[年报]高斯贝尔(002848):2021年年度报告
原标题:高斯贝尔:2021年年度报告 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人邵红刚、主管会计工作负责人刘春保及会计机构负责人(会计主管人员)袁亮亮声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中所涉及的发展战略、经营计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者及相关人士的实质承诺，能否实现取决于市场状况变化、经营团队努力程度等多方面因素，存在不确定性，敬请投资者注意投资风险。 本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意公司可能面临的包括行业竞争、市场等风险因素。详细内容见本报告第三节“（十一）公司未来发展的展望”部分。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .................................................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................ 6 第三节 管理层讨论与分析 ..................................................... 10 第四节 公司治理 ............................................................ 31 第五节 环境和社会责任 ....................................................... 59 第六节 重要事项 ............................................................ 61 第七节 股份变动及股东情况 ................................................... 77 第八节 优先股相关情况 ....................................................... 83 第九节 债券相关情况 ......................................................... 84 第十节 财务报告 ............................................................ 85 备查文件目录 一、载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； 二、载有天健会计师事务所（特殊普通合伙）盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； 三、报告期内在中国证监会指定信息披露载体上公开披露过的所有公司文件的正本及公告原稿； 四、载有公司法定代表人签名的2021年年度报告文本原件； 五、以上备查文件的备置地点：公司证券部。 释义
一、公司信息
公司聘请的会计师事务所
□ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否
定性 □ 是 √ 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 √ 是 □ 否
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元
九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元
□ 适用 √ 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目 的情况说明 √ 适用 □ 不适用
一、报告期内公司所处的行业情况 （一）所处行业基本情况 1、数字电视 公司是国内领先的数字电视行业应用领军企业，也是超前布局数字经济的高科技上市公司。近年来，公司推动5G新材料、 智慧项目、家居智能等核心主业协同发展、高效赋能，坚持创新驱动发展战略，不断优化产业升级，聚焦数字电视与5G新材 料两条主线，把握数字经济发展新机遇、加大智慧应用类、广电5G频率迁移等项目市场领域的开拓力度，提高企业发展水平。 2021年1月，中国广电与中国移动在北京签署 “5G战略”合作协议，正式启动700MHz、5G网络共建共享。双方将以高效集约 方式加快5G网络覆盖，推动5G融入百业、服务大众，让5G赋能有线电视网络、助力媒体融合发展，坚持双方5G网络资源共享、 700MHz网络共建、业务生态融合共创，共同打造“网络+内容”生态，努力用5G服务网络强国、数字中国、智慧社会建设。 2021年6月，中国广电正式启动全国地面数字电视700MHz频率迁移项目，700兆赫频率迁移是广电5G网络建设。2022年1月、2 月公司中标中广电广播电影电视设计研究院“地面数字电视700MHz频率迁移项目”，中标金额10,000.74万元，项目分别于 云南省、甘肃省实施，随着项目的顺利开展，将助力公司的业绩增长。 2021年10月，《广播电视和网络视听“十四五”科技发展规划》正式发布。明确了“十四五”时期广播电视和网络视听科技 发展的总体目标和战略举措，以科技自立自强为战略支撑。《规划》中“媒体融合”“智慧广电”等关键词高频出现，清晰 勾勒出“十四五”时期推进广播电视媒体深度融合发展和智慧广电建设两项中心任务。在《规划》全文中，“媒体融合” “媒 体深度融合” “融合媒体”共出现了40次，“智慧广电”共出现了61次，任务中心明确、主题鲜明。《规划》聚焦“科技 创新”这一定位，围绕广播电视和网络视听全链条各环节的科技发展，都将指引数字电视行业高质量创新性发展。 2、新材料 2021年3月，工业和信息化部联合印发的《“双千兆”网络协同发展行动计划（2021-2023年）》计划中指出，加快推动 5G独立组网规模部署，持续扩大千兆光网覆盖范围，推动基础电信企业开展5G独立组网（SA）规模商用，重点加快中心城区、 重点区域、重点行业的网络覆盖。鼓励采用宏基站、微小基站等多种组网方式，与集中式无线接入网（C-RAN）等其他技术 相结合，推进5G网络在交通枢纽、大型体育场馆、景点等流量密集区域的深度覆盖。根据产业发展和应用需求，适时开展基 于5G毫米波的网络建设。用三年时间，基本建成全面覆盖城市地区和有条件乡镇的“双千兆”网络基础设施，实现固定和移 动网络普遍具备“千兆到户”能力。预计在2023年底，千兆光纤网络具备覆盖4亿户家庭的能力，10G-PON及以上端口规模超 过1000万个，千兆宽带用户突破3000万户。5G网络基本实现乡镇级以上区域和重点行政村覆盖。实现“双百”目标：建成100 个千兆城市，打造100个千兆行业虚拟专网标杆工程。 在我国加快发展电子元器件和5G产业的背景下，国内覆铜板产业迅速发展，覆铜板的技术水平也从中低端逐渐向高端发 展，在技术发展中，高频高速成为覆铜板研发的主流方向。当前，我国的通信基础设施建设、网络覆盖率、网民规模及结构、 互联网应用等都走在全球前列。中国通信网络规模领跑全球，运营商将继续加大5G建设力度。截至目前，我国已建成全球规 模最大的光纤和移动通信网络，同时与新兴技术深度融合，共同催生新的产业形态、形成新的经济模式，也将推动公司高频 覆铜板产业发展。 3、家居智能 2022年3月，根据市场调研机构IDC发布的《中国智能家居设备市场季度跟踪报告，2021年第四季度》显示，2021年中国 智能家居设备市场出货量超过2.2亿台，同比增长9.2%。其中，2021年第四季度中国智能家居设备市场出货量为6,337万台， 同比增长4.1%。预计2022年中国智能家居设备市场出货量将突破2.6亿台，同比增长17.1%。 2021年家庭安全监控设备市场增长与升级并行。其中视频监控分辨率大幅提升导致的产品迭代是推动2021年智能摄像头和可 视门铃市场增长的重要原因之一。智能门锁市场在摄像头、显示屏及AI技术的组合赋能下，产品功能进一步升级，市场出货 量保持高速增长，2021年猫眼锁占比提升至22.3%，人脸识别功能渗透率达13.6%。从市场格局来看，目前智能家居市场可以 说是行业内做大的阶段，但竞争却也是十分激烈。 2021年中国智能家居市场经历了升级与调整，2022年想要将升级转化为增长、加快智能家居的推广与渗透，企业既要强 化产品升级迭代挖掘市场需求，更要重视销售运营，尤其是加强对中高价位段产品的营销，以刺激消费需求升级。此外，渠 道升级也将成为企业优化用户触达质量、提升市场认知度、加快市场教育步伐的重要方式之一。总体来看，中国智能家居出 货量背后不可忽视的是市场的升级和调整，在不断的优化中，智能家居市场将迎来新的发展机会。 同时，随着国家法律法规、行业政策的不断变革，中美贸易摩擦悬而未决、新冠疫情反复的当下以及国际经济形势等因素下， 都会给企业发展带来阶段性的影响。 （二）周期性特点 公司所处的行业周期性和季节性特点不明显，但数字电视行业区域特征明显，在媒体融合网络互联内容方面，数字电视 更多的是收转直播频道，加上自身一些独有VoD的内容；而OTT可以整合互联网视频，具有丰富的点播内容。在网络方面，数 字电视只有圈地，限定在一个区域范围内。OTT是通过宽带发展用户，不受地域限制。公司DTV+OTT系统融合了媒体和网络， 以提升运营商的业务范围和竞争力。另外，目前国家广电总局对有线电视网络的指导管理政策为区域单一性，即根据《广播 电视管理条例》第二十三条规定，同一行政区域只能设立一个区域性有线广播电视传输覆盖网，使我国有线电视行业具有了 极强的区域性特征。 二、报告期内公司从事的主要业务 公司主要从事数字电视软硬件产品、5G新材料、家居智能的研发、生产、销售与服务，是数字电视行业内以制造起家、 视市场的产品制造商、平台运营商、系统集成商与技术服务商。公司一直秉承“科技服务大众，追求稳步可持续增长”的经 营理念，已成为国内专业的数字电视产品和解决方案提供商，经过多年的努力和发展，公司在一些细分市场和细分产品领域 具有一定的领先地位。报告期内公司主要业务、经营模式未发生重大变化。 1、数字电视 （1）前端设备，公司拥有完整的前端产品线可为广电运营商提供从视频业务专业接收、解码、编转码处理、复用、加扰和 调制的完整解决方案, 较大程度降低运营商的前端投入和实现业务的快速部署。主要产品包括编码器、码流转换器、复用器、 加扰器、多功能QAM&IPAM调制器、适配器、解码器以及微波发射机、前端天线等设备，用于接收或者编码产生数字电视信号， 并对其处理，最后送入网络进行传输。 （2）软件系统，公司以条件接收系统VisionCrypt CAS为主，采用先进的AES加密算法，提供稳定可靠的密钥管理及切换机 制，具备高安全性及高稳定性、可对节目加扰控制及用户授权信息进行加密管控的软件系统。主要产品包括各类数字电视基 本软件、业务增值系统软件(BOSS)、条件接收系统（CAS）、用户管理系统（SMS）、运营支撑软件系统等，可实现设备网管、 节目加密、电子节目指南信息传输、数据广播、广告信息插入、视频点播、业务运营支撑管理等系统功能。新一代数字广播 节目监控系统平台具有高密度、高扩展性等优点、支持微信平台的无缝对接，产品涵盖码流多画面节目监控、射频多画面节 目监控等，对输出的节目信号进行实时监控，若节目信号发生异常现象，将通过多种方式（短信、邮件、微信）通知管理人 员，颠覆了传统的节目监控模式，真正实现无人值守机房，能够按照授权来配置设备独特功能，如滚屏播放，其具备了灵活 的定制性和较强的扩展性，可以很好的满足客户当前和未来数字电视系统需求，从而帮助运营商进一步提高服务质量和降低 人员成本投入。 （3）用户终端，公司拥有多年经验资深的终端产品设计研发团队和具备年交付1000万台数字机顶盒的全自动化生产线,为全 球有线、地面、直播卫星OTT/IPTV运营商和合作伙伴提供可定制化、高品质和极具竞争力的数字电视机顶盒产品。主要产品 包括有线机顶盒、无线机顶盒、Wi-Fi路由器、OTT机顶盒、融合终端等，完全符合数字电视接收标准，采用高性能双核处理 器，支持双解码标清、高清节目播放、CAS条件接收系统等。 （4）应急广播，公司应急广播系统是在现有广播电视技术基础上改造和升级，具备安全、稳定性的产品及大型项目实施经 验与交付能力。可对自然灾害、事故灾难和社会安全等应急信息接入、处理、制作、审核播发、调度控制等处理,将多种应 急预警信息通过有线、地面、直播星、RDS、FM调频广播、IP等多种传输方式发布，以扩大应急广播的覆盖率、准确和有性， 提高各级政府应对各类突发事件的信息发布和决策指挥调度能力，产品涵盖应急广播平台软件、信息监测系统、终端适配器， 应急广播终端，DTMB/FM音柱，RDS调频收扩机，RDS多功能调制器，村村响音频适配器，村村响适配器等。系统采用PKI(公 钥基础安全)、数字签名、SSL等技术，保障应急预警信息可靠性、准确性和合法性。 2、智慧项目 公司充分结合自主研发、生产能力和系统集成能力优势，持续在智慧城市、政企项目等领域发力，制定出智慧校园、智 3、新材料 公司高频高速覆铜板，以碳氢树脂、改性聚苯醚、PTFE复合材料为主树脂材料，填充无机填料，浸渍玻璃纤维布制得粘 结片，再覆盖铜箔，经层压而成，具有优异的高频电气性能（高介电常数、低介质损耗）和机械稳定性（低膨胀系数、优异 尺寸、稳定性），可广泛应用于GHz以上5G通信、基站天线、微波组件、卫星通信、军事雷达、航空航天等高频通信领域。 以及在高频高速覆铜板的基础上，延伸出的应用于Mini LED、封装、光伏领域的覆铜板材料。 4、家居智能 公司专注于无线音视频传输编解码、数字视频处理、网络视频通讯、图像处理、云计算及P2P服务及嵌入式操作系统等 技术领域的研究和应用开发，形成了以检测工具摄像头、网络摄像头、家庭无线安防系统、婴儿监护器智能家居系统为主的 产品体系，形成设备终端、软硬件开发、视频监控管理平台整体解决方案和系统的交付能力。 在云平台方面，自主研发的P2P网络穿透技术有重大突破，百万用户级别视频监控平台发布新版本，获得市场及同行的良好 反馈，并在欧洲、北美、东南亚、韩国等地新增部署了服务器中心节点，用户注册数及设备注册数增长了40%；同步迭代更 新移动端APP，上线多个AI服务模块，形成了以服务盈利的基础建设；在端侧设备开发方面，几条产品线新出了多款行业爆 品，如公司主营的2.4GHz无线影音收发产品、2.4GHz无线收发模块、网络摄像机、水下监控摄像机、婴儿监护摄像机、智能 门铃等。这些产品广泛应用于家庭监护、安全监视、医护、商业和其它公共服务等行业。 （1）检测工具摄像头，公司是检测工具摄像头细分领域的开拓者和领先者，已与DEWALT、Stanley、BOSCH等世界工具巨头 建立长期合作关系，产品远销美国、德国、日本、澳洲、东南亚、中东等市场。 （2）网络摄像头（IPC），公司能够自主提供ID和结构设计、软硬件开发、APP开发和视频监控管理平台全套解决方案，主 要客户包括中国移动、中国联通、中国电信、海尔集团、联想集团、长虹、Lifesmart、Acrosoft、iLUV、ivideon等国际国 内知名企业。 （3）智能门铃，公司自研低功耗智能门铃具有1080P分辨率、大广角超大视野、超长待机、全高清预览及事件录影、智能移 动侦测将每一位访客进行视频录制并推送通知、高亮的红外夜视不会错过任何访客录影、高品质的噪音消除设计、清晰的音 质随时与访客对话等功能特点。 （4）智能Baby，通过近几年来的技术积累，研制开发出30W\100W\200W不同图像像素的Baby，有2.4\4.3\5.0不同尺寸的PU 装置。掌握了锦祥和松翰原代码开发，具备方案商到成品的技术水平。Baby主要有VOX、喂奶定时、温度检测、低电报警、 一键呼救等功能，产品畅销欧美市场等。 三、核心竞争力分析 1、公司品牌优势 公司是国家级高新技术企业，技术开发和工艺改进经验丰富，在行业领域具有较强的竞争力、影响力和品牌口碑。曾被 “数字电视系统设备产业化出口示范基地”被列为国家火炬计划重点项目；曾获得“湖南省省长质量奖”、“湖南省著名商 标”、 “中国驰名商标”等在境内外拥有较高的品牌影响力。 2、管理团队优势 在高层次专业人才流动频繁的大环境下，公司核心管理团队保持了异常高度的稳定性，多位核心管理成员是公司的联合 创始人，中层管理者以及各个职能部门的业务骨干忠诚度高，基本为公司连续服务超过10年，甚至15年以上，专业、稳定的 核心技术团队与管理团队打造出公司最大的核心优势。 3、技术研发优势 （1）公司掌握从前端设备、软件系统提供到用户终端设备的产品设计技术，可独立地为运营商提供网络建设和运营所需要 的数字电视券部产品和服务，并可快速地满足客户的各种定制化的需求。高斯贝尔VisionCrypt CAS通过了国外权威评估机 构Farncombe的安全认证以及印度市场的Becil认证，公司掌握DRM数字音频行业技术标准，通过了国内ChinaDRM组织认证和 国外Google Widevine DRM授权，是世界数字无线电广播（DRM）联盟的核心会员单位，拥有自主可控的接收端软件解码技术 和发射端软件编码技术，可快速地满足客户定制化的需求，并可拓展手持、车载、家用等多种形态的DRM接收机产品应用。 公司在数字电视领域拥有知识产权专利共计120余项，其中发明专利33项、实用新型32项、外观设计55项，计算机软件著作 权106项。报告期内新获授权发明专利4项，专利名称分别为：“一种家电遥控方法及系统”、“ 一种电子产品遥控功能定 制方法及系统”、“ 一种基于人脸识别的定制化视频内容产生方法和系统”、“ 一种电子设备内嵌软件自加密方法”。公 司不继加强知识产权保护提高自主创新能力建设，以增强公司核心竞争力。 （2）公司在5G新材料领域深耕多年， 2018年被认定为“湖南省微波电子陶瓷工程技术中心”，2019年通过了国家工信部“工 业转型升级强基工程” 电子电路用高频微波、高密度封装覆铜板、极薄铜箔实施方案的正式验收，拥有自主可控的关键技 术，完全能够替代国外进口同类产品。公司拥有知识产权专利共计10项，其中发明专利9项、实用新型1项。涉及多项高频高 速、无玻布PTFE的覆铜板技术及陶瓷新材料技术。报告期内公司获得碳氢板材的发明专利证书，公司技术研发能力不断提升， 依托自主研发创新技术及市场应用优势，与核心客户共同拓展覆铜板技术新领域，站稳微波、Mini LED、封装、光伏、陶瓷 新材料等市场，达到互助互赢的局面。 （3）公司在家居智能领域可以提供从ID设计、结构设计、硬件设计、软件开发、解决方案设计等全部产品和服务，能快速 地满足客户定制化需求。公司开发的相关软件和系统实现了移动互联网、云计算技术、人工智能、大数据的有机结合，帮助 运营商改善设备用户管理以及提供增值服务，为终端用户提供更便捷、安全的使用体验。2021年，家居智能公司荣获“广东 省知识产权示范企业“ 和“ 广东省家居智能安防监控工程技术研究中心”，公司凭借多年的技术积累和产品创新，连获行 业权威认可。 4、专业制造 公司利用优越的地理位置和交通环境，以及完整的电子信息产品生产设备和生产工艺，可承接专业代工制造业务，公司 视机顶盒、Wi-Fi路由器等终端产品的生产能力，由研发、工艺到产品大规模生产制造，具备为客户提供整体配套及一站式 服务的能力。在智能电表、移动电源、商显控制板卡、安防等产品制造方面积累了丰富的生产经验。是目前国内行业规模较 大、电子信息产品生产配套齐全、市场竞争力较强的企业。 四、主营业务分析 1、概述 报告期内，公司全年实现营业总收入 57,673.17 万元，较上年同期增长38%；营业成本53,604.06 万元，较上年同期增长 31.39%；毛利率7.06%，较上年同期增长4.68%；主要原因为收入上升、固定成本费用下降所致。销售费用4,174.94 万元， 较上年同期下降27.32%，管理费用4,666.74 万元，较上年同期下降18.56%，研发费用4,721.18 万元，较上年同期下降8.1%； 财务费用1,776.46万元，较上年同期下降19.8%。期间费用同比变动的主要原因为本期销售安装维护费、技术认证费、汇率 变动损益以及人员结构优化等费用减少所致。经营活动产生的现金流量净额-4,698.60 万元，较上年同期-4,450.64万元下 降5.57%.主要原因为境外客户回款缓慢影响。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元
单位：元
单位：元
主要因公司业务发展，智慧项目、新材料产品在报告期销售额占比上升，且将来成为公司主营业务。 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否
√ 适用 □ 不适用 本报告期末库存量减少43.8%，主要原因是加大库存管理力度，处理老库存。 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 单位：元
本报告期营业成本总额比上年度增加31.39%，其中直接材料增加47.16%，主要因贸易型销售额增加导致。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 合并范围增加
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况
□ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况
□ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元
√ 适用 □ 不适用
□ 适用 √ 不适用 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 |
