[年报]泰信优势领航混合 (015034): 泰信优势领航混合型证券投资基金2022年年度报告
原标题:泰信优势领航混合 : 泰信优势领航混合型证券投资基金2022年年度报告 2022年年度报告 2022年12月31日 基金管理人：泰信基金管理有限公司 基金托管人：浙商银行股份有限公司 送出日期：2023年3月30日 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人浙商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年3月29日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了无保留意见的审计报告。 本报告期自2022年9月7日（基金合同生效日）起至12月31日止。 1.2目录 §1重要提示及目录...................................................................................................................................2 ........................................................................................................................................... 1.1重要提示 2 1.2目录...................................................................................................................................................3 ............................................................................................................................................... §2基金简介 5 ................................................................................................................................... 2.1基金基本情况 5 2.2基金产品说明...................................................................................................................................5 ............................................................................................................... 2.3基金管理人和基金托管人 5 2.4信息披露方式...................................................................................................................................6 ................................................................................................................................... 2.5其他相关资料 6 ..............................................................................§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 6 3.1主要会计数据和财务指标...............................................................................................................6 ................................................................................................................................... 3.2基金净值表现 7 3.3过去三年基金的利润分配情况.......................................................................................................8 ........................................................................................................................................... §4管理人报告 8 ........................................................................................................... 4.1基金管理人及基金经理情况 8 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................................................10 .............................................................................4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 10 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明............................................................12 ............................................................4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 14 .............................................................................4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 15 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明........................................................................16 .............................................................................4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 16 4.9管理人对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明........................................16 .................................. 4.10报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 16......................................................................................................................................... §5托管人报告 16 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明.................................................................................16 ............ 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 175.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见................................17............................................................................................................................................. §6审计报告 17 ......................................................................................................................... 6.1审计报告基本信息 17 6.2审计报告的基本内容.....................................................................................................................17 ..................................................................................................................................... §7年度财务报表 19 7.1资产负债表.....................................................................................................................................19 ............................................................................................................................................. 7.2利润表 20 ......................................................................................................... 7.3净资产（基金净值）变动表 21 7.4报表附注.........................................................................................................................................23 ..................................................................................................................................... §8投资组合报告 44 ................................................................................................................. 8.1期末基金资产组合情况 44 8.2报告期末按行业分类的股票投资组合.........................................................................................44 .................................... 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 45.............................................................................................8.4报告期内股票投资组合的重大变动 46 .........................................................................................8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 49 ................................ 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 498.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细....................49.................... 8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 49................................ 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 49...............................................................................................8.10本基金投资股指期货的投资政策 49 ......................................................................8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 50 8.12投资组合报告附注.......................................................................................................................50 ......................................................................................................................... §9基金份额持有人信息 50 .....................................................................................9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 50 ........................................................................9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 51 ........................................ 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 51§10开放式基金份额变动.......................................................................................................................51 ................................................................................................................................... §11重大事件揭示 51 ........................................................................................................... 11.1基金份额持有人大会决议 51 .......................................... 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 51..............................................................11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 52 11.4基金投资策略的改变...................................................................................................................52 .......................................................................................11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 52 ...................................................... 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 52 ...................................................................................11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 52 ............................................................................................................................... 11.8其他重大事件 53 §12影响投资者决策的其他重要信息..................................................................................................54 ........................................... 12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 54...............................................................................................12.2影响投资者决策的其他重要信息 54 ................................................................................................................................... §13备查文件目录 54 ............................................................................................................................... 13.1备查文件目录 54 13.2存放地点.......................................................................................................................................54 ....................................................................................................................................... 13.3查阅方式 54 §2基金简介 2.1基金基本情况
2.4信息披露方式
3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
2、所述基金业绩指标不包括基金份额持有人申购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3过去三年基金的利润分配情况 本基金合同于2022年9月7日正式生效，本报告期本基金未进行利润分配。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 基金管理人：泰信基金管理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区浦东南路256号37层 办公地址：中国（上海）自由贸易试验区浦东南路256号36、37层 成立日期：2003年5月23日 总经理：高宇 电话：021-20899188 传真：021-20899008 联系人：徐磊 发展沿革： 泰信基金管理有限公司（First-TrustFundManagementCo.，Ltd.）是原山东省国际信托投资有限公司（现更名为山东省国际信托股份有限公司）联合江苏省投资管理有限责任公司、青岛国信实业有限公司共同发起设立的基金管理公司。公司于2002年9月24日经中国证券监督委员会批准正式筹建，2003年5月8日获准开业，是“好人举手”制度下，获准筹建的第一家以信托公司为主发起人的基金管理公司。 公司目前下设上海锐懿资产管理有限公司、营销支持中心、产品研发部、渠道服务部、战略客户部、机构业务部、深圳分公司、北京分公司、金融科技部、权益投资部、固收投资部、研究部、专户投资部、清算会计部、集中交易部、计划财务部、信息技术部、风险管理部、监察稽核部、综合管理部。截至2022年12月末，公司有正式员工102人,多数具有硕士以上学历。所有人员在最近三年内均未受到所在单位及有关管理部门的处罚。 截至2022年12月末，泰信基金管理有限公司旗下共有泰信天天收益货币、泰信先行策略混合、泰信双息双利债券、泰信优质生活混合、泰信优势增长混合、泰信蓝筹精选混合、泰信债券增强收益、泰信发展主题混合、泰信债券周期回报、泰信中证200指数、泰信中小盘精选混合、泰信行业精选混合、泰信现代服务业混合、泰信鑫益定期开放债券、泰信国策驱动混合、泰信鑫选混合、泰信互联网+混合、泰信智选成长混合、泰信鑫利混合、泰信竞争优选混合、泰信景气驱动12个月持有期混合、泰信汇享利率债债券、泰信低碳经济混合发起式、泰信均衡价值混合、泰信汇利三个月定开债券、泰信医疗服务混合发起式、泰信添利30天持有期债券发起式、泰信鑫瑞债券发起式、泰信汇盈债券、泰信优势领航混合、泰信汇鑫三个月定开债券、泰信添鑫中短债债券共32只开放式基金及44个资产管理计划。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
2、证券从业的含义遵从《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》的相关规定。 4.1.3期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况本报告期末本基金基金经理无兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格遵循《证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《泰信优势领航混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产。本基金管理人在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为，本基金的投资运作符合有关法规和基金合同的规定。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》（中国证监会公告[2011]18号），公司制定了《泰信基金管理有限公司公平交易及异常交易管理制度》，主要控制方法如下：1、建立统一的研究平台，所有研究成果对公司所管理的所有产品公平开放。 3、投委会作为公司受托资产投资的最高决策机构，主要负责对公司所管理的受托资产进行投资决策。投资总监在其权限范围内审批超出投资组合经理权限的投资计划。投资组合经理在其权限范围内进行投资决策。 4、投资组合经理同时管理多个投资组合时，必须公平公正的对待管理的所有投资组合，除申购赎回、个股投资比例超标等客观因素之外，同一交易日投资同一交易品种时，应尽可能使他们获得相同或相近的交易价格。 严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易。 5、集中交易部负责所有投资指令的执行，必须确保所有同向指令的公平公正，平等对待所有投资组合。发现异常指令或者涉嫌利益输送的指令，集中交易部应立即停止执行指令，并向投资总监和风险管理部报告。对非竞争竞价指令，不同投资组合也必须公平对待，主要采取成交结果按比例分配和轮侯方式处理。 6、风险管理部通过交易系统监控指标设置，实时监控交易指令，禁止同一投资组合内部的同日反向交易，严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易。 7、公司在交易系统中设置强制公平委托参数，强制交易系统对符合要求的同一交易品种的同向指令执行公平委托。 8、风险管理部定期与不定期对交易指令的公平性和交易委托的公平性进行分析，对强制公平委托的执行过程与结果进行检查；对不同投资组合临近交易日的同向交易和反向交易的交易时机和交易价差进行分析，并完成定期分析报告。 4.3.2公平交易制度的执行情况 公司公平交易制度适用于所有投资品种，以及所有投资管理活动，涵盖授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动各环节，从研究、投资、交易合规性监控，发现可疑交易立即报告，并由风险管理部负责对公平交易情况进行定期和不定期评估。 公司所有研究成果对公司所管理的所有产品公平开放，投资经理严格遵守公平、公正、独立的原则下达投资指令，所有投资指令在集中交易部集中执行，投资交易过程公平公正，投资交易监控贯穿于整个投资过程。 本报告期内，根据投资交易监控与价差分析情况，未发现基金之间存在利益输送行为，公平交易制度整体执行情况良好。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本公司严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易。本报告期内，本基金参与的交易所公开竞价同日反向交易，未出现成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量5%的情况。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2022年一季度，经济基本面方面，3月中国制造业PMI为49.5%，回落0.7个百分点，降至荣枯线下。景气逆季节性回落，由扩张转为收缩。主要分项中，需求回落，生产续降，库存分化，价格续升，新订单指数显著转弱是制造业PMI回落的主因。分项目看，3月新订单指数、新出口订单指数分别回落至48.8%、47.2%，双双降至荣枯线下。非制造业方面，3月非制造业商务活动指数回落至48.4%，重回荣枯线下。总结来看，3月受到俄乌冲突带动大宗上涨，带来供需逆季节性转弱，双双降至荣枯线以下，企业盈利能力受到挤压。流动性方面，2021年12月四季度货币政策例会上，央行延续了中央经济工作会议提出的“稳字当头、稳中求进”的会议精神，并首次提出“发挥好货币政策工具的总量和结构双重功能，更加主动有为，加大对实体经济的支持力度”。2022年1月17日，央行分别下调MLF和公开市场逆回购操作的中标利率10个基点。1月20日央行宣布5年起LPR下调5bp到4.6%。考虑到海外发达经济体政策的加速收敛将导致外部环境更为复杂，俄乌冲突带来的大宗商品的持续上涨，我们认为国内的货币环境将总体维持宽松，本基金一季度仍然主要以电力设备新能源板块为主，适当增加了地产等稳增长板块配置。 二季度，经济基本面方面，6月制造业PMI续升0.6个百分点至50.2%，重回荣枯线上，但整体低于历年均值0.4pct。主要分项中，新订单、生产指数双双反弹至荣枯线上。分项目看，6月新订单指数继续回升至50.4%，但略低于历年同期均值，新出口订单指数继续回升至49.5%，高于历年同期均值。整体来看，需求环比确有恢复但整体不强。6月非制造业商务活动指数续升6.9个百分点至54.7%，服务业商务活动指数续升至54.3%，重回荣枯线上。总体上看，经济修复正在演绎，生产快于需求转好。流动方面，4月29日召开中央政治局会议，基本与之前召开的国常会、金融委、财经委等多个会议的基调保持一致，强调稳经济的重要性，宏观政策要稳健有效，加大财政政策和货币政策的实施力度。在宏观政策方面，直接表示“要加大宏观政策调节力度，扎实稳住经济”，明确了政策边际宽松的基调。此前，4月15日央行宣布全面降准释放长期资金约5300亿元，并下调金融机构外汇存款准备金率1个百分点，意在稳资金、稳汇率。6月社融新增5.17万亿，比上年同期多增1.47万亿元，社融存量增速10.8%，进一步上行。我们认为目前经济仍在复苏，资产价格泡沫并不明显，房地产销售压力仍存，央行主动收紧流动性概率较低。本基金观察到新能源方向基本面持续超预期，故增加了电力设备新能源板块配置。 三季度，经济基本面方面，9月制造业PMI反弹0.7pct至50.1%，改善幅度强于季节性，且再度回到荣枯线上。制造业景气较上月有所改善，但较历年同期相比，当前经济景气仍偏弱。需求端方面，9月PMI生产指数较上月提升1.7个百分点至51.5%，新订单指数为49.8%，较上月提升0.6个百分点，继续位于收缩区间，生产端恢复优于需求端。9月份PMI进口指数为48.1%，比上月提升0.3个百分点，表明内部需求有所回暖，新出口订单指数下降1.1个百分点至47.0%，外部需求走弱速度加快。9月非制造业商务活动指数续降2个百分点至50.6%。总结下来，尽管生产脉冲式恢复助推9月景气重回扩张区间，但造成产成品库存小幅积累，企业去库存压力有增无减，此外，政府主导的基建投资以及外需主导的出口在四季度均有转弱风险。流动性方面，9月23日央行第三季度货币政策委员会例会，新增“国内经济总体延续恢复发展态势”的表述，但央行也认为经济“仍面临需求收缩、供给冲击、预期转弱三重压力”，要“为实体经济提供更有力支持，着力稳就业和稳物价，稳定宏观经济大盘”，即货币政策在四季度仍需保持扩张性。我们认为，目前的经济虽然有所复苏，但仍然一波三折，我们认为四季度货币政策仍然保持宽松。本基金三季度适当降低仓位，并适当增加了低估值板块配置。 四季度，经济基本面方面，12月全国制造业PMI环比较11月下行1.0个百分点至47%，PMI延续9月以来的下行趋势，低于2022年4月上海疫情冲击时的47.4%。需求端方面，12月新订单指数为43.9%，相较11月下滑2.5个百分点，连续6个月处于荣枯线以下；生产指数为44.6%，较11月下滑3.2个百分点，下滑幅度大于新订单，主要是疫情对生产的冲击。12月PMI原材料和产成品库存指数分别为47.1%和46.6%，仍然位于荣枯线以下。12月非制造业商务活动指数回落至41.6%，服务业商务活动指数续降至39.4%，疫情仍是景气走弱的主因。总结下来疫情对经济的压制作用将逐步减弱，同时一季度也是政策提振信心和内需的重要窗口，货币和财政发力强度是接下来关注重点。流动性方面，12月四季度央行货币政策会议，延续了12月6日政治局会议、中央经济工作会议的表述，总量方面，本次例会新增“加大宏观政策调控力度”，保留了“加大稳健货币政策实施力度”，并重提发挥货币政策工具“总量和结构双重功能”。我们认为在经济恢复尚处于脆弱的阶段，货币政策宽松的逻辑并未发生显著变化。本基金四季度适当降低新能源等板块仓位，并适当增加了医疗和消费板块配置。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为0.9017元；本报告期基金份额净值增长率为-9.83%，业绩比较基准收益率为-3.33%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 对当前宏观环境的判断：1月全国制造业PMI录得50.1%，环比较12月上行3.1个百分点，显著改善，主要原因本轮疫情冲击接近尾声，疫情影响快速衰减。需求端方面，1月新订单指数为50.9%，相较上月大幅改善7个百分点，在连续半年收缩后重回荣枯线以上；1月生产指数为49.8%，相较上月大幅改善5.2个百分点，生产受需求回暖带动也呈修复态势，但回升程度小于需求。1月非制造业商务活动指数为54.4%，较上月升高12.8个百分点，连续3个月收缩后重回扩张区间。总体来看，主要经济指标均有显著改善，且需求端改善多于供给端，服务业改善也好于制造业。非制造业的业务活动预期为近年最高，市场主体的信心改善显著，这也是本轮经济重启修复的最大内生动力。往后看，随着节后复工，服务业、居民收入和消费仍将继续改善，经济修复仍有持续性。 流动性方面，12月四季度央行货币政策会议，延续了12月6日政治局会议、中央经济工作会议的表述，总量方面，本次例会新增“加大宏观政策调控力度”，保留了“加大稳健货币政策实施力度”，并重提发挥货币政策工具“总量和结构双重功能”。我们认为在经济恢复尚处于脆弱的阶段，货币政策宽松的逻辑并未发生显著变化。 我们对当前市场的判断：随着疫情的消退，各项消费数据出现了大幅反弹，春节期间，商务部全国重点零售和餐饮企业销售额比去年农历同期增长6.8%，表明消费正在复苏，国家能源集团发电量同比增长8.4%，表明工业生产活动的恢复。但是经济复苏的力度也要持续观察，目前地产和汽车的数据依然没有看到复苏的迹象。流动性方面，四季度央行货币政策会议，新增加大宏观政策调控力度”，保留了“加大稳健货币政策实施力度”，并重提发挥货币政策工具“总量和结构双重功能”。我们认为在经济恢复尚处于脆弱的阶段，货币政策宽松的逻辑并未发生显著变化。海外方面，美联储2月1日议息会议决议，在美国债务压力、通胀回落和经济走软的背景下，美联储加息逐渐走向尾声，这对全球的风险资产都将是正面的促进。总体上，经济在复苏进程中，流动性相对宽松，我们认为市场进入一段风险较低的阶段，同时年初至今外资大量流入A股，加速市场上行的节奏。 目前时点，我们看好以下行业： 1，关注前期回调较大且景气度持续较为确定的科技板块，重点关注新能源产业链，产业链安全以及数字经济等板块。 2，疫情后复苏的医疗和消费等板块 3，低估值收益于稳增长政策的板块，如地产，家电等。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 在本报告期内，本基金管理人合规管理及内部控制工作本着对基金份额持有人利益高度负责的精神，以独立于各业务部门的风险管理部、监察稽核部为主体，对基金销售、投资运作、后台保障等主要业务活动进行监督与控制，较好地保证了基金运作的合规性。 1、进一步完善制度建设，构建全面有效的内部控制体系 本基金管理人根据最新出台的相关法律法规，及时补充及完善了内部管理制度，同时对业务流程进一步梳理，严格按照监管要求进行风险控制评估及合规管理有效性评估，确保风险控制及合规管理的有效性，不断提升内部控制水平。 2、进一步规范基金投资管理工作流程，加强基金投资风险控制。 （1）加强基金的日常投资交易进行监控，及时提示相关风险。公司风险管理部负责基金日常投资行为的监控，并与相关基金经理沟通，提示相关风险。同时根据投委会的投资决议、政策法规规定对风险指标设置进行调整，不定期检查风险监控指标设置，并根据新的需求对风险监控指标进行测试和更新。 （2）规范投资交易行为，防范交易环节的操作风险。公司禁止基金内的同日反向交易，严格控制旗下管理投资组合间的同日反向交易，对基金间同日同向交易、所有投资组合对单只股票成交量占其市场总成交异常等指标进行预警监控。对于日常的投资监控，公司实行的是事前控制、事中监督、事后检查的方法，在公平交易的各环节建立了责任追究制，实行各部门责任人、分管领导责任人负责制，以最大限度地监控并处置可能造成不公平交易或利益输送的行为。 3、加强内部的监察稽核 针对基金投资运作通过日常监察与专项稽核相结合，保证了内部监察稽核的全面性、实时性，通过查漏补缺、及时整改强化了风险控制流程，提高了投资管理及运营相关人员的风险意识水平，从而较好地预防风险，维护基金持有人利益。 4、做好投研交易等人员的合规培训，提高合规意识。 公司组织投研人员开展内幕交易案例合规培训，就近年来发生的典型内幕交易案例作了分类汇报，并对目前市场上的疑似内幕交易、有争议的内幕交易案例进行了说明，要求投研人员遵守投资纪律，规范决策流程，从源头避免内幕交易事件的发生，加强了投研人员的合规意识。 在本报告期内，本基金的投资运作等各环节基本符合规定的要求，未出现异常交易、操纵市场、内幕交易等违法违规现象。今后公司将继续夯实内部控制和风险管理工作，保证基金运作的合规性，充分保障基金份额持有人的合法权益。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，保证基金估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，本公司建立估值委员会，负责本公司基金估值业务的决策和评价、与基金估值业务相关的信息披露规定等工作。 本公司管理的基金日常估值由公司清算会计部负责。清算会计部完成估值后，将估值结果以合同约定的形式发送基金托管人，基金托管人按法律法规、《基金合同》规定的估值方法、时间、程序进行复核，复核无误后，由管理人按约定对外公布；月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。本公司在采用估值政策和程序时，应当充分考虑参与估值流程各方及人员的经验、专业胜任能力和独立性，通过建立估值委员会、参考行业协会估值意见、参考独立第三方机构估值数据等一种或多种方式的有效结合，减少或避免估值偏差的发生。 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 一、基金收益分配原则 1、在符合有关基金分红条件的前提下，基金管理人可以根据实际情况进行收益分配，具体分配方案以公告为准，若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配；2、本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；选择采取红利再投资形式的，红利再投资的份额免收申购费； 3、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值，即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值； 4、本基金每一基金份额享有同等分配权； 5、法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 二、本报告期本基金未进行利润分配。 4.9管理人对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明 无。 4.10报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明无 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期内，本基金的管理人——泰信基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人依法对泰信基金管理有限公司编制和披露的泰信优势领航混合型证券投资基金2022年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了复核，以上内容真实、准确和完整。 §6审计报告 6.1审计报告基本信息
7.1资产负债表 会计主体：泰信优势领航混合型证券投资基金 报告截止日：2022年12月31日 单位：人民币元
2、本财务报表的实际编制期间为2022年9月7日(基金合同生效日)至2022年12月31日止期间，无上年度末可比数据。 7.2利润表 会计主体：泰信优势领航混合型证券投资基金 本报告期：2022年9月7日（基金合同生效日）至2022年12月31日 单位：人民币元
会计主体：泰信优势领航混合型证券投资基金 本报告期：2022年9月7日（基金合同生效日）至2022年12月31日 单位：人民币元
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 泰信优势领航混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2022]第68号《关于准予泰信优势领航混合型证券投资基金注册的批复》核准，由泰信基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《泰信优势领航混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式基金，存续期限为不定期。本基金首次设立募集基金份额为234,867,248.29份，经德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙)验证，并出具了编号为德师报(验)字(22)第00431号验资报告。《泰信优势领航混合型证券投资基金基金合同》(以下简称“基金合同”)于2022年9月7日正式生效。本基金的基金管理人为泰信基金管理有限公司，基金托管人为浙商银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《泰信优势领航混合型证券投资基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行或上市的股票(含主板、创业板及其他经中国证监会允许投资的股票)、债券(含国债、金融债、企业债、公司债、地方政府债、政府支持债券、政府支持机构债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、可交换债券、央行票据、中期票据、短期融资券(含超短期融资券)及其他经中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、股指期货、货币市场工具、银行存款(包括定期存款、协议存款、通知存款等)、同业存单以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。本基金的投资组合比例为：本基金股票投资占基金资产的60%-95%。本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。 本基金业绩比较基准为沪深300指数收益率×75%+中证全债指数收益率×25%。 7.4.2会计报表的编制基础 本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定(统称“企业会计准则”)编制，同时在具体会计核算和信息披露方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。 本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金2022年12月31日的财务状况以及2022年9月7日(基金合同生效日)至2022年12月31日止期间的经营成果和基金净值变动情况。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金的会计年度为公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。本财务报表的实际编制期间为2022年9月7日(基金合同生效日)至2022年12月31日止期间。 7.4.4.2记账本位币 本基金以人民币为记账本位币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 1)金融资产的分类 根据本基金的业务模式和现金流量特征要求，本基金将所持有的金融资产在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和以摊余成本计量的金融资产，暂无金融资产划分为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。 金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付，且本基金管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标，则本基金将该金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产。此类金融资产主要包括货币资金、各类应收款项、买入返售金融资产等。 不符合分类为以摊余成本计量的金融资产以及公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产条件的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产计入“衍生金融资产”外，其他以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产计入“交易性金融资产”。 2)金融负债的分类 根据本基金的业务模式和现金流量特征要求，本基金将持有的金融负债在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金暂无分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。 其他金融负债包括各类应付款项、卖出回购金融资产款等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。对于以常规方式购买或出售金融资产的，在交易日确认将收到的资产和为此将承担的负债，或者在交易日终止确认已出售的资产。金融资产和金融负债在初始确认时以公允价值计量。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；以摊余成本计量的金融资产和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额；支付的价款中包含已宣告但尚未发放的现金股利或债券或资产支持证券已到付息期但尚未领取的利息，单独确认为应收项目。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失以及与该金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。以摊余成本计量的金融资产和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量，发生减值或终止确认产生的利得或损失，计入当期损益。 本基金对分类为以摊余成本计量的金融资产以预期信用损失为基础确认损失准备。除购买或源生的已发生信用减值的金融资产外，本基金在每个估值日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后的变动情况。若该金融工具的信用风险自初始确认后已显著增加，本基金按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备；若该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加，本基金按照相当于该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备。信用损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。 本基金在前一会计期间已经按照相当于金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量了损失准备，但在当期资产负债表日，该金融工具已不再属于自初始确认后信期信用损失的金额计量该金融工具的损失准备，由此形成的损失准备的转回金额作为减值利得计入当期损益。 本基金利用可获得的合理且有依据的前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止、该金融资产已转移且其所有权上几乎所有的风险和报酬已转移或虽然既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是未保留对该金融资产的控制，终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日结转。若本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有风险和报酬，且保留了对该金融资产控制的，则按照其继续涉入被转移金融资产的程度继续确认该被转移金融资产，并相应确认相关负债。金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才能终止确认该金融负债或其一部分。金融负债全部或部分终止确认的，将终止确认部分的账面价值与支付的对价(包括转出的非现金资产或承担的新金融负债)之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。本基金对以公允价值进行后续计量的金融资产与金融负债基于公允价值的输入值的可观察程度以及该等输入值对公允价值计量整体的重要性，将其公允价值划分为三个层次。第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。本基金主要金融工具的估值原则如下： 1)对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，采用市价确定公允价值；估值日无市价，且最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，采用最近交易市价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的市价不能真实反映公允价值的，应对市价进行调整，确定公允价值。与上估值技术中考虑不同特征因素的影响。特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有者的，那么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。此外，基金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。 2)当投资品种不存在活跃市场，基金管理人估值委员会认为必要时，采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术，确定投资品种的公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。 3)经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件或基金管理人估值委员会认为必要时，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，对估值进行调整，确定公允价值。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行该种法定权利，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所对应的金额。申购、赎回、转换及红利再投资等引起的实收基金的变动分别于上述各交易确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金指申购、赎回、转入、转出及红利再投资等事项导致基金份额变动时，相关款项中包含的未分配利润。根据交易申请日利润分配(未分配利润)已实现与未实现部分各自占基金净值的比例，损益平准金分为已实现损益平准金和未实现损益平准金。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入利润分配(未分配利润)。（未完）  |