[年报]柘中股份(002346):2022年年度报告
原标题:柘中股份:2022年年度报告 2023年 4月 2022年年度报告 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人陆仁军、主管会计工作负责人张博华及会计机构负责人(会计主管人员)钱兵华声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司存在宏观经济环境变化、公司产品因行业竞争带来毛利率下降等风险，敬请投资者注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 435,825,356股为基数，向全体股东每 10股派发现金红利 2元（含税），送红股 0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ...................................................................................................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................................. 6 第三节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................................... 10 第四节 公司治理 ................................................................................................................................................. 27 第五节 环境和社会责任 ................................................................................................................................... 41 第六节 重要事项 ................................................................................................................................................. 44 第七节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................................... 51 第八节 优先股相关情况 ................................................................................................................................... 57 第九节 债券相关情况 ........................................................................................................................................ 58 第十节 财务报告 ................................................................................................................................................. 59 备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； 三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿； 四、载有法定代表人签名的公司 2022年年度报告文本； 五、其他有关资料； 六、以上备查文件的备置地点：公司董事会办公室。 释义
第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息
公司聘请的会计师事务所
?适用 □不适用
□适用 ?不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是 ?否
不确定性 □是 ?否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □是 ?否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元
九、非经常性损益项目及金额 ?适用 □不适用 单位：元
□适用 ?不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益 项目的情况说明 □适用 ?不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为 经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 “十四五”是我国电网智能化的全面建设时期，国内电力工业和经济建设将持续跨越式发展，中低压配电制造行业仍 将处于持续、稳定、快速发展期，行业总体需求将进一步增加。2022年，全社会用电量 86372亿千瓦时，同比增长 3.6%， 市场化交易电量已达全社会用电量的 60%，电力价格波动回归商品属性逐步确立，有望使得电网及发电企业的收入和盈 利能力得到增强，电网及电力企业有更强的支撑提高资本开支强度，电力系统投资强度预期提升。 随着能源转型的发展需求，电力行业将面临新的发展机遇，未来电力转型发展将聚焦于能源清洁化、电气化、智能 化、集成化，推动能源开发、转换、配置、使用等领域技术和装备创新，促进产业化发展。随着城镇化、电气化进程的 加快推进，市政公用设施和先进制造业建设扩产等传统基建与包括 5G基站、大数据中心、人工智能、工业互联网、城 市轨道交通等新基建项目规模化发展，将大幅提升用电需求，必然将对成套开关设备行业的发展带来较大的发展空间。 二、报告期内公司从事的主要业务 报告期内公司所从事的主要业务为成套开关设备及投资业务。 1.成套开关设备业务 公司成套开关设备业务主要产品为 35KV以下各类配电柜，属通用配电设备，广泛应用于各类工业和民用建筑、轨道交通、机场、国家电网、数据中心等项目。公司近年的主要客户集中在半导体、数据中心行业以及国家电网、轨道交 通、机场等大型基建项目。电力是现代工业的命脉，国民经济的发展和人民生活的改善离不开电力的发展，成套开关设 备服务于电力行业，其市场涵盖了国民经济各个领域，就地域市场而言，成套开关设备行业覆盖国内各个基本行政区域， 在经济较发达区域市场需求更为强劲。随着新能源产业、高新技术产业、先进设备制造业和基建领域的投资明显加快， 工业配电自动化和民用配电智能化需求的加大，电网建设投资项目持续增长，现代工业企业、新能源开发和基础设施建 设等诸多领域的电力配套建设加大需求的拉动，成套开关设备行业还将迎来更加广阔的发展空间。 公司成套开关设备一般均为定制产品，主要通过招投标方式完成销售，生产模式以“以销定产”为主，一般先由设计 院根据用户的需求设计图纸，再由生产企业进行产品化设计并组织生产，产品经出厂检验后交付用户，并提供相应的售 后服务；成套开关设备还需提供一定的安装调试配合和备品配件服务。 近年来，公司积极把握国内半导体和集成电路产业发展势头，凭借在高科技电子行业深耕的资源、品牌口碑和项目 经验，服务多家国内知名半导体企业，同时与中芯南方、中芯北方、中芯国际、华虹半导体、和辉光电、华力微电子等 保持良好的合作关系。 公司在国家大力发展新基建的政策红利下，持续稳步推进在智能电网、轨道交通、数据中心等重点民生、科技领域 客户深度合作，服务于国家电网、上海地铁、北京地铁、万国数据等相关项目。 在基础设施建设方面，公司凭借产品优势、品牌优势、服务能力和客户资源优势，实现城市公共服务、市政公用设 施建设领域的客户订单。公司成套开关设备进入了国家电网电子商务平台、中国石化、中海油、上海政府采购网等机构 的定向招标供应商范围，涉及的重点工程包括浦东国际机场、上海国际会议中心、上海科技馆等大型工程输配电项目， 公司长期以来维持的客户资源是公司业务不断发展的重要基石。 电力行业对国民经济的发展和人民生活的改善至关重要，是国家鼓励发展的重要基础产业，多项国家政策和产业发 展规划支持本行业的发展。从国家近期的能源战略计划来看，积极发展电力仍然是我国一项长期发展战略。从投资重点 来看，国家积极推动电力行业向低碳节能的方向持续迈进，这将推动电力行业科技水平不断进步，从而带动成套开关设 备行业的发展。 2.投资业务 公司报告期投资业务主要通过股权直投，参与私募股权基金等方式开展，股权直投模式是以公司自有资金投资于未 上市企业的股权，私募基金模式是通过向私募基金出资方式，将自有资金间接投资于企业的股权，通过股权增值获取投 资收益。 截至报告期末，公司直接投资的公司股权有上海农村商业银行股份有限公司、上海奉贤燃机发电有限公司、江苏容 汇通用锂业股份有限公司、瀚天天成电子科技（厦门）有限公司、海科（嘉兴）电力科技有限公司等；通过私募股权基 金参与的投资有苏民投君信基金、辽宁中德基金、平安天煜基金、上海新礼基金、海通焕新基金等。公司参与的私募基 金投资项目涵盖科技、生物医药、半导体、新能源、新材料、节能环保、高端装备、新能源汽车等领域。报告期通过基 金投资的项目进展情况良好。公司通过保持适度规模的投资业务，有利于多元化经营，有助于公司拓宽行业视野，深入 了解制造业发展的前沿领域，为公司产业结构转型升级寻求战略支点。 三、核心竞争力分析 公司核心竞争力主要体现在以下方面： 1.行业竞争格局和行业进入壁垒 成套开关设备制造业是将电子技术与电力技术相结合，利用各种电力电子元器件或器件所构成的电路来完成电能的 变换和控制装置的制造行业。根据不同的用电需求，通过电力电子设备转换成不同性质、不同用途的电能，可大幅度节 约能源，降低原材料消耗，实现自动化控制，提高生产效率。 成套开关设备行业从业公司众多，绝大多数是同质化竞争的中小型企业，但重要民生项目、大型电力项目、高端制 造行业对于成套开关设备订单，仍主要由少数具备品牌、技术和销售网络优势的头部企业完成。公司作为行业内知名的 制造商，在发展过程中占据行业领先优势，并不断巩固行业领导地位，伴随着领先企业市场份额在行业发展和整合中将 继续扩大的趋势，对行业新进者构筑起较高的障碍和壁垒。 2.产品及品牌优势 公司子公司柘中电气作为高新技术企业，通过了 ISO9001质量体系认证、ISO14001环境管理体系认证和OHSAS18001职业健康安全管理体系认证等三项体系认证。公司生产的 KYN37-12、KYN37-40.5系列智能化高压柜、OKKEN智能化低压柜、PPS系列智能化低压柜三大系列产品经上海电器行业协会专家评审为智能化电网所需的元件和 成套设备，属于国家鼓励和支持的产品。 公司产品主要多用于输配电相关领域，产品质量尤为重要。公司现有客户中，重大民生相关的基础设施、互联网数 据、高端集成电路等行业，对电气设备的稳定性和可靠性有着更为严苛的要求，柘中电气作为成套开关设备行业的领先 企业，在成套开关设备产品的设计、生产和安装具有较强的实力，充分匹配客户对产品质量的严苛要求。近年来，公司 积极把握重大基础设施建设、高科技集成电路配套工程等发展契机，着力打造重点样板工程，提升柘中品牌在高端制造 行业领域的影响力。 3.销售及客户资源优势 成套开关设备作为国民经济的基础需求品，广泛应用于生产生活之中，其终端客户的多元化、分布的广泛性，决定了完 善、健全的销售网络对于生产企业的重要性。中国幅员辽阔，经济发展程度存在一定差异，更凸显植根各地的销售网络 对于成套开关设备企业实现规模增长、整体实力提升的重要性。公司在销售网络的同时，构建与之配套的物流服务和持 续服务能力，亦成为公司维护客户资源的有力保障，为公司可持续性销售打下坚实基础。 四、主营业务分析 （一）概述 报告期内，公司为克服公共卫生事件造成的不利影响，积极采取远程办公、封闭生产等有效应对措施，公司成套开 关设备业务平稳增长。公司主营成套开关设备业务受益于高科技企业投建及新老基建项目规模化发展，凭借公司成套开 关设备深耕的品牌优势、技术优势、客户资源优势等核心竞争力，积极把握国内集成电路产业发展带动的成套开关设备 需求增长的同时，维持在国家电网、轨道交通、数据中心等重点民生、科技领域的业务规模，实现公司成套开关设备业 务平稳健康发展。公司 2022年度营业收入 725,613,038.84元，较上年度增长 5.32%，全年归属于上市公司股东的净利润 450,609,569.21元，较上年度增长 0.62%。 （二）报告期经营情况分析 1.成套开关设备主营业务 21世纪我国电力工业一直处于快速发展之中。据全球能源互联网发展合作组织数据，我国“十三五”期间用电量年 均增长率为 5.5%，预计 2025年全社会用电量达到 9.2万亿千瓦时，“十四五”年均增速约 4.4%，最大负荷将达到 15.7 亿千瓦。电力工业的发展将为成套开关设备行业带来广阔的市场。 随着能源转型的发展需求，电力行业将面临新的发展机遇，未来电力转型发展将聚焦于能源清洁化、电气化、智能 化、集成化，推动能源开发、转换、配置、使用等领域技术和装备创新，促进产业化发展。随着城镇化、电气化进程的 加快推进，市政公用设施和公共服务设施建设等传统基建与包括 5G基站、大数据中心、人工智能、工业互联网、城市 轨道交通等新基建项目规模化发展，将大幅提升用电需求，必然将对成套开关设备行业的发展带来巨大的发展空间。 公司深耕电气业务，自 2005年起，“柘中”品牌一直被认定为“上海市著名商标”，在行业中享有较高知名度，产 品被连续认定为“上海市名牌产品”。柘中电气系高新技术企业，通过了 ISO9001质量体系认证、ISO14001环境管理体 系认证和 OHSAS18001职业健康安全管理体系认证等三项体系认证。经上海电器行业协会专家评审，公司的 KYN37-12、 KYN37-40.5系列智能化高压柜、OKKEN智能化低压柜、PPS系列智能化低压柜三大系列产品均属于智能化电网所需的 元件和成套设备，属于国家鼓励和支持的产品。多年以来公司在生产经营中积累了大量的优质客户，稳定、优良的客户 资源是公司业务不断发展的保障。 公司生产的成套开关设备专业性强，在性能和精度上要求较高，需求的个性化程度高，采取“以销定产”的生产方 式和“以产定购”的采购模式。销售是其生产经营的重要环节，采购、生产的实施均围绕销售合同订单展开。报告期服 务多家国内知名半导体企业、国家电网、数据中心及大型工程输配电基建项目。公司将继续在集成电路、国家电网、轨 道交通、数据中心等市场集中度较高的行业继续耕耘，努力把握新基建市场扩容机遇，稳步发展成套开关设备业务，同 时在此基础上继续尝试制造业转型，为公司进一步发展寻找新的利润增长点。 2.投资业务 近年来公司维持适度的投资业务规模，主要向科技含量高、应用前景广阔的行业的进行前瞻性投资，取得了良好的 投资回报。公司通过股权直投涉及银行、电力、锂电池、第三代半导体材料等行业，通过参与私募基金投资项目涵盖应 用科技、医疗、生物医药、集成电路、新能源、新材料、节能环保、高端装备等领域。公司的投资业务有助于公司拓宽 行业视野，深入了解制造业发展的前沿领域，探索适应公司产业结构转型升级的战略支点，以期减少单一业务的风险。 未来公司将继续保持适度的投资业务规模，尝试多元化经营，增强对市场环境的适应能力和抗风险能力，保证公司持续 经营和长期发展。 2、收入与成本 （1） 营业收入构成 单位：元
单位：元
（3） 公司实物销售收入是否大于劳务收入 ?是 □否
□适用 ?不适用 （4） 公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □适用 ?不适用 （5） 营业成本构成 行业和产品分类 单位：元
无 （6） 报告期内合并范围是否发生变动 ?是 □否 1.2022年 3月 9日，公司召开了第四届董事会第十六次会议，同意向金瑞泓微电子（衢州）有限公司转让公司持有的国 晶半导体 80,000万元出资额，国晶半导体不再纳入公司合并报表范围，具体内容详见公司披露的《关于签订国晶（嘉兴） 半导体有限公司股权收购协议的公告 》（公告编号:2022-20）； 2.2022年 6月 14日，公司根据经营战略发展需要，使用自有资金出资 12,000万元人民币成立全资子公司上海柘中建设 有限公司，柘中建设纳入公司合并报表范围，详见公司披露的《关于投资成立全资子公司的公告》（公告编号:2022- 37）； 3.2022年 10月 24日，公司控股子公司上海柘晋网络科技有限公司收到上海市奉贤区市场监督管理局的《登记通知书》， 予以柘晋网络注销登记，柘晋网络不再纳入公司合并报表范围。 （7） 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 ?不适用 （8） 主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况
□适用 ?不适用 公司主要供应商情况
□适用 ?不适用 3、费用 单位：元
?适用 □不适用
□适用 ?不适用 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □适用 ?不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □适用 ?不适用 5、现金流 单位：元
?适用 □不适用 经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少 41.34%，主要系本期收到其他业务收入的现金减少。 投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 79.84%，主要系本期处置子公司收到的现金增加。 筹资活动产生的现金流量净额较上年同期减少 61.41%，主要系本期取得借款收到的现金减少。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □适用 ?不适用 五、非主营业务分析 ?适用 □不适用 单位：元
1、资产构成重大变动情况 单位：元
□适用 ?不适用 2、以公允价值计量的资产和负债 ?适用 □不适用 单位：元 |
