众智科技(301361):首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书
原标题:众智科技:首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 本次发行概况
本公司特别提醒投资者注意，在作出投资决策前，务必仔细阅读本招股说明书正文的全部内容，并特别关注以下事项： 一、特别风险提示 投资者在评价本次发行股票时，除招股说明书提供的其他各项资料外，应特别认真阅读本招股说明书“第四节 风险因素”中的各项风险因素，并特别注意下列事项： （一）市场竞争风险 公司主要面临深海、科迈、丹控等具备一定规模和技术实力的国际知名企业竞争的压力，公司与之相比在业务规模、资金实力、抗风险能力、人才储备等方面仍存在一定差距。如果未来市场竞争环境加剧，而公司不能在科研创新、产品开发、资金规模、市场营销等方面持续提升竞争力，将面临市场竞争力下降的风险。 （二）核心技术产品持续增长乏力的风险 报告期内，公司核心技术产品控制器类产品的收入金额分别为 9,887.22万元、11,944.55万元、14,534.22万元和 6,323.50万元，占主营业务收入的比重分别为 71.30%、68.08%、71.86%和 69.94%，公司控制器类产品收入金额较高。 如果控制器市场需求疲软或公司的控制器类产品无法适应未来行业的技术发展，公司将面临核心技术产品持续增长乏力的风险，可能对公司的经营与发展产生不利影响。 （三）新冠疫情等突发性公共事件、中美贸易摩擦造成的不可抗力风险 2020年以来，全球爆发新型冠状病毒疫情，致使国内外各行各业均遭受了不同程度的影响。因疫情导致的延期复工、物流管制、限制人员流动等因素，使发行人的生产经营在短期内受到了一定程度的影响。此外，中美贸易摩擦一定程度上增加了我国经济的外部风险和下行压力，特别是对出口企业带来冲击，可能带来订单下降、成本增加等问题。由于公司存在出口业务，因此可能会受未来，若疫情在全球范围内继续蔓延且持续较长时间或在国内出现较大反弹，或中美贸易摩擦加剧，则可能对宏观经济及控制设备制造业造成一定冲击，进而对公司的生产经营带来不利影响。 （四）核心技术泄露的风险 公司目前掌握了一系列具有自主知识产权的核心技术，在公司主要产品的设计、生产等方面得到广泛应用，对公司产品迭代创新和提升市场竞争力至关重要。如果因工作疏忽、管理不善、外界恶意窃取等导致公司核心技术泄露、知识产权遭到第三方侵害等情形，将会对公司的生产经营和技术研发创新造成不利影响。 （五）毛利率下降的风险 报告期内公司主营业务毛利率均保持较高水平，分别为 53.99%、56.69%、56.75%和 52.44%。随着未来市场竞争的进一步加剧、募集资金投资项目实施后导致的固定成本增加，如果公司未能持续保持产品的技术与质量优势，不能有效控制成本，将可能面临毛利率下降的风险。 二、本次发行相关主体作出的重要承诺 本公司提示投资者认真阅读本公司、股东、董事、监事、高级管理人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺，具体承诺事项详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“七、重要承诺”。 三、本次发行完成前滚存利润的分配安排 本次发行完成前滚存利润的分配安排详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“三、本次发行完成前滚存利润的分配安排”。 四、财务报告审计基准日至招股说明书签署日之间的经营情况 公司最近一期财务报告的审计基准日为 2022年 6月 30日，财务报告审计截止日后至本招股说明书签署日，公司主要经营状况正常，生产经营模式未发生变化；公司管理层及核心技术人员均保持稳定，未出现对公司管理及研发能力产生重大不利影响的情形；公司所处行业的产业政策、税收政策以及其他可五、2022 年 1-9 月业绩预计情况 2022 年 1-9 月，公司预计实现营业收入 14,731.10万元至 16,134.06万元之间，较上年同期变动 5.00%至 15.00%；预计实现归属于母公司股东的净利润4,616.56万元至 5,346.54万元，较上年同期变动-7.95%至 6.61%。 上述 2022年 1-9月财务数据是发行人初步估算的结果，未经会计师审计或审阅，且不构成发行人的盈利预测或业绩承诺。 目 录 发行人声明 ................................................................................................................... 1 本次发行概况 ............................................................................................................... 2 重大事项提示 ............................................................................................................... 3 一、特别风险提示 ................................................................................................. 3 二、本次发行相关主体作出的重要承诺 ............................................................. 4 三、本次发行完成前滚存利润的分配安排 ......................................................... 4 四、财务报告审计基准日至招股说明书签署日之间的经营情况 ..................... 4 五、2022 年 1-9 月业绩预计情况 ........................................................................ 5 目 录.............................................................................................................................. 6 第一节 释义 ................................................................................................................ 11 第二节 概览 ................................................................................................................ 14 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况 ................................................... 14 二、本次发行概况 ............................................................................................... 14 三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标 ............................................... 15 四、发行人的主营业务经营情况 ....................................................................... 16 五、发行人创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况 ................................................................................................... 17 六、发行人选择的具体上市标准 ....................................................................... 21 七、发行人公司治理特殊安排等重要事项 ....................................................... 21 八、募集资金用途 ............................................................................................... 22 第三节 本次发行概况 ................................................................................................ 23 一、本次发行的基本情况 ................................................................................... 23 二、本次发行的有关当事人 ............................................................................... 24 三、发行人与中介机构及其相关人员的股权关系或其他权益关系 ............... 25 四、本次发行上市的重要日期 ........................................................................... 25 第四节 风险因素 ........................................................................................................ 27 一、创新风险 ....................................................................................................... 27 二、技术风险 ....................................................................................................... 27 四、内控风险 ....................................................................................................... 29 五、财务风险 ....................................................................................................... 30 六、临时建筑物风险 ........................................................................................... 31 七、发行风险 ....................................................................................................... 31 八、募集资金使用风险 ....................................................................................... 32 第五节 发行人基本情况 ............................................................................................ 33 一、发行人基本情况 ........................................................................................... 33 二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况 ............................... 33 三、报告期内的重大资产重组情况 ................................................................... 35 四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况 ................................................. 35 五、发行人股权结构及组织结构 ....................................................................... 37 六、发行人子公司、参股公司情况 ................................................................... 38 七、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况 ............ 41 八、发行人股本情况 ........................................................................................... 45 九、发行人董事、监事、高级管理人员与其他核心人员简介 ....................... 46 十、发行人已制定或实施的股权激励及相关安排 ........................................... 56 十一、发行人员工及社会保障情况 ................................................................... 58 第六节 业务和技术 .................................................................................................... 63 一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况 ............................................... 63 二、公司所处行业的基本情况及竞争状况 ....................................................... 82 三、发行人销售情况和主要客户 ..................................................................... 109 四、发行人原材料采购和主要供应商情况 ..................................................... 116 五、公司与业务相关的主要固定资产及无形资产等资源要素 ..................... 119 六、核心技术情况和研发情况 ......................................................................... 142 七、发行人境外经营情况 ................................................................................. 152 第七节 公司治理与独立性 ...................................................................................... 153 一、公司治理结构概述 ..................................................................................... 153 二、公司股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况 ................................................................................................. 153 三、特别表决权股份或类似安排情况 ............................................................. 157 四、协议控制架构情况 ..................................................................................... 157 五、公司内部控制制度的自我评估和鉴证意见 ............................................. 157 六、公司报告期内违法违规情况 ..................................................................... 161 七、公司报告期内资金占用及对外担保情况 ................................................. 161 八、公司独立运营情况 ..................................................................................... 162 九、同业竞争 ..................................................................................................... 164 十、关联方及关联关系 ..................................................................................... 165 十一、关联交易 ................................................................................................. 167 第八节 财务会计信息与管理层分析 ...................................................................... 174 一、财务报表情况 ............................................................................................. 174 二、审计意见、关键审计事项、财务信息相关的重大事项或重要性水平的判断标准 ............................................................................................................. 177 三、影响经营业绩的重要因素 ......................................................................... 179 四、财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况 ......................... 180 五、主要会计政策和会计估计 ......................................................................... 181 六、经注册会计师核验的非经常性损益明细表 ............................................. 199 七、税项 ............................................................................................................. 200 八、分部信息 ..................................................................................................... 201 九、主要财务指标 ............................................................................................. 201 十、经营成果分析 ............................................................................................. 203 十一、资产质量分析 ......................................................................................... 242 十二、偿债能力、流动性及持续经营能力分析 ............................................. 259 十三、报告期内重大投资、资本性支出、重大资产业务重组或股权收购合并事项 ................................................................................................................. 265 十四、期后事项、承诺及或有事项及其他重要事项 ..................................... 265 十五、盈利预测报告 ......................................................................................... 266 十六、财务报告审计基准日至招股说明书签署日之间的经营情况 ............. 266 第九节 募集资金运用与未来发展规划 .................................................................. 267 一、本次募集资金使用计划 ............................................................................. 267 二、募集资金使用制度及募集资金重点投向科技创新领域的安排 ............. 268 三、募集资金投资项目与公司现有业务体系之间的关系 ............................. 268 四、募集资金投资项目的具体情况 ................................................................. 268 五、公司未来发展规划 ..................................................................................... 279 第十节 投资者保护 .................................................................................................. 283 一、投资者关系的主要安排 ............................................................................. 283 二、本次发行上市后的股利分配政策和决策程序，以及本次发行前后股利分配政策的差异情况 ......................................................................................... 285 三、本次发行完成前滚存利润的分配安排 ..................................................... 292 四、建立健全股东投票制度 ............................................................................. 292 五、特别表决权股份、协议控制架构或类似特殊安排 ................................. 293 六、发行人尚未盈利或存在累计未弥补亏损时落实保护投资者合法权益的措施 ..................................................................................................................... 294 七、重要承诺 ..................................................................................................... 294 第十一节 其他重要事项 .......................................................................................... 314 一、重大合同 ..................................................................................................... 314 二、公司对外担保情况 ..................................................................................... 316 三、诉讼及仲裁事项 ......................................................................................... 316 四、发行人控股股东、实际控制人报告期内不存在重大违法行为 ............. 316 第十二节 声明 .......................................................................................................... 317 一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明 ..................................... 317 二、发行人控股股东、实际控制人声明 ......................................................... 318 三、保荐机构（主承销商）声明 ..................................................................... 319 四、保荐机构董事长声明 ................................................................................. 320 五、保荐机构总经理声明 ................................................................................. 321 六、发行人律师声明 ......................................................................................... 322 七、审计机构声明 ............................................................................................. 323 八、资产评估机构声明 ..................................................................................... 324 九、验资机构声明 ............................................................................................. 325 十、验资及验资复核机构声明 ......................................................................... 326 十一、资产评估复核机构声明 ......................................................................... 327 第十三节 附件 .......................................................................................................... 328 一、备查文件 ..................................................................................................... 328 二、备查地点、时间 ......................................................................................... 328 第一节 释义 在本招股说明书中，除非另有说明，下列词汇具有下述含义：
第二节 概览 本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况
（一）主营业务 公司主要从事内燃发电机组自动控制系统、低压配电自动控制系统等相关自动化产品的研发、生产、销售和服务。 公司主要产品有控制器类产品（发电机组控制器、双电源自动切换控制器、工程机械类用控制器、船用控制器、通机控制器等）、组件类产品（电气控制柜、蓄电池充电器、发动机加热器等）和其他类产品（云监控模块、传感器、通信模块、电力保护模块、输入输出扩展模块等）。 发电机组自动控制系统可用于柴油发电机组、汽油发电机组、燃气发电机组等内燃发电控制领域以及混合能源（风、光、油、气和储能电池等）电力应用控制等应用领域。发电机组自动控制系统提供了本地、远程、云端的操作方式，实现了发电机组启停、并联和功率自动分配的功能；亦可通过与配电自动控制系统的直接联动，满足各种场景的常用或应急供电需求，如国防、航天、电力、通信、船舶及海洋工程系统、基建、建筑、银行、矿山石油开采、IDC、5G基站、智能大厦等。 （二）主要经营模式 公司在盈利、采购、生产、销售、研发等方面，经过多年发展，形成了一套完整、健全的经营模式，与公司业务相匹配。 （三）市场竞争地位 公司自成立以来一直从事内燃发电机组自动控制系统、低压配电自动控制系统等相关自动化产品的研发、生产、销售和服务，是国内较早专业从事该领域的研发制造企业，也是国内较早推出模块化控制的企业。公司研发、生产的内燃发电机组控制器、双电源自动切换控制器等产品，以可靠的质量、丰富的功能、适中的价格得到广大客户的好评，部分产品已替代进口产品，在控制器市场的份额逐步扩大，已成为业内头部企业之一。 五、发行人创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创 新和新旧产业融合情况 （一）创新机制 1、坚持自主研发创新理念，保持高比例研发投入 公司将自主研发作为核心发展战略，产品研发涉及自动化控制、人机工程学、计算机软件、嵌入式软件、电力电子、机电一体化、通信、机械、模具、物联网等多个专业技术领域，综合性强，技术门槛高，掌握相关核心技术并应用于产品需要长期的技术积累及持续的研发投入。公司坚持对标国际先进技术，重视对研发项目的投入，以促进技术水平和产品性能的提升。 报告期内，公司研发投入总额分别为 909.61万元、1,030.25万元、1,288.31万元及 729.54万元，占各期营业收入的比重分别为 6.54%、5.86%、6.33%及7.96%。报告期内，研发总投入占累计营业收入的比重为 6.49%。 2、搭建专业的研发团队 发行人已搭建起一支在自动化控制领域经验丰富的专业研发队伍，研发人员的专业背景包含了自动化控制、电力电子、计算机软件、机电一体化、通信、机械、模具、物联网等。公司研发团队不断追赶前沿科学，探索跨学科、跨领域应用，提高研发创新力度和深度，加速技术转化，实现技术的快速迭代。在人才引进方面，公司重点引进高学历、科研经验丰富、具有专业特长等骨干人才。 3、始终以市场需求和客户思维为导向指导研发工作 公司自成立以来坚持以市场和客户需求为导向的技术研发，确保公司产品在技术和质量控制等方面可以适应市场需求。公司通过搜集客户对产品信息的反馈，同时对上下游需求动态、整体技术发展动向进行调研，从而保持对技术发展趋势的充分认知，促使公司主动创新。为保证公司研发成果最终能够转化为企业效益，各研发小组通过了解市场动向及客户需求，确定产品发展方向。 4、建立合理有效的员工激励机制和不断完善的知识产权体系 公司建立了有效的绩效考核与激励机制，鼓励员工充分发挥创新意识，对于员工在工作岗位上形成的创新成果给予奖励，如形成知识产权、促进成果转化、解决重大疑难技术问题等。同时，公司根据核心技术人员的绩效考核情况，针对其上年度的表现进行绩效奖励。2020年，公司对表现突出的研发人员实施了员工持股计划。 公司不断健全知识产权管理相关制度，规范研发项目的立项和审批进度，从而保证研发项目的前瞻性、可行性和与市场需求的一致性。 5、持续完善的团队建设机制 公司注重技术团队建设，不断完善技术人才的聘用、管理和培养制度。未来公司仍将引进更多的资深研发人员，以扩大研发团队规模、增进研发团队的实力、保持研发团队的活力。公司采用内、外部培训结合的方式，不断提升研发人员的技术水平、工作效率和管理水平。此外，公司鼓励研发人员积极参与国内外展会和技术研讨会等，与国内外优秀的技术团队开展交流学习，使技术人员始终把握行业前沿方向，促进公司人才梯队的培养和建设。 （二）技术储备及技术创新 公司制定了以实现技术优势为目的的前瞻性技术研发和满足市场需求为导向的需求型产品研发相结合的研发策略。研发部门不断跟踪和探索前沿技术的发展，为新一代产品提供技术积累。同时公司致力于攻克技术难点，以实现公司的技术储备，为公司挖掘新的利润增长点。 公司目前技术储备和未来创新方向主要集中在以下方面： 1、控制器相关技术方面 （1）底层核心技术的研发。例如快速同步检测技术、点火和喷油控制技术、发动机调速控制技术、励磁电流控制技术、提升并联控制的精度的分段 PID和模糊 PID技术、运行数据的压缩存储技术等。 （2）应用核心技术的研发。例如发动机后处理控制技术、中性线接地控制技术、多段母排和环形母排的并联控制技术、机组与水轮机和汽轮机并联技术、机组的健康管理和故障预判技术、负载压力稳定技术等。 （3）系统核心技术的研发。例如混合能源的复杂调度和各个能源单元工作模式统一管理技术、机组与其他周围系统的监控平台的融合技术、云平台与物联网融合技术等。 2、双电源切换控制技术方面 （1）底层核心技术的研发。例如交流进线掉电的高速检测技术、交流电压的快速采样技术、配电负载的过载和短路电流的快速检测技术、超低温显示技术、抗高海拔电路控制技术等。 （2）应用核心技术的研发。例如提高 ATS开关的切换寿命的控制技术、进线异常高速转换技术、多进线多母联集成控制技术、高压 ATS的控制技术、电网无功补偿的检测与控制技术、特种 ATS开关的控制技术、多种接口通信技术等。 （3）系统核心技术的研发。例如基于 ATS控制的机房智能化控制系统的技术，包含机房辅助的设备监测与控制、供电系统的设备监测与控制、负载端供电的调度控制等，利用物联网云监控、5G、AI等技术，组成更智能、更便捷、更安全的智能电网监测管理系统。 （三）发行人取得的科技成果与产业深度融合的具体情况 公司紧跟行业发展的步伐，在提升产品性能、控制产品成本、开发新产品、满足客户需求等方面持续进行研发投入。截至 2022年 6月 30日，公司拥有 367项专利（其中境内专利包含 27项发明专利、185项实用新型专利和 151项外观设计专利；境外专利包含 4项欧盟外观设计专利）和 52项计算机软件著作权。 公司参与起草了 2项国家标准和 1项行业标准。上述核心成果广泛地应用于公司产品，并形成公司具备独立自主研发、设计、生产高质量的控制器系列产品的核心竞争力。 1、公司业务与新技术、新产业等深度融合 近年来，由于终端客户对于上述产品的精度、功能、可靠性及稳定性方面的要求越来越高，因此高精准度、恶劣环境适应性、智能化、物联网化等逐渐成为行业发展趋势，对行业内企业的综合技术实力也提出了更高的要求。公司在内燃发电机组控制系统产品的研发，引入了人工智能、物联网、云计算数据分析等新技术，通过采集大数据分析计算，让客户使用更加简化、更加智能；通过物联网新技术的使用，公司产品紧密的贴合了市场对控制系统集成化、智能化等需求。在控制系统高准确度、高可靠性及稳定性方面，公司也陆续采用新的设计、新的技术、新型芯片、新的软件架构及软件算法、硬件模拟仿真技术等，不断完善产品技术，提升公司产品质量。 根据十四五国家清洁能源的战略规划，公司在内燃发电机组控制领域进行新业务扩展，以内燃发电控制为核心，与风电发电、光伏发电、储能电站、氢燃料电池等相结合，研发出新的混合能源控制系统；在新能源领域，公司不断扩大相关市场份额。 2、公司产品逐步实现进口替代 国内发电机组控制器行业发展初期，国外的产品在国内基本上处于垄断地位，价格居高不下，服务成本极高。公司设立之初，定位于先进产品设计，为国内行业提供高品质的产品及服务，和国外同行同场竞技。经过十几年的发展，众智的产品从无到有，从简单到复杂，从低端到高端，部分产品陆续实现进口替代，为国内用户节省了大量的成本，满足了行业对国产化的需求。在一些高端特殊应用领域，如数据中心、国防等，众智科技大胆创新，并和行业高端客户联手，共同开发了很多适合特殊需求的产品，解决了最终客户的进口化担忧和痛点。 以并联控制器为例：在 2011年以前，国内多台发电机组并机以及与市电并机控制系统市场，一直被深海、科迈、丹控等国外品牌垄断市场。多台机组并机技术，是内燃发电控制的核心技术，此技术被国外企业垄断，导致在国内一些重要的应急用电场合使用的都是国外品牌。公司在 2011年研制的发电机组并联控制器，具有完全的独立自主产权，在技术参数上高于国家标准，具备替代国外同类产品能力；公司并联控制器在机组调度、负荷分配、输入输出控制、抗谐波处理、低温启动等方面采用了自己独有的软件算法和硬件设计技术，并对这些关键核心技术，申请了国家专利；公司并联控制器产品在国内市场逐步替代国外进口产品，在报告期内销量稳步提升。 3、公司属于专精特新“小巨人”企业 根据《工业和信息化部办公厅关于开展第二批专精特新“小巨人”企业培育工作的通知》（工信厅企业函[2020]159号），经各省级中小企业主管部门初核和推荐、行业协会限定性条件论证、专家审核等流程，2020年 12月，众智科技入选工业和信息化部第二批专精特新“小巨人”企业。专精特新“小巨人”企业的主导产品应符合《工业“四基”发展目录》所列重点领域，从事细分产品市场属于制造业核心基础零部件、先进基础工艺和关键基础材料；或符合制造强国战略明确的十大重点产业领域，属于重点领域技术路线图中有关产品；或属于国家和省份重点鼓励发展的支柱和优势产业。 综上所述，公司的科研创新以实现产业化落地为目的，科技成果与产业融合度较高。公司针对行业技术发展趋势及用户需求进行研发，力求产品性能达到业内一流企业的水平。未来，公司将进一步根据行业发展趋势，围绕公司主业继续加大研发和生产投入，致力于为客户提供节能环保、质量可靠、智能及物联网化的控制器系列产品。 六、发行人选择的具体上市标准 公司结合自身情况，选择的上市标准为《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（2020年修订）第 2.1.2条规定的市值及财务指标中“（一）最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于人民币 5,000万元”。 根据信永中和会计师出具的标准无保留意见的《审计报告》 （XYZH/2022ZZAA30220），公司 2020年、2021年归属于母公司所有者的净利润（以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据）分别为 5,852.90万元、6,552.29万元，累计超过人民币 5,000万元。 七、发行人公司治理特殊安排等重要事项 截至本招股说明书签署日，公司不存在公司治理特殊安排等重要事项。 八、募集资金用途 根据公司于 2021年 4月 10日召开的 2020年年度股东大会决议，本公司拟公开发行新股不超过 2,908.40万股人民币普通股（A股），本次首次公开发行股票所募集的资金扣除发行费用后，按照轻重缓急投入以下项目： 单位：万元
第三节 本次发行概况 一、本次发行的基本情况
（一）发行人
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