[年报]恒立液压(601100):江苏恒立液压股份有限公司2023年年度报告
原标题:恒立液压:江苏恒立液压股份有限公司2023年年度报告 2023年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人汪立平、主管会计工作负责人彭玫及会计机构负责人（会计主管人员）胡长春声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 根据容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《审计报告》，母公司2023年度实现净利润1,211,261,365.66元，分配2022年度股利831,309,015.04元，报告期末可供股东分配的利润为3,818,321,183.12元。 根据《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》、公司《未来三年股东回报规划（2021- 2023年）》的规定以及公司实际经营状况，拟定2023年度利润分配预案为：拟以公司截止目前总 股本1,340,820,992股为基数，按每10股派发现金红利7.00元（含税）向全体股东分配，共派发 现金938,574,694.40元，剩余未分配利润2,879,746,488.72元结转以后年度。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 敬请查阅第三节“管理层讨论与分析”中“公司关于公司未来发展的讨论与分析”中“可能面对的风险” 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 6 第三节 管理层讨论与分析........................................................................................................... 10 第四节 公司治理........................................................................................................................... 24 第五节 环境与社会责任............................................................................................................... 36 第六节 重要事项........................................................................................................................... 39 第七节 股份变动及股东情况....................................................................................................... 49 第八节 优先股相关情况............................................................................................................... 57 第九节 债券相关情况................................................................................................................... 58 第十节 财务报告........................................................................................................................... 59
第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息
二、 联系人和联系方式
三、 基本情况简介
四、 信息披露及备置地点
五、 公司股票简况
六、 其他相关资料
七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币
(二) 主要财务指标
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2023年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币
季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，面对低迷的工程机械市场和激烈的竞争环境，我们依然实现了收入和利润的双增长。面对未来下游工程机械行业需求结构的变化以及技术升级的变化，作为液压核心零部件供应商，公司首先紧跟国内工程机械行业全球化、电动化趋势，一方面利用现有产品的竞争优势积极拓展国产品牌主机厂出口机型的份额及外资品牌海外市场份额，一方面针对性地布局开发相关电动控制及执行装置以应对工程机械行业的电动化趋势。另外，紧贴公司中长期的战略规划布局的各个定增的募投项目正在稳步推进中，加速产品下游多元化。第三，我们也要清晰的认识到我们的不足以及在每个细分市场离世界最顶级企业的差距，因此，恒立未来发展的目标就是每一款产品的研发和制造必须和细分市场世界最顶级的企业看齐，最终实现赶超的途径就是创新，第一，我们要做好我们产品技术的创新，我们要与我们的竞争对手创造差异而赢得客户，为我们的客户创造价值而赢得市场；第二，我们的制造技术要创新，我们要创造一流的制造技术，打造一流的制造现场，继续走自动化、智能化的道路，在制造效率上体现竞争优势，以高品质，高效率赢得我们的市场。 （一）主要业务板块经营情况 报告期内，非标油缸销售保持稳定增长，其中高空作业平台及工业用非标油缸表现亮眼，增速较高；新产品开发方面：在工程机械领域，有可以实时收集工作装置的位置和速度的新型传感器油缸，可以实现辅助驾驶和远程操控主动精准控制，目前已通过主机厂的验证；另外具备轻量化，通过高加工精度生产的超高速油缸目前也已交付客户使用；高压重载大扭矩双螺旋摆动执行器打破了国外企业在本领域的垄断，实现了进口替代，总体技术处于国际先进水平，其中输出扭矩和综合能耗等指标处于国际领先水平。 铸造板块报告期内共实现销售量为6.1万吨，同比小幅增长，其中对外销售占比57%。铸造公司注重技术创新，开始布局工业、新能源、汽车部件、医疗、高铁等行业，并积极拓展海外市场。全年共开发新品411种，其中非工程机械新品103项，工艺改进1578项。 子公司液压科技报告期内在主要产品的份额均有相应的增长，挖机领域中大挖份额增长较多；非挖领域，高空作业平台、农机、路机、混凝土泵送、旋挖钻机等领域取得了不菲成绩，着眼于为更多客户提供更具性价比的一站式系统解决方案，赢得了更多的市场份额。随着全球化战略的稳步推进，高空作业平台、农机和路机的海外市场也得以进一步开拓。 紧凑液压事业部于今年一季度投入生产，并于9月份完成了立体库智能仓储项目，形成1200万只螺纹插装阀、200万只法兰式插装阀及60万只板式阀的年产能。先进的自动化专用生产线及高性能测试台设备，保证了产品质量。 液压传动事业部报告期内完成了第四条自动化装配线的落地以及第三十万台产品的顺利下线，2023年传动事业部工推出了6款摆线马达、4款径向柱塞马达和1款制动器等新产品,其中多款设计为行业首创，拥有自主知识产权，并聚焦新兴应用领域，以此巩固自身优势，发力全球市场。 随着工业自动化和行走机械电动化的不断发展，电控事业部积极布局，推出应用广泛的电控解决方案HDA系列电液比例放大器与RVEH3电控手柄，助力行走机械轻松实现整机由手动控制到电控的顺利过渡，且无任何性能损失，可广泛应用于压路机收割机等行走机械、锂电辊压设备配套液压站等工业领域。 系统集成事业部专注于开发非标定制电液控制系统，自主研制的各类产品广泛运用于液压元件性能/寿命测试、隧道掘进、新能源开发、海工装备、锻压机械、岩石力学、物料输送、石油化工等领域。报告期内，进行了岩石力学测试、风电轴承测试、汽车行业CDC阀测试、石化行业、斗轮挖掘机液压系统、布缆机、物料输送行业、石油行业、直升机起降平台、液压机械臂、船用风帆液压系统等项目的研发。使得公司液压系统实现年销售收入2.91亿元，同比增长15%。 作为承载了公司在电驱动领域的长期战略布局的线性驱动器项目，目前各项基建已初步完成。该项目含有三个事业部，分别为电动缸事业部、丝杠事业部和导轨事业部。电动缸事业部产品线不断延展，目前已完成高空作业平台客户全系列纯电车型的应用开发；海事电缸订单量持续上升，累计达到36条船。 滚珠丝杠、滚柱丝杠、导轨等部分样品在试制中，于2024年一季度试生产。 公司积极进行国际化探索，在墨西哥建立液压件生产基地，报告期内主体工程基本完工，预计于2024年2季度试生产。同时在新加坡、巴西设立子公司，进一步扩大服务网络，更好的参与全球化竞争。 报告期内，欧洲子公司Inline加大V60N、V30海事泵市场拓展，市场份额增长显著，在整体市场下滑的情况下实现近20%的销售增长，结合内部生产效率的提升和成本控制的改善，产品的利润率得到明显改善。 （二）内部管理优化 1.积极开展降本增效，持续推动效益提升 通过深入剖析生产流程、优化资源配置、提高生产效率。2023年公司更加注重精细化管理和技术创新，通过引入先进的生产技术和设备，企业实现了生产流程的自动化和智能化，减少了人力成本，提高了生产效率。同时，企业还加强了对原材料的采购管理，通过优化供应商选择和采购策略，降低了采购成本。此外，企业还开展了节能降耗活动，通过改进生产工艺和减少能源浪费，进一步降低了运营成本。 2023年公司继续开展ECO-10降本项目，经统计2023年共收到有效降本项目343个，涉及4个大类的9个小类，包括设计工艺优化、供应商管理优化、生产效率提升等内容，经统计总计有效降本金额为8803万元。 2.数字化升级，打造智慧供应链 恒立液压致力于“让供应链更智慧”，引领智慧供应链及智能物流的变革创新。恒立SRM项目完成主要模块上线，恒立的一站式的数字化采购管理平台将初具雏形，在统一规范性统一管理企业的采购业务，同时，打通该平台与企业内部其它系统（比如ERP、OA等）的连接，实现信息和数据的共享。基于该平台，一方面可实现从注册、邀约、调查，到分类、考核、信息变更，再到升降级乃至淘汰的供应商全生命周期闭环管理，提升供应商管理的精细化管理水平；另一方面，还可实现供应商管理、寻源管理、订单管理、送货管理、质量管理和财务协同等全流程全周期的数字化升级，形成端到端的采购闭环管理，使得整个采购过程更加高效、透明。 将售前、售中、售后业务与客户360度统一的CRM系统已完成项目上线，实现了从线索（LEADS）到回款（CASH）的销售全流程打通，流程可视化，自动化。多个数字化系统的上线助力恒立加快打造数智化供应链管理体系，树立制造行业的数智化标杆。 3.继续加大审计力度，强化企业风险控制 在当前复杂多变的市场环境下，企业面临着越来越多的风险和挑战。为了有效应对这些风险，保障企业的稳健发展，我们在流程审计、内控审计、工程审计等方面继续加大审计力度，全面控制风险。通过优化审计流程、增加审计频次、扩大审计范围等措施，确保了审计工作的全面性和深入性。 同时，我们要注重风险识别与评估，建立风险预警机制。通过开展公司各主要领域的法律风险专项识别和防控，及时识别潜在风险，并采取有效的应对措施，将风险控制在可控范围内。我们还加强了对关键业务环节和重点领域的风险控制，确保了企业的稳健运营。2023年完成了供应链领域、人力资源领域、营销领域以及工程建设领域的风险识别与防控，并形成各领域法律风险防控报告，指导各领域开展工作。 二、报告期内公司所处行业情况 据中国工程机械工业协会数据统计，2023年全国共销售挖掘机195018台，同比下降25.4%；其中国内89980台，同比下降40.8%；出口105038台，同比下降4.04%。受到国内外多重因素影响，国内工程机械行业销量仍旧低迷，挖掘机出口销量保持两年高速增长后转为负增长，国内销量连续第三年下行。 三、报告期内公司从事的业务情况 1、公司业务概述 公司成立于2005年，是一家专业生产液压元件及液压系统的公司。公司从液压油缸制造发展成为涵盖高压油缸、高压柱塞泵、液压多路阀、工业阀、液压系统、液压测试台及高精密液压铸件等产品研发和制造的大型综合性企业。液压元件及系统作为大型机械核心传动装置，公司液压产品下游应用机械包括：以挖掘机为代表的行走机械、以盾构机为代表的地下掘进设备、以港口机械为代表的海工海事机械、以高空作业平台为代表的特种车辆、以及风电太阳能等行业与领域。下游客户包括：美国卡特彼勒、日本神钢、日立建机、久保田建机、三一、徐工、柳工、中铁工程、铁建重工等世界500强和全球知名主机客户。 公司先后投资建成了高压精密液压铸件生产基地，液压阀、泵生产基地，并通过并购德国茵莱等企业，在美国芝加哥、日本东京新设公司等方式进行海外市场的拓展和布局，致力成为具有国际影响力高端液压成套设备的提供商以及液压技术方案的提供商。 2、公司经营模式 公司为液压行业的关键零部件及系统配套企业，不直接面对终端消费者，主要为一些国内外大中型的主机厂配套新机产品。 公司以以销定产的方式来组织公司的生产排产计划，严格按照客户的订单和安全库存制定生产计划，由制造部门按照计划安排生产，同时根据生产计划来采购原材料并保证合理的库存。公司会在年初与主要客户签订长期框架采购合同，在合同期限内，由客户根据自身需求下达具体订单采购。公司根据顾客需求的紧急程度，在保证产品质量的前提下，合理组织生产，交货期一般控制在30-60天。 3、行业情况说明 液压传动与控制产品广泛应用于深海探测、节能环保装备、新能源装备、重型机械、工程建筑机械、农业机械、汽车等装备制造业各领域。核心的液压元件包括液压泵、阀、马达、油缸、液压系统及装置五大类型。 我国是液压制造的大国，但产业大而不强。目前大多数液压产品处于价值链的中低端，高端产品主要依赖进口和包括恒立在内的少数几家国内龙头企业。液压行业的发展远不能适应主机装备配套，已经成为制约我国装备制造业做强的瓶颈之一，主要反映在：自主创新与基础研发能力不足、产业集中度与品牌影响力低、产品可靠性与耐久性不能满足主机要求、基础材料与配套件亟待提高等。 从全球市场来看，美国、中国、日本、德国、法国是全球液压销售的前五位国家，国际液压市场需求总体处于持续增长趋势。从近年市场需求分析，行走机械液压所占市场份额不断增强，目前约占全部液压产品销售额的近50%，市场在对液压产品数量、品种需求增多的同时，也对液压产品提出了高压化、智能化、精准化、集成化、绿色化等新的更高的要求。 四、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1、技术创新优势 公司在全球范围内建设了七大研发中心，研发人员1000余人，与德国、日本、丹麦等海外专家及国内液压行业优势高校合作攻克高端液压元件国产化难题。2023年度，公司的科技创新工作取得了重大成效，公司的“高性能数字式液压多路阀关键技术研发及产业化项目”获得了江苏省科技成果转化项目立项，这也是公司至今承担的第三个江苏省成果转化项目；公司承担的2020年度“国家重点研发计划——阀口独立控制型大流量液压阀关键技术研究与示范应用”项目顺利通过课题绩效评价和项目绩效评价，项目产品获得10余行业专家的认可；与三一重机有限公司合作开发的2021年度“国家重点研发计划——挖掘机分布式独立电液控制系统关键技术研究”项目顺利通过了中期检查，得到了专家们的一致认可；公司2022年度承担的“江苏省工业和信息产业转型升级专项资金项目——高压重载大扭矩双螺旋摆动执行器关键核心技术攻关”项目，顺利通过了江苏省工信厅组织的新产品鉴定和项目验收，被省市多家媒体争相宣传。在科研成果方面，”高压大流量整体式液压多路阀关键技术与产业化“获得了中国液压液力气动密封2023年12月31日，公司拥有有效专利共计710件。其中，国外发明专利20件，国内发明专利107件。凭借着过硬的研发和制造团队，公司形成了具有多产品的自主知识产权的技术体系。核心技术包括高精密液压铸造技术、摩擦焊接技术、热处理技术、高压密封技术、测试技术和先进机加工工艺技术。 公司始终将技术创新作为其核心竞争力，持续开展应用技术和行业前沿的新产品、新工艺研究，成功开发出科技含量高、市场竞争力强的高端液压产品。 2、产品质量与品牌优势 作为高端液压件领域的代表企业，公司目前拥有“江苏省示范智能车间”3个，实行严格的5s管理，投资配备了全球领先的生产制造设备，运用先进的工艺技术，实现了产品的高质量。 公司连续多年获得了卡特彼勒的铂金奖章，同时获得了三一、徐工等知名主机企业颁发的年度优秀供应商称号。 公司品牌优势明显。产品远销欧美、日本等发达国家和地区，积累了一批行业优质客户。在挖掘机、高空作业平台、盾构机、海工海事、新能源设备、工业设备等领域拥有较高的市场占有率。众多的优质客户群体为公司建立了明显的先发优势，对后来潜在竞争者构成较强进入壁垒，充分的保障了公司未来在液压行业市场份额的稳定增长潜力和盈利能力的连续性。 3、营销服务优势 公司始终秉承"服务营销"的理念，确立配套直销的销售模式，依托优质的产品和售后服务，将进入主机厂的供应商体系作为销售工作的核心；设立了覆盖全国的技术服务和营销办事机构，快速响应客户的需求，为客户提供快捷、完善的服务。此外，公司在多个国家（地区）设立海外办事处并派驻了技术服务人员和营销人员，在欧洲、北美、日本等建立了广泛的营销网络，为客户提供本土化的高效服务。公司的品牌已得到国际市场的高度认可。 五、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 89.85 亿元，同比增长9.61%；营业利润 28.15亿元，同比增长7.52%；利润总额 28.30 亿元，同比增长7.66%；归属于上市公司股东的净利润 24.99 亿元，同比增长6.66%。净资产收益率为 18.69%，同比下降 3.91个百分点。 2023年度面对国内下游工程机械需求持续下行，公司营业收入实现小幅增长，净利率同比基本持平，主要原因:一是公司多元化战略贡献增量，针对非工程机械行业开发的新产品放量明显，收入占比持续提升，且新产品盈利能力高于传统工程机械产品；二是公司持续推动国际化战略，海外市场份额逐步提升，海外销售收入持续增长。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币
本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 2. 收入和成本分析 □适用 √不适用 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币
1.公司降本项目有效开展，原材料价格下降，液压油缸、配件及铸件产品毛利率提升。 2.液压油缸含挖掘机专用油缸和重型装备用非标准油缸，液压泵阀含挖掘机用主控泵阀、工业 泵阀、液压马达等液压元件，配件及铸件等含油缸配件、泵阀配件、铸件等。 (2). 产销量情况分析表 √适用 □不适用
受挖掘机行业景气度下行影响，公司挖机相关液压产品的产销量均出现一定幅度下滑，但公司下 游多元化布局在本期开始贡献明显增量，非挖领域液压产品产销量均大幅增长。 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 不适用 (4). 成本分析表 单位：元
(5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化 □适用 √不适用 (6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 √不适用 (7). 主要销售客户及主要供应商情况 A.公司主要销售客户情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额38.14亿元，占年度销售总额42.45%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0亿元，占年度销售总额0 %。 报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形 □适用 √不适用 B.公司主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名供应商采购额4.42亿元，占年度采购总额15.44%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额0亿元，占年度采购总额0%。 报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形 □适用 √不适用 3. 费用 √适用 □不适用 币种：人民币单位：元 |
