[年报]永赢港股通品质生活慧选混合 (009983): 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金2021年年度报告
原标题:永赢港股通品质生活慧选混合 : 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金2021年年度报告 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 2021 年年度报告 2021 年 12 月 31 日 基金管理人 : 永赢基金管理有限公司 基金托管人 : 交通银行股份有限公司 送出日期 :2022 年 03 月 26 日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年 度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2022年3月24日复核 了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等 内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基 金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应 仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料经审计。 本报告期自2021年01月01日起至2021年12月31日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 2 1.1 重要提示 ................................ ................................ ................................ ................................ ........... 2 1.2 目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ................... 3 § 2 基金简介 ................................ ................................ ................................ ................................ ................... 5 2.1 基金基本情况 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 5 2.2 基金产品说明 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ................................ ................................ ................................ ............... 8 2.4 信息披露方式 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 9 2.5 其他相关资料 ................................ ................................ ................................ ................................ ... 9 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................ ................................ ................... 9 3.1 主要会计数据和财务指标 ................................ ................................ ................................ ............... 9 3.2 基金净值表现 ................................ ................................ ................................ ................................ . 10 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................ ................................ ................................ ..... 12 §4 管理人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ............. 12 4.1 基金管理人及基金经理情况 ................................ ................................ ................................ ......... 12 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................ ................................ . 15 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ................................ ................................ ............. 15 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ................................ ............................. 17 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................................ ............................. 18 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ................................ ................................ ............. 20 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................ ................................ ......... 20 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ................................ ................................ ............. 21 4.9 管理人对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明 ................................ ......... 21 4.10 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ ... 21 §5 托管人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ............. 21 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................ ................................ ................. 21 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 21 5.3 托管人对本年 度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ . 21 §6 审计报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ................. 21 6.1 审计报告基本信息 ................................ ................................ ................................ ......................... 21 6.2 审计报告的基本内容 ................................ ................................ ................................ ..................... 22 §7 年度财务报表 ................................ ................................ ................................ ................................ ......... 24 7.1 资产负债表 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 24 7.2 利润表 ................................ ................................ ................................ ................................ ............. 26 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................ ................................ ................................ . 28 7.4 报表附注 ................................ ................................ ................................ ................................ ......... 29 §8 投资组合报告 ................................ ................................ ................................ ................................ .......... 67 8.1 期末基金资产组合情况 ................................ ................................ ................................ ................. 67 8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ................................ ................................ ......................... 67 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ ..... 69 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ................................ ................................ ............................. 73 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................ ................................ ......................... 76 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................ . 76 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ..................... 76 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ..................... 76 8.9 期末按公允价值占基金资产 净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ . 76 8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ................................ ................................ ....... 76 8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................ ................................ ....... 76 8.12 投资组合报告附注 ................................ ................................ ................................ ....................... 76 §9 基金份额持有人信息 ................................ ................................ ................................ ............................. 77 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................ ................................ ..................... 77 9 .2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................ ................................ ......... 78 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ................................ ......... 78 §10 开放式基金份额变动 ................................ ................................ ................................ ........................... 78 §11 重大事件揭示 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 78 11.1 基金份额持有人大会决议 ................................ ................................ ................................ ........... 78 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................................ ........... 78 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ................................ ............................... 78 11.4 基金投资策略的改变 ................................ ................................ ................................ ................... 79 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ................................ ................................ ....................... 79 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................ ....................... 79 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................ ................................ ................... 79 11.8 其他重大事件 ................................ ................................ ................................ ............................... 83 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................ ................................ ................................ ....... 86 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 ................................ ........... 86 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ................................ ................................ ............................... 86 §13 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 86 13.1 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ............................... 86 13.2 存放地点 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 87 13.3 查阅方式 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 87 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 基金简称 永赢港股通品质生活慧选混合 基金主代码 009983 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2020年09月29日 基金管理人 永赢基金管理有限公司 基金托管人 交通银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 1,456,951,397.13份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 在力争控制投资组合风险的前提下，追求资产净 值的长期稳健增值。 投资策略 1、资产配置策略 本基金主要通过对宏观经济运行状况、国家财政 和货币政策、国家产业政策以及资本市场资金环境、 证券市场走势的分析，在评价未来一段时间股票、债 券市场相对收益率的基础上，动态优化调整权益类、 固定收益类等大类资产的配置。在严格控制风险的前 提下，力争获得超越业绩比较基准的投资回报。 2、股票投资策略 （1）品质生活类证券的界定 伴随中国经济的快速发展，人民生活水平的不断 提高，物质的供给已相对丰富。展望未来，一方面， 随着传统产业相对饱和，企业将逐渐由原来的投资驱 动转变为研发、创意驱动，提供高品质的产品和服务。 另一方面，越来越多的居民步入中产阶级，将会更加 注重产品、服务品质，带动消费升级。在此背景下， 能够为居民提供优质的产品、服务、解决方案，用以 直接或间接提升居民生活品质的相关上市公司将面临 者巨大的商业空间和发展潜力，包括但不限于：纺织 服装、食品饮料、房地产及服务、汽车及服务、家用 电器、建筑装饰、公用事业、医药生物、电商物流、 教育教培、金融服务、休闲娱乐、传媒、计算机、消 费电子、通信服务、交通运输、轻工制造等相关行业。 （2）选股策略 本基金通过自上而下及自下而上相结合的方法挖 掘优质股票，严选具有较高安全边际和成长潜力较大 的股票构建投资组合： 自上而下方面，宏观研究通过财政与货币政策、 经济增长率和通货膨胀率等构建分析框架，分析这些 核心因素的变化，预判宏观经济走势；策略研究分析 宏观变化对市场估值影响，以及宏观政策对不同产业 影响，通过比较投资的风险收益比，在不同的宏观背 景下制定相应的股票市场和行业配置策略。 自下而上方面，通过分析行业所处阶段（重点配 置成长期与成熟期的行业，积极跟踪处于幼稚期的行 业，回避处于衰退期的行业）、公司商业模式（商业 模式研究是企业价值评估的核心，拥有良好商业模式 的企业能够持续创造较高的股东回报率，而有缺陷的 商业模式则在长期经营中面临难以预测的风险，精选 具有较强研发能力、明显成本优势和广泛品牌影响力 的公司）、竞争格局（研究所处行业的竞争格局，包 括行业进入与退出壁垒、公司市场地位和市场份额、 竞争对手的产品与服务的替代性等，重点关注行业格 局稳定的龙头公司）、公司治理结构（大股东对待小 股东的态度和诚信程度、管理层的战略眼光和运营效 率水平，优选治理结构优秀的公司）。定量上评估企 业的增长性（主营业务收入增长率、营业利润增长率、 净利润增长率、自由现金流增长率、每股收益增长率 等，以及业务成长空间）、盈利能力（净资产收益率、 销售毛利率、销售净利率、EBITDA/主营业务收入等， 以及长期的股东回报水平）、估值水平（市盈率PE、 市盈率相对盈利增长比率PEG、市销率PS等，看估值能 否跟成长相匹配）。 结合宏观视角与微观研究，多维度和全视角对公 司做价值评估，结合其历史和动态估值水平，寻找投 资具有较高性价比个股。 （3）港股通标的投资策略 本基金将通过内地与香港股票市场交易互联互通 机制投资于香港股票市场，不使用合格境内机构投资 者（QDII）境外投资额度进行境外投资。 本基金将精选品质生活类证券，重点关注： 1）具有稀缺性，长期股东回报率出色，具有较高 的配置价值的公司； 2）具有持续领先优势或核心竞争力的公司，良好 成长性或较高股东回报率； 3）盈利能力强、分红稳定或分红潜力大的公司； 4）相对 A 股同类公司具有显著的估值优势的公 司。 （4）存托凭证投资策略 本基金可投资存托凭证，本基金将结合对宏观经 济状况、行业景气度、公司竞争优势、公司治理结构、 估值水平等因素的分析判断，选择投资价值高的存托 凭证进行投资。 3、固定收益投资策略 本基金的债券投资品种主要有国债、企业债等中 国证监会认可的，具有良好流动性的金融工具。债券 投资主要用于提高非股票资产的收益率，严格控制风 险，追求合理的回报。本基金将根据当前宏观经济形 势、金融市场环境，运用基于债券研究的各种投资分 析技术，进行个券精选。 4、可转换债券投资策略 本基金在综合分析可转债的股性特征、债性特征、 流动性等因素的基础上，审慎筛选其中安全边际较高、 发行条款相对优惠、流动性良好，以及基础股票基本 面优良的品种，并以合理的价格买入，争取稳健的投 资回报。 5、资产支持证券投资策略 资产支持证券主要包括资产抵押贷款支持证券、 住房抵押贷款支持证券等证券品种。本基金将重点对 市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前 偿还率、风险补偿收益和市场流动性等影响资产支持 证券价值的因素进行分析，并辅助采用蒙特卡洛方法 等数量化定价模型，评估资产支持证券的相对投资价 值并做出相应的投资决策。 6、股指期货投资策略 基金管理人可运用股指期货，以提高投资效率更 好地达到本基金的投资目标。本基金在股指期货投资 中将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风 险可控的前提下，本着谨慎原则，参与股指期货的投 资，以管理投资组合的系统性风险，改善组合的风险 收益特性。此外，本基金还将运用股指期货来对冲诸 如预期大额申购赎回、大量分红等特殊情况下的流动 性风险以进行有效的现金管理。 7、国债期货投资策略 本基金投资国债期货将根据风险管理的原则，以 套期保值为目的，以回避市场风险。故国债期货空头 的合约价值主要与债券组合的多头价值相对应。基金 管理人通过动态管理国债期货合约数量，以期萃取相 应债券组合的超额收益。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品 种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投 资范围，本基金可以相应调整和更新相关投资策略， 并在招募说明书更新或相关公告中公告。 业绩比较基准 恒生指数收益率（经汇率调整后）*65%+中债-综 合指数（全价）收益率*20%+沪深300指数收益率*15% 风险收益特征 本基金是混合型证券投资基金，预期风险和预期 收益高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型 基金。 本基金将投资港股通投资标的股票，需承担港股 通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易 规则等差异带来的特有风险。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 永赢基金管理有限公司 交通银行股份有限公司 信息披 露负责 人 姓名 汪成杰 陆志俊 联系电话 021-20430340 95559 电子邮箱 [email protected] [email protected] 客户服务电话 400-805-8888 95559 传真 021-51690177 021-62701216 注册地址 浙江省宁波市鄞州区中山东 路466号 中国（上海）自由贸易试验区 银城中路188号 办公地址 上海市浦东新区世纪大道210 号21世纪大厦21、22、27层 中国（上海）长宁区仙霞路18号 邮政编码 200120 200336 法定代表人 马宇晖 任德奇 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披 露报纸名称 上海证券报 登载基金年度报告正 文的管理人互联网网 址 www.maxwealthfund.com 基金年度报告备置地 点 上海市浦东新区世纪大道210号21世纪大厦21、22、27层 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 安永华明会计师事务所（特殊 普通合伙） 上海市世纪大道100号环球金融中心 50楼 注册登记机构 永赢基金管理有限公司 上海市浦东新区世纪大道210号21世 纪大厦21、22、27层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2021年 2020年09月29日（基金合同生 效日）-2020年12月31日 本期已实现收益 -169,731,462.39 -53,492,788.29 本期利润 -336,113,627.21 64,212,169.86 加权平均基金份额本期利润 -0.1891 0.0296 本期加权平均净值利润率 -18.79% 2.96% 本期基金份额净值增长率 -20.35% 3.02% 3.1.2 期末数据和指标 2021年末 2020年末 期末可供分配利润 -261,370,670.70 -52,304,614.01 期末可供分配基金份额利润 -0.1794 -0.0246 期末基金资产净值 1,195,580,726.43 2,187,692,987.13 期末基金份额净值 0.8206 1.0302 3.1.3 累计期末指标 2021年末 2020年末 基金份额累计净值增长率 -17.94% 3.02% 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变 动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收 益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益 水平要低于所列数字。 3、期末可供分配利润为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰 低数。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三个月 -9.74% 1.05% -3.91% 0.72% -5.83% 0.33% 过去六个月 -22.08% 1.48% -13.97% 0.93% -8.11% 0.55% 过去一年 -20.35% 1.54% -11.04% 0.92% -9.31% 0.62% 自基金合同 生效起至今 -17.94% 1.41% -2.83% 0.88% -15.11% 0.53% 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际 收益水平要低于所列数字； 2、本基金业绩比较基准为：恒生指数收益率（经汇率调整后）*65%+中债-综合指数（全 价）收益率*20%+沪深300指数收益率*15%。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 C:\HsApps\hsfa\MOD\TMP\CN_50880000_009983_FB010010_20220002_1.jpg 注：本基金在六个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比 较 C:\HsApps\hsfa\MOD\TMP\CN_50880000_009983_FB010010_20220002_3.jpg 注：本基金合同于2020年9月29日生效，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自 然年度进行折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 本基金的合同生效日为2020年9月29日，截至本报告期末，本基金未进行过利润分 配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 永赢基金管理有限公司（以下简称"公司"）于2013年10月8日取得了中国证监会《关 于核准设立永赢基金管理有限公司的批复》（证监许可[2013]1280号），随后，公司于 2013年10月11日取得商务部《中华人民共和国外商投资企业批准证书》（商外资资审字 [2013]008号），并于2013年11月7日在国家工商行政管理总局注册成立，此后，于2013 年11月12日取得中国证监会核发的《基金管理资格证书》（编号A087），并于2017年3 月14日获得中国证监会颁发的信用代码为913302007178854322的《中华人民共和国经营 证券期货业务许可证》。2014年8月18日，公司完成工商变更登记，注册资本由人民币 壹点伍亿元增至人民币贰亿元；2018年1月25日，公司完成增资，注册资本由人民币贰 亿元增至人民币玖亿元。目前，公司的股权结构为宁波银行股份有限公司持股71.49％， 华侨银行有限公司持股28.51％。 截止2021年12月31日，本基金管理人共管理92只开放式证券投资基金，即永赢货币 市场基金、永赢稳益债券型证券投资基金、永赢双利债券型证券投资基金、永赢丰益债 券型证券投资基金、永赢添益债券型证券投资基金、永赢瑞益债券型证券投资基金、永 赢天天利货币市场基金、永赢永益债券型证券投资基金、永赢丰利债券型证券投资基金、 永赢增益债券型证券投资基金、永赢恒益债券型证券投资基金、永赢惠添利灵活配置混 合型证券投资基金、永赢惠益债券型证券投资基金、永赢泰益债券型证券投资基金、永 赢润益债券型证券投资基金、永赢聚益债券型证券投资基金、永赢盈益债券型证券投资 基金、永赢荣益债券型证券投资基金、永赢盛益债券型证券投资基金、永赢嘉益债券型 证券投资基金、永赢裕益债券型证券投资基金、永赢祥益债券型证券投资基金、永赢消 费主题灵活配置混合型证券投资基金、永赢诚益债券型证券投资基金、永赢通益债券型 证券投资基金、永赢昌益债券型证券投资基金、永赢宏益债券型证券投资基金、永赢伟 益债券型证券投资基金、永赢颐利债券型证券投资基金、永赢迅利中高等级短债债券型 证券投资基金、永赢合益债券型证券投资基金、永赢智能领先混合型证券投资基金、永 赢中债-1-3年政策性金融债指数证券投资基金、永赢泰利债券型证券投资基金、永赢悦 利债券型证券投资基金、永赢卓利债券型证券投资基金、永赢凯利债券型证券投资基金、 永赢惠泽一年定期开放灵活配置混合型发起式证券投资基金、永赢智益纯债三个月定期 开放债券型发起式证券投资基金、永赢沪深300指数型发起式证券投资基金、永赢众利 债券型证券投资基金、永赢同利债券型证券投资基金、永赢昌利债券型证券投资基金、 永赢开泰中高等级中短债债券型证券投资基金、永赢创业板指数型发起式证券投资基 金、永赢汇利六个月定期开放债券型证券投资基金、永赢淳利债券型证券投资基金、永 赢高端制造混合型证券投资基金、永赢久利债券型证券投资基金、永赢乾元三年定期开 放混合型证券投资基金、永赢科技驱动混合型证券投资基金、永赢元利债券型证券投资 基金、永赢易弘债券型证券投资基金、永赢股息优选混合型证券投资基金、永赢沪深300 交易型开放式指数证券投资基金、永赢中债-1-5年国开行债券指数证券投资基金、永赢 竞争力精选混合型发起式证券投资基金、永赢医药健康股票型证券投资基金、永赢邦利 债券型证券投资基金、永赢中证500交易型开放式指数证券投资基金、永赢瑞宁87个月 定期开放债券型证券投资基金、永赢欣益纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基 金、永赢稳健增长一年持有期混合型证券投资基金、永赢泽利一年定期开放债券型证券 投资基金、永赢鑫享混合型证券投资基金、永赢鼎利债券型证券投资基金、永赢港股通 品质生活慧选混合型证券投资基金、永赢成长领航混合型证券投资基金、永赢泰宁63个 月定期开放债券型证券投资基金、永赢鑫欣混合型证券投资基金、永赢稳健增利18个月 持有期混合型证券投资基金、永赢鑫盛混合型证券投资基金、永赢宏泽一年定期开放灵 活配置混合型证券投资基金、永赢惠添益混合型证券投资基金、永赢华嘉信用债债券型 证券投资基金、永赢中证全指医疗器械交易型开放式指数证券投资基金、永赢港股通优 质成长一年持有期混合型证券投资基金、永赢深证创新100交易型开放式指数证券投资 基金、永赢乾益债券型证券投资基金、永赢鑫辰混合型证券投资基金、永赢中债-3-5年 政策性金融债指数证券投资基金、永赢长远价值混合型证券投资基金、永赢信利碳中和 主题一年定期开放债券型发起式证券投资基金、永赢惠添盈一年持有期混合型证券投资 基金、永赢中证全指医疗器械交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金、永赢轩 益债券型证券投资基金、永赢深证创新100交易型开放式指数证券投资基金发起式联接 基金、永赢合享混合型发起式证券投资基金、永赢慧盈一年持有期债券型发起式基金中 基金（FOF）、永赢安盈90天滚动持有债券型发起式证券投资基金、永赢稳健增强债券 型证券投资基金以及永赢优质精选混合型发起式证券投资基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基 金经理（助理） 期限 证 券 从 业 年 限 说明 任职 日期 离任 日期 晏青 权益投资部副总监/基金 经理兼任投资经理 2020- 09-29 - 15 晏青先生，上海交通大学 经济学硕士，15年证券相 关从业经验。曾任交银施 罗德基金管理有限公司研 究员、基金经理，上海弘 尚资产管理中心（有限合 伙）投资经理、海外投资 总监。现任永赢基金管理 有限公司权益投资部副总 监。 李琦 基金经理助理 2021- 01-29 - 9 李琦先生，硕士，9年证券 相关从业经验。曾任易方 达基金管理有限公司分析 师，上海弘尚资产管理中 心（有限合伙）首席分析 师，现任永赢基金管理有 限公司权益投资部基金经 理助理。 注：1、任职日期和离任日期一般情况下指公司做出决定之日；若该基金经理自基金合 同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。 2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其 各项实施细则、《永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金基金合同》和其他相关 法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和 运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无损害 基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违 法违规行为，本基金管理人根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交 易制度指导意见》、《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》等法律法规和内 部制度，制定和修订了《公平交易制度》。 通过组织结构的设置、工作制度、流程和技术手段全面落实公平交易原则在具体业 务（包括研究分析、投资决策、交易执行等）环节中的实现，在保证各投资组合投资决 策相对独立性的同时，确保各投资组合在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面 享有公平的机会。同时，通过对投资交易行为的日常监控和事后分析评估来加强对公平 交易过程和结果的监督。 在研究分析方面，本基金管理人建立了规范、完善的研究管理平台，规范了研究人 员的投资建议、研究报告的发布流程，使各投资组合经理在获取投资建议的及时性、准 确性及深度等方面得到公平对待。 在投资决策方面，首先，本基金管理人建立健全投资授权制度，明确投资决策委员 会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限；投资决策委员会和投资 总监等管理机构和人员不得对基金经理在授权范围内的投资活动进行干预；基金经理在 授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作必须经过严格的审批程序。其次，本基 金管理人建立投资组合投资信息的管理及保密制度，除分管投资副总及投资总监等因业 务管理的需要外，不同基金经理之间的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离。另 外，本基金管理人还建立机制要求公募基金经理与特定客户资产投资经理互相隔离，且 不能互相授权投资。 在交易执行方面，本基金管理人设立了独立于投资管理职能的交易部，通过实行集 中交易制度和公平的交易分配制度，确保各投资组合享有公平的交易执行机会；此外， 本基金管理人对于可能导致涉嫌不公平交易和利益输送的反向交易行为也制定并落实 了严格的管理：（1）对于交易所公开竞价的同向交易，交易部按照"时间优先、价格优 先"的原则，采取"未委托数量比例法"，通过系统的公平交易模块实现公平交易；（2） 对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以本基金管理人名义进行的交易， 各基金经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量，交易部按照价格优先、 比例分配的原则对交易结果进行分配；（3）对于银行间市场的现券交易，交易部在银 行间市场开展独立、公平的询价，并由风险管理部对交易价格的公允性（根据市场公认 的第三方信息）、交易对手和交易方式进行事后分析，确保交易得到公平和公允的执行； 对于由于特殊原因不能参与以上提到的公平交易程序的交易指令，基金经理须提出申请 并阐明具体原因，交由投资决策委员会进行严格的公平性审核；（4）严格控制同一投 资组合或不同投资组合之间在同一交易日内进行反向交易（除完全按照有关指数的构成 比例进行投资的组合或严格依据量化模型进行投资的组合外），确因投资组合的投资策 略或流动性等需要而发生同日反向交易的，相关基金经理须向风险控制委员会提供决策 依据并留存记录备查。 在日常监控和事后分析评估方面，风险管理部开展定期分析工作对公平交易执行情 况作整体监控和效果评估。其中日常监控包括了对非公开发行股票申购、以本基金管理 人名义进行的债券一级市场申购的申购方案和分配过程进行审核和监控，以及对非连续 竞价交易的价格公允性进行审查；事后分析评估上，风险管理部在每个季度的公平交易 与异常交易稽核中，对不同组合间同一投资标的、临近交易日的同向交易和反向交易的 合理性开展分析评估。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本基金管理人主要通过建立有纪律、规范化的投资研究和决策流程、交易流程，以 及强化事后监控分析来确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输送。本基金管理人 规定了严格的投资授权管理制度、投资备选库管理制度和集中交易制度等，并重视交易 执行环节的公平交易措施，以"时间优先、价格优先、比例分配"作为执行指令的基本原 则，通过投资交易系统中的公平交易模块，以尽可能确保公平对待各投资组合。 本基金管理人交易部和风险管理部进行日常投资交易行为监控，风险管理部负责对 各账户公平交易进行事后分析，分别于每季度和每年度对所管理的不同投资组合的整体 收益率差异、分投资类别的收益率差异进行分析，每季度对连续四个季度期间内、不同 时间窗下不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，通过分析评估和信息披露来加强 对公平交易过程和结果的监督。 报告期内本基金管理人严格执行公平交易制度，公平对待旗下各投资组合，未发现 显著违反公平交易的行为。本报告期内，公平交易制度执行情况良好。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 国内经济2021年增长较好，国内生产总值同比增长8.1%，但结构不均衡的矛盾较为 突出。1季度 GDP因低基数增长18.2%，原油等大宗商品价格上涨推动PPI和CPI环比持续 正增长。2季度经济比较平稳，GDP增速回落至7.9%，PPI高位有所回落，CPI温和修复。 3季度经济有所减弱，GDP增速回落至4.9%，制造业PMI跌到荣枯线以内，PPI创新高，但 CPI表现疲弱，二者显著背离。4季度GDP增长4%，除了出口比较旺盛，增长动能疲弱， 制造业PMI处于荣枯线附近，基建投资和房地产投资处于下滑态势，疫情反复导致消费 比较疲弱， PPI处于高位，CPI有所上行，显示了上下游景气度的不同。12月的中央经 济工作会议提出"需求收缩、供给冲击和预期转弱三重压力"，政府对于经济稳增长的重 视度显著提升。美国经济全年实现5.6%的增长，呈持续扩张态势。美国全年的货币政策 维持较为宽松局面，但到年末通胀压力高企，通胀率创40年来新高，美联储态度显著改 变对货币政策的态度，不断提升加息的节奏和幅度的预期。 除了经济本身的周期波动外，国内出台的各项针对产业的政策也对相关行业形成较 大冲击。2020年末推出的针对互联网平台反垄断的政策，对互联网行业的监管不断加强， 对互联网巨头的增长也产生短期较为明显的抑制。"双碳"政策带来国内大宗商品价格暴 涨的同时，也带来社会生活和生产的不稳定，出现了缺煤缺电的极端情况。2021年7月 份推出的义务教育阶段的"双减"政策，对教培行业产生严重打击。监管部门为控制房地 产企业有息负债的增长，设置"三道红线"，造成个别龙头企业现金流的困难，引发信用 风险不断扩散，房地产市场快速冷却，对经济也产生较大拖累。 股票市场全年跌宕起伏。1季度先涨后跌，1月份国内基金发行市场呈现加速的态势， 美国财政刺激方案显著提升投资者的风险偏好，国内与国外市场共振上行。2月份随着 美国长期国债利率加速上行，国内外股票市场估值承压，估值较高的成长性股票剧烈调 整。2季度表现较好，经历1季度的大起大落之后，市场波动性呈收敛态势。无论是国内 还是海外，利率中枢相对1季度下行，股票市场短期估值压力缓解，以生物医药、新能 源汽车、次高端白酒等为代表性的成长性股票大幅反弹。3季度股票市场表现分化较大， 美股市场整体向上，A股市场指数波动不大，香港市场恒生指数受政策的负面冲击整体 大跌。高景气的新能源行业和受益于PPI高企而价格涨幅较大的行业表现出色，受到政 策冲击的房地产、互联网、教育等行业表现较差。4季度各股票市场分化较大，美股市 场继续整体向上，A股市场小幅上升，香港市场继续表现低迷。行业同样分化明显，景 气度高的军工、元宇宙概念股表现领先，煤炭钢铁等行业因价格下跌表现落后、港股生 物医药跌幅较大。 本基金全年净值发生回撤。1季度净值先涨后跌，前期布局的优质成长股在本轮调 整中受到较大冲击。我们适度降低了股票仓位，并对一些估值过高的股票做了调整。2 季度净值表现较为平稳，我们保持较高股票仓位，持续优化组合结构。3季度净值跟随 市场呈现较大波动，部分行业政策对市场的冲击显著拖累了基金的净值表现。我们实时 对一些基本面恶化的行业进行了减持，并加仓高景气度和边际好转的公司，保持了一贯 的均衡风格。4季度净值下跌较大，虽然部分重点持有个股下跌较多拖累净值，但还是 维持长期看好的个股的持仓。 回顾2021年的投资，我们需要认真总结反思。首先，需要加强对产业政策的重视， 根据以往的投资经验，优秀的公司一般都能在政策扰动中成功跨越，但今年不管是针对 地产、还是义务教育阶段课外辅导，以及针对互联网平台的反垄断政策，均出现持续高 压的态势，对一些商业护城河很深的公司造成了严重打击，这些新情况我们需要不断总 结，持续完善我们的投研框架。其次，坚持价值投资不动摇，金融市场本身带有很强的 周期性，不同市场环境下会有着不同的估值体系。一旦投资者情绪进入亢奋状态，一般 意味着风险即将来临，以价值作为尺度、保持客观的态度，会避免被市场情绪所裹挟， 在市场悲观时保持信心，在市场乐观时保持冷静。其次，坚定研究发现投资机会的信念。 股票虽然是风险性资产，但并不意味着不可知，每个股票背后都是一家实实在在的公司， 对应着具体的资产、业务和团队。只要我们把研究做好，持续地提升研究质量，思考更 深入一层，那么我们自然能发现其中的风险和机会。最后，任何时候都要有迎接变的准 备。我们自身经历的投资周期不算太长，中国的产业演进依然未有停歇，十年的经验放 在二十年的时间尺度无法从容应对并不稀奇。新的场景需要新的思想、新的解决之道， 更需要破局的勇气去灵活应对。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至报告期末永赢港股通品质生活慧选混合基金份额净值为0.8206元，本报告期 内，基金份额净值增长率为-20.35%，同期业绩比较基准收益率为-11.04%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 2022年的市场再次为我们开启全新的一段旅程，但资本市场的每一天都充满挑战和 机遇。2021年末的中央经济工作会议表明，政府对于经济稳增长的重视度显著提升。当 下的宏观经济背景和历史上任何阶段都没有可比性，2021年众多产业政策的变化使得经 济结构出现很多极端情况，货币政策也因此受到影响。2022年的政策组合的选择并不是 唯一的，不同的政策组合对经济结构和资本市场的影响完全不同，我们只能根据政策的 变化做出及时应对。 政策变化的背后能够找到一些相对确定的方向，首先，只要利率不大幅上升，资金 流向股票市场的态势不会发生大逆转，股票市场的估值将不会出现系统性收缩，那么结 构性的机会将会存在；其次，"双碳"政策大方向不变，虽然政策执行层面如果产生负面 影响会出现纠偏，但新能源（风电、光电、核电）发电、储能、电网改造等投资量将会 大幅增加，这些细分行业值得关注；再次，房地产行业对于杠杆率不高且融资能力强的 地产公司（尤其是国企）的基本面和股价已经见底，如果政策放松则整体行业见底，会 是Beta性的机会，政策不松则对于地产行业就是一次供给侧改革，优质公司未来市场份 额和利润率都有望上升。 从产业演进来看，依赖产业自身扩张而不受政策影响的行业更具生命力。首先，汽 车的智能化是当下明确的产业方向。过去两年新能源车渗透率快速提升，带来造车新势 力的快速发展及锂电池整个产业链的繁荣。随着传统汽车厂商的入局，外观设计的差异 化在弱化，动力续航逐步标准化，需要更多创新来构建差异化或规模化来降成本，推动 渗透率的进一步提升，相关细分领域值得关注。但无论是传统燃油乘用车还是新能源车， 智能化无疑是对使用者的体验提升最为明显，未来有望加速推进。其次，下游需求好的 制造业仍具机会。这些属于典型的供给创造需求的机会，如新旧能源转换对新能源行业 整体占有率量的提升、不断崛起的军工装备相关的上游新材料及元器件、中美博弈下的 半导体国产化等，相关行业景气度高且具有持续性，关键在于时点的准确把握。再次， 消费结构性升级的态势并未发生变化，当下消费疲弱是复杂的多因素叠加的短期现象， 除了上游原材料涨价，还有疫情反复、房地产拖累以及产业政策的冲击等，短期看未必 快速好转，但宏观视角看，中国人均GDP在1万美元之上的整体消费能力是在提升的，这 一般会伴随着消费品牌的崛起，需要紧密跟踪一系列本土品牌升级的进程。 香港市场影响因素较为复杂，我们会努力寻找结构性机会。首先，港股市场的估值 处于较低水平，估值下行空间有限，相对具有防御性。影响港股市场的核心矛盾之一是 国内经济的基本面（与企业盈利周期同步），虽然国内复苏的进程并不确定，但在中央 稳增长的基调下，下半年国内经济企稳复苏是大概率事件。其次，2021年一系列的国内 产业政策对港股最受投资者关注的行业进行了精准打击，相关行业估值已经跌到较低水 平，投资者预期也较低，随着一些较为极端的政策开始纠偏，相关行业的投资风险偏好 将有所提升。最后，中国与海外经济体所处经济周期的阶段不完全一致，中国将实施稳 增长政策，而海外通胀压力较大将采取紧缩性政策，一般来说如果海外货币政策有实质 性紧缩会对香港市场有负面影响。 虽然2021年我们的投资框架面对各方面的挑战，但我们对2022年依然充满信心。首 先，金融市场是周期性的，市场有好的时候也有不好的时候，市场风险释放完毕后，机 会自然会到来；其次，投资的长期收益来自发掘出的好的投资机会，我们一直在努力提 高研究质量，提升认知水平，争取不断发掘出好的投资机会；最后，投资是个不断进化 的过程，投资能力是在不断改进中提升的，保持开放心态、持续学习定能不断超越。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 2021年，本基金管理人的内部监察稽核工作以保障合规运作和投资者合法权益为出 发点，坚持独立、客观、公正的原则，持续健全、完善内控建设，提升风险管理水平， 确保基金管理业务规范运作。 本报告期内，本基金管理人的监察稽核工作主要包括： 1、持续加强制度建设。报告期内，公司根据法律法规、监管政策及业务开展实际 情况，对公司制度进行了全面梳理、评估与更新，确保制度的合规性、有效性和可操作 性，进一步完善公司制度体系。 2、新规解读及监管要求的落实。2021年，公司持续密切关注各项最新法律法规、 监管政策，及时开展新规新政的传达和解读、并拟定落实方案，由各相关部门进行具体 落实，同时定期对落实情况进行跟踪检查。 3、强化合规培训。为进一步提升员工合规意识，强化员工执业行为的合规性，合 规部组织多次面向不同对象，针对不同主题的合规培训，包括针对新员工的合规培训， 面向全员的合规宣导以及邀请外部律师开展专项培训等，并通过多样化的方式提高员工 在合规培训中的参与度以及积极性。 4、深入开展内部审计工作。公司建立了全面的内部审计体系和流程，并设置审计 部作为公司风险防控机制中的一道重要防线独立履行内部审计检查职责。2021年，公司 有序开展各类专项审计、离任审查、年度/季度监察稽核项目、即时通讯工具例行检查、 风险事件调查等内审工作，并聘请外部机构独立开展合规有效性评估、年度内控评价等 项目。针对上述审计检查发现的问题，审计部牵头推进整改，促进制度体系及业务流程 不断完善，为公司防范风险、完善内控管理提供有力支持。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照相关法律法规规定，设有估值委员会，并制定了相关制度及流程。 估值委员会主要负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督，确保基金估值的公 允与合理。报告期内相关基金估值政策由托管人进行复核。本基金管理人估值委员会成 员包括公司总经理、督察长、固定收益投资/研究的分管领导、权益投资的分管领导、 基金运营的分管领导、基金运营部负责人、合规部负责人和风险管理部负责人。以上成 员均具有丰富的行业分析、会计核算等证券基金行业从业经验及专业能力。基金经理如 认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议，但 不参与最终估值决策。参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突，一切以投资者 利益最大化为最高准则。 报告期内，本基金依据签署的《中债收益率曲线和中债估值最终用户服务协议》从 中央国债登记结算有限责任公司取得中债估值服务；本基金与中证指数有限公司根据 《中证债券估值数据服务协议》而取得中证数据估值服务。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期内未进行利润分配，符合基金合同的约定。 4.9 管理人对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明 本报告期内，未发生会计师事务所出具非标准审计报告的情形。 4.10 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内本基金管理人无应说明的预警信息。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，基金托管人在永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金的托管过 程中，严格遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议，尽 职尽责地履行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，永赢基金管理有限公司在永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基 金投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支、基 金收益分配等问题上，托管人未发现损害基金持有人利益的行为。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告期内，由永赢基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关永赢港股通 品质生活慧选混合型证券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、 财务会计报告相关内容、投资组合报告等内容真实、准确、完整。 §6 审计报告 6.1 审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 安永华明（2022）审字第61090672_B66号 6.2 审计报告的基本内容 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 全体基金份额持有人 审计意见 我们审计了永赢港股通品质生活慧选混合型证 券投资基金的财务报表，包括2021年12月31日的 资产负债表，2021年度的利润表、所有者权益（基 金净值）变动表以及相关财务报表附注。 我们 认为，后附的永赢港股通品质生活慧选混合型证 券投资基金的财务报表在所有重大方面按照企 业会计准则的规定编制，公允反映了永赢港股通 品质生活慧选混合型证券投资基金2021年12月31日的财务状况以及2021年度的经营成果和净值 变动情况。 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行 了审计工作。审计报告的"注册会计师对财务报 表审计的责任"部分进一步阐述了我们在这些准 则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守 则，我们独立于永赢港股通品质生活慧选混合型 证券投资基金，并履行了职业道德方面的其他责 任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适 当的，为发表审计意见提供了基础。 强调事项 无 其他事项 无 其他信息 永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告 中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计 报告。 我们对财务报表发表的审计意见不涵盖 其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的 鉴证结论。 结合我们对财务报表的审计，我们 的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他 信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解 到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错 报。 基于我们已执行的工作，如果我们确定其 他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在 这方面，我们无任何事项需要报告。 管理层和治理层对财务报表的责任 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务 报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护 必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊 或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时， 管理层负责评估永赢港股通品质生活慧选混合 型证券投资基金的持续经营能力，披露与持续经 营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设， 除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的 选择。 治理层负责监督永赢港股通品质生活慧 选混合型证券投资基金的财务报告过程。 注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于 舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出 具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平 的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计 在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于 舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总 起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作 出的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在 按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用 职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行 以下工作： (1) 识别和评估由于舞弊或错误导 致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程 序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证 据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉 及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内 部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报 的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报 的风险。 (2) 了解与审计相关的内部控制，以 设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的 有效性发表意见。 (3) 评价管理层选用会计政 策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理 性。 (4) 对管理层使用持续经营假设的恰当性 得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能 导致对永赢港股通品质生活慧选混合型证券投 资基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情 况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得 出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我 们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表 中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表 非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日 可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导 致永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基 金不能持续经营。 (5) 评价财务报表的总体列 报（包括披露）、结构和内容，并评价财务报表 是否公允反映相关交易和事项。 我们与治理层 就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等 事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的 值得关注的内部控制缺陷。 会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 注册会计师的姓名 蒋燕华 费泽旭 会计师事务所的地址 上海市世纪大道100号环球金融中心50楼 审计报告日期 2022-03-24 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 报告截止日：2021年12月31日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2021年12月31日 上年度末 2020年12月31日 资 产： 银行存款 7.4.7.1 84,218,145.56 249,106,161.91 结算备付金 401,253.70 36,062,114.03 存出保证金 227,316.98 10,012,044.48 交易性金融资产 7.4.7.2 1,085,368,245.09 1,759,725,589.53 其中：股票投资 1,085,368,245.09 1,759,725,589.53 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投 资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 40,000,000.00 250,000,000.00 应收证券清算款 - 31,397,275.31 应收利息 7.4.7.5 32,819.81 8,553.21 应收股利 102,756.78 318,706.92 应收申购款 - 749,734.95 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计 1,210,350,537.92 2,337,380,180.34 负债和所有者权益 附注号 本期末 2021年12月31日 上年度末 2020年12月31日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 698,336.13 94,097,077.60 应付赎回款 11,014,881.47 50,034,245.47 应付管理人报酬 1,592,893.39 2,747,936.96 应付托管费 265,482.21 457,989.52 应付销售服务费 - - 应付交易费用 7.4.7.7 947,524.73 2,064,230.22 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 250,693.56 285,713.44 负债合计 14,769,811.49 149,687,193.21 所有者权益： 实收基金 7.4.7.9 1,456,951,397.13 2,123,544,881.86 未分配利润 7.4.7.10 -261,370,670.70 64,148,105.27 所有者权益合计 1,195,580,726.43 2,187,692,987.13 负债和所有者权益总 计 1,210,350,537.92 2,337,380,180.34 注：（1）报告截止日2021年12月31日，基金份额净值0.8206元，基金份额总额 1,456,951,397.13份。 （2）本基金基金合同于2020年9月29日生效，上年度可比期间为2020年9月29日至2020 年12月31日。 7.2 利润表 会计主体：永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2021年01月01日至 2021年12月31日 上年度可比期间 2020年09月29日（基金 合同生效日）至2020年 12月31日 一、收入 -288,958,177.68 78,356,712.50 1.利息收入 2,657,397.56 5,454,756.51 其中：存款利息收入 7.4.7.11 1,761,701.39 2,808,695.81 债券利息收入 747,172.87 - 资产支持证券利息收 入 - - 买入返售金融资产收 148,523.30 2,646,060.70 入 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-” 填列） -130,751,557.90 -44,929,163.50 其中：股票投资收益 7.4.7.12 -154,402,436.70 -45,501,034.11 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 -232,340.94 - 资产支持证券投资收 益 7.4.7.13.3 - - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 23,883,219.74 571,870.61 3.公允价值变动收益（损 失以“-”号填列） 7.4.7.17 -166,382,164.82 117,704,958.15 4.汇兑收益（损失以“-” 号填列） - - 5.其他收入（损失以“-” 号填列） 7.4.7.18 5,518,147.48 126,161.34 减：二、费用 47,155,449.53 14,144,542.64 1．管理人报酬 7.4.10.2.1 27,011,178.72 8,263,892.19 2．托管费 7.4.10.2.2 4,501,863.12 1,377,315.37 3．销售服务费 - - 4．交易费用 7.4.7.19 15,326,630.82 4,341,391.94 5．利息支出 53,361.57 - 其中：卖出回购金融资产 支出 53,361.57 - 6．税金及附加 - - 7．其他费用 7.4.7.20 262,415.30 161,943.14 三、利润总额（亏损总额 -336,113,627.21 64,212,169.86 以“-”号填列） 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-” 号填列） -336,113,627.21 64,212,169.86 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：永赢港股通品质生活慧选混合型证券投资基金 本报告期：2021年01月01日至2021年12月31日 单位：人民币元 项 目 本期 2021年01月01日至2021年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权 益(基金净值) 2,123,544,881.86 64,148,105.27 2,187,692,987.13 二、本期经营活动 产生的基金净值 变动数(本期利 润) - -336,113,627.21 -336,113,627.21 三、本期基金份额 交易产生的基金 净值变动数（净值 减少以“-”号填 列） -666,593,484.73 10,594,851.24 -655,998,633.49 其中：1.基金申购 款 1,337,239,736.73 166,614,941.30 1,503,854,678.03 2.基金赎回 款 -2,003,833,221.46 -156,020,090.06 -2,159,853,311.52 四、本期向基金份 额持有人分配利 润产生的基金净 值变动（净值减少 以“-”号填列） - - - 五、期末所有者权 1,456,951,397.13 -261,370,670.70 1,195,580,726.43 益（基金净值） 项 目 上年度可比期间 2020年09月29日（基金合同生效日）至2020年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权 益(基金净值) 2,170,666,810.23 - 2,170,666,810.23 二、本期经营活动 产生的基金净值 变动数(本期利（未完）  |