[年报]伯特利(603596):伯特利2021年年度报告
原标题:伯特利:伯特利2021年年度报告 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2021年年度报告 二〇二二 年四月 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实 性 、准确 性 、 完整 性 ，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司 全体董事出席 董事会会议。 三、 容诚会计师事务所（特殊普通合伙 ） 为本公司出具了 标准无保留意见 的审计报告。 四、 公司负责人 袁永彬 、主管会计工作负责人 陈忠喜 及会计机构负责人（会计主管人员） 陈忠喜 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经 第三届董事会第 四 次会议审议通过，公司 2021年度利润分配预案为： 提取本公司盈余公积 后，以公司 2021年度利润分配方案实施时股权登记日扣除回购专户上已回购股份及回购注销后 的总股本（预计为 408,026,700股）为基数，每 10股派发现金股利 1.28元 人民币 （含税），预计 应当派发现金股利 人民币 52,227,417.6元，占公司 2021年度归属于上市公司股东净利润人民币 504,528,656.54元 的 10.35%。剩余未分配利润滚存至下一年度，此外不进行其他形式分配。 如股权登记日公司可转换债券发生转股及扣除回购专户上已回购股份后的总股本发生变化， 则公司每 10股派发现金股利 1.28元 人民币 （含税）不变，相应调整派发现金股利总额。如后续 总股本发生变化，将另行公告具体调整情况。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本报告中详细 阐述在生产经营过程中可能面临的各种风险，敬请查阅本报告“第 三 节 管理层 讨论与分析”之“ 六 、 公司关于公司未来发展的讨论与分析”中“（四）可能面对的风险”，敬请投资者予以关注 ！ 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 ................................ ................................ ................................ ................................ .... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ . 5 第三节 管理层讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ............. 9 第四节 公司治理 ................................ ................................ ................................ ........................... 28 第五节 环境与社会责任 ................................ ................................ ................................ ............... 49 第六节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ........................... 50 第七节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................................ ....... 60 第八节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ............... 68 第九节 债券相关情况 ................................ ................................ ................................ ................... 69 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ........................... 70 备查文件目录 载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章 的财务报表。 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本 及公告的原稿。 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、伯特利 指 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 伯特利电子 指 芜湖伯特利电子控制系统有限公司，系公司的全资子公司 伯特利投资 指 芜湖伯特利投资管理中心（有限合伙） 唐山伯特利 指 唐山伯特利汽车安全系统有限公司，系公司的全资子公司 威海伯特利 指 威海伯特利汽车安全系统有限公司，系公司的全资子公司 迪亚拉 指 安徽迪亚拉汽车部件有限公司，系公司的全资子公司 遂宁伯特利 指 遂宁伯特利汽车安全系统有限公司，系公司的全资子公司 伯特利材料 指 芜湖伯特利材料科技有限公司，系公司的全资子公司 奇瑞科技 指 芜湖奇瑞科技有限公司 奇瑞汽车 指 奇瑞汽车股份有限公司 奇瑞河南 指 奇瑞汽车河南有限公司 长安汽车 指 重庆长安汽车股份有限公司 上汽通用 指 上汽通用汽车有限公司 北京汽车、北汽 指 北京汽车股份有限公司 吉利汽车 指 浙江吉利汽车有限公司 广汽集团 指 广州汽车集团股份有限公司 比亚迪 指 比亚迪股份有限公司 报告期 指 2021年1-12月 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 公司的中文简称 伯特利 公司的外文名称 Bethel Automotive Safety Systems Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 WBTL 公司的法定代表人 袁永彬 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈忠喜 张爱萍 联系地址 中国（安徽）自由贸易试验区芜湖片 区泰山路19号 中国（安徽）自由贸易试验区 芜湖片区泰山路19号 电话 0553-5669308 0553-5669308 传真 0553-5658228 0553-5658228 电子信箱 [email protected] [email protected] 三、 基本情况 简介 公司注册地址 中国（安徽）自由贸易试验区芜湖片区泰山路19号 公司注册地址的历史变更情况 安徽省芜湖市经济技术开发区泰山路19号 公司办公地址 中国（安徽）自由贸易试验区芜湖片区泰山路19号 公司办公地址的邮政编码 241009 公司网址 http://www.btl-auto.com 电子信箱 [email protected] 四、 信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 《上海证券报》 公司披露年度报告的证券交易所网址 http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 伯特利 603596 不适用 六、 其他 相 关资料 公司聘请的会计师事 务所（境内） 名称 容诚会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市西城区阜外大街22号1幢外经贸大 厦901-22至901-26 签字会计师姓名 付劲勇、杨晓龙 报告期内履行持续督 导职责的保荐机构 名称 国泰君安证券股份有限公司 办公地址 上海市南京西路768号国泰君安大厦 签字的保荐代表人姓名 蔡虎、俞君钛 持续督导的期间 2021年7月21日至2022年12月31日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增 减(%) 2019年 营业收入 3,492,283,094.71 3,041,892,124.66 14.81 3,156,611,295.61 归属于上市公司股东的 净利润 504,528,656.54 461,456,280.27 9.33 401,508,068.18 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 利润 431,160,635.08 407,657,143.57 5.77 353,144,847.70 经营活动产生的现金流 量净额 433,114,948.79 584,464,435.36 -25.9 757,679,984.09 2021年末 2020年末 本期末比上年同期 末增减（%） 2019年末 归属于上市公司股东的 净资产 3,495,542,108.38 2,693,881,376.12 29.76 2,244,730,268.25 总资产 6,251,770,750.74 4,672,359,608.90 33.80 4,326,840,953.71 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同 期增减(%) 2019年 基本每股收益（元／股） 1.24 1.13 9.73 0.98 稀释每股收益（元／股） 1.23 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 1.06 1.00 6.00 0.86 加权平均净资产收益率（%） 16.21 18.69 减少2.48个 百分点 19.16 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 13.85 16.51 减少2.66个 百分点 16.85 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归 属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2021年分季度主要财务数据 单位：元币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 786,031,056.84 755,093,556.77 787,238,606.60 1,163,919,874.5 归属于上市公司股东的 净利润 127,785,505.56 113,134,201.95 127,718,726.13 135,890,222.90 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益后的 净利润 111,418,508.09 106,499,784.59 98,991,629.78 114,250,712.62 经营活动产生的现金流 量净额 -75,477,456.14 79,436,782.78 266,545,873.60 162,609,748.55 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如 适用） 2020 年金额 2019 年金额 非流动资产处置损益 -8,467,537.4 -1,143,334.20 16,333.33 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补助 除外 95,042,656.65 66,426,575.90 56,755,274.38 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 35,586.35 116,795.92 2,681,485.88 企业取得子公司、联营企业及合 营企业的投资成本小于取得投资 时应享有被投资单位可辨认净资 产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾 害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 -2,205,267.61 - 企业重组费用，如安置职工的支 出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的 超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公 司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有 事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、衍生金融资产、交易 性金融负债、衍生金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置 7,451,595.78 - 3,317,627.40 交易性金融资产、衍生金融资 产、交易性金融负债、衍生金融 负债和其他债权投资取得的投资 收益 单独进行减值测试的应收款项、 合同资产减值准备转回 3,973,035.06 2,030,107.63 2,040,000.00 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量 的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 根据税收、会计等法律、法规的 要求对当期损益进行一次性调整 对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 1,771,454.87 266,415.42 -1,693,586.54 其他符合非经常性损益定义的损 益项目 21,139.45 33,433.45 减： 所得税影响额 14,684,045.96 3,708,649.39 5,269,473.80 少数股东权益影响额 （税 后） 9,570,595.73 10,222,208.03 9,484,440.17 合计 73,368,021.46 53,799,136.70 48,363,220.48 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用 √不适用 十一、 采用公允价值计量的项目 □适用 √不适用 十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况 讨论与分析 公司2021年的主要经营情况如下： 1、总体经营情况 2021年度，公司实现营业收入349,228.31万元，同比增加14.81%；实现归属于母公司所有者的 净利润50,452.87万元，同比增加9.33%。报告期末，公司总资产625,177.08万元，较期初增加33.8%， 归属于母公司所有者权益349,554.21万元，较期初增长29.76%。 2、市场开拓情况 公司在稳固现有客户的基础上，加大市场开拓力度，积极开发新客户，进一步优化客户结构。 2021年，公司在研项目数为189项，涉及96款新车型，其中：新能源项目67项，新能源车型35 款。2021年新增定点项目160项，涉及90款新车型，按照客户规划量纲预测：当年新定点项目 在整个生命周期内总计贡献收入超110亿元人民币，年平均贡献收入近25亿元人民币，其中：新 能源汽车项目63项，新能源车型40款。新增电子驻车制动系统（EPB）项目83项、线控制动系 统（WCBS）项目11项、ADAS项目9项、电动尾门开闭系统(PLG)项目2项、轻量化项目17项。 同时，公司2021全年投产项目119项，涉及57个车型，其中：新能源汽车项目43项，新能源车 型23个。 3、新产品及新技术创新情况 公司加大研发投入，稳步推进新产品研发及量产交付。为进一步提升新能源车辆的驻车安全 性和可靠性，公司在已有的 SmartEPB基础上自主研发、推出针对新能源车辆的又一款新技术产 品“双控电子驻车制动系统”，并已在多款新能源汽车上实现量产 ;该产品在新能源汽车上运用， 可以大大降低新能源汽车零部件采购成本。 公司的 线控制动系统（ WCBS）已于 2019年 7月完成 新产品发布，得到客户 的一致好评，并与多家主机厂客户签订开发协议，同步开发产品 。公司 年 产 30万套线控制动系统生产线已 于 2021年 6月份投入使用 ， 2021年 共 有 3个车型 批量生产。 2020年 8月，公司完成新技术电动尾门开闭系统研发，并进行新电控产品发布， 该项目共开发 3 款产品，其中一款产品可 实现双控 EPB集成，运用于新能源汽车上具有明显成本优势。公司自 2019年四季度开始自主研发的基于前视摄像系统的 ADAS技术，开发进展顺利， A轮样机于 2020 年 8月已经实现装车测试， 2021年 新增 9个新 立项 项目 。 二、报告期内公司所处行业情况 公司属于汽车(零部件)行业。该行业在报告期内的发展概况如下： 1、2021年度我国汽车行业产销量同比稳中有升 从全年发展来看，我国2021年汽车产销同比呈现增长，结束了2018年以来连续三年的下降局 面。其中，新能源汽车成为最大亮点，全年销量超过350万辆，市场占有率提升至13.4%，进一 步说明了新能源汽车市场已经从政策驱动转向市场拉动。同时，受国际市场的恢复、中国品牌竞 争力提升等因素推动，我国汽车出口表现出色，年度出口首次超过200万辆，实现了多年来一直 徘徊在100万辆左右的突破。中国品牌汽车受新能源、出口市场向好带来的拉动作用，市场份额 已超过44%，接近历史最好水平。 2、2022年受疫情和原材料紧缺的影响，汽车行业仍会受到一定影响；新能源补贴和购置税 进入最后实行阶段，无论是B端还是C端，2022年会引发一波新能源提前购买潮。2022年汽车 股比全面开放，加快了车企优胜劣汰的大洗牌，加快人才流动，迫使企业技术能力提升；从长远 来看，中国经济整体呈现低增长势头，受全国老龄化，城市人口密度增加，中国汽车市场将长期 处于一个存量市场。 三、报告期内公司从事的业务情况 （一）公司主营业务 公司的主营业务是汽车制动系统相关产品的研发、生产和销售，主要产品分机械制动产品和 智能电控制动产品两大类，前者主要包括盘式制动器、轻量化制动零部件；后者主要包括电子驻 车制动系统（EPB）、制动防抱死系统（ABS）、电子稳定控制系统（ESC）、线控制动系统（WCBS） 以及电动尾门开闭系统（ELGS）以及基于前视摄像系统的ADAS。 公司自成立以来，始终坚持自主创新，具备机械制动系统产品和智能电控制动系统产品的自 主正向开发能力。目前，公司在国内及国外专利累计获得228项专利，其中发明专利51项，其 中，公司的“应用于机动车的电子驻车制动系统及其辅助起步方法”先后在美国、日本、韩国和欧 洲取得发明专利，同时在欧盟成员国德国、法国、英国、瑞典完成专利注册。公司技术中心于2015 年12月31日被国家发改委等部门认定为2015年（第22批）国家认定企业技术中心，所属实验 检测中心于2015年3月获得中国合格评定委员会认可。2015年12月，公司被评为国家知识产权 优势企业。2017年12月，公司被评为安徽省技术创新示范企业。 公司主要客户包括：通用汽车、吉利汽车、奇瑞汽车、上汽通用、长安汽车、上汽 集团 、沃 尔沃、北汽股份、北汽新能源、江铃福特、东风日产、长安福特、广汽集团、东风柳汽、江铃雷 洛、东风小康、 Stellantis、江淮汽车、比亚迪、长城汽车、一汽红旗、北汽越野、马恒达、小鹏汽 车、威马汽车、蔚来汽车、理想汽车、滴滴汽车、东风汽车 等。 （二）公司经营模式 公司所处行业为汽车及汽车零部件行业中细分的汽车制动系统行业，是汽车制造专业化分工 的重要组成部分。公司为汽车制动系统相关产品的一级供应商，主要面向整车厂配套市场（OEM）， 少量供应售后服务市场（AM）。公司下游客户主要为汽车主机厂商，上游为各汽车零部件二级（三 级）供应商、以及钢铁、铝锭等原材料供应商。 公司在整车厂配套市场主要采用与主机厂客户同步研发模式进行产品的研发、生产和销售。 生产方面按照分工及就近供货的原则安排公司本部及各子公司、分公司组织生产。公司对国内客 户销售采取直销方式，对国外客户销售方式主要以FCA（货交承运人）方式发货。 （三）公司所处行业情况 公司属于汽车零部件行业，产品主要面向整车厂配套市场（OEM），少量供应售后服务市场 （AM），因而公司的业务发展与汽车行业高度相关。 1、2021年度我国汽车行业产销情况 2021年，我国汽车产销分别完成2,608.2万辆和2,627.5万辆，同比分别增长3.4%和3.8%， 结束了连续3年的下降趋势。新能源汽车销售完成352.1万辆，同比增长1.6倍，连续7年位居全 球第一。 2021年，我国乘用车产销分别完成2,140.8万辆和2,148.2万辆，同比分别增长7.1%和6.5%。 分车型看，轿车产销分别完成990.8万辆和993.4万辆，同比分别增长7.8%和7.1%；SUV产销分 别完成1003.0万辆和1010.1万辆，同比分别增长6.7%和6.8%；MPV产销分别完成107.3万辆和 105.5万辆，同比分别增长6.1%和0.1%；交叉型乘用车产销分别完成39.7万辆和39.1万辆，同 比分别增长0.6%和0.8%。 2、未来我国汽车零部件行业进口替代及新能源化、智能化、轻量化的发展趋势将带来更多的 发展机遇。 我国汽车零部件行业的进口替代，以及汽车新能源化、智能化、轻量化的趋势将给汽车零部 件企业带来更多的发展机会。 （1）进口替代 我国虽然已成为全球最大的汽车市场，然而却没有能够与之相匹配的大型国产汽车零部件企 业。我国汽车零部件市场，尤其在汽车电子和发动机关键零部件等高科技含量领域，外资（合资） 企业占据大部分市场份额。自主零部件与外资/合资零部件相比，具有性价比高、服务好、反应速 度快等方面的优势，同时技术差距也在逐步缩小。未来自主品牌汽车企业的发展、合资品牌汽车 降本压力大、以及国产零部件技术的积累，将给国内研发及生产能力较强的汽车零部件企业带来 进口替代的良好发展机遇。 （2）新能源化 2021年，我国新能源汽车产销分别完成354.5万辆和352.1万辆，同比均增长1.6倍，市场渗 透率为13.4%，同比增长8个百分点。分车型看，纯电动汽车产销分别完成294.2万辆和291.6万 辆，同比分别增长1.7倍和1.6倍；插电式混合动力汽车产销分别完成60.1万辆和60.3万辆，同 比分别增长1.3倍和1.4倍；燃料电池汽车产销均完成0.2万辆，同比分别增长48.7%和35.0%。 2021年7月，中国汽车工业协会发布《“十四五”汽车产业发展建议》，对我国当前新能源汽 车产业发展现状总结为“新能源汽车打下坚实基础，进入加速发展新阶段。截至2020年末，全国 新能源汽车保有量已达到492万辆，产销量、保有量已连续六年居世界首位。世界上最先进的技 术纷纷向中国聚集，研发体系建设、产业供应链培育、衍生业务拓展等领域全面扩展。” 对未来发展目标提出：“新能源汽车产业发展实现市场化。以新能源汽车产业为中心的新型 产业生态逐步构建完成，共性瓶颈技术得到突破，品牌质量具备较强国际竞争力，基础设施体系 不断完善，产品经济性和使用便利性持续提升，市场环境大幅改善，产品渗透率显著提高。到2025 年，新能源汽车新车销量占比超过20%，纯电动乘用车新车平均电耗降至12.0千瓦时/百公里。” （3）智能化 在智能汽车产业链中，高级驾驶辅助系统（ADAS）位于其最前端，也是汽车厂商进入智能驾 驶领域的主要方式之一，市场前景广阔。高级驾驶辅助系统主要由三部分构成，分别为信息采集 的传感器感知层面、信息处理的识别及算法决策层面、以及操控和执行层面，涉及环境感知、图 像识别、编程算法、路径优化、人机互联等领域。目前ADAS主要功能模块在新车市场上的渗透 率相对较低，未来发展空间巨大。 （4）轻量化 国家燃耗与排放标准不断提高，汽车轻量化势在必行。根据工信部2014年12月发布、2016 年1月1日开始实施的两项强制性国家标准《乘用车燃料消耗量限值》（GB19578-2014）和《乘 用车燃料消耗量评价方法及指标》（GB27999-2014），汽车的CO2排放标准将从2015年155g/km 降到2020年的112g/km，降低幅度高达28%。国家对于国内乘用车企业燃料消耗也将从2015年 的6.9L/100km降到2020年的5.0L/100km，降幅高达27%。面对越来越严格的排放标准，单纯依 靠设计优化已经无法满足减排要求，轻量化成为主要的减排方式之一。 《中国制造2025》强调汽车轻量化重点工作领域包含推广应用铝合金、镁合金、高强度钢、 塑料及非金属复合材料等整车轻量化材料和车身轻量化、底盘轻量化、动力系统以及核心部件的 轻量化设计。由于铝合金的金属性能优越，加工工艺成熟，是短期内最有可能大规模使用的轻质 材料。 （四）报告期内主要产品的销量情况 2021年，公司盘式制动器销售量为1,789,707套，轻量化制动零部件销售量为6,487,471件， 智能电控产品销售量为1,316,991套，同比增长57.20% 四、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 公司是国内专业从事汽车制动系统产品研发、生产及销售的汽车底盘零部件系统供应商，具 备机械制动系统产品和智能电控制动系统产品的自主正向开发能力且均已具备一定的年产能规模， 具备较强的产品供货能力及高性能电控产品与智能驾驶产品开发能力。 1、产品线丰富，应对竞争打产品组合拳 公司在轻量化零部件、卡钳及盘式制动器等机械制动产品和电子驻车制动系统产品方面不断 创新、提高性能，形成了完整的产品系列，有助于公司缩短开发周期、降低开发成本。同时，公 司制动防抱死系统、电子稳定控制系统、线控制动系统、电动尾门开闭系统、基于前视摄像系统 的ADAS等产品的技术研发及产业化也取得了较大突破，丰富了公司的汽车智能电控系统产品品 种 2、产品的持续技术创新，助力客户整车技术升级迭代 公司在机械制动系统产品和电控制动系统产品方面均具备自主正向开发能力，可根据客户整 车需求设计出相应的制动系统产品，具有协同客户同步开发、同步设计的能力。同时，公司具有 较强的系统开发能力，不仅能够实现制动系统零部件的配套，而且能够为客户提供制动系统解决 方案，从而在产品成本和性能方面更具市场竞争优势。2021年成为中国品牌首家ONE-BOX集成 式线控制动系统产品投产企业。 3、合理分工、专业化生产及加强管理而取得的成本控制优势 公司对于核心零配件全部自主生产，非核心零配件部分自主生产、部分对外采购。核心零配 件全部自主生产，既可以保证公司产品质量，又能够控制核心零配件的生产成本。自主生产部分 零配件，使得公司能够掌握对外采购零配件的生产工艺及成本构成，从而在采购议价方面更具优 势。而对外采购部分非核心零配件，能够使得公司将更多资源投入附加值更高的核心零配件及总 成产品的生产。 在生产方面，公司采用精益生产模式（TPS）、以准时化（JIT）方式组织生产，不断优化工 艺流程，并在产品生产布局上坚持专业化及就近供货的原则，让分布在境内的安徽芜湖、山东威 海、河北唐山、四川遂宁、浙江宁波及上海等地的公司本部、各分公司和子公司能够发挥各自的 区位优势。同时，公司随着全球化，自主品牌走向海外，在美国、墨西哥等国家布局海外生产。 另外，公司持续在原材料采购、存货管理、物流运输及供货等方面加强管理，以缩短公司产品生 产周期、提高供货速度。 4、拥有质量与品牌优势 公司已建立完备的质量保证体系和可靠的质量保证能力，拥有全套汽车制动产品的试验检测 设备，能自主完成从产品设计至生产全过程精密测量与各种综合性能实验，保证了产品的开发质 量。公司严格的产品质量管理获得了多家客户和行业的认可，威海伯特利荣获吉利创新研究院 2021年度最佳合作伙伴。公司2021年荣获“安徽省优秀民营企业”、“安徽自贸区智能网联汽车发 展联盟”、“广汽乘用车2021年度优秀质量奖”、“广汽埃安2021年度优秀质量奖”、“领克最 佳合作伙伴”、“北京新能源汽车2021年度十佳供应商”、“吉利汽车长兴制造基地2021年度 优秀供应商”、“雷诺江铃集团2021年度技术领先奖”、“第六届轩辕奖量产电子电器类优秀奖”、 以及通用汽车“供应商杰出质量奖”。 上述因素使得公司在产品质量过硬、服务及时的同时拥有成本优势，从而增强公司的抗风险 能力，确保公司盈利持续稳定，在行业竞争中处于有利地位。 五、报告期内主要经营情况 2021年度，公司实现营业收入349,228.31万元，同比增加14.81%；实现归属于母公司所有者 的净利润50,452.87万元，同比增加9.33%。报告期末，公司总资产625,177.08万元，较期初增加 33.8%，归属于母公司所有者权益349,554.21万元，较期初增长29.76%。 公司报告期内营业 收入 349,228.31万元，同比 14.81%，营业成本 264,764.25万元，同比 增加 18.31%，净利润为 52,749.64万元，同比增长 7.14%，归属于母公司所有者净利润 50,452.87万元， 同比增长 9.33%。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位 ： 元 币种 ： 人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（ % ） 营业收入 3,492,283,094.71 3,041,892,124.66 14.81 营业成本 2,647,642,507.96 2,237,905,217.73 18.31 销售费用 28,225,397.01 26,874,437.57 5.03 管理费用 82,432,187.78 79,560,853.94 3.61 财务费用 -12,206,479.44 -12,092,097.55 0.95 研发费用 239,256,063.20 174,763,474.59 36.90 经营活动产生的现金流量净额 433,114,948.79 584,464,435.36 -25.9 投资活动产生的现金流量净额 -890,092,785.37 -148,767,172.60 498.31 筹资活动产生的现金流量净额 1,075,948,462.99 -209,451,815.89 613.70 研发费用变动原因说明： 主要系当期增加研发投入所致 。 经营活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系当 支付货款 增加所致 。 投资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系当期投资增加所致 。 筹资活动产生的现金流量净额 变动原因说明： 主要系当期发行可转债 收到 资金增加所致 。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 2. 收入和成本分析 □适用 √不适用 (1). 主营业务 分 行业 、分 产品 、分地区、分销售模式情况 单位:元币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 汽车零部件行业 3,416,864,054.63 2,630,848,576.91 23.00 18.10 20.39 减少1.47个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 机械制动产品 2,096,036,585.42 1,630,775,773.48 22.20 1.07 4.71 减少2.7个百分点 智能电控产品 1,274,828,060.41 963,430,979.68 24.43 65.43 63.32 增加0.98个百分点 其他产品 45,999,408.80 36,641,823.75 20.34 -5.56 -3.39 减少1.79个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 国内 2,852,458,045.65 2,257,390,355.67 20.86 22.87 23.72 减少0.55个百分点 国外 564,406,008.98 373,458,221.24 33.83 -1.27 3.52 减少3.07个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 无 (2). 产销量情况 分析表 √适用 □不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 生产量比上 年增减（%） 销售量比上 年增减（%） 盘式制动器 套 1,787,795 1,789,707 7.08 6.19 轻量化制动零部件 件 6,536,183 6,487,471 -5.28 -4.66 智能电控产品 套 1,317,884 1,316,991 58.32 57.20 产销量情况说明 无 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 □适用 √不适用 (4). 成本分析表 单位： 元 分行业情况 分行业 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 情况 说明 汽车零部件 直接材料 2,212,315,525.39 84.09 1,832,133,552.32 83.84 20.75 汽车零部件 制造费用 250,551,982.79 9.52 216,244,426.55 9.90 15.87 汽车零部件 直接人工 117,695,062.11 4.47 96,402,417.13 4.41 22.09 汽车零部件 燃料和动 力 50,286,006.62 1.91 40,529,497.68 1.85 24.07 成本分析其他情况说明 无 (5). 报告期 主要子公司股权变动导致合并范围变化 √适用 □不适用 2021年4月，公司以自有资金合计20,000,000美元净价收购美国萨克迪持有威海伯特利 49%股权和威海萨伯51%股权。收购完成后，威海伯特利及威海萨伯成为公司的全资子公司。 2021年9月，根据公司经营发展需要，威海萨伯已注销。 (6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 √不适用 (7). 主要销售客户及主要供应商情况 A.公司主要销售客户情况 前五名客户销售额155,006.30万元，占年度销售总额45.37%；其中前五名客户销售额中关 联方销售额60,810.00万元，占年度销售总额17.80%。 报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于 少数客户的情形 □适用 √不适用 B.公司主要供应商情况 前五名供应商采购额100,529.33万元，占年度采购总额43.46%；其中前五名供应商采购额中关 联方采购额0万元，占年度采购总额0%。 报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重 依赖于少数供应商的情形 □适用 √不适用 其他说明 无 3. 费用 □适用 √不适用 4. 研发投入 (1).研发 投入 情况表 √ 适用 □ 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 239,256,063.20 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 239,256,063.20 研发投入总额占营业收入比例（%） 6.85 研发投入资本化的比重（%） 0 (2).研发人员情况表 √适用 □不适用 公司研发人员的数量 481 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 25 研发人员学历结构 学历结构类别 学历结构人数 博士研究生 6 硕士研究生 76 本科 281 专科 50 高中及以下 68 研发人员年龄结构 年龄结构类别 年龄结构人数 30岁以下（不含30岁） 216 30-40岁（含30岁，不含40岁） 195 40-50岁（含40岁，不含50岁） 56 50-60岁（含50岁，不含60岁） 14 60岁及以上 0 (3).情况说明 □ 适用 √ 不适用 (4).研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响 □ 适用 √ 不适用 5. 现金流 □适用 √不适用 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产 及 负债 状 况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例 （%） 情况说明 货币资金 2,076,426,425.26 33.21 1,436,568,497.77 30.75 44.54 主要系当期收到发 行可转债集资金所 致 交易性金融资产 524,774,804.78 8.39 - - - 主要系公司利用闲 置资金购买理财产 品所致 应收票据 121,501,031.53 1.94 28,500,000.00 0.61 326.32 主要系当期通过商 票结算的货款增加 所致 预付款项 17,178,409.64 0.27 22,797,568.56 0.49 -24.65 主要系当期预付货 款满足结算条件，确 认存货所致 其他应收款 12995861.64 0.21 8483468.1 0.18 53.19 主要系当期员工借 款及备用金增加所 致 存货 425,113,631.17 6.80 322,192,370.94 6.90 31.94 主要系当期存货储 备量增加所致 其他流动资产 46,552,529.76 0.74 28,580,174.70 0.61 62.88 主要系当期增值税 留抵增加所致 长期股权投资 - - 18,036,247.55 0.39 -100.00 主要系公司根据经 营发展需要，收购威 海萨伯股权并进行 注销所致 其他权益工具投 资 88,190,055.28 1.41 49,127,787.03 1.05 79.51 主要系当期公允价 值增加所致 在建工程 140,234,191.81 2.24 56,846,076.01 1.22 146.69 主要系当期固定资 产投资增加所致 其他非流动资产 66,272,905.64 1.06 40,391,767.62 0.86 64.08 主要系当期预付工 程设备款增加所致 短期借款 130,392,836.45 2.09 8,008,066.67 0.17 1,528.27 主要系当期短期借 款增加所致 其他应付款 45,499,219.02 0.73 24,943,486.66 0.53 82.41 主要系当期受限制 性股票成本款所致 一年内到期的非 流动负债 21,454,009.44 0.34 6,431,975.00 0.14 233.55 主要系当期长期借 款满足条件重分类 所致 长期借款 - - 20,000,000.00 0.43 -100.00 主要系当期长期借 款满足条件重分类 所致 其他非流动负债 16,330,000.00 0.26 37,697,200.00 0.81 -56.68 主要系当期已贴现 商票重分类所致 其他综合收益 49,677,247.62 0.79 17,170,740.11 0.37 189.31 主要系当期权益工 具投资公允价值变 动增加所致 专项储备 21,180,441.90 0.34 8,477,240.68 0.18 149.85 主要系当期计提专 项储备金额增加所 致 盈余公积 202,246,119.19 3.24 161,229,403.48 3.45 25.44 主要系当期计提法 定盈余公积增加所 致 其他说明 无 2. 境外资产情况 √适用 □不适用 (1) 资产规模 其中：境外资产8,560（单位：万元币种：人民币），占总资产的比例为1.37%。 (2) 境外资产占比较高的相关说明 □适用 √不适用 3. 截至报告期末主要资产受限情 况 □适用 √不适用 4. 其他说明 □适用 √不适用 (四) 行业经营性信息分析 □适用 √不适用 汽车制造行业经营性信息分析 1. 产能状况 □适用 √不适用 2. 整车产销量 □适用 √不适用 3. 零部件产销量 □适用 √不适用 4. 新能源汽车业务 √适用 □不适用 公司是国内专业从事汽车制动系统和汽车智能驾驶产品研发、生产及销售的汽车零部件系统 供应商，已经开发的机械制动产品和智能电控系统产品均可运用于新能源汽车，其中，专为新能 源汽车开发的双控EPB、可以集成EPB的线控制动、集成双控EPB的电动尾门开闭系统，产品性 能和成本方面均具有明显优势。2021年新增定点项目160项，涉及90款新车型，其中：新能源 汽车项目63项，新能源车型40款，占项目比例40%，并且逐年呈增长趋势。 新能源汽车产能状况 □适用 √不适用 新能源汽车产销量 □适用 √不适用 新能源汽车收入及补贴 □适用 √不适用 5. 汽车金融业务 □适用 √不适用 6. 其他说明 □适用 √不适用 (五) 投资状况分析 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 2021年4月，公司以自有资金合计20,000,000美元净价收购美国萨克迪持有威海伯特利49%股 权和威海萨伯51%股权，收购完成后，威海伯特利及威海萨伯成为公司的全资子公司。 1. 重大的股权投资 √适用 □不适用 2021年4月，公司以自有资金合计20,000,000美元净价收购美国萨克迪持有威海伯特利49%股 权和威海萨伯51%股权，收购完成后，威海伯特利及威海萨伯成为公司的全资子公司。 2. 重大的非股权投资 □适用 √不适用 3. 以公允价值计量的金融资产 □适用 √不适用 4. 报告期内重大资产重组整合的具体进展情况 □适用 √不适用 (六) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (七) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 1、 控股公司 单位：人民币元 名称 经营范围 注册 总资产 净资产 营业收入 净利润 资本 伯特利电子 研发、制造和销售 各类汽车电子及各 类控制系统零部 件、软硬件及总 成，并从事相关的 咨询和服务业务 9,406万 元人民 币 269,864,277.50 90,269,167.04 196,260,966.88 5,235,324.30 唐山伯特利 研发、制造和销售 各类汽车安全系统 零部件及相关技术 咨询服务，普通货 运 1,875万 元人民 币 42,679,501.23 16,332,988.62 66,585,722.82 -435,221.43 迪亚拉 制造、销售各类汽 车底盘系统相关的 零部件及相关技术 咨询服务 1,000万 元人民 币 33,796,444.48 2,154,501.54 6,022,521.86 3,984,211.07 威海伯特利 一般项目：汽车零 部件及配件制造； 汽车零部件研发； 有色金属合金制 造；有色金属铸 造；模具销售；高 性能有色金属及合 金材料销售；信息 技术咨询服务；技 术服务、技术开 发、技术咨询、技 术交流、技术转 让、技术推广；机 械设备租赁；非居 住房地产租赁。 （除依法须经批准 的项目外，凭营业 执照依法自主开展 经营活动）许可项 目：技术进出口； 货物进出口。（依 法须经批准的项 目，经相关部门批 准后方可开展经营 13,500 万元人 民币 754,601,862.29 616,780,765.57 780,491,471.86 101,771,844.26 活动，具体经营项 目以相关部门批准 文件或许可证件为 准） 遂宁伯特利 研发、制造和销售 各类汽车安全系统 零部件，相关技术 及管理咨询服务 5,000万 元人民 币 271,251,582.53 58,831,858.49 154,618,940.95 8,853,450.69 伯特利材料科 技 黑色及有色金属铸 造，金属切削加 工，机械制造，钢 材及冶金炉料销售 及相关服务 22,825 万元人 民币 150,086,094.52 134,484,387.06 58,105,085.01 -1,126,074.22 伯特利美国公 司 研发、制造和销售 各类汽车安全系统 零部件，相关技术 及管理咨询服务 100万 美元 7,707,135.07 2,285,239.79 28,271,634.60 -1,186,715.91 墨西哥公司 研发、制造和销售 各类轻量化及环保 型新材料汽车零部 件，汽车制动系统 部件，及相关技术 及管理咨询服务， 和货物及技术进出 口。 固定1 万比索/ 变动 1999万 比索 77,892,826.70 77,265,804.72 - -457,596.40 芜湖伯特利智 能驾驶有限公 司 研发、制造和销售 高新智能驾驶产品, 各类汽车电子控制 系统零部件、软硬 件及总成,并从事相 关的咨询和服务业 务 350万 元人民 币 - - - - 2、 参股公司 单位：人民币元 名称 经营范围 注册 资本 总资产 净资产 营业收入 净利润 芜湖高新毅达 股权投资、创业投 资、投资管理及投资 咨询 30000 万元 人民 币 883,597,111.08 881,900,552.78 - 581,107,682.53 (八) 公司控制的 结构化 主体情况 □适用 √不适用 六、公司 关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业格局和趋势 √适用 □不适用 1、机械制动产品市场 制动系统作为汽车核心零部件，目前竞争主要集中于配套市场。 2005年以来，世界上主要的 汽车集团均已进入我国，与之配套的汽车制动系统企业也纷纷跟进。博世公司、德国大陆集团、 采埃孚天合汽车集团（原天合汽车集团， TRW）等国际汽车制动系统巨头的进入，加剧了国内制 动系统行业的竞争。目前汽车制动系统行业已发展成为我国对外开放和市场化程度较高的市场， 行业竞争方式也逐渐从价格竞争向技术竞争、品牌竞争转变。 在机械制动产品性能与质量方面，国内自主品牌企业经过多年的发展，已缩小了与国际品牌 企业的差距，并具备了机械制动系统的配套能力。但在技术创新和品牌影响力方面，自主品牌企 业整体上还存在较大 差距。目前国内少数自主品牌汽车制动系统生产企业依靠技术创新能力和产 品研发能力，凭借产品质量过硬、成本相对更低的优势，在为国内自主品牌汽车配套的同时，也 开始进入合资品牌汽车配套体系。 2、 智能 电控制动产品市场 公司是目前国内少数拥有自主知识产权、能够批量生产电子驻车制动系统、 线控制动系统、 制动防抱死系统 、 电子稳定控制系统 、 等 智能 电控制动产品的自主品牌企业之一。 国内电子驻车制动系统市场主要为采埃孚天合汽车集团、德国大陆集团等国际品牌汽车零部 件投资企业所主导，自主品牌中已经实现量产的有伯特利和浙江力邦合信智能制 动系统股份有限 公司等，投入研发的主要有万向钱潮、亚太股份等。在目前的客户群体中，公司电子驻车制动系 统产品的主要竞争对手为国际品牌零部件企业。 公司是目前国内首先实现one-box的线控制动系统批量生产自主品牌企业。全球范围内，主 要竞争对手为少数国际品牌汽车零部件企业或其设立的独资或合资制动系统生产企业，主要为博 世公司、采埃孚天合汽车集团、德国大陆集团和韩国万都。 在液压制动防抱死系统 /电子稳定控制系统市场，由博世公司、德国大陆集团等国际品牌零部 件企业设立的独资或合资企业占据了大部分市场份额。国内自主品牌企业通过多年的技术积累， 已获取一定的市场份额，如亚太股份。公司液压制动防抱死系统 /电子稳定控制系统产品的主要客 户为自主品牌主机厂商，液压制动防抱死系统主要竞争对手为少数国内自主品牌制动系统生产企 业，电子稳定控制系统主要竞争对手为少数国际品牌汽车零部件企业或其设立的独资或合资制动 系统生产企业。 (二)公司发展战略 √适用 □不适用 在国家 “ 转方式、调结构、推动供给侧结构性改革 ” 的宏观经济政策及 “ 十四五规划和 2035 年 远景目标 ” 的引导下，公司将紧紧把握汽车行业向智能化、轻量化、新能源发展的趋势给汽车制动 系统领域带来的机遇，坚持自主技术创新和品牌建设，加快基础机械制动产品更新换代，大力推 进电控制动产品的产业化、市场化，并完善智能驾驶系统新技术及新产品的开发布局，全面提升 企业综合实力，努力把公司打造成为一家技术领先、品牌卓越、产品优异、服务优秀的汽车制动 系统集成解决方案的提供商。 (三)经营计划 √适用 □不适用 1、产品开发计划 伯特利一方面继续加大现有机械制动器、轻量化、电动尾门、电子驻车制动系统、线控制动 和电子稳定性控制系统等产品的研发投入以满足海内外市场的客户开发需求，另一方面积极进行 以下研发创新： （ 1）在稳定发展现有盘式制动器机械制动系统产品的同时，全面开发更低拖滞力矩卡钳总成 及低跳动制动器产品，推动固定式卡钳的开发和推广，降低整车能耗，增强为中高端乘用车的配 套能力。 （ 2）针对自动驾驶的需求，伯特利在规模化量产的线控制动 WCBS1.0基础上，已经启动开 发具备制动冗余功能线控制动系统 WCBS2.0，并同时开展对电子机械制动（ EMB）的预研工作。 在汽车线控底盘的方向上，结合客户项目的具体需求，分步开展线控制动、线控转向、分布式驱 动和悬架等集成控制的开发工作。 （ 3）在发展现有铸铝转向节、铸铝控制臂、铸铝支架等轻量化制动零部件产品的基础上，推 动铸铝副车架、铸铝卡钳的开发和推广，以扩大整车底盘轻量化及降低油耗，增加新能源汽车的 续航能力。 2、市场拓展计划 （ 1）抓住我国新能源汽车的发展机遇，充分发挥公司自主正向开发、技术创新、产品质量以 及产品结构等优势，稳固与现有自主品牌汽车主机厂商的合作，加大对新能源汽车客户新项目开 发的深层介入和同步开发，进一步提高公司对自主品牌主机厂商以及新能源汽车客户的配套规模。 （ 2）利用公司在轻量化制动零部件方面与通用、福特、沃尔沃、 Stellantis等国际汽车品牌建 立的业务合作关系，在盘式制动器、电子驻车制动系统、线控制动系统等产品方面积极开拓与合 资品牌汽车主机厂商的业务合作，扩大公司在汽车制动系统市场领域的配套份额。 （ 3）利用公司在开展轻量化制动零部件生产方面建立的良好合作关系，积极寻求与通用、福 特、沃尔沃、 Stellantis等国际品牌汽车主机厂商的合作机会，进一步完成国际市场的布局。 （ 4） 进一步加强品牌建设 ， 努力把 “WBTL（ 芜湖伯特利 ） ”品牌培育成为汽车制动系统领域 内知名品牌。同时，结合汽车行业在轻量化、低油耗、电子化以及新能源 方面的发展趋势与产品 需求，实施品牌延伸，通过新技术和新产品开发不断扩大公司在国内外市场的影响力。 3、产能扩张计划 公司公开发行可转换公司债券的专项募集资金用于项目产能投资，将完成 4万吨铸铁汽车零 部件产线，墨西哥项目建设，线控制动产能的建设；此外，公司将抓住汽车轻量化、新能源的发 展机遇，预计 2022年将分别新增 30万套 /年 WCBS总成组装生产线、 30万套 /年 ESC620组装生 产线、 50万套 /年 EPB卡钳组装生产线、 60万套 /年 WCBS阀体机加生产线、 42万套（未完）  |