[中报]泰豪科技(600590):泰豪科技股份有限公司2022年半年度报告
原标题:泰豪科技:泰豪科技股份有限公司2022年半年度报告 泰豪科技股份有限公司 2022年半年度报告 重要提示 一、 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人李自强、主管会计工作负责人朱宇华及会计机构负责人（会计主管人员）徐饶梁声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 □适用 √不适用 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司面临的具体风险详见本报告已在本报告“第三节 管理层讨论与分析”可能面对的风险。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义..................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ..................................................................................... 5 第三节 管理层讨论与分析................................................................................................ 8 第四节 公司治理............................................................................................................ 20 第五节 环境与社会责任 ................................................................................................. 21 第六节 重要事项............................................................................................................ 22 第七节 股份变动及股东情况 .......................................................................................... 36 第八节 优先股相关情况 ................................................................................................. 40 第九节 债券相关情况..................................................................................................... 41 第十节 财务报告............................................................................................................ 45
第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息
二、 联系人和联系方式
三、 基本情况变更简介
四、 信息披露及备置地点变更情况简介
五、 公司股票简况
六、 其他有关资料 □适用 √不适用 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币
(二) 主要财务指标
公司主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 说明1：归属于上市公司股东的净利润同比下降41.22%，导致每股收益同比下降40.82%，主要系上年同期完成泰豪软件等业务剥离，确认资产处置等非经常性损益3.36亿元，以及本期受新冠疫情影响，公司生产经营受到一定影响，同时本期受智能配电业务剥离后对原有存续业务的清理影响。 说明2：归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润同比下降60.88%，导致扣除非经常性损益后每股收益同比下降60.59%，主要系本期受智能配电业务剥离后对原有存续业务的清理影响。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币
将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用 √不适用 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 （一）主要业务及经营模式 公司主营业务涵盖军工装备产业及其相关技术应用于民品的应急装备产业。其中军工装备产业围绕武器装备信息化方向开展业务，主要产品包括车载通信指挥系统、舰载作战辅助系统、军用导航装备及各类军用电源装备等；应急装备产业在军用电源相关技术基础上，在民用市场围绕应急保障方向开展业务，主要产品有各类型智能应急电源及其相关产品。 根据客户需求特性，公司产品以非标类定制化生产模式为主，并根据产业特点采取不同的销售模式。其中，军工装备产业以直销为主，通过充分调研客户需求，利用型号预研、样机、定型再批量生产的模式以销定产；应急装备产业以分销模式为主，通过经销商网络的方式面向国内外市场销售产品。 （二）行业情况说明 1.军工装备 2022年，我国中央一般公共预算支出安排中，国防预算支出为14,504.5亿元，较上年增加7.1%，依然保持较高的增速。同时，《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》中明确提出：加快国防和军队现代化，实现富国和强军相统一；加快机械化、信息化、智能化融合发展，全面加强练兵备战；加速战略性前沿性颠覆性技术发展，加速武器装备升级换代和智能化武器装备发展；确保2027年实现建军百年的奋斗目标。此外，随着国际安全形势的愈发紧张及周边环境不确定性的增加，我国有望持续增加在军工装备等领域的投入。 公司军工装备主要产品车载通信指挥系统、舰载作战辅助系统、军用导航装备及军用电源装备等均处于军方市场行业前列，同时受益于行业整体向好，公司军工装备产业有望保持较高速增长。 2.应急装备 应急装备产业主要围绕各类应急保障、防灾、抢险救援等提供各类型相关产品，智能应急电源主要用于为各类重要用户在不同场合下提供应急及备用供电，属于重要的应急装备。智能应急电源下游市场应用广泛，除作为各类应急、抢险、救援中的重要装备外，还是石油化工、交通运输、电力、通信、建筑、金融等诸多行业关键设备的重要保安电源。同时，随着数字经济的不断发展，数据中心等信息化领域对电力安全保障的要求快速提高，国家十四五规划纲要中亦将布局重要用户应急保安电源、提升应急处置能力列入经济安全保障工程，我国应急装备市场有望保持稳定增长。此外，从国际市场看，非洲地区、中东国家、东南亚与南美地区等电力供应尚不完善，属于新兴市场，对于各类保电装备有较大需求。 目前国内应急电源市场规模约300亿元，市场格局相对稳定，本公司是行业重要参与者，在中高端市场占据国内品牌领先地位。随着数字经济快速发展，以数据中心为代表的信息领域对高端应急电源的需求快速提升，公司智能应急电源产品亦将受益于“新基建”得到持续增长。 二、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1.技术创新能力 公司秉持技术创新与市场融合的发展思路，紧跟用户需求、坚持自主技术创新，先后入选了国家级创新型企业、全国模范院士科研工作站等。公司目前拥有有效授权专利和著作权 2000余公司近年来不断加大研发投入，在现有产品基础上，逐步攻克、掌握隐身伪装技术、新能源多源集成控制技术、用于分布式供能的醇类重整制氢技术、北斗导航抗干扰技术、无人车辆智能控制技术等前沿技术，为新产品、新应用奠定了坚实的基础。 2. 市场开拓及布局能力 公司基于产业发展及客户需要，持续拓展产品应用领域与各类重点客户。在军工装备领域，公司紧跟我军装备发展需要，一方面在装备预研、演示验证、型研、改换装等各阶段深度参与，全面满足客户各阶段不同需求，保障公司持续不断获取军方研制与订购任务；另一方面，公司持续跟踪、解决不同军兵种需求，使公司客户覆盖陆军、海军、空军、火箭军等各个军兵种及大中型军工装备企业，保障了公司业务持续稳定发展。在应急装备领域，公司通过不断完善分销体系，建立了覆盖各行业、各地区的产品供应与服务能力，并在此基础上重点突破各大通信运营商、大型互联网及科技企业，使得公司在行业发展中处于优势地位。 3.行业资源整合及技术转化能力 公司自成立以来，先后收购了江西三波电机总厂、衡阳市四机总厂、天津七六四通信导航技术有限公司等国有军工企业及上海红生系统工程有限公司等民营企业，并投资了江西国科军工集团股份有限公司、深圳市中航比特通讯技术股份有限公司等优秀企业，拥有丰富的企业混改、重组、管理融合、资源整合的经验和能力。同时，公司在自主创新的基础上，积极推进产学研一体化模式，设有院士工作站、企业博士后科研工作站，并与清华大学、华中科技大学、上海交通大学等多所高校院所开展产学研合作，利用行业优势资源持续推动公司技术与产品创新。通过不断整合，一方面丰富了公司的产业布局，另一方面不断延伸的产业链亦提升了军工业务的核心竞争力。随着国企混改、民参军的持续推进，公司将继续发挥自身优势，不断壮大军工装备产业。 此外，公司积极将军工领域的优秀技术向民用市场转化，其中公司通过军用电源相关核心技术孵化发展出了民用智能应急电源产品，目前相关产品已覆盖80多个国家和地区，在民用应急电源的中高端市场占据领先地位；公司基于军用机场导航相关技术积极探索民航市场，目前已有多型产品获得民航许可，是国内为数不多的具备民航导航产品许可证的公司，相关产品已在多个民用机场进行应用，随着国产化替代的趋势及国内通航市场的发展，公司在民航市场占有率有望进一步提高。未来，公司将持续推动军工装备相关技术的民用化，不断将军工产品的优势技术应用于民品市场，提升公司军民融合产业规模。 4. 行之有效的人才培养及激励体系，保证了企业创新活力 公司紧密结合战略发展目标及员工需求，提出“以奋斗者为本、年轻人为主体”的人才队伍建设理念，建立了“绿色人才”、“未来领军人才”、“红色人才”三级人才队伍建设思路。对入司不满三年的应届毕业生设立“绿色人才”三年成才培养计划，挖掘有管理潜质的人员储备培养任用；在全球范围内选拔优秀硕士及以上毕业生加入“未来领军人才”计划培养，持续为公司发展储备高端人才；对入司十年及以上员工安排“红色人才”专项培训，夯实企业稳步发展之基础。此外，公司对中高层管理人员提供知名院校的 MBA 和 EMBA 课程学习，对“未来领军人才”安排高级管理人员培训，不断提升骨干队伍素质。同时，公司高度重视员工绩效管理，持续完善股权激励机制，推进在各层级子公司层面建立长效激励体系及项目孵化体系，进而激发核心员工积极性，促进公司长期、持续和健康发展。 三、经营情况的讨论与分析 2022年上半年，受国内新冠疫情冲击影响，宏观经济发展遇到的挑战愈发增大，同时公司位于上海、北京等地的分子公司的正常生产经营亦受到一定影响，但公司坚持聚焦军工装备产业发展的战略，持续推进产业结构调整。报告期内，已完成智能配电业务的剥离，并持续主动收缩其他非军工装备相关的业务，上半年智能配电及其他业务营业收入同比下降58.05%，受此影响公司2022年上半年营业收入同比下降14.69%。同时，由于智能配电业务的剥离，公司资产负债率得到一定改善，资产负债率较年初下降4.43个百分点，有效降低经营风险。此外，鉴于上年同期完成泰豪软件等业务剥离，确认资产处置等非经常性损益3.36亿元，导致报告期归母净利润同比下降41.22%。 报告期内，公司按照年度经营计划，持续加大军工装备产业资源投入并有序推进相关重点工作。在新产品研发方面，公司在持续加大新产品开发的基础上，进一步加快了无人装备研制、迭功率段非线性主动功率跟随系统、非通视环境下远程驾驶、多动力源协调驱动等方面进行针对性提升。在新产品、新市场开拓方面，公司军用新能源产品成功中标军方新能源野战电源装备等多个项目，并在十四五新型特种方舱比测中成功入围。此外，公司军用特种新材料产线完成一期建设并投产，产品将主要应用于武器装备及航空航天领域。 2022年下半年，公司将按照既定经营计划加快相关工作进度。在优化产业及资产结构方面，重点推动军工装备产业引入战略投资人，保障公司后续无人化装备发展持续投入，并进一步改善公司资产负债结构；同时，继续加大军工装备产业资源投入，在新产品研发上，重点推动无人装备、新一代通信指挥系统等产品的研制、定型，在市场拓展方面，重点保障新型通信车、新型空管装备、军用新能源等新型号项目投标、比测工作，保障公司持续发展；此外，将加快军用特种新材料产线二期建设，助力军用新材料业务快速发展。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项 □适用 √不适用 四、报告期内主要经营情况 (一) 主营业务分析 1 财务报表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币
营业收入变动原因说明：主要受智能配电业务剥离，以及新冠疫情导致产品交付进度滞后影响； 营业成本变动原因说明：同营业收入； 销售费用变动原因说明：主要系应急装备海外业务拓展费用增加所致； 管理费用变动原因说明：资产折旧、摊销增加所致； 财务费用变动原因说明：公司有息负债增加所致； 研发费用变动原因说明：公司加大了军工装备产业无人化、智能化、信息化相关产品的研发投入所致； 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系收回永泰数能代为偿还江西泰豪电力往来款，以及支付供应商到期货款减少所致； 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上期收到泰豪软件股权转让款所致； 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系银行借款增加所致。 2 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产及负债状况 单位：元
2. 境外资产情况 √适用 □不适用 其他说明 无 (1) 资产规模 其中：境外资产32,344,854.43（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为0.25%。 (2) 境外资产占比较高的相关说明 □适用 √不适用 3. 截至报告期末主要资产受限情况 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
4. 其他说明 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
(四) 投资状况分析 1. 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 单位：万元 币种：人民币
(1) 重大的股权投资 □适用 √不适用 (2) 重大的非股权投资 √适用 □不适用 单位：万元 币种：人民币
(3) 以公允价值计量的金融资产 □适用 √不适用 (五) 重大资产和股权出售 √适用 □不适用 1.为加快推进公司“调整产业结构，聚焦军工产业”的战略实施，更好地集中资源发展军工装备产业,根据公司第八届董事会第六次会议决议，同意深圳永泰数能科技有限公司以承债式收购方式向公司购买持有的江西泰豪智能电力科技有限公司100%股权并承担江西泰豪电力对公司的偿债义务,交易价格总计3.15亿元，其中股权转让价格2.00亿元，并由永泰数能代为偿还江西泰豪电力尚未偿还公司的1.15亿元借款。详见公司披露的《泰豪科技股份有限公司关于转让江西泰豪智能电力科技有限公司100%股权暨剥离智能配电业务的公告》（公告编号：临 2022-005）。报告期内，公司已累计收回永泰数能代偿款11,500万元，收回股权转让款1,000万元。 2.为尽快回收投资，以更好地聚焦公司主业发展，根据公司第八届董事会第六次会议决议，同意公司转让持有的参股公司江西国科军工集团股份有限公司700.00万股股份（即持有的江西国科 6.36%股权），转让价格合计12,700.00万元。本次交易完成后，公司仍持有江西国科 1300.00万股股份（持股比例 11.82%）。详见公司披露的《泰豪科技股份有限公司关于转让参股公司江西国科军工集团股份有限公司6.36%股权的公告》（公告编号：临 2022-006）。报告期内，公司已收回6,350万元，截至本报告披露日，公司已收回全部股权转让款12,700.00万元。 (六) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 1. 主要子公司情况 单位：元 币种：人民币
2. 单个控股子公司的净利润或单个参股公司的投资收益对公司净利润的影响达到10%以上明细: 单位：元 币种：人民币
(七) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 五、其他披露事项 (一) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、宏观政策风险 （1）疫情反复使得市场开拓和产品按时交付存在不确定性 由于疫情反复，常态化防控政策实施，公司客户主要为部门机关、科研院所等，对于防疫要求更加严格，导致公司业务人员无法出差且正常拜访客户，对于市场维护和开拓存在一定影响。 上半年，公司生产经营单位和客户所在地南昌、上海、北京、天津疫情频发，客户无法按时验收，对于收入按计划确认存在滞后。 应对措施：疫情期间，公司业务人员与客户需求方通过线上交流的方式，沟通需求并推进工作开展。公司还成立了疫情工作领导小组，做好防疫要求的同时，保证经营生产的持续性。目前，公司各单位生产经营正常，通过加班等方式，力求将前期因为疫情影响对业务的损失将至最低。 （2）军品税收政策调整，军品利润存在波动风险 军品免征增值税相关政策已发生变化，待实施细则公布后，军品采购可能迎来“含税”时代。由于军品订购采取审价机制，多数定型产品定价目前均为不含增值税状态，在税收政策调整后可能面临影响企业利润的风险。 应对措施：公司将积极做好税收政策的研究并尽快与客户及相关管理部门落实具体政策实施方案，采取有效应对方案降低影响。同时，加大研发投入，加快产品迭代，提升产品竞争力，扩大型号产品品类。 2、市场竞争风险 （1）现有产品技术无法满足客户需求的风险 面对不断改变的作战形态，军用信息化装备及军用能源领域技术迭代迅速，客户对相关配套装备的要求也在不断变化，若在相关领域不能及时创新突破，公司现有产品技术可能存在无法满足需求的风险。 应对措施：公司将不断加大研发投入，着手新一代产品的研发及新市场的拓展，关注新型产品的替代趋势，如新一代通信指挥系统、军用氢能装备等，紧跟行业发展趋势，力争满足客户新需求。 （2）新竞争对手出现的风险 一方面，随着众多鼓励军民融合政策的出台，越来越多民营企业进入军工领域，从事相关产品配套工作。另一方面，各大军工集团、科研院所及其下属企业，业务范围不断向上下游延伸，产业链覆盖更为全面，进一步挤压了民营军民融合企业的生存空间。 应对措施：公司将发挥在军用电源装备、车载通信指挥系统及舰载作战辅助系统等产品上的先发优势，紧跟终端客户需求，维持占有率领先的市场地位。同时采取与院所合作的商业模式，积极拓展军贸、军援市场，做大市场规模。 3、管理整合的风险 基于公司未来发展战略，公司将加大对外合作的力度，通过并购成熟企业及引入团队的方式完善并拓宽公司产品体系。引入的团队或企业在公司文化、管理制度、流程上存在较大差异，未来能否与公司有效融合，保持团队稳定存在一定风险。 应对措施：对于不同团队，公司将加强资源整合，通过信息化管理手段提升运营水平和管理效率；通过加强对团队的培训和企业文化体系建设，增强员工对公司文化的认同感，快速融入公司。同时，对于不同发展阶段的企业，公司在保持核心企业文化基础上根据具体情况调整运营管理流程和规则，设置不同的绩效考核方式，最终实现协同效应。 (二) 其他披露事项 □适用 √不适用 第四节 公司治理 一、股东大会情况简介
表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □适用 √不适用 股东大会情况说明 □适用 √不适用 二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况 □适用 √不适用 公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明 □适用 √不适用 三、利润分配或资本公积金转增预案 半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响 (一) 相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的 □适用 √不适用 (二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况 股权激励情况 □适用 √不适用 其他说明 □适用 √不适用 员工持股计划情况 □适用 √不适用 □适用 √不适用 第五节 环境与社会责任 一、环境信息情况 (一) 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明 □适用 √不适用 (二) 重点排污单位之外的公司环保情况说明 □适用 √不适用 (三) 报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明 □适用 √不适用 (四) 有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息 □适用 √不适用 (五) 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果 □适用 √不适用 二、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况 □适用 √不适用 第六节 重要事项 一、承诺事项履行情况 (一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 √适用 □不适用
二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 □适用 √不适用 三、违规担保情况 □适用 √不适用 四、半年报审计情况 □适用 √不适用 五、上年年度报告非标准审计意见涉及事项的变化及处理情况 □适用 √不适用 六、破产重整相关事项 □适用 √不适用 七、重大诉讼、仲裁事项 □本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项 八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚及整改情况 □适用 √不适用 九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明 □适用 √不适用 十、重大关联交易 (一) 与日常经营相关的关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 （未完）  |