[年报]天沃科技(002564):2021年年度报告
原标题:天沃科技:2021年年度报告 苏州天沃科技股份有限公司 2021 年年度报告 2022 年 03 月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人俞铮庆、主管会计工作负责人徐超及会计机构负责人 ( 会计主管 人员 ) 陈志虎声明：保证本年度报告中财务报告的真 实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺， 投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，理解计划、预测与承诺之 间的差异，注意投资风险。 宏观经济风险、政策风险、募投项目风险、业务发展不及预期的风险、产 品、项目质量的风险、管理风险、海外市场风险、订单回款风险等，有关风险 因素内容与对策措施已在本报告中第三节 “ 管理层讨论与分析 十一、公司未来 发展的展望 ” 部分予以描述。敬请广大投资者注意投资风险。 公司计划不派发现金红利，不送红股 ，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................ ................................ ........ 错误 ! 未定义书签。 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ .... 错误 ! 未定义书签。 第三节 管理层讨论与分析 ................................ ................................ ................ 错误 ! 未定 义书签。 第四节 公司治理 ................................ ................................ ................................ . 错误 ! 未定义书签。 第五节 环境和社会责任 ................................ ................................ .................... 错误 ! 未定义书签。 第六节 重要事项 ................................ ................................ ................................ . 错误 ! 未定义书签。 第七节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ............ 错误 ! 未定义书签。 第八节 优先股相关情况 ................................ ................................ .................... 错误 ! 未定义书签。 第九节 债券相关情况 ................................ ................................ ........................ 错误 ! 未定义书签。 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ . 错误 ! 未定义书签。 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。 （ 二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 （四）载有法定代表人签名的 2021 年年度报告文本原件。 （五）以上备查文件的备置地点：公司证券事务部。 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、天沃科技 指 苏州天沃科技股份有限公司 《公司章程》 指 《苏州天沃科技股份有限公司章程》 股东大会 指 苏州天沃科技股份有限公司股东大会 董事会 指 苏州天沃科技股份有限公司董事会 监事会 指 苏州天沃科技股份有限公司监事会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 江苏证监局 指 中国证券监督管理委员会江苏监管局 元（万元、亿元） 指 人民币元（万元、亿元） 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 上海电气 指 上海电气集团股份有限公司 上海电气财务公司 指 上海电气集团财务有限责任公司 中国能源 指 中国能源工程集团有限公司 中机电力 指 中机国能电力工程有限公司 张化机 ( 重装 ) 、张化机 指 张化机 ( 苏州 ) 重装有限公司 红旗船厂 指 无锡红旗船厂有限公司 玉门鑫能 指 玉门鑫能光热第一电力有限公司 天沃成套 指 天沃 ( 上海 ) 电力成套设备有限公司 江南锻造 指 张家港市江南锻造有限公司 锦隆码头、重件码头 指 张家港锦隆重件码头有限公司 澄杨机电 指 张家港澄杨机电产业发展有限公司 天沃综能 指 江苏天沃综能清洁能源技术有限公司 天沃恩科 指 天沃恩科（北京）核物理研究院有限公司 新疆和丰 指 新疆和丰张化机新能源装备有限公司 伊犁重装、张化机伊犁 指 张化机伊犁重型装备制造有限公司 船海防务 指 江 苏船海防务应急工程技术研究院有限公司 中机广西 指 中机国能（广西）能源科技有限公司 中机华信诚 指 中机华信诚电力工程有限公司 中机新能源 指 中机国能（上海）新能源技术有限公司 太平洋机电 指 太平洋机电 ( 集团 ) 有限公司 报告期、本报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 12 月 31 日 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 天沃科技 股票代码 002564 股票上市证券交 易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 苏州天沃科技股份有限公司 公司的中文简称 天沃科技 公司的外文名称（如有） SuZhou THVOW Technology. Co., Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） THVOW 公司的法定代表人 俞铮庆 注册地址 江苏省张家港市金港镇长山村临江路 1 号 注册地址的邮政编码 215634 公司注册地址历史变更情况 无 办公地址 上海市普陀区中山北路 1715 号 E 座 3 楼 办公地址的邮政编码 200061 公司网址 https://www.thvow.com 电子信箱 [email protected] 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王煜 李晟 联系地址 上海市普陀区中山北路 1715 号 E 座 3 楼 上海市普陀区中山北路 1715 号 E 座 3 楼 电话 021 - 60290016 021 - 60290016 传真 021 - 60290016 021 - 60290016 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、信息披露及备置地点 公 司披露年度报告的证券交易所网站 《中国证券报》《证券时报》《上海证券报》 公司披露年度报告的媒体名称及网址 巨潮资讯网（ http://www.cninfo.com.cn ） 公司年度报告备置地点 上海市普陀区中山北路 1715 号 E 座 3 楼 四、注册变更情况 组织机构代码 无变更 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 公司分别于 2021 年 1 月 5 日、 2021 年 1 月 21 日召开第四届董事会第二十五次会 议、 2021 年第一次临时股东大会，会议审议通过了《关于变更经营范围并修改公 司章程的议案》。 2021 年 2 月 10 日， 公司披露《关于完成工商变更登记的公告》， 公司经营范围变更为：设计制造： A1 级高压容器、 A2 级第三类低、中压容器； 制造： A 级锅炉部件（限汽包）。一般经营项目：石油、化工、医学、纺织、化纤、 食品机械制造维修；机械配件购销；槽罐车安装销售；海洋工程装备的设计与制 造；自营和代理各类商品及技术的进出口业务。（依法须经批准的项目，经相关部 门批准后方可开展经营活动）许可项目：建设工程勘察；各类工程建设活动；建 设工程设计；电力设施承装、承修、承试（依法须经批准的项目，经相关部门批 准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果 为准）一般项目：工程管理服 务；对外承包工程；发电技术服务；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、 技术转让、技术推广；生物质能技术服务；电力设施器材销售；机械设备租赁（除 依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动） 历次控股股东的变更情况（如有） 2018 年 12 月 12 日，公司控股股东变更为上海电气集团股份有限公司，实际控制 人变更为上海市国有资产监督管理委员会。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 众华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 上海市虹口区东大 名路 1089 号北外滩来福士广场东塔楼 17 - 18 楼 签字会计师姓名 郝世明、付声文 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2021 年 2020 年 本年比上年增减 2019 年 营业收入（元） 6,806,791,172.15 7,712,473,560.23 - 11.74% 10,779,197,063.45 归属 于上市公司股东的净利润 （元） - 693,319,761.12 - 1,159,517,303.66 40.21% 42,391,860.99 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） - 762,872,183.33 - 1,255,294,822.26 39.23% 46,434,745.09 经营活动产生的现金流量净额 （元） - 615,484,148.17 49,152,731.31 - 1,352.19% 208,064,966.97 基本每股收益（元 / 股） - 0.80 - 1.35 40.74% 0.05 稀释每股收益（元 / 股） - 0.80 - 1.34 40.30% 0.05 加权平均净资产收益率 - 32.27% - 37.54% 5.27% 1.14% 2021 年末 2020 年末 本年末比上年末增减 2019 年末 总资产（元） 28,472,355,417.93 30,387,895,334.70 - 6.30% 31,826,113,029.86 归属于上市公司股东的净资产 （元） 1,810,295,015.21 2,503,107,979.61 - 27.68% 3,669,226,189.18 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确 定性 □ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 √ 是 □ 否 项目 2021 年 2020 年 备注 营业收入（元） 6,806,791,172.15 7,712,473,560.23 无 营业收入扣除金额（元） 104,014,962.74 116,268,247.77 正常经营之外的其他业收入 营业收入扣除后金额（元） 6,702,776,209.41 7,596,205,312.46 扣除正常经营之外的其他业 收入 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和 净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 2,019,021,986.61 2,112,064,371.02 650,494,056.65 2,025,210,757.87 归属于上市公司股东的净利润 4,821,086.08 9,110,241.08 - 132,732,273.67 - 574,518,814.61 归属于上市公司股东的扣除非经 1,226,158.48 - 42,115,524.30 - 134,293,693.61 - 587,689,123.90 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 - 776,370,600.18 - 1,302,919,247.14 50,986,190.77 1,412,819,508.38 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2021 年金额 2020 年金额 2019 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 73,007,840.75 88,061,947.23 - 29,479,801.06 计入当期损益的政府补助（与公司正常经 营业务密切相关，符合国家政策规定、按 照一定标准定额或定量持续享受的政府补 助除外） 12,582,914.64 19,122,956.51 14,363,685.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金 占用费 26,200,838.59 29,330,593.61 26,064,258.18 单独进行减值测试的应收款项减值准备转 回 1,555,000.00 4,491,980.71 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 - 2,395,732.84 - 4,452,694.47 - 5,944,891.90 减：所得税影响额 25,721,079.75 30,129,708.66 - 1,907,680.06 少数股东权益影响额（税后） 15,677,359.18 10,647,556.33 10,953,814.38 合计 69,552,422.21 95,777,518.60 - 4,042,884.10 -- 其他符合非经常性损益定义的损益 项目的具体情况： □ 适用 √ 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目 的情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常 性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处的行业情况 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号 —— 行业信息披露》中土木工程建筑业的披露要求 1.新能源工程服务业务 根据《国家能源局2022年一季度网上新闻发布会文字实录》，2021年，全国风电新增并网装机4757万 千瓦，为“十三五”以来年投产第二多，其中陆上风电新增装机3067万千瓦、海上风电新增装机1690万千瓦。 到2021年底，全国风电累计装机3.28亿千瓦。2021年，全国风电发电量6526亿千瓦时，同比增长40.5%；全 国风电平均利用率96.9%，同比提升0.4个百分点。2021年，全国光伏新增装机5488万千瓦，为历年以来年 投产最多，其中，光伏电站2560万千瓦、分布式光伏2928万千瓦。到2021年底，光伏发电累计装机3.06亿 千瓦。2021年，全国光伏发电量3259亿千瓦时，同比增长25.1%；利用小时数1163小时，同比增加3小时； 全国光伏发电利用率98%，与上年基本持平。 2021年是“十四五”规划的开局之年，国家陆续出台《关于征求2021年可再生能源电力消纳责任权重和 2022—2030年预期目标建议的函》《关于引导加大金融支持力度促进风电和光伏发电等行业健康有序发展 的通知》《关于推进电力源网荷储一体化和多能互补发展的指导意见》《关于2021年风电、光伏发电开发 建设有关事项的通知》等多项政策，从加强可再生能源消纳、构建新型电力体系等多方面支持新能源产业 发展，加快风电、光伏产业全面发展。 根据2021年国家发布的《中共中央国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的 意见》，到2025年，非化石能源消费比重达到20%左右；到2030年，非化石能源消费比重达到25%左右， 风电、太阳能发电总装机容量达到12亿千瓦以上；到2060年，非化石能源消费比重达到80%以上。新能源 行业迎来重大发展机遇。2021年7月，上海环境能源交易所全国碳排放权交易开市，碳排放配额（CEA） 交易形成全国性统一市场，可再生能源电站有望参与国家核证自愿减排量(CCER)的交易，新能源电站将被 赋予碳交易资产属性，运营企业将获得交易收益，投资新能源发电资产将获得碳资产受益。 2022年2月国家能源局发布《以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电、光伏基地规划布局方案》的 通知，风光基地总装机4.55亿千瓦，“十四五”期间风光基地总装机1.5亿千瓦，并开展“火电+新能源”联合送 出的开发模式，新能源工程建设市场将迎来新的发展机遇。 2.高端装备制造业务 （1）石油炼化设备市场 当前正处于世界经济复苏疲软、石油需求增速放缓、产业转型升级加快叠加国际形势动荡、国际油价 波动的复杂时期，全球炼油行业的发展也呈现出一系列新动向和新特点。全球石油供需态势的宽松和石油 需求中心的转移，推进了炼油布局的加速调整。近年来全球新增炼油能力绝大部分位于亚洲和中东。预计 未来世界炼油工业的发展重心将加速向具有市场优势和资源优势的地区转移。炼厂大型化和装置规模化的 趋势，导致产业集中度进一步提高，国内炼化行业以炼化一体化开启产业升级，是中国石油化工行业“十 三五”的主导方向。“十三五”期间，国家发改委将重点规划发展七大石化产业基地，推动产业集聚发展，淘 汰技术落后、规模不经济、环保不达标的产能。这七大石化产业基地包括大连长兴岛(西中岛)、河北曹妃 甸、江苏连云港、上海漕泾、浙江宁波、广东惠州、福建古雷。预计到2025年，七大石化基地的炼油产能 将占全国总产能的40%。其中恒力石化、浙江宁波舟山、福建漳州古雷等项目已启动建设中，此外，上海 漕泾、广东惠州、江苏连云港、浙江宁波、河北曹妃甸等炼化一体化将陆续建成或启动建设。未来新一代 炼化一体化，还将通过先进炼油装置与煤制氢、石脑油裂解制乙烯、MTO、乙烷裂解制乙烯等装置优化组 合，进一步提高效率，降低成本，提高安全性，从而增强竞争力。至“十四五”末，这些世界级的炼化一体 化项目将需求大量的大规格的高端非标压力容器。据不完全统计，“十四五”期间我国石油化工行业投资规 模将超过10000亿元，设备费用约占石油化工项目总投资的50%（其中非标压力容器设备占总投资的的 30%），按照这个比例测算，石油化工非标容器设备投资将超过3000亿元。 （2）煤化工设备市场 在“十四五”期间，我国将重点开展煤制油、煤制天然气、低阶煤分质利用、煤制化学品、煤炭和石油 综合利用等5类模式以及通用技术装备的升级示范，推动煤炭深加工产业向更高水平发展。据此判断,“十四 五”煤化工行业将进入理性健康发展阶段，示范项目有望陆续得到重启,行业景气度也将得到恢复,这给煤化 工非标压力容器主流供应商带来发展机会。煤化工项目设备投资占比最高，设备制造商最先受益回暖。根 据测算，设备费用约占煤化工项目总投资的50%（其中非标压力容器设备占总投资的的30%），安装工程 约占20%，建筑工程占16%左右，设计、技术及其他占14%左右。据估计，“十四五”期间我国煤化工行业投 资规模将超过5000亿元，按照这个比例测算，煤化工非标容器设备投资将超过1500亿元。 2022年2月18日，国家发展改革委等12部门联合印发《关于印发促进工业经济平稳增长的若干政策的 通知》，提出落实好新增可再生能源和原料用能消费不纳入能源消费总量控制政策，对我国煤化工行业将 产生重大利好，影响深远。“原料用能”不纳入能源消费总量控制的政策，有望实现燃料煤和原料煤“区别对 待”，单独核算，减轻煤化工企业负担。可以预期，新政策将推动煤化工产业转型升级，加快淘汰落后产 能，同时鼓励优势企业做大做强。可以预见，一批煤化工项目将陆续启动，煤化工非标压力容器装备市场 在2022年有较大的市场机遇。 （3）化工设备市场 根据《石化和化工行业“十四五”规划指南》，国内化工行业保持多年景气，上游炼化集中投资，大型 石化炼化装备逐步投产，将释放更多化工原料产能，下游基础化工、合成材料、精细化工行业满足新材料、 高端材料需求、国际市场需求、转型升级需求，国产替代需求将得到进一步的产能保障。基础化工、合成 材料精细化工行业设备投资迎来新的需求，将使化工设备尤其是非标化工设备供应商进入行业景气周期。 3.国防建设业务 （1）国防建设产品市场 公司国防建设业务涉及的产品市场将随着国防建设现代化的步骤保持稳定发展。 （2）民用应急装备市场 应急装备的研制能力需要较长时间的技术储备和积累，且对相关产品的研制企业实行严格的许可制 度。此外，应急相关产业在中国属朝阳产业，该产业的全面发展有利于合理平衡政府和市场的作用，增强 全社会应对各类突发事件的能力，减少政府财政支出的压力和应急管理能力的匮乏。同时，应急相关产业 的成熟也创造了一个全新的产品、服务消费市场，对于中国这个灾害频发、处于工业化和城市化加速过程 的经济大国来说，所需要的救援设备需求庞大，按照国际发达国家救援装备水平来测算，中国的装备市场 需求前景较大，是国民经济的新增长点。 二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号 —— 行业信息披露》中土木工程建筑业的披露要求 报告期内，公司围绕“坚守主业、稳健经营、结构调整、协同发展”的经营思路，以市场为导向，以能 源工程服务为主体，以高端装备制造为基础，以国防建设为突破方向，落实各项措施，实现能源工程服务 与高端装备制造、国防建设业务的协同发展。 （一）公司主要业务概况 1.能源工程服务业务 电力行业工程EPC总包业务和电力工程设计咨询等服务是公司主要的业务板块，公司主要通过控股子 公司中机电力及其控股的公司来从事该项业务，EPC项目的盈利主要来源于公司与业主签订的合同金额与 项目实际成本的差额，电力工程、新能源与清洁能源总包业务是公司主要的业务收入来源。公司的服务范 围涉及区域电厂、自备电站、热电联产项目、输变电网络、风电、光伏和光热等新能源电站。公司在大型 火力发电、光伏光热发电、风力发电、生物质发电、输变电等电力工程总承包、咨询、设计、供货、管理 以及运营等方面具备提供完善可靠的系统解决方案能力。 2.高端装备制造业务 公司全资子公司张化机，是国内高端非标压力容器及成套装备的主要供应服务商，能够为客户提供从 设计、制造、安装到售后技术服务的全过程解决方案，主要产品包括各种材质及规格的换热器、分离器、 反应釜、储罐、塔器、过滤器、蒸发器等，广泛应用于炼化、化工、煤化工、电力等领域。公司产品的特 点是涉及多学科、多领域技术，技术集成度高、开发难度大、制造工艺复杂、技术门槛高。 3.国防建设业务 公司控股子公司红旗船厂是我国较早进入国防产品科研与生产领域的厂家，是国防渡河桥梁装备和军 辅船舶的专业定点生产厂家，以及道路桥梁大型钢结构的生产基地。红旗船厂的产品主要包括各类舟桥等 多种国防、民用特种装备及军备维保服务。同时，公司还在民用船舶、海上生活平台、钢结构、网架工程 施工等领域拥有较强的研发生产能力，并提供上述产品的售后服务、维修、技术服务及咨询服务。 （二）公司生产经营模式 1.能源工程服务业务 开展业务的主要形式包括设计、咨询等技术服务业务以及工程总承包业务。 （1）设计、咨询等技术服务业务 公司主要从事能源工程服务领域相关的技术开发、技术转让、工程咨询、工程设计和技术服务业务。 技术开发与技术转让业务主要是根据建设工程的需要，向工程业主转让公司所持有的相关专利技术、 工艺包的使用权业务。设计、咨询业务是指根据建设工程的要求，对建设工程所需的技术、经济、资源、 环境等条件进行综合分析、论证，编制建设工程设计文件的业务。技术服务业务是公司接受业主委托，为 业主提供对工程项目的组织实施进行全过程或若干阶段的管理和服务的业务。 （2）工程总承包业务 工程总承包是受业主委托，按照合同约定对工程项目的设计、采购、施工、试运行（竣工验收）等实 行全过程或若干阶段的承包。公司按照合同约定对工程项目的质量、工期、造价等向业主负责，公司可依 法将所承包工程中的部分工作发包给具有相应资质的分包企业；分包企业按照分包合同的约定对公司负 责。 在上述业务形式的特点上，公司的EPC业务采取项目设计与施工一体化模式，有利于提高设计和施工 质量、更好的匹配施工现场情况与设计方案、缩短施工周期；因公司EPC项目的盈利主要来源于业主与公 司签订的合同金额与项目实际成本的差额，在结算模式上，公司根据合同约定，以项目工程量为基准定期 与业主结算，并根据合同约定的项目节点向业主收取项目款。根据项目类型和各个项目的实际情况，公司 与业主约定不同的项目节点，同时与供应商约定不同的账期。 2.高端装备制造业务 根据公司产品的特点，公司在经营上采取以销定产的模式，即根据客户订单进行定量生产，根据生产 任务的需要进行采购，产品直接销售给预订的客户。 （1）设计模式 作为非标压力容器产品供应商，公司与客户签订的合同中都包括技术协议，有的技术协议已经包含了 产品设计图、有的技术协议只是提供相关技术参数，由公司设计部门根据相关技术参数进行产品设计。 （2）采购模式 公司产品的主要原材料为不锈钢板、不锈钢管、碳钢板、碳钢管、锻件等，以国内采购为主。这些原 材料的价格受到各自生产成本、市场需求、国际金属价格及市场短期投机因素的影响，价格会发生波动。 公司在产品报价时，根据原材料市场价格及对市场价格波动的预期考虑材料成本，将原材料成本包含在产 品报价中。 （3）生产模式 公司的生产组织模式为严格的“以销定产”模式，即完全根据客户的订货合同来安排、组织生产。由于 公司产品为大型设备，涉及的工艺流程较为复杂，且为非标准化产品，在生产过程中需要公司设计、工艺 和生产部门的紧密配合。 （4）市场开发及销售模式 公司产品属非标准压力容器设备，客户针对性强，客户主要为石油化工、煤化工、化工、有色金属等 行业的大、中型企业，在业务模式上公司采用订单生产的模式，在销售模式上公司采用直销的模式，由市 场部负责根据公司经营目标制定营销计划、协调计划执行，并进行客户管理，长期跟踪客户的动态，并最 终通过投标的方式获取客户订单。 （5）收入确认和结算方式 公司一般通过预付款、进度款、发货款、质保金方式进行销售结算、按照合同约定完工发货或安装、 客户验收合格确认收入。 3.国防建设业务 红旗船厂属国家军工保密单位，国防建设业务涉及军工保密，公司已向深交所申请豁免披露相关信息。 三、核心竞争力分析 报告期内，公司立足于能源工程服务、高端装备制造、国防建设三大主营业务，围绕所在行业的特点， 不断加强经营管理，持续推进资源整合，在技术、市场等方面逐步奠定自身的优势，行业竞争力日益显现， 可持续发展能力不断增强，核心竞争力不断提升。 （一）围绕主业，提升集团管控能力 公司进一步明确了打造“国际一流的能源工程综合服务商、智能化服务的石化高端装备核心供应商、国 防科工建设的重要力量”的发展战略，通过顶层设计和系统构架形成集团化管控，各核心业务板块协同发 展的整体布局。强化企业治理和管理能力，整合资源，提升集团管控能力。 （二）深耕主业，竞争优势持续增强 公司持续深耕能源工程服务、高端装备制造、国防建设三大业务相关领域，竞争优势持续增强。 1.能源工程服务业务 天沃科技拥有工程设计电力行业乙级资质，具备承接光伏发电EPC业务的能力。控股子公司中机电力 已取得“电力工程施工总承包壹级”、“电力行业设计甲级”、“工程资信评价甲级”、“工程勘察甲级”、“工程 咨询单位甲级”等重要资质与证书，通过了质量、环境、职业健康安全管理体系国际认证、高新技术企业 认证、浦东新区企业研发机构认证。具有工程规划咨询、工程设计、工程勘察、工程管理、设备成套以及 工程总承包的组织体系，是一家能够提供全生命周期解决方案的工程服务商。中机电力聚集了一批工程设 计、项目管理等专业人才，具有丰富的项目运作经验，在能源工程服务领域与诸多客户建立了良好的合作 关系，连续四年入选“中国承包商企业80强”排名，形成了一定的品牌优势。中机电力围绕公司总体战略目 标，推动科技创新工作，积极打造“产学研”紧密合作体系，与高校科研院所成立联合创新平台，全面提升 创新能力，在勘察设计、工程咨询等领域多次荣获行业奖项，报告期内荣获“上海市文明单位”称号。 2.高端装备制造业务 公司全资子公司张化机积累了丰富的经验和优良的行业口碑，在装备制造领域具有全产业链的拓展能 力。张化机是国内从事高端装备制造的重要企业，“张化机”品牌在国内具有较高的市场知名度，拥有特种 设备设计和制造许可证、封头制造单位甲级认证、民用核安全设备制造许可证等重要专业证书，依托设备 精良、交通便利的临江制造基地，形成独特优势。张化机凭借专业的设计能力，形成具有自主知识产权的 核心定制产品能力及成套设备集成服务能力，推动企业产品线向更宽广的领域发展。持续的研发创新能力， 提升了制作工艺，生产的产品难度系数大、要求严格，专业化的生产管理使得张化机的产品品质广泛被业 主赞誉，核心产品遍及国内外重大项目建设工程中。 3.国防建设业务 子公司红旗船厂有限公司是国内最早进入国防与民用渡河舟桥的专业装备制造企业，拥有齐备的高等 级资质，研发与设计制造能力国内领先，“红旗”品牌具有较强用户认可度。近年来，红旗船厂紧紧把握国 防建设发展方向，研发了一批有较强影响力的国防产品、国防技术。红旗船厂作为国防建设领域的核心产 业，将成为集团国防建设业务发展最重要的产品销售与研发平台。 （三）控股股东全面支持，协同效应进一步显现 上海电气作为我国大型综合性装备制造集团，于2018年12月成为公司的控股股东后，全面支持天沃科 技发展。在资金支持方面，由于行业的特点，天沃科技现有业务对资金需求较大。为进一步推动天沃科技 做强做优，上海电气为公司提供了借款、授信担保额度支持，有利于天沃科技实现降低资金成本与加快市 场开拓的目标。在品牌与市场方面，上海电气品牌价值提升公司的市场信誉和竞争力。在产业协同方面， 上海电气与公司在电力工程、装备制造有较大的协同空间，公司的光伏、风电EPC业务能够同上海电气的 下属产业集团实现有效协同，公司高端装备制造能力将为上海电气提供更多的业务选择。通过与控股股东 共同拓展市场，降低成本等途径，为公司客户和社会创造更大价值。2021年7月19日，为便于上海电气能 源产业板块整体战略管理，对天沃科技提交的相关决策事项，上海电气按照天沃科技相关董事会、股东大 会决策程序履行控股股东职能，除证券事务管理由上海电气总部直接管理外，涉及经营规划、经营业务、 财务报表合并核算等事项调整至上海电气电站集团管理。 四、主营业务分析 1、概述 （一）主要经营指标情况 本报告期，公司实现营业总收入68.07亿元，较上年同期下降11.74%；营业利润-8.56亿元，较上年同期 上升48.78%；利润总额-8.58亿元，较上年同期上升48.77%；归属于上市公司股东的净利润-6.93亿元，较上 年同期上升40.21%。公司业绩变化的主要原因如下： 1.报告期内，公司能源工程板块新能源业务销售收入未达到预期。 其中，风电项目受风电抢装潮影响，施工成本（如设备价格、施工安装费等）大幅度上涨，业主对投 资项目开工审慎，延缓了开工时间；光伏项目由于硅料价格、组件价格持续大幅上涨等因素，公司为控制 项目成本，减缓了项目推进进度。以上因素导致公司报告期内新能源业务销售收入不及预期。 2.报告期内，公司计提信用减值准备和资产减值准备金额较去年同期有所增加。 （1）报告期内，公司加大应收款项催收回款力度，积极催收，期末应收账款原值总额较期初相比有所 下降，但由于新能源电站补贴发放周期较长、火电电站受煤价上涨等因素影响，电站资金压力较大，导致 EPC 工程款回款时间延迟，应收账款账龄延长，计提的坏账准备有所增加。 （2）报告期内，由于公司收入结构发生变化，公司建设施工周期较长的风电项目合同资产有所增加， 合同资产减值准备相应有所增加。 3.计提部分商誉减值 鉴于公司能源工程板块重要子公司中机国能电力工程有限公司（以下简称“中机电力”）收入不及预期、 计提信用减值准备和资产减值准备金额有所增加，管理层审慎分析，对收购中机电力产生的商誉进行了初 步减值测试，经公司聘请的评估机构及审计机构进行评估和审计后确定最终商誉减值计提的金额为 19,419.65万元。 综上所述，报告期内公司费用受控，综合毛利额虽有所上升，能覆盖公司期间费用和研发费用，但由 于公司能源工程板块收入不及预期、计提信用减值准备和资产减值准备有所增加，产生亏损。 （二）主要经营举措 1.三大主业经营情况 （1）能源工程服务业务 本报告期，中机电力加强对重点项目推进的组织领导，高度重视、周密部署，推进各项目有序执行。 通过上海电气品牌优势，优化供应商体系，采用集中采购与框架协议的采购模式等方式，持续执行“降本 增效”的管理要求。签订辽宁鞍炼热电联产扩建项目，该项目中机电力拟协同上海电气旗下多个产业集团 联合实施，采用三维数字化设计并将首次实现数字化移交。首次自主设计加EPC总承包的东莞中堂燃机热 电联产项目取得阶段性胜利，1号机组完成168小时满负荷试运，正式移交，投入商业运行。 （2）高端装备制造业务 本报告期，张化机持续围绕市场客户需求，进行了客户行业延伸和产品转型升级，产品结构由“大而全” 向“特而重”的转变已经成功转型，实现了从以往常规普通碳钢塔器为主向PTA行业特材设备、高效换热器、 双相钢不锈钢等高附加值产品结构转型的战略部署。新产品市场开拓方面，取得重大突破，加钒钢锻焊加 氢反应器、环氧丙烷项目PO反应器、恒力石化氧化反应器项目和结晶器项目部分产品已发货，并为开拓绕 管式换热器市场和启动甲醇合成塔制造做好了前期准备工作。报告期内，石化行业下游化工设备市场发展 较快，中小型化工设备市场景气为张化机稳定发展提供了较好的市场支撑。 （3）国防建设业务 本报告期，红旗船厂提升安全生产标准，促进安环管理水平，完善制度，提升内控管理水平，控制成 本，降本增效成果显现，夯实基础，强化管理，确保企业正常规范运行。 （4）订单情况 截至2021年12月31日，公司主营业务的在手订单情况如下： 产品/项目 本期末在手订单（亿元） 电力工程、清洁能源工程业务 248.2 其中：火电 65.1 风电 92.6 光伏 73.8 输变电 12.7 其他 3.9 压力容器设备 27.5 国防建设及其他 0.9 合计 276.5 2.以预算管理为抓手，落实降本增效 本报告期，公司本部及下属三大业务核心企业落实全面预算管理制度。按照“量入为出、总体平衡、略 有盈余”的目标，做好预算管理。公司本部每月召开资金平衡会下属企业每月上报资金预算，资金预算为 各级企业提升管理带来成效。 3.以科技推动为抓手，抓好人才队伍建设 本报告期，召开公司科技大会。明确科技人员是企业未来的核心竞争力。强调企业要为科研人员创造 良好的氛围，科研项目要坚持两个导向：即以市场竞争力为导向、以企业利润为导向，真正使科研工作为 企业带来价值。设立科研项目基金100万元，奖励成效显著，带来收益的科研团队。报告期内，中机电力、 张化机、红旗船厂分别有1个科研项目与天沃科技签约，并进行考核。 4. 进一步加强与上海电气集团的协同发展 （1）不断优化业务协同模式。中机电力设计、开发、施工等业务，将进一步优化协同模式，在项目立 项、项目实施、设计实施等方面形成完善的运作机制，把控风险。 （2）加强人才交流。引进上海电气集团部分专业人才充实到天沃总部法务、财务等岗位，同时吸收具 有项目开发、项目执行丰富经验的技术管理骨干充实到中机电力。这些人才的到位，将为天沃科技、中机 电力进一步提升管理水平、提高市场拓展能力发挥重要作用。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2021 年 2020 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 6,806,791,172.15 100% 7,712,473,560.23 100% - 11.74% 分行业 工程服务 3,963,019,048.28 58.23% 4,451,306,850.46 57.72% - 10.97% 高端装备制造 2,717,359,639.61 39.92% 3,115,836,430.75 40.40% - 12.79% 仓储物流 25,357,869.80 0.37% 24,930,718.56 0.32% 1.71% 其他 101,054,614.46 1.48% 120,399,560.46 1.56% - 16.07% 分产品 电力工程 EPC 3,963,019,048.28 58.23% 4,451,306,850.46 57.72% - 10.97% 压力容器设备 2,531,088,565.74 37.19% 2,451,661,676.46 31.79% 3.24% 海工设备 15,228,457.00 0.22% 29,194,125.58 0.38% - 47.84% 舟桥设备 84,321,452.88 1.24% 99,241,538.62 1.29% - 15.03% 其他专用设备 86,721,163.99 1.27% 118,408,467.17 1.54% - 26.76% 化工装备配套部件 0.00 0.00% 417,304,943.94 5.41% - 100.00% 仓储物流 25,357,869.80 0.37% 24,930,718.56 0.32% 1.71% 其他 101,054,614.46 1.48% 120,425,239.44 1.56% - 16.09% 分地区 国内销售 6,511,479,340.10 95.66% 7,576,618,988.74 98.24% - 14.06% 国外销售 295,311,832.05 4.34% 135,854,571.49 1.76% 117.37% 分销售模式 工程施工服务 3,963,019,048.28 58.22% 4,451,306,850.46 57.72% - 10.97% 制 造及其他 2,843,772,123.87 41.78% 3,261,166,709.77 42.28% - 12.80% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 工程服务 3,963,019,048.28 3,331,858,407.78 15.93% - 10.97% - 31.64% 25.43% 高端装备制造 2,717,359,639.61 2,308,241,178.71 15.06% - 12.79% - 16.22% 3.49% 分产品 电力工程 EPC 3,963,019,048.28 3,331,858,407.78 15.93% - 10.97% - 31.64% 25.43% 压力容器设备 2,531,088,565.74 2,147,789,575.94 15.14% 3.24% 3.38% - 0.12% 分地区 国内销售 6,511,479,340.10 5,406,642,465.43 16.97% - 14.06% - 26.94% 18.46% 分销售模式 工程施工服务 3,963,019,048.28 3,331,858,407.78 15.93% - 10.97% - 31.64% 25.43% 制造及其他 2,843,772,123.87 2,338,775,268.20 17.76% - 12.80% - 16.93% 4.09% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 □ 是 √ 否 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2021 年 2020 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 工程服务 建安 1,048,740,547.61 31.48% 1,825,846,126.05 37.46% - 42.56% 工程服务 设备 1,651,012,949.41 49.55% 2,480,641,007.21 50.89% - 33.44% 工程服务 其他服务 632,104,910.76 18.97% 567,786,469.54 11.65% 11.33% 高端装备制造 原材料 1,432,497,059.71 62.06% 1,944,870,585.78 70.59% - 26.34% 高端装备制造 人工工资 168,998,940.84 7.32% 161,780,962.73 5.87% 4.46% 高端装备制造 燃料动力费用 63,724,483.82 2.76% 51,363,291.61 1.86% 24.07% 高端装备制造 折旧费用 54,281,319.34 2.35% 52,028,434.59 1.89% 4.33% 高端装备制造 制造费用及其他 588,739,375.00 25.51% 545,191,170.46 19.79% 7.99% 仓储物流 原材料 184,685.58 1.09% 12,067.79 0.08% 1,430.40% 仓储物流 人工工资 769,250.00 4.55% 759,556.00 4.79% 1.28% 仓储物流 折旧费用 14,729,895.63 87.19% 13,927,265.94 87.83% 5.76% 仓储物流 制造费用及其他 1,212,150.35 7.17% 1,157,396.14 7.30% 4.73% 其他 原材料 10,450,900.42 76.63% 35,328,846.59 79.84% - 70.42% 其他 制造费用及其他 3,187,207.51 23.37% 8,922,450.00 20.16% - 64.28% 单位：元 产品分类 项目 2021 年 2020 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 电力工程 EPC 建安 1,048,740,547.61 31.48% 1,825,846,126.05 37.46% - 42.56% 电力工程 EPC 设备 1,651,012,949.41 49.55% 2,480,641,007.21 50.89% - 33.44% 电力工程 EPC 其他服务 632,104,910.76 18.97% 567,786,469.54 11.65% 11.33% 压力容器设备 原材料 1,299,285,196.54 60.49% 1,294,287,080.62 62.30% 0.39% 压力容器设备 人工工资 160,355,558.86 7.47% 154,789,619.76 7.45% 3.60% 压力容器设备 燃料动力费用 62,505,438.11 2.91% 49,813,252.98 2.40% 25.48% 压力容器设备 折旧费用 51,714,276.24 2.41% 48,155,681.19 2.32% 7.39% 压力容器设备 制造费用及其他 573,929,106.19 26.72% 530,430,303.99 25.53% 8.20% 化工装备配套部 件 原材料 0.00 0.00% 411,975,278.93 98.62% - 100.00% 化工装备配套部 件 人工工资 0.00 0.00% 313,324.15 0.08% - 100.00% 化工装备配套部 件 燃料动力费用 0.00 0.00% 120,221.56 0.03% - 100.00% 化工装备配套部 件 制造费用及其他 0.00 0.00% 5,316,149.10 1.27% - 100.00% 海工设备 原材 料 10,671,036.42 77.47% 69,799,300.03 96.86% - 84.71% 海工设备 人工工资 307,085.40 2.23% 415,357.22 0.58% - 26.07% 海工设备 燃料动力费用 147,335.96 1.07% 117,370.03 0.16% 25.53% 海工设备 折旧费用 138,754.30 1.01% 189,723.34 0.26% - 26.86% 海工设备 制造费用及其他 2,508,991.56 18.22% 1,538,509.68 2.14% 63.08% 舟桥设备 原材料 58,919,204.70 81.47% 76,593,946.97 88.58% - 23.08% 舟桥设备 人工工资 6,825,568.20 9.44% 3,395,213.79 3.93% 101.04% 舟桥设备 燃料动力费用 481,155.03 0.67% 386,638.95 0.45% 24.45% 舟桥设备 折旧费用 995,059.02 1.38% 1,301,566.27 1.51% - 23.55% 舟桥设 备 制造费用及其他 5,092,156.19 7.04% 4,793,944.23 5.54% 6.22% 其他专用设备 原材料 63,621,622.05 85.56% 92,756,370.61 91.38% - 31.41% 其他专用设备 人工工资 1,510,728.38 2.03% 2,731,195.60 2.69% - 44.69% 其他专用设备 燃料动力费用 590,554.72 0.79% 646,545.83 0.64% - 8.66% 其他专用设备 折旧费用 1,433,229.78 1.93% 2,381,463.79 2.35% - 39.82% 其他专用设备 制造费用及其他 7,209,121.06 9.69% 2,986,386.55 2.94% 141.40% 仓储物流 原材料 184,685.58 1.09% 12,067.79 0.08% 1,430.40% 仓储物流 人工工资 769,250.00 4.55% 759,556.00 4.79% 1.28% 仓储物流 折旧费用 14,729,895.63 87.19% 13,927,265.94 87.83% 5.76% 仓储物流 制造费用及其他 1,212,150.35 7.17% 1,157,396.14 7.30% 4.73% 其他 原材料 10,438,701.05 76.54% 35,328,846.59 79.84% - 70.45% 其他 制造费用及其他 3,199,406.88 23.46% 8,922,450.00 20.16% - 64.14% 说明 无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 报告期内，公司合并范围发生变动，详见第十节财务报告中第八、合并范围的变更。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 2,190,930,588.21 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 32.19% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 汕头丰盛天然气热电有限公司 594,655,949.79 8.74% 2 吴忠市红寺堡区银变新能源有限公司 594,300,074.16 8.73% 3 南阳德才光伏发电有限公司 375,114,385.10 （未完）  |