[年报]达嘉维康(301126):2023年年度报告
原标题:达嘉维康:2023年年度报告 2023年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人王毅清、主管会计工作负责人胡胜利及会计机构负责人(会计主管人员)秦浩声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 公司在本报告第三节“管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”部分，描述了公司未来经营可能面临的主要风险因素及对策，敬请广大投资者注意风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以206,505,700股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.4元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股。 目录 第一节重要提示、目录和释义...................................................2第二节公司简介和主要财务指标.................................................7第三节管理层讨论与分析......................................................11第四节公司治理..............................................................34第五节环境和社会责任........................................................51第六节重要事项..............................................................54第七节股份变动及股东情况....................................................81第八节优先股相关情况........................................................88第九节债券相关情况..........................................................89第十节财务报告..............................................................90备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表；（二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；（三）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义
一、公司信息
公司聘请的会计师事务所
?适用□不适用
□适用 ?不适用 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 ?是□否 追溯调整或重述原因 会计政策变更
公司自2023年1月1日起执行财政部颁布的《企业会计准则解释第16号》“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”规定，对在首次执行该规定的财务报表列报最早期间的期初至首次执行 日之间发生的适用该规定的单项交易按该规定进行调整。对在首次执行该规定的财务报表列报最早期间的期初因适用该 规定的单项交易而确认的租赁负债和使用权资产，以及确认的弃置义务相关预计负债和对应的相关资产，产生应纳税暂 时性差异和可抵扣暂时性差异的，按照该规定和《企业会计准则第18号——所得税》的规定，将累积影响数调整财务 报表列报最早期间的期初留存收益及其他相关财务报表项目。 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在 不确定性 □是 ?否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 □是 ?否 六、分季度主要财务指标 单位：元
七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、非经常性损益项目及金额 ?适用□不适用 单位：元
□适用 ?不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益 项目的情况说明 □适用 ?不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为 经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 1、医药流通整体效能不断提升 2023年是实施“十四五”规划承前启后的关键之年，随着行业整合和转型的加速，药品流通市场的销售规模和行业 集中度都得到了进一步的提高。同时，随着医药卫生体制改革的深入推进、创新模式和技术升级不断深入，药品流通行 业进入变革的关键转折期，药品流通体系整体效能不断提升。统计显示，2022年，全国药品流通市场销售规模稳中有升， 全国七大类医药商品销售总额27,516亿元，扣除不可比因素同比增长6.0%。未来，人口老龄化和医疗消费升级将推动 医疗消费需求持续增长，在“健康中国2030”规划、医药电商、带量采购扩容、医保支付基金、新药评审加速等政策落 地的叠加和联动效应推进下，医药流通行业仍将保持良好的发展势头。 2、药品流通行业进行结构优化调整 随着国家各项医改政策的相继发布实施，药品流通行业将进入结构调整期。“医药分离”是长期发展趋势。《关于 “十四五”时期促进药品流通行业高质量发展的指导意见》提出按照医疗卫生事业发展需要，鼓励药品批发、零售企业 优化网点布局，实现网点布局与区域发展相适应、药品供应能力与药品需求相匹配的均衡有序发展格局。加快建立布局 合理、技术先进、便捷高效、绿色环保、安全有序的现代医药物流服务体系，提升由区域物流中心、省级物流中心和地 级市、县配送中心构成的全国医药物流网络的服务功能，发展多层次的药品供应链物流网络。全国性药品流通企业跨区 域并购将进一步加快，区域性药品流通企业也将加速自身发展。规模小、渠道单一的药品流通企业面临行业内的并购重 组，行业集中度将进一步提高。 3、“互联网＋药品流通”或重塑药品流通行业的生态格局 2017年国务院取消了互联网药品交易服务企业（第三方）审批，医药电商行业逐步进入转型升级的创新发展阶段， 促进了药品批发企业、医药零售企业加入到药品电商领域，加快药品市场的运行效率，出现O2O模式、B2B模式、B2C 模式、直接面向病人（DirecttoPatient，DTP）等多种模式共存的经营格局。医药零售企业通过多种模式经营提供更 加专业与多元的服务，满足消费者更深层次的需求，零售药房在满足消费者健康咨询、互联网问诊、慢病管理、线上下 单线下配送等需求的同时，提供医疗器械、保健品等多种商品品类，以扩大消费者的选择空间并提升消费者的购物体验。 医药零售企业通过“互联网＋药品流通”多种经营模式共存，提供多元化、专业化的服务，为构建药品流通行业的良好 的生态格局做准备。 4、“双通道”“门诊统筹”等政策落地，加速“处方外流”，利好院外市场近年来，随着国家医药改革持续深入，带量采购、双通道、医保账户及结算政策等医药体制改革政策的逐步完善与 落地，处方外流逐渐成为趋势，推动了医药零售行业进一步有序健康发展。2021年5月，国家医保局会同国家卫健委出 台了《关于建立完善国家医保谈判药品“双通道”管理机制的指导意见》，明确提出，在医保基金的监管上，要以处方 流转为核心，实现患者用药行为全过程监管。处方外流趋势明显，且有加速的倾向，为线下药房带来可观增量。此外， 通过“双通道”药店能更好的承接国谈药品，进一步推动处方外流。 2023年2月15日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》，积极支持定点零售药店开通门诊统筹服务、完善定点药店门诊统筹支付政策、明确定点零售药店纳入门诊统筹的配套政策（包括加强药 品价格协同、加强处方流转管理等）。对于零售药店而言，获得统筹定点药房的资格，能因医院处方外流获取大量客流。 零售药店纳入门诊统筹管理长期利好零售药店，将会促进处方外流，利好院外市场。专业化服务能力是零售药房把握处 方外流机会的关键，零售药房需要通过提升专业化服务能力，加速承接处方外流。 5、药品零售门店数量和连锁率逐步提高，市场集中度持续提升 由于药品零售市场规模的扩大，我国零售药店总数也保持持续增长，根据国家药品监督管理局数据显示，全国药店 总数已从2017年45.40万家增长到2022年的62.33万家。药店连锁化率从2017年的50.44%增加到2022年的57.76%，连锁率逐步提高。 在产业政策驱动、资本介入、市场竞争等因素影响下，药品零售业市场集中度持续提升。全国性和区域龙头企业借 助资本力呈加速整合，连锁药店成为发展的主流。根据米内网调研数据显示，2022年，百强连锁门店数及营收继续呈现 “单店向连锁集中，连锁向百强集中，百强向头部集中”的趋势，百强连锁2022年营收占比49%，较2021年提升3个 百分点，但离商务部规划的2025年达到65%以上还有一定差距，市场集中度有待进一步提升。 二、报告期内公司从事的主要业务 达嘉维康是一家集医药分销、零售连锁药房、医药工业、生殖与遗传专科技术服务于一体、全业态融合发展的现代 医药企业。公司主要从事药品、生物制品、医疗器械等产品的分销及零售业务。公司以分销为基础业务，通过批零一体 化渠道优势大力发展专业药房“新零售”模式，开展线上线下相融合，逐步从传统的药品流通服务向提供大病、慢病管 理和临床服务解决方案等药学服务等综合服务的智慧医药服务商转型，建立了以数据为纽带的开放共享的大健康生态 圈。公司向上布局医药工业领域，积极拓展产业链上游业务。同时，在生殖医院业务领域，引进专业人才，积极拓展医 疗服务能力，逐步形成了“全链布局医药研制、着力完善医药流通、创新发展专业药房、特色拓展医疗服务”综合性 医药大健康产业业务体系。 2023年公司实现营业收入390,350.38万元，比上年同期增长18.56%；实现净利润3,800.82万元，比上年同期下降31.30%。 主要原因系支付并购企业股权转让款增加了资金成本，且并购企业尚处于交割过渡期，报告期内未完成全面交割及 合并财务报表，导致相关成本费用增加；其二是公司工业板块，2023年整合全国销售渠道，扩建销售队伍，导致销售费 用、管理费用等增加未实现盈利所致。 主要业务情况如下： 1、分销业务板块 公司的分销业务由子公司达嘉医药开展。达嘉医药是国家4A级医药物流企业、湖南省医药储备企业及湖南省常态短缺药品承储企业。达嘉医药的医药分销以纯销模式为主，辅以调拨模式，建立了辐射湖南全省的分销网络，其主要销 售客户为医疗机构，基本覆盖省内三级以上规模医院。 达嘉医药经营的药品品规有一万余种，在抗肿瘤药、免疫调节用药、心脑血管用药、呼吸系统用药、抗病毒用药等 新特药的经营方面独具特色。达嘉医药目前已与江苏恒瑞、正大天晴、信立泰、江苏豪森、石药集团、齐鲁制药、拜 耳、勃林格殷格翰、辉瑞、安斯泰来、礼来、住友制药等众多国内外知名药企建立了长期稳定的合作关系，并成为这些 企业在湖南地区的主要配送商。 此外，达嘉医药于2011年组建了湖南省急救药品配送服务中心，配备了专业服务人员，实行24小时电话值班和调度配送，全过程冷链运输，配送以抗蛇毒血清为主的20多个品规的急抢救药品，全力以赴保障急救患者的用药需求。 2023年，公司根据政策变化和行业发展实际，充分发挥批零一体化渠道优势、客户优势和服务优势，向供应链上下游延 伸开展增值服务，不断加强与药品生产企业的深度战略合作，争取带量采购品种的配送权，同时提高对重磅新品的开发 力度，持续扩大品种优势。 2023年度医药分销业务收入230,114.25万元，占营业收入的58.95%，同比增加2,517.32万元,分销业务收入比较上年同期增长1.11%。 2、零售业务板块 家，形成了以湖南为根基，向南方辐射，以收购的宁夏连锁为北方支点，向周边省份扩张，在湖南省纵向下沉发展的基 础上，一体两翼，向全国发展。公司积极通过“直营+并购+加盟”的拓展模式，聚焦拓展跨省级区域专业药房发展战略， 截至目前，公司门店总数已达1,400余家，覆盖湖南、宁夏、山西、海南和北京等地区，实现市场占有率的快速提升， 公司在行业内的品牌影响力和市场竞争力得到进一步增强。 公司持续积极推进DTP专业药房业务，2016年成为湖南省首批特药协议药房，经营品种以抗肿瘤、丙肝、HIV、自身免疫系统疾病等方面的新特药为主，专注领域集中，强调通过专业化服务产生与患者的长期合作黏性。2019年，公司 通过《零售药店经营特殊疾病药品服务规范》（“特药药房标准”），成为全国第一批DTP达标药店，并荣获“2019年 度十大DTP药房”。近几年公司DTP业务飞速发展，并连续评为优秀DTP专业药房。公司在综合分析行业发展趋势与公 司战略发展方向的基础上，通过与各子公司的商品品种、渠道、客户资源方面的共享互补，逐步提高DTP药店、医保 双通道药店、医保统筹药店等特色药店在所有门店中的比例，通过信息化和人员能力提升，提高门店运营管理能力。另 一方面，随着2023年2月15日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》，门诊统 筹将促进处方外流，总体利好院外市场，以慢病为主的专业化药房将大有可为。截至2023年12月31日，销售DTP品规450个，叠加客流增加与品种优化，DTP销售额83,247.80万元，较去年同期增长14.43%，双通道药房71家。 2023年度医药零售业务收入150,530.70万元，占营业收入的38.56%，同比增加51,190.43万元，比去年同期增长51.53%。 3、医药工业板块 公司旗下目前拥有达嘉生物制药、天济草堂两家制药企业，构建公司的医药工业体系。目前，公司医药工业专注原 创化学药、创新中药、首仿药、大健康产品的研究开发，是“湖南省重点实验室”“省级企业技术中心”“湖南省智能 制造标杆车间”。2023年公司在医药工业技术研发、产品研发方面持续加大投入，通过自主研发、科研平台建设持续提 高公司研发能力，推动生产技术升级，产品持续创新，进一步丰富公司自产品种。目前，达嘉生物制药拥有63个药品 生产批文，其中有6个全国独家品种（含品规），纳入国家医保目录品种20个，纳入国家基本药物目录品种12个，OTC（非处方药）品种18个，双跨品种2个。主导产品有：小建中颗粒、五味安神颗粒、九味肝泰胶囊、小儿咽扁颗 粒、新生化颗粒、阿奇霉素颗粒等。公司子公司天济草堂主要从事药品的研发、制造与销售，主要产品分为清热解毒 类、心脑血管类、泌尿类等系列，产品线涵盖丸剂（水丸、浓缩丸）、硬胶囊剂、片剂三大剂型的十九个品种，拥有药 品注册批文20个，有13个产品进入国家医保目录，OTC（非处方药）品种3个。主导产品有：清热散结胶囊、脑得生 丸、障眼明胶囊、舒筋活血胶囊等。公司充分发挥商业渠道优势，进一步加快旗下医药工业企业产品在全国市场的拓展 布局。公司整合了达嘉生物制药、天济草堂的销售团队，搭建营销支撑系统。2023年度，工业板块实现收入7,584.91 万元，占营业收入的1.94%。 4、医疗服务板块 公司下属子公司嘉辰医院已建设辅助生殖（IVF）中心，建立胚胎培养室、精液处理室、移植手术室、胚胎冷冻室。医院目前正按照“人类辅助生殖技术规范”的要求，做进一步准备和筹建，待取得人类辅助生殖许可资质后，开始 经营辅助生殖业务。目前医院基础业务稳定发展，管理日渐成熟，科室各项医疗服务项目融合、持续经营，2023年度嘉 辰生殖专科医院业务收入1,277.08万元，占营业收入的0.33%，比去年同期上升35.12%。 三、核心竞争力分析 1、分销业务与零售业务协同发展 二十年夯实批零一体产业链，公司通过向供应链上下游延伸开展增值服务，增强与上游供应商和下游客户的合作黏 性，提高核心竞争力。公司整合分销资源，发展批零一体化经营。通过专业药房拓宽处方药的院外销售渠道，又为患者 提供专业药学服务及药品配送服务，延伸对终端消费者的增值服务。一方面增加客户黏性，同时增强与上游供应商的合 作，加大对院外产品开发力度，持续丰富经营品种，扩大专业药房经营优势，利于上游分销业务及下游零售业务协同发 展。 2、发展专业药房的先发优势 公司专业药房经过多年经营，拥有扎实、系统的专业药房运营管理体系，以及较高的药学服务能力，收入贡献占比 逐年提升，已取得先发优势。公司于2002年开始经营慢病药房业务，是湖南省首家政府核准的特殊病种门诊服务协议 药店；积累了成熟的慢病管理服务经验和完善的患者档案数据系统，通过专业化服务与患者产生长期合作黏性；公司在 慢病药房的经营上具有明显的优势。近几年公司DTP业务飞速发展，2016年成为湖南省首批特药协议药房，2019年成 为全国第一批DTP达标药店，并连续评为优秀DTP专业药房。未来，公司将进一步加强与药品生产企业的深度战略合作， 拓展市场覆盖，品种覆盖；提高对重磅新品的开发力度，持续扩大品种优势；在省内外拓展零售药房业务，致力于为客 户提供更专业、全面的药事服务，提高公司的竞争优势。 3、“以患者为本”的专业化药事服务体系建设 公司通过开展“特门服务”药房与DTP药房业务，在药事服务上积累了宝贵的经验，凭借着专业、全面的药事服务， 公司的处方药业务快速发展。公司在已建立的药事服务体系上，优化药事服务的专业化、精细化程度。围绕“以患者为 本”，坚持定期对执业药师进行知识培训，更新执业药师的知识储备，及时了解新药研发动态，并且进行相应的考核， 提升药物治疗和疾病管理能力；具备完善的处方审核体系、随访体系、冷链系统、配送系统等精细化管理；持续对接包 括医保平台、互联网医院、商保平台、电子处方平台、供应商平台等多方资源，坚持以患者为本，完善专业药事服务平 台。 4、成熟的专业药房模式具备可复制性 公司深耕专业药房二十余载，拥有扎实、系统的专业药房运营管理体系，以及较高的药学服务能力。目前，除湖南 省外，在宁夏、山西、海南等地开设零售药房。公司在海南省设置分支机构开通医保刷卡业务并成为海南医保定点试行 门店之一，为下一步持续增加药房密度，快速复制专业药房打下基础。在北方市场，公司以宁夏的连锁为北方支点，向 周边省份扩张，一体两翼，通过“新建+并购+加盟”的拓展模式逐步开发了山西等省份的市场布局，加速向全国发展。 公司不断聚焦拓展服务范围，持续推进和提升门店网络覆盖的深度和广度，提高公司区域市场占有率，增强公司在行业 内的品牌影响力和市场竞争力。 5、工业赋能，打造自主研发核心产品提升医药零售竞争力 公司旗下目前拥有达嘉生物制药、天济草堂两家制药企业，构建公司的医药工业体系。专注原创化学药、创新中药、 首仿药、大健康产品的研究开发，公司充分发挥现有医药分销业务优势与医药工业业务协同效应向上游医药工业布局， 实现优势互补和产业互动，逐步形成上下联动的规模化医药产业业务体系，完善产业链结构。通过发挥公司商业渠道优 势，加快公司旗下工业企业产品在全国范围医药终端的布局。在医药终端重点培养推广公司工业企业自产品牌，以终端 市场为导向优化品种规格和包装，快速提高销量。同时打造强有力的全国营销团队，实现工业板块销售规模持续稳健增 长，力争工业板块对公司利润贡献新的增长点。 四、主营业务分析 1、概述 2023年，公司董事会和高管团队紧密围绕经营目标扎实开展工作，在医药批发和医药零售板块，持续服务模式的创 新，不断丰富公司品种，通过批零一体化渠道优势和信息平台，稳步提高分销市场份额的同时继续推动处方外延、慢病 管理、DTP药店等“新零售”服务落地，同时凭借着专业的药事服务能力、专业药房信息化管理体系以及严格的药房运 营管理，以患者为本的服务态度，为患者提供专业的用药服务及慢病管理。公司完成了向上游医药工业的布局，充分发 挥公司现有医药分销业务优势与医药工业业务协同效应，实现优势互补和产业互动，逐步形成上下联动的规模化医药产 业业务体系。 2023年公司实现营业收入390,350.38万元，比上年同期增加18.56%，实现净利润3,800.82万元，比上年同期下降31.3%。分销业务稳中有升，零售业务比重逐年提高，专业药房业务优势逐步体现。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 营业收入整体情况 单位：元
单位：元
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 □是 ?否 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况□适用 ?不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元
无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 ?是□否 具体详见本报告“第十节财务报告”之“九、合并范围的变更”。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 ?不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况
□适用 ?不适用 公司主要供应商情况
□适用 ?不适用 3、费用 单位：元
?适用□不适用
?适用□不适用 系公司本期并购新的生产企业，将两个药厂研发人员进行整合，投入研发新项目，提升公司生产能力，增强公司核 心竞争力。 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □适用 ?不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □适用 ?不适用 5、现金流 单位：元
 |