[年报]朝阳科技(002981):2021年年度报告
原标题:朝阳科技:2021年年度报告 2021年年度报告 2022-030 2022年 04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人沈庆凯、主管会计工作负责人徐林浙及会计机构负责人(会计主管人员)龚峰声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司风险因素详见本报告之“第三节、管理层讨论与分析之十一 、公司未来发展的展望”部分。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ...........................................................................................................................................................2 第二节 公司简介和主要财务指标 .......................................................................................................................................................6 第三节 管理层讨论与分析 ................................................................................................................................................................. 10 第四节 公司治理 ................................................................................................................................................................................. 29 第五节 环境和社会责任 ..................................................................................................................................................................... 42 第六节 重要事项 ................................................................................................................................................................................. 43 第七节 股份变动及股东情况 ............................................................................................................................................................. 58 第八节 优先股相关情况 ..................................................................................................................................................................... 63 第九节 债券相关情况 ......................................................................................................................................................................... 64 第十节 财务报告 ................................................................................................................................................................................. 65 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； （三）报告期内公开披露过的所有公司文件正本及公告原稿。 释义
一、公司信息
公司聘请的会计师事务所
√ 适用 □ 不适用
□ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否
□ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 √ 是 □ 否
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元
九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元
□ 适用 √ 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目 的情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常 性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处的行业情况 1、公司所处的行业 报告期内，公司的主营业务为电声产品及电声配件的研发、生产和销售，主营业务所属行业为电声行业。公司主要产品 最终广泛应用在智能手机、个人电脑、便携式媒体播放器及其他数码产品等消费电子领域。 2、行业发展趋势 20世纪80年代以来，随着视听娱乐产业和消费电子产业的迅速发展，近年来，消费电子厂商和互联网公司在智能设备普 及、人工智能技术迅速发展的浪潮中，纷纷进入电声产业，推动电声产业在技术、规模、应用领域上持续快速发展。 随着智能手机的普及，VR设备的兴起，视听娱乐产业也从模拟时代进入数字时代、流媒体时代，消费者移动化、即时 化的视听娱乐需求不断增长，耳机的使用时间、使用频率不断提升，同时消费者对电声产品的外观、性能、质量、便携性都 提出了更高要求，推动耳机品牌商和生产商不断进行产品的升级迭代，而新产品的不断出现也刺激了耳机需求量的上升。 同时，随着蓝牙、WiFi 等无线传输技术的快速发展，使用无线传输技术的无线耳机渐趋成熟。由于无线耳机天然的便 携性优势，使得消费者对无线耳机的需求不断增长。近年来，智能手机轻薄化趋势明显，高端智能手机纷纷取消有线耳机接 口，也进一步刺激了无线耳机的市场需求。得益于性能改善，用户体验提升，TWS耳机越来越多的为用户所认可，近两年 全球TWS耳机行业增长迅速，市场规模逐年扩大。 二、报告期内公司从事的主要业务 （一）主要业务 公司专业从事电声产品研发、生产及销售，主要为下游电声产品品牌商、智能终端厂商提供智能或特殊功能的耳机产品， 同时也为下游电声产品制造商生产高品质的电声产品配件，包括通讯线材及耳机皮套等。 报告期内公司主营业务未发生变化。 （二）主要产品 公司产品主要分为耳机和电声配件两大类。 1、耳机：包括智能运动耳机、智能翻译耳机、TWS耳机、高防水等级蓝牙运动耳机、主动降噪耳机等； 2、电声配件：包括通讯线材、耳机皮套。 公司持续推动耳机成品升级迭代，不断优化研发、设计和生产工艺。特别是在耳机声学设计、腔体结构设计、电路设计、 天线技术、射频测试分析及优化、耳机防水、智能耳机等耳机关键技术领域形成了较为深厚的技术和经验积淀。近年来公司 通过自主研发，陆续研发并量产的智能运动耳机、智能翻译耳机、智能降噪耳机等高端智能耳机逐渐获得品牌商和市场的广 泛认可。 公司在通讯线材及耳机皮套等电声配件领域深耕细作多年。通过持续的技术革新和优化升级，公司开发和生产的通讯线 材和耳机皮套广泛应用于诸多终端品牌耳机。 三、核心竞争力分析 1、自主的技术研发优势 公司专注于电声产品及电声配件的研发、生产和销售，组建了一支经验丰富的技术、研发团队，研发骨干人员均为具有 多年电声领域研发经验的专业人才。公司研究院是统筹负责技术研发的部门，下设产品研发中心、设备研发中心和创新研究 中心。产品研发中心建立了智能产品研发部、线材研发部、声学研发部、试验检测部等部门，形成包含产品概念设计、电声 设计、电子设计、结构设计和平面设计等较为全面稳定的核心研发团队。2016年，公司被东莞市科学技术局认定为“东莞市 新型多功能耳机工程技术研究中心”；2018年，公司被广东省科学技术厅认定为“广东省多功能耳机及线材工程技术研究中 心”。 公司不断提升耳机成品及配件等产品的研发设计和生产制造技术水平，已取得主要生产技术领域的多项专利，为公司的 产品开发及量产提供了技术支撑。通过与下游品牌厂商的长期合作并配套研发，公司目前已经掌握了包括无线耳机、有线耳 机、通讯线材、耳机皮套等相关的全套工艺设计技术、精密制造技术、质量检测技术，且能对客户的新产品外观、结构、性 能、舒适性等要求进行快速反应。 （1）耳机成品方面 耳机是公司基于十多年的电声产品配件生产工艺和技术储备重点发展的主导产品，是公司技术和产业价值链的延伸和强 化，耳机成品是公司发展的战略核心。公司在入耳式耳机、头戴式耳机、蓝牙耳机、TWS等耳机成品方面具有良好的技术 储备，在耳机声学设计、腔体结构设计、电路设计、天线技术、射频测试分析及优化技术、耳机防水、智能耳机等耳机关键 技术领域形成了较为深厚的技术和经验积淀。 在耳机声学设计方面，公司依托高等级静音实验室搭建了人体声学仿真测试系统，可研究各类耳机的声学特性并寻求最 佳设计方案。 在耳机无线通信方面，公司拥有自主知识产权的射频测试软件，引入电波暗室等专业测试设备建成了完整的射频测试系 统，依托自主测试系统公司研发人员积累了丰富的无线耳机射频指标调测经验，所设计的蓝牙耳机具有通信距离长、连接稳 定等优点。 在耳机防水方面，公司通过专有技术已能够量产高防水等级蓝牙运动耳机，最高可达到IPX8级。 智能耳机研发方面，公司通过自主研发，陆续研发并量产了智能运动耳机、智能翻译耳机、智能降噪耳机等，高端智能 耳机研发设计逐渐获得品牌商和市场的认可。 （2）通讯线材方面 公司通讯线材的生产设备及生产工艺经过持续技术革新和优化升级，已掌握了极细线材的应用、自动化生产等相关技术， 并引入了高精度检测设备以满足高端产品的质量控制要求。 信号传输损耗是衡量通讯线材质量和性能的重要指标，单股铜线直径越小，同等线径的铜线股数越高，线材阻抗比越低， 从而使电声信号传输中的损耗越低。公司批量应用了直径0.025mm漆包铜线并已研发出直径0.02mm的极细漆包铜线线材生 产工艺，满足了高品质通讯线材的要求。 公司依托丰富的生产经验和较强的研发能力，在通讯线材加工环节自主设计研发了高效扭线机、自动裁线设备、自动浸 锡设备等自动化生产装备，在相应工序上有效节省了人工。为满足高端产品的质量控制要求，公司在通讯线材检测环节引入 了CCD视频显微镜和全自动3D影像测量仪，可对通讯线材进行高精度测量检测。自动化设备和高精度检测设备的应用有效 提升了公司通讯线材的生产自动化水平、生产效率和质量控制水平。 （3）耳机皮套方面 耳机皮套是头戴式耳机防止漏音、增强低音、防止耳塞增强外壳与耳骨之间发生共鸣和增强舒适性的重要组件。在耳机 皮套的生产方面，公司充分发挥了自动化设备和生产工艺的研发优势，实现了切割和包边等主要工序的自动化生产，与耳机 皮套传统的手工生产工艺相比，显著提高了耳机皮套的标准化水平和耳机皮套的品质，使耳机皮套在行业内居于优势地位。 公司是国际著名终端品牌Beats耳机皮套的核心供应商。 2、完善的产品链优势 消费电子产品升级换代越来越快，具备灵活调整特点的柔性批量生产能力已成为生产企业的核心竞争优势，产品链的垂 直一体化整合是提升企业竞争力的重要途径。公司专注于电声产品及配件的研发、生产及销售，基于在电声行业积累的技术 优势、人才和市场等方面的资源，形成了通讯线材、耳机皮套、耳机半成品、耳机成品的完整产品链。通过对产品链的全方 位垂直整合，公司在成本、效率和品质等多个方面形成了综合竞争优势。 电声配件的自主研发和生产，能够有效降低生产成本，实现生产设备、原材料和人力资本等生产要素的柔性组合与利用。 例如，插线是生产耳机的主要配件，生产工艺复杂多样，耳机插线的自主研发生产显著提升了耳机成品的竞争力。公司主要 电声配件的自产，不仅降低了各环节的生产成本，且为公司带来了更多的利润增长点。 同时，公司电声配件的自产过程中，严格控制产品链各个中间产品的质量，确保工艺流程的顺畅，使产品能够长期保持 稳定的质量水平。此外，电声配件的自主研发生产，有利于缩短新产品开发周期，提升公司的竞争力。公司丰富的产品结构 可以满足大客户“一站式”采购的需求，使公司接纳大订单的能力大幅增强。近年来公司陆续开发了头戴式耳机、智能运动耳 机、高防水等级蓝牙运动耳机、智能翻译耳机、TWS耳机、智能降噪耳机等产品，丰富的产品结构有效抵御了单个产品市 场波动风险，保证公司的整体盈利水平持续、稳定地提高。 3、精细化的生产管理优势 精细化的生产管理能力是公司业务规模快速发展的重要保证。公司在基础质量管理流程方面建立起设计开发质量控制、 物料认证、供应商管理、来料质量控制、制程质量控制、出货质量控制、客户服务等一套完整的精密制造管理系统，在及时 完成客户订单的同时保证了公司的产品品质。同时，公司建立了一整套严格的技术操作规程，注重员工培训和考核，不断优 化生产工艺。这些举措使得材料、人工、质量等要素都得到完全有效的控制，公司产成品良品率高，从而有效控制了制造成 本。 4、先进的制造工艺和规模化生产的制造优势 公司经过多年的发展，在核心生产技术、工艺流程持续改进、加强成本控制、增强品质管理和快速响应等方面已建立起 较大制造优势，部分高端产品具有精密制造的能力。 齐备的生产线及成熟的生产工艺使公司具备多品种、多批量的柔性生产能力，对客户的需求能够实现快速响应，保障产 品的及时供应。耳机成品生产方面，公司建立了入耳式耳机、头戴式耳机、蓝牙耳机、TWS耳机、智能翻译耳机、智能运 动耳机、主动降噪耳机、电竞耳机等产品的生产线。 公司在电声配件领域积累了丰富的制造经验，可以满足客户的多样化需求。在高端耳机皮套生产方面，公司通过自主研 制自动化设备和生产工艺升级，实现了切割和包边等主要工序的自动化生产；在通讯线材生产工艺流程中，公司利用自主研 制的自动裁线设备、自动浸锡设备等装备有效节省了人工；公司在通讯线材检测环节引入了CCD视频显微镜和全自动3D影 像测量仪以满足高端产品高精度检测要求。自动化设备和高精度检测设备的应用有效提升了公司通讯线材产品的生产效率和 质量控制水平。 5、生产基地布局的综合优势 目前，公司已拥有东莞、莱芜两大国内生产基地，越南、印度两大海外生产基地。公司生产基地以中国为核心覆盖东南 亚、印度等新兴消费电子生产和消费聚集区。 公司多国生产基地布局首先可充分利用东南亚、印度等地价格相对较低的劳动力资源，降低生产成本；其次东南亚、印 度已成为新兴消费电子生产聚集区，是三星、富士康、小米等知名厂商新的重点布局区域，公司海外生产基地可就近为下游 客户提供产品；再次，东南亚、印度属于消费电子产品的新兴市场，市场潜力巨大，公司海外生产基地能够更加接近终端市 场，更加迅速的做出市场反应；最后，公司多国生产基地可更加灵活的应对个别国家之间的贸易争端，保持公司整体经营稳 定性。 6、优质的客户资源优势 公司主要客户为电声产品制造商、智能终端及电声产品品牌商，经过在电声行业的多年沉淀，公司积累了丰富的客户资 源、大客户开发与服务经验，与众多知名客户建立了合作关系，进入了苹果、Beats、三星、哈曼、OPPO、小米、华硕、JABL、 骷髅头等知名智能终端及耳机品牌商的供应链。这些品牌商均在其行业内具有重要的影响力，市场竞争优势明显，主要产品 位居市场领先地位。 与众多知名客户的长期合作关系，形成了公司的客户资源优势。一方面，客户的业务量大且较为稳定，为公司业务的持 续发展奠定了基础；另一方面，客户高标准的要求带动公司在生产制造、产品研发、内部管理等方面不断提高，为满足高端 客户的质量管理要求，公司在生产检测中引入了CCD视频显微镜和全自动3D影像测量仪，大大提升了公司高精度产品的检 测能力。通过长期的稳定经营，公司已在行业中树立了良好的形象，未来公司将进一步深化与该等重点客户的合作，并不断 拓展新客户，促进业绩持续稳定增长。 四、主营业务分析 1、概述 2021年是国家“十四五”开局之年，同时也是百年变局与世纪疫情持续交织演进的一年，新型冠状病毒肺炎疫情在全球 范围持续传播，国内外形势纷繁复杂，公司面临着上游原材料价格上涨、人民币升值、全球运输链紧张、用工短缺及劳动力 成本上升等多种挑战。 在复杂、多变、动荡的商业环境下，2021年，公司实现营业收入130,961.86万元，较上年同期增长44.75%；实现归属 于上市公司股东的净利润-4,159.5万元，较上年同期下降191.50%。报告期业绩出现较大波动的主要原因是部分海外客户新产 品需求放缓，公司高毛利订单减少，而原材料价格上涨过快，压缩了公司的利润空间；报告期固定资产投资、研发投入、人 力资源投入的增加，导致了相关费用的增加。在面临多重挑战的情况下，公司管理层始终坚持“以质量求生存、以人才促发 展、以服务得市场、以管理生效益”的经营理念，努力克服困难，加强经营管理，保证产品质量和交付目标。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元
单位：元
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否
□ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元
单位：元
2021年销售产品结构发生很大变化，毛利较低的耳机成品销售占比逐步增加，由2020年的65.41%增长至2021年的81.41%。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况
□ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况
□ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元
√ 适用 □ 不适用
□ 适用 √ 不适用 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元
√ 适用 □ 不适用 1、经营活动产生的现金流量净额增加主要系应付账款账期优化所致。 2、投资活动产生的现金流量净额减少主要系报告期理财产品的赎回所致。 3、筹资活动所产生的现金流量净额减少主要系报告期偿还债务支付的现金、分配股利及偿付利息支付的现金增加所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 经营活动产生的现金流量净额增加主要原因为应付账款客户月结账期优化所致。 五、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元
1、资产构成重大变动情况 单位：元
√ 适用 □ 不适用
 |