[年报]兴全合兴LOF (163418): 兴全合兴混合型证券投资基金（LOF）2023年年度报告
原标题:兴全合兴LOF : 兴全合兴混合型证券投资基金（LOF）2023年年度报告 兴全合兴混合型证券投资基金（LOF） 2023年年度报告 2023年12月31日 基金管理人：兴证全球基金管理有限公司 基金托管人：兴业银行股份有限公司 送出日期：2024年3月29日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人兴业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024年 03月 28日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2023年01月01日起至12月31日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 .............................................................. 2 1.1 重要提示 ................................................................... 2 1.2 目录 ....................................................................... 3 §2 基金简介 .................................................................... 5 2.1 基金基本情况 ............................................................... 5 2.2 基金产品说明 ............................................................... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ..................................................... 6 2.4 信息披露方式 ............................................................... 6 2.5 其他相关资料 ............................................................... 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 .................................... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 ..................................................... 6 3.2 基金净值表现 ............................................................... 8 3.3 其他指标 .................................................................. 11 3.4 过去三年基金的利润分配情况 ................................................ 11 §4 管理人报告 ................................................................. 11 4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................. 11 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .............................. 12 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .................................... 12 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................ 13 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................ 13 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 .................................... 14 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................. 14 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 .................................... 15 4.10 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ............... 15 §5 托管人报告 ................................................................. 15 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ...................................... 15 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .... 15 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .............. 15 §6 审计报告 ................................................................... 15 6.1 审计报告基本信息 .......................................................... 15 6.2 审计报告的基本内容 ........................................................ 15 §7 年度财务报表 ............................................................... 17 7.1 资产负债表 ................................................................ 17 7.2 利润表 .................................................................... 19 7.3 净资产变动表 .............................................................. 20 7.4 报表附注 .................................................................. 23 §8 投资组合报告 ............................................................... 58 8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 .......................................... 59 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................ 60 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................ 63 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .......................................... 65 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .............. 66 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ........ 66 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ........ 66 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .............. 66 8.10 本基金投资股指期货的投资政策 ............................................. 66 8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................. 66 8.14 投资组合报告附注 ......................................................... 67 §9 基金份额持有人信息 ......................................................... 67 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ........................................ 67 9.2 期末上市基金前十名持有人 .................................................. 68 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................. 68 9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 .................. 68 9.5 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理本人及其直系亲属持有本人管理的产品情况 ............................................................................ 69 §10 开放式基金份额变动 ........................................................ 69 §11 重大事件揭示 .............................................................. 69 11.1 基金份额持有人大会决议 ................................................... 69 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................... 69 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................. 70 11.4 基金投资策略的改变 ....................................................... 70 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ......................................... 70 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ......................... 70 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ....................................... 70 11.8 其他重大事件 ............................................................. 72 §12 影响投资者决策的其他重要信息 .............................................. 73 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 .................... 73 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 ............................................. 74 §13 备查文件目录 .............................................................. 74 13.1 备查文件目录 ............................................................. 74 13.2 存放地点 ................................................................. 74 13.3 查阅方式 ................................................................. 74 §2 基金简介 2.1 基金基本情况
2.2 基金产品说明
3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。期末3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如：申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 4、本基金自2023年01月12日起增设C份额，详见基金管理人发布的相关公告。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 兴全合兴混合A
本基金的业绩基准指数按照构建公式每交易日进行计算，按下列公式计算： Return t =60%×（沪深300指数收益率t/沪深300指数收益率t-1 -1）+20％×（恒生指数收益率（使用估值汇率折算）t/恒生指数收益率（使用估值汇率折算）t-1 -1）+20％×（中债综合（全价）指数收益率t/中债综合（全价）指数收益率t-1 -1） Benchmark t =（1+Return t）×（1+Benchmark t-1）-1 其中，t =1，2，3，…T，T表示时间截至日。 2、本基金的基金管理人于2023年1月10日发布公告，本基金于2023年1月11日封闭期 届满，自2023年1月12日起转换为普通上市开放式基金（LOF），基金名称也变更为“兴全合兴 混合型证券投资基金（LOF）”，同时对基金合同、托管协议中的基金名称进行修订，本基金转为 上市开放式基金（LOF）后仍继续运作A类基金份额，并开始销售C类基金份额，投资人可在基 金的开放日办理申购和赎回业务。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：1、净值表现所取数据截至到2023年12月31日。 2、按照《兴全合兴混合型证券投资基金（LOF）基金合同》的规定，本基金建仓期为2021年 01月 12日起共计六个月。建仓期结束时本基金各项资产配置比例符合本基金合同规定的比例限 制及本基金投资组合的比例范围。 3、本基金的基金管理人于2023年1月10日发布公告，本基金于2023年1月11日封闭期届 满，自2023年1月12日起转换为普通上市开放式基金（LOF），基金名称也变更为“兴全合兴混 合型证券投资基金（LOF）”，同时对基金合同、托管协议中的基金名称进行修订，本基金转为上市 开放式基金（LOF）后仍继续运作A类基金份额，并开始销售C类基金份额，投资人可在基金的开 放日办理申购和赎回业务。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 比较 注：本基金A类份额2021年数据统计期间为2021年01月12日（基金合同生效日）至2021年12月31日，本基金C类份额2023年数据统计期间为2023年01月12日至2023年12月31日，数据按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。 3.3 其他指标 注：无。 3.4 过去三年基金的利润分配情况 注：本基金自合同生效日（2021年01月12日）至2023年12月31日期间未进行利润分配 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 兴证全球基金管理有限公司（成立时名为“兴业基金管理有限公司”，以下简称“公司”）经证监基字[2003]100号文批准于2003年9月30日成立。2008年1月，中国证监会批复（证监许可[2008]6号），同意全球人寿保险国际公司（AEGON International B.V）受让公司股权并成为公司股东。2008年4月9日，公司完成股权转让、变更注册资本等相关手续后，公司注册资本由9800万元变更为人民币1.2亿元，其中兴业证券股份有限公司的出资占注册资本的51%，全球人寿保险国际公司的出资占注册资本的 49%。2008年7月，经中国证监会批准（证监许可[2008]888号），公司于2008年8月25日完成变更公司名称、注册资本等相关手续后，公司名称变更为“兴业全球基金管理有限公司”，注册资本增加为1.5亿元人民币，其中两股东出资比例不变。2016年公司名称变更为“兴证全球基金管理有限公司”。 截至2023年12月31日，公司旗下已管理兴全可转债混合型证券投资基金等共65只基金，包括股票型、混合型、债券型、货币型、指数型、FOF等类型。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
2、任职日期指基金合同生效之日（基金成立时即担任基金经理）或公司作出聘任决定之日（基金成立后担任基金经理）；离任日期指公司作出解聘决定之日。 3、证券从业的涵义遵从行业的相关规定，包括资管相关行业从业经历。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 注：本报告期末，本基金基金经理不存在兼任私募资产管理计划的投资经理的情况。 4.1.4 基金经理薪酬机制 本报告期末，本基金基金经理未兼任私募资产管理计划的投资经理，故本项不适用。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券投资基金法》及其各项实施细则、兴全合兴混合型证券投资基金（LOF）和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 本基金管理人制定了《兴证全球基金管理有限公司公平交易管理办法》，并将不时进行修订。 报告和信息披露等方面对公平交易行为进行规范，从而达到保证本基金管理人管理的不同投资组合得到公平对待、保护投资者合法权益的目的。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》及公司相关制度等规定，从投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等环节严格把关，确保各投资组合之间得到公平对待，保护投资者的合法权益。公司风险管理部对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异进行统计，从不同的角度分析差异的来源、考察是否存在非公平的因素。 本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的公平交易制度，未发现违反公平交易原则的情况。 4.3.2.1 增加执行的基金经理公平交易制度执行情况及公平交易管理情况 本报告期末，本基金基金经理未兼任私募资产管理计划的投资经理，故本项不适用。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内，不存在本投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况，未发现可能导致不公平交易和利益输送的异常交易情况。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2023年基建和房地产销售的波动较大，宏观经济数据不算强劲。光伏、风电和电动车为代表的新能源产业都出现了供需上不同程度的错位，导致产业链各环节价格都有所下降，在这样的行业趋势下，企业盈利增速下滑。2023年的亮点在于上游资源行业，由于国际地缘冲突和供给短缺等原因，各种资源品的价格上行。另外，在一带一路地区，中国制造的出口发展顺利。本基金均衡配置了半导体、军工、消费和金铜等行业，业绩居于中等位置。在香港市场主要配置了品牌力逐渐增长的整车制造商，有展现出全球竞争力的生物制药公司。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，兴全合兴混合A的基金份额净值为0.5860元，本报告期基金份额净值增长率为-16.17%，同期业绩比较基准收益率为-8.77%；兴全合兴混合C的基金份额净值为0.5833元，本报告期基金份额净值增长率为-18.85%，同期业绩比较基准收益率为-11.60%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2024年，海外动荡的烈度降低，利率紧缩接近尾声。大宗商品由于供给原因，难以大幅下降。向一带一路国家的出口，仍然蓬勃发展。国内消费品经历了过去三年的冲击，有可能从低4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本基金管理人通过以下工作的开展，有力地保证了本基金整体运作的合法合规，从而最大程度地保护了基金份额持有人和其他相关当事人的合法权益： 1、实时风险监控：通过风控系统对本基金的运作进行实时监控，每日撰写监控日志，在此基础上每周撰写信息周报，对本基金遵守风控指标的情况进行汇总、分析和提示。 2、加强事后人工分析，并定期撰写风险管理报告。除系统控制外，公司风险管理部还对一些无法嵌入系统的风控指标进行了事后人工计算分析和复核，并同样反映在监控日志和信息周报中。 此外，在每个季度结束之后，公司风险管理部会对基金的流动性进行压力测试并出具书面报告，对旗下每只基金进行全面的风险评价并形成风险分析报告，并提交公司领导和基金经理审阅。 3、进一步加强对公平交易的监控。根据监管部门的要求以及公司公平交易相关工作的不断深入开展，公司进一步明确了公平交易执行和分析中的具体标准，将公平交易问题分为交易的公平和投资策略的公平，主要包括：（1）明确交易部的分单规则及其识别异常下单行为的职责，保证交易的公平；（2）通过T检验、模拟利益输送金额、具体可疑交易分析等方法，对以往的下单及交易记录进行分析，保证投资策略的公平。 4、季度监察稽核和专项稽核：根据中国证监会《关于基金管理公司报送监察稽核报告的通知》以及《证券投资基金管理有限公司监察稽核报告内容与格式指引（试行）》等规定，认真做好公司各季度监察稽核工作。对照中国证监会的季度监察稽核项目表，对本基金的守法合规情况进行逐条检视。此外，在公司审计部对投研部门展开的专项稽核中，也会对本基金的业务进行全面检查。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金投资品种进行估值。具体估值流程为：1、估值委员会制定旗下基金的估值政策和流程，选取适当的估值方法、定期对估值政策和程序进行评价。采用的基金估值方法、政策和程序应经估值委员会审议，并报管理层批准后方可实施。2、估值方法确立后，由IT人员或IT人员协助估值系统开发商及时对系统中的参数或模型作相应的调整或对系统进行升级，以适应新的估值方法的需要。3、基金会计具体负责执行估值委员会确定的估值策略，并通过与托管行核对等方法确保估值准确无误；4、投资人员（包括基金经理）积极关注市场环境变化及证券发行机构有关影响证券价格的重大事件等可能对给估值造成影响的因素，并就可能带来的影响提出建议和意见；5、合规管理人员参与估值方案的制定，确保估值方案符合相关法律法规及基金合同的约定；负责基金估值业务的定期和临时信息披露。6、审计部对估值流程、估值结果等进行检查，确保估值委员会决议的有效执行。 上述参与估值流程人员均具备估值业务所需的专业胜任能力。上述参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据《基金法》、《兴全合兴混合型证券投资基金（LOF）基金合同》及其他相关法律法规的规定，本报告期内，本基金未实施利润分配，符合本基金基金合同的相关规定。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金本报告期内未发生需披露的基金份额持有人数不满两百人或基金资产净值低于五千万元的情形。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 报告期内，本托管人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人利益的行为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 报告期内，本托管人根据国家有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为；基金管理人在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认真复核了本年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 6.1 审计报告基本信息
7.1 资产负债表 会计主体：兴全合兴混合型证券投资基金（LOF） 报告截止日：2023年12月31日 单位：人民币元
7.2 利润表 会计主体：兴全合兴混合型证券投资基金（LOF） 本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日 单位：人民币元
会计主体：兴全合兴混合型证券投资基金（LOF） 本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日 单位：人民币元
 |