[中报]神马股份(600810):神马股份2023年半年度报告
原标题:神马股份:神马股份2023年半年度报告 神马实业股份有限公司 2023年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人李本斌、主管会计工作负责人李伟及会计机构负责人（会计主管人员）高瑞华声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 不适用 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本半年度报告中涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司已在本半年度报告中详细描述可能存在的相关风险，具体内容详见本半年度报告“第三节管理层讨论与分析”之“五、（一）可能面对的风险”。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义..................................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5 第三节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................. 8 第四节 公司治理 ........................................................................................................................... 25 第五节 环境与社会责任 ............................................................................................................... 28 第六节 重要事项 ........................................................................................................................... 35 第七节 股份变动及股东情况 ....................................................................................................... 49 第八节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 54 第九节 债券相关情况 ................................................................................................................... 55 第十节 财务报告 ........................................................................................................................... 58
第一节 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息
二、 联系人和联系方式
三、 基本情况变更简介
四、 信息披露及备置地点变更情况简介
五、 公司股票简况
六、 其他有关资料 □适用 √不适用 七、 公司主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币
(二) 主要财务指标
公司主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 九、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用 十、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 根据中国证券监管管理委员会公布的《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所处行业为“制造业”下属“化学纤维制造业”（分类代码：C28）。 尼龙是重要的高分子材料，为五大工程塑料之一，在庞大的尼龙材料家族中，尼龙6和尼龙66是两大主要品种。凭借着抗震、耐热、耐磨、耐腐蚀等优异的综合性能，尼龙66被广泛应用于民用丝、工业丝、工程塑料、航空航天等领域，是高端瑜伽服、速干服、弹力锦纶外衣、冲锋衣等民用服装的理想材料，也是实现汽车轻量化的重要材料，在汽车发动机、电器、车体，高铁车体，大型船舶的涡轮、螺旋桨轴、螺旋推进器、滑动轴承等部件上有着广泛应用。 尼龙产业家族庞大，产品种类繁多，品种主要包括尼龙6、尼龙66、尼龙610、尼龙11、尼龙12等几大品种。尼龙66作为尼龙主要品种之一，具有强度高、耐摩擦、耐高温、耐腐蚀等特性，综合性能较好。目前尼龙 66被广泛应用于工程塑料和合成纤维两大领域。据 HIS报告，全球尼龙66消费中约41%用于合成纤维，59%用于工程塑料。其中在工程塑料领域中，汽车（45%）、电气和电子（16%）、工业机械（11%）领域占比较高。在纤维领域中，主要包括工业丝与民用丝，其中工业丝主要应用于轮胎帘子布、汽车气囊丝、工业输送带等领域，民用丝主要应用于服装、包装带等领域。我国尼龙66工程塑料占比为49%，工业丝占比为34%，民用丝占比为13%，其他应用占比约为4%。工程塑料中约47%用于汽车行业，其次是电子电气（28%）和轨道交通（25%）。 汽车和电子电气是尼龙复合材料最主要的应用领域。据华安证券研究，汽车领域，轻量化趋势叠加新能源汽车需求爆发；电子电气领域，连接器、LED照明设备等工程塑料的性能要求提升，有望带动尼龙复合材料市场大幅扩容。除此之外，风电叶片大型化、轻量化趋势下，尼龙相比于环氧树脂拥有更好防腐性、可回收性；集装箱领域，尼龙复合材料能够保证相同力强度下比钢、铝合金轻，能够有效降生产成本和运输成本。 （一）主营业务情况 公司属于生产销售型工业企业。公司产业结构上横跨化工、化纤两大行业，通过实施一体化战略，形成了以尼龙66盐和尼龙66盐中间产品、尼龙66切片、工业丝、帘子布等主导产品为支柱、以原辅材料及相关产品为依托的新产业格局。公司主要产品为工业丝、帘子布、尼龙66切片、己二酸、双酚A、PC，其他产品有环己烷、芳纶纤维、阻燃纤维、原液色丝、尼龙6民用丝等。主要产品及用途： 1、帘子布 公司主要生产用于半钢子午胎、工程胎、航空胎等差异化高端尼龙66帘子布。公司尼龙66帘子布具有单位质量小、强度高、耐疲劳性、抗冲击等优良性能，是生产飞机轮胎、大型工程胎、轿车轮胎的优质骨架材料。米其林、普利斯通等世界著名轮胎集团均是公司的重要客户。 尼龙66工业丝是一种通过尼龙66盐连续聚合或切片固相增粘工艺生产的高强力尼龙66纤维。公司的尼龙66工业丝具有耐疲劳、耐冲击、耐摩擦、强力高等优势，主要应用于轮胎帘子布，其他领域还包括安全气囊、帆布（输送带领域）、绳索及织带等领域。 3、尼龙66切片 尼龙66切片是一种常用的有机高分子材料，具有耐高温、耐腐蚀等优质特性，是制作高强度工业丝、高端民用纤维和工程塑料的优质原材料，被广泛应用于汽车、电子电器、工程机械、仪表仪器、服装纺织、航空航天等国民经济的重要领域。 4、己二酸 己二酸是一种重要的有机二元酸，能够与二元醇、二元胺发生成酯化反应、酰胺化反应等，缩聚成高分子聚合物，主要用于生产聚氨酯及尼龙66系列制品。此外，己二酸还可用于生产增塑剂、胶粘剂、高级润滑油和食品添加剂等，在日常化工产品生产中起着重要作用。 5、双酚A、PC 双酚A，也称BPA，是重要的有机化工原料，苯酚和丙酮的重要衍生物，主要用于生产聚碳酸酯（PC）、环氧树脂、聚砜树脂、聚苯醚树脂等多种高分子材料。也可用在增塑剂、阻燃剂、抗氧剂、热稳定剂、橡胶防老剂、农药、涂料等精细化工产品。 PC作为五大通用工程塑料之一，具有透光性好、抗冲击强度高、韧性大、电绝缘性好、使用温度范围宽和尺寸稳定性等优异的性能，广泛用于建筑板材、汽车零部件、医疗器械、航空航天、电子电器、光学透镜、LED照明等领域，应用范围非常广泛，并且有替代其他工程塑料产品市场空间的潜力。 6、BOPA薄膜 BOPA薄膜属于功能性环保包装薄膜，主要应用于食品包装、电子、化工等领域。目前国内BOPA市场主要集中在食品包装领域，多为高温蒸煮袋、抽真空袋、高档食品保鲜包装等。 （二）公司主要经营模式 公司实行产销研一体化的经营模式。 1、研发方面： 公司以自主研发为主，同时建立了以企业为主体、市场为导向、产学研合作为补充的研发模式，与多家知名院校及科研院所建立了合作关系，以项目为依托进行合作开发和人员培训，围绕生产中出现的技术难题开展研究工作。公司有专业的研发团队，根据前期技术调研或市场分析提出研发立项申请，公司技术委员会是公司重大技术、研发问题的审议机构，主要负责组织讨论与确定重大技术难题、重大技术方案、技术标准等，评审、确立科研开发项目、科技攻关项目等。 研发团队研发完结后经公司技术委员会验收结题或进入应用推广。 2、生产方面： 公司主要采用连续化、不间断的生产模式。根据产品市场趋势、客户订单需求、产品和原材料库存等因素，下达生产任务组织生产，充分保障产品的交付。公司结合市场整体情况、自身生产能力和经营目标确定下一年度主要产品的年度生产经营计划，管理层每月召开月度生产计划讨论会，确定生产计划后向生产部门下达生产任务，同时根据销售部门反馈的市场销售情况调整产品生产数量及具体型号。在生产过程中，公司技术部门负责生产工艺管理，制定产品工艺技术文件；生产车间严格执行工艺操作程序，控制各项工艺指标，以保证产品质量；安全环保部门对生产过程中的安全以及环保问题进行全程监督；质量管理部门按相关标准对原料、产成品进行严格的质量检验、控制。公司整个生产过程采用先进的DCS控制系统，自动化程度高，能有效降低能耗，确保安全生产及按时按质按量保障产品的供应。公司持续稳定的产品交付能力是公司赢得客户信赖并保持长期合作的重要基础，为公司赢得了良好市场认可度。 3、销售方面： 公司主要采取直接面对客户的销售模式。公司根据国内外不同市场情况组织成立专业化的国内销售团队和国际销售团队，销售人员与国内外终端厂家紧密沟通，实时掌握下游厂家生产经营动态和和客户需求。公司市场部门根据市场行情、生产计划及客户实际需求，与客户协商产品销售价格和订单量等内容，双方达成一致后签订产品买卖合同。公司设立有价格委员会，根据产品综合成本、产品市场供需情况、原材料供应情况等因素制定产品的销售价格。 二、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1、科研优势。公司以国家企业技术中心、博士后工作站、“全国纺织帘子布技术研发中心、河南省纤维骨架材料工程技术研究中心、河南省企业技术中心、北京化工大学联合研发中心”等科研平台为依托，高标准建设“尼龙纤维全流程重点实验室”和“工程塑料全流程重点实验室”，大大增强了公司捻线设计、胶液配制、浸胶试验、性能评价等橡胶纤维骨架材料研发能力。报告期，公司投资成立平顶山尼龙材料中试基地有限公司，未来公司前瞻性、应用性技术研究的水平将进一步提升。经过多年的技术创新和生产实践，公司在尼龙66及其制品领域，特别是围绕尼龙深加工产业链，开发掌握多项核心技术与核心生产工艺，公司承担制定和主持编写了《锦纶66工业丝帘子布》《工业用1,6己二胺》和《尼龙66盐》等多个国家行业标准，公司拥有有效专利300余项，企业竞争力持续增强。 2、营销优势。公司实行产研销一体化的营销管理，研发、生产、销售紧密衔接。密切关注国家政策和市场变化，扩大针对下游需求的多样化生产。销售人员与国内外终端厂家紧密沟通，实时掌握下游厂家生产经营动态和和客户需求。公司深耕尼龙行业40年，架设了覆盖全国、辐射全球的营销和服务网络，持续深化“以客户满意为宗旨”的客户服务工程，使公司拥有较高的市场认可度。 3、品牌优势。“神马”牌产品曾荣获全国科技进步奖、国家科技进步腾飞奖、中国名牌产品、中国驰名商标，工业丝帘子布曾被国家工信部评选制造业单项冠军产品。“神马”牌尼龙66盐和“神马”牌己二酸均为“河南省高新技术产品”，“神马”牌工业丝、帘子布产品已出二酸可以根据不同客户需求定制差异化品质产品，国际知名公司英威达、巴斯夫、万华化学均是公司己二酸产品长期客户。多年来，公司产品资质齐全，认证完整，品质稳定，在行业内具有较强的品牌影响力，“神马”品牌享誉国内外市场。 4、产业链一体化优势。公司产业结构横跨化工、化纤两大行业，形成以尼龙66 盐和尼龙66 盐中间产品、尼龙66切片、改性工程塑料、工业丝（帘子布）、安全气囊丝等主导产品为支柱、以原辅材料及相关产品为依托的产品格局，具有良好的产品组合优势，较强的市场调节能力和抗风险能力。公司将通过尼龙化工产业配套煤制氢氨项目、己二腈项目的实施，将公司尼龙66 产业链延伸至上游基础原料领域，实现更上游的纵向一体化经营，进一步降低采购和生产成本。公司将致力于完善以客户为中心、市场为导向、销售为龙头、科研为重点、质量为根本、服务为保障的运营体系，使全产业链优势进一步凸显。 三、 经营情况的讨论与分析 2023年上半年，内外部环境复杂严峻，世界经济增长乏力，与此同时我国经济在较短时间内实现企稳回升，展现出强大韧性和巨大潜力。报告期，公司面对需求转弱，竞争加剧的双重挑战，公司经营层紧紧围绕董事会既定的生产经营目标，以质量效益为中心，以对标管理为抓手，以深化改革为动力，多措并举抓好公司经营管理工作，努力降低不利因素的影响，坚持全年考核目标不调整，为完成既定业绩目标，决战全年每一天。 报告期内，公司主要做了以下方面工作： （一）筑牢安全环保根基，保障生产经营前提 公司高度重视安全环保工作，始终把安全环保工作作为经营发展前提和必须履行的社会责任。 安全方面：一是以安全生产标准化为基础，加强基础管理，不断完善优化各类安全管理制度，推动安全工作循环提升。建立健全各类管理档案、职业卫生监护档案。二是强化双重预防体系的运行，抓好常态化、制度化的日常安全生产智能巡检、人工巡查，对安全设施、设备、安全作业、现场管理等进行检查。三是加强安全教育。公司开展以“人人讲安全?个个会应急”为主题的安全生产月活动，并加强组织各类安全培训、安全教育、警示教育、安全知识答题等活动，做到安全教育全覆盖。 环保方面：加强环保检查，进行 ISO14001环境管理体系年度现场复核，加强第三方监测，开展厂区环境美化绿化亮化工作，推进环保工作提档升级。 （二）优化人力升级设备，全力提升人均功效 优化人力资源管理：一是严格落实刚性考核，完善全员考核机制，对各生产单位领导班子实行黄牌预警和红牌退出机制；二是建立健全以劳动合同和上岗协议的“双约制”管理；三是创建人力资源池管理机制，把人力资源池作为存量人力资源信息的管理平台，入池人员通过培训、上岗、退出等流程，实现员工能进能出等多方面措施，促进人力资源管理更加科学高效。 实施设备升级改造：公司实施直捻机升级改造工程。升级改造后，生产用工、原丝损耗、电能消耗等综合成本全面降低，其中一期工程已于今年6月份投产。 （三）多措并举深入挖潜，全面实施降本增效 报告期内，一是公司集中各生产单位维修检修队伍，整合同类业务检修资源，实施内部互助检修，合理调配，尽可能减少外协检修，降低检修成本。二是降低天然气成本。通过与当地政府相关部门沟通协调，公司在工业园区的生产企业天然气价格全部下调。同时公司子公司普利材料、帘子布发展、工程塑料科技发展正推进液化煤层气的替代工程，预计年内具备通气条件，届时将进一步降低天然气成本。三是优化物流管理。开展物流成本对标行动和物流、包装、仓储、短盘等专项整治行动。四是挖掘技改潜力。江苏子公司对成盐装置和罐区氮封装置进行技改，提升盐液品质。通过技改，利用反应器废气吸收利用产生的蒸汽代替外供蒸汽，节省蒸汽采购成本。 （四）科技创新赋能蓄势，促进公司提质增效 公司通过多方面科研工作实施提质增效。公司依托搭建的研发创新体系和平台，持续科研投入，为发展赋能蓄势。报告期，公司积极推进本征阻燃尼龙、民用丝用半消光尼龙 66树脂、耐高温尼龙等一批新产品的研发，努力扩大高端差异化产品占比；积极开发新品改性塑料，发动机罩盖料、低成本水室料、光伏用红磷阻燃料等改性塑料产品已实现对外销售；尼龙阻燃纤维的开发项目，试验丝及首批订单均已通过了第三方检测，符合国家阻燃地毯标准；尼龙 66再生缝纫线用纤维的开发项目,先后完成了新型造粒设备方案的评审论证工作；工业丝、帘子布产品实施课题项目揭榜挂帅，通过课题攻关，提升产品质量。 （五）加快重点项目建设，强化产业链竞争力 报告期，公司加快年产40万吨煤制氢氨项目、年产5万吨己二腈项目、年产3万吨1-6己二醇项目、年产2万吨特种尼龙项目、“退城进园”暨产业升级改造项目一期工程等产业链延链强链项目建设，强化公司产业链竞争优势。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项 □适用 √不适用 四、报告期内主要经营情况 (一) 主营业务分析 1 财务报表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币
研发费用变动原因说明：本期研发投入减少所致。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期销售商品收到的现金较同期减少所致。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金较同期增加所致。 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期收到公开发行可转债资金增加筹资活动现金流入所致。 2 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 √适用 □不适用 2023年上半年累计实现利润3,270万元，与上年的64,483万元相比减少61,213万元。主要原因是：（1）因可比产品销量及价格变动减利77077万元；（2）因销售费用变动增利345万元；（3）因管理费用变动增利2500万元；（4）因研发支出变动增利8631万元；（5）因财务费用变动增利3496万元；（6）因其他收益变动增利734万元；（7）因投资收益变动减利1447万元；（8）因信用减值损失变动减利483万元；（9）因资产减值损失变动增利2875万元；（10）因资产处置收益变动增利88万元；（11）因营业外收支变动减利875万元。 2023年半年度经营计划完成情况：
(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产及负债状况 单位：元
2. 境外资产情况 □适用 √不适用 3. 截至报告期末主要资产受限情况 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
4. 其他说明 □适用 √不适用 (四) 投资状况分析 1. 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 报告期末公司（母公司）长期股权投资为10,112,325,827.51元，比上年度增加140,592,125.76元（上年度末9,971,733,701.75元），增加幅度 1.41%,主要原因:1.对河南首恒新材料有限公司等联营企业投资损失减少长期股权投资10,937,028.69元；2.联营企业宣告发放现金股利减少长期股权 投资17,820,845.73元。3.增资河南神马艾迪安化工有限公司100,000,000.00元；4.增资河南神马芳纶技术开发有限公司50,000,000.18元；5.投资 设立平顶山神马尼龙材料中试基地有限公司15,350,000元；6.投资设立平顶山尼龙新材料和新能源产业发展基金合伙企业(有限合伙)4,000,000.00 元。 (1).重大的股权投资 √适用 □不适用 单位：万元 币种：人民币
(2).重大的非股权投资 √适用 □不适用
(3).以公允价值计量的金融资产 □适用 √不适用 证券投资情况 □适用 √不适用 证券投资情况的说明 □适用 √不适用 私募基金投资情况 □适用 √不适用 衍生品投资情况 □适用 √不适用 (五) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (六) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用
续上表
(七) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 五、其他披露事项 (一) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、政策风险 尼龙行业属于国家政策支持和鼓励发展的行业，在可预见的时期内公司不存在政策性风险。 2、市场竞争加剧风险 进入尼龙66行业的企业增多，行业竞争日趋激烈。 应对措施：推进内部改革，深入挖潜，全面实施降本增效。优化产品结构，提高产品质量，提高高端产品比例，提高产品附加值，推进智能制造，提高生产效率，严格成本控制，充分发挥公司独特的产业链优势、资源优势和品牌优势。 3、项目投资风险 企业的新建项目在投资前均会进行详细市场分析和严格的可行性论证，但由于投资项目受到宏观政策、市场环境、行业周期、技术变革等因素的影响，使公司项目投资存在未来收益不及预期的风险。 应对措施：做好项目前期调研和评估，详细分析和充分论证项目的市场前景、技术可行性、投资回报率等情况，制定详细的项目计划和预算，避免盲目投资。加强项目管理，建立科学的管理制度和流程，确保项目按照计划和预算进行，及时发现和解决问题，避免项目延期和超支并加强项目审计和后评价。 4、经营风险 随着公司经营规模扩张和进出口贸易业务量的逐步增加，国际贸易摩擦、地区局势动荡、全球经济增速放缓等因素有可能对公司的进出口业务产生影响，对公司管理模式和营销运行机制提出了更高要求，如果不能进行及时调整以适应上述变化，公司将存在一定的经营风险。 应对措施：以客户和市场需求为导向，科学统筹产供销，顺应“双循环”市场大势，大力开发国内市场，合理调节国内、国外两个市场的供应，使公司利益最大化。 5、汇率风险 公司部分产品销往国际市场，汇率波动影响公司出口额和汇兑损益。 应对措施：公司加强对外汇市场信息的收集与分析，及时掌握外汇市场动态，适时调整结算货币及结算方式，引入跨境人民币结算业务，部分海外市场推进人民币计价结算，下一步公司将根据汇率波动情况积极开展锁汇等套保业务进行风险敞口管理。 6、利率风险 公司目前主要融资方式为银行借款，利率波动影响融资成本。 应对措施：加快资金周转，加大货款回收力度，降低应收账款，科学合理设置产成品库存，优化备品备件库存，努力减少资金占用。目前公司与合作金融机构合作关系良好，能以较低利率水平获得融资。（未完）  |