[年报]北信平安 (001154): 北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金2023年年度报告
原标题:北信平安 : 北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金2023年年度报告 基金 2023年年度报告 2023年12月31日 基金管理人：北信瑞丰基金管理有限公司 基金托管人：北京银行股份有限公司 送出日期：2024年3月30日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人北京银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年3月25日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中的财务资料经审计，上会会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。 本报告期自2023年1月1日起至2023年12月31日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................................................. 2 1.1 重要提示 .................................................................... 2 1.2 目录 ........................................................................ 3 §2 基金简介 ....................................................................... 6 2.1 基金基本情况 ................................................................ 6 2.2 基金产品说明 ................................................................ 6 2.3 基金管理人和基金托管人 ...................................................... 6 2.4 信息披露方式 ................................................................ 7 2.5 其他相关资料 ................................................................ 7 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ....................................... 7 3.1 主要会计数据和财务指标 ...................................................... 7 3.2 基金净值表现 ................................................................ 8 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ................................................. 10 §4 管理人报告 .................................................................... 10 4.1 基金管理人及基金经理情况 ................................................... 10 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................ 11 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ...................................... 12 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............................. 13 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .............................. 13 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ...................................... 15 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................... 16 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ...................................... 16 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................. 16 §5 托管人报告 .................................................................... 16 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明........................................ 16 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ...... 17 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................ 17 §6 审计报告 ...................................................................... 17 6.1 审计报告基本信息 ........................................................... 17 6.2 审计报告的基本内容 ......................................................... 17 §7 年度财务报表 .................................................................. 19 7.1 资产负债表 ................................................................. 19 7.2 利润表 ..................................................................... 20 7.3 净资产变动表 ............................................................... 22 7.4 报表附注 ................................................................... 23 §8 投资组合报告 .................................................................. 49 8.1 期末基金资产组合情况 ....................................................... 49 8.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................... 49 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................. 50 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................. 51 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................... 55 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................ 55 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .......... 55 8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .......... 55 8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................ 55 8.10 本基金投资股指期货的投资政策 .............................................. 55 8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ................................... 56 8.12 投资组合报告附注 .......................................................... 56 §9 基金份额持有人信息 ............................................................ 57 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构.......................................... 57 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................... 57 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .................. 57 §10 开放式基金份额变动 ........................................................... 57 §11 重大事件揭示 ................................................................. 58 11.1 基金份额持有人大会决议 .................................................... 58 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ..................... 58 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................... 58 11.4 基金投资策略的改变 ........................................................ 58 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................... 58 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ........................... 59 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况......................................... 59 11.8 其他重大事件 .............................................................. 60 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................. 62 12.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 ..................... 62 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 .............................................. 62 §13 备查文件目录 ................................................................. 62 13.1 备查文件目录 .............................................................. 62 13.2 存放地点 .................................................................. 62 13.3 查阅方式 .................................................................. 62 §2 基金简介 2.1 基金基本情况
2.2 基金产品说明
2.3 基金管理人和基金托管人
2.4 信息披露方式
2.5 其他相关资料
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
3、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注：报告期内基金的各项投资比例符合基金合同的有关规定。 3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注：本基金基金合同于2015年5月5日起生效，基金成立当年净值增长率以实际存续期计算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 本基金过去三年未进行利润分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 北信瑞丰基金管理有限公司成立于2014年3月17日，是经中国证监会批准，由北京国际信托有限公司与莱州瑞海投资有限公司两家股东共同发起设立。北信瑞丰基金着力打造具有高水准的投研团队，公司高管和主要投资管理人员的金融相关从业年限均在10年以上，拥有丰富的管理经验和证券投资实战经验。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
3、基金经理王玉珏于报告截止日至报告批送日之间任职管理该基金，任职日期为2024年1月17日。基金经理石础于2024年1月17日不再管理该基金。 4.1.3 期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况 截至本报告期末，本基金的基金经理不存在兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《公开募集证券投资基金销售机构监督管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司开展投资、研究活动防控内幕交易指导意见》、基金合同和其他有关法律法规及各项实施准则规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，不存在损害基金持有人利益的情形。基金的投资范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规制定了公平交易制度。公司公平交易制度适用于旗下所有投资组合，包括开放式基金、私募资管业务投资组合等，制度规范的业务范围涵盖所有一级市场申购、二级市场交易等所有投资管理活动，贯穿授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的所有业务环节。 本基金管理人严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，在投资管理活动中公平对待不同投资组合，严格禁止直接或者通过与第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。本基金管理人按照规定严格将投资管理职能和交易执行职能进行隔离，以时间优先、价格优先、综合平衡、比例实施、保证各基金间的利益公平为原则建立和完善集中交易制度，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律规定，严格执行《北信瑞丰基金管理有限公司公平交易管理制度》、《北信瑞丰基金管理有限公司异常交易管理办法》等公平交易制度要求，通过系统和人工等方式在研究、投资授权与决策、交易执行等各个环节，公平对待旗下所有投资组合。公司要求投资人员应公平对待其管理的不同投资组合，原则上应该做到“同时同价”，合理控制其所管理不同组合对同一证券的同向交易价差。在投资决策环节，本基金管理人构建了统一的研究平台，为旗下所有投资组合公平地提供研究支持。同时，在投资决策过程中，各基金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度和投资授权制度，保证各投资组合的独立投资决策机制。在交易执行环节，本基金管理人实行集中交易制度，按照“时间优先、价格优先、综合平衡、比例实施、保证各基金间的利益公平”的原则，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。对于满足公平交易执行条件的同向指令，系统将自动启用公平交易功能，合理分配投资指令。公司通过系统严格控制不同投资组合之间的同日反向交易。在事后监控环节，本基金管理人对公平交易制度的遵守、相关业务流程的执行情况以及不同投资组合的同向交易价差和反向交易价差进行检查和分析，对发现的异常问题进行提示，并要求投资组合经理解释说明。本报告期内本基金管理人严格执行了公平交易制度的相关规定。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2023年，中证A股（930903.CSI）、中证500(000905.SH)、沪深300(000300.SH)、科创创业50(931643.CSI)分别下跌7.00%、7.42%、11.38%、18.83%；其他指数编制机构发布的机构重仓类指数下跌幅度有些还要超过科创创业50；但与此同时，中证2000(932000.CSI)上涨5.57%，其他指数公司编制的微盘类指数涨幅可能更高一些；市场呈现了较高的分化态势，传统意义的“绩优股”、“蓝筹股”、“成长股”大幅下跌。 报告期内，本基金优选具有竞争优势的成长股标的，重点投资于代表未来国家安全相关发展趋势的上市公司，包括国防安全、软件安全、医药安全、社会安全等，重点配置计算机、军工等基本面安全的公司。 具体操作上，本基金在深度研究的基础上，采用行业比较、企业比较、估值比较的方法，并综合考虑市场情绪与热点、行业分布情况，择时进行配置。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为0.986元，本报告期基金份额净值增长率为-5.92%；同期业绩比较基准收益率为-4.39%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 应该说国内经济的宏观形势与股票市场的整体走势并不吻合。整体而言，国内宏观经济走势稳中向好，虽然以地产产业链为代表的传统行业面临着一些困难，但国内高端制造业呈现了迅猛发展的态势，2023年汽车整车出口491万辆，首次跃居全球第一；市场研究机构Counterpoint Research表示华为Mate 60系列手机上市八周就实现了240万的销量；淄博烧烤热、哈尔滨冰雪热说明国内居民的消费依然具有较大的潜力。进入2024年，虽然部分传统行业的下行压力仍然存在，但国内高新技术产业大概率会持续走强，中国可能已经成为全球竞争最红海的市场，同样性能的电动汽车、光伏风电组件、家电生活用品、消费电子大多已经做到了价格全球最低。面对国内产品的竞争力，部分欧美国家人为设定障碍壁垒，阻挠中国商品向全球销售；但如同过去几十年里发生的事情一样，质优价廉的产品最终都会打破壁垒，实现全球销售。 宏观经济的不悲观不代表股票市场也会正相关上涨，面对上证指数连续3年的下跌，以及随之而来的基金产品净值的下行，我们认为，这里面既有历史遗留因素的原因，也有国内外环境的影响，还有传统投研框架适应性的问题。 作为基金经理，过去的2年里，我自己也多次听到“底部”、“反转”类似的字眼，但真正的反 弹截止2023年1月末尚未到来。从我自己的研究和同行们表述的观点看，无论是数据证实还是逻辑推演，在逻辑上都是说得通的，但市场一次又一次的证伪了投资机构的预判。我认为市场出现了传统投资框架尚未给与估值的若干因素。这些因素可能是市场的主流投资者结构变化，如私募基金的大发展；可能是市场的交易模式制度的不完善；也可能是过去几年机构的持仓过于拥挤带来的调仓负反馈。当这些因素及其代表的资金量成为与代表基本面流派的公募资金量等量对手的情况下，市场的整体定价方式可能就会与历史有了较大的变化，进而带来了对传统投资框架的挑战与调整，也就可能造成传统投资标的偏好的股票大幅跑输市场的情况。 市场虽然变得有些无法用历史数据和经验逻辑进行预判，但基金经理不应该回避问题，更不能被动等待市场回到传统框架的风格。基民基于对基金经理的信任选择购买基金产品，我想我不能辜负基民对我的信任。虽然从历史看，基金行业总能在低谷中找到希望，作为基金经理，我当然也深知底部是极度难熬的，投资者一方面要忍受净值下跌带来的精神折磨，如果有流动性需求选择赎回，那就有可能变成已实现的亏损；我一方面理解基民的止损心态，但也恳请各位基民给我多一点时间，虽然我不敢说这一次的波动就是最后的底部，但我想黎明已经不远了。 我们看到，做多的力量正在积蓄。 第一，2023年下半年以来，监管部门更加重视对二级市场的呵护，对量化交易、融资融券、IPO、大股东减持、基金经理行为等方面都作出了更为科学的规定，监管部门的行为正在解决A股长期以来的历史遗留问题 第二，市场的大幅下跌，凸显了部分标的的性价比。长期以来，大家认为A股波动大的原因之一就是“太贵”，但截止2023年1月31日，部分A股“核心资产”的相对估值水平已经低于美股，更是低于新兴市场国家的估值体系。 第三，以我自己的分析框架看，截止2023年1月31日，市场出现了较大程度的“负反馈”。 2022年末的债券市场也出现了一轮“负反馈”，但“负反馈”后，市场的反弹力度一般是较大的，2023年固收市场就取得了不错的收益。在我看来，本轮A股市场的负反馈已经先后在“茅指数”、“宁指数”发生；2023年1月末，有可能正在发生“小微盘”的“负反馈”；如果一旦“小微盘”的“负反馈”告一段落，那市场除“中特估和红利策略”外，绝大部分的投资策略都处于超跌状态；可以预见的是，下一轮的“正反馈”将是较为猛烈的。 2018年以前，社会大众直接理解的、投资市场重点关注的国家安全主要指国防安全和科技安全，主要对应军工行业和科技行业。2018年以后，随着宏观环境的变化的，投资市场重点关注的国家安全领域不断“扩容”，2022年党的二十大报告对国家安全观做了完整的诠释，报告指出要健 指出“强化经济、重大基础设施、金融、网络、数据、生物、资源、核、太空、海洋等安全保障体系建设”、“确保粮食、能源资源、重要产业链供应链安全，加强海外安全保障能力建设”。 其中，重大基础设定包括，交通设施、物流与供应链设施、能源设施、通讯与互联网设施等。 一般而言，重大基础设施具有战略地位，自然而然的具有天生的垄断性，在社会主义国家，垄断性基础设施虽然不能带来超额利润，但大概率可以带来相对稳定的利润。在目前的经济情况和投资风格下，可以产生稳定利润的资产成为投资的热点，也是近年来少有的超额收益品种；此外，一般来说，关键基础设施的特点是固定投资投资大，随着资产折旧的进行，基础设施获得的净现金流大概率超过净利润，这就更加凸显了投资价值，也更贱符合现在的投资审美。 在2024年，北信瑞丰平安中国除传统的国防安全、科技安全、生物安全外，也会加大对重大基础设施投资安全领域的关注。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期内，本基金管理人严格遵守相关法律法规，坚持一切从规范运作、防范风险、保护基金持有人利益出发，依照公司内部控制的整体要求，继续致力于内部控制机制的完善，加强内部风险的控制与防范，确保各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。 本报告期内，本基金管理人开展了从业人员激励约束机制建立、董监高新规落实、文化建设、网络营销活动账号及涉非账号管理等主题的自查整改工作，对公司投研交易、市场销售、后台运营等业务开展了包括业务系统权限、投资者适当性管理、固有资金运用、代销机构管理、廉洁从业管理、异常交易管理、新股申购执行、反洗钱等主题的专项稽核，检查业务开展的合规性和制度执行的有效性；制定了《公募基金信用债投资集中度风险控制流程》、《压力测试管理办法》、《直播管理制度》、《内幕交易防控管理办法》，修订了《通讯工具管理办法》、《工作人员投资行为管理办法》、《资产估值业务实施细则》、《交易对手管理细则》、《公募产品股票库管理办法》等内部控制制度，进一步完善了内部控制体系；采取事前防范、事中控制和事后监督等三阶段工作，加强对日常投资运作的管理和监控，督促投研交易业务的合规开展；针对法律法规和监管要求，积极组织包括“内幕交易、老鼠仓及对外言论管理”、“资管新规解读”、“投资管理人员注册登记及从业人员管理新规解读”、“公平交易及异常交易管理”、“投资者教育新规”等在内共12次合规培训，不断提高从业人员的合规素质和职业道德修养；按照监管要求重新制定资管新规整改计划，完成资管新规整改台账填报，持续推进资管新规整改工作；全面参与新产品设计、新业务拓展的合规审核工作；严格审查基金宣传推介材料，及时检查基金销售业务的合法合规情况；完成各项信息披露的审核工作，保证所披露信息的及时性、真实性、准确性和完整性；监督客户投诉处理，重视媒体监督和投资者关 系管理。 本基金管理人承诺将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，顺应监管形势，积极健全内部管理制度，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性，努力防范各种风险，切实保护基金资产的安全与基金持有人的利益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》、《中国证券监督管理委员会关于证券投资基金估值业务的指导意见》、中国基金业协会提供的相关估值指引等相关规定以及基金合同的相关约定，对基金所持有的投资品种进行估值。日常估值由本基金管理人与本基金托管人一同完成，本基金管理人完成账务处理、基金份额净值的计算，与基金托管人进行账务核对，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。 本基金管理人已制定基金估值和份额净值计价的业务管理制度，明确基金估值的程序和技术，建立了投资决策委员会，下设估值小组。估值小组成员由具备丰富的证券研究、合规风控、估值经验的公司相关领导、基金经理、研究人员、交易人员、监察稽核人员及基金运营人员组成。基金经理作为估值工作小组的成员之一，在基金估值定价过程中，充分表达对相关问题及定价方案的意见或建议，参与估值方案提议的制定，但对估值政策和估值方案不具备最终表决权。 本公司参与估值流程的各方之间不存在任何的重大利益冲突。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本报告期内本基金未实施利润分配，符合相关法律法规及本基金合同中关于收益分配条款的规定。 4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本基金在2022年11月9日至2023年12月31日期间资产净值低于五千万元，已经连续六十个工作日以上。本基金管理人已按规定向中国证监会进行了报告并提交了解决方案。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 在本报告期内，本基金托管人在托管北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金过程中，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 在本报告期内，本基金托管人按照相关法律法规、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支以及利润分配等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本基金托管人复核了本年度报告中的财务指标、净值表现、利润分配、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等内容，复核内容真实、准确和完整。 §6 审计报告 6.1 审计报告基本信息
6.2 审计报告的基本内容
§7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日：2023年12月31日 单位：人民币元
7.2 利润表 会计主体：北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日 单位：人民币元
7.3 净资产变动表 会计主体：北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金 本报告期：2023年1月1日至2023年12月31日 单位：人民币元
报表附注为财务报表的组成部分。 本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署： 刘晓玲 李惠军 姜晴 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2015]第343号《关于准予北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金注册的批复》核准，由北信瑞丰基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金基金合同》负责公开 募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币368,252,274.33元，业经中喜会计师事务所(特殊普通合伙)中喜验字(2015)第0164号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金基金合同》于2015年5月5日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为368,382,707.92份基金份额，其中认购资金利息折合130,433.59份基金份额。本基金的基金管理人为北信瑞丰基金管理有限公司，基金托管人为北京银行股份有限公司(以下简称“北京银行”)。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《北信瑞丰平安中国主题灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券(包括国内依法发行和上市交易的国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、分离交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券)、资产支持证券、债券回购、银行存款、货币市场工具、权证以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。本基金持有的股票投资占基金资产的比例为0%-95%，80%以上的非现金基金资产投资于平安中国主题的上市公司证券；现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%；权证投资比例不得超过基金资产净值的3%。本基金的业绩比较基准为中证800指数收益率×60%+中证综合债券指数收益率×40%。（未完）  |