[年报]中国平安(601318):中国平安2022年年度报告
原标题:中国平安:中国平安2022年年度报告 i 释义 86 公司治理报告 ii 重要提示 99 股本变动及股东情况 1 公司概览 102 董事、监事、高级管理人员和员工情况 2 业绩概览 124 董事会报告和重要事项 4 董事长致辞 138 监事会报告 8 财务摘要 财务报表 经营情况讨论及分析 140 审计报告 10 客户经营分析 146 合并资产负债表 16 以医疗健康打造价值增长新引擎 149 合并利润表 18 主要业务经营分析 151 合并股东权益变动表 18 业绩综述 153 合并现金流量表 22 寿险及健康险业务 155 公司资产负债表 30 财产保险业务 156 公司利润表 34 保险资金投资组合 157 公司股东权益变动表 38 银行业务 158 公司现金流量表 42 资产管理业务 159 财务报表附注 44 科技业务 323 附录：财务报表补充资料 48 内含价值分析 58 流动性及资本资源 其他信息 62 风险管理 72 可持续发展 325 平安大事记 82 未来发展展望 326 荣誉和奖项 84 执行新保险合同准则 327 公司信息 328 备查文件目录 有关前瞻性陈述之提示声明 “ ” 除历史事实陈述外，本报告中包括了某些 前瞻性陈述。所有本公司预计或期待未来可能发生的（包括但不限于）预测、目标、估计及经营计划都属于前瞻性陈 “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ” “ ”述。某些字词，例如 潜在、估计、预期、预计、目的、有意、计划、相信、将、可能、应该，以及这些字词的其他组合及类似措辞，均显示 相关文字为前瞻性陈述。 前瞻性陈述涉及一些通常或特别的已知和未知的风险与不明朗因素。读者务请注意这些因素，其大部分不受本公司控制，影响着公司的表现、运作及实际业绩。 本报告中，除非文义另有所指，下列词语具有下述含义： 平安、中国平安、公司、 指 中国平安保险（集团）股份有限公司 本公司、集团、本集团、 平安集团 平安寿险 指 中国平安人寿保险股份有限公司，是本公司的子公司 平安健康险 指 平安健康保险股份有限公司，是本公司的子公司 平安养老险 指 平安养老保险股份有限公司，是本公司的子公司 平安产险 指 中国平安财产保险股份有限公司，是本公司的子公司 平安银行 指 平安银行股份有限公司，是本公司的子公司 深发展 指 深圳发展银行股份有限公司，自2010年5月开始成为本公司的联营公司，于2011年7月成为本公司的子公司，并于2012年7月27日更名为 “平安银行股份有限公司”平安理财 指 平安理财有限责任公司，是平安银行的子公司 平安信托 指 平安信托有限责任公司，是本公司的子公司 平安证券 指 平安证券股份有限公司，是平安信托的子公司 平安融资租赁 指 平安国际融资租赁有限公司，是本公司的子公司 平安资产管理 指 平安资产管理有限责任公司，是本公司的子公司 平安海外控股 指 中国平安保险海外（控股）有限公司，是本公司的子公司平安金融科技 指 深圳平安金融科技咨询有限公司，是本公司的子公司平安科技 指 平安科技（深圳）有限公司，是平安金融科技的子公司平安金服 指 深圳平安综合金融服务有限公司，是平安金融科技的子公司陆金所控股 指 陆金所控股有限公司，是平安金融科技的联营公司 陆金所 指 上海陆金所信息科技股份有限公司，是陆金所控股的子公司壹钱包 指 平安壹钱包电子商务有限公司，是平安金融科技的子公司平安健康 指 平安健康医疗科技有限公司，是平安金融科技的联营公司金融壹账通 指 壹账通金融科技有限公司，是平安金融科技的联营公司汽车之家 指 Autohome Inc.，是本公司的子公司 新方正集团 指 新方正控股发展有限责任公司，是平安寿险的子公司卜蜂集团有限公司 指 Charoen Pokphand Group Company Limited，是卜蜂集团的旗舰公司元 指 除特别注明外，为人民币元 中国会计准则 指 中华人民共和国财政部颁布的《企业会计准则》及其他相关规例国际财务报告准则 指 国际会计准则理事会颁布的《国际财务报告准则》规模保费 指 公司签发保单所收取的全部保费，即进行重大风险测试前和保险混合合同分拆前的保费数据 香港交易所 指 香港交易及结算所有限公司 联交所 指 香港联合交易所有限公司 联交所上市规则 指 香港联合交易所有限公司证券上市规则 上交所 指 上海证券交易所 上交所上市规则 指 上海证券交易所股票上市规则 企业管治守则 指 联交所上市规则附录14所载的企业管治守则 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 本公司第十二届董事会第十三次会议于2023年3月15日审议通过了本公司《2022年年度报告》正文及摘要。会议应出席董事15 人，实到董事15人。 本公司年度财务报告已经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。 本公司不存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况。 本公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况。 本公司在2022年中期已分配股息每股人民币0.92元（含税），共计人民币16,659,030,635.40元（含税）。公司董事会建议，向本公 司股东派发公司2022年末期股息每股现金人民币1.50元（含税）。根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7号——回购 股份》等有关规定，截至本次末期股息派发A股股东股权登记日收市后，本公司回购专用证券账户上的本公司A股股份不参与 本次末期股息派发。本次末期股息派发的实际总额将以本次股息派发A股股东股权登记日有权参与总股数为准计算，若根据 截至2022年12月31日本公司的总股本18,280,241,410股扣除本公司回购专用证券账户上的本公司A股股份172,599,415股计算， 2022年末期股息派发总额为人民币27,161,462,992.50元（含税）。公司其余未分配利润结转至2023年度。上述利润分配建议尚须 公司2022年年度股东大会审议通过后实施。 本公司经营中面临的风险主要有保险风险、信用风险、市场风险、操作风险等。本公司已经采取各种措施，有效管理和控制各 类风险，详见 “风险管理”部分。 本公司董事长马明哲，首席财务官张智淳及财务部总经理李佩锋保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 国家战略出发，深化 “综合金融+医疗健康”服务体系，提供专业的 “金融顾问、家庭医生、养老管家”服务。平安深入推进全面数字化转型，运用科技助力金融业务提质增效，提升风控水平，持续兑现 “专业，让生活更简单”的品牌承诺，实现 “科技赋能金融、生态赋能金融、科技促进发展”。平安秉持以人民为中心、以客户需求为导向，坚守金融主业，服务实体经济，强化保险保障功能，持续深化“一个客户、多种产品、一站式服务”的综合金融模式，为近2.27亿个人客户和超6.93亿互联网用户提供多样化的产品及便捷的服务。同时，平安持续深化团体业务 “1+N”服务模式，满足不同客户的综合金融需求。 ????? ??????????????
总收入（人民币百万元） 归属于母公司股东的营运利润（人民币百万元）148,365 147,961 139,470 1,218,315 1,180,444 1,110,568 2020? 2021? 2022? 2020? 2021? 2022? (1) 基本每股营运收益（人民币元） 每股股息（人民币元） (2) 2.42 2.38 2.20 8.50 8.40 7.89 2020? 2021? 2022? 2020? 2021? 2022? 寿险及健康险业务内含价值（人民币百万元） 新业务价值（人民币百万元）876,490 874,786 824,574 49,575 37,898 28,820 2020?12?31? 2021?12?31? 2022?12?31? 2020? 2021? 2022? (1) 每股股息指每股现金股利，包括中期股息和末期股息。 (2) 其中1.50元为待2022年年度股东大会批准的末期股息。 集团利润保持稳健，现金分红水平 医疗健康生态圈战略持续落地。平持续提升。2022年，公司实现归属 安自有医生团队近4,000人，外部签于母公司股东的营运利润1,483.65 约医生超4.5万人；在平安近2.27亿亿元，同比增长0.3%；营运ROE达 的个人客户中有近64%的客户同时 17.9%。同时，平安注重股东回报， 使用了医疗健康生态圈提供的服务；向股东派发全年股息每股现金人民币 2022年，平安覆盖企业客户超5.5万2.42元，同比增长1.7%，持续提高 家。 现金分红。 核心技术能力持续深化。截至2022 综合金融模式深化，让客户 “省心、 年12月31日，公司科技专利申请省时、又省钱”。截至2022年12月31 数领先多数国际金融机构，累计达日，集团个人客户数近2.27亿；客 46,077项，较年初增加7,657项。 均合同数稳步增长至2.97个，较年 2022年，平安AI坐席驱动产品销售初增长2.1%。2022年，团体业务对 规模同比增长25%；AI坐席服务量在公渠道综合金融保费规模同比增长 客服总量中占比达82%。 15.2%。 全面推广新价值管理文化。2022 寿险坚持高质量发展，推动改革落地 年，平安再版发布《中国平安新价值“ 显效，已完成经营智能化在全国营业 管理文化》，并成立企业文化推广部的推广。2022年，代理人渠道队伍 委员会”，以全面推广新价值管理文“ ” 结构优化，新增人力中优+ 占比同 化为契机，开展覆盖全系统的文化比提升14.1个百分点；队伍产能提 建设 “八大工程”，保障文化工作实升，代理人人均新业务价值同比增长 践落地。 22.1%；业务品质改善，平安寿险13 个月继续率同比上升4.0个百分点； 支持实体经济发展，持续深化绿色寿险及健康险业务营运利润同比增长 金融工作。截至2022年12月31日，16.4%。 平安累计投入逾7.89万亿元支持实 体经济发展，护航 “一带一路”、粤 财产保险业务稳定增长，车险品质 港澳大湾区建设等国家战略规划；大幅优化。2022年，平安产险原保 平安绿色投融资规模2,823.63亿 险保费收入2,980.38亿元，同比 元，绿色银行类业务规模1,820.89 增长10.4%；车险业务综合成本率 亿元；2022年绿色保险原保险保费收95.8%，同比优化3.1个百分点。 入251.05亿元。 银行经营业绩稳健增长，资产质量 升级 “专业?价值”品牌标识，品牌保持平稳。2022年，平安银行实现 价值持续深化。平安致力为客户提“ 营业收入1,798.95亿元，同比增长 供最专业的金融顾问、家庭医生、6.2%；净利润455.16亿元，同比增 养老管家”服务，打造国家信赖、长25.3%。截至2022年12月31日， 国民首选、服务人民的百年品牌。 平安银行不良贷款率1.05%，较年 2022年公司名列《财富》世界500强初微升0.03个百分点；拨备覆盖率 第25位，全球金融企业排名第4位；290.28%，风险抵补能力保持较好水 《财富》中国500强第4位；《福布斯》平。 全球上市公司2000强排名第17位。 卅五载奋进，初心如磐。高质量发展，步履铿锵。2022年是 发展是解决一切问题的关键，唯高质量发展方能行稳致远。 党的二十大召开之年，也是中国实施 “十四五”规划、进入全 过去的一年，世界百年未有之大变局加速演进，世界之变、 面建设社会主义现代化国家、向第二个百年奋斗目标进军的 时代之变、历史之变的特征更加明显，社会发展仍面临新的 重要一年。心怀 “国之大者”，发展为国为民。作为中国领先 战略机遇和风险挑战。2022年，中国平安继续秉持以人民为 的民族金融企业之一，自1988年诞生于蛇口的第一天起，“以 中心、以客户需求为导向，完整、准确、全面贯彻新发展理 满足人们对美好生活的向往为使命，以助力中华民族伟大复 念，持续提升金融服务能力和覆盖广度，着力推动高质量发 兴为己任”就成为中国平安的最高追求、立业初心。 展。工、股东及社会价值最大化的发展，不断提升经营业绩、强 2022年2月27日11时6分，由平安产险首席承保的长征八号遥二运载火箭成功发化社会责任担当。面向未来，平安将延续过去三十五载的拼 射，“平安2号”星云物联网卫星位列其中。 搏进取、迎难而上，与时代同行、与社会共进，奋力实现 “综 合金融+医疗健康”双轮并行、科技驱动的战略愿景，为中华 民族实现伟大复兴的 “中国梦”贡献平安的力量。 怀着强烈的使命感和紧迫感，在全体平安同仁的共同努力 下，2022年中国平安审时度势、防范风险、稳健经营，集团 利润保持稳健，现金分红水平持续提升。2022年，公司实现 归属于母公司股东的营运利润1,483.65亿元，同比增长0.3%； 营运ROE达17.9%。同时，为了回报股东的长期信赖与支 持，平安持续提高现金分红。公司向股东派发全年股息每股 现金人民币2.42元，同比增长1.7%。 全国1,000多个重点工程提供超2.5万亿元风险保障，护航 “一 老管家，让广大客户 “省心、省时、又省钱”。我们的金融顾 ” 问，努力把复杂的综合金融服务简单化、通俗化、便捷化， 带一路、粤港澳大湾区建设等国家战略规划。这一年，我们 坚持 “金融为民”，围绕人们对美好生活的向往做深做实。平 为客户提供一站式、一键直通等解决方案；我们的家庭医生 服务，致力于汇聚私人家庭医生、专业专科医生及全球专家 安推出一揽子新市民专属产品和绿色通道，为超5,000万参保 人提供惠民保业务，创新 “费用支付+就医服务”解决方案， 会诊服务，通过到线、到店、到家的 “三到”服务，让客户健 康管理少得病、疾病管理少花钱、慢病管理少负担；我们着 解决群众看病就医的后顾之忧。这一年，畅通源头 “活水”， 帮扶中小微企业纾困发展。平安银行发射了三颗 “星云物联 力打造行业领先的养老管家，通过 “尊贵生活、尊享服务、尊 ” 严照护”，让老人舒心、子女放心、管家专心。文化升级带来 网 卫星，截至2022年12月末，接入物联网终端设备超2,000 万台；自 “星云物联计划”落地以来，支持实体经济融资发生 客户数的持续增长，截至2022年12月31日，集团个人客户数 近2.27亿，较年初增长2.1%；全年新增客户数2,970万人；客 额累计超6,500亿元，服务覆盖更多中小微企业和偏远地区。 这一年，我们创新保障机制、应用数字化技术，让老有所 户忠诚度稳步提升，个人客户的客均合同数增长至2.97个，较 年初增长2.1%。 养、病有所医。截至2022年12月31日，在平安超6.93亿互联 网用户中，有超65%的用户同时使用医疗健康生态圈提供的服 坚定践行高质量发展，寿险改革发力显效。2022年，平安 务，平安居家养老服务已覆盖全国32个城市。这一年，我们 拓展医疗健康数字化应用，守护社会大众健康。面对外部挑 寿险坚持走高质量发展之路，持续推动以队伍质量、产品质 × 量、服务质量为核心的各项改革，已完成经营智能化在全国 战和变化，中国平安于2022年底快速上线7 24小时免费在线 医疗健康咨询，服务全国15个地方政务平台，保障医疗物资 营业部的推广。代理人渠道队伍结构稳步优化，新增人力中 “优+”占比同比提升14.1个百分点；队伍产能提升，代理人人 与药品供应，单日咨询量一度突破300万。2022年12月，平安健康 “7×24小时免费在线医疗健康咨询”的医生正在紧张工作，服务百万问诊用户。 积极推进 “医疗健康生态圈战略”深化落地。汲取多年深耕 持续深化综合金融，产险、银行经营保持稳健。财产保险业 保险和医疗行业运营管理经验，中国版 “管理式医疗模式”在 务稳定增长，车险品质大幅优化。2022年，平安产险原保险 医疗健康服务资源整合和协同金融主业方面取得了可喜的进 保费收入2,980.38亿元，同比增长10.4%；车险业务综合成本 步。平安已构建线上和线下的 “到线、到店、到家”服务网 率95.8%，同比优化3.1个百分点。银行经营业绩稳健增长， 络，组建自有医生团队近4,000人，外部签约医生超4.5万人， 资产质量保持平稳。2022年，平安银行实现营业收入1,798.95 2022年覆盖企业客户超5.5万家。在平安近2.27亿的个人客户 亿元，净利润455.16亿元。截至2022年12月31日，平安银行 中，有近64%的客户同时使用了医疗健康生态圈提供的服务。 不良贷款率1.05%，较年初微升0.03个百分点；拨备覆盖率 核心技术能力持续深化，引领数字化转型。截至2022年12月 290.28%，风险抵补能力保持较好水平。外双一流。深耕教育公益，创新志愿服务。截至2022年12月 平安臻颐年深圳展厅内，专业的养老护理人员现场向参观人员演示体式转换护末，中国平安累计援建希望小学119所、捐助智慧小学1,054 理床的操作。 所，支教志愿者服务时长总计超37万小时；平安的员工和代 理人志愿者达57万人，橙色身影活跃在义务献血、急难救 助、安全守护、乡村教育等人民期盼的方方面面。 年。回望过往，平安因何而立；面向未来，我们何以不惑？ 明显改善，各行业、各类型企业的生产经营逐步复苏。我们 民族复兴的使命要靠奋斗来实现，中国平安的航向就是服务 对中国经济稳中向好、长期向好的基本面，转型升级、高质 亿万客户、践行高质量发展。百万平安人一起行动起来，守 量发展的大势充满信心。 正创新、奋勇争先，向上、向实、向好，向着高质量发展进 发！ 岭南春早，奋斗当时；东风劲吹，百舸争流。2023年是实施 “十四五”规划承上启下的关键一年，中国平安也将迎来三十 五周岁的生日。面向新时代新征程，2023年中国平安上下要 充分抓住时代的机遇，助力构建新发展的格局，扎实做好各 项金融服务，以新价值文化的深入推广与践行为指引，继续 贯彻 “聚焦主业、降本增效、优化结构、制度建设”的十六字为客户、员工、股东和社会实现长期、稳健、可持续的价值 董事长 最大化。 中国深圳 2023年3月15日 主要会计数据及财务指标 2022年 2021年 本年末比 2020年 （人民币百万元） 12月31日 12月31日 上年末增减(%) 12月31日 总资产 11,137,168 10,142,026 9.8 9,527,870 总负债 9,961,870 9,064,303 9.9 8,539,965 1,175,298 股东权益 1,077,723 9.1 987,905 归属于母公司股东权益 858,675 812,405 5.7 762,560 本年比 2022年 （人民币百万元） 2021年 上年增减(%) 2020年 营业收入 1,110,568 1,180,444 (5.9) 1,218,315 归属于母公司股东的净利润 83,774 101,618 (17.6) 143,099 归属于母公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 84,163 101,731 (17.3) 143,540经营活动产生的现金流量净额 485,905 90,116 439.2 312,075 主要财务指标 2022年 2021年 本年末比 2020年 （人民币元） 12月31日 12月31日 上年末增减(%) 12月31日 归属于母公司股东的每股净资产 46.97 44.44 5.7 41.72 本年比 （人民币元） 2022年 2021年 上年增减(%) 2020年 基本每股收益 4.80 5.77 (16.8) 8.10 稀释每股收益 4.73 5.72 (17.3) 8.04 扣除非经常性损益后的基本每股收益 4.82 5.78 (16.6) 8.12 下降2.9个 加权平均净资产收益率(%) 10.1 13.0 百分点 20.0 下降2.9个 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率(%) 10.1 13.0 百分点 20.127.84 每股经营活动产生的现金流量净额 5.12 443.8 17.66 分季度主要财务数据 2022年 2022年 2022年 2022年 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 （人民币百万元） 营业收入 305,940 306,162 258,100 240,366 归属于母公司股东的净利润 20,658 39,615 16,190 7,311 归属于母公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 20,740 39,689 16,231 7,503经营活动产生的现金流量净额 246,716 71,384 27,712 140,093 非经常性损益项目 （人民币百万元） 2022年 2021年 2020年 计入营业外收入的政府补助 28 27 59 捐赠支出 (224) (221) (366) 除上述各项之外的其他营业外收支净额 (308) 89 (233) 所得税影响数 44 (44) 46 少数股东应承担的部分 71 36 53 合计 (389) (113) (441) 注： (1) 本公司对非经常性损益项目的确认依照中国证监会公告[2008]43号《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号－非经常性损益》的规定执行。本公司 作为综合性金融集团，投资业务是本公司的主营业务之一，持有或处置金融资产及股权投资而产生的公允价值变动损益或投资收益均属于本公司的经常性 损益。 (2) 若干数据已重分类或重列，以符合相关期间的呈列方式。 中国会计准则和国际财务报告准则财务报表差异说明 本公司按照中国会计准则编制的合并财务报表中列示的净利润以及股东权益，与按照国际财务报告准则编制的合并财务报表中 列示的并无差异。 客户经营 互联网用户量（万人） 69,333 64,732 59,804 22,664 个人客户数（万人） 22,191 21,344 客均合同数（个） 2.97 2.91 2.81 客均营运利润（人民币元） 585.23 585.81 576.17 持有多家子公司合同的个人客户数占比(%) 39.8 39.8 38.7 集团合并 归属于母公司股东的营运利润 148,365 147,961 139,470 营运ROE(%) 17.9 18.9 19.5 基本每股营运收益（人民币元） 8.50 8.40 7.89 每股股息（人民币元） 2.42 2.38 2.20 归属于母公司股东的净利润 83,774 101,618 143,099 归属于母公司股东权益 858,675 812,405 762,560 (1) 集团综合偿付能力充足率 (%) 217.6 233.5 236.4 寿险及健康险业务 内含价值营运回报率(%) 11.0 11.1 14.5 内含价值 874,786 876,490 824,574 28,820 新业务价值 37,898 49,575 营运利润 112,980 97,075 93,666 赔付支出 98,919 95,604 85,400 剩余边际余额 894,413 940,733 960,183 (1) 平安寿险综合偿付能力充足率 (%) 219.7 230.4 241.8 财产保险业务 净利润 8,879 16,192 16,159 未到期责任准备金 163,012 159,629 166,381 126,662 未决赔款准备金 107,499 96,537 综合成本率(%) 100.3 98.0 99.1 (1) 综合偿付能力充足率 (%) 220.0 278.4 241.4 银行业务 净利润 45,516 36,336 28,928 净息差(%) 2.75 2.79 2.88 成本收入比(%) 27.45 28.30 29.11 不良贷款率(%) 1.05 1.02 1.18 拨备覆盖率(%) 290.28 288.42 201.40 核心一级资本充足率(%) 8.64 8.60 8.69 资产管理业务 净利润 3,803 13,952 12,292 科技业务 营运利润 6,697 9,448 8,221 2022年，集团个人业务营运利润同比增长2.0%至1,326.36亿元，占集团归属于母公司股 东的营运利润的89.4%。 截至2022年12月31日，集团个人客户数近2.27亿，较年初增长2.1%；个人客户的客均合 同数稳步增长至2.97个，较年初增长2.1%。个人客户交叉渗透程度不断提升，有近9,020 万的个人客户同时持有多家子公司的合同。 2022年，团体客户经营成效良好，业务规模持续增长，客户服务水平持续提升。对公渠 道综合金融保费规模同比增长15.2%。客户经营战略 (1) 平安坚持以客户为中心的经营理念，深耕个人客户 、培育团体客户，持续推进综合金融战略，夯实客群经营。个人业务结合 “ ” 集团生态圈优势，打造有温度的金融服务品牌，提供一站式综合金融解决方案。团体业务围绕一个客户、N个产品的 1+N 服 务模式，聚焦大中型客户、小微客户和金融机构客户分层经营。 注： (1) 个人客户：指持有平安集团旗下核心金融公司有效金融产品的个人客户。 集团营运利润增长核心驱动因素 2022年，集团个人业务营运利润同比增长2.0%至1,326.36亿元，在集团归属于母公司股东的营运利润中占比达89.4%。 2021? 585.81 ??喟?? 157.29 -12.4% 2022? 2021? 179.65 注： (1) 上述营运利润为归属于母公司股东的营运利润口径。 (2) 2022年，公司对个人客户及客均合同口径进行优化，将不可经营客户从个人客户数中予以剔除，将代销类合同纳入客均合同统计，并对2021年可比期间 数据进行重列。 (3) 因四舍五入，直接计算未必相等。 个人客户经营 ? 权益方面。平安持续完善综合金融权益体系，为个人客 个人客户经营战略 户提供有温度的金融服务。车生态方面，平安积极开 平安个人业务基于 “一个客户、多种产品、一站式服务”的经 拓与外部伙伴的战略合作，持续拓展车服务新场景，搭? 账户方面。平安利用金融主账户，结合集团内各专业公 司科技能力，基于各类场景为客户提供全生命周期的金 ? 智能营销服务平台方面。集团内各专业公司高度协同，融生活服务，有效加速获客、黏客及沉淀资产。2022 结合业务节奏形成统一主题波段营销，带动客户交叉迁年，金融主账户新增交易金额6,704亿元，新增交易2.53 徙和产品销售。2022年，“平安18财神节”和 “平安518保 亿笔；截至2022年12月31日，金融主账户AUM余额达 险节”等累计成交金额超2.62万亿元，活动期间带动新4,118.80亿元，较年初增长28.1%。 增客户近636万人。 ? 数据方面。平安始终坚持在严格依法合规、保障消费者 权益的前提下，从客户需求出发，通过全方位地不断 完善客户画像，持续提升产品及服务水平和智能化匹配 的精准度，从而进一步优化客户体验，让客户更加 “省 心、省时、又省钱”。 ? 产品方面。平安践行 “省心、省时、又省钱”的价值主 张，通过不断对标市场、调研客户需求，推动产品持续 优化升级；拓展客用户全生命周期的生态场景，建立分 客群的产品供给体系，打造产品营销新链路。例如，平 安基于高净值客户的个性化需求，定制特殊关爱保险 金信托产品，有效提升客户AUM，赋能代理人队伍。 2022年，新增保险金信托产品销售规模达414.38亿元， 同比增长41.5%，带动平安寿险首年保费24.08亿元、新 业务价值10.00亿元。平安迅速拓展养老金账户业务，截 至2022年12月末，开户54.4万人，入金人数实现快速增 长。 个人客户数稳健增长 个人客户和互联网用户构成 截至2022年12月31日，集团个人客户数近2.27亿，较年初增 ????? 单位：亿人 长2.1%。 ??????ο???? ????????ο???? 个人客户分产品线构成 6.93 6.47 5.98 2022年 2021年 5.16 12月31日 （万人） 12月31日 变动(%) 4.85 4.45 4.11 (1) 6,201 3.49 2.22 2.27 人寿保险 6,352 (2.4) 2.13 1.98 (1) 车险 5,988 5,650 6.0 2.02 2.08 1.66 1.87 (2) 银行零售 12,308 11,821 4.1 2019? 2020? 2021? 2022? 证券基金信托 5,072 5,561 (8.8) 12?31? 12?31? 12?31? 12?31? (3) 其他 7,822 6,892 13.5 注： 因四舍五入，直接计算未必相等。 集团整体 22,664 22,191 2.1 注： (1) 保险公司客户数按有效保单的投保人（而非保单受益人）口径统计。 个人业务价值及交叉渗透程度进一步提升 (2) 银行零售包括借记卡和信用卡客户数，并进行除重处理。 随着平安综合金融战略的深化，个人客户交叉渗透程度不断 (3) 其他包含其他投资、其他贷款和其他保险产品等。 提升。2022年集团核心金融公司之间客户迁徙超2,496万人 (4) 因对购买多个金融产品的客户数进行除重处理，明细数相加不等于总次；截至2022年12月31日，有近9,020万的个人客户同时持 数。 (5) 2022年，公司对个人客户口径进行优化，将不可经营客户从个人客户有多家子公司的合同。平安持续打造 “省心、省时、又省钱” 数中予以剔除，并对2021年可比期间数据进行重列。 的产品能力，不断满足个人客户的综合金融服务需求。截至 2022年12月31日，集团个人客户的客均合同数2.97个，较年 平安聚焦 “一站式服务”，通过打造更贴近客户的线上服务场 初增长2.1%；客户持有占比较高的合同类别为车险、银行存 景，不断提升客户的线上化服务体验，以促进客均合同数增 款、信用卡、人寿保险及意外保险。 加。截至2022年12月31日，平安旗下7款APP的注册用户量 (1) 过亿；平均每个互联网用户 使用平安2.10项在线服务。同 持有多家子公司合同的个人客户数 时，得益于平安对互联网用户的高效经营，用户活跃度保持 ????????? 单位：万人 (2) 良好，年活跃用户量 近3.51亿。 39.8% 39.8% 38.7% 37.7% 34.3% 9,020 注： (1) 互联网用户：指使用平安集团旗下科技公司和核心金融公司的互联网 8,8278,270 29.6% 7,469 服务平台（包括网页平台及移动APP）并注册生成账户的独立用户。 24.0% 6,179 (2) 年活跃用户量指截至统计期末12个月内活跃过的用户量。 4,647 3,150 平安通过对互联网用户的高质量运营，反哺金融客户价值经 营，客户的线上化服务覆盖及黏性得以持续增强。截至2022 年12月31日，同时是互联网用户的个人客户数超2.08亿，其 2016? 2017? 2018? 2019? 2020? 2021? 2022? 12?31? 12?31? 12?31? 12?31? 12?31? 12?31? 12?31? 中，同时是年活跃用户的个人客户数超1.71亿，其客均合同数 较集团平均水平高出15.9%。 通过长期的客户经营，平安持续加深对客户的了解。客户财富等级越高，持有平安的合同数越多，价值越大。截至2022年12 月31日，集团中产及以上客户近1.68亿人，占比74.1%；高净值客户的客均合同数20.65个，远高于富裕客户。随着客户在平安 的年资增加，持有的合同数逐步提升，价值贡献也逐步加大。截至2022年12月31日，集团5年及以上年资客户超1.44亿人，客39.7% 3.97 ?? ?????????????????? ≧????????????? ???????????????????? ?????喝??????????????????? ?? 34.3% 2.54 η????喝?????????????????ふ?? ?????喝??????????? ??????????????? η????喝????????????? 25.9% 1.93 ?у ????喝??????? ????喝????????????? 注： (1) 大众客户为年收入10万元以下客户；中产客户为年收入10万元到24万元客户；富裕客户为年收入24万元以上客户；高净值客户为个人资产规模达1,000万 元以上客户。 (2) 因四舍五入，直接计算未必相等。 不同年资的个人客户数和客均合同数 通过寿险代理人渠道交叉销售获得的保费收入2022年12月31日 2022年 2021年 客户数（万人） 客均合同数（个） 渠道贡献 渠道贡献 （人民币百万元） 金额 占比(%) 金额 占比(%) 5年及以上 14,415 3.32 平安产险 40,942 13.7 42,229 15.6 2-5年 5,346 2.52 养老险短期险 7,753 43.3 8,858 41.1 2年以下 2,903 2.08 平安健康险 8,808 66.0 7,615 67.8 集团合计 22,664 2.97 注： 因四舍五入，直接计算未必相等。 公司的保险业务交叉销售持续产生贡献，尤其是2022年平安 未来，平安将始终坚持以客户为中心，不断深化科技创新能 健康险通过寿险代理人渠道实现的保费收入同比增长15.7%。 力，赋能产品创新优化和服务质量提升，完善客户体验，持 续为个人客户创造价值。 “ ” 团体客户经营 ? 平安全力支持国家双碳 目标达成，绿色投资和绿色信团体业务价值 贷规模提升。截至2022年12月末，平安落地绿色投融资平安团体业务围绕 “综合金融+医疗健康”的双轮并行、科技 项目总规模2,823.63亿元，绿色信贷余额1,164.20亿元， 驱动战略，专注输出价值和自身价值的双提升。在输出价值 其中在新能源领域，通过提供发行债券、股权投资和贷 提升方面，团体业务持续向集团内保险资金及个人业务提供 款服务等多种低成本融资渠道支持新能源企业发展，充 优质可配置的资产，助力实现集团个人金融业务发展目标。 分发挥 “商行+投行+投资”的综合金融优势。 同时，团体业务注重综合金融与医疗健康生态战略紧密结 合，为团体客户制定保障全面、服务优质和性价比高的企业 科技驱动，为小微企业提供标准化金融服务员工健康管理服务方案。在自身价值提升方面，团体业务坚 平安面向小微客户，构建科技驱动下的小微企业及供应链服 持以客户为中心的理念，强化集团内专业公司协同合作，推 务模式，旨在发挥平安数字化的服务能力，整合集团优质金 “ 动客户分层经营和联合营销，提升团体客户单客价值。 融科技服务能力，赋能广大小微企业。同时，平安以平安银 行数字口袋”平台为载体，通过集团内专业公司协同合作向 团体客户经营战略 平安银行引流用户，在线上平台中深化经营小微客群。截至平安团体业务聚焦客户的分层经营，通过投行驱动下的大中 2022年12月31日，“平安银行数字口袋”平台注册经营用户达 型企业服务、科技驱动下的小微企业及供应链服务、交易和 1,329.64万户，较年初增长63.4%。 销售驱动下的金融机构服务等三大经营模式为客户提供差异 化的金融解决方案。同时，平安团体业务持续运用科技能力 交易和销售驱动，为金融机构客户提供高效服务提升客户体验、降低服务成本，服务实体经济、践行普惠金 平安以输出科技服务能力为核心，力求搭建集团与金融机构 融。 客户的服务联盟。2022年，集团内专业公司借助集团债券 投资系统，打造债券生态圈；一方面，统一策略研究、业绩 投行驱动，为大中型客户提供定制化服务 评价和风险预警等，为专业公司投资决策赋能，提升交易回平安积极响应国家战略号召，落实 “二十大”精神，贯彻新发 报，降低投资风险；另一方面，加强大中型客户和金融机构 展理念，重点关注新基建、高端制造和新能源等新兴产业领 客户之间的资金需求互动，助力客户提高投融资效率，提升 域，支持实体经济发展。平安发挥保险资金投资优势，已在 客户服务效益。 多个重点业务领域取得突破，2022年，平安团体投融业务累 计落地规模13,615亿元。同时，平安通过构建债券生态和基金 生态，打通包含承揽、承做、承销、投资和交易的全流程， 为资本市场向直接融资转型贡献力量。 ? 在基建和高端制造方面，平安充分发挥金融全牌照优 势，将债权计划和夹层基金等产品结合保险和银行服 务，为客户提供全方位的综合金融解决方案。2022年， 平安在基建和高端制造领域落地项目总规模4,434亿元， 其中通过信托计划与夹层基金产品组合形式支持某大型 国企下属的半导体公司发展，助力推动国家产业融合与 技术创新战略。 团体客户经营成效良好，价值贡献稳步提升 通过平安银行渠道实现的综合金融业绩 团体业务是优质客户和优质资产的提供平台，助力集团个人 平安银行作为集团团体业务的 “发动机”，渠道优势凸显。 业务稳健发展，并持续为保险资金配置提供资产。截至2022 2022年，银行推对公渠道保费规模占比39.5%，银行推综合金(2) 18,737 综合金融保费规模 18,236 2.7 力，不断做深、做透团体客户经营，为客户创造更大价值。 (3) 其中：对公渠道保费规模 6,819 5,920 15.2 (4) 综合金融融资规模 582,217 638,998 (8.9) 注： (1) 为保险资金配置提供资产是指平安资产管理、平安证券、平安信托等集团内核心金融公司为集团保险资金配置提供的资产。 (2) 综合金融保费规模是指集团通过综合金融服务实现的、投保人为团体客户的保险产品保费规模。 (3) 对公渠道保费规模是指剔除平安寿险销售的综合金融保费规模。 (4) 综合金融融资规模是指集团内公司通过综合金融服务合作落地的新增融资项目规模。2022年，受市场和投资策略影响，综合金融融资规模同比有所下降。 平安汲取多年深耕保险和医疗行业运营管理经验，创新推出中国版 “管理式医疗模式”， 将差异化的医疗健康服务与作为支付方的金融业务无缝结合。2022年，平安实现健康险 保费收入近1,400亿元；享有医疗健康生态圈服务权益的客户对平安寿险新业务价值贡 献占比持续提升。 平安积极整合其庞大的医疗健康服务资源。截至2022年12月31日，平安自有医生团队近 4,000人、外部签约医生超4.5万人，自有三甲／级医院6家，合作医院数超1万家，已实 现国内百强医院和三甲医院100%合作覆盖，合作健康管理机构数超10万家，合作药店 数达22.4万家。 平安医疗健康生态圈赋能金融主业。截至2022年12月31日，在平安近2.27亿的个人客户 中有近64%的客户同时使用了医疗健康生态圈提供的服务，其客均合同数约3.41个、客 均AUM约5.45万元，分别为不使用医疗健康生态圈服务的个人客户的1.6倍、3.0倍。“医疗健康生态”战略 “医疗健康生态”进程 平安深耕医疗健康生态圈10余年，覆盖保险、医疗、投资、 支付方：科技等多个业务条线，主要通过平安寿险、平安产险、平安 平安有效协同保险与医疗健康服务，团体客户、个人客户服 养老险、平安健康险和平安健康（股票简称 “平安好医生”）等 务均取得显著进展。2022年，集团医疗健康相关付费企业客 公司协同运作，全面推动医疗健康生态建设。 户超5.5万家，平安健康付费用户数超4,000万；平安实现健康险保费收入近1,400亿元；享有医疗健康生态圈服务权益的客 平安独有的医疗健康生态圈有以下三方面价值：第一，通过 户对平安寿险新业务价值贡献占比持续提升。 旗下互联网医疗平台、旗舰医疗机构打造全面的诊疗网络， 使商保与医疗资源连接更紧密；第二，通过自有、全职的医 ? 在中高端个人客户服务方面，平安聚焦 “保险+健康”产 疗团队提供服务，以更好地保证质量、提升效率；第三，通 品，探索 “保险+医疗”产品打造，为客户提供 “有温度 过集团的主营金融业务提供 “综合金融+医疗健康”的产品及 的服务”。“平安臻享RUN”健康服务计划（简称 “平安臻 服务，从而带来长期价值增长。作为医疗健康产业链中支付 享RUN”）自2021年推出以来，服务内容在互动式健康 方与供应方的桥梁，平安健康助力集团个人及团体客户，及 管理的基础上，升级增加 “特色体检、在线问诊、门诊 时获取集团医疗健康生态圈覆盖的线上和线下服务资源。此 预约协助及陪诊、控糖管理和重疾专案管理”五大亮点 外，平安收购的北大医疗集团将进一步巩固线上及线下医疗 服务；2022年，约1,859万平安寿险的客户使用医疗健康 资源的布局。 生态圈提供的服务。 平安创新推出中国版 “管理式医疗模式”，将差异化的医疗健 ? 在大中型企业客户服务方面，平安深度研发 “商业保险 康服务与作为支付方的金融业务无缝结合。此模式下，平安 +健康保障委托+医疗健康服务”产品，为客户提供保障 提供的 “保险+”服务与医疗健康生态圈的能力紧密结合，研 全面、服务优质、性价比高的企业员工健康管理服务体 发 “保险+健康”、“保险+医疗”、“保险+居家养老”、“保险+高 系。2022年，平安覆盖企业客户超5.5万家，服务企业员 端养老”等产品。 工数超2,500万。 整合方： 自有 “医疗健康生态”成效 ? 作为集团医疗健康生态圈的线上旗舰，平安健康致力于 自有生态圈助力为客户打造优质高效服务体验。平安通过医 构筑一站式的生态平台和专业的医患桥梁。平安健康 疗健康生态圈为客户提供优质、高效、便捷的服务，沉淀良集团收购，将其下属的6家三甲／级医院、特色专科医 营旗舰医院、高端健康管理中心提供的特色医疗健康服务资 疗机构以及其他优质资源融入现有的医疗健康生态，深 源与保险产品相结合，平安在北京、上海、深圳试点探索， 化医疗产业布局，其中北大国际医院属于旗舰医院。除 通过线上直播、医院体验、VIP体检等场景化营销，提供 “健 了医院外，截至2022年12月31日，平安已布局14家健康 康险+服务”产品，累计服务客户近20万。未来，平安将进一 管理中心。 步规划 “寿险+健康险+高端医疗服务”相结合的产品，挖掘长期价值。 ? 合作网络方面：平安整合国内外优质资源，提供 “到 ” 线、到店、到家 网络服务，覆盖医疗服务、健康服 医疗健康生态圈通过获客及黏客赋能金融主业。截至2022年务、商品药品等资源。截至2022年12月31日，在国内， 12月31日，在平安超6.93亿互联网用户中，有超65%的用户同 外部签约医生超4.5万人，合作医院数超1万家，已实现 时使用医疗健康生态圈提供的服务；在平安近2.27亿的个人客 (1) 国内百强医院和三甲医院100%合作覆盖；合作健康管理 户 中，有近64%的客户同时使用了医疗健康生态圈提供的服 (1) 机构数超10万家；合作药店数达22.4万家，全国药店覆 务，其客均合同数 约3.41个、客均AUM约5.45万元，分别盖率超38%。在海外，平安的合作网络已经覆盖全球16 为不使用医疗健康生态圈服务的个人客户的1.6倍、3.0倍。 个国家，超1,000家海外医疗机构。 注： (1) 2022年，公司对个人客户及客均合同口径进行优化，将不可经营客户从个人客户数中予以剔除，将代销类合同纳入客均合同统计，并对此外，平安持续深入医疗科技研发。截至2022年12月31日， 2021年可比期间数据进行重列。 平安数字医疗专利申请数排名位居全球第一位，拥有世界上 最大的医疗数据库之一，精准诊断覆盖疾病4,000种，并积极 搭建领先的远程诊疗平台。平安借助科技端的提前布局，有 效支撑医疗健康生态圈的可持续发展。 业绩综述 在充满挑战的大环境下，2022年公司实现归属于母公司股东的营运利润1,483.65亿元， 同比增长0.3%；营运ROE达17.9%。 2022年，集团基本每股营运收益为8.50元，同比增长1.2%。公司持续提升现金分红水 平，拟派发2022年末期股息每股现金人民币1.50元；全年股息为每股现金人民币2.42 元，同比增长1.7%，持续提高现金分红。(1) ? 折现率 变动影响，即寿险及健康险业务由于折现率变 合并经营业绩 本公司通过多渠道分销网络，借助旗下平安寿险、平安产 动引起的保险合同负债变动的影响；险、平安养老险、平安健康险、平安银行、平安信托、平安 证券、平安资产管理及平安融资租赁等子公司经营金融业 ? 管理层认为不属于日常营运收支而剔除的一次性重大项 目及其他。2022年、2021年该类事项为本公司持有的以 务，借助汽车之家、陆金所控股、金融壹账通、平安健康等 子公司、联营及合营公司经营科技业务，向客户提供多种金 陆金所控股为标的的可转换本票的价值重估损益。 融产品和服务。 注： (1) 所涉及的折现率假设可参见公司2022年年报财务报表附注的会计政策部分。 2022年 （人民币百万元） 2021年 变动(%) 148,365 归属于母公司股东的营运利润 147,961 0.3 本公司认为剔除上述非营运项目的波动性影响，营运利润可 基本每股营运收益（元） 8.50 8.40 1.2 有助于理解及比较经营业绩表现及趋势。 下降1.0个 营运ROE(%) 17.9 18.9 百分点 2022年，国际环境依然错综复杂，全球资本市场延续震荡态 每股股息（元） 2.42 2.38 1.7 势；国内需求收缩、供给冲击、预期转弱的 “三重压力”持续 83,774 归属于母公司股东的净利润 101,618 (17.6) 显现，居民消费恢复仍面临诸多挑战，对公司长期人寿健康 保障型保险业务仍有一定影响。面对挑战，公司坚持以人民 下降2.9个 ROE(%) 10.1 13.0 百分点 为中心，全力服务实体经济发展，坚守金融主业初心，强化保险保障功能，持续深化 “综合金融+医疗健康”双轮并行、 科技驱动战略，坚定不移地推动寿险业务高质量改革转型， 集团营运利润概览 持续巩固综合金融优势，构建 “管理式医疗模式”，为客户提 由于寿险及健康险业务的大部分业务为长期业务，为更好地 供 “省心、省时、又省钱”的消费体验，踔厉奋进高质量发展 评估经营业绩表现，本公司使用营运利润指标予以衡量。该 之路。 指标以财务报表净利润为基础，剔除短期波动性较大的损益 表项目和管理层认为不属于日常营运收支的一次性重大项目 2022年，受宏观经济环境变化及资本市场波动影响，集团归 及其他： 属于母公司股东的净利润837.74亿元，同比下降17.6%，但归 属于母公司股东的营运利润达1,483.65亿元，同比增长0.3%； ? 短期投资波动，即寿险及健康险业务实际投资回报与内 基本每股营运收益8.50元，同比增长1.2%。 含价值长期投资回报假设的差异，同时调整因此引起的 保险和投资合同负债相关变动；剔除短期投资波动后， 寿险及健康险业务投资回报率锁定为5%； 2022年 寿险及 财产保险 资产 其他业务 （人民币百万元） 健康险业务 业务 银行业务 管理业务 科技业务 及合并抵销 集团合并营运利润(E=A-B-C-D) 112,980 8,879 45,516 3,803 6,697 (4,965) 172,910归属于母公司股东的营运利润 111,235 8,838 26,380 2,292 5,458 (5,838) 148,365少数股东营运利润 1,745 41 19,136 1,511 1,239 873 24,545 2021年 寿险及 财产保险 资产 其他业务 （人民币百万元） 健康险业务 业务 银行业务 管理业务 科技业务 及合并抵销 集团合并归属于母公司股东的净利润 59,468 16,117 21,060 12,221 (1,957) (5,291) 101,618少数股东损益 835 75 15,276 1,731 1,500 767 20,184 净利润(A) 60,303 16,192 36,336 13,952 (457) (4,524) 121,802 剔除项目： 短期投资波动(B) (23,491) – – – – – (23,491) 折现率变动影响(C) (13,281) – – – – – (13,281) 管理层认为不属于 日常营运收支而剔除的 一次性重大项目及其他(D) – – – – (9,905) – (9,905) 营运利润(E=A-B-C-D) 97,075 16,192 36,336 13,952 9,448 (4,524) 168,479归属于母公司股东的营运利润 95,906 16,117 21,060 12,221 7,948 (5,291) 147,961少数股东营运利润 1,169 75 15,276 1,731 1,500 767 20,518 注：(1) 寿险及健康险业务包含平安寿险、平安养老险及平安健康险三家子公司经营成果的汇总。财产保险业务为平安产险的经营成果。银行业务为平安银行的 经营成果。资产管理业务为平安证券、平安信托、平安资产管理、平安融资租赁、平安海外控股等经营资产管理业务的子公司经营成果的汇总。科技业 务反映汽车之家、陆金所控股、金融壹账通、平安健康等经营科技业务相关的子公司、联营及合营公司的经营成果。合并抵销主要为对各业务之间持股 的抵销。 (2) 因四舍五入，直接计算未必相等。 业绩综述 归属于母公司股东的营运利润 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) 寿险及健康险业务 111,235 95,906 16.0 财产保险业务 8,838 16,117 (45.2) 26,380 银行业务 21,060 25.3 资产管理业务 2,292 12,221 (81.2) 科技业务 5,458 7,948 (31.3) 其他业务及合并抵销 (5,838) (5,291) 10.3 集团合并 148,365 147,961 0.3 注：因四舍五入，直接计算未必相等。 归属于母公司股东权益 2022年 2021年 （人民币百万元） 12月31日 12月31日 变动(%) 寿险及健康险业务 305,537 296,877 2.9 财产保险业务 119,265 113,898 4.7 银行业务 222,956 200,217 11.4 117,143 资产管理业务 115,843 1.1 科技业务 94,937 100,697 (5.7) 其他业务及合并抵销 (1,163) (15,127) (92.3) 集团合并 858,675 812,405 5.7 营运ROE 变动 (%) 2022年 2021年 （百分点） 寿险及健康险业务 32.7 32.3 0.4 财产保险业务 7.6 14.8 (7.2) 银行业务 12.4 10.9 1.5 资产管理业务 2.4 11.3 (8.9) 科技业务 5.8 8.0 (2.2) 其他业务及合并抵销 不适用 不适用 不适用 集团合并 17.9 18.9 (1.0) 财务报表项目变动分析 主要财务指标增减变动幅度及原因 2022年 2021年拆出资金 133,921 95,443 40.3 主要是平安银行拆出境内金融机构款项增加买入返售金融资产 91,315 61,429 48.7 买入返售规模增加 44,060 商誉 23,175 90.1 主要受合并新方正集团影响 投资性房地产 136,655 101,690 34.4 投资性房地产规模增长 递延所得税资产 92,846 65,360 42.1 可抵扣暂时性差异影响 独立账户资产 23,093 36,002 (35.9) 部分投资连结保险产品满期给付拆入资金 68,485 40,998 67.0 主要是平安银行拆入境内同业款项增加以公允价值计量且其变动计 88,770 57,376 54.7 主要是平安银行债券借贷业务规模增加入当期损益的金融负债 卖出回购金融资产款 271,737 127,477 113.2 卖出回购业务规模增加代理买卖证券款 125,828 72,928 72.5 主要是合并新方正集团影响及证券经纪业务规模增长 独立账户负债 23,093 36,002 (35.9) 部分投资连结保险产品满期给付提取未到期责任准备金 5,248 (9,298) 不适用 主要受保险业务规模和业务结构变动影响39,710 投资收益 103,378 (61.6) 主要受资本市场波动，金融资产投资收益下降的影响 公允价值变动损益 (32,942) (22,613) 45.7 受以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产市值波动及投资交易的综合影响 汇兑损益 3,342 1,267 163.8 主要是平安银行外汇业务汇兑损益增加摊回保险责任准备金 43 3,956 (98.9) 受分保业务规模变动影响 其他资产减值损失 3,096 14,548 (78.7) 受上年同期投资资产减值计提的影响所得税 (1,617) 17,778 不适用 主要受应纳税所得额与递延所得税的综合影响其他综合收益 5,079 (2,076) 不适用 主要受资本市场波动，以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产公允价值变动的影响 寿险及健康险业务 渠道综合实力提升，产品服务有序落地。2022年，平安寿险持续深化代理人渠道高质 量转型，扎实推进数字化营业部改革，加快多元化渠道建设，夯实产品与服务核心竞争 力。代理人渠道新增人力中 “优+”占比同比提升14.1个百分点，人均新业务价值同比增 长22.1%；数字营业部方面，已完成经营智能化在全国营业部的推广。创新渠道队伍建 设逐步成型，“保险+服务”有序落地，客户覆盖面及服务范围持续扩大。 业务品质稳步改善，营运利润稳健增长。2022年寿险及健康险业务营运利润1,129.80亿 元，同比增长16.4%；平安寿险13个月继续率同比上升4.0个百分点。寿险及健康险业务概览 寿险改革转型 本公司通过平安寿险、平安养老险和平安健康险经营寿险及 平安寿险坚持以高质量发展为价值引领，持续推动 “4渠道+3 健康险业务。 产品”改革战略。平安寿险积极应对人口红利消退、产品同质竞争、客户需求变化等外部挑战，坚定不移地发展更为均衡 2022年，多个地区的代理人展业、培训等线下活动受限， 的专业化销售渠道，并为客户提供更为适配的产品及服务。 居民消费能力及意愿的阶段性减弱，削弱了代理人的销售机 经过三年深度改革实践，代理人渠道经营质量优化，逐步拓 会，也使得增员及留存更具挑战。在市场环境及需求变化等 展推出 “保险+服务”产品，坚定不移地使之有序落地。代理 影响下，公司价值成长承压。2022年，寿险及健康险新业务 人渠道方面，队伍结构稳步优化，深化绩优经营，提升优质 价值为288.20亿元，同比下降24.0%。尽管受到严峻的外部 新人占比，产能有效提升，已完成经营智能化在全国营业部 挑战，平安寿险牢牢把握改革进程，坚持队伍分层精细化经 的推广；创新渠道方面，银行优才队伍、网格化专员队伍有 营，严控增员质量，强化队伍培育，坚定转变过去 “大进大 序扩张，下沉渠道初步探索创新发展模式。“保险+服务”方 出”的人力发展模式；数字营业部方面，已完成经营智能化在 面，多层次服务体系内涵进一步丰富，客户覆盖面及服务范 全国营业部的推广。2022年代理人渠道新增人力中 “优+”占 围持续扩大，服务加持效果显现。展望未来，平安寿险坚定 比同比提升14.1个百分点，人均新业务价值同比增长22.1%。 看好中国经济的基本面和国内保险市场的巨大潜力，将持续 深耕 “4渠道+3产品”，构建长期可持续的价值创造能力。 寿险及健康险业务关键指标 2022年／ 2021年／ 渠道方面，平安寿险代理人渠道经营质量优化，已完成经营 （人民币百万元） 2022年12月31日 2021年12月31日 变动(%) 智能化在全国营业部的推广，创新渠道队伍建设逐步成型， 新业务价值 28,820 37,898 (24.0) 渠道综合实力有效提升。 下降3.7个 新业务价值率(%) 24.1 27.8 百分点 ? 代理人渠道。平安寿险坚定推动高质量转型，实施代理 用来计算新业务价值的 人队伍分层精细化经营，队伍结构实现优化。2022年， 首年保费 119,336 136,290 (12.4) 代理人人均月收入7,051元，同比增长22.5%。截至2022 内含价值 874,786 876,490 (0.2) 年12月31日，大专及以上学历代理人占比同比上升3.4 个百分点。新人队伍方面，平安寿险持续升级 “优+”政 下降0.1个 11.0 策，通过以优增优，逐步改善队伍结构与质量，提升 内含价值营运回报率(%) 11.1 百分点 优质新人占比，2022年新增人力中 “优+”占比同比提 营运利润 112,980 97,075 16.4 升14.1个百分点。钻石队伍方面，平安寿险进一步深化 上升0.4个 绩优经营策略，优化队伍结构，提升钻石人群产能。此 营运ROE(%) 32.7 32.3 百分点 外，平安寿险数字营业部已完成经营智能化在全国营业 净利润 49,346 60,303 (18.2) 部的推广。 注： 因四舍五入，直接计算未必相等。 ? 社区网格及其他渠道。平安寿险持续推广社区网格化经 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) (1) 营模式，以 “存续客户 ”继续率提升为第一要务，通过 代理人渠道 发展高素质网格化专员队伍，实现线上、线下联动深耕持续探索下沉渠道创新发展模式。2022年，平安寿险银 2022年 保、电销、互联网及其他等创新渠道在平安寿险新业务 2021年 平安寿险 12月31日 12月31日 变动(%) 价值中占比17.6%，同比上升2.5个百分点。 个人寿险销售代理人数量（万人） 44.5 60.0 (25.8) 注： (1) 存续客户指与平安寿险终止代理关系的代理人在代理关系终止之前，注： (1) 代理人活动率=当年各月出单代理人数量之和／当年各月在职代理人其所代理销售的有效保单客户。 数量之和。 (2) 因四舍五入，直接计算未必相等。 产品方面，平安寿险升级保险产品体系，深化健康管理、居 ? 银保渠道。银保渠道转型提速，持续推动高质量发展， 家养老、高端养老三大核心服务改革，依托集团医疗健康生 银保渠道新业务价值同比增长15.9%，对寿险新业务价 态圈，构建 “保险+服务”差异化竞争优势。 值贡献度提升。平安寿险与平安银行的独家代理模式 探索初见成效，依托平安集团综合金融平台优势，双方 ? 保险产品方面。2022年平安寿险重点聚焦财富管理、 建立了便捷高效的沟通运作机制，平安寿险在培训、产 养老和保障三大市场，通过升级产品体系、优化产品结 品、服务等方面与平安银行开展深度合作，提升其客户 构，持续满足客户财富增值与传承、养老储备、健康保 服务的综合化、专业化水平。平安寿险重点协助平安银 障等不同的保险需求。做大财富管理及养老保险市场。 行打造银保新优才队伍，目前该队伍已招募超1,600人， 在资管新规正式落地、市场利率下行以及权益市场波动 超9成拥有本科学历。同时，平安寿险也积极拓展与外 的背景下，保险财富类产品相对于其他金融产品的长期 部银行合作，并针对银行客群特点及需求，重点完善银 稳健优势凸显。平安寿险推出传统年金产品 “御享财富” 保化 “产品+”体系，提供全方位一站式保险保障及增值 和 “御享金瑞”，进一步提升客户利益；同时上市 “御享 服务，优化客户体验。 财富”养老版，向上拓展投保年龄，更好地满足高龄客 户的养老需求；此外还上新并持续推动 “盛世金越”终 身寿险，充分发挥保险产品在长期资金保值增值上的优 势。持续稳固保障型保险产品平台。我国目前重疾险的 人均保额普遍较低，对保障型产品的需求仍有较大空 间。平安寿险坚持保险保障本源，长期深耕重疾险市 场，推出少儿专属高保障的 “少儿守护百分百加护”及 轻、中、重症全面覆盖的 “守护百分百全能版”，构筑守 护重疾险产品系列；此外加大了对终身寿险、长期医疗 保险等其他保障型保险市场的拓展力度，为客户提供更 加丰富多样的保障型保险产品。 寿险及健康险业务 ? 服务方面。平安寿险依托集团医疗健康生态圈，为保险 2022年，13个月保单继续率90.3%，同比上升4.0个百分点， 25个月保单继续率同比上升0.9个百分点。未来，平安寿险将 客户提供医疗健康管理服务。“保险+健康管理”方面， 2022年平安寿险已累计服务约1,859万客户。新契约客 持续深化服务式续收，通过数字化、智能化开展对续期保单 的前置服务、精准续收，提升续收效能和保单继续率。 户中，超76%使用健康管理服务，获得客户广泛认可。 “平安臻享RUN”自2021年推出以来，为客户提供全生 变动 “ 命周期的医疗健康服务，重点打造特色体检、在线问 2022年 2021年 （百分点） 诊、门诊预约协助及陪诊、控糖管理和重疾专案管理” 平安寿险 “ 五大亮点服务，致力于让客户享受到健康有呵护、亚 13个月保单继续率(%) 90.3 86.3 4.0 健康有督促、小病有陪护、慢病有照护、大病有专护” 25个月保单继续率(%) 79.0 78.1 0.9 的优质服务。“保险+居家养老”方面，平安整合内外部 服务商为客户提供 “老人舒心、子女放心、管家专心”一 站式居家养老服务。通过智能管家、生活管家、医生管 保险产品经营信息家，以 “三位一体”管家实现7×24小时服务客户，整合 下表列示平安寿险2022年原保险保费收入居前五位的保险产 医、住、护、食、乐等十大场景服务，构建一站式的居 品信息。 家养老建议解决方案，配合严密的服务监督体系，保障 原保险 客户权益，帮助长者实现有尊严的居家晚年生活，致力 （人民币百万元） 销售渠道 保费收入 退保金 于打造中国居家养老第一品牌。截至2022年12月31日， 平安金瑞人生 个人代理、 平安居家养老服务已覆盖全国32个城市，服务项目超 (2021)年金保险 银行保险 16,769 461 500项，超2万名客户获得居家养老服务资格，使用服务 平安财富金瑞 个人代理、 后，客户整体评价良好。“保险+高端养老”方面，平安 (2021)年金保险 银行保险 15,836 350 致力于开拓高品质养老服务市场，创新构建覆盖长者全 平安御享金瑞 个人代理、 “ ” “ ” 生命周期的一站式 养老解决方案，基于七维健康 年金保险 银行保险 14,130 85 的康养核心理念以及 “尊贵生活、尊享服务、尊严照护” 平安平安福终身寿险 个人代理、 的价值主张，为长者提供定制专享的康养服务，营建有 银行保险 12,714 1,759 品质、有温度的全新康养体验，以满足中国高品质养老 领域日益增长的需求。首个颐年城社区深圳蛇口颐年城 平安金瑞人生 个人代理、项目于2022年7月25日顺利举办奠基仪式，全面启动施 (20)年金保险 银行保险 11,851 496工。第二个颐年城社区广州颐年城项目已于2022年11月 正式对外发布。逸享城产品线于2022年10月对外发布， 首个项目落子佛山，初步完成大湾区业务布局。 寿险及健康险业务营运利润及利源分析 由于寿险及健康险业务的大部分业务为长期业务，为更好地评估经营业绩表现，本公司使用营运利润指标予以衡量。该指标以 财务报表净利润为基础，剔除短期波动性较大的损益表项目和管理层认为不属于日常营运收支的一次性重大项目及其他：本公司认为剔除上述非营运项目的波动性影响，营运利润可有助于理解及比较经营业绩表现及趋势。 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) 剩余边际摊销(A) 80,517 82,488 (2.4) (1) 16,366 净资产投资收益 (B) 14,567 12.4 (2) 息差收入 (C) 6,252 4,823 29.6 营运偏差及其他(D) 14,582 7,436 96.1 税前营运利润合计(E=A+B+C+D) 117,718 109,314 7.7 (3) (4,737) 所得税 (F) (12,239) (61.3) 税后营运利润合计(G=E+F) 112,980 97,075 16.4 短期投资波动(H) (46,791) (23,491) 99.2 折现率变动影响(I) (16,843) (13,281) 26.8 管理层认为不属于日常营运收支而剔除的一次性重大项目及其他(J) – – 不适用净利润(K=G+H+I+J) 49,346 60,303 (18.2) 注： (1) 净资产投资收益，即净资产基于内含价值长期投资回报假设(5%)计算的投资收益。 (2) 息差收入，即负债支持资产基于内含价值长期投资回报假设(5%)计算的投资收益高于准备金要求回报的部分。 (3) 所得税同比减少，主要受国债、铁道债、基金分红等免税收益同比上升影响。 (4) 因四舍五入，直接计算未必相等。 营运偏差及其他同比增长96.1%，主要是实际赔付较低，以及继续率有所改善，带来营运偏差增长。 截至2022年12月31日，寿险及健康险业务剩余边际余额8,944.13亿元。 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) 期初剩余边际 940,733 960,183 (2.0) 新业务贡献 33,606 55,905 (39.9) 预期利息增长 35,679 36,505 (2.3) 剩余边际摊销 (80,517) (82,488) (2.4) 寿险及健康险业务 偿付能力 平安寿险、平安养老险和平安健康险从2022年起执行《保险公司偿付能力监管规则(II)》（“偿二代二期规则”），2022年12月31日 的偿付能力数据已反映了偿二代二期规则变化的影响；2021年12月31日的偿付能力数据反映的是偿二代一期规则。截至2022 年12月31日，平安寿险、平安养老险和平安健康险的偿付能力充足率均显著高于监管要求。 平安寿险 平安养老险 平安健康险 2022年 2022年 2022年 2021年 2021年 2021年 （人民币百万元） 12月31日（二期） 12月31日（一期） 12月31日（二期） 12月31日（一期） 12月31日（二期） 12月31日（一期） 核心资本 495,845 1,026,410 8,482 11,568 6,681 4,307 实际资本 877,807 1,046,410 13,480 11,568 8,125 4,307 399,557 6,233 3,056 最低资本 454,175 5,955 2,097 核心偿付能力充足率(%) 124.1 226.0 136.1 194.3 218.6 205.4 综合偿付能力充足率(%) 219.7 230.4 216.2 194.3 265.9 205.4 注： (1) 核心偿付能力充足率=核心资本／最低资本；综合偿付能力充足率=实际资本／最低资本。 (2) 上表中核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率的最低监管要求分别为50%、100%。 (3) 有关子公司偿付能力情况的更详细信息，请查阅公司网站 ( www.pingan.cn)。 (4) 因四舍五入，直接计算未必相等。 其他主要财务及监管信息 寿险及健康险业务利润表 （人民币百万元） 2022年 2021年 规模保费 543,014 567,281 减：未通过重大保险风险测试的规模保费 (2,670) (3,060) (69,242) 减：万能、投连产品分拆至保费存款的部分 (73,931) 原保险保费收入 471,102 490,290 分保费收入 2,463 3,721 保险业务收入 473,565 494,011 已赚保费 464,555 479,195 (1) 赔款及保户利益 (437,413) (444,096) (2) 保险业务佣金支出 (39,873) (52,277) (3) 业务及管理费支出 (43,779) (48,342) (4) 总投资收益 93,198 131,286 其他收支净额 (3,816) (5,481) 税前利润 32,872 60,285 16,474 所得税 18 净利润 49,346 60,303 注： (1) 赔款及保户利益包括分部利润表中的退保金、保险合同赔付支出、摊回保险合同赔付支出、提取保险责任准备金、摊回保险责任准备金、保单红利支出 以及其他业务成本中的投资型保单账户利息。 (2) 保险业务佣金支出包括分部利润表中的分保费用和保险业务手续费及佣金支出。 (3) 业务及管理费支出包括分部利润表中的税金及附加、管理费用、应收账款等其他资产减值损失。 (4) 总投资收益包括分部利润表中的非银行业务利息收入、投资收益、公允价值变动损益、其他业务收入中的投资性房地产租金收入、投资资产减值损失、 规模保费 本公司寿险及健康险业务规模保费按险种分析如下： 本公司寿险及健康险业务规模保费按投保人类型及渠道分析 （人民币百万元） 2022年 2021年 如下： 其中：期缴保费 5,205 10,493 本公司寿险及健康险业务规模保费按地区分析如下： 续期业务 403,792 417,014 （人民币百万元） 2022年 2021年 代理人渠道 363,629 366,666 银保渠道 18,074 15,414 广东 94,951 98,969 22,089 电销、互联网及其他 34,934 北京 35,904 35,597 团体业务 19,664 22,491 山东 33,915 34,868 新业务 19,436 22,298 江苏 32,416 32,928 续期业务 228 193 浙江 30,113 29,586 543,014 合计 567,281 小计 227,299 231,948 合计 543,014 567,281 寿险及健康险业务 赔款及保户利益 满期及生存给付同比增长27.0%，主要是受业务承保节奏影（人民币百万元） 2022年 2021年 响，部分产品满期及生存给付今年相对较高。 退保金 54,102 52,931 (1) 摊回保险合同赔付支出同比下降24.7%，主要是受再保分出比 退保率 (%) 2.07 2.23 例下降影响。 保险合同赔付支出 98,919 95,604 赔款支出 20,647 25,233 保险业务佣金支出 年金给付 9,122 7,887 2022年，保险业务佣金支出（主要是支付给本公司的销售代理 满期及生存给付 33,003 25,980 人）同比下降23.7%，主要受业务规模变动和产品结构变化的 死伤医疗给付 36,147 36,504 综合影响。 摊回保险合同赔付支出 (6,982) (9,278) （人民币百万元） 2022年 2021年 保单红利支出 19,599 19,405 健康险 15,378 22,089 244,636 保险责任准备金的净增加额 254,573 意外伤害险 1,567 2,481 投资型保单账户利息 27,139 30,861 22,928 寿险及其他 27,707 合计 437,413 444,096 注： (1) 退保率=退保金／（寿险责任准备金期初余额+长期健康险责任准备金合计 39,873 52,277 期初余额+长期险保费收入）。 业务及管理费支出 所得税 2022年，业务及管理费支出同比下降9.4%。 所得税费用变动，主要是受应纳税所得额与递延所得税的综 合影响。（人民币百万元） 2022年 2021年 年金 580,525 468,677 (1) 净投资收益 172,700 151,454 1,155,738 分红险 1,168,465 (2) 净已实现及未实现的收益 (78,931) 4,279 投资连结险 492 746 投资资产减值损失 (571) (24,447) 寿险及其他 416,696 333,345 总投资收益 93,198 131,286 合计 2,454,053 2,206,927 (3) 净投资收益率 (%) 4.7 4.6 (3) 本公司在资产负债表日对保险合同准备金进行充足性测试， 总投资收益率 (%) 2.5 4.0 按照相应保险精算方法重新计算确定的准备金金额超过充足 注： (1) 包含存款利息收入、债权型金融资产利息收入、股权型金融资产分红性测试日已提取的相关准备金余额的，按照其差额补提相关 收入、投资性物业租金收入以及应占联营企业和合营企业损益等。 (2) 包含证券投资差价收入及公允价值变动损益。 准备金，计入当期损益；反之，不调整相关准备金。 (3) 作为分母的平均投资资产，参照Modified Dietz方法的原则计算。 财产保险业务 平安产险业务稳定增长，车险品质大幅优化。2022年原保险保费收入2,980.38亿元，同 比增长10.4%；车险业务综合成本率95.8%，同比优化3.1个百分点。 平安产险加强科技应用，实现数据驱动客户经营线上化。“平安好车主”APP作为中国最 大的用车服务APP，截至2022年12月31日，注册用户数突破1.74亿，累计绑车车辆突破 1亿；12月当月活跃用户数突破3,700万。 平安产险线上理赔服务持续领先，在中国银保信颁布的车险服务质量指数评价中得分 95.13，位列财产险行业第一；2022年通过推出 “一键包办，省心、省时、又省钱”的服 务矩阵，提升客户体验。凭借良好的客户服务，平安产险已连续12年荣获工信部中国车 险及财产险 “第一品牌”。财产保险业务关键指标 财产保险业务概览 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) 业务范围涵盖车险、企财险、工程险、货运险、责任险、保 营运利润 8,879 16,192 (45.2)证险、信用险、家财险、意外及健康险等一切法定财产保险 下降7.2个 业务及国际再保险业务。平安产险已连续12年荣获工信部中 营运ROE(%) 7.6 14.8 百分点 国车险及财产险 “第一品牌”。 上升2.3个 综合成本率(%) 100.3 98.0 百分点 平安产险业务保持稳定增长，2022年，平安产险实现原保险 下降0.6个 保费收入2,980.38亿元，同比增长10.4%。以原保险保费收入 (1) 其中：费用率 (%) 30.4 31.0 百分点 来衡量，平安产险是中国第二大财产保险公司。2022年，平 上升2.9个 安产险整体综合成本率同比上升2.3个百分点至100.3%。其中 (2) 赔付率 (%) 69.9 67.0 百分点 车险业务综合成本率大幅优化，同比下降3.1个百分点，但保 原保险保费收入 298,038 270,043 10.4 证保险业务受市场环境变化影响，赔款支出上升，造成整体 其中：车险 201,298 188,838 6.6 综合成本率波动。 非机动车辆保险 73,056 58,590 24.7 平安产险加强科技应用，实现数据驱动客户经营线上化。“平 23,684 意外与健康保险 22,615 4.7 安好车主”APP作为中国最大的用车服务APP，致力为用户提 上升0.3个 供 “车保险、车生活”的一站式服务，并通过用车、养车、出 (3) 市场占有率 (%) 20.0 19.7 百分点 行等热点内容资讯提升用户黏性；截至2022年12月31日，注 上升0.2个 册用户数突破1.74亿，累计绑车车辆突破1亿，12月当月活跃 其中：车险(%) 24.5 24.3 百分点 用户数突破3,700万。平安产险线上理赔服务持续领先，打造 注： (1) 费用率=（保险业务手续费支出+业务及管理费支出－分保佣金收入）／ 极致用户体验，2022年通过推出 “一键包办，省心、省时、又 已赚保费。 (2) 赔付率=赔款支出／已赚保费。 省钱”的服务矩阵，凭借线上理赔优势，打造全流程省时、省 (3) 市场占有率依据中国银保监会公布的中国保险行业数据进行计算。 心、全程包办的线上理赔服务体验。凭借良好的客户服务， (1) 平安产险在中国银保信颁布的车险服务质量指数评价 中得分 95.13，位列财产险行业第一。 注： (1) 来源于中国银行保险信息技术管理有限公司2022年发布的保险服务质量指数结果。 财产保险业务利源分析 车险 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) 平安产险积极贯彻精细化经营的方针，不断提升销售能力和 服务能力。2022年，车险综合改革后整体经营稳健有序。平 原保险保费收入 298,038 270,043 10.42022年，平安产险保证保险业务原保险保费收入219.34亿元， 358,145 平均投资资产 325,515 10.0 同比增长21.2%；保证保险业务综合成本率131.4%，同比上升 下降1.5个 40.2个百分点，主要是因为经济环境复杂，小微企业客户经营 总投资收益率(%) 2.8 4.3 百分点 困难增加，对其还款能力产生负面影响。过去，保证保险业 其他收支净额 (892) (563) 58.4 务为平安产险创造了显著的承保利润，但近期受市场环境变化影响，保证保险综合成本率有所波动，其2018年-2021年的 税前利润 8,234 18,696 (56.0) 综合成本率分别是88.6%、93.6%、111.0%、91.2%。从中长期 645 所得税 (2,504) 不适用 来看，基于中国经济强大的韧性和发展动力，国家出台的相 净利润 8,879 16,192 (45.2) 关支持性政策发挥效力，以及平安产险以品质优先的积极主 动的风险管控举措，保证保险业务品质未来会回归至正常水 营运利润 8,879 16,192 (45.2) 平。 注： (1) 赔款支出包括分部利润表中的保险合同赔付支出、摊回保险合同赔付支出、提取保险责任准备金、摊回保险责任准备金、提取保费准备金等。 责任保险 (2) 保险业务手续费支出包括分部利润表中的分保费用和保险业务手续费2022年，平安产险责任保险业务原保险保费收入217.83亿元， 及佣金支出。 同比增长9.6%；责任保险业务综合成本率105.4%，主要受全 (3) 业务及管理费支出包括分部利润表中与保险业务相关的税金及附加、管理费用、应收账款等其他资产减值损失。 国城乡人身损害赔偿标准统一的影响，整体业务风险处于可 (4) 分保佣金收入为分部利润表中的摊回分保费用。 控范围，全年较上半年优化0.1个百分点。平安产险已对主 (5) 总投资收益包括分部利润表中的非银行业务利息收入、投资收益、公要险种风险定价模型进行优化，持续完善风险定价数据库建 允价值变动损益、其他业务收入中的投资性房地产租金收入、投资资设，提升精准定价能力，责任保险新单品质已有明显优化。 产减值损失、卖出回购金融资产款及拆入资金利息支出。 分险种经营数据 2022年，平安产险原保险保费收入居前五位的险种是车险、 保证保险、责任保险、意外伤害保险和健康保险，这五大 类险种原保险保费收入合计占平安产险原保险保费收入的 90.2%。 财产保险业务 意外伤害保险 健康保险 2022年，平安产险意外伤害保险业务原保险保费收入139.89亿 2022年，平安产险健康保险业务原保险保费收入96.96亿元， 元，同比下降18.7%；意外伤害保险业务综合成本率94.5%， 同比增长79.2%；健康保险业务综合成本率95.2%，保持良好 保持优良水平。平安产险从用户需求出发，联动 “平安好车 水平。平安产险持续推进 “以治病为中心”到 “以人民健康为中 主”、“平安好生活”等APP，为用户提供便捷的保险服务。 心”客户经营模式的转变，开发满足客户需求的产品及服务， 聚焦各类细分客群健康痛点，实现从少儿到老人、从个人到 家庭、从城市到县域的覆盖。 原保险 准备金 （人民币百万元） 保险金额 保费收入 已赚保费 赔款支出 承保利润 综合成本率 负债余额车险 210,530,821 201,298 189,233 130,320 8,032 95.8% 174,330保证保险 253,614 21,934 28,663 32,711 (9,013) 131.4% 43,700 责任保险 2,309,896,957 21,783 17,329 10,616 (929) 105.4% 22,529意外伤害保险 1,603,275,864 13,989 15,482 6,809 847 94.5% 11,723健康保险 275,907,196 9,696 8,356 3,581 398 95.2% 5,776 偿付能力 其他主要财务及监管信息 平安产险从2022年起执行偿二代二期规则，2022年12月31日 原保险保费收入的偿付能力数据已反映了偿二代二期规则变化的影响；2021 本公司财产保险业务保费收入按渠道分析如下：年12月31日的偿付能力数据反映的是偿二代一期规则。截至 2022年 2021年 2022年12月31日，平安产险的核心偿付能力充足率、综合偿 （人民币百万元） 金额 占比(%) 金额 占比(%) 付能力充足率均显著高于监管要求。 代理渠道 84,107 28.2 71,893 26.6 2022年 2021年 车商渠道 81,999 27.5 72,916 27.0 12月31日 12月31日 （人民币百万元） （二期） （一期） 交叉销售渠道 40,942 13.7 42,229 15.6 直销渠道 40,403 13.6 35,945 13.3 核心资本 101,193 112,277 电话及网络渠道 24,313 8.2 20,386 7.5 实际资本 125,337 125,777 其他渠道 26,274 8.8 26,674 10.0 最低资本 56,976 45,171 298,038 100.0 核心偿付能力充足率(%) 177.6 248.6 合计 270,043 100.0 注： 因四舍五入，直接计算未必相等。 综合偿付能力充足率(%) 220.0 278.4 注： (1) 核心偿付能力充足率=核心资本／最低资本；综合偿付能力充足率=实际资本／最低资本。 本公司财产保险业务保费收入按地区分析如下：(2) 上表中核心偿付能力充足率和综合偿付能力充足率的最低监管要求分别为50%、100%。 （人民币百万元） 2022年 2021年 (3) 有关平安产险偿付能力情况的更详细信息，请查阅公司网站 广东 50,072 44,426 ( www.pingan.cn)。 江苏 23,093 19,927 浙江 20,109 17,959 上海 16,342 15,592 山东 16,102 14,646 小计 125,718 112,550 合计 298,038 270,043 再保险安排 业务及管理费支出 平安产险始终坚持稳健的再保险政策，充分发挥再保险扩大 2022年，业务及管理费支出同比增长2.9%。 承保能力及分散经营风险的作用，以保障业务的健康发展和非机动车辆保险 11,778 10,491 （人民币百万元） 2022年 2021年 意外与健康保险 126 453 (1) 净投资收益 17,523 16,720 36 (2) 分入保费 70 净已实现及未实现的收益 (7,528) (2,156) 非机动车辆保险 36 70 19 投资资产减值损失 (441) 总投资收益 10,014 14,123 赔款支出 (3) 净投资收益率 (%) 4.9 5.1 2022年，赔款支出同比增长11.1%，主要受市场环境变化影 (3) 总投资收益率 (%) 2.8 4.3 响，保证保险业务赔款支出同比增加。 注： (1) 包含存款利息收入、债权型金融资产利息收入、股权型金融资产分红收入、投资性物业租金收入以及应占联营企业和合营企业损益等。 （人民币百万元） 2022年 2021年 (2) 包含证券投资差价收入及公允价值变动损益。 车险 130,320 127,567 (3) 作为分母的平均投资资产，参照Modified Dietz方法的原则计算。 非机动车辆保险 53,265 39,837 意外与健康保险 10,391 7,259 保险合同准备金 2022年 2021年 合计 193,976 174,663 （人民币百万元） 12月31日 12月31日 未到期责任准备金 163,012 159,629 保险业务手续费支出 未决赔款准备金 126,662 107,499 2022年，保险业务手续费支出同比增长7.0%，主要是由于非 合计 289,674 267,128 机动车辆保险业务保费收入大幅增长，手续费支出同比增加。 车险 174,330 159,339 （人民币百万元） 2022年 2021年 非机动车辆保险 97,845 92,949 车险 16,791 16,772 意外与健康保险 17,499 14,840 非机动车辆保险 10,341 7,692 合计 289,674 267,128 意外与健康保险 7,145 7,575 合计 34,277 32,039 本公司在资产负债表日对保险合同准备金进行充足性测试， 按照相应保险精算方法重新计算确定的准备金金额超过充足 占原保险保费收入的比例(%) 11.5 11.9 性测试日已提取的相关准备金余额的，按照其差额补提相关 准备金，计入当期损益；反之，不调整相关准备金。 保险资金投资组合 本公司的保险资金投资组合由寿险及健康险业务、财产保险业务的可投资资金组成。 2022年，因地缘政治纷争造成的能源供应紧张，使海外主要经济体通货膨胀率急剧上升；而以美联储为代表的各国央行大幅加 息，导致主要经济体经济面临衰退，呈现出滞胀的特征，全球资本市场面临重大压力；国内经济面临稳增长压力，叠加海外地 缘局势和政策紧缩的制约，资本市场出现了显著下滑。 面对诸多风险，本公司秉持在不确定的环境中抓住确定性收益的指导思想，尽管市场利率中枢进一步下行，10年期国债收益 率在年中曾最低下探至2.85%，较年初下降近20个基点，本公司保险资金投资组合仍实现净投资收益1,888.41亿元，同比增加 219.90亿元；净投资收益率4.7%，同比提升0.1个百分点；总投资收益率2.5%，综合投资收益率2.7%。此外，公司严守信用风 险底线，2022年未出现新增违约事件。 资产负债管理 公司以负债为驱动，以偿付能力为核心指标，致力于创造穿越宏观经济周期的稳定的投资收益，以满足负债需求。公司坚持稳 健的风险偏好并持续优化保险资金资产负债匹配，积累优质资产并实施有纪律且灵活稳健的投资操作。公司积极应对低利率、 信用风险上行的挑战，继续增配国债、地方政府债以及政策性金融债等长久期、低风险债券。同时，公司积极增加优质另类资 产投资，尤其是具备稳定现金流的收租性资产。此外，公司维持灵活的资产负债联动机制，合理制定负债端保证利率，优化资 产负债利率匹配。 投资风险管理 公司高度重视成本收益匹配风险管理，设置以成本收益匹配为核心量化指标的风险偏好体系，并进行定期跟踪检视以及严格的 压力测试，将其内置于大类资产配置流程，前置风险管理，并在市场波动加大时显著提升压力测试强度及频率，确保在发生罕 见市场冲击时保险资金投资组合的安全。 公司进一步强化制度与流程建设，通过规范业务流程，健全投资风险管理架构，完善包括风险准入策略、信用评级、交易对手 及发行管理人授信管理、集中度管理、风险监控和应急管理等关键流程，持续优化风险管理全流程。同时，公司通过科技手段 赋能投后关键事项管理，持续优化风险预警平台，在投资组合汇总并表监控的基础上，全面扫描市场波动、负面舆情、财务变 动等各类风险信号，系统自动处理形成前瞻性指标，通过智能模型分析，做到投资风险早发现、早决策、早行动。 公司在符合监管集中度要求基础上，进一步强化实质风险管控。根据审慎、全面、动态、独立的原则，完善投资资产集中度管 理的制度和流程，优化集团及成员公司投资资产集中度限额体系。同时，公司加强针对大额客户的授信额度核定、占用、预警 和调整机制以及针对重点行业及风险领域的监控和管理，防止因投资资产过于聚合于某个（些）交易对手、行业、区域、资产 类别而间接影响到公司偿付能力、流动性、盈利能力或声誉的风险。 公司持续强化投后管理能力建设，升级投后管理体系，建立并完善 “投后管理委员会+投后中台+项目投后”三层管理架构，立 足公司顶层战略，结合对行业趋势和周期的深入了解，对被投企业经营进行有深度、有细度、有力度的投后管理，促进与被投 企业的文化融合；在合规和充分尊重成员公司独立经营的基础上对投后机制进行统筹管理，确保投前有参与、投后有追踪、风 险有预警、经营有赋能，全面引入ESG投资管理理念，促进投后管理能力提升，有效保障公司投资价值的最大化。 投资组合（按投资品种） 2022年12月31日 2021年12月31日 （人民币百万元） 账面值 占总额比例(%) 账面值 占总额比例(%)(1) 理财产品投资 260,972 6.0 263,605 6.7 股权型金融资产 股票 228,796 5.2 272,597 7.0 权益型基金 146,988 3.4 91,263 2.3 (1) 理财产品投资 50,847 1.2 32,893 0.8 109,797 2.5 非上市股权 108,088 2.8 长期股权投资 205,286 4.7 160,645 4.1 投资性物业 117,985 2.7 100,647 2.6 (2) 其他投资 19,014 0.4 24,143 0.6 4,368,400 100.0 投资资产合计 3,916,412 100.0 注： (1) 理财产品投资包括信托公司信托计划、保险资产管理公司产品、商业银行理财产品等。 (2) 其他投资主要含存出资本保证金、三个月以上的买入返售金融资产、衍生金融资产等。 (3) 因四舍五入，直接计算未必相等。 投资组合（按会计计量） 公司于2018年1月1日起执行新金融工具会计准则，截至2022年12月31日，公司保险资金投资组合持有的分类为以公允价值计 量且其变动计入当期损益的金融资产在总投资资产中占比21.6%。 2022年12月31日 2021年12月31日 （人民币百万元） 账面值 占总额比例(%) 账面值 占总额比例(%) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 942,824 21.6 829,375 21.2 固收类 577,407 13.2 513,711 13.1 股票 57,334 1.3 83,395 2.1 权益型基金 146,988 3.4 91,263 2.3 其他股权型金融资产 161,095 3.7 141,006 3.7 408,899 9.4 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产 451,686 11.5以摊余成本计量的金融资产 2,692,818 61.6 2,373,438 60.6 (1) 其他 323,859 7.4 261,913 6.7 保险资金投资组合 投资收益 2022年，本公司保险资金投资受到资本市场的不确定性影响，有所承压。在市场波动较大且信贷风险增加的背景下，公司并未 提高风险偏好，通过多渠道努力，实现净投资收益率4.7%，同比提升0.1个百分点。 （人民币百万元） 2022年 2021年 变动(%) (1) 净投资收益 188,841 166,851 13.2 (2) (86,459) 净已实现及未实现的收益 2,123 不适用 投资资产减值损失 (552) (24,888) (97.8) 总投资收益 101,830 144,086 (29.3) 其他综合收益变动 5,594 (6,171) 不适用 107,424 综合投资收益 137,915 (22.1) 上升0.1个 (3) 净投资收益率 (%) 4.7 4.6 百分点 下降1.5个 (3) 总投资收益率 (%) 2.5 4.0 百分点 下降1.1个 (3) 综合投资收益率 (%) 2.7 3.8 百分点 注： (1) 包含存款利息收入、债权型金融资产利息收入、股权型金融资产分红收入、投资性物业租金收入以及应占联营企业和合营企业损益等。 (2) 包含证券投资差价收入及公允价值变动损益。 (3) 作为分母的平均投资资产，参照Modified Dietz方法的原则计算。 本公司保险资金投资组合近10年平均投资收益率高于5%的内含价值长期投资回报假设。 2013年－2022年 平均净投资收益率(%) 5.3 平均总投资收益率(%) 5.3 平均综合投资收益率(%) 5.5 公司债券 截至2022年12月31日，本公司保险资金投资组合的公司债券规模为880.88亿元，在总投资资产中占比2.0%，较2022年年初、 2021年年初分别下降0.2个百分点、0.9个百分点。本公司保险资金投资组合中其余的债券投资主要是国债和审慎筛选的优质地 方政府债券。从信用水平上看，本公司保险资金投资的公司债券信用水平较好，外部信用评级约99.2%为AA及以上，约72.7% 为AAA评级；从信用违约损失来看，本公司保险资金投资的公司债券整体风险较小，稳健可控。对于公司债券的风险管理， 本公司主要从资产配置、准入管理、动态检视等方面保障公司债券的投资风险得到全流程评估和管控。公司于2003年建立了 内部信用评级团队，严格按照内部信用评级对公司债券的投资进行准入管理，并加强评级检视和调整，确保信用评级合理反映 公司债券发行主体的信用水平。同时，本公司通过债券名单制管理对存在潜在风险的公司债券进行事前监测，建立负面舆情快 速响应机制，对公司债券开展有效排查与上报管理，提升风险预警与应对效率。 债权计划及债权型理财产品投资 债权计划及债权型理财产品包括由保险资产管理公司设立的债权投资计划、信托公司设立的债权型信托计划、商业银行设立的 债权型理财产品等。截至2022年12月31日，本公司保险资金组合投资的债权计划及债权型理财产品规模为4,427.93亿元，在总 对于债权计划及债权型理财产品投资的风险管理，本公司主要从三个层面进行把控。第一层是资产配置，公司已建立了一套科 学有效的资产配置模型，在整体风险严格控制在公司既定的风险偏好范围内的基础上，分账户制定战略资产配置方案，制定资 产配置比例的上下限。公司在战术资产配置时同步考虑各账户资金情况、收益及流动性要求、同类资产相对吸引力等因素，对 基建设施及园区开发 11.5 5.47 7.46 6.28 其他（水务、环保、铁路投资等） 19.2 4.81 7.42 4.74 (2) 非银金融 18.9 5.38 6.42 2.95 (3) 不动产行业 13.6 5.03 4.77 2.70 煤炭开采 0.2 5.70 7.86 3.80 其他 19.2 4.77 5.94 3.72 合计 100.0 5.05 6.70 4.05 注： (1) 债权计划及债权型理财产品行业分类按照申万行业分类标准划分。 (2) 非银金融行业是指剔除银行后的金融企业，包括保险公司、资产管理公司和融资租赁公司等。 (3) 不动产行业为广义口径，包括资金直接投向不动产项目的不动产债权计划，以及资金间接用途与不动产企业有关联的集合资金信托计划、基础设施投资（未完）  |