[年报]赣锋锂业(002460):2021年年度报告
原标题:赣锋锂业:2021年年度报告 2021 年年度报告 2022 年 03 月 备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； 二、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有文件的正本及公告的原稿； 三、其他有关资料； 四、上述文件备置于公司董事会办公室备查。 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人李良彬、主管会计工作负责人杨满英及会计机构负责人 ( 会计主 管人员 ) 黄婷声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 风险提示： 1 、锂行业市场变化风险 公司受到锂行业的市场变化影响，包括目前及预期 锂的可用资源、锂行业 的竞争格局、锂产品终端市场需求、科技发展、政府政策以及全球及地区经济 状况等，锂需求取决于终端市场锂的使用情况以及整体经济状况。近年来，锂 需求增加主要由电动汽车电池及储能电池的需求迅速增长所推动，中国政府大 力发展新能源汽车产业，推出优惠政策鼓励购买电动汽车。目前，新能源汽车 销量对政府补贴、充电网络建设、汽车上牌政策等依赖较大，如果未来国家相 关政策进行大幅调整或政策不能得到有效落实，将会对公司所处的锂行业产生 不利影响。 2 、锂资源开发风险 根据相关行业准则，如 JORC 规则作出的锂资源量及储量 的估计仍具有不 确定性，不能作为开采或加工原材料锂资源的保证。估算的锂资源量及储量需 要基于专业知识、经验及行业惯例等不同因素判断锂辉石、卤水中锂的含量及 品位，以及能否以经济实惠的方法开采并加工锂辉石及卤水，提取数量、取样 结果、样品分析及作出估计的人员采用的方法及经验等多种因素均会影响估算 的准确程度。所开发的锂辉石及卤水可能于质量、产量、开采成本或加工成本 等多种方式与锂资源储量的估计有所不同，或不具备开发的经济性。如遇到政 府出口与税率的政策调整、地域政治关系、自然灾害及运输中断等情况与过往 研究作出的估计不同时， 或须调整生产计划，并减少可供生产及扩充计划使用 的资源量及储量，公司的业务、财务状况及经营业绩会受到不利影响。 3 、环保及安全生产风险 公司制造及销售锂产品、储存原材料、运输及出口锂产品等业务受到中国 政府颁布的化学制造、健康及安全等法律法规、规例标准等的约束和影响。公 司须遵守政府部门的要求开展业务，否则，公司的业务、财务状况及经营业绩 会受到不利影响。公司须遵守与空气质量、水质量、废物管理、公共健康及安 全有关的中国环境法例及规例，并得到环境影响评估报告批准及项目工程和矿 山的环保许可，接受有关部门的检查以确保安全 生产。公司须遵守相关适用经 营的法例及规例，否则，公司的业务、财务状况及经营业绩会受到不利影响。 中国的环境、化学制造、健康及安全法例及规例、行政决定可能会涉及更严格 的标准及处罚，或对矿山生产设施实施更严谨的环境评估，公司拟进入的新的 海外市场的环境、化学制造、健康及安全规例可能比中国更严格，如未能遵守 适用法例及规例，公司的业务、财务状况及经营业绩会受到不利影响。 4 、汇率波动风险 汇率波动将增加公司海外经营的人民币成本，或减少自海外经营所得人民 币收益，或影响出口产品价格及进口设备及材料的价格。任何由于汇率波动导 致的成本上涨或收益减少，可能对公司利润率造成不利影响。汇率波动亦影响 货币及其他以外汇（主要为澳元及美元）计价的资产及负债的价值。人民币的 价值受中国政府政策变动及国际经济及政治发展的影响。人民币兑外币的进一 步升值或会导致公司自海外经营所得收益减少。汇率波动可能对公司的资产净 值、盈利及任何宣派股息兑换或换算成外币的价值造成不利影响。 5 、海外营运风险 公司于全球多个国家（包括澳大利亚、阿根廷、墨西哥及爱尔兰等）经营 业务及投资，这些国家拥有不同的法律体系及政府政策，公司的业务、财务状 况及经营业绩面临与公司经营业务 或投资的相关国家有关的风险及不确定因素。 中国已与公司经营业务或投资所在的众多国家建立了长期政治及经济关系，订 立了多项经济及技术合作条约，以及投资、税项及双边自由贸易条约。如该国 与中国的政治及经济关系出现重大变动，公司的业务、财务状况及经营业绩会 受到不利影响。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以实施年度利润分配时股 权登记日当天的总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 3.00 元（含税） ， 以资本公积金向全体股东每 10 股转增 4 股 ，本次利润分配不送红股 。 目录 第一节重要提示、目录和释义 ................................................................................... 3 第二节公司简介和主要财务指标 ............................................................................... 9 第三节管理层讨论与分析 ......................................................................................... 13 第四节公司治理 ......................................................................................................... 60 第五节环境和社会责任 ............................................................................................. 85 第六节重要事项 ......................................................................................................... 89 第七节股份变动及股东情况 ................................................................................... 105 第八节优先股相关情况 ........................................................................................... 112 第九节债券相关情况 ............................................................................................... 113 第十节财务报告 ....................................................................................................... 116 释义 释义项 指 释义内容 公司 / 本公司 / 赣锋锂业 / 本集团 指 江西赣锋锂业股份有限公司 赣锋锂电 指 江西赣锋锂电科技股份有限公司 奉新赣锋 指 奉新赣锋锂业有限公司 宜春赣锋 指 宜春赣锋锂业有限公司 赣锋循环 指 江西赣锋循环科技有限公司 赣锋电子 指 新余赣锋电子有限公司 赣锋检测 指 江西赣锋检测咨询服务有限公司 赣锋新能源 指 江西赣锋新能源科技有限公司 赣锋运输 / 运输公司 指 新余赣锋运输有限公司 基金公司 指 新余赣锋新能源产业投资合伙企业（有限合伙） 东莞赣锋 指 东莞赣锋电子有限公司 惠州赣锋 指 惠州赣锋锂电科技有限公司 深圳赣锋 指 深圳市赣锋物流有限公司 美拜电子 指 深圳市美拜电子有限公司 江西锂业 指 江西西部资源锂业有限公司 宁都赣锋 指 宁都县赣锋锂业有限公司 浙江锋锂 指 浙江锋锂新能源科技有限公司 江苏赣锋 指 江苏赣锋动力科技有限公司 汇创新能源 指 广东汇创新能源有限公司 大连伊科 指 大连伊科能源科技有限公司 浙江沙星 指 浙江沙星科技有限公司 长城华冠 指 北京长城华冠汽车科技股份有限公司 前途汽车 指 前途汽车（苏州）有限公司 腾远钴业 指 赣州腾远钴业新材料股份有限公司 赣锋国际 指 GFL International Co.,Limitied （赣锋国际有限公司） 荷兰赣锋 指 Ganfeng Lithium Netherlands Co. BV （荷兰赣锋有限公司） Mariana 锂业 指 Mariana Lithium Co.,Limitied Exar Capital 指 Exar Capital BV 青海良承 指 青海良承矿业有限公司 海西良锂 指 海西良锂矿业有限公司 锦泰钾肥 指 青海锦泰钾肥有限公司 上海赣锋 指 赣锋国际贸易（上海）有限公司 赣锋化机 指 新余赣锋化工机械设备有限公司 新余赣美 指 新余赣美装饰工程有限公司 SRN 指 Silkroad Nickel Ltd LMSA 指 Lithium du Mali SA 伊犁鸿大 指 伊犁鸿大基业股权投资合伙企业（有限合伙） 国际锂业 /ILC 指 International Lithium Corp. （加拿大国际锂业公司） BLL 指 Blackstairs Lithium Limited RIM 指 Reed Industrial Minerals Pty Ltd 美洲锂业 /LAC 指 Lithium Americas Corp （加拿大美洲锂业公司） 皮尔巴拉 /Pilbara 指 Pilbara Minerals Limited （澳大利亚皮尔巴拉公司） Minera Exar/ME 指 Minera Exar S.A LG 化学 指 LG Chem,Ltd 特斯拉 指 Tesla BMW/ 德国宝马 指 Bayerische Motoren Werke Aktiengesellschaft 德国大众 指 Volkswagen AG 智锂科技 指 江西智锂科技股份有限公司 SQM 指 Sociedad Quimicay Minerade Chile S.A. ，智利化工、矿业公司 Bacanora/BCN 指 Bacanora Lithium Plc Sonora/SLL 指 Sonora Lithium Ltd 苏州度普 指 度普（苏州）新能源科技有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 香港联交所 指 香港联合交易所有限公司 H 股 指 公开发行境外上市外资股 LCE 指 碳酸锂当量，一种锂的计算单位 赣锋转债 指 2017 年发行的可转换公司债券 赣锋转 2 指 2020 年发行的可转换公司债券 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 12 月 31 日 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 赣锋锂业（ A 股）； 贛鋒鋰業（ H 股） 股票代码 002460 （ A 股）； 01772 （ H 股） 股票上市证券交易所 深圳证券交易所； 香港联交所 公司的中文名称 江西赣锋锂业股份有限公司 公司的中文简称 赣锋锂业 公司的外文名称（如有） GANFENG LITHIUM CO., LTD. 公司的外文名称缩写（如有） GANFENG LITHIUM 公司的法定代表人 李良彬 注册地址 江西省新余经济开发区龙腾路 注册地址的邮政编码 338000 公司注册地址历史变更情况 不适用 办公地址 江西省新余经济开发区龙腾路 办公地址的邮政编码 338000 公司网址 http://www.ganfenglithium.com 电子信箱 [email protected] 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 欧阳明 李易川 联系地址 江西省新余市经济开发区龙腾路 江西省新余市经济开发区龙腾路 电话 0790 - 6415606 0790 - 6415606 传真 0790 - 6860528 0790 - 6860528 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、信息披露及备置地点 公司披露年度报告的证券交易所网站 证券时报 公司披露年度报告的媒体名称及网址 http://www.cninfo.com.cn/ 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 统一社会信用代码证 91360500716575125F 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 公司从中游锂化合物及金属锂制造起步，成功扩大到产业价值链的上下游。公司 已经形成垂直整合的业务模式，业务贯穿上游锂资源开发、中游锂盐深加工及金 属锂冶炼、下游锂电池制造及退役锂电池综合回收利用，各个业务板块间有效发 挥协同效应，以提升营运效率及盈利能力，巩固市场地位，收集最新市场信息及 发展顶尖技术。 历次控股股东的变更情况（如有） 2018 年 10 月 11 日公司 H 股挂牌上市后，截至本报告披露日，李良彬先生有权行 使的公司已发行股本总额约 18.8% 的投票权，低于 30% 的公司已发行股本总额比 例。根据香港证券及期货条例 317 （ 7 ）条规定，李良彬先生将不成为公司控股股 东，其仍为公司单一最大股东。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）（ A 股） 安永会计师事务所（ H 股） 会计师事务所办公地址 北京市东长安街 1 号东方广场安永大楼 16 层 香港中环添美道 1 号中信大厦 22 楼 签字会计师姓名 梁宏斌、蔡景琦 何兆烽 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 平安证券股份有限公司 深圳市福田区福田街道益田 路 5023 号平安金融中心 B 座 24 层 孟娜、覃建华 2021 年 12 月 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2021 年 2020 年 本年比上年增减 2019 年 营业收入（元） 11,162,214,421.21 5,523,986,077.27 102.07% 5,341,720,203.72 归属于上市公司股东的净利润 （元） 5,228,404,716.53 1,024,658,530.56 410.26% 358,070,976.45 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 2,907,069,871.75 402,217,578.74 622.76% 694,423,298.55 经营活动产生的现金流量净额 （元） 2,620,393,303.77 746,368,363.37 251.09% 669,286,082.56 基本每股收益（元 / 股） 3.73 0.79 372.15 % 0.28 稀释每股收益（元 / 股） 3.72 0.79 370.89 % 0.28 加权平均净资产收益率 31.04% 11.07% 19.97% 4.38% 2021 年末 2020 年末 本年末比上年末增减 2019 年末 总资产（元） 39,056,652,559.96 22,020,373,319.53 77.37% 14,213,031,883.33 归属于上市公司股东的净资产 （元） 21,893,749,372.90 10,705,622,439.84 104.51% 8,355,257,507.62 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确 定性 □ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □ 是 √ 否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 5,228,404,716.53 1,024,658,530.56 21,893,749,372.90 10,705,622,439.84 按国际会计准则调整的项目及金额 专项储备 - 2,482,334.20 649,612.47 按国际会计准则 5,225,922,382.33 1,025,308,143.03 21,893,749,372.90 10,705,622,439.84 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □ 适用 √ 不适用 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 1,606,822,673.47 2,457,458,356.85 2,989,477,093.56 4,108,456,297.33 归属于上市公司股东的净利润 476,096,554.72 940,555,185.56 1,056,140,514.99 2,755,612,461.26 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 293,712,457.33 541,615,532.67 592,560,910.63 1,479,180,971.12 经营活动产生的现金流量净额 - 217,010,375.97 847,365,604.93 297,581,559.04 1,692,456,515.77 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2021 年金额 2020 年金额 2019 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 241,197.68 - 6,633,062.19 - 13,150,612.57 计入当期损益的政府补助（与公司正常经 营业务密切相关，符合国家政策规定、按 照一定标准定额或定量持续享受的政府补 助除外） 64,641,827.14 84,613,636.46 54,817,421.55 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产交易性金融负债和可 供出售金融资产取得的投资收益 2,259,847,382.75 546,993,003.69 - 386,145,332.40 主要是本年持有的金 融资产的公允价值变 动收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转 回 12,152,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 54,673,766.80 - 1,165,839.76 - 843,148.07 减：所得税影响额 42,665,380.94 1,366,786.38 - 8,969,349.39 少数股 东 权益影响 额 （税后） 27,555,948.65 合计 2,321,334,844.78 622,440,951.82 - 336,352,322.10 -- 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目 的情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常 性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处的行业情况 1、锂资源市场分析 全球锂资源供给大部分来自盐湖和硬岩锂矿，其中成熟的盐湖主要分布在南美锂三角和中国，大部分锂矿山依然集中在 西澳。根据五矿证券研究报告，2016-2021年全球矿石锂产量（精矿形式）从8.8万吨LCE大幅增长至31.9万吨LCE，同时全 球盐湖锂产量从12.6万吨LCE增长至25.6万吨LCE。2021年全球LCE需求量为60.62万吨。受疫情蔓延和2020年锂价低迷的影 响，锂资源企业在2020年纷纷缩减资本开支、放缓项目扩张进度，因此2021年锂资源新增供给有限，市场依旧处于供小于需 的紧平衡。 （1）锂辉石精矿市场 澳洲是全球最大的锂矿石生产国。澳大利亚已建成的锂矿山项目主要分布在西澳大利亚，在如今价格持续上涨的环境下， 成熟矿山的盈利优势会逐渐显现。过去三年里，位于澳大利亚西部的几座新的锂矿山陆续投产，一些现有的项目也宣布或执 行了扩张计划。根据上海有色金属网的数据，截至2022年2月，5%-6%锂辉石精矿的中国到岸价格约合2610-2660美元╱吨， 较2021年初价格400-435美元╱吨上涨502%-565%。 （2）盐湖卤水市场 全球目前主要开发的锂矿类型中，盐湖卤水型锂矿是最重要的一种矿床类型，占全球锂资源储量的 75%，也是锂工业 开采的主导方向。盐湖卤水项目的主要供给在南美，南美在产卤水项目主要分布在智利和阿根廷。南美盐湖由于其镁锂比低 等特点，开发条件优越，其未来的增量主要包括公司Cauchari-Olaroz、Mariana等在内的几个项目的投产和扩产。各盐湖提锂 企业受益于量价齐升，经营状况逐渐好转，并再度进入资本支出活跃周期。 2、锂化合物市场分析 近年来，中国市场主要锂化合物价格波动幅度较大。自2021年起，受益于下游新能源车市场的需求爆发，中国市场主要 锂化合物价格整体保持上涨趋势，其中碳酸锂价格较氢氧化锂价格表现出更为明显的上涨趋势。具体走势如下图所示： 数据来源：亚洲金属网，五矿证券研究所 与此同时，国际市场的主要锂化合物价格也同步上涨。以亚洲市场为例，亚洲碳酸锂与氢氧化锂的到岸价自2021年年初 开始逐渐上涨。具体走势如下图所示： 数据来源：Benchmark 近年来，由于新能源汽车以及储能系统行业发展迅速，动力电池需求上升导致磷酸铁锂材料以及三元材料需求快速扩张， 电动车和动力电池的需求将得以释放并转换为实际产量，进一步刺激锂的需求。行业逐渐从供需平衡转变为供应紧张的状态。 在锂化合物供应相对紧张及产业需求上升的双重刺激下，自2021年起锂化合物价格持续上涨。公司作为锂化合物深加工行业 的龙头企业，将得益于公司的先发优势，不断加强自身的竞争力，并进一步巩固和提升公司的行业地位。 2021年，氢氧化锂因高镍三元电池的快速发展成为锂化合物的主要增长动力。根据五矿证券的研究报告，2021年全球单 水氢氧化锂的需求量约为20.0万吨，其中锂离子电池领域的需求约为17.5万吨。预计2025年全球氢氧化锂的需求总量将大幅 增长至70.4万吨，2021-2025年的复合平均年增长率约37%。2021年全球氢氧化锂市场的供应集中度较高，按照产能与产量划 分的份额如下图所示： 数据来源：五矿证券研究所 3、电动车市场分析 高工产业研究院(GGII)发布的《全球动力电池装机量数据库》统计显示， 2021年，全球新能源汽车销量达到637万辆， 同比增长100%。随着全球各国政策驱动、行业技术进步、配套设施改善以及市场认可度提高，新能源汽车销量预计将维持 良好的发展态势。根据五矿证券研究所的预测，到2025年，全球电动汽车销量将达到2,231.5万辆，相较2022年预计销量997.4 万辆的年均复合增长率为30.8%。具体走势如下图所示： 数据来源：高工产业研究院（GGII），五矿证券研究所 报告期末，部分车企电气化规划总结如下： 品牌 车型规划 大众 到2025年，集团内各品牌将推出共计超过80款全新的电动车型，包括超过30款纯电动车型，纯电动 汽车销量占全球乘用车市场份额20%-30% 戴姆勒 至2025年，所有的车型都会有纯电动版本 宝马 2023年推出25款电动汽车，BEV12款，PHEV13款 通用 2025年前，至少推出30款电动汽车，覆盖凯迪拉克、别克、雪佛兰、GMC在内的所有全球品牌 奥迪 到2025年，电动化车型的数量将提升到30款，其中20款为纯电动车型 现代 到2025年，集团内新能源车型将增加至44款，其中纯电动车23款 数据来源：各车企公司官网、insideevs、第一电动网、天风证券研究所 在碳减排、发展新能源的大背景下，电动汽车行业开启黄金发展时期。工信部公布的数据显示，2021年，在中国市场上， 新能源汽车产销分别完成354.5万辆和352.1万辆，同比均增长1.6倍，连续7年位居全球第一，在2021年全球新能源品牌销量 榜单TOP20中，中国品牌有8家；市场渗透率为13.4%，同比增长8个百分点。分车型看，纯电动汽车产销分别完成294.2万辆 和291.6万辆，同比分别增长1.7倍和1.6倍；插电式混合动力汽车产销分别完成60.1万辆和60.3万辆，同比分别增长1.3倍和1.4 倍；燃料电池汽车产销均完成0.2万辆，同比分别增长48.7%和35.0%。 2021年，新能源车与传统燃油车走势形成强烈差异化的特征，体现出新能源车对燃油车市场的部分替代效应，通过用户 的市场化选择证明了消费需求的变化，并拉动汽车市场加速向新能源化转型的步伐。并且，电动化、网联化、智能化是汽车 行业的新一轮科技革命，中国作为目前全球最大的新能源车消费市场，在新能源车多方面都走在了世界前列。 报告期内国内重要新能源汽车相关政策如下： 颁布部门 颁布时间 产业政策 相关内容 国务院 2021年2月 《关于加快建立健全绿色 低碳循环发展经济体系的 指导意见》 推广绿色低碳运输工具，淘汰更新或改造老 旧车船，港口和机场服务大巴、城市物流配 送、邮政快递等领域要优先使用新能源或清 洁能源汽车，要加强新能源汽车充换电等配 套基础设施建设。 工信部 2021年3月 《2021年工业和信息化标 准工作要点》 大力开展电动汽车和充换电系统、燃料电池 汽车等标准的研究与制定；推进动力蓄电池 回收利用等相关标准研制；根据技术进步和 产业快速发展、融合发展的需求，修订电动 汽车、锂离子电池等标准体系建设指南或路 线图。 发改委等28部门 2021年3月 《加快培育新型消费实施 方案》 为适应新能源汽车和寄递物流配送车辆需 求，完善充电电源配置和布局，加大充电桩 （站）建设力度。鼓励充电桩运营企业适当 下调充电服务费。 生态环境部 2021年5月 《关于加强自由贸易试验 区生态环境保护推动高质 量发展的指导意见》 鼓励将老旧车辆和非道路移动机械替换为 清洁能源车辆。公共交通、物流配送等领域 新增或更新车辆，鼓励使用新能源或清洁能 源汽车。各自贸试验区加快交通枢纽、物流 园区等建设充电基础设施，完善车用天然气 加注站、充电桩布局。 工信部，信息化部，科技 部，生态环境部，商务部， 市场监管总局 2021年8月 《新能源汽车动力蓄电此 后梯次利用管理办法》 鼓励梯次利用企业与新能源汽车生产、动力 蓄电池生产急报废机动车回收拆解等企业 协议合作，加强信息共享，利用已有回收渠 道，高效回收废旧动力蓄电池用于梯次利用 工信部 2021年10月 《关于进一步加强新能源 汽车安全体系建设的指导 意见》（征求意见稿） 对于因产品质量引起召回的情况，应及时对 相应供应商进行重新评估。 在国务院2030 年实现“碳达峰”、2060 年实现“碳中和”的大背景下，2025 年新能源车渗透率目标20%，《2030 年前碳 达峰行动方案》指出2030 年新能源车比例目标40%，新能源汽车补贴政策延续至2022 年，相较于2021 年下降了30%，补贴 逐步退坡，对于市场影响逐步消退，车企不断推出市场针对性竞争性车型，新能源车市场有望由政策驱动逐步进入供给拉动 需求、乃至内生需求增长阶段。 报告期内国外重要电动汽车相关政策如下： 颁布部门 颁布时间 产业政策 相关内容 美国参议院财政委员会 2021年5月 《美国清洁能源法案》 拟对满足条件的车辆税收抵免上限提升至 1.25 万美元/车，同时，放宽汽车厂商享税 收减免的20 万辆限额，并将提供1000 亿美 元购置补贴 欧盟委员会 2021年7月 “Fit for 55“法案 提出到2030年温室气体排放量相较1990年 至少减少55%，并力求2035年实现汽车“零碳 排放” 印度奥里萨邦政府 2021年8月 《2021年奥里萨邦电动汽 车政策》 单车补贴力度最高为15%，此外贷款购买电 动汽车将获得不同程度的利息补贴或无息 贷款。政府将向选定的能源运营商提供 25% 的资本补贴，用于支付这些电动汽车充电器 的安装费用，另外为充电设备提供高达 5000 卢比的购买补助金，用于安装前 20,000 个私人充电点。 美国国会 2021年11月 基础设施投资和就业法案 (IIJA) 投入 75 亿美元建设国家电动汽车 (EV) 充 电站网络，优先考虑农村地区、中低收入社 区和多单元住房比例高的社区的项目。该法 案还授权 50 亿美元购买电动校车和公共交 通巴士，30 亿美元用于扩大国内电池制造 和回收设施，同时研究使用旧电动汽车电池 进行电网储能，以及为家庭、学校、和社区。 美国众议院通过 2021年11月 《重建美好》法案 （build-back-better） 新能源车方面，单车补贴力度最高提升67%， 补贴范围与期限扩大。电动车税收抵免最高 限额由目前的7500 美元/车提高至12500 美 元/车（总补贴额不得超过该车辆购置价的 50%），取消过去20 万辆的车企补贴销量限 制，特斯拉、福特等车企将能继续获得补贴， 并增加了两轮/三轮车的税收抵免。补贴退坡 期限方面，根据众议院通过的版本，2027 年 以前所有电动汽车都可享受抵免，2027-2031 年起只有美国制造的车辆能享受，2032 年 起逐步退坡。 数据来源：各国政府网站 短期新冠疫情影响不改电动汽车发展趋势。预计在不久的将来全球汽车电动化将迈入加速期，国内外原始设备制造厂商 「OEM」持续推出高质量电动汽车。根据五矿证券的预测，2022年中国电动车销量为531.7万辆，全球电动车销量为997.4万 辆。随着2020年新冠病毒疫情影响不断减弱，以及世界范围内OEM车厂电动车型的上市，电动汽车制造端增长趋势迅猛， 全球电动化有望加速。 4、动力电池回收利用市场分析 动力电池作为电动汽车的关键部件之一，随着新能源汽车产业的高速发展得到了广泛应用，动力电池将进入大规模退役 期，对动力电池开展回收利用已迫在眉睫，引起了国家、社会的高度关注。《新能源汽车产业发展规划（2021-2035 年）》 提出，要完善动力电池回收、梯级利用和再资源化的循环利用体系；加强动力电池全生命周期监管；支持动力电池梯次产品 在储能、备能、充换电等领域创新应用；加强余能检测、残值评估、重组利用、安全管理等技术研发。从布局上看，产业链 上下游企业均在积极开展回收再利用布局，随着动力电池报废高潮的临近，对废弃动力电池加以合理回收利用有极大的意义 和必要性；从应用领域看，退役动力电池在储能和低速电动车等领域有着巨大的应用潜力。根据安信证券推算，2025年退役 动力电池的锂回收总量将达到7.5万吨LCE。2030年退役动力电池的锂回收总量将达到27.9万吨LCE。 数据来源：安信证券 二、报告期内公司从事的主要业务 （一）赣锋生态系统 公司是世界领先的锂生态企业，拥有五大类逾40种锂化合物及金属锂产品的生产能力，是锂系列产品供应最齐全的制造 商之一，完善的产品供应组合能够满足客户独特且多元化的需求。公司从中游锂化合物及金属锂制造起步，成功扩大到产业 价值链的上下游。公司已经形成垂直整合的业务模式，业务贯穿上游锂资源开发、中游锂盐深加工及金属锂冶炼、下游锂电 池制造及退役锂电池综合回收利用，各个业务板块间有效发挥协同效应，以提升营运效率及盈利能力，巩固市场地位，收集 最新市场信息及发展顶尖技术。公司产品广泛应用于电动汽车、航空航天、功能材料及制药等应用领域，大部分客户均为各 自行业的全球领军者。 赣锋生态系统不断促进公司推出新产品及新服务，与客户及终端用户形成战略合作伙伴关系。公司的一体化供应和赣锋 生态系统内各业务板块的业务及关联关系如下： 上游锂资源：公司通过在全球范围内的锂矿资源布局，分别在澳大利亚、阿根廷、爱尔兰、墨西哥和我国青海、江西等 地，掌控了多块优质锂矿资源，形成了稳定、优质、多元化的原材料供应体系。公司现用的主要锂资源为澳大利亚Mount Marion 项目。公司通过持续投资上游锂资源公司及签署长期战略采购协议，保障并巩固了上游优质锂原材料的稳定供应。 锂化合物：赣锋生态系统的核心为锂化合物业务板块，主要产品包括(1)电池级氢氧化锂，(2)电池级碳酸锂，(3)氯化锂， (4)氟化锂等，广泛应用于电动汽车、便携式电子设备等锂电池材料及化学及制药领域，客户主要包括全球电池正极材料制 造商、电池供应商和汽车OEM厂商。 金属锂：公司的金属锂产品产能排名全球第一。公司能够根据客户需要生产不同规格型号及厚度的金属锂锭、锂箔、锂 棒、锂粒子、锂合金粉及铜锂或锂铝合金箔，主要用于(1)锂电池负极材料；(2)医药反应催化剂；(3)合金及其他工业品材料， 客户包括电池制造商及医药企业。金属锂原料主要是氯化锂，来自公司锂化合物业务板块及锂电池回收业务板块的内部供应， 以及从医药企业含锂催化剂溶液中回收的氯化锂。 锂电池：公司大部分使用自锂化合物业务板块的客户处采购的负极材料、正极材料及电解液生产锂离子电池，主要用 于电动汽车、各种储能设备及各种消费型电子设备，包括手机、平板、笔记本电脑、TWS耳机、无人机等。公司积极推进 固态锂电池的研发、生产和商业化应用。 锂电池回收：电动汽车及消费型电子产品的使用必将带动退役锂电池处理的社会需求不断增加，公司开展锂电池回收业 务市场前景广阔，经济潜力巨大，并可进一步丰富了锂原料的多元化供应渠道，实现锂、镍、钴、锰等金属的资源综合循环 利用。公司回收退役锂电池业务为电池生产商及电动汽车生产商提供了可持续的增值解决方案，进一步巩固与来自电池生产 业务客户的关系。 公司拥有丰富的行业经验、全面的产品组合及产品质量，在中国及全球建立了稳定的多元的蓝筹客户资源，产品销售 至逾10个国家，主要用于电池及医药行业。公司与蓝筹客户建立了长期战略关系，包括全球一线的电池供应商和全球领先 的汽车OEM厂商。遍布全球的多元客户增强了公司的适应力及稳定性，以避免过度依赖单一或少数集中的客户。 公司生产基地、研发中心、锂资源分布情况如下图所示 （二）公司经营模式 1、采购模式 公司设立采购部，主管供应商的开发认证与分级管理和原材料采购，根据公司采购模式的基础和相关产品的行业特点， 制定和执行供应链管理环境下的采购模式，并对采购流程严格控制，进行全程监督，具体情况如下： （1）供应商的开发认证 公司审慎选择外部供应商并制定了《供应商管理程序文件》，根据对公司产品质量的影响程度将物资分为A、B、C三 类，并规范供应商准入流程、评价标准、供应商划分等级等。 （2）供应商的分级管理 合格供应商分级管理是在对供应商的交货质量、数量价格、售后服务等方面进行评价的基础上，作出分级评定，按照 不同级别的标准，对合格供应商进行分类管理。在这种管理方法中，采购部与供应商可通过采购活动，不断增进沟通，形成 稳定和谐的长期供应商关系，以获得双方的最佳利益。 （3）采购计划的制定及实施 首先，采购部经理根据请购单，分析请购单信息是否合理，再将合理的请购单分配到各采购员手中。其次，采购员接 到请购单，分析请购单中的基本信息：存货编码、产品型号数量。然后，采购员根据请购单向数家供应商询单，原材料和重 要设备及其备品配件与相关部门进行合格供应商评定，定单必须含有以下信息：材料型号、数量、单价、金额、计划到货日 期。最后，采购员在比质比价的基础上，确定合格供应商，并与之拟定采购合同草案，经合同评审后，签订采购合同。 在回收锂化物的采购模式下，还涉及回收锂化物的品级鉴定。公司一般先按整体采购协议收验货入库，品质如有出入， 采购内勤及时和客户沟通协调，做出降级回收或退货处理，收到客户发票时则按协议付款或办理冲抵货款的财务手续。 2、生产模式 公司采用“精益化”管理模式，通过系统结构、人员组织、运行方式和市场供求等方面的变革，使生产系统能很快满足 用户不断变化的需求，并在生产过程中对产品品质实施严格的质量控制。 （1）生产过程控制具体流程 （2）生产质量控制具体流程 3、销售模式 公司主要通过互联网宣传、参加行业展会等途径提高公司知名度，开拓市场。 公司的产品主要采用直销模式，直接将产品出售给客户，产品均为自主定价。产品销售区域涉及中国、日本、韩国、 德国等十几个国家和地区，其中主要销售产品品种以锂系列产品和锂电池系列产品为主。公司核心客户较为稳定，现已与LG 化学、特斯拉、宝马等核心客户签订了长期供货合同或协议。 （三）公司主要产品工艺流程 1、锂辉石及卤水的锂原料提取选矿流程： 2、电池级碳酸锂、工业级氯化锂及氢氧化锂（我们的三种最具代表性的化合物）的生产流程： 3、工业级金属锂及电池级金属锂（我们的两种最具代表性的金属锂）的生产流程： 4、锂离子电池电芯的生产流程： 5、从磷酸铁锂蓄电池废物（我们具代表性的回收产品之一）收回氯化锂溶液的回收流程： （四）报告期内勘探支出 报告期内，Mariana产生的采矿勘探支出折合人民币1610.36万元；Avalonia产生的采矿勘探支出45.75万英镑；Incahuasi 盐湖产生的采矿勘探支出折合人民币 828.30万元；Cauchari-Olaroz盐湖项目产生的采矿勘探支出折合人民币 1671.55万元。 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第 18 号 —— 上市公司从事化工行业相关业务》的披露要求 1 、 主要原材料的采购模式 ： 单位：元 主要原材料 采购模式 采购额占采购总额 的比例 结算方式是否发生 重大变化 上半年平均价格 （元 / 折氧化锂吨） 下半年平均价格 （元 / 折氧化锂吨） 锂辉石 协议包销 41.19 % 否 47,483.51 113,242.11 2 、 能源采购价格占生产总成本 30% 以上 □ 适用 √ 不适用 3 、 主要产品生产技术情况 主要产品 生产技术所处的阶段 核心技术人员情况 专利技术 产品研发优势 碳酸锂、氢氧化锂 技术成熟 国家级专家服务基地、 科研人员 668 人：国家 级人才 4 名，包括国家 百千万人才 1 名、中科 院百人计划人才 2 名、 国家创新人才 1 名；省 级人才 8 名；博硕士 87 名；正高 11 名，副高 28 名。 一种从锂辉石中提取锂 盐的方法、一种从锂辉 石提锂制备单水氢氧化 锂的方法、纯碱压浸法 从锂辉石提取锂盐的方 法 建成国内最大的矿石提 锂示范基地之一，向上 游矿石提锂产业链延 伸，保障公司锂原材料 金属锂及锂材产品 技术成熟 国家级专家服务基地、 科研人员 668 人：国家 级人才 4 名，包括国家 百千万人才 1 名、中科 院百人计划人才 2 名、 国家创新人才 1 名；省 级人才 8 名；博硕士 87 名；正高 11 名，副高 28 金属锂真空蒸馏提纯方 法、金属锂真空蒸馏提 纯装置、一种金属锂粒 子自动剪切装置、一种 剪切异形金属锂粒子的 装置、一种利用回收锂 钠合金制备高钠金属锂 的方法以及使用该方法 实现了降低生产能耗、 节约成本、提高劳动生 产率和产品质量的效果 名。 制备的高钠金属锂、一 种金属锂锭的切头装 置、一种金属锂的铸锭 模具、一种用于浇铸金 属锂的导流装置、用于 浇铸金属锂的手套箱净 化罐的进气装置 锂带 技术成熟 国家级专家服务基地、 科研人员 668 人：国家 级人才 4 名，包括国家 百千万人才 1 名、中科 院百人计划人才 2 名、 国家创新人才 1 名；省 级人才 8 名；博硕士 87 名；正高 11 名，副高 28 名。 一种金属锂带生产装 置、金属锂带挤压装置、 一种金属锂带挤压装置 实现了产业化制备厚度 小于 0.1mm 的超薄锂 带，提升锂产品的附加 值和市场竞争力的目标 氯化锂 技术成熟 国家级专家服务基地、 科研人员 668 人：国家 级人才 4 名，包括国家 百千万人才 1 名、中科 院百人计划人才 2 名、 国家创新人才 1 名；省 级人才 8 名；博硕士 87 名；正高 11 名，副高 28 名。 从含锂制药废水回收锂 生产电解专用无水氯化 锂的方法、一种回收含 氟化锂废料制备锂盐的 方法 成为国内首家回收客户 产生含锂回收料的企业 4 、 主要产品的产能情况 主要产品 设计产能 有效产能 产能利用率 在建产能 投资建设情况 碳酸锂 43,000 吨 / 年 28,000 吨 / 年 68.79% 阿根廷 Cauchari - Olaroz 锂盐 湖项目 在建中 氢氧化锂 81,000 吨 / 年 70,000 吨 / 年 87.98% Sonora锂黏土项目 在建中 金属锂 2,150 吨 / 年 2,150 吨 / 年 96.92% 无 无 5 、 主要 化工园区 的产品种类情况 主要化工园区 产品种类 新余高新区 碳酸锂、氢氧化锂、氯化锂、丁基锂、氟化锂、三元前驱体 等 6 、 报告期内正在申请或者新增取得的环评批复情况 √ 适用 □ 不适用 （1）2021年1月，公司全资子公司赣锋循环锂铯系列新型功能材料项目取得新余市高新生态环境局环评批复，循环科技投资 超过3000万元在循环科技厂区内新建小产品厂房、铷铯萃取厂房等主体工程及废气处理设施和固废暂存等环保工程，项目建 成后，将形成草酸锂200吨、无水醋酸锂200吨，无水溴化锂200吨、无水碘化锂300吨，无水碘化铯100吨、高氯酸锂300吨等 锂铯系列产品的生产规模。 （2）2021年10月，公司万吨高纯锂盐项目取得新余市高新生态环境局环评批复，公司总投资4.5亿元在新余万吨锂盐工厂新 建转型焙烧系统、酸化焙烧系统、净化沉锂车间、高纯车间、氟化锂车间等主体工程及废气处理设施和固废暂存等环保工程， 项目建成后，将形成年产1万吨高纯碳酸锂和1万吨氟化锂生产规模。 7 、 报告期内上市公司出现非正常停产情形 □ 适用 √ 不适用 8 、 相关批复、许可、资质及有效期的情况 √ 适用 □ 不适用 序号 获批单位 资质/许可名称 批复部门 许可内容 有效期 1 赣锋锂业 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 氢氧化锂、氯化锂 2021.3.17-2024.3.16 2 赣锋锂业 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 丁基锂 2021.12.26-2024.12.25 3 赣锋锂业 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 氟化锂 2021.12.14-2024.12.13 4 赣锋锂业（基础 锂厂） 排污许可证 新余市生态环境局 废气、废水 2021.11.7-2026.11.6 5 赣锋锂业 危险化学品登 记证 江西省应急管理厅 到期换证 2019.6-2022.6 6 赣锋锂业 危险化学品登 记证 江西省应急管理厅 氢氧化锂 2021.3.30-2024.3.29 7 赣锋锂业 危险化学品登 记证 江西省应急管理厅 氟化锂 2022.1.3-2025.1.2 8 赣锋锂业 危险化学品登 记证 江西省应急管理厅 烷基锂 2021.1.3-2024.1.2 9 赣锋锂业 危险化学品经 营许可证 新余市应急管理局 氢化锂、氧化锂、锂硼合金、 锂硅合金、锂铝合金、硫酸、 盐酸、丁基锂、氯丁烷、正己 烷、环己烷、金属锂、氢氧化 锂、氟化锂 2019.6.4-2022.6.3 10 奉新赣锋 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 锂、次氯酸钠 2020.12.23-2023.12.22 11 奉新赣锋 危险化学品登 记证 江西省应急管理厅 锂、次氯酸钠溶液 2020.8.24-2023.8.23 12 奉新赣锋 固定污染源排 污登记 宜春市生态环境局 废气、废水、废物 2020.4.14-2025.4.13 13 宜春赣锋 固定污染源排 污登记 宜春市生态环境局 废气、废水、废物 2020.4.16-2025.4.15 14 宜春赣锋 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 锂、次氯酸钠 2019.10.21-2022.10.20 15 循环科技 危险化学品经 营许可证 新余市应急管理局 经营氯酸钠、高氯酸、高氯酸 锂、硫酸、盐酸、二氧化碳 2020.2.26-2023.2.25 16 循环科技 非药品类易制 新余高新区应急管 盐酸、硫酸备案 2020.3.13-2023.3.12 毒化学品经营 备案证明 理局 17 宁都赣锋 排污许可证 赣州市生态环境局 废气、废水 2020.8.12-2023.8.11 18 西部资源 安全生产许可 证 江西省应急管理厅 锂矿、平硐开拓、地下开采 2019.1.17-2022.1.16 19 西部资源 安全生产许可 证 赣州市行政审批局 尾矿库运营 2020.10.20-2023.10.19 20 西部资源 排放污染物许 可证 赣州市宁都生态环 境局 COD、PH、SS 2019.11.12-2022.11.11 21 西部资源 固定污染源排 污登记 赣州生态环境局 废气、废水 2020.6.16-2025.6.15 22 赣锋运输 道路运输经营 许可证 新余市道路运输管 理处 道路普通货物运输、危险货物 运输 2020.3.23-2022.3.22 三、核心竞争力分析 1、世界领先的锂化合物和金属锂生产商，拥有高行业准入壁垒 公司是世界领先的锂生态企业，是全球锂行业唯一同时拥有“卤水提锂”、“矿石提锂”和“回收提锂”产业化技术的企业， 拥有五大类逾40种锂化合物及金属锂产品的生产能力，是锂系列产品供应最齐全的制造商之一，完善的产品供应组合能够满 足客户独特且多元化的需求，公司在锂行业多个产品的市场份额占据领先地位。 电动汽车电池及储能电池需求的迅猛增长为全球锂化合物及金属锂市场提供了大量机会。中国是全球锂增长最快的市场， 锂电池及其他含锂终端产品的市场潜力巨大，锂电池材料及锂电池制造产业的发展，将继续高度依赖上游锂资源的稳定供应。 公司的市场领先地位，将有利于公司把握全球新能源产业发展的增长机会，进一步提升公司盈利能力。 全球锂化合物及金属锂行业拥有高行业准入壁垒，包括 (1)取得充足且稳定的锂原材料供应渠道；(2)一流的专业技术知 识及研发能力；(3)庞大的初始资本开支及提前开发时间；(4)与多元的蓝筹客户建立合作；(5)管理经验及人才储备。 2、垂直整合的业务模式且协同效应贯穿全产业链 赣锋锂业拥有垂直整合的业务模式，构建打通上、中、下游的产业生态系统。我们的业务贯穿上游锂资源开发、中游锂 盐深加工及金属锂冶炼、下游锂电池制造及退役锂电池综合回收利用，各个业务板块间有效发挥协同效应，以提升营运效率 及盈利能力，巩固市场地位，收集最新市场信息及发展顶尖技术。 公司从中游锂化合物及金属锂制造起步，在生产过程中积累了丰富的行业经验及专业技术知识，能够以具成本效益的方 式生产优质的锂产品，并成功开发及实施了一系列创新生产技术，提高产品质量及改善盈利能力。目前，锂化合物及金属锂 仍为公司垂直整合业务模式的核心。凭借锂产品业务的市场及技术优势，公司已成功将上游业务拓展至锂资源开发以获取锂 原材料的供应，将下游业务拓展至电池制造及回收，以掌握最新市场动向及累积顶尖的专业知识。投资上游锂矿资源开发使 公司拥有稳定优质的锂原材料供应，向下游锂电池制造及回收业务延伸使公司的锂生态产业链更加完整，提升了公司的竞争 优势。 公司极大地发挥了不同业务板块的协同效应。例如，电池生产业务的主要供应商就是锂加工业务的客户，通过与客户的 良好业务合作，公司能够更深刻了解锂产品产业链，提高电池产品的竞争力，把握电动汽车电池需求急剧增长带来的机遇。 公司回收锂电池的能力可有效满足电池制造商及电动汽车生产商的退役电池回收处理业务的需要，有利于巩固与客户的业务 关系。此外，固态电池的阶段式开发亦将通过垂直整合的业务模式实现，包括锂化合物及金属锂等主要原材料的稳定供应、 锂化合物业务积累的经营规模、生产经验、人才储备等，都将无法轻易复制。 3、锁定稳定且优质的原材料供应 获得充足的优质原材料供应对实现业务规模及产品行业的增长至关重要，公司通过在全球范围内的资源布局，分别在澳 大利亚、阿根廷、墨西哥、爱尔兰、非洲和我国青海、江西等地掌控了多处优质锂矿资源，在印度尼西亚布局了红土镍矿， 形成了稳定、优质、多元化的原材料供应体系。 通过投资锂矿、镍矿资源，公司能够获得稳定优质的原材料供应，现有的包销协议可支持公司当前产能及现有扩产计划 的原材料需求。长期优质、稳定的原料供应保障了公司的业务营运，成本优势将提高公司竞争力、改善盈利能力及巩固行业 领先地位。 4、强大的蓝筹客户资源 公司拥有丰富的行业经验、全面的产品组合及产品质量，在中国及全球建立了稳定的蓝筹客户资源，产品销售至逾10 个国家，主要用于电池、化学品及医药行业。 公司能持续满足或超出客户对服务质量及可靠性的要求，与众多的客户建立了紧密联系。公司众多客户均为各自行业的 全球领军者，要求从可靠的供应商采购锂产品以保持产品高质量及一致性。优越的执行能力及质量控制使公司能够持续满足 并超越客户设定的标准，有助于公司与客户建立牢固的关系。多数国际蓝筹客户开始采购公司产品前会实施严格的认证，并 具有很高的客户忠诚度，他们的认可证明了公司一贯的优质品质及于锂产品化合物及金属锂行业的领先地位，对公司自一种 产品销售扩展至多种产品时缩短了新产品的认证周期。 5、先进的工艺技术水平和卓越的研发能力 公司拥有先进的技术及生产工艺，是全球锂行业唯一同时拥有“卤水提锂”、“矿石提锂”和“回收提锂”产业化技术的企业， 拥有五大类逾40种行业领先的锂化合物及金属锂产品。公司开发了一系列全新生产技术及工艺，大幅提升产品质量、确保成 本效益及提高整体盈利能力，并不断加大研发投入用于技术项目研发和科研成果产业化，承担国家和省级重大科研项目，主 持和参与国家及行业标准制定，在锂产品行业的技术创新方面持续获得突破。公司正在开展对固态锂电池的技术研发和产业 化建设，预期将大幅减少第一代锂电池的安全问题及续航里程问题，公司开发的第一代固态锂电池研制品已通过多项第三方 安全测试和多家客户送样测试。 赣锋锂业作为全球锂行业领军企业，坚持走“技术创新驱动”的高质量发展路线，拥有“国家企业技术中心”、“锂基新材 料国家与地方联合工程研究中心”、“国家博士后科研工作站”、“院士工作站”等国家级科研创新平台，承接国家重点科技研 发项目，孕育行业尖端技术研发成果，在锂电新材料研发领域始终走在行业前列。我们拥有“江西省重点实验室”、“江西省 锂电新材料工程技术研究中心”、“江西省中小企业公共服务示范平台”、“江西省工业设计中心”等省级设计研发平台，先后 被授予“国家技术创新示范企业”、“中国优秀民营科技企业”、“国家级绿色工厂”等一系列荣誉称号。 6、富有远见且经验丰富的管理团队，完备的人才储备 公司董事长兼创办人李良彬先生、副董事长王晓申先生在锂行业经验丰富，是富有远见的战略领导者，带领公司的高管 团队取得了财务表现良好的历史业绩，高管团队的持续性及稳定性对执行公司战略，推动公司整体业务在快速变革的锂行业 中持续增长及发展至关重要。 公司在锂化合物及金属锂行业多年的经验积累了一支高素质的员工队伍，通过业务板块的扩展，公司亦建立了一支电池 生产及回收人才团队。丰富专业知识的管理团队和技术熟练的员工队伍储备使公司始终保持行业的领先地位。公司制定“人 才发展战略规划”，建立人才长效激励机制，充分激发人才创新能力，先后被评为“江西省人才示范点”、“江西省锂电新材料 优势科技创新团队”和“江西省研究生教育创新基地”。 四、主营业务分析 1、概述 （一）经营情况说明 公司2021年营业收入为111.62亿元，同比增长102.07%；归属于上市公司股东的净利润为52.28亿元，同比增长410.26%。 公司2021年期末总资产为390.57亿元，比期初增长77.37%；归属于上市公司股东的净资产2021年期末为218.94亿元，比期初 增长104.51%。 （二）全球生产基地 为满足锂产品快速增长的市场需求，公司通过现有生产线技术改造及新建生产线来进一步扩充产能。产能扩充将有助于 扩大公司的全球市场份额，满足客户对公司产品不断增长的需求。公司主要生产基地如下： 锂化合物及金属锂 生产基地 位置 主要产品 生产园区 投产年份 奉新赣锋 江西奉新 金属锂 冯田开发区 2011年 宜春赣锋 江西宜春 金属锂 宜春经开区 2013年 基础锂厂 江西新余 碳酸锂、氢氧化锂、氯化锂、丁基锂 新余高新区 2014年 宁都赣锋 江西宁都 碳酸锂 宁都工业园区 2018年 新余赣锋 江西新余 氟化锂、高氯酸锂 新余高新区 2020年 Cauchari-Olaroz 阿根廷 碳酸锂 - 在建 Marina 阿根廷 氯化锂 - 在建 Sonora 墨西哥 氢氧化锂 - 在建 锂电池 生产基地 位置 主要产品 投产年份 东莞赣锋 广东东莞 聚合物锂电池 2016年 赣锋锂电 江西新余 锂离子动力电池、储能电池 2016年 赣锋电子 江西新余 智能穿戴产品专用聚合物锂电池、 TWS无线蓝牙耳机电池 2018年 江苏赣锋 江苏苏州 动力与储能电池组、电池管理系统 2019年 浙江锋锂 江西新余 第一代固态锂电池 2021年 惠州赣锋 广东惠州 聚合物锂电池、TWS无线蓝牙耳机电池 在建 锂电池回收 生产基地 位置 主要产品 生产园区 投产年份 赣锋循环 江西新余 锂回收溶液、三元前驱体 新余高新区 2017年 （三）公司上游锂资源情况 报告期内，公司持续获取全球上游优质锂资源，不断丰富与拓宽原材料的多元化渠道供应，对Bacanora进行要约收购并 获得其控制权，收购伊犁鸿大100%财产份额并间接持有青海一里坪盐湖项目49%股权，收购马里Goulamina 锂辉石矿项目50% 的权益，积极探索多元化的锂资源供应。 注： 1）总资源量数据为指定资源量、指示资源量、推定资源量之和。其中总资源量LCE数据由项目所含氧化锂资源量换算 得出。 2）青海一里坪项目资源储量LCE数据为总孔隙度资源储量所含氯化锂数据换算得出。 (1) Mount Marion的现有产能为45-48万吨╱年的锂精矿，为公司目前锂原材料的主要来源之一。Mount Marion计划在2022 年下半年进行技改升级以及增加接触矿产能，预计完成后年产能规模将提升20-30%。 (2) Cauchari-Olaroz是位于阿根廷西北部胡胡伊省(Jujuy)的锂盐湖。截至报告期末，公司直接持有Cauchari-Olaroz项目 46.67%股权，并享有该项目的控制权。Cauchari-Olaroz项目的锂资源总量为约合2,458万吨LCE，是目前全球最大的盐湖提锂 项目之一，目前项目规划一期年产4万吨碳酸锂，二期不低于2万吨LCE。公司订立了包销协议，获得Cauchari-Olaroz规划年 产4万吨电池级碳酸锂中76%的产品包销权。为加快阿根廷Cauchari-Olaroz盐湖项目建设，公司已分批安排技术专家前往阿根 廷支持项目建设，确保项目于2022年实现投产； (3) Mariana是一个位于阿根廷萨而塔省的锂钾盐湖。根据GolderAssociates Consulting Ltd.出具的技术报告，Mariana锂（未完）  |