[年报]帅丰电器(605336):浙江帅丰电器股份有限公司2023年年度报告
原标题:帅丰电器:浙江帅丰电器股份有限公司2023年年度报告 浙江帅丰电器股份有限公司 2023年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人商若云、主管会计工作负责人丁寒忠及会计机构负责人（会计主管人员）王丽英声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2023年12月31日，浙江帅丰电器股份有限公司2023年度实现归属于母公司所有者的净利润为人民币189,665,298.21元，2023年末可供分配利润为人民币714,412,184.07元。根据《公司法》《上海证券交易所股票上市规则》等相关法律法规以及《公司章程》的规定，公司拟定了如下2023年度利润分配方案： 公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币6.20元（含税）。以公司第三届董事会第三次会议当日公司总股本测算，共计派发现金红利人民币114,078,419.00元（含税）。本年度公司现金分红比例占年度归属于本公司股东净利润的60.15％。本年度不实施公积金转增股本，不送红股。 在实施权益分派股权登记日前公司总股本发生变动的，按照每股分配金额不变的原则进行分配，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。 此次利润分配方案尚须提交公司2023年年度股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告涉及的未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司结合行业特点及自身经营实际，本着重要性原则，敬请查阅“第三节 管理层讨论与分析”中“六、公司关于未来发展的讨论与分析”之“（四）可能面对的风险”中的相应内容。 十一、 其他 □适用 √不适用 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义
五、公司股票简况 公司股票简况
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、2023年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币
十二、其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 （一）概述 2023年，在消费环境不景气、地产市场波动较大、行业竞争加剧等多重因素影响下，公司持续坚持从品牌焕新打造、营销网络建设、运营能力强化、产品创新升级、组织架构优化、企业信息化建设和服务体系完善等七大战略方向出发，不断加强自身建设和完善全方位战略布局，实现经营管理水平的完善提升和产品结构的优化升级。报告期内，公司实现营业收入83,058.18万元，同比下降12.23%，归属于母公司所有者的净利润18,966.53万元，同比下降11.51%。 （二）主要经营工作 1、专注中高端定位，营销品牌焕新升级 公司始终坚持中高端品牌定位，持续面向厨电中高端人群，同时加强品牌年轻化升级。 针对传统厨房的诸多痛点，公司提出了厨电产品升级的必要性，并从人群、服务、产品多维度出发，满足新一代家庭对于厨房的多功能需求，推出高中低定位及对应的套系化产品，致力于打造家喻户晓的集成灶行业知名品牌。依靠过硬的技术实力和领先的产品性能，公司提出了涵盖劲吸、静音、净洁、高效、高容、高能、智慧的“7星标准”，为行业、用户设定新品质标杆，助力产品高质量发展。在知名咨询机构欧睿信息咨询（上海）有限公司权威声明中，公司荣获“2019-2023连续五年全国蒸烤一体款集成灶销量领先品牌”的称号。 2023年 3月，公司明确“高端家庭集成厨电专家”新定位，发布“匠心质造·每一次陪伴”新 Slogan，通过清晰明确的品牌定位为企业的发展指引方向，加深帅丰品牌在消费者心中的认知强度，提升品牌高度和影响力；塑造并推出全新IP形象——KOMS卡通形象“小帅”，希望通过动漫形象加深消费者印象，提高在消费场景中的品牌认知，进一步加强品牌识别度和记忆度。除此之外，公司正式成立“帅丰质造促进品牌建设联盟会”，优化提升公司品牌建设与销售自律性管控能力，亦为联接全国经销商的纽带，实现经营理念的交流互通，促进品牌、渠道、管理多向联动，为帅丰品牌及区域市场良性可持续发展提供支持。2023年6月7日至10日，在第27届中国国际厨房、卫浴设施展览会期间，公司获得了央视的深度专访和重点报道，在央视镜头下为观众展现烹饪新技术，实力打造大国品牌形象，引领集成灶行业新风尚。618活动期间，公司打造“帅丰618·灶动音乐节”活动，携手品牌代言人海清及多位明星分别在9个不同城市掀起钜惠狂欢，强化了品牌影响力，受到众多消费者的高度关注。2023年6月14日到7月5日，《大国品牌》栏目之帅丰品牌故事在央视CCTV-1播出，继续讲好帅丰故事，深度挖掘帅丰品牌内涵，强化“高端家庭集成厨电专家”的全新品牌定位，不仅让公司科技向善的品牌理念得到了传播，也向世界传递中国形象与力量。2023年11月，代言人海清主演的《我本是高山》上映，公司作为该影片的官方合作伙伴，同时随着影片的上映，公司还进一步加入“免费午餐”公益行动，凝聚向善力量，传递品牌温度。 随着新媒体的兴起和发展，公司持续加大在网络新媒体的广告宣传投入，在微信、微博、抖音、头条、小红书等平台加强布局，构建全方位多维立体传播矩阵，充分融合互联网移动化、社交化、视频化、互动化的特点。公司深耕优质内容，对用户进行研究和画像，设计用户感兴趣的内容，实现精准差异化运营和品效合一的效果。公司邀请不同领域的素人、达人进行“种草”，快速提升品牌知名度和认可度，打造天机3系列等多款产品成为年度爆款。 同时，公司在小红书、抖音联合不同品类头部品牌进行品牌联动，在直播中邀请代言人和多位流量明星参与互动，掀起品牌活动热度，提升品牌声量。此外，通过全国本地达人的“种草”，进一步扩大同城矩阵化品牌传播的影响力，助力经销商“涨粉”，吸引进店流量。 2、推进全渠道的营销网络建设，维护经营业绩稳固 随着集成灶行业迅速变化和市场竞争日益激烈，公司洞察市场趋势，加速铺设新兴营销（1）线下专卖店渠道 经销商模式是公司业务持续增长的保障，公司已经建立了覆盖全国范围的营销网络和服务体系，实现地级市以上经销商全覆盖。报告期内，公司新增、优化经销商超过100家，保持经销商数量近1,300家，不断提升经销商的质量；同时不断提升帅丰第五代形象店专卖店的门店体验和配套产品的展陈，提升经销商门店质量。 （2）线上渠道 公司在天猫、京东、抖音等国内大型主流电商平台设有官方旗舰店。公司在加快调整线上产品的渠道布局、大力开拓线上新兴渠道建设、持续增加天猫和京东的线上运营投入的同时，不断深耕直播赛道的带货能力和加强抖音、小红书、知乎等新媒体的内容运营能力，提高多平台营销能力和带货能力。此外，公司推出多款线上线下同款机型，便于更好地满足经销商、零售客户的需求选择，促进线上平台与线下门店融合销售与发展。 （3）家装渠道 通过补充更具竞争力的产品和持续对经销商进行指导、培训赋能与政策支持等，协助经销商拓展家装渠道。公司持续推进总对总的合作，新签约多家总部型家装企业，同时保持并逐渐加强与湖南千思装饰在活动与动销等方面的合作，在其周年庆活动中给予明星支持，以提升双方的合作深度与粘性。此外，公司积极推动经销商开展“三工好师傅”活动，助力经销商在家装设计师、三工师傅等多渠道发展。截至报告期末，公司已实现与地方家装合作网点1,200家以上，新增3家总对总家装企业合作。 （4）下沉渠道 公司结合自身情况重新进行渠道定位，配合京东下沉渠道的发展战略后，确定了下沉渠道拓展战略，全面推进、开展京东家电专卖店和天猫优品的进店上样、培训赋能、动销支持等营销动作，并采取如下举措：组织架构上，推进组织能力提升，扩充招商部人员队伍以提高招商效率；产品结构上，加大高性价比产品的投放力度，推出高性价比产品（如NJ3全系列）以加持下沉渠道的拓展，该系列产品功能涵盖了消毒柜、蒸烤一体和蒸烤同步；此外，公司辅助性增加外部服务商，一起推动拓展下沉渠道市场，致力于打造服务商拓展类的样板市场。报告期内，公司下沉渠道上样门店覆盖超300家。 3、总部运营强化，赋能终端销售 公司始终坚持“客户至上”的服务理念，整合内外师资、输出实战课程、丰富线下活动，打造常态化的终端销售学习平台，提升门店销售管理能力，强化终端销售服务团队建设。 （1）经销商赋能支持 基于经销商的垂直化特点，公司坚持“强地区树标杆”的战略，加大资源配称覆盖的范围和支持力度，给予标杆经销商资源配称，不定期组织活动，由“标杆俱乐部”的经销商成员分享在营销、管理、团队等方面的优秀经验，提升大商、赋能小商；基于经销商的扁平化特点，以公司营销中心高层为主导，深入一线，直接对接市场，召开以地区为单位的经销商会议上百场，了解市场问题，并针对问题即时提出有效解决方案。 公司针对新经销商举办了多次“新商训练营”，为新经销商助跑。此外，公司策划并组织“添翼计划”等为新老经销商赋能的活动，每季度开展一次优秀经销商、大商的专项分享和培训，目前已开展“标杆力量-帅丰电器 TOP经销商会议”4期，促进经销商标杆更好地发挥榜样作用。同时，公司组织开展门店、地区、省级、线上空中课堂等多种形式的培训，已累计开展近1,000场，门店培训数量近百场，授训人员超5万人次，有效提升了终端的销售能力和服务能力。此外，公司持续开展百城千店终端培训活动，通过聚焦终端品牌认知、热销产品与新品产品知识、销售思维和技巧的培训，多方面提升终端销售能力。 （2）多元化营销活动开展 公司组织大型线上直播活动，线上流量赋能、线下门店聚客，通过“直播砸金蛋”、“总裁签售会”等创意营销来提高意向客户签单率的新模式；围绕多个主题活动开展大型促销活动，组织开展各类大中小主题活动百余场次；通过支持赋能经销商开展三工、异业品鉴会、观影、会销、水洗节等多形式活动数百场次，提高经销商的动销能力，进而提高销量；此外，公司积极通过微信、直播等平台开展线上活动，提升品牌曝光率，赋能经销商。 （3）老客户群体运营维护 公司持续开展“帅丰微笑服务2.0”行动，给予老客户提供清洁与安检服务，对老客户新”为主题的以旧换新活动，加快老厨房改造市场的推进；组建客户运营部，推动对老客户的主动服务，提高客户满意度。此外，公司制订“微笑服务赋能”计划，持续深入一线，通过专业的课程、系统的培训，增加专业化知识储备，加强流程标准化训练，不断提升终端导购的专业知识能力，为终端客户提供高品质的服务。报告期内，公司派专业的工程师赶赴全国终端门店开展面对面的售后培训活动，帮助门店工作人员全面提升售后服务技能，确保达到“一站通、一站保、一站修”的“24小时快速服务承诺”。 4、洞悉消费需求，打造引领趋势的销量产品 公司自2005年组建团队研发集成灶产品开始，一直专注于集成灶领域。从用户的消费需求出发，以敏锐的市场洞察力进行集成灶产品的迭代升级和品类扩展，从单独烤箱款、单独蒸箱款集成灶，到蒸烤一体款，再到蒸烤同步款。2023年，公司集成灶及集成水洗产品线矩阵布局逐渐完善，并于10月推出集成烹饪中心新品类，以妥善匹配老厨房改造用户的需求解决，厨电产品进一步丰富。针对日益多元化的消费需求，公司推出高中低定位及相应的套系化解决方案，可满足不同用户个性化需求，持续引领行业发展和市场消费潮流。此外，公司结合行业发展及市场需求，积极整合资源和扩张集成灶上下游产业链，并不断拓展全屋定制产品结构和品类，推出多种全屋装修风格，为消费者提供更多的选择和满足消费者对高品质生活的追求。 当下，随着社会和科技的发展、消费主力军更新换代迈向新一代青年，追求个性化和美观度成为新的风向和标签。同时，消费者也越来越注重生活品位与品质的提高，在讲究实用的基础上，其艺术价值和审美功能也日益凸显出来。为迎合消费群体注重产品使用体验和“以颜值为王”的喜好，公司将技术改革重点关注在产品功能设计和美观提升上，将设计美学与前沿科技完美融合到产品之中。公司在保持与浙江工业大学联合研究院合作研发的同时，成立工业设计部，努力提升产品工业设计水平和时尚美感。公司与浙工大联合研发的帅丰荣耀S65系列蒸烤一体集成灶，搭载公司自主研发的 KOMS智能监控辅助系统，可实现精确判断烹饪状态，实时监测锅内温度，辅助用户掌握火候，并带有超高温提示、防干烧熄火等功能。 此外，帅丰荣耀S65系列产品凭借经典外观、极净排烟、聚火猛焰、高效烹烤等优势，获得德国2022年度产品设计“红点奖”、中国家电及消费电子博览会“2021艾普兰奖优秀产品”奖、中国建筑装饰协会颁发的“红鼎应用TOP10”等荣誉奖项。 公司多款蒸烤一体、蒸烤同步产品陆续推向市场，形成了具有公司品牌特色的集成蒸烤系列产品矩阵，进一步巩固了公司在集成灶行业高端化、套系化趋势中的领先地位。报告期内，在人口老龄化和家庭多子化趋势下，公司对X1系列产品进行了深化和挖掘，升级为搭载三眼灶、斑彩螺风道6.0的星辰X1系列蒸烤同步集成灶，可提高大家庭的烹饪效率和满足用户对健康高效烹饪的需求；推出配置原动力燃烧器的天机3系列，可实现防干烧、智能移锅微火等功能，以更具普适性的功能及AI小帅智能语音系统等轻智能配置获得了市场良好反应。618、双十一活动期间，公司TJ3-8B型号蒸烤同步集成灶产品分别摘得天猫、京东平台的蒸烤同步品类单品销量冠军。TJ3-8B蒸烤同步集成灶、T1-7B蒸烤一体集成灶产品荣登天猫榜单集成灶2023年度风云榜。 基于个性化、多元化、场景化的消费趋势，公司布局集成烹饪中心、集成水洗中心、整体厨房新场景，除了推出全新的集成灶产品外，积极完善第二产品品类，扩大产品矩阵，打造第二增长曲线。集成灶加集成水槽是食材烹饪中心和食材处理中心的有机组合，迎合了未来厨房的多功能集成需求，报告期内，公司推出了融合前沿科技和时尚设计的魔净、魔洁系列集成水洗产品，进一步完善集成水洗产品布局。 5、引进专业人才，优化组织结构和绩效管理，提升人均效能 人才是引领发展的第一动力，公司历来重视人力资源建设，持续优化组织架构，扩大人才引进渠道，不断引进更优秀的专业人才，同时完善绩效评价与人才发展机制，有效支持企业运营，增强公司核心竞争力。公司充分发挥嵊州和杭州双总部区位优势，吸引专业人才加盟。 在市场营销方面，公司实行大区制管理模式，优化主动营销部以精简人员和提高管理效率，并对经销商进行精细化管理和多种政策支持、帮扶，通过多维度的活动形式赋能经销商，以提高经销商的培训数量和质量，并加强创新渠道中心建设，强化下沉渠道及家装渠道的开拓与建设。同时，以业绩目标结果为导向，实现市场精细化运营。 在技术创新方面，公司与浙江工业大学进行深度合作，派出具有丰富经验的研发人员，成立联合创新项目小组，在浙江工业大学、杭州公司、嵊州工厂设立办公室，推进品类创新、形态创新和智能化创新，取得了丰硕的成果。公司积极参加产品技术标准制定工作，选派技术骨干参与相关工作，不断提升技术人员专业能力与认识水平，使公司的产品竞争力持续保持领先优势。 报告期内，公司针对公司中高层及核心骨干开展了《组织效率-五项管理》等多项提升管理效率的培训，促进高效习惯的养成，优化组织运行效率，提高人效，为公司稳健发展奠定基础；在中高层管理人员的绩效考核中，公司引入线上过程管理，将月重点工作纳入考核评价，通过过程管控以实现良好的结果；引进专业线上学习平台，并搭建帅丰云学堂，完善新、老员工培训课程与路径，不定期组织线上学习项目。 未来，公司将通过各类培训和发展计划来提高现有员工的技能和能力，及时关注市场动态，引入新技术、新理念，提高组织的竞争力和人均效能。同时，公司将继续实施积极的人才战略，不断加强人才培养和储备，扩大优秀人才队伍。 6、持续夯实信息化基础建设，加快数字化转型助推高质量发展 公司历来重视业务数字化的建设和数据价值的应用，大力推进信息化基础建设投入，不断深化数字转型，以数字化、智能化运营完善风险防范措施和强化风险防范能力，为企业的高质量发展提供有力支撑。 目前，公司已优化升级ERP系统，有利于提升运营效率；研发并投入使用PLM系统，有利于提升生命周期管理；通过智能售前防伪标签——正品控，实现售前快速查真假、售后沉淀消费者数据和行为，打造企业、经销商、消费者三者之间的信息互动平台，为客户提供更具价值、更接地气的系统服务，助力终端销量提升；上线数字化质量管控系统——EMQ品质追溯系统，通过智能化与数字化的手段，大幅减少了由于错检、漏检、错判等人为因素造成的终端产品质量问题，保证每一台产品质量的可靠、可信、可追溯。 报告期内，公司已完成升级CRM系统，主要围绕多渠道营销管理、合作伙伴门店管理、会员售后服务管理等营销系统应具备的三部分内容进行开展。根据公司外部管理需要，实现公司、合作伙伴、终端客户的级次管理，同时根据公司内部管理需要，实现分部门多职能的业务垂直管理；在合作伙伴层面，满足一商多店、多店多仓的管理需求。升级完成后，有助于更好地链接互联网用户，提高粘性，提升服务。2024年，公司将持续深化应用，实现信息化管理，提高管理效率，打造智能化工厂。 7、完善全流程服务体系，升级“全国五星标准”微笑服务 公司秉承“专业规范，极速直达，保养无忧，尽善尽美”的服务理念，践行“又好又快，微笑常在”的口号，致力于为用户提供专业、尊享、愉悦的服务体验。公司推出了全新的服务流程体系——帅丰微笑服务，从售前到售后为消费者提供安心无忧的五星级体验，提升消费者对公司品牌的信赖度。在新零售的背景下，市场从单一渠道向多维场景进行升级迭代，专业性、快捷性、及时性为核心的服务体系才能真正满足用户所需。公司升级并全面落实“帅丰微笑服务2.0”行动和六大服务承诺，全心全意为用户打造星级服务。 在经销商服务能力提升方面，2023年，公司不断推进“帅丰微笑服务2.0”的落地，对经销商的服务也作出了更高的管理要求，同时在安装调试、清洗保养、产品品质保障等方面给予经销商相应的政策支持；在公司内部服务能力提升方面，加强售后外勤人员的组织能力，同时不断提升服务能力，对售后外勤团队打造冠军标杆项目、提升自身技能，同时持续深入一线，通过专业的课程、系统的培训，不断提升终端售后的专业知识能力，为终端客户提供高品质的服务。 报告期内，公司为了确保扎实推进“帅丰微笑服务2.0”行动，积极开展“微笑服务赋能”计划，近10位售后专家在全国范围内持续进行近五百场系统化、专业化的培训以加强标准化售后流程的训练和应用，同时以差异化服务为引擎，提升公司品牌在厨电品类中的渗透率；公司将集成水槽、集成洗碗机、嵌入式洗碗机、燃气热水器、净水器等产品保修期延长至3年，超出国家标准。同时，公司建立各省服务先锋小队，配备专业外勤售后人员，提高各省服务的深度和规范性，并对安装、清洗进行补贴。此外，公司正式上线“帅丰微笑尊享会”小程序，会员小程序中设置多个板块，涵盖了产品知识库、达人分享、菜谱及售后相关等服务内容，秉承客户至上、服务第一的理念，为客户提供便捷、高效的售前售后服务，公司完善的服务体系取得了诸多成效，目前已是全国质量和服务诚信优秀企业和全国售后服务行业十佳单位，并通过五星级售后服务认证，服务能力获得北京中再联合检验认证有限公司的国家标准《商品售后服务评价体系》GB/T27922—2011五星级检验认证，该认证既是对公司产品的高度认可，也是对消费者服务的有力保障。 二、报告期内公司所处行业情况 集成灶是一种将吸油烟机、燃气灶、消毒柜、电蒸炉、电烤箱、储藏柜等多种厨房功能集成设计于一体的综合性厨房电器，代表着智能化、集成化、健康化的高端厨电产品。与传统分离安装的烟机和灶具相比，集成灶具有节省厨房空间、高油烟吸净率、功能集成化以及环保、节能、超静音等特点，具备消费升级属性，可满足人们对高品质生活的追求，对传统烟灶类产品具有替代性。据国家统计局数据显示，2022年、2023年商品房销售面积均同比下降，以新房装修为主的增量市场缩减，给厨电市场带来压力。随着消费者对品质生活的需求持续释放，在旧厨翻新改造中对品牌厨电产品的关注，给品牌厨电在存量市场带来了机会。 据AVC推总数据显示，集成是未来家电产业发展的共性趋势，集成厨电是其中发展较典型的产业。厨电行业近几年为了实现从数量扩张到高质量发展的转变和加速“中国制造”到“中国智造”的蜕变，正在不断加速转型升级。据 AVC推总数据显示，2023年，集成灶市场累计零售额为249亿元，同比下滑4.0%；累计零售量为278万台，同比下滑4.2%。2023年，由于外部压力增大和内生动力不足，集成灶行业高增长态势受到一定程度遏制，行业整体陷入量额双降、企业业绩承压的局面。随着行业洗牌加速，对品牌企业既是挑战，也是机会。 近年来，智能家电行业受到各级政府的高度重视和国家产业政策的重点支持，国家陆续发布了多项家电相关政策，用以推动家电消费，重点发展智能家电和绿色家电。2023年上半年，商务部、发展改革委、工业和信息化部、市场监管总局等共同发布了《关于做好2023年促进绿色智能家电消费工作的通知》，提出统筹组织绿色智能家电消费促进活动、深入开展家电以旧换新、扎实推进绿色智能家电下乡、实施家电售后服务提升行动、加强废旧家电回收工作等五方面举措。2023年7月，国家发展改革委发布《关于恢复和扩大消费的措施》通知，促进家庭装修消费、鼓励室内全智能装配一体化、推广智能家电、集成家电、功能化家具等产品和提升家居智能化绿色化水平；商务部等13部门共同发布《关于促进家居消费若干措施的通知》，积极创新新消费场景，支持旧房装修，鼓励组织开展家居焕新活动。2024年1月，国家发展改革委等六部门联合发布《重点用能产品设备能效先进水平、节能水平和准入水平（2024年版）》；2月，召开的中央财经委员会第四次会议指出要鼓励汽车、家电等传统消费品以旧换新；3月，国务院发布关于印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》的通知，实施消费品以旧换新行动，开展家电产品以旧换新，推动家装消费品换新。 未来，集成灶的增长一方面要加强消费者培育，提高蒸烤产品的渗透普及率；另一方面要更多样地对微、蒸、烤、消等功能进行组合，同时集成更多品类，在形态上创新。随着集成灶产品多元化格局的打开、市场认可度逐步提升和市场竞争加剧等，集成灶行业亦会加速走向产品、渠道、营销等多驾马车共同驱动的多维竞争时代。在消费者认知程度加深和渠道培育完全后，从烟灶市场的整体需求来看，集成灶市场仍拥有较广阔的行业增长空间，市场容量广阔。 三、报告期内公司从事的业务情况 （一）公司主要从事的业务 公司专注于以集成灶为核心的新型智能厨房电器的研发、设计、生产和销售业务，报告期内未发生重大变化。 公司始终坚持“用科技善待生活”的使命，通过深入用户群体和销售人员一线调研等方式，掌握用户偏好和需求。从用户需求出发，公司通过不断研发设计来提供优质的产品与服务，缔造适合用户的集成厨电产品，为中国家庭打造健康、舒适的烹饪环境。多年来，将集成灶系列产品从最初的为“解决中国厨房油烟问题”开始，不断升级换代，逐步增加消毒柜、烤箱、蒸箱、蒸烤一体、蒸烤同步、增设空气烤、一腔双烤等功能，将“集成”特色放大，有效解决当下消费人群多元烹饪需求与厨房空间有限的矛盾。同时，公司通过技术创新将红外线监测、语音智控、智能菜谱、远程操控、智慧大屏等多种智能化功能融入产品设计中，用科技改善并解决厨房难题，为消费者提供安全、健康、智能、美好的下厨体验。 公司一直坚持厨电领域横向扩展，不断丰富产品品类。除集成灶外，公司已相继配套水槽、洗碗机、集成水槽、嵌入式厨电、燃气热水器、橱柜、集成烹饪中心等系列产品，同时公司正在逐步推进整厨、全屋定制的布局，产品矩阵逐渐完善，致力于为消费者提供一站式集成智慧厨房解决方案。 （二）行业地位 自2005年组建团队研发集成灶产品开始，公司在集成灶领域不断深耕，进行集成灶产品的迭代升级。从单独烤箱款、蒸箱款集成灶，到蒸烤一体款，再到蒸烤同步款，不论是在产品功能还是技术性能上，公司都处于行业领先水平。根据欧睿国际权威调研数据显示，帅丰蒸烤一体集成灶2019-2023年连续五年全国销量领先，位于行业龙头地位。报告期内，618、双十一活动期间，公司TJ3-8B型号蒸烤同步集成灶产品分别摘得天猫、京东平台的蒸烤同步品类单品销量冠军。TJ3-8B蒸烤同步集成灶、T1-7B蒸烤一体集成灶产品荣登天猫榜单集成灶2023年度风云榜。 2023年6月15日，以“厨业‘嵊’势，智启未来”为主题的中国（嵊州）集成智能厨房产业发展大会在杭州举办，公司成功入选“首批集成智能厨房产业试点企业”，协助促进厨具产业转型升级、智能厨房探索发展和推进嵊州集成智能厨房产业基地打造与高质量发展。 凭借过硬的产品性能和企业实力，公司是集成灶行业内少有的同时参与了国际、国家、行业和团体标准的起草、制订的公司之一。同时历经多年持续的技术研发，公司积累了集成灶生产的核心技术，产品多项性能指标位于行业前列。 （三）公司的经营模式 1、扁平高效的经销商模式 集成灶产品具有极强的线下属性，自公司成立以来，一直以扁平高效的经销商模式为主要销售模式，该模式有利于公司对渠道的有力管控，实现业务快速扩展，统一企业品牌形象，保持市场指导价格统一和提升服务效率。 2、线上线下协同发展 为顺应用户的消费习惯逐步向线上迁移的时代变化和迎合用户多元化的消费场景，公司积极拥抱电商，持续增加线上运营投入，不断赋能线下门店流量提升，形成了线上线下“双轮驱动”的销售模式。公司先后在天猫、京东、抖音等国内大型主流电商平台开设官方旗舰店，推出线上特供款、线上线下同价款、线上线下融合款，便于经销商与用户进行选择，使线上线下相互促进和协同发展。 3、多元化渠道快速扩充 随着集成灶的普及度逐步提升、行业渗透率及市场份额持续增长，集成灶市场规模也在不断扩张。公司在经销商专卖店的基础上，已经在家装渠道、KA渠道、下沉渠道、工程渠道等新兴渠道进行多元化的布局和产品储备，有利于提升用户对公司产品、品牌的认知，有助于公司抢占市场份额和助力扩销增量。 综上，截至报告期末，公司拥有近1,300家经销商和约2,200个销售终端。 四、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 （一）创新技术赋能产品制造，产品性能居行业领先之列 公司始终以用户需求为核心，坚持产品差异化战略，不断加大研发力度，推动技术更迭，完善产品矩阵，并聚焦消费痛点和升级趋势，开展一系列创新技术的研发。多年来，公司对集成灶的研发从解决中国家庭以爆炒为主产生较多油烟困扰开始，到解决用户多元烹饪需求但厨房空间有限的消费痛点，通过科技赋能产品，推动集成灶技术和产品不断创新、升级换代，逐步增加烤箱、蒸箱、蒸烤一体、独立蒸烤、消毒柜、净水器、集成烹饪中心等模块与品类，不断深耕完善产业生态，引领集成厨房时代技术更迭。在产品功能和技术性能上，公司集成灶产品均位居行业领先之列。目前，公司拥有多系列集成灶款式，作为当下集成灶最流行的蒸烤一体品类，通过差异化产品来满足不同消费群体与渠道对款式、功能、价格等方面的需求。同时，在高性能、优体验、高品质基因的引领下，公司持续关注市场变化，储备多个集成灶品类的型号与款式，并结合渠道及营销端的优势，布局渠道、工程产品，形成了以多集成方案并行、多品类爆品矩阵、多维度产品领先的产品策略，有望实现业绩持续稳健增长。 公司秉持“用科技善待生活”的理念，始终坚持将匠心质造深耕于每一道工序中，不断推进科技创新，产品革新，提高产品质量，引领行业不断前行。随着消费趋势及用户需求的改变，公司始终坚持加大创新投入，强化创新研究工作，保持产品领先性。公司非常注重核心技术性能创新，具备对集成灶核心元器件进行自主设计开发的能力，深入对各项集成灶产品核心指标进行研究，在油烟气味降低度、燃烧热效率、油脂分离度、噪声控制等核心性能指标方面处于行业领先水平。此外，伴随人工智能、物联网、大数据等新一代信息技术驱动，智能化成为产品发展的趋势，公司持续关注智能化产品（模块化）研究和加强对产品核心性能指标、智能化方向的研究，提升产品智能化水平及人机交互的体验。公司通过集成厨电智能科技以及构建人机交互新场景，打造出集成灶+洗碗机集成水槽套系化组合厨房新场景，进一步满足了用户对现代厨房的健康与品质需求。同时，通过对年轻用户的深入研究与洞察，为迎合年轻人群对产品智能化需求，公司开展研究磁悬浮智能旋钮控制技术、食材识别技术、任意屏等，为新一代主力消费群体打造智能、便捷、易用、安全的功能及操作体验，并在集成水洗方面，结合用水场景，创新应用瀑布龙头，多种出水方式，满足多样化的清洗场景。 报告期内，公司推出了搭载三眼灶的星辰X1系列，该系列产品采用了创新结构布局和应用了5段定档精控火力，可满足各类家庭的烹饪需求；基于对中式蒸文化的深度研究和理解，推出了蒸烤同步2.0系统（左蒸烤箱+右蒸箱），实现“更大烹饪空间、更多烹饪场景、更高烹饪效率”三大提升；推出星辰全新X1系列，搭载蒸烤同步2.0平台、多段精控三眼灶，斑彩螺风道6.0，满足用户对健康高效烹饪的需求；推出TJ3系列搭载了原动力燃烧器，可实现防干烧、离锅小火等功能，配备更具普适性的功能及AI小帅智能语音系统等轻智能配置；推出TJ3蒸烤同步集成灶具有三大智能系统（智能防干烧、智能移锅微火、智能锅具检测），一同守护厨房安全。 （二）参与多项标准制订，近四百项专利加持，专注产品研发与技术革新 作为中国智能厨电代表品牌之一，公司深耕集成灶领域，从解决消费痛点、创造更好体验角度出发不断突破，将对消费需求的关切体现在产品研发和技术革新之中，并从产品布局、功能配置、性能指标等方面领先行业。公司不断引进先进的生产技术和管理模式，积极投入研发，开展产学研合作，开发出不同领域的创新产品，并在市场上取得了一定的竞争优势。 同时，公司关注设计理念和用户体验，不断追求人性化和智能化，不断满足消费者对于高品质、高性能和高附加值的需求。公司是国家高新技术企业、浙江省科技型中小企业、浙江省专利示范企业、浙江省企业技术中心、浙江省高新技术企业研发中心、浙江省中小型成长企业、绍兴市企业技术中心、浙江省知识产权示范企业。公司研发的E3产品安装图作为示例被编入由浙江省住房和城乡建设厅印发批准的《住宅厨房集成灶安装详图》，F16产品编入集成灶行业团体标准宣贯会 PPT宣讲材料，公司企业标准 Q/ZSF006-2020、Q/ZSF006-2021经中国五金制品协会评估荣获为2020年、2021年企业标准“领跑者”。 目前，公司拥有集成灶行业内首个CNAS认可的国家级检测实验室，设立燃气、电气、噪声、气味降低度、油脂分离度、环境、电磁抗扰度等多个行业一流的试验室和拥有国际国内先进的专业检测设备，对集成灶产品重要指标进行全方位覆盖检测，检测能力与技术实力处于国家领先水平，为公司产品提供了质量保障。公司成立杭州创新研究院，专注产品研发与技术革新，负责关于厨电产品的品类创新、形态创新和智能软硬件创新的战略发展研究项目。通过持续加大技术创新和产品迭代升级，为公司产品不断优化升级提供了坚实的保障，提高产品竞争力。报告期内，公司实验室先后荣获中国检验检测学会颁发的“质控先锋荣誉证书”和“实物标准协作实验室聘书”，以及被中国家用电器研究院评为“优秀定值实验室”；公司对独创的斑彩螺直流变频风道系统进行技术升级，可以实现巡航风量22m3/min和突破1000Pa最大静压，处于行业领先技术水平；升级 KOMS2.0厨房全局监控系统，增加测温模块的核心算法，可准确识别各类锅具和使用状态，进而更精准识别干烧状态,进一步提升了烹饪的安全性和可靠性；在JS-W20-PRO产品上，创新研发小魔盒技术，能够实现活鲜、泡发、清洗等多种附加值功能场景。 截至报告期末，公司共参与60个标准制订，包括3个ISO国际标准、25个国家标准、7个行业标准、25个团体和地方标准制订，是行业内少有的同时参与起草集成灶领域的国际、国家、行业和团体标准的公司，不断引领和推动行业发展。公司及子公司合计拥有专利374项，其中发明专利15项、实用新型专利223项、外观设计专利136项，在集成灶烟机风道系统、燃烧器系统、蒸烤箱系统等核心系统的技术性能上，拥有多项自主知识产权，且多项系统性能指标处于行业领先水平。未来，公司将持续提高标准化工作开展力度，以更高的标准，进一步推动行业持续健康发展。 （三）坚持自主品牌建设道路，建立用户价值认同 公司始终坚持走独立自主的品牌建设发展道路，持续塑造品牌长期价值。公司签约“联合国妇女署亲善大使”海清为形象代言人，是业内最早邀请代言的公司之一。作为集成灶行业CCTV大国品牌，公司携手央视推出多款品牌故事片，高频次刷屏央视多个黄金时段，并打造覆盖城市地标、机场、高速、高铁等传统线下媒体到抖音、小红书、电视剧植入、综艺植入等新媒体方式的多维立体传播矩阵，构建品牌宣传格局。同时，公司坚持对全国经销商开展系统化的品牌营销培训活动，紧跟市场潮流和时代发展，帮助经销商从容应对挑战；公司自2022年开始升级5.0膳食文化SI系统，在全国加速布局第五代终端形象店，提供消费体验，在终端打造帅丰差异化品牌形象；开展新品品鉴会、帅丰超品日、千城大惠战、上市周年庆、水洗好物节、超级焕新节等一系列品牌营销活动，让终端始终保持着强大的活跃度。 在新消费趋势下，公司通过“KOL（关键意见领袖）+产品+优质内容”进行多元种草，不断释放品牌势能，引领厨电新国货潮流，不仅在节点大促期间高效促进销量转化，也在平时潜移默化培养受众“健康烹饪，善待家人”的价值观，从而形成持久的消费转化力。公司结合互联网营销新趋势，通过广告投放获取潜在、意向客户，并赋能到终端经销商销售，改善终端流量问题。 同时，公司将“以用户为中心，以体验为考量”作为产品设计的基本要求，自创新研究院成立以来，设计创新力日益凸显，产品视觉形象逐步提升。在工业设计层面，公司秉承高颜值、优体验、高调性的设计理念，以极简的厨房美学和年轻化的产品视觉识别，囊获多个奖项。报告期内，公司X6系列荣获德国IF设计奖；JS-W70-90产品荣获中国设计智造大奖、设计创意奖两项奖项；TJ3-8B-90产品荣获高效净化环保之星、智能之星、“2023年度厨卫产业畅销产品奖”等多项行业奖项，并入选《2023厨电产品“领跑升级 优品入户”产品名录》。上述荣誉，不仅彰显了公司产品品质，也进一步巩固和加深了公司品牌的市场地位和调性。 此外，公司凭借优质的产品与服务获得了良好的市场口碑，先后被授予“浙江省知名商号”、“浙江名牌产品”、“一带一路国礼金奖品牌”、“中国轻工业联合会科学技术发明奖”、“浙江制造”、“改革开放创新发展突出贡献奖”、“质量标杆企业”、“智能制造标杆企业”等荣誉和称号。在浙江省市场监督管理局公布的第一批省级标准国际化试点、示范和培育基地名单中，公司获批省级标准国际化试点单位。报告期内，公司荣获“浙江省科技创新优秀企业”、“全国产品和服务质量诚信示范企业”、“高效净化环保之星”、“2022年度浙江省省级工业设计中心”等称号。 在清晰的品牌定位和品牌策略下，以及高互动、强渗透的内容持续输出，长期的品牌推广和培育，让用户逐渐建立了对公司品牌的价值认同，进一步提高“帅丰”品牌在集成灶行业内的知名度和美誉度。 （四）精耕经销商零售渠道，构建多元化营销网络，助力公司高效可持续发展 公司采用全方位、多层次、多元化销售渠道布局，以线下专卖店为核心基础，精耕经销商零售渠道，通过换商、新招商和加强经销管理等举措，实现经销商数量和质量的双提升。 报告期内，公司新增、优化经销商超过100家，保持经销商数量近1,300家，不断提升经销商的质量；同时不断提升帅丰第五代形象店专卖店，提升门店体验和配套产品的展陈，提升经销商门店质量，线下实体店已经实现全国地级市以上全覆盖。 公司发挥总部优势，强化运营，推出一系列扶商政策，赋能终端销售，帮助渠道引流获客。报告期内，公司将“标杆俱乐部之强地区计划”升级为“帅丰质造促进品牌建设联盟会”，开展分享交流优秀的营销、管理、团队经验的活动共计上百场次。公司积极推动“标杆俱乐部之资源配称计划”，打造标杆经销商，培养优质潜力经销商的综合服务能力，未来
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系理财产品结构发生变化； 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系报告期内实施2022年年度权益分派与上年差额所致。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 2.收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司实现营业收入830,581,805.49元，比上年同期下降了12.23%；营业成本441,393,761.77元，比上年同期下降了13.48%，营业收入和营业成本的构成没有发生重大变化。 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况
产销量情况说明 无 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 □适用 √不适用 (4). 成本分析表 单位：元 分行业情况
注： 集成灶产品人工工资变动原因说明：主要系生产区域集中，生产效率提升，减少生产人员所致； 其他厨房用品人工工资变动原因说明：主要系提高其他厨房用品配套比例，人工投入成本增加； 其他厨房用品制造费用变动原因说明：主要系提高其他厨房用品配套比例，制造费用相应增加。 (5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化 □适用 √不适用 (6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 √不适用 (7). 主要销售客户及主要供应商情况 A.公司主要销售客户情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额9,015.53万元，占年度销售总额10.85%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0%。
 |