[中报]天虹股份(002419):2022年半年度报告
原标题:天虹股份:2022年半年度报告 RAINBOW DIGITAL COMMERCIAL CO., LTD. 2022年半年度报告 2022年8月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人高书林、主管会计工作负责人陈卓及会计机构负责人(会计主管人员)左幼琼声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本半年度报告涉及的公司未来发展展望、经营计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 本报告中详细描述了公司可能面对的风险因素，请查阅第三节“管理层讨论与分析”中“十一、公司面临的风险和应对措施”，敬请注意投资风险。 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ...................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................... 6 第三节 管理层讨论与分析 ......................................... 10 第四节 公司治理 ................................................. 29 第五节 环境和社会责任 ........................................... 32 第六节 重要事项 ................................................. 35 第七节 股份变动及股东情况 ....................................... 44 第八节 优先股相关情况 ........................................... 49 第九节 债券相关情况 ............................................. 50 第十节 财务报告 ................................................. 51 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表； （二）载有公司法定代表人签名、公司盖章的公司2022年半年度报告及其摘要原文； （三）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义
第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介
1.公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □适用 ? 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见2021年年报。 2.信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 ?适用 ? 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变 化，具体可参见2021年年报。 3.其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 □适用 ? 不适用 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是 ? 否
1.同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ? 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2.同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ? 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 3.境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □适用 ? 不适用 六、非经常性损益项目及金额 ? 适用 □不适用 单位： 元
? 适用 □不适用
项目的情况说明 □适用 ? 不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为 经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 1.公司商业模式概述 天虹通过线上发展和业态升级，已融合线上线下、零售与服务，转变成为线上线下一体化的本地化消费服务平台。价值创造主要围绕以下几个方面：以门店为单位为顾客提供本地化生活消费和商品零售的到店和到家服务；以APP线上平台整合全国商品资源，以SCRM系统精准服务全国目标顾客；通过会员资产和数字化技术服务为合作伙伴增值。 2.公司主要业务 公司有平台型与垂直型两类业务。平台型业务为百货和购物中心，以联营、租赁等合作模式为主；垂直型业务为超市，主要是自营模式。公司拥有“天虹”、“君尚”、“sp@ce”三大品牌。天虹APP作为天虹数字化的统领，是天虹的会员中心、商品中心、营销中心、大数据中心和流量共享中心。天虹百货提供品质、时尚的商品和优质的生活服务，持续进行中高端升级或购物中心化转型；天虹购物中心定位为畅享欢乐时光的时尚生活中心，包含吃喝玩乐、时尚零售、儿童成长、便利生活四大内容，并通过打造特色主题街区升级顾客体验；天虹超市定位中高端、数字化、体验式的生活超市，满足中产家庭顾客生活所需，通过提供品质、健康、高性价比的商品以及现场特色服务与体验，为消费者提供品质健康生活解决方案。 公司围绕零售生态体系，分别成立了为同行及上游品牌商提供零售数字化技术服务的深圳市灵智数字科技有限公司，以及为供应商提供融资服务的深圳市天虹小额贷款有限公司。 3.零售行业发展阶段、公司所处的行业地位 近几年，随着科技的进步与社会的发展，零售行业发生了较为长期与深刻的变化，线上线下持续融合，新业态、新技术涌现。同时，在疫情仍然多点爆发的当下，零售行业逆境中锤炼能力，实体零售线上线下同时发力，线上积极发展社群、开展直播、持续扩大到家业务等；线下积极推进新的业态探索、重塑品类结构、加强服务创新、增强顾客体验。 公司已基本成型线上线下一体化的创新业务模式，建立了全国领先的零售数字化技术应用与运营能力。2022年中国连锁经营协会发布的“2021年中国连锁百强”榜单中，天虹股份排名第15位。 二、核心竞争力分析 近年来，公司核心竞争力主要体现在：持续强化的数字化能力、服务顾客能力以及供应链能力。 1.公司拥有领先的零售数字化技术应用与运营能力。 （1）重构数字化中台，实现会员、商品、门店的服务/营销数字化；（2）通过数字化技术提高门店运营、经营管理智能化，推进技术替代人工，并建设透明高效供应链，实现低成本高效运营；（3）通过数字化平台，充分共享商品和供应链、员工及服务，做到全国范围内跨业态、跨区域的协同，形成网络效应；（4）积累数据资产，通过大数据应用建立计算能力，洞察顾客需求、提升顾客体验、精准供应和个性化服务。 2.公司享有广泛口碑的顾客服务能力。 服务顾客能力主要表现在：（1）根据定位与生活方式的匹配不断优化门店内容规划的能力，让门店内容更加符合顾客生活所需；（2）利用数字技术工具与顾客需求洞察、消费行为解读和定制化满足能力，随时随地为顾客提供个性化、交互化、精准化的服务；（3）天虹作为线上线下融合的多业态零售商，多场景触达顾客，同时运用三十多年商业专业运营经验为城市中产家庭生活的顾客创造亲和、信赖、享受生活的场景体验和深度服务，积累了良好的服务口碑。 3.公司打造出品质更好、价格更优、速度更快的优质供应链。 （1）通过建设全球采购网、生鲜直采基地、打造自有品牌及3R商品（Readytoeat、Readytoheat、Readytocook，即食即煮即烹商品）等策略为顾客严选国内外优质商品、满足顾客健康快速便利的生活需求，并通过ISO22000质量管控体系确保商品的品质与食品安全；（2）通过弹性定制中心型门店和社区型门店的内容组合，实现高顾客满意度及高坪效。 三、公司经营情况分析 （一）概述 2022年上半年，国际政治和经济环境错综复杂，国内本土新冠疫情多点爆发，部分地区仍存在疫情反复的情况。在多重不利因素下，中国经济与消费市场的复苏受到一定的影响，上半年国内GDP同比增长2.5%，社会消费品零售总额同比下降0.7%，消费者信心指数降至历史低值。 公司主动践行社会责任，疫情区域的天虹超市坚守营业，保障民生供应，快速提升到家能力，并持续加强战略核心商品群的打造；购百持续转型升级，加强顾客体验，面对疫情期间停业以及客流下降的影响，通过多种方式链接顾客经营私域流量，大力发展线上销售。 此外，为响应国家号召，公司主动担当作为，结合实际情况，已对符合条件商户减免租金约1.2亿元，帮助商户克服困难、共渡难关。 通过全体员工的努力及与各合作伙伴更加紧密的合作，上半年公司实现销售额约168亿元、同比下降3%，营业收入62.31亿元、同比增长0.58%，归属于上市公司股东的净利润1.6亿元、同比增长11.79%。 （二）重大经营事件回顾 1.保障民生供应 疫情期间，为确保居民生活必需品不停供、不断档、不脱销，公司积极响应政府号召，迅速反应，科学安排补货、备货计划，实行生鲜商品一日三配，全体员工上下一心、攻坚克难，坚守在抗疫保供一线，确保了居民生活必需品供应及保障体系的平稳、畅通运行及物价稳定。公司全体管理干部带头与职能部门员工一起到超市门店支援，顶住订单暴增压力，确保民生供应。同时，子公司灵智数科的智能化用工平台凭借共享用工模式，有效吸纳有意愿从事灵活就业的社会闲散劳动力人员，为包括天虹在内的多家企业提供用工需求匹配与调度的平台服务。 公司全员抗疫行动获得了政府及广大市民群众的认可，天虹与灵智数科双双荣获零售连锁行业“抗疫保供贡献奖”。此外，天虹还荣获“抗疫爱心贡献奖”。公司将一如既往地守护好老百姓的“米袋子”和“菜篮子”，为打赢疫情防控攻坚战贡献更大力量！ 2.加快线上商品销售，发展第二增长曲线 公司线上业务快速发展，上半年线上商品销售及数字化服务收入GMV约29亿元；近1.7亿人次通过天虹APP和小程序交互获取信息或消费。天虹整体数字化会员人数逾3900万，APP和小程序月活会员逾426万。 天虹APP大首页开展平台内容与体验的改版升级，上线智能推荐、秒杀、送礼等功能。会员运营实现人群分层+画像分析精准推荐，提高了用户响应和召回能力。 上半年，购百通过导购连接、社群运营、在线直播等多种方式经营私域流量，并实现高效转化；百货将专柜“极速达”配送范围扩大至六公里；购物中心在公/私域联合推出餐饮代金券、套餐优惠、外卖等组合促销与服务，餐饮线上销售额环比提升119%。 超市到家扛住疫情期间订单激增的压力，运营能力得到大幅度提升。优化线上商品SKU，对部分门店进行全仓或半仓改造，分区拣货订单自动合流，并完成低温商品拣货及打包、活虾配送、订货等作业流程优化；超市订单集合管理，已将第三方渠道（京东到家）拣货等订单集合处理功能与自营平台融合，拣货效率和数字化能力明显提高。上半年超市到家客单量同比提升67%，销售额同比增长29%，销售额占比超20%。 3.适应消费升级，持续调整门店内容，提升顾客体验 公司持续推进业态升级与门店内容优化，持续“一店一议”改善商品结构，更新迭代门店内容，提升门店体验价值。重点门店提档升级，全国平台供应链已引进并开业近百家市场领导品牌；社区百货门店向社区生活中心转型取得成效，上半年超一半社区店的利润实现增长。 真我表达为宗旨，让时尚在虚拟场景下突破空间限制，为顾客打造一场“多维度”超自然大秀，吸引了超15万人在线观看；超市首次举办66购物节，携手多家品牌联合造势、全渠道联动营销等，活动期间销售额同比增长超25%。 4.致力于打造品质更好、价格更优、速度更快的优质供应链 公司持续加强战略核心商品群的打造，以基地订单种植、全球产地寻源、品牌联合开发等多种方式实现供应链再突破，开发28款千万销售额目标的战略大单品，销售额同比增长73.8%；生鲜直采基地数量达100个，同比新增23个；重点打造地标生鲜商品，销售额同比增长60%；自有品牌销售额同比增长5.3%，供应链实现新品类突破；3R商品销售额同比增长60%。 公司成立战略商品与KA市场部，ToB业务在渠道拓展和业务场景上取得较好发展。 公司智能仓储和数字化供应链方面取得了新突破，首个自动化仓库大朗物流中心开仓，释放人力的同时，自动化仓库的存储能力以及作业效率提高2倍以上。 （三）公司经营性信息分析 1.整体经营情况 （1）利润分析 单位：元
以外的所有租赁确认使用权资产和租赁负债，并分别确认折旧和利息费用。为了便于投资者更直观了解公司经营业绩及 趋势，公司采用经调整的息税折旧摊销前利润EBITDA指标来呈现业绩表现。 ①本报告期公司为支持商户抗击疫情减免租金1.2亿元，影响净利润及经调整的EBITDA减少约0.86亿元； ②本报告期公司出售“天虹微喔”股权确认投资收益2.5亿元，影响净利润及经调整的EBITDA增加1.79亿元。 （2）偿债能力分析
2.门店经营情况 （1）报告期末门店的经营情况 截至报告期末，公司已进驻广东、江西、湖南、福建、江苏、浙江、北京、四川共计8省/市的33个城市，共经营购百101家（含加盟、管理输出7家）、超市121家（含独立超市35家），面积合计约455万平方米。 ①报告期末门店及业态分布情况 A.按业态划分
以下口径进行统计： （1）以上业态中的购百指公司购物中心和百货业态的统称，其中购物中心指购物中心店中除超市业态外的其他部分； 百货指综合百货店中的百货业态； （2）以上业态中的超市指购物中心店、综合百货店的自营及加盟超市、独立超市。下同。 2.以上“面积”是指门店经营的建筑面积，由于公司经营策略一直保持动态的调整，部分业态的面积在报告期内会 发生变动。下同。 B.按区域划分
②营业收入排名前十名的门店情况
（2）报告期内门店的变动情况 报告期内，公司新开1家 sp@ce 独立超市，续约1个购百项目；关闭了1家购百、9家超市；解约4个未开业购百项目、7个未开业独立超市项目。 ①报告期内新增门店情况 A.独立超市
A.购百
③报告期内关店及项目解约情况 因经营未达预期等情况，公司关闭了深圳松瑞天虹、sp@ce东莞万江店、sp@ce惠州瑶芳店、漳州天虹超市、sp@ce惠州博罗园洲店、sp@ce惠州宝晟店、sp@ce福永方元城店、sp@ce民治优城店、sp@ce佛山南海店。 经双方协商一致，未开业的湖南耒阳项目、湖南醴陵项目、福建龙岩项目、南昌永通项目、南昌九龙都会超市项目、宜春上高中心超市项目、龙岗远洋新干线超市项目、东莞大朗碧桂园超市项目、南昌万里漫和城超市项目、南昌经开太平洋超市项目、南昌都市方舟超市项目解约。 （3）门店店效信息 ①门店整体情况 A.分业态整体情况 单位：万元
B. 新开门店情况
②可比店情况 A.分业态可比店情况
Ⅰ.购百 单位：万元
Ⅱ.超市
C.分区域可比店同比情况
1.业务数字化 （1）数字化能力提升 天虹线上平台完成模块梳理，提升顾客体验；上线智能推荐、秒杀、送礼等重要功能，流量大幅提升。 购百实现小程序收银功能，提升门店收银效率，为线上平台引入流量，同时增加门店会员拉新和顾客连接。结合商户的需求大力推动快速积分授权，提升顾客的会员权益感知和会员的运营效率。 天虹流程数字化程度持续提升，为智能化运营夯实基础。 （2）网络化协同 公司积极探索、挖掘增长机会，全国商品全国卖实现爆发式增长，全员分销销售额同比增长211%；通过会员人群分层及画像分析，实现全量会员精准触达，助力超百打造千万级爆款单品，提升会员消费转化。 强化社群研究，针对宠物、母婴标签属性群进行精准运营，深耕细分市场，沉淀公司级标签群运营指引，提升门店社群运营能力。 （3）为合作伙伴赋能 通过代金券、套餐、外卖组合拳出击，探索公私域玩法，餐饮线上销售额环比提升119%。外部通过抖音、支付宝等外部平台获客，二季度通过公域平台引流销售额环比增长127%。 2.灵智数科业务发展 灵智数科在聚焦打造智能化客户资产管理系统、智能化用工平台（“小活儿”）两大核心产品的基础上，开发上线了灵智·小任务，助力商家减轻运营成本，提升转化效率。同时，加大渠道商体系搭建，并形成初步转化。目前灵智数科的产品服务于商超、购百、餐饮、专门店、品牌门店等多种零售业态的企业，助力其实现高效转型升级。 灵智数科凭借在技术创新、科技研发与成果转化等方面的突出表现，成为深圳市“专精特新”企业。 （五）仓储及物流情况 截至报告期末，天虹物流中心的业务覆盖广东、福建、江西、湖南、江苏 5省 29市，满足所有超市线下销售及天虹线上销售的仓储及配送业务；共有 9个自营配送中心，仓储面积约 15.3万平方米，其中 4个常温仓 14万平方米、5个低温仓 1.3万平方米，自有物业 11.7万平方米；运输配送均为外租运力；物流支出费用 7718万元。 2022年 3月，天虹首个自动化仓库正式全面投入运营，自动化仓库建筑面积 7.1万平方米，日均吞吐量达 20万件，自动化分拣线达 10000件/小时。仓库采用 AS/RS 自动化立库、穿层箱式输送线、DPS电子标签拣选、高速分拣机及自动贴标机等先进技术，自动化设备均采用国际国内知名一线品牌，标志着天虹在智能仓储和数字化供应链方面取得了新突破。 四、主营业务分析 1.概述 是否与报告期内公司从事的主要业务披露相同 ? 是 ?否 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容 2.主要财务数据同比变动情况 单位：元
? 适用 ?不适用 具体内容详见第三节之“五、非主营业务分析”。 3.收入与成本 （1）营业收入构成 单位： 元
1.生鲜熟类、包装食品类、日用品类主要是超市经营的商品，其中生鲜熟类主要包含水果、蔬菜、肉禽蛋、水产、干货 杂粮、熟食、烘焙、主食、冷冻冷藏食品、粮食及粮食制品等，包装食品类主要包括副食品、食用油、饮料酒水、饼干 糕点等，日用品类主要包含洗护用品、清洁用品、厨房用品等； 2.百货零售类、餐饮配套类主要是百货及购物中心经营的商品，其中百货零售类主要包含服装、化妆品、黄金珠宝、皮 鞋皮具、婴幼用品、床上用品、家居用品、电器等，餐饮配套类主要包含餐饮、娱教服务等； 3.华南区为广东省；东南区为福建省；华中区为江西省、湖南省；华东区为江苏省、浙江省。下同。 （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 ? 适用 □不适用 单位： 元
 |