日出 具了《验资报告》（ 大华验字 [2022]000015号 ）。 九、本次发行费用明细构成 本次公司公开发行新股的发行费用总额为 7,785.75万元（相关费用均为不含 税金额），发行费用明细构成如下： 费用项目 金额（万元） 发行费用 总额 7 ,785.75 其中： 承销保荐费用 6 ,388.20 审计费用 5 45.00 律师费用 3 10.00 用于本次发行的信息披露费用 522.26 发行手续费 用 及其他 20.28 十、本次公司公开发行新股的发行募集资金净额： 63,194.25万元 十一、本次发行后股东户数： 23,557户 十二、超额配售选择权情况：本次发行未采用超额配售选择权 十三、 发行方式与认购情况： 本次发行采用向战略投资者定向配售、网下向 符合条件的投资者询价配售和网上向持有上海市场非限售 A股股份和非限售存 托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行。 本次发行最终战略配 售 数量为 264.7338万股，占发行总量的 12.61%， 网上有效申购股数为 22,113,617,500股，网上发行初步有效申购倍数为 4,129.53倍。网上最终发行 数 量为 7,190,500股，网上发行最终 中签率为 0.03251616%，其中网上投资者缴 款 认购数量 7,148,803股，放弃认购数量 41,697股。网下最终发行数量 11,162,162 股，其中网下投资者缴款认购数量 11,162,162股，放弃认购数量 0股。本次发行 网上、网下投资者放弃认购股数全部由保荐机构（主承销商）包销，保荐机构（主 承销商）包销股份的数量为 41,697股。 第五节 财务会计情况 一、主要财务情况 公司聘请 大华 会计师事务所 （特殊普通合伙） 依据中国注册会计师独立审计 准则对本公司财务报表进行了审计，并出具了标准无保留意见的《审计报告》（ 大 华审字 [2021]0015691号 ）。 天健 会计师事务所认为，财务报表在所有重大方面 按照企业会计准则的规定编制， 公允反映了坤恒顺维 2021年 6月 30日、 2020 年 12月 31日、 2019年 12月 31日、 2018年 12月 31日的合并及母公司财务状 况以及 2021年 1- 6月、 2020年度、 2019年度、 2018年度的合并及母公司经营成 果和现金流量 。 相关财务数据已在招股说明书中进行了详细披露， 《审计报告》 全文已在招股意向书 附录中披露，本上市公告书不再披露。 公司财务报告审计截止日为 2021年 6月 30日。大华所对公司 2021年 9月 30日的合并及母公司资产负债表， 2021年 1- 9月的合并及母公司利润表、合并 及母公司所有者权益变动表和现金流量表以及财务报表附注进行审阅，并出具了 《审阅报告》（大华核字 [2021]0011800号）。 相关数据已在招股说明书中进行 了披露，《审阅报告》全文已在招股意向书附录中披露，本上市公告书不再披露， 敬请投资者注意。 二、 2021年 全年 业绩预告 公司预计 2021 年可实现的营业收入区间为 15,700万元至 17,000万元，同 比增长 20.59%至 30.58%；预计 2021年归属于母公司股东的净利润区间为 5,200 万元至 6,000万元，同比增长 15.89%至 33.72%；预计 2021年扣除非经常性损 益后归属于母公司股东的净利润区间为 4,800至 5,600万元，同比增长 9.61%至 27.88%。 前述 2021年业绩预计情况系公司初步预计结果，相关数据未经审计或 审阅，不构成公司的盈利预测或业绩承诺。 第六节 其他重要事项 一、募集资金专户存储三方监管协议的安排 为规范募集资金的使用与管理，提高募集资金使用效益，保护投资者的合法 权益，根据《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（ 2013年修订）》及 有关法律法规的规定，公司已与民生证券和存放募集资金的商业银行签订募集资 金三方监管协议。募集资金三方监管协议对公司、保荐机构及开户银行的相关责 任和义务进行了详细约定，公司募集资金专户的开立情况如下： 公司名称 序号 开户银行 账号 成都坤 恒顺维 科技股 份有限 公司 1 中国银行股份有限公司成都电子路支行 115874549376 2 招商银行股份有限公司成都青羊支行 128913115510708 3 中信银行成都银河王朝支行 8111001013700802110 4 成都银行股份有限公司蜀光路支行 1001300000980129 二、其他事项 本公司在招股意向书刊登日至上市公告书刊登前，没有发生《证券法》、《上 市公司信息披露管理办法》规定的重大事件，具体如下： （一）本公司主营业务发展目标进展情况正常。 （二）本公司所处行业和市场未发生重大变化，采购价格和产品销售价格、 采购和产品销售方式等未发生重大变化。 （三）本公司未订立对公司的资产、负债、权益和经营成果产生重大影响的 重要合同。 （四）本公司没有发生未履行法定程序的关联交易，且没有发生未在招股说 明书中披露的重大关联交易。 （五）本公司未进行重大投资。 （六）本公司未发生重大资产（或股权）购买、出售及置换。 （七）本公司住所未发生变更。 （八）本公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员未发生变化。 （九）本公司未发生重大诉讼、仲裁事项。 （十）本公司未发 生除正常经营业务之外的重大对外担保等或有事项。 （十一）本公司的财务状况和经营成果未发生重大变化。 （十二）本公司董事会运行正常，决议及其主要内容无异常，公司未召开股 东大会和监事会。 （十三）本公司未发生其他应披露的重大事项。 第七节 上市保荐机构及其意见 一、保荐机构的推荐意见 作为 坤恒顺维 首次公开发行股票并在科创板上市的保荐机构，民生证券根据 《公司法》、《证券法》、《科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》、 《证券发行上市保荐业务管理办法》、《保荐人尽职调查工作准则》等有关规定 对发行人进行了充分尽职调查，并与发行人、发行人律师及会计师经过了充分沟 通后，认为 坤恒顺维 的本次发行符合《公司法》、《证券法》、《科创板首次公 开发行股票注册管理办法（试行）》等有关规定，本保荐机构认真审核了全套申 请材料，并对发行人进行了实地考察。在对发行人首次公开发行股票并在科创板 上市的可行性、有利条件、风险因素及对 发行人未来发展的影响等方面进行了深 入分析的基础上，认为发行人符合《公司法》、《证券法》、《科创板首次公开 发行股票注册管理办法（试行）》等相关文件规定，同意保荐 成都 坤恒顺维 科技 股份有限公司 申请首次公开发行股票并在科创板上市。 二、保荐机构基本情况 保荐 机构 （主承销商） 民生证券股份有限公司 法定代表人 冯鹤年 注册地址 中国（上海）自由贸易试验区浦明路8号 电话 010- 85127999 传真 010- 85127410 保荐代表人 白英才 、 朱炳辉 联系人 白英才 联系方式 010- 85127999 三、为发行人提供持续督导工作的保荐代表人的具体情况 白英才先生：保荐代表人，现任民生证券投资银行事业部执行董事，曾主持 或参与广州佳都新太科技股份有限公司（ 600728）非公开发行股票、贵州信邦制 药股份有限公司（ 002390）重大资产重组、震安科技股份有限公司（ 300767） IPO、 震安科技股份有限公司（ 300767）向不特定对象发行可转换公司债券、成都圣诺 生物科技股份有限公司（ 688117） IPO等项目。白英才先生自执业以来，未受到 监管部门任何形式的处罚。 朱炳辉先生：保荐代表人，现任民生证券投资银行事业部董事副总经理，曾 主持或参与重庆梅安森科技股份有限公司（ 300275） IPO、唐山三友化工股份有 限公司（ 600409）公开发行及重大资产重组、贵州信邦制药股份有限公司（ 002390） 重大资产重组、亚宝药业集团股份有限公司（ 600351）公开发行及非公开发行股 票、震安科技股份有限公司（ 300767） IPO、震安科技股份有限公司（ 300767） 向不特定对象发行可转换公司债券、深圳欣锐科技股份有限公司（ 300745）向特 定对象发行股票、成都圣诺生物科技股份有限公司（ 688117） IPO等项目。朱炳 辉先生自执业以来，未受到监管部门任何形式的处罚。 第八节 重要承诺事项 一、本次发行前股东所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定 期限以及股东持股及减持意向等承诺 （一） 股份锁定的承诺函 1、 公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理、核心技术人员张吉 林承 诺 自坤恒顺维首次公开发行（ A股）股票并在科创板上市之日起三十六个月内， 本人不转让或者委托他人管理首次公开发行前本人直接或间接持有的坤恒顺维 的股份，也不由公司回购本人直接或间接持有的公司于首次公开发行股票前已发 行的股份。 若公司上市后六个月内股票价格连续二十个交易日的收盘价均低于发行价， 或者上市后六个月期末收盘价低于发行价（若公司在上市后六个月内发生派发股 利、送红股、转增股本、增发新股或配股等除息、除权行为，则上述价格将作相 应调整），本人直接、间接所持公司股票的锁定期在原有锁定期限的基础上自动 延长六个月。 上述锁定期届满后，本人在公司担 任董事、监事或高级管理人员期间，每年 转让的股份不超过本人直接或间接持有公司股份总数的 25%，本人离职后六个月 内，不转让本人直接或者间接持有的公司股份。 本人作为公司的核心技术人员，自所持首发前股份限售期满之日起 4年内， 每年转让的首发前股份不超过上市时所持公司首发前股份总数的 25%。 本人直接或间接持有的公司股票在锁定期限届满后两年内减持的，减持价格 不低于本次发行并上市时公司股票的发行价（若上述期间公司发生派发股利、送 红股、转增股本、增发新股或配股等除权、除息行为的，则上述价格进行相应调 整）。 若法律、法规及（未完）  |