[年报]红土创新新兴产业混合 (001753): 红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金2022年年度报告
原标题:红土创新新兴产业混合 : 红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金2022年年度报告 资基金 2022年年度报告 2022年12月31日 基金管理人：红土创新基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2023年3月31日 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2023年03月30日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料已经审计。普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。 本报告期自2022年01月01日起至12月31日止。 1.2目录 §1重要提示及目录...................................................................................................................................2 ........................................................................................................................................... 1.1重要提示 2 1.2目录...................................................................................................................................................3 ............................................................................................................................................... §2基金简介 5 ................................................................................................................................... 2.1基金基本情况 5 2.2基金产品说明...................................................................................................................................5 ............................................................................................................... 2.3基金管理人和基金托管人 5 2.4信息披露方式...................................................................................................................................6 ................................................................................................................................... 2.5其他相关资料 6 ..............................................................................§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 6 3.1主要会计数据和财务指标...............................................................................................................6 ................................................................................................................................... 3.2基金净值表现 7 3.3过去三年基金的利润分配情况.......................................................................................................8 ........................................................................................................................................... §4管理人报告 8 ........................................................................................................... 4.1基金管理人及基金经理情况 8 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明..................................................................9 ...............................................................................4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 9 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明............................................................10 ............................................................4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 10 .............................................................................4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 11 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明........................................................................11 .............................................................................4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 11 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明....................................12......................................................................................................................................... §5托管人报告 12 .................................................................................5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 12 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明............12................................ 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 12§6审计报告.............................................................................................................................................12 ......................................................................................................................... 6.1审计报告基本信息 12 ..................................................................................................................... 6.2审计报告的基本内容 12 §7年度财务报表.....................................................................................................................................14 ..................................................................................................................................... 7.1资产负债表 14 7.2利润表.............................................................................................................................................15 ......................................................................................................... 7.3净资产（基金净值）变动表 17 ......................................................................................................................................... 7.4报表附注 20 ................................................................................................................. 8.1期末基金资产组合情况 50 .........................................................................................8.2报告期末按行业分类的股票投资组合 50 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细....................................51.............................................................................................8.4报告期内股票投资组合的重大变动 53 .........................................................................................8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 58 ................................ 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 58.................... 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 588.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细....................58................................ 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 58...............................................................................................8.10本基金投资股指期货的投资政策 58 ......................................................................8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 58 ....................................................................................................................... 8.12投资组合报告附注 59 §9基金份额持有人信息.........................................................................................................................59 .....................................................................................9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 59 ........................................................................9.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 59 ........................................ 9.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 60....................................................................................................................... §10开放式基金份额变动 60 §11重大事件揭示...................................................................................................................................60 ........................................................................................................... 11.1基金份额持有人大会决议 60 .......................................... 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 60..............................................................11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 60 ................................................................................................................... 11.4基金投资策略的改变 61 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况.......................................................................................61 ...................................................... 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 61 ...................................................................................11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 61 ............................................................................................................................... 11.8其他重大事件 63 ..................................................................................................§12影响投资者决策的其他重要信息 63 12.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况...........................................63 ...............................................................................................12.2影响投资者决策的其他重要信息 64 ................................................................................................................................... §13备查文件目录 64 ............................................................................................................................... 13.1备查文件目录 64 ....................................................................................................................................... 13.2存放地点 64 13.3查阅方式.......................................................................................................................................64 §2基金简介 2.1基金基本情况
3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。 3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3过去三年基金的利润分配情况 无。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 红土创新基金管理有限公司（以下简称“红土创新基金”）经中国证监会证监许可【2014】562号文批准设立。红土创新基金总部位于深圳，注册资本金为4亿元人民币，是国内首家创投系公募基金管理公司。公司股东为深圳市创新投资集团有限公司，持有股权100%。 红土创新基金在公募基金业务的优良传承基础上，借力股东对创业投资行业的深入理解，外加国内独创的博士后工作站研究支持，充分利用一级市场优势向二级市场延伸，将红土创新基金打造成为以权益类投资为特色的创新型资产管理机构。截至2022年12月31日，红土创新基金共管理19只公募基金，资产管理规模156.00亿元。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，没有损害基金持有人利益的行为。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和有关法律法规的规定，公司制定了《红土创新管理有限公司公平交易管理规定》，将公司所管理的不同资产组合的授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动均纳入公平交易管理，在业务流程和岗位职责中制定公平交易的控制规则和控制活动，建立对公平交易的执行、监督及审核流程，严禁在不同投资组合之间进行利益输送。针对上述各个环节，建立了股票库管理制度，投资管理制度，集中交易管理制度，异常交易监控制度等公平交易相关的公司制度。通过加强投资决策、交易执行的内部控制，完善对投资交易行为的日常监控和事后分析评估，以及履行相关的报告和信息披露义务，切实防范投资管理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。 4.3.3异常交易行为的专项说明 公司旗下投资组合在报告期内交易过程中未发现存在不公平交易及异常交易的情况。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 目前时点来看，随着硅料产能释放，预计硅料价格中枢未来一年将逐步下行，这将持续刺激全球加快装机；国、内外大储在新能源装机消纳需求的倒逼下也将加快启动。近年来国际形势错综复杂，同时新一代国防装备建设进入加速期，军工指数估值已消化至相对低位。伴随着美国对我国科技的制裁加深，国产替代更为重要，未来像信创、半导体的政策扶持力度将进一步提速，再叠加消费电子、汽车的销量数据有望见底回升，产业景气度回升可期。2022年4季度以来，医药领域的集采政策边际趋缓，国内创新药企业已有出海的实力。 本基金将按照基金合同的约定，不断在新兴产业中寻找投资机会，增加配置景气度向上的细分行业中的优质公司。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为1.499元；本报告期基金份额净值增长率为-23.56%，业绩比较基准收益率为-13.16%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 站在目前时点，展望2023年： （1）对指数，我们始终认为A股有其内在的自身运行逻辑，无需过分担忧外围市场的走势影响A股。无论从国内宏观经济周期，还是从政策周期来看，相信2023年的A股表现大概率会好于2022年。但从库存周期来看，中、美目前工业企业库存较高；且相关政策优化后，经济复苏的内在动能增强，短期看，出台更大规模的刺激政策的可能性在降低。综上，我们认为2023年上半年出现单边牛市的概率不大； （2）对经济，中、美经济在2023年将出现错配：中国经济复苏向上，而美国经济相对走弱。 与市场观点不同之处在于，我们并不认为美国经济会出现明显的衰退，中国的出口增速可能会好于预期； （3）对汇率，中国经济向好是人民币走强的基础。党的二十大召开后，相关政策不断优化，经济刺激政策陆续出台，市场信心明显增强； （4）对新兴产业，依然重点看好具有全球领先优势的新能源板块，国产替代背景下逐步崛起的信创、半导体等科技产业，新一代国防装备建设进入加速期后的军工行业，逐步具备出海实力的中国创新药企业，以及国家政策大力支持且业绩不断兑现的中药板块等。 总之，我们对2023年的市场行情整体保持乐观的态度，中国经济将逐步回到正常轨道。成长性板块预计今年业绩仍有望维持较高增长，但估值收缩不可避免。 展望全年，预计市场风格将在高估值的成长性板块与低估值的稳增长板块之间反复切换。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期内，本基金管理人坚持一切从规范运作、防范风险、保护基金份额持有人利益出发，严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，在进一步梳理完善内部控制制度和业务流程的同时，确保各项法规和管理制度的落实。公司监察稽核部门按照规定的权限和程序，通过合规评审、合规检视等各项合规管理措施以及实时监控、定期检查、专项检查等方法，对基金的投资运作、基金销售、基金运营、客户服务和信息披露等进行了重点监控与稽核，发现问题及时提出改进建议，并督促相关部门进行整改，同时定期向董事会和公司管理层出具监察稽核报告。公司重视对员工的合规培训，开展了多次培训活动，加强对员工行为的管理，增强员工合规意识。公司还通过网站、邮件等多种形式进行了投资者教育工作。 报告期内，本基金管理人所管理的基金运作合法合规，基金合同得到严格履行，有效保障了基金份额持有人利益。本基金管理人将继续以风险控制为核心，提高监察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。 本基金管理人设有估值工作组，由投研部门、运营部门及监察稽核部门的相关人员组成。估值工作组负责公司基金估值政策、程序及方法的制定和修订，负责定期审议公司估值政策、程序及方法的科学合理性，保证基金估值的公平、合理，特别是应当保证估值未被歪曲以免对基金份额持有人产生不利影响。 本报告期内，参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期内未进行利润分配。 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明本基金本报告期内未出现连续20个工作日基金份额持有人数量不满200人、基金资产净值低于5000万的情形。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期，本基金托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支、等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内，本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6审计报告 6.1审计报告基本信息
7.1资产负债表 会计主体：红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日：2022年12月31日 单位：人民币元
7.2利润表 会计主体：红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2022年1月1日至2022年12月31日 单位：人民币元
会计主体：红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2022年1月1日至2022年12月31日 单位：人民币元
本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2015]1625号《关于准予红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》核准，由红土创新基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。 本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币244,770,309.73元，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2015)第1099号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》于2015年9月23日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为244,976,374.41份基金份额，其中认购资金利息折合206,064.68份基金份额。本基金的基金管理人为红土创新基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、存托凭证、债券(包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、次级债、中小企业私募债、地方政府债券、中期票据、可转换债券(含分离交易可转债)、短期融资券、超短期融资券、资产支持证券、债券回购等)、货币市场工具、银行存款、权证、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。本基金的投资组合比例为：股票、存托凭证资产占基金资产的0%-95%；每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；权证、股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。本基金的业绩比较基准为：沪深300指数收益率×60%+中证全债指数收益率×40%。 本财务报表由本基金的基金管理人红土创新基金管理有限公司于2023年3月28日批准报出。 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《红土创新新兴产业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2022年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2022年12月31日的财务状况以及2022年度的经营成果和净资产变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。 7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 新金融工具准则 金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本基金成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。 (1)金融资产 金融资产于初始确认时分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类取决于本基金管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征。本基金现无金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。 债务工具 本基金持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下两种方式进行计量： 以摊余成本计量： 本基金管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且以摊余成本计量的金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本基金持有的以摊余成本计量的金融资产主要为银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收款项等。 以公允价值计量且其变动计入当期损益： 本基金将持有的未划分为以摊余成本计量的债务工具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。 投资，在资产负债表中以交易性金融资产列示。 权益工具 权益工具是指从发行方角度分析符合权益定义的工具。本基金将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具按照公允价值计量且其变动计入当期损益，在资产负债表中列示为交易性金融资产。（未完）  |