泓博医药:上海泓博智源医药股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股意向书
原标题:泓博医药:上海泓博智源医药股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股意向书 创业板投资者风险提示：本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较 高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定 性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临 较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风 险因素，审慎作出投资决定。上海泓博智源医药股份有限公司 PharmaResources（Shanghai）Co., Ltd. 首次公开发行股票并在创业板上市 招股意向书 保荐机构（主承销商） 声明及承诺 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主做出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股意向书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股意向书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股意向书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股意向书及其它信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 本次发行概况
请投资者特别关注以下重大事项，并认真阅读本招股意向书正文内容。 一、本次发行安排 公司本次发行前总股本 5,762.3333万股，本次公开发行股票数量为 1,925万股，不涉及老股东公开发售股份，公开发行股份数量占发行后总股本的比例约为25.04%。 本次公开发行新股不会导致公司实际控制人发生变更，不会导致公司股权结构发生重大变化，对公司治理结构及生产经营不存在重大影响。 二、相关承诺事项 本公司及相关责任主体按照中国证监会及深圳证券交易所等监管机构的要求，出具了关于在特定情况和条件下的有关承诺，包括本次发行前股东所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定期限以及股东持股及减持意向等承诺，稳定股价的措施和承诺，股份回购和股份买回的措施和承诺，对欺诈发行上市的股份买回承诺，填补被摊薄即期回报的措施及承诺，利润分配政策的承诺，依法承担赔偿或赔偿责任的承诺，及其他承诺事项，该等承诺事项内容详见本招股意向书“第十节 投资者保护”之“五、与本次发行上市相关的重要承诺及履行情况”。 三、公司特别提示投资者应注意的风险因素 本公司特别提醒投资者应充分了解创业板市场的投资风险和以下公司风险，并认真阅读本招股意向书“第四节 风险因素”的全部内容，审慎作出投资决定。 （一）市场竞争加剧以及市场集中度提升的风险 随着全球医药行业研发资金投入持续增长以及国内新药研发环境改善、药物审评加速，全球以及国内 CRO市场持续快速发展。 目前，全球 CRO行业已经形成一些龙头企业，在全球医药研发部分领域市场占有率较高，且这些企业大部分在中国已有布局。与此同时，国内如药明康德、康龙化成等综合性 CRO企业亦逐渐发展壮大并积极布局，国内 CRO行业的竞争有所加剧，从而使得公司在全球以及国内市场与跨国大型 CRO公司以及国内CRO公司展开医药研发业务的竞争。与国际 CRO企业及药明康德、康龙化成等国内 CRO龙头相比，公司无论从业务种类还是业务规模方面都相对较小，这对公司的市场开拓能力和研究服务水平提出了更高的要求。 由于新药研发成功率较低，出于谨慎考虑，药物研发企业倾向与大型 CRO企业进行合作，未来龙头企业的市场集中度有望进一步提升。如果公司不能有效保持自身的竞争优势，及时提高技术水平与服务能力，公司的竞争地位、市场份额和利润水平将会因市场竞争受到不利的影响。 此外，公司商业化生产业务主要品种为替格瑞洛中间体产品。虽然公司该产品国内市场份额较高，但是随着替格瑞洛化合物专利到期，国内外药企开始进行商业化生产而加大采购量，该产品市场竞争有所加剧。如果公司不能持续保持市场份额优势以及自身的技术和成本优势，商业化生产业务收入及利润水平将会因该产品市场竞争、价格下降而受到不利影响。 （二）人力成本上升及人才流失的风险 公司经过多年发展，已形成健全的人才培养体系，拥有一支专业素质高、行业经验丰富的员工队伍。公司积极为人才的培育与发展提供良好的环境，对人才具有较强的吸引力。报告期内，公司核心人员队伍稳定。但如果随着行业竞争程度的提高，人力成本进一步上升、公司薪酬水平失去竞争优势、核心技术人员的激励机制无法落实、或人力资源管控无法有效执行，将导致公司核心技术人员流失，从而对公司的持续盈利能力造成不利影响。 （三）公司综合毛利率下降的风险 报告期各期，公司主营业务综合毛利率分别为 40.08%、41.66%和 38.45%。 随着研发外包需求扩大，更多企业可能会进入 CRO领域并使竞争加剧，加之人力成本不断上升可能使公司业务毛利率存在下降的风险。此外，随着国内药品集中采购的推行，中标药品价格大幅下降，也会对公司原料药中间体产品价格造成压力，影响该部分业务毛利率水平。其中，受替格瑞洛片 2020年下半年进入药品集中采购的影响，短时间内，公司商业化生产业务主要品种替格瑞洛系列中间体产品国内外价格将出现较为明显的下降，如果公司产品成本不能相应下降，则商业化生产业务整体毛利率存在下降的风险。报告期内，公司各类业务毛利率存在下降趋势，公司已采取提升价格、优化工艺降低成本等多种方法应对毛利率下降，但该趋势未来仍有延续的可能，从而使公司整体毛利率下降，对经营业绩带来不利影响。 （四）环保及安全生产风险 公司子公司开原泓博主营业务为原料药中间体的生产，在生产过程中产生的废水、废气、固体废弃物等，若处理不当，对周边环境会造成一定的不利影响。 虽然公司已经采取了一系列措施防止环境污染和安全生产事故的发生，但公司仍存在由于不能达到环保要求或发生环保或安全生产事故而被有关部门处罚，公司已建、在建项目可能被责令关停，进而对公司生产经营造成不利影响的风险。同时，随着国家对环保的要求越来越严格及社会对环境保护意识的不断增强，政府可能会颁布新的法律法规，提高环保标准，增加排污治理成本，从而导致公司生产经营成本提高，在一定程度上削弱公司的竞争力，影响收益水平。 （五）新冠肺炎疫情导致公司经营业绩下滑的风险 报告期内，公司商业化生产业务海外客户主要处于印度和欧洲地区。自 2020年第三季度以来，上述地区受新冠肺炎疫情影响，使得公司部分客户订单数量不及预期。其中，印度地区由于新冠肺炎疫情较为严重，使得公司印度客户订单持续减少。报告期内，公司商业化生产业务报告期内主营业务收入占比分别为47.82%、40.88%和 26.59%，其中海外销售占该业务比例分别为 65.44%、64.22%和 36.02%，印度地区销售收入占该业务比例分别为 54.27%、53.03%和 24.55%，其中 2020年第四季度印度地区销售收入较 2019年同期下降 74.36%。2021年印度地区销售收入较 2020年亦有较大幅度下降，幅度达到 51.74%。公司正积极开发新产品并拓展产品销售地区。如果印度地区疫情不能得到有效控制，公司新产品开发及销售地区拓展不及预期，公司商业化生产海外销售收入及公司整体经营业绩将受到不利影响。 （六）开原泓博扩产环评批复存在不确定性及后续产能扩充受限的风险 2019年和 2020年，开原泓博替格瑞洛中间体、PLV、Bali-04、帕拉米韦中间体等部分产品由于工艺改进等因素，其产量超过环境影响报告书批复的产量，但全部产品产量并未超过环境影响报告书批复总产量。开原泓博于 2020年初即启动了产能扩充项目环评申请工作，并已获开原市人民政府市长办公会会议纪要原则同意。但是，受疫情影响和辽宁省化工行业环保新政实施，开原泓博产能扩充项目需等待属地政府完成化工园区规划认定后，方可推进。因此，开原泓博扩产环境影响评价申请尚未获得属地环保部门受理，后续办理进程仍存在不确定性。 为客观评估开原泓博已有生产项目部分产品产量调整对生态环境的影响，解决开原泓博部分产品产量超过环境影响报告书批复产量的问题，在继续推进扩产环评申请的同时，考虑到开原泓博上述超产能情形系利用其原有生产线实施，以产品结构调整、工艺改进等方式实现，不涉及新建产线的情况；项目生产过程中，开原泓博已同时配套建成了相关环境保护设施，排污指标未超标，不存在超标排放和造成环境污染事故等情况，根据当地环保部门的要求，开原泓博开展了建设项目环境影响后评价工作，并依法在当地环保部门完成了备案程序。 根据《中华人民共和国环境影响评价法》第二十七条，在项目建设、运行过程中产生不符合经审批的环境影响评价文件的情形的，建设单位应当组织环境影响的后评价，采取改进措施，并报原环境影响评价文件审批部门和建设项目审批部门备案；原环境影响评价文件审批部门也可以责成建设单位进行环境影响的后评价，采取改进措施。根据《建设项目环境影响后评价管理办法（试行）》（环境保护部部令第 37号）第二条的规定，本办法所称环境影响后评价，是指编制环境影响报告书的建设项目在通过环境保护设施竣工验收且稳定运行一定时期后，对其实际产生的环境影响以及污染防治、生态保护和风险防范措施的有效性进行跟踪监测和验证评价，并提出补救方案或者改进措施，提高环境影响评价有效性的方法与制度。并且，第十一条及第十二条规定，建设单位或者生产经营单位应当将环境影响后评价文件报原审批环境影响报告书的环境保护主管部门备案，并接受环境保护主管部门的监督检查。环境保护主管部门可以依据环境影响后评价文件，对建设项目环境保护提出改进要求，并将其作为后续建设项目环境影响评价管理的依据。 根据上述法规相关规定，开原泓博在不超过批复总产能的情况下，对产品间产量进行了调整，且已向当地环保主管部门履行了环境影响后评价备案。根据铁岭市生态环境局于 2021年 6月出具的《关于<泓博智源（开原）药业有限公司环境影响后评价报告>的备案情况说明》，开原泓博报送的《环境影响后评价报告》符合《中华人民共和国环境影响评价法》的相关要求，开原泓博在认真落实《环境影响后评价报告》提出的环境影响保护措施后，在污染物排放种类和污染物排放总量均不超过原有环评批复的前提条件下，按照《环境影响后评价报告》要求组织生产。在扩产环评手续办理完成前，开原泓博需严格按照现有环评批复要求和经铁岭市生态环境局备案的《环境影响后评价报告》组织生产。 综上，开原泓博已完成环境影响后评价备案，依据环境影响后评价报告载明的具体生产方案，可以满足开原泓博未来一段时间主要产品的生产需求。开原泓博现有生产经营符合环境保护相关法律法规要求，但是依据辽宁省环保政策要求，开原泓博后续产能扩充项目需满足化工园区规划等要求，其环评批复仍然存在不确定性，如后续扩产环评申请长期无法通过，开原泓博将无法进一步扩充后续产能，进而限制其进一步发展，对其未来生产经营规划产生不利影响。 关于开原泓博现有生产项目环境保护情况详见本招股意向书第六节之“一、（五）2、主要污染物及处理设施”。 四、财务报告审计基准日后主要财务信息和经营状况 （一）财务报告审计基准日后主要财务信息 1、2022年 1-6月财务数据审阅情况 公司财务报告审计截止日为 2021年 12月 31日。公司截至 2022年 6月 30日的合并及母公司资产负债表、2022年 1-6月及 2022年 1-6月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表以及相关财务报表附注未经审计，但已由立信所审阅，并出具了《审阅报告》（信会师报字[2022]第 ZA15738号）。 截至 2022年 6月 30日，公司资产总额为 54,480.24万元，负债总额为17,013.07万元，归属于母公司所有者权益为 37,467.16万元。2022年 1-6月，公司实现营业收入 20,586.72万元，同比增长 8.67%；归属于母公司股东的净利润为 2,052.14万元，同比下降 8.70%。公司 2022年 1-6月收入较上年同期提升，主要系公司药物研发技术服务业务收入有所增加。2022年 1-6月净利润较同期有所下降，主要由于 2022年二季度上海市为了控制疫情蔓延，采取较为严格的封控措施，公司上海总部计划外停工损失较高，达到 1,237.65万元，导致 2022年1-6月管理费用较同期增加较多所致。 2、2022年 1-9月业绩预计情况 公司预计 2022年 1-9月营业收入范围为 32,597.26-39,841.09万元，同比变动 8.75%至 32.91%；实现归属于母公司股东的净利润范围为 3,704.86-4,528.16万元，同比变动-10.21%至 9.75%；实现扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润范围为 3,570.47-4,363.91万元，同比变动-11.17%至 8.57%。公司 2022年 1-9月净利润预计较同期存在下滑的可能，主要原因包括： 首先，公司药物研发技术服务经营地位于上海，自 2022年 3月底开始，为应对新冠肺炎疫情的蔓延，上海采取了严格的疫情管控措施，员工大多居家隔离，造成公司 CRO服务的停工损失较高，导致 2022年二季度管理费用大幅增加。其次，公司 2021年末新实验室装修完成，2022年每年装修摊销为 500-600万元，实验室年租金及物业费为 700-800万元以及 2021年下半年陆续新增设备投资，新增折旧成本，综合因素使得公司固定成本较同期增加较多，但是受疫情封控影响收入未能同比例增加；另外，公司从 2021年下半年开始逐步增加多项技术平台研发投入，2022年 1-9月预计研发投入较去年也有较大金额的增加。 公司自 5月初正式启动了复工复产进程，至 2022年 5月下旬，公司已实现完全复工复产。上海疫情对公司药物研发技术服务的影响已基本消除。 （二）财务报告审计基准日后主要经营状况 财务报告审计截止日至本招股意向书签署日，公司经营模式、主要采购和销售模式以及公司执行的税收政策等均未发生重大变化。 公司药物研发技术服务经营地上海自 2022年 3月底开始,针对持续蔓延的新冠肺炎疫情，采取了一系列管控措施。浦东自 3月 28日、浦西自 4月 1日起对所有企事业单位、居民小区实施封控管理。鉴于上海市封控措施较为突然，公司在封控初期仅保留较少人员驻守园区，维持基本运营。从 4月下旬开始，随着浦东疫情逐步得到控制，浦东新区科技和经济委员会发布通知，明确了研发类企业复工复产指引。公司作为允许复工企业，根据指引部署了防疫相关的措施和设施，制定了《疫情防控和闭环管理方案》，并通过了园区的复工现场核查，自 5月初正式启动了复工复产进程，包括鼓励各业务主要负责人以及所有符合条件的员工陆续回到实验室正常开展研发工作。至 2022年 5月下旬，公司已实现完全复工复产。上海疫情对公司药物研发技术服务的影响已基本消除。 目 录 声明及承诺 ................................................................................................................... 1 本次发行概况 ............................................................................................................... 2 重大事项提示 ............................................................................................................... 3 一、本次发行安排 ................................................................................................. 3 二、相关承诺事项 ................................................................................................. 3 三、公司特别提示投资者应注意的风险因素 ..................................................... 3 四、财务报告审计基准日后主要财务信息和经营状况 ..................................... 7 目 录.......................................................................................................................... 10 第一节 释义 ............................................................................................................. 14 一、普通术语 ....................................................................................................... 14 二、专用术语 ....................................................................................................... 15 第二节 概览 ............................................................................................................. 19 一、公司基本情况 ............................................................................................... 19 二、本次发行概况 ............................................................................................... 19 第三节 本次发行概况 ............................................................................................. 24 一、本次发行的基本情况 ................................................................................... 24 二、本次发行的当事人及相关机构 ................................................................... 25 三、公司与中介机构的关系 ............................................................................... 27 四、本次发行有关重要日期 ............................................................................... 27 第四节 风险因素 ..................................................................................................... 30 一、创新风险 ....................................................................................................... 30 二、技术风险 ....................................................................................................... 30 三、经营风险 ....................................................................................................... 31 四、内控风险 ....................................................................................................... 33 五、财务风险 ....................................................................................................... 34 六、法律风险 ....................................................................................................... 36 七、发行失败风险 ............................................................................................... 37 八、募集资金投资项目风险 ............................................................................... 38 第五节 发行人基本情况 ......................................................................................... 39 一、公司的基本情况 ........................................................................................... 39 二、公司的设立及报告期内股东和股本变化情况 ........................................... 39 三、公司报告期内重大资产重组情况 ............................................................... 54 四、公司在全国中小企业股份转让系统挂牌情况 ........................................... 54 五、发行人的股权结构 ....................................................................................... 55 六、发行人子公司情况 ....................................................................................... 59 七、主要股东、实际控制人及发起人的基本情况 ........................................... 62 八、公司的股本情况 ........................................................................................... 71 九、董事、监事、高级管理人员及其他核心技术人员的简要情况 ............... 80 十、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签定的协议、作出的重要承诺以及其履行情况 ............................................................................... 90 十一、董事、监事、高级管理人员近两年的变动情况 ................................... 91 十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况 ... 93 十三、董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属持股情况 ... 93 十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况 ................... 94 十五、发行人员工情况 ..................................................................................... 100 第六节 业务和技术 ............................................................................................... 104 一、发行人主营业务、主要产品及设立以来的变化情况 ............................. 104 二、发行人所处行业基本情况及竞争状况 ..................................................... 142 三、发行人销售情况和主要客户 ..................................................................... 182 四、发行人采购情况和主要供应商 ................................................................. 203 五、公司主要资产情况 ..................................................................................... 219 六、公司取得的资质认证和许可情况 ............................................................. 228 七、发行人核心技术和研发情况 ..................................................................... 232 八、发行人境外生产经营情况 ......................................................................... 246 第七节 公司治理与独立性 ................................................................................... 247 一、公司股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况 ..................................................................................................... 247 二、特别表决权股份或类似安排情况 ............................................................. 252 三、协议控制情况 ............................................................................................. 252 四、公司管理层对内部控制的自我评估意见和注册会计师对发行人公司内部控制的鉴证意见 ................................................................................................. 252 五、公司报告期内违法违规情况 ..................................................................... 252 六、公司报告期内内部控制运行及整改情况 ................................................. 253 七、独立经营情况 ............................................................................................. 260 八、同业竞争情况 ............................................................................................. 261 九、关联方与关联关系 ..................................................................................... 264 十、关联交易 ..................................................................................................... 269 第八节 财务会计信息与管理层分析 ................................................................... 274 一、财务报表 ..................................................................................................... 274 二、财务报表审计意见及关键审计事项 ......................................................... 278 三、财务报表的编制基础、合并报表范围及变化情况 ................................. 280 四、主要会计政策和会计估计 ......................................................................... 280 五、主要税项 ..................................................................................................... 315 六、分部报告 ..................................................................................................... 317 七、公司非经常性损益情况 ............................................................................. 318 八、主要财务指标 ............................................................................................. 319 九、财务状况分析 ............................................................................................. 321 十、盈利能力分析 ............................................................................................. 367 十一、现金流量分析 ......................................................................................... 471 十二、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 ............................. 474 十三、股利分配情况 ......................................................................................... 477 十四、申报财务报表与原始财务报表差异情况 ............................................. 477 第九节 募集资金运用与未来发展规划 ............................................................... 480 一、本次募集资金运用概况 ............................................................................. 480 二、本次募集资金投资项目具体情况 ............................................................. 484 三、募集资金的专户存储安排 ......................................................................... 495 四、发行人董事会对募集资金投资项目可行性的分析意见 ......................... 495 五、募集资金运用对主要财务状况和经营成果的影响 ................................. 496 六、保荐机构、律师关于发行人募集资金投资项目的核查意见 ................. 497 七、未来发展规划 ............................................................................................. 498 第十节 投资者保护 ............................................................................................... 501 一、投资者权益保护的情况 ............................................................................. 501 二、发行后的股利分配政策、决策程序及发行前后股利分配政策的差异 . 503 三、滚存利润的分配方案 ................................................................................. 505 四、股东投票机制的建立情况说明 ................................................................. 506 五、与本次发行上市相关的重要承诺及履行情况 ......................................... 506 第十一节 其他重要事项 ....................................................................................... 529 一、重要合同 ..................................................................................................... 529 二、发行人对外担保情况 ................................................................................. 532 三、诉讼和仲裁事项 ......................................................................................... 532 四、其他 ............................................................................................................. 532 第十二节 有关声明 ............................................................................................... 534 一、公司全体董事、监事、高级管理人员声明 ............................................. 534 二、公司控股股东、实际控制人声明 ............................................................. 537 三、保荐机构（主承销商）声明 ..................................................................... 538 四、发行人律师声明 ......................................................................................... 541 五、会计师事务所声明 ..................................................................................... 542 六、资产评估机构声明 ..................................................................................... 543 七、承担验资业务的机构声明 ......................................................................... 545 八、承担验资复核的机构声明 ......................................................................... 547 第十三节 附件 ....................................................................................................... 548 一、附件 ............................................................................................................. 548 二、查阅时间 ..................................................................................................... 548 三、查阅地址 ..................................................................................................... 548 第一节 释义 在本招股意向书中，除非文义另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 一、普通术语
第二节 概览 本概览仅对招股意向书全文做扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股意向书全文。 一、公司基本情况 （一）发行人基本情况
（一）本次发行的基本情况
公司是一家新药研发以及商业化生产一站式综合服务商，致力于药物发现、制药工艺的研究开发以及原料药中间体的商业化生产。 公司新药研发服务涵盖临床前新药研究的全过程，主要包括药物发现和工艺研究与开发服务。其中，药物发现包括早期项目调研、靶点选择与验证、新药设计与发现及药物筛选等服务，帮助客户通过设计、筛选和优化苗头化合物及先导化合物，并进行结构改良及初步的安全性筛选，获得具备知识产权、成药性优异的候选化合物。工艺研究与开发包括工艺路线的设计筛选和验证、结构的鉴定和确证、盐型研究、晶型研究、质量研究、稳定性研究等，为全球医药企业提供新药工艺化学服务以及开发创新型合成工艺，帮助客户实现低成本、安全、绿色、可靠的从公斤级到吨级的中间体及原料药的商业化生产。 基于自身制药工艺技术优势，公司还从事新药关键中间体的定制化生产服务以及自行研发和生产化学结构复杂、合成难度高的特色原料药中间体。 借助在新药 CRO以及 CDMO业务多年的研发经验、优异的工艺研发能力及深厚的技术积累，公司得到了众多境内外医药企业的认可，包括 Agios Pharmaceuticals, Inc.、Alexion Pharmaceuticals, Inc.（已被 AstraZeneca收购，更名为 Alexion, AstraZeneca Rare Disease）、KSQ Therapeutics, Inc.、Jnana Therapeutics, Inc.、Nuvalent, Inc.、BeiGene, Ltd.、恒瑞医药等均为公司新药研发服务的客户。在商业化生产业务领域，公司定制化及自主产品生产的主要客户包括石药集团、东阳光药业、先声药业、扬子江药业、信立泰、Patheon、Dr. Reddy’s Laboratories Limited、Sun Pharmaceutical Industries Ltd.、KRKA, d. d., Novo mesto等国内外知名的医药企业。 随着研发经验的不断积累，公司已建立起完整的药物化学、工艺开发以及商业化生产核心技术体系，并实现了良好的商业回报。报告期内，公司营业收入分别为 24,519.97万元、28,298.96万元和 44,821.38万元，净利润分别为 4,725.47万元、4,869.14万元和 7,357.66万元。 （五）发行人选择的具体上市标准 公司为境内企业且不存在表决权差异安排，依据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等相关法律法规，选择具体上市标准如下： “（二）预计市值不低于 10亿元，最近一年净利润为正且营业收入不低于1亿元” 公司最近一次融资的投后估值为 183,703.19万元。公司最近一年扣非净利润为 7,022.86万元，营业收入为 44,821.38万元。 因此，公司符合所选上市标准的要求。 （六）公司治理特殊安排等重要事项 截至本招股意向书签署日，公司不存在表决权差异安排、协议控制架构等公司治理特殊安排事项。 （七）募集资金用途 经公司股东大会审议通过，本次发行后，公司募集资金（扣除发行费用后）将按照轻重缓急顺序投入以下项目： 单位：万元
第三节 本次发行概况 一、本次发行的基本情况
（一）保荐机构（主承销商） 名称：中信证券股份有限公司 法定代表人：张佑君 住所：广东省深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座 联系电话：010-6083 3312 传真：010-6083 3083 保荐代表人：王琦、李嵩 项目协办人：- 项目人员：彭博、杨嘉歆、元彬龙、邓建 （二）发行人律师 名称：北京市嘉源律师事务所 负责人：颜羽 住所：北京市西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 F408 联系电话：010-6641 3377 传真：010-6641 2855 经办律师：傅扬远、张璇 （三）发行人会计师、验资及验资复核机构 名称：立信会计师事务所（特殊普通合伙） 负责人：杨志国 住所：上海市南京东路 61号 4楼 联系电话：021- 63391166 经办会计师：朱海平、刘静、顾薇 （四）保荐人（主承销商）会计师 名称：大华会计师事务所（特殊普通合伙） 负责人：杨雄 住所：北京市海淀区西四环中路 16号院 7号楼 1101 联系电话：010-68278880 经办会计师：焦健、孙志东、李志 （五）资产评估机构 名称：上海申威资产评估有限公司 负责人：马丽华 住所：上海市虹口区东体育会路 860号 2号楼 202室 联系电话：021-3158 7710 传真：021-3127 3013 经办评估师：李志锋、杨一赟 （六）验资机构 名称：中兴华会计师事务所（特殊普通合伙） 负责人：李尊农 住所：北京市丰台区东管头 1号院 3号楼 2048-62 联系电话：010-51398653 经办会计师：张晓萌、叶寅 （七）股票登记机构 名称：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 住所：广东省深圳市福田区深南大道 2012号深圳证券交易所广场 22-28楼 联系电话：0755-2593 8000 传真：0755-2598 8122 （八）收款银行 名称：中信银行北京瑞城中心支行 住所：北京市朝阳区亮马桥路 48号中信证券大厦 1层 电话：010-6083 7019 三、公司与中介机构的关系 截至本招股意向书签署日，中信证券通过已经中国证券投资基金业协会备案的相关金融产品间接持有公司股份，间接持股比例较低，该等投资行为系相关金融产品管理人所作出的独立投资决策，并非中信证券主动针对公司进行投资。除上述情形外，公司与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。 四、本次发行有关重要日期
2022年 9月 7日，发行人召开第三届董事会第五次会议，审议通过了《关于同意部分高级管理人员、核心员工设立专项资管计划参与公司首次公开发行股票并在创业板上市战略配售的议案》，同意公司高级管理人员、核心员工参与公司首次发行人民币普通股股票并在创业板上市战略配售。前述集合资产管理计划获配的股票数量不超过首次公开发行股票数量的 10.00%，且承诺获得本次配售的股票限售期限为 12个月，限售期自本次公开发行的股票在深交所上市之日起开始计算。泓博医药员工资管计划的基本情况如下： 具体名称：中信证券泓博医药员工参与创业板战略配售集合资产管理计划（简称“泓博医药员工资管计划”） 设立时间：2022年 8月 31日 募集资金规模：10,013万元 管理人名称：中信证券股份有限公司 实际支配主体：中信证券，实际支配主体非发行人高级管理人员 泓博医药员工资管计划份额持有人的姓名、职务及份额持有比例如下：
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