[年报]骏亚科技(603386):骏亚科技：2023年年度报告
原标题:骏亚科技:骏亚科技：2023年年度报告 二〇二四年四月二十六日 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人叶晓彬、主管会计工作负责人叶晓彬及会计机构负责人（会计主管人员）唐洁俞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司2023年度利润分配预案：拟以实施本次利润分配方案时股权登记日的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币0.86元（含税），剩余未分配利润转入下一年。如在利润分配预案披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。 上述方案尚需提交公司2023年年度股东大会审议通过后方可实施。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的经营计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险，包括宏观经济及下游市场需求波动带来的风险、原材料价格波动风险、市场竞争加剧风险等，敬请查阅第三节管理层讨论与分析中“可能面对的风险”部分。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 5 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 6 第三节 管理层讨论与分析........................................................................................................... 11 第四节 公司治理........................................................................................................................... 33 第五节 环境与社会责任............................................................................................................... 50 第六节 重要事项........................................................................................................................... 66 第七节 股份变动及股东情况....................................................................................................... 82 第八节 优先股相关情况............................................................................................................... 88 第九节 债券相关情况................................................................................................................... 89 第十节 财务报告........................................................................................................................... 90
第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息
二、 联系人和联系方式
三、 基本情况简介
四、 信息披露及备置地点
五、 公司股票简况
六、 其他相关资料
七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币
(二) 主要财务指标
√适用 □不适用 1、财政部于2022年11月30日发布实施《企业会计准则解释第16号》，其中“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”规定，自2023年1月1日起施行。公司于2023年1月1日执行解释16号的该项规定，对于在首次施行解释16号的财务报表列报最早期间的期初（即2022年1月1日）至2023年1月1日之间发生的适用解释16号的单项交易，公司按照解释16号的规定进行调整。对于2022年1月1日因适用解释16号的单项交易而确认的租赁负债和使用权资产，以及确认的弃置义务相关预计负债和对应的相关资产，产生应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异的，公司按照解释16号和《企业会计准则第18号——所得税》的规定，将累积影响数调整2022年1月1日及2022年的留存收益及其他相关财务报表项目。 2、报告期内，公司所处PCB行业的下游需求不足、行业市场竞争加剧，公司销售收入同比下降；且珠海牧泰莱新工厂投产成本费用增加、汇率波动导致汇兑收益减少及计提商誉减值影响，导致归属于上市公司股东的净利润、归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润、基本每股收益、稀释每股收益、扣除非经常损益后的基本每股收益均出现下降。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2023年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币
季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 2023年，受复杂多变的外部环境等多重因素影响，下游需求不足，叠加PCB行业供过于求和价格激烈竞争，行业的市场竞争加剧。根据Prismark数据，预计2023年全球PCB产值达到695亿美元，同比下滑约15%，行业整体处于相对低迷的状态。面对错综复杂的外部环境，公司积极应对外部环境带来的挑战，围绕年度经营方针目标，全力拓展市场。 （一）经营情况 2023年，公司实现营业收入242,732.98万元，比上年同期减少5.66%；实现归属上市公司股东的净利润6,855.47万元，比上年同期减少57.85%；截至本报告期末公司总资产342,476.22万元，同比下降4.10%；归属于上市公司股东净资产151,076.62万元，同比增长0.22%。报告期内，公司主营业务保持不变，提供研发样板、小批量板、中大批量板、PCBA及整机组装的一站式线路板服务，被暨南大学产业经济研究院、广东省制造业协会及广东省发展和改革研究院评为2023年广东制造业500强企业。 样板及小批量市场特点是单一订单规模小、客户数量多、涉足市场领域广，主要应用领域为半导体、工业控制、新能源、汽车电子、5G通信、医疗产品等。公司全资子公司深圳牧泰莱及长沙牧泰莱主要业务分别为样板及小批量板业务。报告期内，牧泰莱积极拓展汽车电子、工业控制、通信等领域业务，但受宏观经济波动及市场需求影响，订单受到一定影响；珠海牧泰莱新工厂开始投产，深圳牧泰莱生产制造转移至珠海牧泰莱，新工厂投产前期成本较大及搬迁成本增加，规模效应不足等客观因素导致深圳牧泰莱业绩承压。报告期内，深圳牧泰莱及长沙牧泰莱模拟合并实现营业收入42,896.54万元，同比下降12.18%，实现净利润1,290.34万元，同比下降81.23%。 中大批量业务：公司持续专注于新能源、计算机、通信终端、消费电子、安防、汽车电子、工业控制等领域，中大批量产能目前主要在江西工厂和惠州工厂。报告期内，受下游市场需求总体下降的影响，市场竞争加剧，公司PCB产品销量同比上升5.24%，但是销售收入同比下降。 （二）市场拓展情况 报告期内，公司业务团队持续加强与客户互动交流，努力稳固既有客户产品的订单份额并积极拓展客户新的产品订单及新客户业务。公司继续加强在消费电子和新能源等领域的市场份额占比，持续聚焦AI应用、计算机、服务器等市场布局，其中高多层PCB板已经进入国内服务器行业品牌客户的供应链，显示屏等领域的品牌客户也在积极接洽。同时公司持续加强汽车电子领域尤其是新能源汽车领域的业务拓展，除了长期合作的比亚迪、北斗星通等汽车电子客户外，还积极拓展T-BOX、智能座舱、激光雷达等产品业务，已跟多家其他汽车电子企业开始合作。2023年，公司获得多家客户授予的“2023年度优秀供应商”、“最佳交付”、“战略供应商大奖”、“最佳质量供应商奖”等荣誉称号，行业声誉不断加强。 公司始终重视在技术方面的投入，2023年研发投入11,893.17万元，占营业收入比重4.90%。 报告期内，公司新增专利60个，其中发明专利22个，实用新型33个，外观专利5个。公司积极建设“物联网+大数据”智能工厂，通过上线MES系统，实现对生产的全流程的追溯，提升产品品质，同时也实现了多个工厂的数据互通共享；引入AGV及安灯系统配合WMS系统，提高仓储入库配送的效率。报告期内，龙南骏亚承担了江西省“基于偏振视觉人工智能的线路板外观自动检测与识别技术研究”课题研发项目，并入选了江西省产教融合型企业建设培育范围名单。 （四）强化内部管理情况 报告期内，市场竞争日益激烈，成本控制尤为重要。公司继续全面加强对生产运营各环节的精细化管理，扎实推进降本增效工作。公司持续推进生产工艺改善优化，生产自动化、智能化建设升级，持续强化生产全流程管理，进一步提升生产效率，控制生产成本。公司推行预算控制，严控各项可控运营及管理费用支出，加强现金流管理；推行全员绩效考核，建立有组织、有计划、有目标的工作开展机制，以提升工作效率。 报告期内，公司根据修订后的《上市公司独立董事管理办法》《上海证券交易所股票上市规则》等相关法律法规，及时修订了《公司章程》《董事会议事规则》《独立董事专门会议工作制度》等多项公司内部管理制度，保障了公司制度建设与监管要求紧密衔接，进一步深化和完善了公司的内部控制体系。 二、报告期内公司所处行业情况 公司主营业务为印制电路板的研发、生产与销售。根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司主营业务属于“C398电子元件及电子专用材料制造”之“C3982电子电路制造”。 印制电路板（Printed Circuit Board，简称“PCB”），是指在通用基材上按预订设计形成点间连接及印制元件的印制板，其主要功能是使各种电子元器组件通过电路进行连接，起到导通和传输的作用，是电子产品的关键电子互连件。几乎每种电子设备都离不开印制电路板，因为其提供各种电子元器件固定装配的机械支撑、实现其间的布线和电气连接或电绝缘、提供所要求的电气特性，其制造品质直接影响电子产品的稳定性和使用寿命，并且影响系统产品整体竞争力，有“电子产品之母”之称。作为电子终端设备不可或缺的组件，印制电路板产业的发展水平在一定程度体现了国家或地区电子信息产业发展的速度与技术水准。 PCB 行业属于电子信息产品制造的基础产业，受宏观经济周期性波动影响较大。目前全球印制电路板制造企业主要分布在中国大陆、中国台湾地区、日本、韩国、美国、欧洲和东南亚等区域。我国是PCB产业全球生产规模最大的生产基地，但国内印制电路板行业受国际政治经济环境变化的影响亦日趋明显。 PCB广泛应用于通讯电子、消费电子、计算机、汽车电子、服务器、工业控制、医疗器械、国防及航空航天等领域，是全球电子元件细分产业中产值占比最大的产业，行业周期性及成长性并存。据Prismark（2023 Q4）数据，预计2023年全球PCB产值达到695.17亿美元，同比下降15%； 中国PCB产值达到377.94亿美元，同比下降13.20%。整个电子产业受宏观经济下行叠加下游企 业去库存影响，PCB整体需求承压。中长期看，科技是全球经济发展的主要动力，PCB发展与电子 科技产业密切相关，预计产业将保持稳定增长。据Prismark预测，2023－2028年全球与中国PCB 的产值复合增长率分别为5.4％和4.1％，到2028年全球PCB产值将达到904.13亿美元，中国 PCB产值将达到461.80亿美元。 图1全球PCB产值 资料来源：Prismark，中国银河证券研究院 三、报告期内公司从事的业务情况 （一）公司主要业务情况 公司主营业务为印制电路板（PCB）的研发、生产和销售及印制电路板的表面贴装（SMT），细分领域涵盖印制电路板的研发样板、小批量板、中大批量板。公司产品包括刚性电路板、柔性电路板（FPC）、刚柔结合板（RFPC）、高密度互联电路板（HDI）和PCBA，产品结构类型丰富，拥有1-108 层线路板研制能力，兼具刚柔印制电路板批量生产、小批量研发及整机服务能力。公司产品广泛应用于能源、消费电子、工业控制及医疗、计算机及网络设备、汽车电子、安防电子和航空航天等领域，能够满足客户不同产品组合需求、快速响应客户新产品开发，为客户提供产品与技术一体化解决方案。 龙南骏亚为国家企业技术中心、工业和信息化部2023年度绿色制造工厂，龙南骏亚精密为工业和信息化部“2019年度企业上云典型案例”、江西省“5G+工业互联网”应用示范企业、江西省企业称号。公司深耕PCB领域多年，具有丰富的PCB制造经验。 根据《国民经济行业分类与代码》（GB/T4754-2017）的分类标准，公司主营业务所属行业为“398电子元件及专用材料制造”之“3982电子电路制造”。根据中国证监会发布的《上市公司行业分类指引》（2012年修订）行业分类标准，公司主营业务所属行业属于“计算机、通信和其他电子设备制造业”（代码C39）。 报告期内，公司主要业务、主要产品未发生重大变化。 （二）公司主要经营模式 1、采购模式 公司制订了《供应商管理程序》《采购管理程序》《供应商及外发机构评分程序》以严格控制公司对供应商的筛选程序及公司的原材料采购行为。针对不同特性的原材料，公司采取不同的方式进行采购： （1）按照预计产量采购：对于通用型原材料，如覆铜板、锡球、铜球、半固化片、铜箔、化学物料和一般辅料等，公司按照预计产量进行月度计划采购。 （2）按照实际订单需求采购：对于特殊型的覆铜板、铜箔、半固化片等材料，公司据实际订单需求采购。公司亦根据历史数据对客户订单的数量及综合实际用量进行预测，并据此准备适量的安全库存。 报告期内，公司采购模式未发生变化。 2、生产模式 由于不同电子产品对使用的电子元器件有不同的工程设计、电器性能以及质量要求，不同客户的产品会有所差异，公司印制电路板（含SMT）是定制化产品而非标准件产品。基于这一特点，公司的生产模式是“以销定产”，根据订单来组织和安排生产。公司设立有计划部、物控部，对公司的生产排期和物料管理等进行统筹安排，协调生产、采购和仓库等各相关部门，保障生产的有序进行，在公司产能无法满足客户需求时，公司将部分订单的部分生产环节交由其他有资质的企业完成，公司对外协生产的品质和交期进行严格的把控和管理，满足客户需求。 报告期内，公司生产模式未发生变化。 3、销售模式 公司采取直销和经销相结合的销售方式，目前绝大部分来自向终端客户的直接销售，少量通过贸易商销售。由于印制电路板为定制化产品，公司与客户均签订买断式销售合同或订单，客户根据需求向公司发出具体的采购订单，约定销售价格、数量、出货日期、支付条款、送货方式等，公司据此安排生产及交货。 报告期内，公司销售模式未发生变化。 （三）公司所处行业地位 公司是中国电子电路行业协会（原名中国印制电路行业协会）的常务理事单位之一。根据2023年5月中国电子信息产业联合会同中国电子电路行业协会联合发布的《第二十二届（2022）中国电子电路行业排行榜》，公司在综合PCB百强企业中排名第35名。 （四）主要业绩驱动因素 PCB行业的业绩受宏观经济情况、原材料价格、下游市场需求、行业竞争情况、生产经营管理及产品技术等因素影响。报告期内，公司业绩下滑主要受到市场需求不足、行业竞争加剧、珠海新工厂投产的影响，业绩变化较为符合行业整体发展状况。 四、报告期内核心竞争力分析 □适用 √不适用 （一）技术研发优势 公司始终重视产品、技术的研发和提升，在产品工艺技术能力、PCB 智能制造系统研发应用上，建立了研发优势。公司始终紧跟下游电子信息产品的发展趋势，专注于细分领域的技术研发，形成了多项具有自主知识产权的核心技术，这些技术主要用于生产高多层PCB板、厚铜板、光电板、Mini LED板、高频高速板、软硬结合板、陶瓷板等产品及其智能压合、阻焊、蚀刻等工艺技术，至2023年12月31日，公司拥有专利378项，其中发明专利74项，实用新型专利294项。 龙南骏亚技术中心被国家发改委、科技部等五部委联合认定为“国家企业技术中心”，龙南骏亚精密“基于‘物联网+大数据’的电路板智能工厂”项目入选工信部科技司“2021 年物联网示范项目”。 （二）产品线优势 公司注重为客户群提供完整的PCB产品系列服务，产品类型较为完善，具有刚性线路板、挠性线路板、刚挠结合线路板批量制造能力，拥有研发样板、小批量板、中大批量板专业工厂并配套SMT加工厂，是目前国内少有的兼具刚性线路板、挠性线路板、刚挠结合线路板批量生产能力与较强研发能力的PCB制造商，能为客户提供多样化产品选择和一站式线路板研发、小批量试产、中大规模制造、PCBA及整机组装的完整服务。公司在生产经营中始终坚持以市场为导向，重点发展技术含量高、经济附加值高的新兴应用领域产品。公司刚性电路板产品在消费电子、能源、网络通信、工业控制、安防、汽车电子、服务器等细分领域广泛应用；FPC（含RFPC）及HDI主要应用于锂电池保护板、摄像头模组（CCM）、无线充、TWS、智能穿戴、车载等细分领域；研发样板及小批量板客户累计超过10,000家，产品涵盖高精密多层板、金属基(芯)板、高频高速板、高Tg厚铜板、电源模块板、平面绕组板、混合介质高频多层板、大尺寸PMI泡沫板及根据客户要求定做特殊印制电路板，应用于5G通信、功率模块、大功率LED、汽车毫米波雷达、测试底板等领域。 完善的产品结构、丰富的产品类别、广泛的市场应用领域，有利于防范市场与客户需求波动的影响，构建公司的市场竞争优势。 （三）客户资源优势 国内印制电路板行业的集中度较低，市场竞争较为激烈，有效地开发和维护客户资源是印制电路板生产企业在竞争中胜出的关键因素之一。同时，印制电路板质量的优劣直接关乎电子产品的性能和使用寿命，印制电路板下游客户倾向于同综合实力较强的大型印制电路板制造商合作，并在产品质量、环保、安全生产等方面有严格标准，并对供应商设置1-2年的考察期。经过多年积累，公司与较多优质客户建立了稳定的合作关系，向伟创力、ABB、比亚迪、Enphase、三星、阳光电源、小米、蓝微电子、欣旺达、中兴、大华股份、海康威视、北斗星通、搜路研、创维数字、TCL、光宝科技、Hansol、施耐德、锦浪科技、锐捷网络、智能云芯等知名企业供应产品。 （四）质量优势 公司自成立以来十分注重质量管理，在采购、生产、销售各个环节均有严格的质量控制。公司遵循“质量优先，客户满意，全员参与，互利共赢”的品质方针，先后通过ISO9001质量管理体系、IATF16949汽车行业质量管理体系、ISO27001信息安全管理体系、ISO14001环境管理体系、ISO45001职业健康安全管理体系、QC080000有害物质过程管理体系等管理体系认证和UL、CQC等产品安规认证，产品符合欧盟RoHS、REACH环保指令要求。通过长期切实有效的质量管理，公司产品质量赢得了客户认可，树立了良好的市场口碑。 （五）智能制造优势 公司高度重视信息化、智能化建设，组建了专门的项目团队，针对电路板行业现状和企业实际需求，遵循“整体规划、分步实施、重点突破”的推进策略，坚持“以需求为导向、以逻辑为支撑、以标准为基础、以数据为财富”的开发原则，攻克了单张电路板全流程制造信息精准追溯技术和多源异构设备数据采集技术等难题，将物联网、大数据、人工智能等新一代信息技术与经典管理思想和电路板制造技术相融合，在生产自动化的前提下分阶段逐步实现了现场透明化、管理信息化和决策智能化，达到帮助公司提质增效降本的目标。经过多年努力将龙南骏亚精密打造成为了中国电路板行业智能制造标杆工厂，获评江西省科技进步二等奖、工信部企业上云典型案例和物联网示范项目。 五、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业总收入为 242,732.98 万元，较去年同期下降 5.66%；营业利润为4,943.21万元，较去年同期减少10,262.73万元；利润总额为4,622.99万元，较去年同期减少10,590.61万元；归属于母公司股东的净利润为6,855.47万元，较去年同期下降57.85%。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币
营业成本变动原因说明：无 销售费用变动原因说明：无 管理费用变动原因说明：无 财务费用变动原因说明：主要系报告期外币汇率波动汇兑收益同比减少所致； 研发费用变动原因说明：无 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：无 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上期子公司珠海骏亚建造厂房支出所致； 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系报告期偿还银行借款较上期增加所致； 资产减值损失变动原因说明：主要系报告期对商誉计提减值准备所致。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 2. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司主营业务收入较同期减少14,525.53万元，同比下降5.95%，主营业务成本较同期减少6,495.61万元,同比下降3.26%。 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币
2023年公司主营业务收入较上年下降5.95%，主要系公司PCB产品收入下降所致。 (2). 产销量情况分析表 √适用 □不适用
产销量情况说明 报告期内，SMT生产量、销售量较上年同期减少主要系订单接单量下降所致； 整机生产量、销售量、库存量较上年同期均增加，主要系订单接单量增加所致。 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 □适用 √不适用 (4). 成本分析表 单位：元
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