[年报]壹网壹创(300792):2021年年度报告的更正公告
原标题:壹网壹创:关于2021年年度报告的更正公告 关于2021年年度报告的更正公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。重要提示： 尊敬的投资者们，由于工作人员的疏漏，公司于2022年4月26日晚披露的2021年年度报告（公告号：2022-021）并不是最终版，现予以更正。由于涉及更正的内容较多，为使投资者更好地了解公司2021年度的经营成果和财务状况，建议投资者直接浏览更正后的年报全文。 相关更正内容如下： 一、“第一节 重要提示、目录和释义”的更正 1、更正前：公司负责人林振宇、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 更正后：公司负责人林振宇、主管会计工作负责人周维及会计机构负责人(会计主管人员)周维声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 2、更正前： 第一节 重要提示、目录和释义 .....................................................错误！未定义书签。 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................. 错误！未定义书签。 第三节 管理层讨论与分析 .............................................................. 错误！未定义书签。 第四节 公司治理 .............................................................................. 错误！未定义书签。 第五节 环境和社会责任 .................................................................. 错误！未定义书签。 第六节 重要事项 .............................................................................. 错误！未定义书签。 第七节 股份变动及股东情况 ......................................................... 错误！未定义书签。 第八节 优先股相关情况 .................................................................. 错误！未定义书签。 第九节 债券相关情况 ...................................................................... 错误！未定义书签。 第十节 财务报告 .............................................................................. 错误！未定义书签。 更正后： 第一节 重要提示、目录和释义........................................................................................................ 2 第二节 公司简介和主要财务指标.................................................................................................... 7 第三节 管理层讨论与分析.............................................................................................................. 11 第四节 公司治理.............................................................................................................................. 45 第五节 环境和社会责任.................................................................................................................. 75 第六节 重要事项.............................................................................................................................. 76 第七节 股份变动及股东情况........................................................................................................ 121 第八节 优先股相关情况................................................................................................................ 135 第九节 债券相关情况.................................................................................................................... 136 第十节 财务报告............................................................................................................................ 137 3、释义新增如下释义项：
更正前：
□ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □ 是 √ 否 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权益金额 √ 是 □ 否
□ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □ 是 √ 否 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化□ 是 ? 否
（二）主要经营模式 公司的主要经营模式为：品牌线上服务、线上分销及内容电商服务。其中，品牌线上服务是公司最主要的业务。品牌线上服务细分为品牌线上营销服务和品牌线上管理服务。报告期内，公司服务品牌的GMV271亿元，同比增速为35.5%。 1、品牌线上管理服务 品牌线上管理服务是指与品牌确立合作关系后，经品牌方授权后，为品牌方在天猫、京东、唯品会等第三方平台上的官方直营旗舰店提供综合运营服务，通过线上销售直接将商品销售给终端消费者。服务内容包括品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、精准广告投放、仓储物流等（品牌方可根据自身需求选择上述服务中的单环节、多环节或全链路服务）。公司在分析品牌方产品的特点、现状的基础上，为品牌方量身定制线上运营服务并执行，从而助力品牌方提升知名度，达成销售目标，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用。 2、品牌线上营销服务 品牌线上营销服务是指在与品牌确立合作关系后，公司以货品买断的形式向品牌方进行采购，经品牌方授权后，为品牌方在天猫、京东、唯品会等第三方平台上的官方直营旗舰店提供综合运营服务，通过线上销售直接将产品销售给终端消费者。服务内容包括品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、精准广告投放、仓储物流等，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本的差额（品牌方可根据自身需求选择上述服务中的单环节、多环节或全链路服务）。品牌线上营销服务除品牌线上管理服务的职能外，公司还向品牌方采购货品并销售，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本（包括采购成本及各项费用等）的差额。 3、线上分销 线上分销指公司基于品牌方分销业务授权，以货品买断的形式向品牌方进行采购后，再分销给天猫、淘宝的卖家或其他第三方B2C平台，再由上述分销商销售给终端消费者，这种模式下的利润来源于销售收入与采购成本及各项费用的差额。 （三）主要业务流程 1、品牌线上服务 （1）服务内容 公司的业务以品牌形象塑造等创意模块为先导，大数据分析等运营模块为有效的服务手段，及时的售前售后、仓储物流服务为公司业务提供有力支撑。 品牌形象塑造：公司会根据市场实际需求，进行优化产品组合、增加消费者互动、提升品牌文化价值等工作，帮助品牌年轻化，适应网络渠道市场的需求。 产品设计策划：从选品、成份、工艺、视觉设计、工业设计等环节切入，根据品牌定 位，结合目标消费者的需求，帮助品牌方开发具有竞争力的商品。 整合营销策划：针对目标受众，有计划和节奏地通过创造性活动策划，最大化整合社 交媒体和平台流量，使其同一时间引发参与，以完成销售目标。 视觉设计：在电子商务平台，针对目标消费者特点，以产品销售和品牌形象表达为目 的，进行用户体验设计，以达到吸引消费者、促进点击和购买的目的。 大数据分析：公司基于大数据分析，改进产品策略、优化产品组合、调整市场定价策 略、预测后续营销及市场走向，实现消费者精准营销，不断优化运营战略和战术，确保竞争 优势。 数据银行服务：通过对阿里大数据平台(数据银行、策略中心、新客策、生意参谋等) 数字分析，管理及运用。梳理现在品牌消费者资产，洞察痛点，挖掘机会点，帮助品牌在人， 货，场三个维度提升运营效率。最终实现利润增收，提高客户满意度，同时提升公司核心竞 争力。 线上品牌运营：以4P经营为核心，即选品、定价、促销、流量渠道，通过获取流量、 提高转化、提升客单、精准营销、优化消费者购物体验、增加复购等整合性运作方式，帮助 品牌在电商平台建设销售渠道。 精准广告投放：基于钻展、直通车、明星店铺等天猫平台固有的推广工具或其他流量 渠道，为旗舰店提供所需流量，并以专业的推广能力，优化投入产出比，实现流量资源的价 值最大化。 电商直播：在直播电商平台，向客户提供主播讲解、推广引流、后台运营、客服物流 等一系列服务，实现客户从货架电商到内容电商的全渠道销售布局。 CRM管理：利用信息技术和数据库管理，增加品牌和消费者交互，实现吸引新客户、 维护老客户、提升会员忠诚度，最终实现增加收入、提高客户满意度。 售前售后服务：公司配备了专业的售前服务团队和售后服务团队，售前服务为客户在 购买前解答咨询，激发客户购买欲望。售后服务为客户在购买后解决问题。 仓储物流：具体包括货品的储存、保管、分拣、打包、第三方配送等服务。 （2）业务流程 公司品牌线上营销服务业务流程主要包含了货品采购、品牌表达、线上品牌运营、整 合营销、新媒体传播、客户服务、仓储物流等。而品牌线上管理服务则不包含货品采购环节。 具体情况如下： 2、线上分销 线上分销业务流程主要包含了货品采购、品牌表达、线上品牌运营等。具体情况如下： （四）主要的业绩驱动因素 报告期内，公司实现GMV271亿元，同比上升35.5%；营业利润 45,666.64 万元，同比增 长5.69%%；归属于上市公司股东的净利润 33,541.13 万元，同比增长8.18%%；归属于上市公 司股东的扣除非经常性损益后的净利润 26,792.03 万元，同比下降5.71%%。业绩变化的主要 原因主要是【】。 1、全域服务能力 报告期内，在电商渠道环境多样化、流量去中心化的环境下，公司作为渠道建设经验丰 富的服务商，一方面存量业务保有率良好，公司与宝洁、OLAY、雅顿、泡泡玛特、美的等 品牌方持续保持深度合作；另一方面，报告期内，公司成立了商务拓展部门，在保持存量业 务稳健发展的同时，公司凭借全链路品牌服务的核心优势，积极拓展新品类、新品牌、新渠 道，新签品牌数量持续稳定增长。目前，公司服务品牌数量创新高，已达80余个，新签品牌 【】个，包括丽芝士、吉列、红牛、素力高、百威、伊利、飞利浦等知名品牌。目前公司服 务的品牌涵盖了个护、美妆、食品、宠物、潮玩、小家电等全类目，覆盖了包括天猫、京东、 唯品会、小红书、抖音、拼多多、快手等全渠道平台，公司在2021年实现了全域电商服务商 的建设。 2、打造新消费品牌加速器的模型 依托多年来数据积累和对品牌的理解，基于强大的全链路品牌服务能力，公司探索出加 速新消费品成长的一套方法论——“新消费品牌加速器”。公司与品牌方首先通过股权合作的 模式形成长期稳定的战略合作关系。基于深刻洞察，为新品牌定位，从用户和场景需求出发， 通过用户研究，抓住用户痛点，与品牌方共同开发新品，联合品牌方在全渠道开展闭环式营 销活动，进行由点及面矩阵式传播，充分触达全渠道消费群体，为品牌方提供品牌人群和生 意的高速增长。公司在该模式下，既可以收获新品牌全域线上销售提升带来的业绩增厚，也 可以收获新品牌市场估值快速提升带来的投资收益。 公司在以自身强大的品牌管理和品牌运营能力加速品牌成长的同时，公司新消费品牌加 速器代表案例“每鲜说”，2020年12月立项、2021年3月开店，首月GMV达400万元，618排名类 目三甲，同时在一级市场也已实现估值33倍的增长。远超同类产品的同期表现，充分验证公 司具备加速新品牌成长的能力。 公公司于2021年四季度，与鲁商集团、温氏集团、章华集团等达成战略合作，为福瑞达、小皇鸡、植花季和植物教授提供新消费品牌加速器的服务。 3、持续提升组织能力 2021年，公司迈入全域电商服务商和新消费品牌加速器的“全品”时代，业务模式的拓展和 创新也势必会对组织形态提出新的要求。一方面，公司通过人才招聘，引入多位世界500强品 牌的高管；另一方面，公司不断创新、优化组织架构，新设上海子公司，搭建商务拓展部门， 将新品牌的引入工作变得更有效和更有序。报告期内，公司员工数同比2020年增长约36%。 4、持续数字化建设投入 数字化转型对于未来同质化竞争日趋激烈的电商服务领域将会是非常重要的核心竞争力之一。公司在2021年度累计投入【】万元进行系统化建设，体现了公司在数字化转型上的决心。公司的数字化转型主要分为以下三个大的板块：全量业务流转信息化、交付执行业务的自动化和核心能力模块的智能化。 1）全量业务流转信息化 报告期内，我们基于云原生和微服务架构完成了整体企业业务中台的技术升级，运用六西格玛精益管理能力完成了对公司业务流程的梳理和改造，能满足全域服务能力需求的电商ERP系统初见成效，能够为企业提供基于消费者的个性化供应链服务、智能补货和仓储管理、厂家直销模式下的智能分拆单等服务差异化核心功能。此外，公司在业务信息化的过程中非常重视对服务过程中对客户可能产生的运营风险的识别和管控，我们建立了一套完整的结合了规则和系统的风控体系，自该系统上线至今，实现了运营“零风险”的良好安全表现。 2）交付执行业务的自动化 公司与行业领先的自动化解决方案提供方建立深度共创的合作。报告期内，已完成包括推广等多个模块的自动化全量覆盖，通过智能优化实现多个运营环节的提效，在目前已实现的自动化环节中，平均提效20%。同时，我们也和行业领先的RPA技术技术提供商一起研发了超过200个业务场景的自动化机器人，在2021年10月至今，累计运行次数超过20万次。 3）核心能力模块的智能化 公司初步形成了一套全域的、从行业到品牌再到爆品的探索方法论（行业雷达），已经进入了全面的系统化开发阶段。 1、通过内生增长及向外整合巩固领先地位 公司以内生增长以及向外整合为双轮驱动，深挖内部增长潜力的同时，积极寻求优质行 业资源进行整合。报告期内，公司对外投资上海蒙彤文化传播有限公司、上海哆米品牌管理 有限公司等公司，带来投资收益【】万元。 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第4号——创业板行业信息披露》的披露要求： （五）2021年1-12月公司各项业务的经营情况 （1）2021年1-12月，公司在收入占比10%以上平台的具体经营情况
（2）2021年1-12月，公司核心产品品类的经营数据
（1）盈利模式 公司的主要经营模式为：品牌线上服务和线上分销。其中：品牌线上服务细分为品牌线上营销服务和品牌线上管理服务。 品牌线上管理服务指公司在分析品牌方产品的特点、现状的基础上，为品牌方量身定制线上运营服务并执行，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用；品牌营销服务除品牌管理服务的职能外，公司还向品牌方采购货品并销售，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本的差额。 线上分销指公司获得品牌方分销业务授权，面向在天猫或淘宝的卖家或其他第三方B2C平台分销产品，公司承担采购、销售推广、物流等成本和费用。这种模式下的利润来源于销售收入与采购成本及各项费用的差额。 （2）收入确认具体方法 1)品牌线上管理服务 品牌线上管理服务指公司受品牌企业的委托，为其线上业务量身定制品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、视觉设计、精准广告投放、CRM管理、售前售后服务、仓储物流等线上运营服务，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用。品牌线上管理服务收入确认原则为依据合同约定，公司按当期品牌企业的线上销售金额和计算比例确认当期服务收入；或根据合同约定，经品牌企业确认当期服务的内容和结果后，按其认可的金额确认当期服务收入。 2)品牌线上营销服务 品牌线上营销服务指公司受品牌企业的委托，除为其提供品牌线上管理服务外，还负责向终端消费者在天猫平台上推广和销售品牌方商品。品牌线上营销服务收入确认原则为终端消费者在天猫平台上购买商品，公司将商品发货到消费者指定的收货地址，消费者收货后在天猫平台点击“确认收货”，公司于支付宝账户收到款项时，按收取的全部款项扣除售后退款、赔款等确认销售收入。 线上分销指公司获得品牌方分销业务授权，面向在天猫或淘宝的卖家或其他第三方B2C平台分销产品。线上分销收入按顾客不同分为平台客户和其他客户，平台客户按商品是否买断分两种收入确认方式，在商品非买断式模式下，平台客户分销收入确认原则为公司向商务平台发货，商务平台收货后，根据合同约定的对账方式，分期与公司核对销售情况，双方核对无误后，按合同约定的计算方法确认收入；在商品买断式模式下，平台客户分销收入确认原则为公司向商务平台发货，商务平台收货验收无误后确认收入；其他客户分销收入确认原则为客户先预付货款，公司安排发货，客户收货后确认收入。 （3）成本确认具体方法 1）品牌线上营销服务 公司根据终端消费者的订单发货，并按照发出产品的类别、数量加权平均计算发出商品成本，当终端消费者确认收货且公司收到货款时，结转相应订单的销售成本。 2）品牌线上管理服务 品牌线上管理服务成本主要为人力、仓配等运营成本。 人力成本主要由运营、客服人员的工资、社保公积金和福利费等成本组成。公司根据运营人员及客服人员所服务的品牌直接归集当期人力成本。 仓配成本主要包括快递物流费、仓配成本（包括仓库租金、水电费和操作费用等）。 公司根据快递物流所服务的品牌直接归集品牌当期物流成本；根据各品牌的快递物流发货数量分摊仓储费用，归集当期的仓储成本。 期末，结转各品牌线上管理服务当期的人力、仓配成本。 3）线上分销 线上分销按顾客不同分为平台客户和其他客户（中小卖家）。 针对买断式平台客户，公司向其发货后，按照发出货物的类别、数量加权平均计算发出商品成本，根据当期确认的销售情况，结转当期销售成本。 针对非买断式平台客户，按照平台客户销售清单的类别、数量加权平均计算发出商品成本，根据当期确认的销售情况，结转当期销售成本。 针对中小卖家客户，公司根据订单发货，并按照发出货物的类别、数量加权平均计算发出商品成本，当卖家客户签收货物时，结转相应订单的销售成本。 更正后： （二）主要经营模式 公司的主要经营模式为：品牌线上服务、线上分销及内容电商服务。其中，品牌线上服务是公司最主要的业务。品牌线上服务细分为品牌线上营销服务和品牌线上管理服务。报告期内，公司服务品牌的GMV271亿元，同比增速为35.5%，新增合作品牌42个。 1、品牌线上管理服务 品牌线上管理服务是指与品牌确立合作关系后，经品牌方授权后，为品牌方在天猫、京东、唯品会等第三方平台上的官方直营旗舰店提供综合运营服务，通过线上销售直接将商品销售给终端消费者。服务内容包括品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、精准广告投放、仓储物流等（品牌方可根据自身需求选择上述服务中的单环节、多环节或全链路服务）。公司在分析品牌方产品的特点、现状的基础上，为品牌方量身定制线上运营服务并执行，从而助力品牌方提升知名度，达成销售目标，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用。 2、品牌线上营销服务 品牌线上营销服务是指在与品牌确立合作关系后，公司以货品买断的形式向品牌方进行采购，经品牌方授权后，为品牌方在天猫、京东、唯品会等第三方平台上的官方直营旗舰店提供综合运营服务，通过线上销售直接将产品销售给终端消费者。服务内容包括品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、精准广告投放、仓储物流等，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本的差额（品牌方可根据自身需求选择上述服务中的单环节、多环节或全链路服务）。品牌线上营销服务除品牌线上管理服务的职能外，公司还向品牌方采购货品并销售，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本（包括采购成本及各项费用等）的差额。 3、线上分销 线上分销指公司基于品牌方分销业务授权，以货品买断的形式向品牌方进行采购后，再分销给天猫、淘宝的卖家或其他第三方B2C平台，再由上述分销商销售给终端消费者，这种模式下的利润来源于销售收入与采购成本及各项费用的差额。 4、内容电商服务 内容电商服务是指与品牌确立合作关系后，经品牌方授权，为品牌在抖音、快手等第三方平台上的品牌官方账号及品牌小店提供综合运营服务。服务内容包括：头部及腰部达人直播带货统筹、短视频内容制作、蓝V账号直播间运营及代播、直播及短视频精准广告投放、整合营销策划、客服、仓储物流等。公司在分析品牌及产品定位和特点的基础上，根据品牌人群画像和品牌产品属性，为品牌量身定制整体规划，负责提供一站式服务并对服务结果负责。公司根据服务效果想品牌方收取服务费用以及销售提点。 （三）主要业务流程 1、品牌线上服务 （1）服务内容 公司的业务以品牌形象塑造等创意模块为先导，大数据分析等运营模块为有效的服务手段，及时的售前售后、仓储物流服务为公司业务提供有力支撑。 品牌形象塑造：公司会根据市场实际需求，进行优化产品组合、增加消费者互动、提升品牌文化价值等工作，帮助品牌年轻化，适应网络渠道市场的需求。 产品设计策划：从选品、成份、工艺、视觉设计、工业设计等环节切入，根据品牌定位，结合目标消费者的需求，帮助品牌方开发具有竞争力的商品。 整合营销策划：针对目标受众，有计划和节奏地通过创造性活动策划，最大化整合社 交媒体和平台流量，使其同一时间引发参与，以完成销售目标。 视觉设计：在电子商务平台，针对目标消费者特点，以产品销售和品牌形象表达为目 的，进行用户体验设计，以达到吸引消费者、促进点击和购买的目的。 大数据分析：公司基于大数据分析，改进产品策略、优化产品组合、调整市场定价策 略、预测后续营销及市场走向，实现消费者精准营销，不断优化运营战略和战术，确保竞争 优势。 数据银行服务：通过对阿里大数据平台(数据银行、策略中心、新客策、生意参谋等) 数字分析，管理及运用。梳理现在品牌消费者资产，洞察痛点，挖掘机会点，帮助品牌在人， 货，场三个维度提升运营效率。最终实现利润增收，提高客户满意度，同时提升公司核心竞 争力。 线上品牌运营：以4P经营为核心，即选品、定价、促销、流量渠道，通过获取流量、 提高转化、提升客单、精准营销、优化消费者购物体验、增加复购等整合性运作方式，帮助 品牌在电商平台建设销售渠道。 精准广告投放：基于钻展、直通车、明星店铺等天猫平台固有的推广工具或其他流量 渠道，为旗舰店提供所需流量，并以专业的推广能力，优化投入产出比，实现流量资源的价 值最大化。 电商直播：在直播电商平台，向客户提供主播讲解、推广引流、后台运营、客服物流 等一系列服务，实现客户从货架电商到内容电商的全渠道销售布局。 CRM管理：利用信息技术和数据库管理，增加品牌和消费者交互，实现吸引新客户、 维护老客户、提升会员忠诚度，最终实现增加收入、提高客户满意度。 售前售后服务：公司配备了专业的售前服务团队和售后服务团队，售前服务为客户在 购买前解答咨询，激发客户购买欲望。售后服务为客户在购买后解决问题。 仓储物流：具体包括货品的储存、保管、分拣、打包、第三方配送等服务。 （2）业务流程 公司品牌线上营销服务业务流程主要包含了货品采购、品牌表达、线上品牌运营、整 合营销、新媒体传播、客户服务、仓储物流等。而品牌线上管理服务则不包含货品采购环节。 具体情况如下： 2、线上分销 线上分销业务流程主要包含了货品采购、品牌表达、线上品牌运营等。具体情况如下： 3、内容电商服务 （四）主要的业绩驱动因素 报告期内，公司实现GMV271亿元，同比上升35.5%；归属于上市公司股东的净利润 32,678.08 万元，同比增长5.39%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 25,928.99 万元，同比下降8.75%。报告期内，公司的业绩驱动主要来源于以下几个方面： 1、全域电商服务能力建成，“全品”时代助力公司稳健发展 报告期内，在电商渠道环境多样化、流量去中心化的环境下，公司作为渠道建设经验丰富的服务商，一方面存量业务保有率良好，公司与宝洁、OLAY、雅顿、泡泡玛特、美的等品牌方持续保持深度合作；另一方面，报告期内，公司成立了商务拓展部门，在保持存量业务稳健发展的同时，公司凭借全链路品牌服务的核心优势，积极拓展新品类、新品牌、新渠道，新签品牌数量持续稳定增长。目前，公司服务品牌数量创新高，已达80余个，新签品牌42个，包括丽芝士、吉列、红牛、素力高、百威、伊利、飞利浦等知名品牌。目前公司服务的品牌涵盖了个护、美妆、食品、宠物、潮玩、小家电等全类目，覆盖了包括天猫、京东、唯品会、小红书、抖音、拼多多、快手等全渠道平台，公司在2021年实现了全域电商服务商的建设。 2、打造新消费品牌加速器的模型，向品牌管理公司迈进 加速新消费品成长的一套方法论——“新消费品牌加速器”。公司与品牌方首先通过股权合作的模式形成长期稳定的战略合作关系。基于深刻洞察，为新品牌定位，从用户和场景需求出发，通过用户研究，抓住用户痛点，与品牌方共同开发新品，联合品牌方在全渠道开展闭环式营销活动，进行由点及面矩阵式传播，充分触达全渠道消费群体，为品牌方提供品牌人群和生意的高速增长。公司在该模式下，既可以收获新品牌全域线上销售提升带来的业绩增厚，也可以收获新品牌市场估值快速提升带来的投资收益。 公司新消费品牌加速器代表案例“每鲜说”，2020年12月立项、2021年3月开店，首月GMV达400万元，618排名类目三甲，同时在一级市场也已实现估值33倍的增长。远超同类产品的同期表现，充分验证公司具备加速新品牌成长的能力。 公司于2021年四季度，与鲁商集团、温氏集团、章华集团等达成战略合作，为福瑞达、小皇鸡、植花季和植物教授提供新消费品牌加速器的服务。 3、持续提升组织能力，建立人才梯队优势 2021年，公司迈入全域电商服务商和新消费品牌加速器的“全品”时代，业务模式的拓展和创新也势必会对组织形态提出新的要求。一方面，公司通过人才招聘，引入多位世界500强品牌的高管；另一方面，公司不断创新、优化组织架构，新设上海子公司，搭建商务拓展部门，将新品牌的引入工作变得更有效和更有序。报告期内，公司员工数同比2020年增长约22.22%，为2022年的发展做好了准备。 4、持续数字化建设投入，打造核心竞争壁垒 数字化转型对于未来同质化竞争日趋激烈的电商服务领域将会是非常重要的核心竞争力之一。公司在2021年度累计投入2,442.75万元进行系统化建设，体现了公司在数字化转型上的决心。公司的数字化转型主要分为以下三个大的板块：全量业务流转信息化、交付执行业务的自动化和核心能力模块的智能化。 1）全量业务流转信息化 报告期内，我们基于云原生和微服务架构完成了整体企业业务中台的技术升级，运用六西格玛精益管理能力完成了对公司业务流程的梳理和改造，能满足全域服务能力需求的电商ERP系统初见成效，能够为企业提供基于消费者的个性化供应链服务、智能补货和仓储管理、厂家直销模式下的智能分拆单等服务差异化核心功能。此外，公司在业务信息化的过程中非常重视对服务过程中对客户可能产生的运营风险的识别和管控，我们建立了一套完整的结合了规则和系统的风控体系，自该系统上线至今，实现了运营“零风险”的良好安全表现。 2）交付执行业务的自动化 公司与行业领先的自动化解决方案提供方建立深度共创的合作。报告期内，已完成包括推广等多个模块的自动化全量覆盖，通过智能优化实现多个运营环节的提效，在目前已实现的自动化环节中，平均提效20%。同时，我们也和行业领先的RPA技术技术提供商一起研发了超过200个业务场景的自动化机器人，在2021年10月至今，累计运行次数超过20万次。 3）核心能力模块的智能化 公司初步形成了一套全域的、从行业到品牌再到爆品的探索方法论（行业雷达），已经进入了全面的系统化开发阶段。 （五）2021年度公司各项业务的经营情况 （1）2021年度，公司在收入占比10%以上平台的具体经营情况
（1）盈利模式 公司的主要经营模式为：品牌线上服务和线上分销。其中：品牌线上服务细分为品牌线上营销服务和品牌线上管理服务。 品牌线上管理服务指公司在分析品牌方产品的特点、现状的基础上，为品牌方量身定制线上运营服务并执行，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用；品牌营销服务除品牌管理服务的职能外，公司还向品牌方采购货品并销售，公司的服务价值体现为线上商品的销售收入与营销成本的差额。 线上分销指公司获得品牌方分销业务授权，面向在天猫或淘宝的卖家或其他第三方B2C平台分销产品，公司承担采购、销售推广、物流等成本和费用。这种模式下的利润来源于销售收入与采购成本及各项费用的差额。 （2）收入确认具体方法 1)品牌线上管理服务 品牌线上管理服务指公司受品牌企业的委托，为其线上业务量身定制品牌形象塑造、产品设计策划、整合营销策划、大数据分析、视觉设计、精准广告投放、CRM管理、售前售后服务、仓储物流等线上运营服务，公司根据服务效果向品牌方收取服务费用。品牌线上管理服务收入确认原则为依据合同约定，公司按当期品牌企业的线上销售金额和计算比例确认当期服务收入；或根据合同约定，经品牌企业确认当期服务的内容和结果后，按其认可的金额确认当期服务收入。 2)品牌线上营销服务 品牌线上营销服务指公司受品牌企业的委托，除为其提供品牌线上管理服务外，还负责向终端消费者在天猫平台上推广和销售品牌方商品。品牌线上营销服务收入确认原则为终端消费者在天猫平台上购买商品，公司将商品发货到消费者指定的收货地址，消费者收货后在天猫平台点击“确认收货”，公司于支付宝账户收到款项时，按收取的全部款项扣除售后退款、赔款等确认销售收入。 3)线上分销 线上分销指公司获得品牌方分销业务授权，面向在天猫或淘宝的卖家或其他第三方B2C平台分销产品。线上分销收入按顾客不同分为平台客户和其他客户，平台客户按商品是否买断分两种收入确认方式，在商品非买断式模式下，平台客户分销收入确认原则为公司向商务平台发货，商务平台收货后，根据合同约定的对账方式，分期与公司核对销售情况，双方核对无误后，按合同约定的计算方法确认收入；在商品买断式模式下，平台客户分销收入确认原则为公司向商务平台发货，商务平台收货验收无误后确认收入；其他客户分销收入确认原则为客户先预付货款，公司安排发货，客户收货后确认收入。 4)内容服务 内容服务系指公司为品牌方就某项产品或活动提供营销策划方案，并把控整个方案的落地过程，帮助品牌方扩大品牌影响力、激发销售潜力，公司收取品牌推广服务费用。内容服务的收入确认原则为根据合同约定条款，为品牌企业提供推广服务，并出具结案报告，经品牌企业确认无误后确认收入。 （3）成本确认具体方法 1）品牌线上营销服务 公司根据终端消费者的订单发货，并按照发出产品的类别、数量加权平均计算发出商品成本，当终端消费者确认收货且公司收到货款时，结转相应订单的销售成本。 2）品牌线上管理服务 品牌线上管理服务成本主要为人力、仓配等运营成本。 人力成本主要由运营、客服人员的工资、社保公积金和福利费等成本组成。公司根据运营人员及客服人员所服务的品牌直接归集当期人力成本。 仓配成本主要包括快递物流费、仓配成本（包括仓库租金、水电费和操作费用等）。 公司根据快递物流所服务的品牌直接归集品牌当期物流成本；根据各品牌的快递物流发货数量分摊仓储费用，归集当期的仓储成本。 期末，结转各品牌线上管理服务当期的人力、仓配成本。 3）线上分销 线上分销按顾客不同分为平台客户和其他客户（中小卖家）。 针对买断式平台客户，公司向其发货后，按照发出货物的类别、数量加权平均计算发出商品成本，根据当期确认的销售情况，结转当期销售成本。 针对非买断式平台客户，按照平台客户销售清单的类别、数量加权平均计算发出商品成本，根据当期确认的销售情况，结转当期销售成本。 针对中小卖家客户，公司根据订单发货，并按照发出货物的类别、数量加权平均计算发出商品成本，当卖家客户签收货物时，结转相应订单的销售成本。 4）内容电商服务 品牌线上管理服务成本主要为人力、推广等运营成本。 人力成本主要由运营、客服人员的工资、社保公积金和福利费等成本组成。公司根据运营人员及客服人员所服务的品牌直接归集当期人力成本。 推广成本主要包括达人推广费用、平台推广费用。公司根据推广所服务的品牌直接归集品牌当期推广成本。 期末，结转各品牌线上管理服务当期的人力、推广成本。 四、“第三节 管理层讨论与分析”之“三、核心竞争力分析” 更正前： 核心竞争力分析 1）电商全域服务能力，所有主流电商平台头部服务商身位 2）一站式服务能力，品牌定位/产品设计/全域投放/全域电商运营/后端物流客服CRM 3）精细化运营能力，电商标准化操作SOP+工作流系统 4）运营效率优势，105个电商运营节点自动化提效 5）人才梯队优势，电商专业力培训体系/管理培训生体系/领导力培训体系/股权激励核 心团队保有率好 6）电商流量密码，新品打爆方法论/天猫闭环，抖音闭环，小红书-天猫，抖音天猫联动 数据模型 7）品牌孵化能力，自有/入股品牌成功孵化经验 更正后： 1）全域电商服务能力 公司从2019年起，就开始致力于建立全域电商服务能力。目前已经具备独立的天猫、京东、唯品会、拼多多、抖音、小红书及私域事业部，并且均在相关平台取得了头部服务商的身位。除了建设主流电商平台内的品销合一能力，我们也同时在积累跨平台间的闭环营销经验，比如小红书到天猫/京东平台，抖音到天猫/京东平台等。旨在通过多品类多品牌的运营实操经验，赋能更多客户的全平台生意增长。 2）一站式服务能力 公司已经具备品牌线上全链路的一站式服务能力，包括前端的品牌及产品定位、品牌主视觉及产品外包装设计、线上全域投放及种草能力；中端的全平台电商运营能力；后端专业客服、物流供应链及会员关系管理运营能力。这些不仅能够为我们的客户提供多维度的增值服务，也能够助力公司加速消费品品牌的成功。 3）精细化运营能力 公司通过运营六西格玛精益运营的流程方法论，对所有的运营流程进行了梳理、改造和固化，从店铺的开设及接入、生意计划制定、生意目标拆解，到执行过程中多业务模块工作的整合和跟进、生意诊断及机会点的挖掘，再到日周月的生意报表、生意复盘，都有着大量经过验证又同时在不断优化的电商标准化操作流程。 为了确保这些流程的执行有效性和优化的及时性，我们也用业内领先的工作流平台去承载了流程执行，结合产生的业务效果不断的提高重点流程的执行效率和效果。 4）运营效率优势 我们已经梳理出涵盖运营前中后台的105个执行节点，配合技术做了大量的自动化工具提高运营效率。比如我们在推广段的技术能力能够让一个初级推广人员的能力在两周内迅速的提高到中级，并且管理推广计划的效率提高了20%。又例如我们在设计执行端口，针对大多数的主流运营平台都实现了后台主要操作的自动化，去年三季度以来自动化动作的执行超过了30万次。 5）人才梯队优势 我们已经完成了以电商专业力、领导力、通用力为核心模块的三大电商培训体系，旨在系统性的建设和赋能各层级的组织，快速培养各模块的电商核心人才。同时，我们也从2021年开始设立了管理培训生体系，18个月的培训轮岗以及1v1带教体系，配以更具竞争力的薪酬体系及晋升通道，为电商管理人才梯队培养奠定基础。此外，通过对核心团队的股权激励，稳定核心团队及重点岗位人才保有率，赋能客户及公司业务的可持续发展。 6）掌握电商流量密码 通过多年主流电商平台的运营经验积累，我们已经建立起一套完整的针对不同品类及不同价格带的新品及爆款筛选、种草、打爆的方法论体系及数据模型，并且仍在不断的迭代完善中。以此模型为基础，能够帮助我们的客户以及自有孵化品牌，有效提高主推产品0到1的起盘成功率。同时，我们也在摸索多平台联动的爆款打造方法论及数据模型，结合我们的全域电商及线上媒体运营实操能力，进一步提高新品及爆款的市场营销费用综合效率。 7）品牌数字化转型服务能力 区别于普通的电商服务商，公司能为品牌除了把线下的生意在线上做之外的更完整的数字化转型服务能力。基于公司多年的运营经验沉淀和方法论，我们总结出了一套如何利用技术赋能品牌实现数字化转型的路径图，其中包括了如何从业务视角打通品牌内部的数字孤岛，实现数字资产的产出最大化；如何让系统能够更好的指导和改进品牌的生产力，让每个人决策更迅速，执行更高效，结果更精准。 我们有着针对不同品牌整体数字化布局会产生的新的机会点有着我们自己的研究和探索，比如在快速消费品行业如何精准的在不同平台之间预测流量的交叉赋能，又或者在耐用品行业如何通过频次更高的售后服务和连带销售最大化耐用品消费者池的价值产出。公司的未来在主营业务持续规模化增长之上，品牌的数字化转型服务将成为一个新的增长机会。 五、“第三节 管理层讨论与分析”之“四、主营业务分析” 之“1、概述” 更正前： 具体可参见本报告第三节“二、报告期内公司从事的主要业务”。 更正后： 报告期内，公司的主营业务是在“电商全域服务商+新消费品牌加速器”的双轮驱动下，为品牌提供全域的电子商务服务，为更多的消费者带去更好的产品和最好的消费体验。 （1）全域电商服务能力建成，“全品”时代助力公司稳健发展 2021年，公司已覆盖天猫、京东、唯品会、拼多多、抖音等全渠道平台。 凭借全域品牌服务的核心优势，新签品牌数量持续稳定增长，新增签约42个品牌主要包括丽芝士、吉列、红牛、素力高、百威、伊利、飞利浦等知名品牌，横跨食品、酒水、宠物食品、小家电等多个品类。 （2）打造新消费品牌加速器的模型，向品牌管理公司迈进 2021年，公司新消费品牌加速器代表案例“每鲜说”在 GMV和估值上均实现了快速增长。远超同类产品的同期表现，充分验证公司具备加速新品牌成长的能力。 公司于2021年四季度，与鲁商集团、温氏集团、章华集团等达成战略合作，为福瑞达、小皇鸡、植花季和植物教授提供新消费品牌加速器的服务。 在上述双轮驱动下，2021年公司实现GMV 271亿元，同比上升35.5%；归属于上市公司股东的净利润 32,678.08 万元，同比增长 5.39%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 25,928.99 万元，同比下降8.75%。 报告期内，公司服务品牌实现的GMV继续保持稳健的增长，结合公司的2021年三季报， 2021年第四季度对全年的业绩影响明显，导致全年业绩承压。具体的影响主要包括： （1）2021年10月、11月、12月社零的增长分别是4.90%、3.90%、1.70%，宏观经济及消费信心的不足，直接减少了对非必需品的购买，令公司在Q4的业绩增速不及预期。 （2）政府对互联网行业的管理持续开展，通过颁布实施法规、违规处罚等方式，进一步加强了在信息安全、直播推广等板块的管理。平台经济高增长不再，令公司在Q4的业绩增速不及预期。 （3）早在2021Q3开始，公司基于全域能力建成、新消费品加速模型被验证及对2022年度疫情影响会基本消除的预期，开始为2022年新品牌业务储备人员，储备的人员包括来自品牌端的高管、电商领域的优秀运营人才及大量知名高校毕业的管培生。公司人数半年内增长 500余人。管理成本的大幅增长，令公司在Q4的业绩增速承压，也累及全年。 （4）公司持续投入自动化、数字化系统建设。具体成果详见“第三节 管理层讨论与分析”中“二、（四）、4、持续数字化建设投入，打造核心竞争壁垒”。 2021年度全年共计投入研发费用2,442.75万元，同比去年增长77.50%。研发费用的大幅增长，也对全年业绩造成了一定的压力。 其他关于公司财务报告中的一些变化分析如下： （1）营业收入同比减少，但服务收入增加，带来应收款及库存的增加 2021年实现营业收入11.35亿，同比减少1.64亿，减少主要受与百雀羚旗舰店合作方式调整影响。同时，公司在管理服务收入、内容电商服务收入及跨境业务收入都呈现增加的态势，在一定程度上弱化了百雀羚模式变化带来的影响。 其中管理服务和内容电商服务收入的增长也带来了应收账款增加，主要是直播推广生态下的品牌代垫资金的影响；而跨境业务的增长，加之疫情考虑下备货量的（2）投入同比增加 2021年公司管理费用、研发费用发生额为10,614.90万，同比增加4,195.02万，增长65.34%，两项费用同比增加主要受公司加强组织能力建设和IT研发能力投入。 （3）经营活动产生的现金净流量的变化 2021年公司经营活动产生的现金净流量为 2,751万，经营活动现金净流量减少，主要系公司管理服务业务持续增长，及部分客户账期调整导致，导致应收款项增加，同时，受疫情影响，公司适当增加备货深度，也增加资金的投入。 同时由于公司组织建设需要，开始为2022年新品牌业务储备人员，储备的人员包括来自品牌端的高管、电商领域的优秀运营人才及大量知名高校毕业的管培生，导致职工薪酬现金流出大量增加。 四、“第三节 管理层讨论与分析”之“四、主营业务分析” 之“2、收入与成本” 更正前： （1）营业收入构成 营业收入整体情况 单位：元
单位：元
□ 适用 □ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否
√ 适用 □ 不适用 销售量、库存量、采购量同比均有所上升，主要系公司提供品牌线上营销服务和线上分销服务的品牌结构发生变化，2021年度公司新增加丽芝士、高露洁、金霸王、伊利等食品、个护类目的品牌客户。 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况
□ 适用 √ 不适用 更正后： （1）营业收入构成 营业收入整体情况 单位：元
单位：元
 |