[中报]大摩ESG量化混合 (009246): 摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金2023年中期报告

时间:2023年08月29日 15:37:39 中财网

原标题:大摩ESG量化混合 : 摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金2023年中期报告




摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资
基金
2023年中期报告

2023年6月30日










基金管理人:摩根士丹利基金管理(中国)有限公司
基金托管人:中国建设银行股份有限公司
送出日期:2023年8月29日
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。

基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2023年8月25日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2023年1月1日起至6月30日止。

1.2 目录
§1 重要提示及目录 ...............................................................2 1.1 重要提示 .................................................................... 2 1.2 目录 ........................................................................ 3 §2 基金简介 .....................................................................5 2.1 基金基本情况 ................................................................ 5 2.2 基金产品说明 ................................................................ 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ...................................................... 6 2.4 信息披露方式 ................................................................ 6 2.5 其他相关资料 ................................................................ 6 §3 主要财务指标和基金净值表现 ...................................................7 3.1 主要会计数据和财务指标 ...................................................... 7 3.2 基金净值表现 ................................................................ 7 §4 管理人报告 ...................................................................8 4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................... 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................ 9 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ...................................... 9 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............................. 9 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................. 10 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................... 11 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ..................................... 11 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................. 11 §5 托管人报告 .................................................................. 12 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ....................................... 12 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 12 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............... 12 §6 半年度财务会计报告(未经审计) .............................................. 12 6.1 资产负债表 ................................................................. 12 6.2 利润表 ..................................................................... 13 6.3 净资产(基金净值)变动表 ................................................... 15 6.4 报表附注 ................................................................... 17 §7 投资组合报告 ................................................................ 35 7.1 期末基金资产组合情况 ....................................................... 35 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................... 36 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 37 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................. 44 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................... 46 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ......... 46 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......... 46 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............... 46 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 .............................................. 46 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................. 47 7.12 投资组合报告附注 .......................................................... 47 §8 基金份额持有人信息 .......................................................... 48 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ......................................... 48 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................... 48 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 ................... 48 §9 开放式基金份额变动 .......................................................... 48 §10 重大事件揭示 ............................................................... 48 10.1 基金份额持有人大会决议 .................................................... 48 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .................... 48 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................. 49 10.4 基金投资策略的改变 ........................................................ 49 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................... 49 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................... 49 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ........................................ 49 10.8 其他重大事件 .............................................................. 51 §11 备查文件目录 ............................................................... 52 11.1 备查文件目录 .............................................................. 52 11.2 存放地点 .................................................................. 53 11.3 查阅方式 .................................................................. 53
§2 基金简介
2.1 基金基本情况

基金名称摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金
基金简称大摩ESG量化混合
基金主代码009246
交易代码009246
基金运作方式契约型开放式
基金合同生效日2020年7月16日
基金管理人摩根士丹利基金管理(中国)有限公司
基金托管人中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额257,232,438.37份
基金合同存续期不定期
2.2 基金产品说明

投资目标本基金通过大类资产配置和量化优选的方法,精选符合ESG要求的 股票进行投资,力争获取超越比较基准的投资回报与长期资本增值。
投资策略本基金遴选出在ESG相关概念指数中起显著解释作用的因子,并按 照成熟方法对之进行评价、赋权,以筛选出符合ESG要求的股票; 从风险和收益的角度出发,构建出互补性较强的多因子模型,按照 既定比例进行加权,综合策略适应不同市场。 1. 股票投资策略 本基金以“量化投资”为主要投资策略,该“量化投资”是运用建 立在已为国际市场上广泛应用的多因子阿尔法模型 (Multiple Factors Alpha Model)的基础上,根据中国资本市 场的实际情况,由本基金管理人的数量化投资团队开发的更具针对 性和实用性的修正的多因子阿尔法选股模型。在符合ESG要求的股 票中通过基金管理人自主开发的多因子阿尔法模型进行股票选择并 据此构建股票投资组合。该多因子阿尔法模型在实际运行过程中将 定期或不定期地进行修正,优化股票投资组合。 2.资产配置策略 本基金实行在管理人投资决策委员会统一指导下的资产配置机制。 投资决策委员会定期或针对特定事件临时召开,讨论、确定具体的 基金资产未来一段时期内在权益类资产及固定收益类资产之间的配 置比例范围,形成资产配置相关决议。基金经理根据投资决策委员 会关于资产配置的决议具体执行并实施资产配置方案。 数量化投资策略是本基金的主要投资策略,为了有效实施数量化投 资策略,本基金将在投资决策委员会关于资产配置决议的允许范围 内,采取相对稳定的股票持仓比例控制措施,降低由于股票持仓比 例波动过于频繁影响到数量化投资策略的效果。 3.其他金融工具投资策略 (1)债券投资策略 管理人通过评估货币政策、财政政策和国际环境等因素,分析市场 价格中隐含的对经济增长、通货膨胀、违约概率、提前偿付速度等
 因素的预测,根据债券市场中存在的各种投资机会的相对投资价值 和相关风险决定总体的投资策略及类属(政府、企业/公司、可转换 债券等)和期限(短期、中期和长期)等部分的投资比例,并基于 价值分析精选投资品种构建债券投资组合。 本基金采用的主要债券投资策略包括:利率预期策略、收益率曲线 策略、信用利差策略、公司/企业债券策略、可转换债券策略等。 (2)股指期货投资策略 本基金将以套期保值为主要目的,有选择地投资于股指期货。套期 保值将主要采用流动性好、交易活跃的期货合约。本基金在进行股 指期货投资时,将通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究,并 结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。 (3)资产支持证券投资策略 本基金通过对资产支持证券的发行条款、基础资产的构成及质量等 基本面研究,结合相关定价模型评估其内在价值,谨慎参与资产支 持证券投资。
业绩比较基准中证中财沪深 100ESG 领先指数收益率*80%+中证综合债券指数 收益率*20%
风险收益特征本基金为混合型基金,理论上其长期平均预期风险收益水平低于股 票型基金,高于债券型基金和货币市场基金。
2.3 基金管理人和基金托管人

项目基金管理人基金托管人 
名称 摩根士丹利基金管理(中国)有限公司中国建设银行股份有限公司
信息披 露负责 人姓名许菲菲王小飞
 联系电话(0755)88318883021-60637103
 电子邮箱[email protected][email protected]
客户服务电话400-8888-668021-60637228 
传真(0755)82990384021-60635778 
注册地址深圳市福田区中心四路1号嘉里建设广 场第二座第17层01-04室北京市西城区金融大街25号 
办公地址深圳市福田区中心四路1号嘉里建设广 场第二座第17层北京市西城区闹市口大街1号 院1号楼 
邮政编码518048100033 
法定代表人王鸿嫔田国立 
2.4 信息披露方式

本基金选定的信息披露报纸名称中国证券报
登载基金中期报告正文的管理人互联网网址https: //www.morganstanleyfunds.com.cn
基金中期报告备置地点基金管理人、基金托管人住所
2.5 其他相关资料

项目名称办公地址
注册登记机构摩根士丹利基金管理(中国) 有限公司深圳市福田区中心四路1号嘉 里建设广场第二座17楼
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位:人民币元

3.1.1 期间数据和指标报告期(2023年1月1日-2023年6月30日)
本期已实现收益-22,289,212.18
本期利润-9,751,943.57
加权平均基金份额本期利润-0.0372
本期加权平均净值利润率-4.14%
本期基金份额净值增长率-4.19%
3.1.2 期末数据和指标报告期末(2023年6月30日)
期末可供分配利润-35,667,205.11
期末可供分配基金份额利润-0.1387
期末基金资产净值221,565,233.26
期末基金份额净值0.8613
3.1.3 累计期末指标报告期末(2023年6月30日)
基金份额累计净值增长率-13.87%
注:1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用和信用减值损失后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益; 2.期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数(为期末余额,而非当期发生数);
3.上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

阶段份额净 值增长 率①份额净值 增长率标 准差②业绩比较基 准收益率③业绩比较基准 收益率标准差 ④①-③②-④
过去一个月2.32%0.73%1.33%0.68%0.99%0.05%
过去三个月-5.20%0.68%-2.39%0.69%-2.81%-0.01%
过去六个月-4.19%0.77%2.35%0.68%-6.54%0.09%
过去一年-18.59%0.90%-7.04%0.78%-11.55 %0.12%
自基金合同生效起 至今-13.87%1.38%-9.02%0.93%-4.85%0.45%
注:本基金基金合同于2020年7月16日正式生效。

3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注:1、本基金基金合同于2020年7月16日正式生效;
2、按照本基金基金合同的规定,基金管理人自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合基金合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
摩根士丹利基金管理(中国)有限公司(以下简称“公司”)是一家中外合资基金管理公司,前身为经中国证监会证监基金字[2003]33号文批准设立并于2003年3月14日成立的巨田基金管理有限公司。公司的主要股东包括摩根士丹利国际控股公司、华鑫证券有限责任公司等国内外机构。

截至2023年6月30日,公司旗下共管理36只公募基金,其中股票型4只,混合型21只,指数型1只,债券型9只、基金中基金1只。同时,公司还管理着多个私募资产管理计划。
4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介

姓名职务任本基金的基金经理 (助理)期限 证券从 业年限说明
  任职日期离任日期  
余斌数量化投 资 部 总 监、基金2020 年 7 月16日-15年南开大学经济学硕士,金融风险管理师 (FRM)。曾任招商证券股份有限公司风险 管理部风险分析师、鹏华基金管理有限公
 经理   司量化及衍生品投资部基金经理。2019年 5月加入本公司,现任数量化投资部总监、 基金经理。2019年8月起担任摩根士丹利 深证300指数增强型证券投资基金、摩根 士丹利量化多策略股票型证券投资基金、 摩根士丹利多因子精选策略混合型证券投 资基金基金经理,2020年7月起担任摩根 士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金 基金经理,2020年7月至2023年4月担 任摩根士丹利华鑫MSCI中国A股指数增强 型证券投资基金基金经理。
注:1、基金经理的任职日期为基金合同生效之日;
2、基金经理的任职已按规定在中国证券投资基金业协会办理完毕基金经理注册; 3、证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内,基金管理人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同及其他相关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在认真控制风险的前提下,为基金份额持有人谋求最大利益,没有损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及内部相关制度和流程,通过流程和系统控制保证有效实现公平交易管理要求,并通过对投资交易行为的监控和分析,确保基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待。本报告期,基金管理人严格执行各项公平交易制度及流程。

经对报告期内公司管理所有投资组合的整体收益率差异、分投资类别(股票、债券)的收益率差异,连续四个季度期间内、不同时间窗下(如日内、3日内、5日内)不同投资组合同向交易的交易价差进行分析,未发现异常情况。

4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内,本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况有3次,为量化投资基金因执行投资策略与其他组合发生的反向交易。基金管理人未发现其他异常交易行为。

4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
理人对因子表现的跟踪分析,也来自于管理人对市场和数据的深刻理解,保持了对市场环境变化的紧密跟踪,通过方法论的不断迭代提升模型的自适应能力。

通常,权益资产的长期回报可划分为盈利变化、估值变化和股息率三部分。据此,权益资产的短期预期回报可受预期盈利变化、预期估值变化和预期股息率所影响。当盈利和估值的同时预期上修时,即对应于我们所熟悉的“戴维斯双击”。从因子数据的角度观察,2021 年 8 月是市场环境变化的重要分水岭,在此之前权益资产回报更多由盈利变化所解释,而在此之后则更多由估值变化所解释。因此,过去两年时间里,侧重基本面研究的投资框架都受到了很大挑战。伴随着市场变化,管理人在模型中逐步加入了更多的估值变化解释因子。此外,管理人也意识到,当市场风险偏好和预期回报都下降时,市场的阿尔法水平将越来越薄,超额收益的稳定性和业绩回撤控制能力将愈发重要。

报告期内,本基金仍然坚持将 ESG 投资理念与量化方法相结合。ESG 投资在中国方兴未艾。

ESG 不仅是一种独特的投资视角,也是严格而规范的投资标准。立足当下,着眼未来,我们相信践行ESG投资理念、坚持成熟投资理念和先进的量化投资方法能够让我们更有信心迎接未来更大的机遇和挑战。

4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期截至2023年6月30日,本基金份额净值为0.8613元,累计份额净值为0.8613元,基金份额净值增长率为-4.19%,同期业绩比较基准收益率为2.35%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
当前,宏观经济仍然保持稳中向好的趋势,企业盈利也处于向上拐点位置。由于PPI同比数据持续较大幅度回落,企业盈利扩张受到很大约束,并致使投资者风险偏好下行。按照传统的库存周期理论,一季度大概率是新一轮库存周期的起点位置。然而,从披露的经济数据观察,库存周期仍处于寻底阶段。接下来,PPI同比数据将成为重要的观察变量。PPI同比数据的拐点可视为库存周期拐点的确认。在宏观经济周期、企业盈利周期和价格周期发生共振时,投资者信心将会快速修复。我们认为,在内外经济环境保持稳定的背景下,周期共振时点将逐步临近,A 股市场有望在三季度迎来风险偏好上行阶段。

过去十年间,市场已然发生了深刻的变化。十年前,A股上市股票数量2491只,股票市值21.28万亿元,占当年GDP比例41%;截至报告期末,A股上市股票数量5031只,股票市值83.26万亿元,占上年末 GDP 比例 74%。随着全面注册制的施行,市场的股票数量和总市值快速增长,客观造成了收益分布的两端极值差距扩大。我们难以忽视的事实是,A 股的结构性投资机会或将始终 我们认为科技创新、消费升级、双碳战略等结构性机会仍然存在,资本市场不断的改革和开放也将为市场增添新的活力和投资者。基于量化投资框架,量化基金经理可以覆盖全市场股票标的,量化投资组合也有机会投资更多上市公司,有望实现更加稳定和持续的超额回报。

4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计准则、中国证监会相关规定、中国证券投资基金业协会相关指引和基金合同关于估值的约定,对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。本基金管理人改变估值技术,导致基金资产净值的变化在0.25%以上的,则及时就所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性等咨询会计师事务所的专业意见。

本基金管理人设有基金估值委员会,委员会由主任委员(基金运营部的业务条线负责人)以及相关成员(包括研究管理部负责人、固定收益投资部信用研究员、基金运营部负责人、基金会计、风险管理部及监察稽核部相关业务人员)构成。估值委员会负责组织制定和适时修订基金估值政策和程序,指导和监督整个估值流程。估值委员会的相关人员均具有一定年限的专业从业经验,具有良好的专业能力,并能在相关工作中保持独立性。基金经理可参与估值原则和方法的讨论,但不参与估值原则和估值方法的最终决策和日常估值的执行。

由于基金经理、相关投资研究人员对特定投资品种的估值有深入的理解,经估值委员会主任委员同意,在需要时可以列席估值委员会议并提出估值建议,估值委员会对特定品种估值方法需经委员充分讨论后确定。

本报告期内,参与估值流程各方之间无重大利益冲突。

本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司及中证指数有限公司签署服务协议,由其按约定分别提供银行间同业市场及交易所交易的债券品种的估值数据。

4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据相关法律法规、基金合同的相关规定以及本基金的实际运作情况,本基金本报告期未实施利润分配。

4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内,本基金未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。

§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。

报告期内,本基金利润分配情况符合法律法规和基金合同的相关约定。

5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

§6 半年度财务会计报告(未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体:摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金
报告截止日:2023年6月30日
单位:人民币元

资 产附注号本期末 2023年6月30日上年度末 2022年12月31日
资 产:   
银行存款6.4.7.114,840,200.4816,032,494.16
结算备付金 1,657,197.40705,311.52
存出保证金 63,631.1391,617.24
交易性金融资产6.4.7.2206,460,525.93221,068,563.62
其中:股票投资 205,313,447.07220,129,889.17
基金投资 --
债券投资 1,147,078.86938,674.45
资产支持证券投资 --
贵金属投资 --
其他投资 --
衍生金融资产6.4.7.3--
买入返售金融资产6.4.7.4--
债权投资6.4.7.5--
其中:债券投资 --
资产支持证券投资 --
其他投资 --
其他债权投资6.4.7.6--
其他权益工具投资6.4.7.7--
应收清算款 -2,347,173.29
应收股利 --
应收申购款 46,418.3874,946.69
递延所得税资产 --
其他资产6.4.7.8--
资产总计 223,067,973.32240,320,106.52
负债和净资产附注号本期末 2023年6月30日上年度末 2022年12月31日
负 债:   
短期借款 --
交易性金融负债 --
衍生金融负债6.4.7.3--
卖出回购金融资产款 --
应付清算款 7,250.76-
应付赎回款 86,210.23167,098.30
应付管理人报酬 270,215.19337,427.11
应付托管费 45,035.8556,237.86
应付销售服务费 --
应付投资顾问费 --
应交税费 5.714.92
应付利润 --
递延所得税负债 --
其他负债6.4.7.91,094,022.32861,138.10
负债合计 1,502,740.061,421,906.29
净资产:   
实收基金6.4.7.10257,232,438.37265,743,038.01
其他综合收益6.4.7.11--
未分配利润6.4.7.12-35,667,205.11-26,844,837.78
净资产合计 221,565,233.26238,898,200.23
负债和净资产总计 223,067,973.32240,320,106.52
注: 报告截止日2023 年6 月 30 日,基金份额净值 0.8613元,基金份额总额 257,232,438.37份。

6.2 利润表
会计主体:摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金
本报告期:2023年1月1日至2023年6月30日

项 目附注号本期 2023年1月1日至2023 年6月30日上年度可比期间 2022年1月1日至2022 年6月30日
一、营业总收入 -7,605,056.10-68,489,533.84
1.利息收入 49,406.0867,519.00
其中:存款利息收入6.4.7.1349,406.0867,519.00
债券利息收入 --
资产支持证券利息 收入 --
买入返售金融资产 收入 --
证券出借利息收入 --
其他利息收入 --
2.投资收益(损失以“-” 填列) -20,205,871.08-93,691,282.34
其中:股票投资收益6.4.7.14-22,340,487.29-95,922,346.69
基金投资收益 --
债券投资收益6.4.7.151,071.48156,893.45
资产支持证券投资 收益6.4.7.16--
贵金属投资收益6.4.7.17--
衍生工具收益6.4.7.18--
股利收益6.4.7.192,133,544.732,074,170.90
以摊余成本计量的 金融资产终止确认产生的 收益 --
其他投资收益 --
3.公允价值变动收益(损 失以“-”号填列)6.4.7.2012,537,268.6125,079,141.95
4.汇兑收益(损失以“-” 号填列) --
5.其他收入(损失以“-” 号填列)6.4.7.2114,140.2955,087.55
减:二、营业总支出 2,146,887.472,893,088.11
1.管理人报酬6.4.10.2.11,755,667.492,395,174.58
2.托管费6.4.10.2.2292,611.25399,195.76
3.销售服务费6.4.10.2.3--
4.投资顾问费 --
5.利息支出 --
其中:卖出回购金融资产 支出 --
6.信用减值损失6.4.7.22--
7.税金及附加 3.582.62
8.其他费用6.4.7.2398,605.1598,715.15
三、利润总额(亏损总额 以“-”号填列) -9,751,943.57-71,382,621.95
减:所得税费用 --
四、净利润(净亏损以“-” 号填列) -9,751,943.57-71,382,621.95
五、其他综合收益的税后 净额 --
六、综合收益总额 -9,751,943.57-71,382,621.95
6.3 净资产(基金净值)变动表
会计主体:摩根士丹利ESG量化先行混合型证券投资基金
本报告期:2023年1月1日至2023年6月30日
单位:人民币元

项目本期 2023年1月1日至2023年6月30日   
 实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计
一、上期期末净 资产(基金净值)265,743,038.01--26,844,837.78238,898,200.23
加:会计政策变 更----
前期差错更 正----
其他----
二、本期期初净 资产(基金净值)265,743,038.01--26,844,837.78238,898,200.23
三、本期增减变 动额(减少以“-” 号填列)-8,510,599.64--8,822,367.33-17,332,966.97
(一)、综合收益 总额---9,751,943.57-9,751,943.57
(二)、本期基金 份额交易产生的 基金净值变动数 (净值减少以 “-”号填列)-8,510,599.64-929,576.24-7,581,023.40
其中:1.基金申 购款12,745,165.66--1,252,633.4811,492,532.18
2.基金赎 回款-21,255,765.30-2,182,209.72-19,073,555.58
(三)、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的基 金净值变动(净----
值减少以“-”号 填列)    
(四)、其他综合 收益结转留存收 益----
四、本期期末净 资产(基金净值)257,232,438.37--35,667,205.11221,565,233.26
项目上年度可比期间 2022年1月1日至2022年6月30日   
 实收基金其他综合收益未分配利润净资产合计
一、上期期末净 资产(基金净值)313,638,580.50-90,264,091.75403,902,672.25
加:会计政策变 更----
前期差错更 正----
其他----
二、本期期初净 资产(基金净值)313,638,580.50-90,264,091.75403,902,672.25
三、本期增减变 动额(减少以“-” 号填列)-9,680,091.81--72,622,183.11-82,302,274.92
(一)、综合收益 总额---71,382,621.95-71,382,621.95
(二)、本期基金 份额交易产生的 基金净值变动数 (净值减少以 “-”号填列)-9,680,091.81--1,239,561.16-10,919,652.97
其中:1.基金申 购款34,784,003.08-1,921,307.3836,705,310.46
2.基金赎 回款-44,464,094.89--3,160,868.54-47,624,963.43
(三)、本期向基 金份额持有人分 配利润产生的基 金净值变动(净 值减少以“-”号 填列)----
(四)、其他综合 收益结转留存收 益----
四、本期期末净 资产(基金净值)303,958,488.69-17,641,908.64321,600,397.33
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
王鸿嫔 贺草 杜志强
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
摩根士丹利 ESG 量化先行混合型证券投资基金(原名为“摩根士丹利华鑫ESG量化先行混合型证券投资基金”,以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2020]第445号《关于准予摩根士丹利华鑫ESG量化先行混合型证券投资基金注册的批复》核准,由摩根士丹利基金管理(中国)有限公司(原摩根士丹利华鑫基金管理有限公司,已于2023年6月1日办理完成工商变更登记)依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《摩根士丹利华鑫ESG量化先行混合型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式,存续期限不定,首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币2,225,232,661.56元,业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2020)第0600号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《摩根士丹利华鑫ESG量化先行混合型证券投资基金基金合同》于2020年7月16 日正式生效,基金合同生效日的基金份额总额为 2,225,819,599.15 份基金份额,其中认购资金利息折合 586,937.59 份基金份额。本基金的基金管理人为摩根士丹利基金管理(中国)有限公司,基金托管人为中国建设银行股份有限公司。

根据基金管理人于2023年6月8日发布的《摩根士丹利基金管理(中国)有限公司关于旗下基金更名事宜的公告》,自2023年6月8日起,摩根士丹利华鑫ESG量化先行混合型证券投资基金更名为摩根士丹利 ESG 量化先行混合型证券投资基金。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《摩根士丹利 ESG 量化先行混合型证券投资基金基金合同》的有关规定,本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法上市的股票(包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行上市的股票)、债券(包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、可转换债券(含可分离交易可转换债券)、次级债、短期融资券、超短期融资券、中期票据及其他中国证监会允许投资的债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款、股指期货、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其它金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。本基金的投资组资产不低于非现金基金资产的 80%。每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的保证金后,本基金持有现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%,其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。股指期货及其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。本基金的业绩比较基准为:中证中财沪深100ESG领先指数收益率*80%+中证综合债券指数收益率*20%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则-基本准则》、各项具体会计准则、《资产管理产品相关会计处理规定》及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和中期报告>》、中国证券投资基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《摩根士丹利 ESG 量化先行混合型证券投资基金基金合同》和中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。

本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2023年上半年度财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金2023年06月30日的财务状况以及2023年上半年度的经营成果和净资产变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作,主要税项列示如下:
(1) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为,暂适用简易计税方法,按照3%的征收率缴纳增值税。

对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税,对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务,以产生的利息及利息性质的收入为销售额。

(2) 对基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股票的股息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。

(3) 对基金取得的企业债券利息收入,应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得,持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在1个月以上至1年(含1年)的,暂减按50%计入应纳税所得额;持股期限超过1年的,暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股,解禁后取得的股息、红利收入,按照上述规定计算纳税,持股时间自解禁日起计算;解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。

(4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税,买入股票不征收股票交易印花税。

(5) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用比例计算缴纳。

6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位:人民币元

项目本期末 2023年6月30日
活期存款14,840,200.48
等于:本金14,838,758.74
加:应计利息1,441.74
减:坏账准备-
定期存款-
等于:本金-
加:应计利息-
减:坏账准备-
其中:存款期限1个月以内-
存款期限1-3个月-
存款期限3个月以上-
其他存款-
等于:本金-
加:应计利息-
减:坏账准备-
合计14,840,200.48
6.4.7.2 交易性金融资产
单位:人民币元

项目本期末 2023年6月30日    
 成本应计利息公允价值公允价值变动 
股票204,925,123.28-205,313,447.07388,323.79 
贵金属投资-金交所 黄金合约 ----
债券交易所市场870,800.001,385.481,147,078.86274,893.38
 银行间市场----
 合计870,800.001,385.481,147,078.86274,893.38
资产支持证券---- 
基金---- 
其他---- 
合计205,795,923.281,385.48206,460,525.93663,217.17 
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
注:本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
注:本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注:本基金本报告期末未持有从买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 其他资产
注:本基金本报告期末未持有其他资产。
6.4.7.6 其他负债
单位:人民币元

项目本期末 2023年6月30日
应付券商交易单元保证金-
应付赎回费37.89
  
应付交易费用1,000,224.28
其中:交易所市场1,000,224.28
银行间市场-
应付利息-
预提费用93,760.15
合计1,094,022.32
6.4.7.7 实收基金
金额单位:人民币元

项目本期 2023年1月1日至2023年6月30日 
 基金份额(份)账面金额
上年度末265,743,038.01265,743,038.01
本期申购12,745,165.6612,745,165.66
本期赎回(以“-”号填列)-21,255,765.30-21,255,765.30
基金拆分/份额折算前--
基金拆分/份额折算调整--
本期申购--
本期赎回(以“-”号填列)--
本期末257,232,438.37257,232,438.37
注:申购含转换入份额;赎回含转换出份额。
6.4.7.8 未分配利润
单位:人民币元

项目已实现部分未实现部分未分配利润合计
上年度末72,483,757.51-99,328,595.29-26,844,837.78
本期利润-22,289,212.1812,537,268.61-9,751,943.57
本期基金份额交易产 生的变动数-1,915,010.862,844,587.10929,576.24
其中:基金申购款3,025,300.83-4,277,934.31-1,252,633.48
基金赎回款-4,940,311.697,122,521.412,182,209.72
本期已分配利润---
本期末48,279,534.47-83,946,739.58-35,667,205.11
6.4.7.9 存款利息收入 (未完)
各版头条