[年报]光大保德信消费主题股票 (008234): 光大保德信消费主题股票型证券投资基金2021年年度报告
原标题:光大保德信消费主题股票 : 光大保德信消费主题股票型证券投资基金2021年年度报告 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 2021年年度报告 2021年 12月 31日 基金管理人：光大保德信基金管理有限公司 基金托管人：中国民生银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二二年三月三十一日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并 对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独 立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2022年 3月 30日复核了本报 告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基 金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料已经审计。 本报告期自 2021年 1月 1日起至 12月 31日止。 1.2目录 §1 重要提示及目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 2 1.1 重要提示 ......................................................................................................................................... 2 §2 基金简介 ................................ ................................ ................................ ................................ ................. 5 2.1 基金基本情况 ................................................................................................................................. 5 2.2 基金产品说明 ................................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 8 2.4 信息披露方式 ................................................................................................................................. 9 2.5 其他相关资料 ................................................................................................................................. 9 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................ ................................ ................. 9 3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 9 3.2 基金净值表现 ............................................................................................................................... 10 3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................... 12 §4 管理人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ........... 12 4.1 基金管理人及基金经理情况 ........................................................................................................ 12 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................ 15 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 15 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 17 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 18 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................ 18 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 19 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 20 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 20 §5 托管人报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ........... 20 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 20 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 20 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 21 §6 审计报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ............... 21 6.1 审计意见 ....................................................................................................................................... 21 6.2 形成审计意见的基础 .................................................................................................................... 21 6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 ............................................................................................ 21 6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 ............................................................................................ 22 §7 年度财务报表 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 23 7.1 资产负债表 ................................................................................................................................... 23 7.2 利润表 ........................................................................................................................................... 25 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................................ 26 7.4 报表附注 ....................................................................................................................................... 28 §8 投资组合报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ....... 64 8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................ 64 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ................................................................................................ 65 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 66 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................ 68 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 71 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................ 72 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 72 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 72 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 72 8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 72 8.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 73 §9 基金份额持有人信息 ................................ ................................ ................................ ........................... 74 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 74 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 74 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 74 §10 开放式基金份额变动 ................................ ................................ ................................ ......................... 74 §11 重大事件揭示 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 75 11.1基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 75 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 75 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 75 11.4 基金投资策略的改变 .................................................................................................................. 75 11.5 本报告期持有的基金发生的重大影响事件 .............................................................................. 75 11.6为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 75 11.7 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................... 75 11.8 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 75 11.9 其他重大事件 .............................................................................................................................. 77 12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................ ................................ ................................ ....... 78 §13 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 78 13.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 78 13.2 存放地点 ..................................................................................................................................... 79 13.3 查阅方式 ..................................................................................................................................... 79 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 基金简称 光大保德信消费股票 基金主代码 008234 交易代码 008234 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2020年 4月 23日 基金管理人 光大保德信基金管理有限公司 基金托管人 中国民生银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 170,837,202.46份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金将在充分控制风险的前提下，通过把握消费主题股票的投资机会， 力争实现基金资产的长期稳健增值。 投资策略 1、资产配置策略 本基金将通过对宏观经济基本面及证券市场双层面的数据进行研究，并通 过定性定量分析、风险测算及组合优化，最终形成大类资产配置决策。具 体包括以下几个方面： （ 1）宏观经济运行的变化和国家的宏观调控政策将对证券市场产生深刻 影响。本基金通过综合国内外宏观经济状况、国家财政政策、央行货币政 策、物价水平变化趋势等因素，构建宏观经济分析平台； （ 2）运用历史数据并结合基金管理人内部的定性和定量分析模型，确定 影响各类资产收益水平的先行指标，将上一步的宏观经济分析结果量化为 对先行指标的影响，进而判断对各类资产收益的影响； （ 3）结合上述宏观经济对各类资产未来收益影响的分析结果和本基金投 资组合的风险预算管理，确定各类资产的投资比重。 2、股票投资策略 （ 1）消费主题的界定 本基金所界定的消费主题股票主要包括： 1）申万一级行业分类中的食品饮料、家用电器、纺织服装、商业贸易、农 林牧渔、医药生物、轻工制造、休闲服务、传媒、汽车等行业的上市公司； 2）港交所一级 行业分类中的消费品制造业、消费者服务业等行业的上市 公司； 本基金将对消费主题相关行业及上市公司进行密切跟踪，随着经济增长及 产业转型的进一步发展变化，消费行业的外延将可能会不断扩大，相关上 市公司的范围也会相应改变。在履行适当必要的程序后，本基金将根据实 际情况调整消费主题的界定标准。 （ 2）个股选择策略 本基金将通过自下而上研究入库的方式，对以上各个行业中涉及消费主题 的上市公司进行深入研究，挖掘企业的投资价值，并将这些股票组成本基 金的核心股票库。在核心股票库的基础上，本基金以定性和定量相结合的 方式、从价值和成长 等因素对个股进行选择，综合考虑上市公司的增长潜 力与市场估值水平，精选估值合理且成长性良好的上市公司进行投资。具 体包括以下几个方面： 1）定量分析 本基金结合盈利增长指标、现金流量指标、负债比率指标、估值指标、盈 利质量指标等与上市公司经营有关的重要定量指标，对目标上市公司的价 值进行深入挖掘，并对上市公司的盈利能力、财务质量和经营效率进行评 析，为个股选择提供依据。 2）定性分析 本基金认为股票价格的合理区间并非完全由其财务数据决定，还必须结合 企业学习与创新能力、企业发展战略、技术专利优势、市场拓展能力、公 司治理 结构和管理水平、公司的行业地位、公司增长的可持续性等定性因 素，给予股票一定的折溢价水平，并最终决定股票合理的价格区间。根据 上述定性定量分析的结果，本基金进一步从价值和成长两个纬度对备选股 票进行评估。对于价值被低估且成长性良好的股票，本基金将重点关注； 对于价值被高估但成长性良好，或价值被低估但成长性较差的股票，本基 金将通过深入的调研和缜密的分析，有选择地进行投资；对于价值被高估 且成长性较差的股票，本基金不予考虑投资。 （ 3）港股通标的股票投资策略 本基金将通过上述自下而上研究入库的个股投资策略，着重考察并优选香 港联合交易所上市的股票中消费主题相关的投资标的，力求对 A股市场 投资进行有效补充。本基金将仅通过港股通投资于香港股票市场，不使用 合格境内机构投资者 (QDII)境外投资额度进行境外投资。 （ 4）存托凭证的投资策略 本基金投资存托凭证的策略依照上述境内上市交易的股票投资策略执行。 3、债券投资策略 本基金密切关注国内外宏观经济走势与我国财政、货币政策动向，预测未 来利率变动走势，自上而下地确定投资组合久期，并结合信用分析等自下 而上的个券选择方法构建债 券投资组合，配置能够提供稳定收益的债券品 种。 4、证券公司短期公司债券投资策略 本基金将通过对证券行业分析、证券公司资产负债分析、公司现金流分析 等调查研究，分析证券公司短期公司债券的违约风险及合理的利差水平， 对证券公司短期公司债券进行独立、客观的价值评估。 5、资产支持证券投资策略 资产支持证券的定价受市场利率、发行条款、标的资产的构成及质量、提 前偿还率等多种因素影响。本基金将在基本面分析和债券市场宏观分析的 基础上，对资产支持证券的交易结构风险、信用风险、提前偿还风险和利 率风险等进行分析，采取包括收益率曲线 策略、信用利差曲线策略、预期 利率波动率策略等积极主动的投资策略，投资于资产支持证券。 6、衍生品投资策略 为更好地实现投资目标，本基金在注重风险管理的前提下，以套期保值为 目的，适度运用股指期货、股票期权等金融衍生品。本基金利用金融衍生 品合约流动性好、交易成本低和杠杆操作等特点，提高投资组合的运作效 率。 本基金在进行股指期货投资时，将通过对证券市场和期货市场运行趋势的 研究，并结合股指期货的定价模型寻求其理估值水平。本基金管理人将充 分考虑股指期货的收益性、流动性及风险特征，通过资产配置、品种选择， 谨慎进行投资， 以降低投资组合的整体风险。 本基金将按照风险管理的原则，以套期保值为主要目的，参与股票期权的 投资。本基金将在有效控制风险的前提下，选择流动性好、交易活跃的期 权合约进行投资。本基金将基于对证券市场的预判，并结合股票期权定价 模型，选择估值合理的期权合约。基金管理人将根据审慎原则，建立股票 期权交易决策部门或小组，按照有关要求做好人员培训工作，确保投资、 风控等核心岗位人员具备股票期权业务知识和相应的专业能力，同时授权 特定的管理人员负责股票期权的投资审批事项，以防范期权投资的风险。 7、其他品种投资策略 法律法规或监 管机构以后允许基金投资的其他品种，本基金若认为有助于 基金进行风险管理和组合优化的，可依据法律法规的规定履行适当程序 后，运用金融衍生产品进行投资风险管理。 业绩比较基准 中证内地消费主题指数收益率 ×80%+中证全债指数收益率 ×10%+中证港 股通主要消费综合指数收益率 ×5%+中证港股通可选消费综合指数收益率 ×5% 风险收益特征 本基金为股票型基金，其预期收益和预期风险高于混合型基金、债券型基 金和货币市场基金。 本基金还可投资港股通标的股票。除了需要承担与内地证券投资基金类似 的市场波动风险等一般投资风险之外，本基金还面临港股通机制下因投资 环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 光大保德信基金管理有限公司 中国民生银行股份有限公司 信息披露 负责人 姓名 王许利 罗菲菲 联系电话 （021）80262888 010-58560666 电子邮箱 [email protected] [email protected] 客户服务电话 4008-202-888 95568 传真 （021）80262468 010-57093382 注册地址 上海市黄浦区中山东二路558 号外滩金融中心1幢，6层 北京市西城区复兴门内大街2 号 办公地址 上海市黄浦区中山东二路558 号外滩金融中心1幢（北区3号 楼），6-7层、10层 北京市西城区复兴门内大街2 号 邮政编码 200010 100031 法定代表人 刘翔 高迎欣 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》 登载基金年度报告正文的管理人互联 网网址 www.epf.com.cn 基金年度报告备置地点 光大保德信基金管理有限公司、中国民生银行股份有限 公司的办公场所。 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所（特 殊普通合伙） 上海市浦东新区东育路 588号前滩中心 42 楼 注册登记机构 光大保德信基金管理有限公司 上海市黄浦区中山东二路 558号外滩金融 中心 1幢（北区 3号楼）， 6-7层、 10层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2021年 2020年 4月 23日（基金合同生效日）至 2020年 12月 31日 本期已实现收益 77,932,397.22 186,062,428.16 本期利润 1,838,546.69 272,063,086.09 加权平均基金份额本期利润 0.0102 0.5482 本期加权平均净值利润率 0.65% 46.48% 本期基金份额净值增长率 -0.55% 63.02% 3.1.2 期末数据和指标 2021年末 2020年末 期末可供分配利润 106,127,715.47 155,991,636.81 期末可供分配基金份额利润 0.6212 0.4896 期末基金资产净值 276,964,917.93 519,439,090.10 期末基金份额净值 1.6212 1.6302 3.1.3 累计期末指标 2021年末 2020年末 基金份额累计净值增长率 62.12% 63.02% 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收 益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 （2）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 （3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低 数。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值增 长率 ① 份额净值增 长率标准差 ② 业绩比较基 准收益率 ③ 业绩比较基 准收益率标 准差 ④ ① － ③ ② － ④ 过去三个月 13.00% 1.07% 4.11% 1.06% 8.89% 0.01% 过去六个月 1.73% 1.27% -8.09% 1.36% 9.82% -0.09% 过去一年 -0.55% 1.47% -10.82% 1.47% 10.27% 0.00% 自基金合同生 效起至今 62.12% 1.42% 41.36% 1.38% 20.76% 0.04% 3.2.2自基金合同生效以来 基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比 较 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 自基金合同生效以来 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2020年 4月 23日至 2021年 12月 31日 ) C:\Users\bonnieliu\Desktop\走势图柱状图\走势图1.jpg 注：根据基金合同的规定，本基金建仓期为2020年4月23日至2020年10月22日。建仓期 结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限制及投资组合的比例范围。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 自基金合同生效以来基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 C:\Users\bonnieliu\Desktop\走势图柱状图\柱状图1.jpg 注：本基金基金合同于2020年4月23日生效，合同生效当年净值收益率按实际存续期计算， 未按整个自然年度折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 本基金自基金合同生效以来未进行利润分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 光大保德信基金管理有限公司 （ 以下简称 “光大保德信 ”） 成立于 2004年 4月 ， 由中国光大集团 控股的光大证券股份有限公司和美国保德信金融集团旗下的保德信投资管理有限公司共同创建，公 司总部设在上海，注册资本为人民币 1.6亿元人民币，两家股东分别持有 55%和 45%的股份。公司 主要从事基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务（涉及行政许可的凭许可证 经营），今后，将在法律法规允许的范围内为各类投资者提供更多资产管理服务。 截至 2021年 12月 31日，光大保德信旗下管理着 67只开放式基金，即光大保德信量化核心证 券投资基金、光大保德信货币市场基金、光大保德信红利混合型证券投资基金、光大保德信新增长 混合型证券投资基金、光大保德信优势配置混合型证券投资基金、光大保德信增利收益债券型证券 投资基金、光大保德信均衡精选混合型证券投资基金、光大保德信动态优选灵活配置混合型证券投 资基金、光大保德信中小盘混合型证券投资基金、光大保德信信用添益债券型证券投资基金、光大 保德信行业轮动混合型证券投资基金、光大保德信添天盈五年定期开放债券型证券投资基金、光大 保德信现金宝货币市场基金、光大保德信银发商机主 题混合型证券投资基金、光大保德信岁末红利 纯债债券型证券投资基金、光大保德信国企改革主题股票型证券投资基金、光大保德信鼎鑫灵活配 置混合型证券投资基金、光大保德信一带一路战略主题混合型证券投资基金、光大保德信耀钱包货 币市场基金、光大保德信欣鑫灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信睿鑫灵活配置混合型证券 投资基金、光大保德信中国制造 2025灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信风格轮动混合型证 券投资基金、光大保德信产业新动力灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信永鑫灵活配置混合 型证券投资基金、光大保德信吉鑫灵活配置 混合型证券投资基金、光大保德信恒利纯债债券型证券 投资基金、光大保德信铭鑫灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信诚鑫灵活配置混合型证券投 资基金、光大保德信安和债券型证券投资基金、光大保德信安祺债券型证券投资基金、光大保德信 事件驱动灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信永利纯债债券型证券投资基金、光大保德信安 诚债券型证券投资基金、光大保德信多策略智选 18个月定期开放混合型证券投资基金、光大保德信 尊盈半年定期开放债券型发起式证券投资基金、光大保德信中高等级债券型证券投资基金、光大保 德信先进服务业灵活配置混合型证券 投资基金、光大保德信尊富 18个月定期开放债券型证券投资基 金、光大保德信多策略优选一年定期开放灵活配置混合型证券投资基金、光大保德信创业板量化优 选股票型证券投资基金、光大保德信多策略精选 18个月定期开放灵活配置混合型证券投资基金、光 大保德信超短债债券型证券投资基金、光大保德信晟利债券型证券投资基金、光大保德信安泽债券 型证券投资基金、光大保德信尊丰纯债定期开放债券型发起式证券投资基金、光大保德信景气先锋 混合型证券投资基金、光大保德信尊泰三年定期开放债券型证券投资基金、光大保德信研究精选混 合型证券投资基金、光大保 德信消费主题股票型证券投资基金、光大保德信裕鑫混合型证券投资基 金、光大保德信瑞和混合型证券投资基金、光大保德信尊合 87个月定期开放债券型证券投资基金、 光大保德信尊裕纯债一年定期开放债券型发起式证券投资基金、光大保德信中债 1-5年政策性金融 债指数证券投资基金、光大保德信安瑞一年持有期债券型证券投资基金、光大保德信智能汽车主题 股票型证券投资基金、光大保德信锦弘混合型证券投资基金、光大保德信新机遇混合型证券投资基 金、光大保德信安阳一年持有期混合型证券投资基金、光大保德信品质生活混合型证券投资基金、 光大保德信健康优 加混合型证券投资基金、光大保德信睿盈混合型证券投资基金、光大保德信中证 500指数增强型证券投资基金、光大保德信创新生活混合型证券投资基金、光大保德信纯债债券型证 券投资基金、光大保德信恒鑫混合型证券投资基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 姓名 职务 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 马鹏飞 基金经理 2020-04- 24 - 9年 马鹏飞先生，浙江大学食品科学 专业硕士。曾任浙江康恩贝健康 产品有限公司研发工程师和项目 经理，浙江核新同花顺网络信息 股份有限公司项目经理； 2012年 1月至 2013年 11月在浙江同花顺 投资咨询有限公司担任行业研究 员； 2013年 12月至 2017年 5月 在财通证券股份有限公司担任行 业研究员； 2017年 5月加入光大 保德信基金管理有限公司，担任 高级研究员。 2020年 4月至今担 任光大保德信消费主题股票型证 券投资基金的基金经理， 2020年 6月至 2021年 8月担任光大保德 信瑞和混合型证券投资基金的基 金经理。 魏晓雪 权益管理总 部 股票研究团队 团队长、基金 经理 2020-04- 23 2021-07-17 14年 魏晓雪女士毕业于浙江大学金融 学专业， 2015年获得复旦大学金 融学的硕士学位。 2006年至 2009 年在鹏远（北京）管理咨询有限公 司上海分公司（原凯基管理咨询） 担任研究员； 2009年 10月加入光 大保德信基金管理有限公司，担 任高级研究员，现任总经理助理、 权益管理总部权益投资团队基金 经理、股票研究团队团队长， 2012 年 11月至 2014年 2月担任光大 保德信行业轮动混合型证券投资 基金的基金经理， 2013年 2月至 今担任光大保德信新增长混合 型 证券投资基金的基金经理， 2015 年 5月至 2017年 1月担任光大保 德信国企改革主题股票型证券投 资基金的基金经理， 2020年 3月 至今担任光大保德信研究精选混 合型证券投资基金的基金经理， 2020年 4月至 2021年 7月担任 光大保德信消费主题股票型证券 投资基金的基金经理， 2020年 5 月至今担任光大保德信中国制造 2025灵活配置混合型证券投资基 金的基金经理， 2021年 2月至今 担任光大保德信智能汽车主题股 票型证券投资基金的基金经理， 2021年 3月至今担任光大保德信 新机遇混合型证券投资基金的基 金经理， 2021年 9月至今担 任光 大保德信睿盈混合型证券投资基 金的基金经理。 注：对基金的首任基金经理，其任职日期按基金合同生效日填写，离任日期为公司决定确定的 解聘日期；非首任基金经理，其任职日期和离任日期分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日 期。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 无 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、证监会规定和 基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提下， 为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内未有损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关 法律法规，制定了《光大保德信基金管理有限公司公平交易制度》，并建立《投资研究管理制度》及 细则、《集中交 易管理制度》、《异常交易监控与报告制度》、《投资对象备选库建立与维护管理办法》 等制度作为公平交易执行的制度保障。在投资管理活动中公平的对待公司管理包括开放式基金、特 定客户资产管理组合在内的所有组合，范围包括股票、债券等所有投资品种，以及一级市场申购、 二级市场交易等所有投资活动，同时包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资 管理活动相关的各个环节。实行事前控制、事中监控、事后分析的全过程控制，形成有效的公平交 易体系。具体的控制方法包括： 事前控制： 1、研究人员通过内部晨会、邮件和统一的研究报告平台 系统发布投资建议，确保各 投资组合在获得投资信息、投资建议和投资决策等方面均享有平等机会； 2、各个投资主体有明确的 职责和权限划分，投资组合经理在权限范围内自主决策，不同投资组合经理之间的持仓和交易等重 大非公开投资信息相互隔离； 3、建立规范的一级市场股票债券询价申购和配售等审批流程、银行间 债券价格公允性审批流程；建立和定期维护二级市场投资对象备选库和银行间市场交易对手库。 事中监控： 1、主动管理型的基金，严禁同一投资组合或不同投资组合在同一交易日进行股票的 反向交易，严禁不同投资组合在同一交易日进行债券的反向交易 ，确有需要进行日内反向交易的， 需要进行严格的审批流程 ； 2、 交易环节中所有指令严格按照 “时间优先 、 价格优先 ”的原则执行指令 ， 交易所指令均需通过恒生系统公平交易模块进行分发和委托下单。 事后分析：对公平交易的事后分析主要集中在对同一投资组合或不同投资组合临近交易日的反 向交易和不同投资组合临近交易日的同向交易，同时在每季度和每年度，对公司管理的不同投资组 合的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，对连续四个季度期间内、 不同时间窗下（如日内、 3日内、 5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易 价差进行分析。 特别的，对同一投资组合经理管理的不同投资组合之间的同向交易和反向交易重点进行分析。若出 现异常交易行为，则及时进行核查并在向中国证监会报送的监察稽核季度报告和年度报告中对此做 专项说明。 对于公平交易同向交易价差分析，具体的分析方法如下：第一步，在 A组合买入或者卖出某只 证券的当日（ 3日、 5日）内，统计 A组合在此期间的买入或者卖出该股票的均价，同时统计 B组 合在同期、同方向交易同一只证券的均价，然后比较两者的均价差异，其中买入溢价率 = （ B组合 交易均价 /A组合交易均价 -1），卖出溢价率 = （ A组合 交易均价 /B组合交易均价 -1）；第二步，将发 生的所有交易价差汇总进行 T检验，置信区间 95%，得到交易价差是否趋近于 0的判断结果，并计 算 A组合与 B组合同向交易中占优次数的比例为占优比例，用溢价率乘以成交量较少方的成交量计 算得到 B组合对 A组合溢价金额大小，将所有同向交易溢价金额求和，除以 A组合平均资产净值来 计算对 A组合净值的影响，称为单位溢价率。判断同向交易价格是否有显著差异有以下四条标准： 交易价差不趋向于零、样本数大于 30、单位溢价率大于 1%、占优比例不在 45%-55%之间。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本报告期内，各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行。在同向交易价差分析中，本基金 在同日内、 3日内、 5日内同向成交价格不差于其他投资组合，未发现存在违反公平交易原则的现象。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内未发现本基金存在异常交易行为。本基金与公司旗下其他投资组合在交易所市场未 发生较少单边成交量大于 5%的同日反向交易。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 回顾 2021年，中证内地消费指数下跌 12.58%，按照申万行业各细分消费赛 道的表现看，汽车 板块、纺织服装、轻工涨幅居前，分别上涨 35.94%、 16.10%、 14.83%。食品饮料、社会服务、农林 牧渔涨幅居后，分别上涨 1.66%、 -3.47%、 -8.26%。 上半年消费板块整体呈现出了大幅波动的态势 ， 年初受 “永煤债 ”带来的流动性以及新发基金等 因素影响，板块整体快速拉升，估值大幅上行。春节后受美债收益率上行等因素影响，估值承压大 幅调整，进入二季度，分子端景气度维度消费不占优叠加去年基数因素，整体表现弱势。回顾上半 年的市场，消费行情有过极致也有过平淡，有过分母端的流动性催化，也有过分子 端的业绩相对平 庸。作为消费主题基金，春节前的行情有所斩获。节后市场回调中，持仓结构虽有调整，但变化不 够明显，净值也有明显回落。 进入下半年，消费板块再次回调，我们认为主要是景气度和其他赛道相对有差距，资金短期选 择了高景气赛道。可以说经过年初和年中的两次下跌，消费板块的估值快速的消化，诸多公司不管 从估值性价比，还是时间维度均进入了性价比较高的窗口。比如养殖板块和汽车零部件，其中养殖 板块的风险补偿足够，部分公司从绝对估值还是管理改善角度看存在低估。零部件方面，新能源汽 车存在分化的可能，个别优势企业望穿越分化，相 关产业链公司有望受益于客户的高景气。组合构 建方面，行业配置相对分散，个股相对集中，估值性价比或者赔率胜率等因素在标的选择中的重要 性提升。下半年通过组合构建和个股选择带来了净值的回升。 展望 2022年消费行业：首先消费板块经过 2021年全年的估值消化、业绩和预期的修正后，整 体风险较低，板块的风险补偿充足。其次随着稳增长的推进，收入预期有望提振，消费意愿有望回 升。当然市场可能更希望看到一个高景气的消费行情，希望高的业绩增长带来高的估值拉升。我认 为消费更像是各类经济体的蓄水池，弹性时而有，而韧性常相伴。各类经济体 均景气的背景下消费 弹性必然好，部分经济体景气的情况下，蓄水池也不至于干涸。尤其作为传统行业的消费，天然并 长期存在着马太效应，细分行业龙头总会在一次次的周期摆动中获得更好的市场的份额和定价权。 所以我认为，不管是景气维度还是马太效应维度，目前的消费已经具备较好的投资价值，比较看好 白酒、啤酒、调味品、种业、家电、汽车零部件的投资机会。 消费主题基金未来将结合市场情况维持合理仓位运作，结构方面会平衡行业业绩预期、估值以 及品牌影响力进行均衡配置。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 本基金本报告期内净值增长率为 -0.55%，业绩比较基准收益率为 -10.82%， 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 受疫情反复以及收入预期波动等因素影响， 21年社零上半年仍在持续恢复中，下半年则持续不 及市场预期。从高频数据来看，今年 1月份以来的服务、地产、汽车等消费数据表现较弱，短期消 费增长动能较为乏力，促消费政策发力效果低于预期。未来消费修复的关键在于稳增长落地后生产 就业的回暖，以及防疫政策出现边际放松带来的预防性储蓄释放和场景约束类消费品回暖。近期， 国内各省份两会陆续召开完毕，各种消费品下乡、重大项目建设和基建 、保障房建设是稳增长主要 抓手；财政支出力度也将加大，中小微企业是主要的政策扶持主体。除了未制定目标的省份，各地 固定资产投资与社零增速目标最低为 6.5%，大部分省份在 7%以上，较高的投资与社零增速目标反 映了各地的稳增长决心，我们预计 2022年全年社零增速呈现前低后高走势。 随着稳增长政策的发力，经济预期的回升有望逐渐强化。短期传统基建相对新基建对经济的拉 动作用明显，涉及上游行业有望景气度提升；科技需要等待新的产业周期和全球宏观流动性的提升； 消费整体有望随着经济预期的变化，由弱转强。价值偏好的天平有望向短期的业 绩和估值性价比倾 斜。市场方面，悲观预期已经反应和交易，随着经济预期的修复，市场全年有望先抑后扬。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 报告期内，本基金管理人在开展内部监察稽核工作时本着合规运作、防范风险、保障基金份额 持有人利益的宗旨，由独立于各业务部门的督察长和监察稽核部、风险管理部对公司的经营管理、 基金的投资运作、基金的销售等公司所有业务及员工行为规范等方面进行定期和不定期检查，及时 发现问题并督促相关部门进行整改，并定期制作监察稽核报告报董事会和公司管理层。 本报告期内，基金管理人内部监察稽核工作的重点包括以下几个方面： 督察长和监察稽核部督促、协助各业务部门按照法律法规和监管机构规定对相关制度的合法性、 规范性和时效性完善各项内部管理制度和业务流程，明确风险控制职责并具体落实相应措施，提高 全体员工的风险意识，有效保障基金份额持有人的利益。 督察长和监察稽核部、风险管理部针对各部门具体业务建立了相应的检查指标及检查重点，通 过现场检查、电脑监控、人员询问、重点抽查等一系列方法，定期对公司和基金日常运作的各项业 务进 行合法合规检查，并对基金投资交易行为过程实施实时监控，督促业务部门不断改进内部控制 和风险管理，并按规定定期出具合规风控工作情况报告报送董事会和公司管理层。 根据中国证监会的规定，督察长和监察稽核部及时准确地向监管机关报送各项报告，并对公司 所有对外信息，包括基金法定信息披露、基金产品宣传推介材料等的合法合规情况进行事前审阅， 确保其内容真实、准确、完整并符合中国证监会的相关规定。督察长和监察稽核部组织、协调各相 关部门及时完成信息披露，确保公司的信息披露工作严格按照中国 证监会规定的时间和方式进行。 在全公司范围内开展持续的学习和培训。督察长和监察稽核部先后组织了新员工入司培训，对 相关人员进行了法律法规的专项培训和年度监察培训，并组织员工开展学习、讨论，提高和加深了 公司员工对基金法律法规的认识和理解，明确风险控制职责，树立全员内控意识。 根据董事会和管理层的要求，以及法规要求和公司业务发展需要，督察长和监察稽核部以风险 为导向，年内计划并实施了数个内部专项审计项目，及时发现潜在的问题和风险 ，对公司重要业务 环节剔除流程改进建议，促使公司规范运作。 通过上述工作，在本报告期内，本基金管理人对本基金的管理始均按照法律法规、基金合同、 招募说明书和公司制度进行，充分维护和保障了基金持有人的合法权益。本基金管理人将一如既往 地本着诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运用资金资产，以风险控制为核心，进一步提高内部监察 稽核工作的科学性和有效性，努力防范和控制各种风险，充分保障基金份额持有人的合法权益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金的估 值业务严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》 及监管机关有关规定和《光大保德信基金管理有限公司基金估值委员会工作制度》进行。日常估值 由基金管理人和本基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复 核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计的财务核对同时进行。 报告期内，公司设立由负责运营的高管、运营部代表（包括基金会计）、投研部门代表、监察稽 核部代表、 IT部代表、金融工程部门代表人员组成的估值委员会。公司估值委员会主要负责制定、 修订和完善基金估值 政策和程序，选择基金估值模型及估值模型假设，定期评价现有估值政策和程 序的适用性及对估值程序执行情况进行监督。基金估值政策的议定和修改采用集体决策机制，对需 采用特别估值程序的证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由公司估值委员会讨论议定特别估 值方案并与托管行、审计师沟通后形成建议，经公司管理层批准后由运营部具体执行。估值委员会 向公司管理层提交推荐建议前 , 应审慎平衡托管行、审计师和基金同业的意见，并必须获得估值委员 会二分之一以上成员同意。 公司估值委员会的相关成员均具备相应的专业胜任能力和长期相关工作经历，并 具有广泛的代 表性。 委员会对各相关部门和代表人员的分工如下：投资研究部和运营部共同负责关注相关投资品种 的动态，评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重 大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调 整的投资品种；运营部根据估值的专业技术对需要进行估值政策调整的品种提出初步意见提交估值 委员会讨论，负责执行基金估值政策进行日常估值业务，负责与托管行、审计师、基金同业、监管 机关沟通估值调整事项；监察稽核部就估值程序的合法合规发表意见；金融 工程负责估值政策调整 对投资绩效的评估； IT部就估值政策调整的技术实现进行评估。 本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；截止报告期末未与外部估值定 价服务机构签约。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期内未进行利润分配。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低 于五千万元的情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国民生银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》 及其他法律法规和基金合同、托管协议的有关规定，依法安全保管了基金财产，不存在损害基金份 额持有人利益的行为，尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，按照相关法律法规和基金合同、托管协议的有关规定，本托管人对本基金的投资 运作方面进行了监督，对基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润 分配等方面进行了认真的复核，未发现 基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方 面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查的本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告内容真实、 准确和完整。 §6 审计报告 普华永道中天审字(2022)第22860号 光大保德信消费主题股票型证券投资基金全体基金份额持有人：： 6.1 审计意见 (一) 我们审计的内容 我们审计了光大保德信消费主题股票型证券投资基金(以下简称“光大保德信消费股票基金”)的 财务报表，包括2021年12月31日的资产负债表，2021年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动 表以及财务报表附注。 (二) 我们的意见 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中 国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协 会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了光大保德信消费股票基金2021年 12月31日的财务状况以及2021年度的经营成果和基金净值变动情况。 6.2 形成审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报 表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据是充 分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于光大保德信消费股票基金，并履行了职业道德 方面的其他责任。 6.3 管理层和治理层对财务报表的责任 光大保德信消费股票基金的基金管理人光大保德信基金管理有限公司 (以下简称 “基金管理人 ”) 管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的 基金行业实 务操作编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不 存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估光大保德信消费股票基金的持续经营能力，披 露与持续经营相关的事项 (如适用 )，并运用持续经营假设，除非基金管理人管理层计划清算光大保德 信消费股票基金、终止运营或别无其他现实的选择。 6.4 注册会计师对财务报表审计的责任 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出 具包含审计意见的审计报告。合理保证是 高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在 某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来 可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也 执行以下工作： (一 ) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计程序以应对这 些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、 故意遗漏、虚假陈述或凌驾 于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发 现由于错误导致的重大错报的风险。 (二 ) 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发 表意见。 (三 ) 评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。 (四 ) 对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据， 就可能导致对光大保德信消费股票基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确 定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则 要求我们在审计报告中提请报 表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论 基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致光大保德信消费股票基金不 能持续经营。 (五 ) 评价财务报表的总体列报 (包括披露 )、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交 易和事项。 我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括 沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师 陈 熹 蔡 晓 慧 上海市浦东新区东育路588号前滩中心42楼 2022年3月29日 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：光大保德信消费主题股票型证券投资基金 报告截止日： 2021年 12月 31日 单位：人民币元 资产 附注号 本期末 2021年 12月 31日 上年度末 2020年12月31日 资 产： - - 银行存款 7.4.7.1 1,748,998.24 6,312,976.00 结算备付金 2,112,869.20 953,433.19 存出保证金 228,392.64 425,924.24 交易性金融资产 7.4.7.2 275,354,174.87 516,317,927.06 其中：股票投资 260,364,521.07 490,275,597.06 基金投资 - - 债券投资 14,989,653.80 26,042,330.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 应收证券清算款 877,763.47 27,259,801.29 应收利息 7.4.7.5 223,427.00 626,061.60 应收股利 - - 应收申购款 32,520.75 448,514.78 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计 280,578,146.17 552,344,638.16 负债和所有者权益 附注号 本期末 2021年 12月 31日 上年度末 2020年12月31日 负 债： - - 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 999,342.98 2.84 应付赎回款 935,936.14 30,313,298.56 应付管理人报酬 314,059.49 642,021.36 应付托管费 52,343.26 107,003.56 应付销售服务费 - - 应付交易费用 7.4.7.7 1,081,012.85 1,680,843.18 应交税费 - 0.74 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 230,533.52 162,377.82 负债合计 3,613,228.24 32,905,548.06 所有者权益： - - 实收基金 7.4.7.9 170,837,202.46 318,641,566.20 未分配利润 7.4.7.10 106,127,715.47 200,797,523.90 所有者权益合计 276,964,917.93 519,439,090.10 负债和所有者权益总计 280,578,146.17 552,344,638.16 注：报告截止日 2021年 12月 31日，基金份额净值 1.6212元，基金份额总额 170,837,202.46 份。 7.2 利润表 会计主体： 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 本报告期： 2021年1月1日至2021年12月31日 单位：人民币元 项目 附注号 本期 2021年1月1日至 2021年12月31日 上年度可比期间 2020年4月23日 （基金合同生效日） 至2020年12月31日 一、收入 12,657,598.26 283,941,991.12 1.利息收入 505,037.60 2,160,646.10 其中：存款利息收入 7.4.7.11 68,204.87 408,738.57 债券利息收入 379,092.60 715,958.63 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 57,740.13 1,035,948.90 证券出借利息收入 - - 其他利息收入 - - 2.投资收益 （ 损失以 “-”填列 ） 86,702,908.34 190,925,813.07 其中：股票投资收益 7.4.7.12 84,661,196.48 183,694,282.17 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 -201,071.27 -372,894.12 资产支持证券投资收益 7.4.7.13.3 - - 贵金属投资收益 7.4.7.14 - - 衍生工具收益 7.4.7.15 - - 股利收益 7.4.7.16 2,242,783.13 7,604,425.02 3.公允价值变动收益 （ 损失以 “-”号 填列） 7.4.7.17 -76,093,850.53 86,000,657.93 4.汇兑收益（损失以“－”号填列） - - 5.其他收入 （ 损失以 “-”号填列 ） 7.4.7.18 1,543,502.85 4,854,874.02 减：二、费用 10,819,051.57 11,878,905.03 1．管理人报酬 7.4.10.2.1 4,282,433.13 6,050,845.75 2．托管费 7.4.10.2.2 713,738.92 1,008,474.31 3．销售服务费 - - 4．交易费用 7.4.7.19 5,618,356.91 4,680,741.39 5．利息支出 390.04 - 其中：卖出回购金融资产支出 390.04 - 6． 税金及附加 0.13 0.21 7．其他费用 7.4.7.20 204,132.44 138,843.37 三 、 利润总额 （ 亏损总额以 “-”号填 列） 1,838,546.69 272,063,086.09 减：所得税费用 - - 四 、 净利润 （ 净亏损以 “-”号填列 ） 1,838,546.69 272,063,086.09 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体： 光大保德信消费主题股票型证券投资基金 本报告期： 2021年1月1日至2021年12月31日 单位：人民币元 项目 本期 2021年1月1日至2021年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 318,641,566.20 200,797,523.90 519,439,090.10 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 - 1,838,546.69 1,838,546.69 期利润） 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 （ 净值减少以 “-”号填 列） -147,804,363.74 -96,508,355.12 -244,312,718.86 其中： 1.基金申购款 129,976,480.85 84,421,554.09 214,398,034.94 2.基金赎回款 -277,780,844.59 -180,929,909.21 -458,710,753.80 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动 （ 净值减少 以 “-”号填列 ） - - - 五、期末所有者权益（基 金净值） 170,837,202.46 106,127,715.47 276,964,917.93 项目 上年度可比期间 2020年4月23日（基金合同生效日）至2020年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 （未完）  |