[中报]现代投资(000900):2023年半年度报告
|
时间：2023年08月30日 06:18:55 中财网 |
|
原标题:现代投资:2023年半年度报告
现代投资股份有限公司
2023年半年度报告
2023年8月
第一节 重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人罗卫华、主管会计工作负责人曾永长及会计机构负责人(会计主管人员)吴月鸿声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。
本报告涉及公司未来计划等前瞻性陈述，不构成对公司投资者的实质性承诺，请投资者注意投资风险。
公司在本报告中描述的存在的风险，敬请查阅“第三节 管理层讨论与分析”中“十、公司面对的风险和应对措施”。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
目录
第一节 重要提示、目录和释义 .................................................................................................................... 1
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................................ 5
第三节 管理层讨论与分析 .............................................................................................................................. 8
第四节 公司治理 ................................................................................................................................................ 21
第五节 环境和社会责任 .................................................................................................................................. 22
第六节 重要事项 ................................................................................................................................................ 34
第七节 股份变动及股东情况 ......................................................................................................................... 43
第八节 优先股相关情况 .................................................................................................................................. 47
第九节 债券相关情况 ....................................................................................................................................... 48
第十节 财务报告 ................................................................................................................................................ 51
备查文件目录
一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表； 二、报告期内在深交所的网站和符合证监会规定条件媒体上公开披露过的所有公司文件的正本及公告原稿。
释义
| 释义项 | 指 | 释义内容 | | 公司、本公司 | 指 | 现代投资股份有限公司 | | 省国资委 | 指 | 湖南省人民政府国有资产监督管理委
员会 | | 高速集团 | 指 | 湖南省高速公路集团有限公司 | | 湖南轨道 | 指 | 湖南轨道交通控股集团有限公司 | | 招商公路 | 指 | 招商局公路网络科技控股股份有限公
司 | | 长沙分公司 | 指 | 现代投资股份有限公司长沙分公司 | | 长永高速公路 | 指 | 长沙至永安高速公路 | | 长潭高速公路 | 指 | 长沙至湘潭高速公路 | | 衡耒高速公路 | 指 | 衡阳至耒阳高速公路 | | 怀化分公司 | 指 | 现代投资股份有限公司怀化分公司 | | 溆怀高速公路 | 指 | 溆浦至怀化高速公路 | | 怀芷高速公路 | 指 | 怀化至芷江高速公路 | | 湘衡公司 | 指 | 湖南湘衡高速公路有限公司 | | 湘衡高速公路 | 指 | 湘潭至衡阳西高速公路 | | 长韶娄公司 | 指 | 湖南长韶娄高速公路有限公司 | | 长韶娄高速公路 | 指 | 长沙至韶山至娄底高速公路 | | 大有期货 | 指 | 大有期货有限公司（公司全资子公
司） | | 现代财富 | 指 | 现代财富资本管理有限公司（公司全
资子公司） | | 现代环境 | 指 | 湖南现代环境科技股份有限公司（公
司全资子公司） | | 现代资产 | 指 | 湖南现代资产经营有限公司（公司全
资子公司） | | 新能源公司 | 指 | 湖南现代新能源有限公司（公司全资
子公司） | | 岳阳巴陵农商行 | 指 | 湖南岳阳巴陵农村商业银行股份有限
公司 | | 报告期 | 指 | 2023年1月1日至2023年6月30日 | | 元、万元 | 指 | 人民币元、人民币万元 |
第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司简介
| 股票简称 | 现代投资 | 股票代码 | 000900 | | 股票上市证券交易所 | 深圳证券交易所 | | | | 公司的中文名称 | 现代投资股份有限公司 | | | | 公司的中文简称（如有） | 现代投资 | | | | 公司的法定代表人 | 罗卫华 | | |
二、联系人和联系方式
三、其他情况
1、公司联系方式
公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化 □适用 ?不适用
公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期无变化，具体可参见2022年年报。
2、信息披露及备置地点
信息披露及备置地点在报告期是否变化
□适用 ?不适用
公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址，公司半年度报告备置地在报告期无变化，具体可参见2022年
年报。
3、其他有关资料
其他有关资料在报告期是否变更情况
□适用 ?不适用
四、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
□是 ?否
| | 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 | | 营业收入（元） | 4,000,456,344.34 | 5,935,406,866.67 | -32.60% | | 归属于上市公司股东的净利
润（元） | 280,901,937.99 | 242,237,644.34 | 15.96% | | 归属于上市公司股东的扣除
非经常性损益的净利润
（元） | 272,936,966.30 | 230,086,521.56 | 18.62% | | 经营活动产生的现金流量净
额（元） | -522,879,689.13 | -573,913,114.57 | 8.89% | | 基本每股收益（元/股） | 0.1459 | 0.1596 | -8.58% | | 稀释每股收益（元/股） | 0.1459 | 0.1596 | -8.58% | | 加权平均净资产收益率 | 2.11% | 2.11% | 0.00% | | | 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减 | | 总资产（元） | 58,675,524,109.08 | 57,905,377,195.79 | 1.33% | | 归属于上市公司股东的净资
产（元） | 12,013,188,213.44 | 11,942,005,827.59 | 0.60% |
1.公司营业收入同比下降32.60%的原因是：俄乌地缘政治冲突对全球产业链的影响持续存在，国际宏观市场持续维
持高位波动，贸易子公司暂停部分风险较大的大宗商品贸易业务，大宗商品贸易收入同比减少较多，有利于公司控制风
险。
2.本期归属于上市公司股东的净利润同比增长15.96%，但每股收益同比下降8.58%的原因是：计算每股收益时，归属于上市公司股东的净利润需要扣除已计提的永续债利息，本期永续债利息金额5950万元，导致虽然本期归属于上市公
司股东的净利润同比增加，但每股收益同比下降。
3.经营活动产生的现金流量净额为-522,879,689.13 的原因：高速公路板块经营活动产生的现金流量净额902,186,483.61 元，两翼板块因期货公司客户保证金及农商行资金业务周期性波动等原因经营活动产生的现金流量净额
为-1,425,066,172.74元。
五、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
六、非经常性损益项目及金额
?适用 □不适用
单位：元
| 项目 | 金额 | 说明 | | 非流动资产处置损益（包括已计提资
产减值准备的冲销部分） | 512,410.86 | | | 计入当期损益的政府补助（与公司正
常经营业务密切相关，符合国家政策
规定、按照一定标准定额或定量持续
享受的政府补助除外） | 1,098,478.33 | | | 单独进行减值测试的应收款项减值准
备转回 | 2,960,461.22 | | | 除上述各项之外的其他营业外收入和
支出 | 8,763,770.94 | | | 减：所得税影响额 | 4,495,563.45 | | | 少数股东权益影响额（税后） | 874,586.21 | | | 合计 | 7,964,971.69 | |
其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：
□适用 ?不适用
公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。
将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益
项目的情况说明
?适用 □不适用
| 项目 | 涉及金额（元） | 原因 | | 持有债券投资和其他债券投资取得的
投资收益 | 68,136,234.42 | 岳阳巴陵农商行正常业务 |
第三节 管理层讨论与分析
一、报告期内公司从事的主要业务
（一）报告期内公司所处行业发展情况
1.高速公路板块
根据交通运输部2022年印发的《公路“十四五”发展规划》，“十四五”时期，我国公路交通建设重点任务包括加
强公路与其他运输方式的衔接和融合发展，构建快速便捷的客运服务系统和经济高效的货运物流系统，注重科技创新赋
能，促进公路交通数字化、智能化，推动公路交通发展由传统要素驱动向更加注重创新驱动转变。《湖南省“十四五”
交通运输发展规划》提出到2025年湖南省高速公路实现确保通车9000公里，力争达到1万公里，而2022年湖南省高速
公路总里程已达到7300公里，在路产增量有限的情况下，高速公路企业未来将在技术创新、智慧公路、路产改扩建等方
面迎来新的投资机会。
2.两翼板块
2023年3月中国证监会就《期货公司监督管理办法(征求意见稿）》公开征求意见，依法适度拓展了期货公司的业
务范围，新增自营业务、保证金融资业务，同时适度提高各项业务准入门槛，提升期货公司防范业务风险的能力，期货
业迎来发展新机遇。2023年7月24日中央政治局会议提出继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，大力支持科技
创新、实体经济和中小微企业发展，给公司金融子企业发展带来较大的发展空间。
在“绿水青山就是金山银山”的环境保护与可持续发展理念的指引下，经过长期实践发展，环保行业进入全方位均
衡发展阶段。一方面，传统存量市场逐渐饱和，提质增效、升级改造、节能降耗、智慧运营成为主要发展方向，另一方
面各细分领域的政策指导更加精准具体，运营标准愈加清晰明朗，打造核心技术、提升专业水平是深耕细分领域的重要
发力点。面对激烈的市场竞争和更高标准的环保要求，环保企业要进一步聚焦发展需求，加快新技术研发，加快科技成
果转化应用，增强核心竞争力，提升综合服务能力和运营效率，推动高质量发展。
在国家“双碳”目标指引下，国家和各级政府相继出台了各项有关政策，新能源市场需求旺盛，新能源业务发展空
间广阔。2022年8月工信部等5个部门联合印发了《加快电力装备绿色低碳创新发展行动计划的通知》，要求全面推动
光伏在新能源汽车充换电站、高速公路服务区等交通领域的应用，鼓励高速公路企业利用高速公路沿线边坡、服务区、
加油站等可利用闲置土地和空间资源，开发“高速公路+光伏”的新能源项目。2022年8月交通运输部、国家能源局发
布《加快推进公路沿线充电基础设施建设行动方案》，提出在2025年底前高速公路和普通国省干线公路服务区（站）充
电基础设施进一步加密优化，农村公路沿线有效覆盖。《“十四五”新型储能发展实施方案》从发展方向、支持措施等
多方面提出了促进新型储能发展的具体意见，储能未来将迎来爆发式增长。
（二）报告期内公司从事的主要业务
公司形成了“一体两翼”的发展格局。“一体”为高速公路经营管理。经营管理长沙至永安、长沙至湘潭、衡阳至
耒阳、溆浦至怀化、怀化至芷江、长沙至韶山至娄底、湘潭至衡阳西高速公路，运营里程 521 公里。“两翼”指金融服
务业和产业经营。“两翼”板块包含期货、银行、融资租赁、商业保理、基金、环保、新能源等业务。
（三）报告期内公司主要经营情况
报告期内，公司实现营业总收入42.72亿元，同比下降30.81%。利润总额4.14亿元，同比增长20.89%。归属于上
1.聚焦主业促增长
2023年上半年，公司高速公路运营总收入15.80亿元，同比增长14.66%。一是持续推进智慧高速建设。推广应用智
慧收费机器人，推行匝道预交易试点，打造高速公路收费业务培训系统，建设部级稽核工单自动处理系统，研发收费监
管软件。二是堵漏增收有成效。2023年4月，公司系统启用自主研发的车道收费软件黑名单车辆预警拦截功能，5月共
打击偷逃通行费行为车辆1016台，追缴台次同比增长371.16%，追缴金额同比增长154.69%，收费稽查追（补）缴率指
标提升明显。三是深入开展“三保三大”专项行动，围绕改善提升高速公路基础设施与整治提升服务环境，组织开展日
常保洁、绿化美化、交安设施修复、隐患排查整治等工作，持续深入夯实高速公路管养工作基础，进一步提升群众满意
度。
2.优化“两翼”促提升
受宏观经济影响，国际形势严峻给金融贸易带来重大风险，公司主动暂停收益低的大宗商品贸易，防止出现风险。
大有期货稳健开展自有资金投资，同时成立今年以来首支资管产品—大有金享1号单一资产管理计划，在河南、江西、
贵州等地开展“保险+期货”，呈现多点开花。现代财富深化全过程风险管理，其融资租赁板块积极下沉市场，不断挖掘
业务，建立了以新五丰为核心企业的猪场租赁项目场景。现代环境持续加强科技创新管理，完成授权发明专利2项、实
用新型2项，模块化智慧污水处理技术已成功入选2022年湖南省环境保护实用技术目录。公司控股参股农商行，经营稳
健上升，获得较好的经济效益。新能源公司积极推进建设分布式发电项目取得成效，已在湖南高速公路沿线建设光伏电
站3座，覆盖闲置地面、屋顶、边坡、车棚等应用场景，项目总装机容量1574kWp。在以上电站运营期内，年平均发电
量约135万千瓦时，相当于每年可节约标煤约439吨，每年可减少二氧化碳排放量约1148吨，具有明显的节能、环境和
社会效益。
3.深化改革促发展
一是运营体制改革全面升级。按照“集约化管理模式、专业化管理队伍、市场化绩效薪酬、智慧化管理平台”的总
要求，探索集中运管新模式，设立怀化北运管中心，全面推进更高水平改革创新。二是根据国资委工作部署，进一步压
减现代环境、现代财富下属子公司层级，理顺管理关系，优化管理流程，提高管理效率，激发企业活力。三是紧紧围绕
国企改革深化提升行动重点任务，通过全面深入排查、逐一梳理，对照“三个清单”落实整改，分阶段有序推进国有企
业公司治理示范企业创建活动，促推公司高质量发展。四是进一步探索路衍产业数字资产管理与运用，充分运用自身资
源和互联网平台优势，推进高速公路互联网服务业务应用场景融通整合和金融服务事业的发展。
二、核心竞争力分析
（一）雄厚的股东资源。公司前三大股东均为交通领域大型国有企业，资产规模和产业优势为公司“一体两翼”业务
的发展提供了支撑。大股东湖南高速公路集团有限公司经营管理的已通车高速公路里程达6177公里，当前正在全力推动
15条高速公路建设（合计1284余公里），高速公路路产及沿线资源在省内水平处于绝对领先地位，为公司高速公路相
关业务提供了广阔的发展空间。
（二）丰富的路衍场景。高速公路汇集的人流、车流、物流为公司两翼板块发展带来了充足的业务需求。高速公路建
设运营上下游产业链客户金融需求旺盛，车流量与通行数据为公司探索数字经济新模式创造有利条件；随着绿色交通理
念深入人心，高速公路沿线以及服务区存在大量生态治理、污水处理等环保需求；随着汽车电动化的普及，光伏、储能、
充换电等新能源业务在服务区落地需求与日俱增。
（三）科学的产业布局。公司“一体两翼”业务布局成效明显。一体方面，公司运营管理的高速公路主要分布于G4
京港澳等国高网主干线或与国高网平行的省高网路段，车流量大，盈利能力较强，为公司提供了充足的现金流。且近年
来，公司通过数字化赋能高速公路保畅增收的同时，积极争取优质路产注入，通行费收入稳步增长。两翼方面，金融服
务坚持稳中有进的总基调,充分发挥银行、期货、基金、融资租赁、商业保理、融资担保、小贷等多牌照优势，为高速公
路上下游产业链和省内其他优质核心企业提供精准的“一站式”金融服务。环保板块不断巩固垃圾焚烧和危废处置领域
领先地位，同时以服务区污水处理、高速公路生态治理为切入口，提升高速公路环保服务能力，充分发挥“路衍+环保”
（四）持续的改革创新。公司一直注重改革创新，在高速公路建设、环保等业务领域，研究应用新技术、新工艺、新
材料，攻克了大量技术难点并取得了行业内多项科研成果和专利。充分利用数字化转型，高速运营板块加强智慧高速建
设，大幅降低运营成本，提升运营效率。同时充分利用高速公路流量数据，建设高速惠通 ETC 服务平台，探索数字经济
新模式。“十四五”期间公司持续以建立“数字化+高速公路”、“数字化+金融”和“数字化+环保”为目标。通过积极
发挥在各个领域的创新能力，求新求变，不断提升企业的经营效率和挖掘企业的发展潜能。
（五）优秀的运管团队。公司自成立以来投资、建设并运营多条高速公路，在道路保畅、应急救援、路产管理、收费
等方面积累了丰富的管理实践经验和技能，建立了较为完善的制度体系和管理机制。公司拥有一大批高速公路、金融、
环保等业务能力精湛的专业人才，管理团队求真务实、开拓进取，助推公司实现高质量发展。
三、主营业务分析
概述
参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
| | 本报告期 | 上年同期 | 同比增减 | 变动原因 | | 营业收入 | 4,000,456,344.34 | 5,935,406,866.67 | -32.60% | 鉴于俄乌地缘政治冲
突对全球产业链的影
响持续存在，国际宏
观市场持续维持高位
波动，贸易子公司暂
停部分风险较大的大
宗商品贸易业务，大
宗商品贸易收入同比
减少较多，有利于公
司控制风险。 | | 营业成本 | 3,053,034,482.78 | 4,980,649,930.55 | -38.70% | 主要系贸易子公司暂
停部分大宗商品贸易
业务，大宗商品贸易
营业成本减少。 | | 销售费用 | 20,927,207.18 | 56,078,744.09 | -62.68% | 主要系贸易子公司暂
停部分大宗商品贸易
业务，大宗商品贸易
仓储费等减少。 | | 管理费用 | 207,521,622.71 | 205,428,271.42 | 1.02% | | | 财务费用 | 519,841,981.64 | 620,207,883.62 | -16.18% | 主要系向银行贷款本
金减少及利率降低。 | | 所得税费用 | 94,540,726.17 | 91,958,986.27 | 2.81% | | | 研发投入 | 2,316,933.41 | 3,498,783.21 | -33.78% | 部分研发项目已经结
项，新项目尚未开
始。 | | 经营活动产生的现金
流量净额 | -522,879,689.13 | -573,913,114.57 | 8.89% | | | 投资活动产生的现金
流量净额 | -676,179,292.46 | -182,324,018.39 | -270.87% | 主要系子公司巴陵农
商行债券投资的现金
净流出增加。 | | 筹资活动产生的现金
流量净额 | -256,981,953.23 | -910,307,144.25 | 71.77% | 主要系本期公司偿还
的银行借款金额比上
年同期减少。 | | 现金及现金等价物净
增加额 | -1,455,688,803.00 | -1,666,211,807.59 | 12.63% | |
公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动
□适用 ?不适用
公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。
营业收入构成
单位：元
| | 本报告期 | | 上年同期 | | 同比增减 | | | 金额 | 占营业收入比重 | 金额 | 占营业收入比重 | | | 营业收入合计 | 4,000,456,344.3
4 | 100% | 5,935,406,866.6
7 | 100% | -32.60% | | 分行业 | | | | | | | 道路运输业 | 1,579,767,874.2
6 | 39.49% | 1,377,816,384.6
2 | 23.21% | 14.66% | | 商品贸易 | 2,218,064,544.0
1 | 55.45% | 4,330,724,266.8
2 | 72.96% | -48.78% | | 其他 | 202,623,926.07 | 5.06% | 226,866,215.23 | 3.82% | -10.69% | | 分产品 | | | | | | | 长永、长潭高速
公路通行费 | 363,122,545.60 | 9.08% | 344,747,628.09 | 5.81% | 5.33% | | 衡耒高速公路通
行费 | 188,511,172.38 | 4.71% | 180,882,777.18 | 3.05% | 4.22% | | 溆怀高速公路通
行费 | 174,615,934.10 | 4.36% | 143,358,354.52 | 2.42% | 21.80% | | 怀芷高速公路通
行费 | 27,810,167.71 | 0.70% | 20,045,032.03 | 0.34% | 38.74% | | 长韶娄高速公路
通行费 | 348,457,083.85 | 8.71% | 279,431,476.13 | 4.71% | 24.70% | | 湘衡高速公路通
行费 | 477,250,970.62 | 11.93% | 409,351,116.67 | 6.90% | 16.59% | | 大宗商品现货贸
易 | 2,218,064,544.0
1 | 55.45% | 4,330,724,266.8
2 | 72.96% | -48.78% | | 其他 | 202,623,926.07 | 5.06% | 226,866,215.23 | 3.82% | -10.69% | | 分地区 | | | | | | | 湖南省 | 1,867,164,315.6
4 | 46.67% | 2,092,889,358.0
2 | 35.26% | -10.79% | | 上海市 | 2,099,235,626.3
7 | 52.47% | 3,779,448,610.5
3 | 63.68% | -44.46% | | 其他地区 | 34,056,402.33 | 0.86% | 63,068,898.12 | 1.06% | -46.00% |
占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况
?适用 □不适用
单位：元
| | 营业收入 | 营业成本 | 毛利率 | 营业收入比上
年同期增减 | 营业成本比上
年同期增减 | 毛利率比上年
同期增减 | | 分行业 | | | | | | | | 道路运输业 | 1,579,767,87
4.26 | 780,664,180.
27 | 50.58% | 14.66% | 32.20% | -6.56% | | 商品贸易 | 2,218,064,54
4.01 | 2,160,922,77
8.98 | 2.58% | -48.78% | -49.27% | 0.93% | | 分产品 | | | | | | | | 长永、长潭高
速公路通行费 | 363,122,545.
60 | 154,657,931.
16 | 57.41% | 5.33% | 242.65% | -29.50% | | 衡耒高速公路 | 188,511,172. | 118,701,172. | 37.03% | 4.22% | 86.51% | -27.79% | | 通行费 | 38 | 38 | | | | | | 湘衡高速公路
通行费 | 477,250,970.
62 | 226,867,167.
32 | 52.46% | 16.59% | 18.87% | -0.92% | | 长韶娄高速公
路通行费 | 348,457,083.
85 | 115,143,073.
71 | 66.96% | 24.70% | 9.09% | 4.73% | | 大宗商品现货
贸易 | 2,218,064,54
4.01 | 2,160,922,77
8.98 | 2.58% | -48.78% | -49.27% | 0.93% | | 分地区 | | | | | | | | 湖南地区 | 1,867,164,31
5.64 | 969,760,467.
41 | 48.06% | -10.79% | -80.53% | 186.04% | | 上海地区 | 2,099,235,62
6.37 | 2,054,423,37
4.68 | 2.13% | -44.46% | 63.88% | -64.70% |
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据 □适用 ?不适用
四、非主营业务分析
□适用 ?不适用
五、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
单位：元
| | 本报告期末 | | 上年末 | | 比重增减 | 重大变动说明 | | | 金额 | 占总资产比例 | 金额 | 占总资产比例 | | | | 货币资金 | 4,962,175,11
9.92 | 8.46% | 5,878,290,58
2.68 | 10.15% | -1.69% | | | 应收账款 | 446,782,172.
68 | 0.76% | 414,566,818.
70 | 0.72% | 0.04% | | | 合同资产 | 150,437,661.
97 | 0.26% | 148,312,004.
20 | 0.26% | 0.00% | | | 存货 | 561,780,356.
54 | 0.96% | 268,095,139.
64 | 0.46% | 0.50% | | | 投资性房地产 | 183,784,865.
05 | 0.31% | 186,290,593.
80 | 0.32% | -0.01% | | | 长期股权投资 | 2,495,063,24
8.55 | 4.25% | 2,468,884,91
2.48 | 4.26% | -0.01% | | | 固定资产 | 1,726,052,56
1.58 | 2.94% | 1,577,005,85
7.31 | 2.72% | 0.22% | | | 在建工程 | 31,209,617.9
0 | 0.05% | 280,174,630.
04 | 0.48% | -0.43% | | | 使用权资产 | 8,459,779.12 | 0.01% | 6,325,589.94 | 0.01% | 0.00% | | | 短期借款 | 3,633,505,55
2.67 | 6.19% | 3,307,142,87
4.92 | 5.71% | 0.48% | | | 合同负债 | 63,204,823.4
8 | 0.11% | 28,358,487.1
5 | 0.05% | 0.06% | | | 长期借款 | 22,259,166,3
98.39 | 37.94% | 23,441,030,7
47.39 | 40.48% | -2.54% | | | 租赁负债 | 7,208,353.25 | 0.01% | 2,143,247.58 | 0.00% | 0.01% | | | 无形资产 | 32,224,392,5
96.12 | 54.92% | 32,665,220,1
40.82 | 56.41% | -1.49% | |
2、主要境外资产情况
□适用 ?不适用
3、以公允价值计量的资产和负债
?适用 □不适用
单位：元
| 项目 | 期初数 | 本期公允
价值变动
损益 | 计入权益
的累计公
允价值变
动 | 本期计提
的减值 | 本期购买
金额 | 本期出售
金额 | 其他变动 | 期末数 | | 金融资产 | | | | | | | | | | 1.交易性
金融资产
（不含衍
生金融资
产） | 78,974,43
5.10 | 674,789.3
9 | | | 143,800,0
00.00 | 63,959,44
3.73 | | 159,489,7
80.76 | | 2.衍生金
融资产 | 8,389,184
.57 | 11,842,45
8.71 | | | 1,429,638
,152.11 | 1,447,417
,625.39 | | 2,452,170
.00 | | 3.其他债
权投资 | 0.00 | 0.00 | | | 0.00 | 0.00 | | 0.00 | | 4.其他权
益工具投
资 | 63,981,81
0.74 | | 1,602,051
.68 | | | 0.00 | | 65,583,86
2.42 | | 5.其他非
流动金融
资产 | 0.00 | | | | | 0.00 | | 0.00 | | 金融资产
小计 | 151,345,4
30.41 | 12,517,24
8.10 | 1,602,051
.68 | 0.00 | 1,573,438
,152.11 | 1,511,377
,069.12 | 0.00 | 227,525,8
13.18 | | 投资性房
地产 | 0.00 | | | | | 0.00 | | 0.00 | | 生产性生
物资产 | 0.00 | | | | | 0.00 | | 0.00 | | 其他 | 0.00 | | | | | 0.00 | | 0.00 | | 存货 | 226,730,3
94.16 | 14,629,16
6.89 | 13,155,96
6.15 | 0.00 | 2,181,735
,768.29 | 2,007,078
,252.52 | | 429,173,0
42.97 | | 上述合计 | 378,075,8
24.57 | 27,146,41
4.99 | 14,758,01
7.83 | 0.00 | 3,755,173
,920.40 | 3,518,455
,321.64 | 0.00 | 656,698,8
56.15 | | 金融负债 | 30,063,94
8.72 | 2,058,750
.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 12,791,17
1.59 | | 19,331,52
7.13 |
其他变动的内容
报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化
□是 ?否
4、截至报告期末的资产权利受限情况
单位：元
| 项目 | 年末账面价值 | 受限原因 | | 货币资金 | 1,331,719,109.41 | 定期存款、期货履约保证金等 | | 固定资产 | 96,886,912.62 | 长期借款抵押 | | 无形资产 | 31,202,598,913.24 | 长期借款质押 | | 应收账款 | 85,928,652.63 | 长期借款质押 | | 合同资产 | 134,926,528.24 | 长期借款质押 | | 债权投资 | 420,000,000.00 | 向中央银行借款质押 | | 合计 | 33,272,060,116.14 | - |
六、投资状况分析
1、总体情况
□适用 ?不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□适用 ?不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□适用 ?不适用
4、金融资产投资
（1） 证券投资情况
?适用 □不适用
单位：元
| 证券
品种 | 证券
代码 | 证券
简称 | 最初
投资
成本 | 会计
计量
模式 | 期初
账面
价值 | 本期
公允
价值
变动
损益 | 计入
权益
的累
计公
允价
值变
动 | 本期
购买
金额 | 本期
出售
金额 | 报告
期损
益 | 期末
账面
价值 | 会计
核算
科目 | 资金
来源 | | 境内
外股
票 | 60190
1 | 方正
证券 | 179,9
25,34
6.21 | 公允
价值
计量 | 63,88
1,810
.74 | | 1,602
,051.
68 | | | | 65,48
3,862
.42 | 其他
权益
工具
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 22020
8 | 22国
开08 | 427,0
73,26
1.63 | 成本
法计
量 | 346,8
58,48
7.01 | | | 51,65
6,365
.07 | 151,9
69,37
1.78 | 175,3
44,49
3.76 | 421,8
89,97
4.06 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 22021
5 | 22国
开15 | 386,9
22,89
9.72 | 成本
法计
量 | 317,8
13,41
8.87 | | | | | 4,357
,272.
60 | 322,1
70,69
1.47 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 18021
0 | 18国
开10 | 374,5
83,60
3.16 | 成本
法计
量 | 62,13
9,013
.61 | | | 109,9
60,30
8.22 | | 99,57
8,204
.12 | 271,6
77,52
5.95 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 16021
0 | 16国
开10 | 290,6
69,63
0.14 | 成本
法计
量 | 240,0
17,52
7.88 | | | | | -
35,13
0,599
.73 | 204,8
86,92
8.15 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 22001
7 | 22附
息国
债17 | 151,3
88,45
9.78 | 成本
法计
量 | 152,5
38,40
1.47 | | | | | -
65,96
6.14 | 152,4
72,43
5.33 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 22716
20 | 22河
南债
73 | 130,0
53,21
0.96 | 成本
法计
量 | 131,1
35,16
7.12 | | | | | 1,596
,328.
76 | 132,7
31,49
5.88 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 23040
3 | 23农
发03 | 131,1
66,69
0.66 | 成本
法计
量 | 119,9
76,28
6.08 | | | | | 11,78
5,194
.65 | 131,7
61,48
0.73 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 21001
3 | 21附
息国
债13 | 123,0
39,80
4.38 | 成本
法计
量 | 122,4
82,35
7.75 | | | | | 1,581
,896.
12 | 124,0
64,25
3.87 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 债券 | 23020
3 | 23国
开03 | 231,5
83,26
9.99 | 成本
法计
量 | 113,1
90,15
9.12 | 0.00 | 0.00 | 141,6
59,66
2.74 | | -
42,14
6,876
.48 | 212,7
02,94
5.38 | 债权
投资 | 自有
资金 | | 期末持有的其他证券投
资 | 2,151
,198,
120.2
7 | -- | 2,173
,292,
145.1
0 | 652,4
42.21 | 0.00 | 174,8
35,93
0.00 | 64,66
7,242
.59 | 171,1
57,46
8.36 | 2,455
,270,
743.0
8 | -- | -- | | | | 合计 | 4,577
,604,
296.9
0 | -- | 3,843
,324,
774.7
5 | 652,4
42.21 | 1,602
,051.
68 | 478,1
12,26
6.03 | 216,6
36,61
4.37 | 388,0
57,41
6.02 | 4,495
,112,
336.3
2 | -- | -- | | |
（2） 衍生品投资情况
?适用 □不适用
1） 报告期内以套期保值为目的的衍生品投资
?适用 □不适用
单位：万元
| 衍生品投资
类型 | 初始投资金
额 | 本期公允价
值变动损益 | 计入权益的
累计公允价
值变动 | 报告期内购
入金额 | 报告期内售
出金额 | 期末金额 | 期末投资金
额占公司报
告期末净资
产比例 | | 大有期货有
限公司 | 870.74 | -7.39 | 0 | -79.11 | 784.24 | 0 | 0.00% | | 方正中期期
货有限公司 | 637.72 | 66.84 | 0 | 1,055.57 | 1,760.13 | 0 | 0.00% | | 中信期货有
限公司 | 0.5 | 3.15 | 0 | 0 | 3.65 | 0 | 0.00% | | 国投安信期
货有限公司 | 0 | 58.01 | 0 | 0 | 58.01 | 0 | 0.00% | | 海通期货有
限公司 | 50.28 | 0 | 0 | 0 | 50.28 | 0 | 0.00% | | 永安期货有
限公司 | 0.1 | 0 | 0 | 0 | 0.1 | 0 | 0.00% | | 银河期货有
限公司 | 57.81 | 0 | 0 | 0 | 57.81 | 0 | 0.00% | | 光大期货 | 359.16 | 21.37 | 0 | 21.53 | 402.04 | 0.02 | 0.00% | | 中泰期货 | 1,363.39 | 203.28 | 0 | 2,306.72 | 3,873.39 | 0 | 0.00% | | 大有期货有
限公司 | 0 | -533.72 | 0 | 2,314.73 | 621.08 | 1,159.93 | 0.08% | | 山东招金集
团有限公司 | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0.00% | | 华泰期货有
限公司 | 1.29 | 0 | 0 | 0.01 | 0 | 1.3 | 0.00% | | 海通期货股
份有限公司 | 6.07 | 0 | 0 | 0 | 0 | 6.07 | 0.00% | | 方正中期期
货有限公司 | 0.28 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.28 | 0.00% | | 中信期货有
限公司 | 0.04 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.04 | 0.00% | | 大有期货有
限公司 | 11,220.78 | 149.1 | 0 | 2,900 | 10,660 | 3,609.88 | 0.26% | | 中粮期货有
限公司 | 0.6 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.6 | 0.00% | | 新湖期货有
限公司 | 0.27 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.27 | 0.00% | | 中信期货有
限公司 | 37.66 | 0.19 | 0 | 0 | 37.85 | 0 | 0.00% | | 时瑞外盘期
货 | 718.17 | 482.5 | 0 | 18.03 | 909.07 | 309.63 | 0.02% | | 广发期货有
限公司 | 5,000 | 2,853.88 | 0 | 69,393.71 | 42,251 | 34,996.59 | 2.52% | | 建信期货有
限责任公司 | 5,000 | 1.35 | 0 | 1,000 | 5,016 | 985.35 | 0.07% | | 方正中期期
货有限公司 | 0.16 | 0.01 | 0 | 0 | 0 | 0.17 | 0.00% | | 中泰期货股
份有限公司
（原名为鲁
证期货股份
有限公司） | 104.67 | 10.02 | 0 | 0 | 0 | 114.69 | 0.01% | | 国投安信期
货有限公司 | 0.01 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.01 | 0.00% | | 五矿经易期
货有限公司 | 0.53 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.53 | 0.00% | | 海通期货股
份有限公司 | 10.18 | 0 | 0 | 0 | 0 | 10.18 | 0.00% | | 上海期货交
易所 | 0.18 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.18 | 0.00% | | STONEX(原
名 INTC
FCSTONE
LTD） | 1,044.68 | -3,632.7 | 0 | 13,481.66 | 160.2 | 10,733.44 | 0.77% | | MAREX
FINANCIAL
LIMITED | 5,112.29 | -2,404.8 | 0 | 0 | 338.51 | 2,368.98 | 0.17% | | 华泰期货有
限公司 | 0 | -596.51 | 0 | 50,551.01 | 40,643.65 | 9,310.85 | 0.67% | | 兴业期货有
限公司 | 1.09 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.09 | 0.00% | | 中银国际期 | 0.1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.1 | 0.00% | | 货有限责任
公司 | | | | | | | | | 大有期货有
限公司 | 21,213.97 | -1,788.68 | 0 | 52,396.09 | 55,360.74 | 16,460.64 | 1.19% | | 合计 | 52,813.72 | -5,114.1 | 0 | 195,359.95 | 162,987.75 | 80,071.82 | 5.76% | | 报告期内套
期保值业务
的会计政
策、会计核
算具体原
则，以及与
上一报告期
相比是否发
生重大变化
的说明 | 2017 年，财政部颁布了修订的《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》、《企业会计准则第
23号——金融资产转移》、《企业会计准则第24 号——套期会计》以及《企业会计准则第 37号——
金融工具列报》（简称“新金融工具准则”），根据新金融工具准则的实施时间要求，公司自 2019年
1 月 1 日起开始执行新金融工具准则。 | | | | | | | | 报告期实际
损益情况的
说明 | 无 | | | | | | | | 套期保值效
果的说明 | 套期保值效果良好 | | | | | | | | 衍生品投资
资金来源 | 自有资金 | | | | | | | | 报告期衍生
品持仓的风
险分析及控
制措施说明
（包括但不
限于市场风
险、流动性
风险、信用
风险、操作
风险、法律
风险等） | 衍生品投资主要为子公司日常经营。衍生品的交易均以期现套利、对冲交易为原则。选择流动性好、成
交活跃的品种。在头寸的监控上实行逐日报告制度，严控单边头寸风险及操作风险，所有保证金、期货
仓单交割货款全部通过大型期货公司交易，有效控制资金风险、法律风险 | | | | | | | | 已投资衍生
品报告期内
市场价格或
产品公允价
值变动的情
况，对衍生
品公允价值
的分析应披
露具体使用
的方法及相
关假设与参
数的设定 | 交易的品种均为市场活跃品种，交易日按交易所价格交易并结算 | | | | | | | | 涉诉情况
（如适用） | 不适用 | | | | | | | | 衍生品投资
审批董事会
公告披露日
期（如有) | | | | | | | | | 衍生品投资
审批股东会
公告披露日 | | | | | | | |
|
