[中报]天键股份(301383):2023年半年度报告
原标题:天键股份:2023年半年度报告 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人冯砚儒、主管会计工作负责人唐南志及会计机构负责人(会计主管人员)唐南志声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。 本报告中如有涉及未来计划等前瞻性陈述的，均不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 本公司请投资者认真阅读本报告全文，并特别注意公司面临的风险因素，详见本报告第三节“管理层讨论与分析”之“十、公司面临的风险和应对措施”部分。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 2 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................... 6 第三节 管理层讨论与分析 ................................................................................................................ 9 第四节 公司治理............................................................................................................................... 22 第五节 环境和社会责任 .................................................................................................................. 23 第六节 重要事项............................................................................................................................... 24 第七节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 29 第八节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 34 第九节 债券相关情况 ...................................................................................................................... 35 第十节 财务报告............................................................................................................................... 36 备查文件目录 一、载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。 二、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 三、其他相关资料。 以上备查文件的备置地点：公司董秘办。 释义
第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介
1、公司联系方式 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化 ?适用 □不适用
信息披露及备置地点在报告期是否变化 ?适用 □不适用
注册情况在报告期是否变更情况 □适用 ?不适用 公司注册情况在报告期无变化，具体可参见《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是 ?否
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 ?适用 □不适用 单位：元
□适用 ?不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项 目的情况说明 □适用 ?不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经 常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 公司致力于耳机等各类智能可穿戴产品和健康声学的研发、设计和生产，已从智能耳机生产商衍生至智慧医疗、AR/VR等声光电结合产品的方案提供商。 公司主要产品为各类耳机产品，包括头戴式耳机、TWS 耳机、入耳式耳机；除了面向终端消费者的耳机成品外，公司同时经营对讲机配件和车载配件、声学零部件（喇叭、麦克风）等，新拓展的业务产品包括助听器、听力辅助设备、定制耳机等健康声学类产品、AR 眼镜以及音箱模组和麦克风等产品，有望成为新的利润增长点。 公司通过持续创新不断拓展产业边界，优先储备以 LE Audio 应用技术为首的多项核心技术，积极发展声光电结合产品，推动产品智能化、多元化、差异化；同时抢先布局智慧医疗，取得Ⅱ类医疗器械生产许可证、医疗器械注册证等资质，自有品牌产品已覆盖专业助听器、辅听器等，顺应消费电子与健康医疗相互融合的发展趋势，有望成为公司的第二成长曲线。 得益于公司多年的技术优势和制造优势，报告期内公司实现营业收入 7.24亿元，同比增长 47.00%；实现归属于上市公司股东的净利润 5,387.66 万元，同比增长 99.14%，实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 4,935.98万元，同比增长 66.54%。 下半年，公司将继续深耕声学领域，坚持自主研发，以市场为导向，以客户为中心，以产品为经营重心，走自主研发的道路，紧抓智能化、无线化、人工智能、大数据等技术带来的市场机遇，不断变革创新，追求有质量的稳步增长。 二、核心竞争力分析 1、深耕声学领域 公司深耕声学领域，拥有超过 10 年的电声行业研发制造经验，专注于电声元器件和电声终端产品。 公司自成立伊始主要从事传统声学领域的喇叭、扬声器业务，通过集成声学、结构件、电子件的业务整合，切入耳机整机制造，到提供智能耳机 ODM解决方案，再到公司新开拓产品 AR眼镜，从声电相结合领域向声、光、电一体化领域迈进。稳扎稳打、高效务实、紧跟声学产品技术发展趋势，快速开发满足不同客户需求的各类电声产品。公司多年的行业沉淀与自主制造经验造就了深厚的声学基础技术积累，公司 ODM整合能力逐渐增强，可以基于业务、研发以及客户需求进行技术方案的灵活性调整，为客户提供更好的用户体验，这是公司得以从电声元器件生产商纵深发展至电声解决方案提供商的关键因素。凭借丰富的市场经验、多年积累的设计研发能力和制造能力，在电声行业无线化、智能化、数字化的趋势中公司取得一系列创新性发展，逐渐赢得了国际一线品牌厂商的信赖支持，已成为国内外知名电声客户的重要 ODM合作方，在产品质量、工艺能力、配套服务、技术实力处于行业先进的水平。 2、抢先布局健康声学 近年来，全球消费电子行业的持续增长与产品的技术创新有效促进消费电子电声行业发展，以及消费者健康意识的强化，为消费电声产品与传统助听器等医疗器械结合提供了重大机遇。2017 年，公司开始进入健康声学领域，并于 2019年 1月，公司取得了Ⅱ类医疗器械生产许可证，拓宽了公司声学类产品的生产经营范围，成为国内能够同时生产消费类电声产品和健康声学类产品的公司。公司在健康声学产品领域正大力推进自主品牌的专业验配级助听器、具备蓝牙功能的 TWS形态辅听器、个性化定制 HIFI耳机。同时公司在医用电声领域布局，与武汉大学、华南理工大学相关团队开展产学研合作，进行全自动耳道扫描仪设备、数字听诊器、连续血糖监测仪（CGM）等产品研发，未来将会继续推出更多智能化的OTC医疗器械产品。 3、实力雄厚的研发能力和技术储备，特别是其中 LE audio应用技术 公司拥有较为系统的科研体系，配备专业电声实验室和各类专业检测、调试设备，形成了一支由博士、硕士、学士组成的，多层次、高水平、富有实践经验和具有竞争力的研发队伍，研发团队现有研发人员 412人（截至 2023年 6月 30日），研发团队成员稳定，主要成员在本公司任职长达 8年以上。系统的研发体系、完善的研发结构、专业经验丰富的研发团队，保障公司获得电声领域的前沿核心技术，为客户提供专业的技术服务，提升公司核心竞争力。 公司积极开展声学、无线通信、电子等领域的基础技术研发，顺应电声产业智能化、数字化、无线化、声光电结合的发展趋势，逐步在行业内确立了自主研发核心技术优势。其中 LE audio 应用技术、无线蓝牙技术、主动降噪技术、防水防汗技术等相关技术均已成熟应用到公司生产的产品上，新技术开放式佩戴耳机技术、空间音频技术等均为公司储备的创新技术。在追求全面提升技术的同时，公司还将追求差异化发展，专注细分领域的研发布局，在消费声学电子产品和健康声学产品的相互融合中，抢占行业发展制高点。截至 2023年 6月 30日，公司已拥有 38项发明专利，实用新型、外观设计 455项，共计493项专利，软件著作权 98项。公司雄厚的技术储备为项目实施奠定坚实的基础。 4、高效的客户开发和稳定的客户资源 公司具备高效的客户开发能力，截至 2023年 6月 30日，拥有各类专业销售人员，分工明确，销售区域覆盖中国、亚太、美国、欧洲等地区，销售的业务种类包括耳机产品线（通讯耳机、游戏耳机、助听耳机、运动防水耳机、音乐耳机、教育耳机）、音箱模组、对讲机配件、喇叭、扬声器等；销售团队稳定性强，销售人员具备电声学工程背景，专业基础扎实，沟通能力强，具有团队服务意识，能更好的为客户进行服务，与客户建立起长期稳定的战略合作关系，为公司业务的持续发展奠定了基础。 经过多年积累和努力，公司在专业类音频、互联网平台等下游市场已建立稳定的客户资源，公司拥有 Harman/哈曼集团（Harman）、森海塞尔（Sennheiser）、飞利浦（Philips）、摩托罗拉（Motorola）、海盗船（Corsair）、安克创新、Nothing、博士（Bose）、迪卡侬（Decathlon）、尚音电子（Zound industry）、罗技（Logitech）、OPPO、VIVO、蓝禾科技、百度、传音控股等国内外优质客户（品牌商）。 同时，较复杂的制作过程与严格的工艺要求使得中小厂商难以切入品牌客户的供应链，形成行业进入壁垒。总体来看，公司已拥有了广泛的客户资源，与客户建立了长期良好的合作关系，客户信任度和满意度高，为公司的进一步发展奠定了坚实的市场基础和品牌基础。 5、供应链垂直一体化整合能力 作为从传统电声元器件生产商发展而来的 ODM厂商，凭借深厚的技术积累及多年的精密制造经验，公司已具备集零部件、产品研发设计以及整机制造延伸的供应链垂直一体化整合能力，为客户提供电声整体解决方案。在零部件层面，公司具备自主研发并制造精密模具的能力，将多个生产环节在公司内部整合运作；在声学整机组装层面，公司具备提供从喇叭自动生产线、微型麦克风生产线到整机OEM/ODM 制造、测试包装的集约能力，减少供应链协调成本。供应链垂直一体化布局提高了生产效率与响应速度、交付水平，给客户提供了高质量、低成本的声学整机解决方案，同时大幅提升了产品的良率、效率与一致性，增强了与客户合作的黏性。 6、先进的制造和信息化管理优势 公司现有注塑、喇叭、SMT 贴片、成品组装、包装等生产车间，每年可完成 TWS 耳机/头戴式耳机/入耳式耳机等声学产品超过 2,000万部，生产能力突出。其中喇叭车间模块化生产线实现全自动模块化组装单体，对比公司以往的手工拉生产模式节省人员 30%，产能高 20%，关键工序使用自动化设备作业，品质稳定可控；在生产组织管理方面，通过节拍化流水线生产方式，保持高效率产出，全面覆盖各产品工装夹具，提升生产效率和生产精度，公司建立了焊接标准、超声标准、点胶标准等成熟的耳机生产工艺和工艺标准。公司实验室体系为工艺、材料验证提供强大支撑。 基于多年生产管理经验，公司自主开发升级了生产信息化管理系统（MES），以车间资源管理、计划执行管理、全面物料管理、精益制造管理、实时品质管理、机台设备管理、生产文件管理、绩效报表八大模块为基础，通过系统模块之间的集成整合管理，最终实现对质量、成本、交付的实时管理、运营监控。通过生产线工单、物料和产品在生产过程中实现全面的过程信息、物料追溯管理，实现产品和生产过程信息、物料的正向及反向追溯管理；从物料来料检验到产品成品出货检验，整个生产过程都实行产品品质控制及监控，为客户提供高质高效的服务。 公司生产布局合理，目前拥有中山、赣州和马来西亚槟城三个制造基地，较好地满足国内外客户产品需求，其中马来西亚槟城工厂的设立，更好地服务国际专业电声品牌客户。 三、主营业务分析 概述 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元
□适用 ?不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 占比10%以上的产品或服务情况 ?适用 □不适用 单位：元
四、非主营业务分析 ?适用 □不适用 单位：元
1、资产构成重大变动情况 单位：元
□适用 ?不适用 3、以公允价值计量的资产和负债 ?适用 □不适用 单位：元
系交易性金融负债公允价值变动损益的外币报表折算差异所致。 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □是 ?否 4、截至报告期末的资产权利受限情况
1、总体情况 ?适用 □不适用
□适用 ?不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 ?适用 □不适用 单位：元
□适用 ?不适用 5、募集资金使用情况 ?适用 □不适用 （1） 募集资金总体使用情况 ?适用 □不适用 单位：万元
?适用 □不适用 单位：万元
于2023年7月5日召开了第二届董事会第六次会议和第二届监事会第六次会议，分别审议通过了《关于使用募集资金置换 预先投入募投项目及支付发行费用的自筹资金的议案》，天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）出具了天职业字 [2023]40621置换鉴证报告，公司于2023年7月27日前以募集资金完成置换238,408,845.99元。 注一：公司于2023年8月23日召开了第二届董事会第七次会议和第二届监事会第七次会议，审议通过“赣州欧翔电声产 品生产扩产建设项目”达到预定可使用状态的日期由原计划的2023年2月延长至2024年12月31日。截至2023年6月30日该项目募集资金投入进度为58.24%，具体内容详见注1。 注2：“天键电声研发中心升级建设项目” 在募集资金到位前，已使用自有资金投入4,409,680.33元。公司于2023年7 月5日召开了第二届董事会第六次会议和第二届监事会第六次会议，分别审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募 投项目及支付发行费用的自筹资金的议案》，天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）出具了天职业字[2023]40621置换鉴 证报告，公司于2023年7月21日以募集资金完成置换4,409,680.33元。 注二：截至2023年6月30日该项目募集资金投入进度为7.03%，具体内容详见注2。 （3） 募集资金变更项目情况 □适用 ?不适用 6、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1） 委托理财情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在委托理财。 （2） 衍生品投资情况 ?适用 □不适用 1） 报告期内以套期保值为目的的衍生品投资 ?适用 □不适用 单位：万元
注2：单位：万美元 注3：单位：万美元 注4：单位：万美元 2） 报告期内以投机为目的的衍生品投资 □适用 ?不适用 公司报告期不存在以投机为目的的衍生品投资。 （3） 委托贷款情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在委托贷款。 七、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □适用 ?不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □适用 ?不适用 八、主要控股参股公司分析 ?适用 □不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元
□适用 ?不适用 主要控股参股公司情况说明 九、公司控制的结构化主体情况 □适用 ?不适用 十、公司面临的风险和应对措施 1、宏观市场风险 当前国内、外宏观环境存在较多不确定性，全球政治局势复杂严峻化，主要欧美国家通货膨胀高企，货币政策进一步收紧，全球经济面临进一步下行的压力，居民收入、购买力及消费意愿将受到影响。若宏观环境的不确定性长时间无法得到有效控制，则相关影响将给行业带来一定冲击和挑战，可能影响公司部分产品的市场需求，进而影响公司业绩。 公司将积极关注全球宏观市场的发展变化，不断优化调整公司的经营策略，控制风险，稳健经营。 公司将继续致力于消费电子和智慧医疗相融合的创新发展，继续深化布局和发展新产品带来的新兴业务机会，以支持公司业务持续健康发展。 2、市场竞争加剧的风险 消费电子行业的快速发展，吸引了国内外电声制造商在我国的生产布局，加剧了行业的竞争。公司及部分具有竞争实力的企业已凭借研发技术优势和规模制造优势等，进入到国际知名客户的供应链当中。若公司不能有效应对行业竞争的加剧，无法继续保持在研发设计、客户资源、产品质量、规模化生产等方面的优势，将会对公司的经营业绩产生一定的影响。 公司积极持续提高自主研发能力，在行业内确立自主研发核心技术优势。同时公司销售团队稳定性强，销售人员具备电声学工程背景，专业基础扎实，沟通能力强，具有团队服务意识，能更好的为客户进行服务，与客户建立起长期稳定的战略合作关系，为公司业务的持续发展奠定了基础。公司已拥有了广泛的客户资源，与客户建立了长期良好的合作关系，未来会继续提高客户信任度和满意度，为公司的进一步发展奠定了坚实的市场基础和品牌基础，不断提升核心竞争力。 3、人民币汇率波动风险 公司外销收入以美元计价为主、人民币等计价为辅，人民币汇率不断波动，如果未来人民币汇率出现剧烈波动，会影响公司在海外市场的竞争力和销售情况，同时会增加因汇兑损益而使经营利润发生波动的风险。 公司将根据实际的经营情况，严格按照相关内部管理制度，科学合理地开展外汇套期保值等业务，来防范和应对汇率波动风险。 4、客户集中风险 报告期内，公司前五大客户集中度较高。公司面向的下游客户主要为国际知名电声品牌厂商，客户生产经营规模大、商业信誉良好，并与公司建立了良好的合作关系。如果未来公司与主要客户的合作关系发生不利变化，或主要客户的经营情况出现不利情形，从而降低对公司产品的采购，将可能对公司的盈利能力与业务发展产生不利影响。 公司积极关注客户动态和需求，在稳固现有主要客户合作关系的前提下，不断提高产品质量和服务水平，加大全球市场开拓力度，拓宽客户群体，优化客户结构。 十一、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 □适用 ?不适用 公司报告期内未发生接待调研、沟通、采访等活动。 第四节 公司治理 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 1、本报告期股东大会情况
□适用 ?不适用 二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况 □适用 ?不适用 公司董事、监事和高级管理人员在报告期没有发生变动，具体可参见《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》。 三、本报告期利润分配及资本公积金转增股本情况 □适用 ?不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况 □适用 ?不适用 公司报告期无股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施及其实施情况。 第五节 环境和社会责任 一、重大环保问题情况 上市公司及其子公司是否属于环境保护部门公布的重点排污单位 □是 ?否 报告期内因环境问题受到行政处罚的情况
不适用 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果 □适用 ?不适用 未披露其他环境信息的原因 公司及子公司不属于重点排污单位。 二、社会责任情况 公司坚持“以客户为中心，以奋斗者为本，持续推动企业长久、健康发展”的经营理念，在“以人为本、遵守法规、持续改善、回报社会”社会责任方针的指引下，始终坚持将“积极贡献，以人为本，共建和谐社会”作为企业发展的责任，制定完善的《社会责任手册》并组织实施，推动碳中和，碳达标，与产业链上下游密切合作，实现环保，践行绿色制造；培养及关爱员工、为客户、股东、投资者及债权人等利益相关方实现可持续发展。 1、劳动政策：严格遵守《中华人民共和国劳动合同法》及相关劳动政策，包括禁止童工和保护未成年工、禁止强迫劳动、健康安全卫生、结社自由和集体谈判权、禁止歧视、禁止不当惩罚性措施、工作和休息时间、工资报酬和福利以及供应商和分包商管理、商业道德等。公司获得 SA8000：2014证书并任命社会责任管理者代表，保护并提升员工人权，依托企业的成长实现员工个人的成长，实现共赢。 2、健康、安全及环境：公司成立环境健康安全委员会，设置独立的环境健康安全委员会组织架构及职责，针对公司健康、安全及环境方面组织月度稽查及预防改善，明确各项措施的开展要求，设定安全事故次数、员工满意度等指标，落实主体责任，改善公司作业环境、劳动条件，加强劳动保护、维护员工权益道德规范。成立社会责任绩效团队，关注员工健康、安全、风险识别及改善等方面绩效运行情况。（未完）  |