光智科技(300489):深圳证券交易所年报问询函的回复公告（一）
原标题:光智科技:关于深圳证券交易所年报问询函的回复公告（一） 光智科技股份有限公司 关于深圳证券交易所年报问询函的回复公告（一） 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 光智科技股份有限公司（以下简称“公司”“光智科技”“上市公司”）于2024年6月1日收到深圳证券交易所下发的《关于对光智科技股份有限公司的年报问询函》（创业板年报问询函〔2024〕第 271号）（以下简称“《问询函》”），公司董事会对此高度重视，积极组织相关方对《问询函》涉及的问题进行了逐项落实和回复。 截至本公告披露日，《问询函》所涉及问题 9、问题 11事项，公司仍需进一步补充和完善，公司将尽快披露回复上述问题。现将《问询函》所涉其余内容回复如下： 问题 1.年报显示，公司报告期实现营业收入 101,138.74万元，同比增长8.09%，其中，红外光学材料业务实现销售收入 82,895.14万元，同比增长12.23%；归属于上市公司股东的净利润为-24,103.40万元，同比下降 111.49%，连续两年亏损；经营活动产生的现金流量净额为 4,114.69万元，同比增长1,292.34%。请公司： （1）结合行业环境、市场竞争格局、业务模式、销售模式、主要产品构成（包括但不限于产品种类、价格、数量）等情况，说明红外光学材料销售收入增长的原因及合理性，是否与同行业可比公司存在较大差异； 回复： 1.1.1 行业环境、市场竞争格局、业务模式、销售模式 （1）行业环境、市场竞争格局 ①行业环境 红外产业属于光电子行业中的基础性细分产业，红外光学产品发展至今已是传统光学制造业与现代化高科技术相结合的产物。公司红外光学材料业务产品主要为锗、硒化锌及硫化锌等。锗、硒化锌、硫化锌等都是红外光学产业系统中的关键材料，广泛用于制作各类光学镜头及元器件，市场前景广阔。除红外材料外，公司同时发展下游应用端产品，自主研发生产探测器、红外机芯、红外整机及系统等产品并持续推向市场。红外材料、红外整机系统及探测器下游应用非常广泛，在军事领域，红外技术被广泛应用于夜视系统、导弹制导、侦察监视和目标跟踪等。在民用领域，红外技术被用于电力检测、工业控制、环境监测、安防监控以及自动驾驶汽车的视觉系统等。伴随全球信息化、智能化的高速发展，红外技术的应用在军用及民用领域都迈入高速增长阶段。红外材料、红外镜头作为红外热像仪等整机产品的必需原材料及配件，其需求量也将同步增长。未来，随着红外热成像产品性价比的进一步提升，红外产品有望在汽车辅助驾驶、户外探险等居民消费级市场进一步普及，市场规模预计将不断扩大。 根据中商产业研究院发布的《2022年中国红外热成像行业市场规模及机遇预测分析》，中国红外热成像市场规模将从 2020年的 66.82亿美元增长至2023年的100.6亿美元，年均复合增长率约为14.61%。红外热成像行业正迎来技术创新、应用领域拓展、成本下降和市场普及等多方面的积极发展趋势，预计未来将继续保持快速增长的态势。 ②市场竞争格局 全球红外热成像市场中，美国FLIR等国际企业仍然占据主导地位，但中国企业也在快速崛起，全球市场份额逐步提升。随着我国红外热成像产业的快速发展，我国在光学系统、图像处理、信号处理等方面已有长足进步，有望在未来实现自主发展，并实现探测器、镜头等核心器件的全面国产化替代。中国企业通过技术创新和市场拓展，正逐步形成头部效应，增强国际竞争力。 （2）业务模式、销售模式 ①采购模式 公司采用“以销定产，以产定购”方式，即根据客户订单、原材料价格、经济订货量、生产计划以及库存情况等由公司采购人员制定采购计划，并集中批量采购。公司根据采购物料种类、金属含量等因素确定采购价格后，购销双方签订采购合同。 ②生产模式 公司主要采取“以销定产”的自主生产模式。根据行业特性以及主要客户群体较为稳定的特点，公司根据销售计划、客户订单、采购惯例以及生产排期、市场预测，结合公司产能和库存的实际情况，制定生产计划，对产品进行生产调度、管理和控制。 ③销售模式 公司产品主要采取直销模式，由公司销售部门负责跟踪现有客户的产品需求。 由于红外光学业务产品下游客户分布广泛，客户需求多样化，技术含量高，销售一般具有面对直接客户、技术营销等特点，目前公司主要通过展会等多种方式来进行产品推广。同时，对于有潜在需求的大型客户，公司也会组织专业团队拜访洽谈，寻找合作机会。 ④研发模式 产品研发分为自主研发和合作研发，并以自主研发为主。产品采取项目经理负责制，根据产品布局和市场情况，组建跨部门协作团队实施产品开发。此外，公司还与高校等产学研机构以及具备专业技术的市场化机构进行合作开发，充分利用相互的资源，开发满足需求的方案或产品。 1.1.2 主要产品构成 金额单位：人民币万元
金额单位：人民币万元
（2）结合行业发展趋势、主营业务开展、同行业可比公司经营等情况，说明报告期大额亏损的原因及合理性，亏损是否具有持续性，已采取和拟采取的措施（如有）； 回复： 1.2.1 行业发展趋势 （1）红外光学行业发展概况 公司红外光学材料产品主要为锗、硒化锌及硫化锌等。锗、硒化锌、硫化锌等都是红外光学产业系统中的关键材料，广泛用于制作各类光学镜头及元器件，市场前景广阔。除红外材料外，公司同时发展下游应用端产品，自主研发生产红外镜头、制冷/非制冷探测器、红外机芯、红外整机及系统等产品并持续推向市场。 红外材料、红外整机系统及探测器下游应用非常广泛，在军事领域，红外技术被广泛应用于夜视系统、导弹制导、侦察监视和目标跟踪等。在民用领域，红外技术被用于电力检测、工业控制、环境监测、安防监控以及自动驾驶汽车的视觉系统等。 ①军用市场空间 在军用领域，因各国保持高度的军事敏感性，限制或禁止向国外出口军用级产品，所以率先发展红外热成像技术的发达国家军队普及率较高。美国、法国等军事强国先入为主，有较高的红外装备普及度，我国正处于快速赶超阶段。 2027年我国建军百年奋斗目标提出加快机械化信息化智能化融合发展，红外系统作为信息化的重要技术将得到更快发展。 ②民用市场空间 随着红外热成像技术的发展，民用红外热像仪成本呈下降趋势，在工业测温、消防与安防监控、石油化工、辅助驾驶以及物联网等领域的应用不断增加，全球民用红外热成像行业将迎来市场需求的快速增长期。近年来国内品牌实现红外热成像核心技术的提升和核心部件的批量生产，成本逐步下降，在全球红外热成像市场的份额大幅提升。根据 Yole预测，到 2025年，在民品领域，国产品牌全球出货量占比将会超过美国，达到 64%，按照 2025年全球民品红外热像仪市场规模 75亿美元计算，2025年中国国内民品红外热像仪市场产值将会达到2020年的两倍以上，约48亿美元。 ③红外热成像行业的发展趋势 技术创新和产品升级：随着技术的不断进步，红外热成像设备的性能正在不断提升。例如，分辨率的提高使得红外图像显示效果更加细腻，小像元间距、ASIC集成等技术的发展使得热成像模组的尺寸更小、功耗更低、集成化程度更高。这些技术创新有助于推动红外热成像产品在更多领域的应用。 未来，随着红外热成像产品性价比的进一步提升，以及我国产业结构升级及消费水平提高，红外产品有望在汽车辅助驾驶、户外探险等居民消费级市场进一步普及，市场规模预计将不断扩大。 （2）高性能铝合金材料行业发展概况 高性能铝合金因其轻质、高强、耐腐蚀等特性，在航空航天、汽车制造等领域得到了广泛应用。在航天发动机中，铝合金用于制造发动机壳体、喷管、燃烧室等部件，这些部件需要在高温、高压和高应力的条件下工作，因此对材料的耐高温和耐腐蚀性能有很高的要求，轻质、高强、耐损伤等特点对于减轻航天器质量、提高结构强度和确保航天器在极端环境下的可靠性至关重要。在汽车制造领域，高性能铝合金应用主要集中在实现汽车轻量化、提高燃油效率和性能、降低排放以及提升车辆的安全性和操控性，广泛应用于车身结构件、发动机部件、车轮等。 2017年 1月，发改委会同科技部、工信部等有关部门编制了《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（2016版）》，将“高性能铝及铝合金线、棒、带、管、板、异型材等产品，电容器铝箔，亲水，特薄铝及铝合金箔材，半凝固态铸造加工的铝和铝合金材，高强度铝合金锻件”列为鼓励发展产品。 当前铝工业以轻质、高强、大规格、耐高温、耐腐蚀为产品发展方向，发展高性能铝合金及其深加工产品和工艺，加快开展高强度铝合金品种开发，满足航空及国防科技工业对高性能铝合金材料的要求；此外，随着新能源汽车、绿色建筑、交通运输业、电子电力业和机械制造业对高附加值铝材需求的不断增加，高性能铝合金材料在我国工业应用领域将不断拓宽。预计未来，我国高性能铝合金产品的总消费量将逐年上升，其市场前景将更加广阔。 1.2.2 主营业务开展情况 报告期内，公司营业收入 101,138.74万元，同比增长 8.09%。公司持续聚焦自身主营业务开展工作，在不断优化现有业务的基础上，积极推进产业链延伸，提升核心竞争力。一方面依托在红外和晶体材料领域领先的技术优势和强大的研发能力，在高质量锗圆片、高纯锗、锗透镜、硒化锌透镜、硫化锌透镜、硫系玻璃等明星产品基础上，加速从红外材料向红外产业链下游产品的创新研发，进一步丰富产品体系，促进下游应用端研发成果转化。自主研发的无挡片红外机芯、手持单目热像仪、非制冷红外热像仪等多项终端产品，功能丰富、性能优越，正加快市场宣传推广及开拓布局，致力于为客户提供更高品质的产品和服务；另一方面高性能铝合金业务基于行业先入等优势，大力拓展航空、新能源汽车等领域业务，推动整体产业化布局的前进。 1.2.3 同行业可比公司对比情况 金额单位：人民币万元
公司一直致力于打造从红外材料到下游应用的全产业链发展模式，在夯实材料业务的基础上，不断增加研发投入打造红外探测器、红外机芯、红外镜头、红外热像仪等下游器件和整机产品。因此，公司报告期内研发费用占比 22.73%，与睿创微纳、高德红外等下游产品企业差异不大。 1.2.4公司报告期大额亏损的主要原因及合理性 公司收入主要来源于红外业务前端材料产品收入，红外光学业务后端产品研发及推广投入不断增加，自 2021年至 2023年研发费用分别为 0.42亿元、1.09亿元、2.30亿元，但后端产品实现的收入较小，尚未形成规模效益。 报告期内，研发费用及销售费用的投入，导致净利润大幅下滑。公司已具备从“材料生长、芯片设计、器件制备到系统集成”的全产业链规模化生产能力，通过持续不断的研发投入和技术创新，公司突破红外光学业务后端产品研发技术壁垒、加速研发成果转化，不仅在产业链纵向深度上不断延伸，开发出多项高附加值的红外产业链下游产品，现已建成制冷及非制冷红外探测器芯片产线，突破红外探测器制备技术，完成 100多款红外镜头创新设计开发；同时也在横向上拓展成熟材料产品类型及工艺，提升产线整体效能，推动相关业务实现快速增长。公司研发费用增长较快，主要系研发项目及研发人员增加导致直接投入和职工薪酬和折旧费增加，直接投入增长主要为在红外光学产业链下游应用产品领域加大研发投入，耗用的研发物料相应大幅增长。2023年研发费用占营业收入比重为26.79%，同比增长121.91%。 随着应用端产品研发落地，为了迅速打开后端应用的市场，公司积极组建后端产品销售团队，虽然有效提升产品推广力度，但同时也带来了销售费用的快速增长。报告期内，销售费用同比增长 56.15%，主要系销售人员及业务体量增加导致职工薪酬、招待费、差旅费、赠品费广告宣传费等增加，也是导致净利润的大幅下降的一个原因。 同时，红外光学业务板块生产规模不断扩大，为保障产业化项目建设进度和生产经营需求，以及补充营运资金，公司有息负债逐年增加，导致财务费用维持较高水平。 1.2.5 亏损趋势是否具有持续性，已采取和拟采取的相关改善措施 自2021年4月起，公司红外光学产业化项目正式迈入全面生产运营阶段，通过持续优化生产流程与提升生产效率，产量、产能利用、订单量逐年攀升。 红外先进材料业务稳步增长，营业收入持续上升。公司对于后端研发的大力投入也已初见成效，后端器件、整机等多款红外产品逐步落地，并于报告期实现了从研发到市场的 0-1突破，后续公司将加大市场拓展力度，推动产品加速放量。截至2024年3月31日，公司红外业务产品在手订单金额已达到约2.39亿元。因此，公司亏损趋势不具有持续性。 同时，尽快实现扭亏为盈是公司当前重要经营目标，公司将采取多项措施，扭转亏损趋势，改善经营业绩： ①聚焦主业，加快红外下游终端产品市场开发力度，提高收入和利润 公司持续强化业务开发队伍，更新迭代下游终端系统产品。下一步，公司将在深耕红外产业链基础上拓宽业务渠道，向安防消防、电力检测、自动驾驶、环境监测等领域进一步拓展，完善服务网络。 ②实施股权激励计划，加速核心研发项目转化进程及快速提升销售业绩 为持续推进长期激励机制的建设，吸引和留住优秀人才，有效结合股东利益、公司利益和员工利益，公司对核心研发人员、生产人员以及销售人员进行了新一期的股权激励计划—股票期权，公司与员工之间建立了利益共享机制，充分调动员工的工作积极性和创造性，驱动业绩增长和提升。 ③审慎评估研发投入，剥离短期无效益资产 公司控股孙公司安徽光智科技有限公司（简称安徽光智）将专注红外领域，具备了“材料生长、芯片设计、器件制备到系统集成”的全产业链、规模化生产能力。由于金刚石、激光器、医疗探测研发项目研发进度不及预期，仍需长期、持续的数以亿计的研发投入，短期内无法产生经济效益，鉴于该类研发项目与红外光学业务相对独立，为聚焦主业、提高资产运营效率，减轻研发投入负担、提升公司盈利能力，安徽光智将金刚石、激光器、医疗探测业务资产转让给关联方，盘活存量资产1.75亿元。 ④积极推进股权融资，降低公司资产负债率 为补充流动资金、降低资产负债率、减轻财务费用负担及提升公司盈利能力，公司控股股东佛山粤邦投资有限公司（以下简称粤邦投资）对子公司安徽中飞科技有限公司（简称安徽中飞）增资 8亿元，与此同时，公司将择机推进向特定对象发行股票事项，也适时在子公司层面引入外部战略投资者，进一步将资产负债率降低至合理水平。 ⑤引入销售人才或团队等快速提升公司产品市占率 伴随全球信息化、智能化的高速发展，红外热成像产品在军用及民用领域都迈入高速增长阶段，市场规模预计将不断扩大。在保证主营业务稳健发展前提下，公司将采用引入销售人才或团队等方式，快速切入细分领域市场，扩大公司产品市场占有率，提升公司综合盈利水平，促进公司长期可持续发展。 （3）结合公司业务模式、信用政策、结算方式、售价及成本变动等因素，量化分析经营活动产生的现金流量净额与营业收入变动幅度不一致的原因及合理性； 回复： 1.3.1 公司业务模式、信用政策、结算方式、售价及成本变动情况 公司业务模式详见本问询函1.1.1回复内容； 公司红外光学业务信用政策主要是根据发货给客户验收无误后公司开具发票给到客户，客户收到发票一个月内进行付款结算，结算方式以电汇为主、少量的票据为辅；公司产品售价和成本会根据主要原料的市场行情波动而变动，比如公司锗类产品，根据锗材料的市场价格加上合理利润空间进行销售，存货的核算采用月末一次加权平均方式，主要原材料亦随着市场行情波动变化参与加权核算。 报告期内，公司营业收入及经营活动产生的现金流量净额增长情况如下： 金额单位：人民币万元
报告期与上年同比经营活动产生的现金流量的具体明细如下： 金额单位：人民币万元
①公司加强销售回款管理影响销售商品、提供劳务收到的现金同比增加16,945.35万元，因优化采购付款账期和员工数量增加影响购买商品、接受劳务支付的现金和支付给职工以及为职工支付的现金合计同比增加 18,432.14万元，上述情况影响经营活动产生的现金流量净额同比减少1,486.79万元； ②公司享受增值税留抵退税政策影响收到税费返还同比增加1,492.40万元，因亏损和有足够的进项税留抵税额影响支付的各项税费同比减少3,507.77万元，上述情况影响经营活动产生的现金流量净额同比增加5,000.18万元； ③收到其他与经营活动有关的现金同比增加1,136.18万元，主要系收到的政府补助同比增加1,125.92万元影响，支付其他与经营活动有关的现金同比增加 189.78万元，上述情况影响经营活动产生的现金流量净额同比增加 946.40万元。 综上，报告期内经营活动产生的现金流量净额转正并同比增加4,114.69万元，经营活动产生的现金流量净额与营业收入变动幅度不一致存在合理性。 （4）列示近两年红外光学材料前十大客户的基本情况，包括但不限于客户名称、成立时间、注册资本、销售内容、金额、毛利率、期末应收账款余额、期后回款情况等，是否为新增客户，是否为终端客户，与公司、实际控制人、5%以上股东、董监高是否存在关联关系或可能造成利益倾斜的其他关系，如存在关联关系，结合交易具体内容、市场可比价格、回款等情况，进一步说明关回复： 1.4.1近两年红外光学材料前十大客户的基本情况 ①2023年度红外光学材料前十大客户基本情况如下： 金额单位：人民币万元
金额单位：人民币万元
1.4.2.1关联交易的必要性、合理性 广东先导微电子科技有限公司（以下简称先导微电子）主营业务为生产销售砷化镓衬底、磷化铟衬底、锗衬底等。报告期内，公司向先导微电子销售区熔锗锭、碎锗、锗单晶棒等产品，其主要用于生产锗烷以及空间站、卫星用太阳能电池的锗衬底，出于对采购便利性、产品交期、产品质量保障等因素综合考虑，选择向公司采购区熔锗等。 Vital Pure Metal Solutions GmbH （以下简称 VPMS公司）主营业务为提取、精炼和销售金属及其化合物（如：镓，二氧化锗（特殊规格），四氯化锗（特殊规格），铟，碲，镉）。报告期内，VPMS公司向公司采购二氧化锗、四氯化锗等原材料用于生产添加剂及催化剂等。VPMS公司出于对采购便利性、产品交期、产品质量保障等因素综合考虑，选择向公司采购二氧化锗、四氯化锗等。 1.4.2.2 关联交易的定价公允性 报告期内，与非关联方的价格比对情况如下： 2023年，公司向关联方销售的产品主要为二氧化锗、四氯化锗、区熔锗锭等，与非关联方的价格比对情况如下： 单位：元/千克
【注 3】：公司向 VPMS销售四氯化锗选取的比价对象是境外非关联方，其比价区间为同期均值；由于公司 2023年未向境外非关联方销售同类规格的二氧化锗，因此公司向VPMS销售二氧化锗的比价对象是境内非关联方，其比价区间为签订合同当月的月度均值。 2023年，公司向关联方销售产品的定价依据为参照同期市场价的方式确定，与非关联方价格整体差异相对较小，受具体采购时间点不同等因素影响，差异率有所波动，价格具有公允性。 （5）说明报告期客户、供应商重叠的具体情况，包括但不限于交易对手名称、采购和销售的发生时间、具体交易内容、金额、对应的资金流向，是否具备商业实质，相关会计处理是否符合《企业会计准则》的有关规定。 回复： 1.5.1报告期主要客户、供应商重叠的具体情况 以采购、销售金额均大于100万元的客商重叠情况列示： 金额单位：人民币万元
请年审会计师对问题（4）（5）进行核查并发表明确意见。 【会计师回复】 （一）核查程序 1、了解和评价与收入确认相关的内部控制设计和运行的有效性，并测试了关键控制执行的有效性； 2、获取关联方关系及交易清单，检查红外光学材料前十大客户发生的交易是否为关联交易，通过检查与销售相关的支持性文件，以确定关联方交易是否具有商业实质、定价是否公允； 3、对近两年红外光学材料前十大客户情况进行比对，以识别是否存在新增客户，了解新增客户是否为终端客户； 4、取得红外光学材料前十大客户的主要销售合同，了解相关交易条款、销5、通过抽样检查销售合同，识别与商品或服务控制权转移相关的合同条款及条件，评价收入确认政策是否符合相关会计准则的规定； 6、结合年度审计，就报告期的销售收入，选取部分客户向其发函询证，询证报告期交易额以及截至报告期末的应收账款余额。其中，近两年红外光学材料前十大客户的营业收入及应收账款的函证执行情况如下： 2022年函证执行情况 金额单位：人民币万元
2023年函证执行情况 金额单位：人民币万元
续 金额单位：人民币万元
8、检查报告期客户、供应商是否存在重叠的情况，相关交易是否具备商业实质，相关会计处理是否符合《企业会计准则》的有关规定； 9、抽样检查与收入确认相关的支持性文件，包括但不限于销售订单或合同、销售发票、发货单、报关单、快递签收单或提单、物流记录及银行业务回单等； （二）核查意见 经核查，会计师认为： 1、公司近两年红外光学材料前十大客户中，除广东先导微电子科技有限公司、VPMS与公司存在关联关系外，其他客户与公司、实际控制人、5%以上股东、董监高不存在关联关系或可能造成利益倾斜的其他关系，与广东先导微电子科技有限公司、VPMS发生的关联交易具有必要性、合理性，2023年，公司向关联方销售产品的定价依据为参照同期市场价的方式确定，与非关联方价格整体差异相对较小，受具体采购时间点不同等因素影响，差异率有所波动，价格具有公允性；2、报告期客户、供应商重叠销售与采购产品非同一类型，具有对应的资金流，并且具备商业实质，公司相关会计处理符合《企业会计准则》的有关规定。 问题2.年报显示，公司报告期实现境外收入 32,161.11万元，占营业收入比重为 31.80%，毛利率为 31.35%，较境内高 18.88个百分点；向实际控制人控制的 Vital Pure Metal Solutions GmbH销售收入为 1,861.62万元。请公司： （1）说明境外业务主要产品构成、主要销售地区、各地区主要销售对象、回复： 2.1.1 主要产品构成 金额单位：人民币万元
金额单位：人民币万元
金额单位：人民币万元
【注 2】毛利率-7.99%是因为销售给客户的产品为贵金属，由公司采购原料中提纯获得，交易价格受贵金属国际市场行情波动影响。 （2）结合境外业务和境内业务的销售产品类型、销售模式、定价依据、成本构成、同行业可比公司等情况，说明境外业务毛利率显著高于境内业务的原因及合理性； 回复： 2.2.1境外业务和境内业务的销售产品类型、销售模式、定价依据、成本构成情况 境内和境外的主要产品类型、收入、毛利、毛利率情况如下： 金额单位：人民币万元
2.2.2同行业境内、境外毛利率对比 公司境外业务均系红外光学业务外销形成，与红外光学业务同行业可比上市公司的境内、境外销售毛利率情况比较如下：
综上，报告期内，公司境内和境外业务的销售模式、定价依据相同，成本构成及分配原则一致，不存在明显差异。红外光学业务境外业务毛利率高于境内业务，主要系结合业务实际情况，公司采取的定价策略不同，其境外的销售产品定价高于境内影响。 与同行业可比公司对比，除云南锗业以外，其他可比公司毛利率情况均为境内业务毛利率低，境外业务毛利率高，与公司境内外业务毛利率分布情况一致。因此，公司境外业务毛利率显著高于境内业务具有合理性。 （3）说明向 Vital Pure Metal Solutions GmbH销售的具体情况，包括但不限于销售产品名称、金额、合同签订时间、发货时间、收入确认时点及依据、期末应收账款余额、期后回款情况，是否存在销售退回的情形； 回复： 金额单位：人民币万元
回复： 2.4.1 近两年境外前十大客户的基本情况 ①2023年境外前十大客户明细如下： 金额单位：人民币万元
金额单位：人民币万元
近两年境外前十大客户中，仅VPMS公司为公司关联方，其关联交易的必要性、合理性以及定价公允性详见本问询函1.4.2回复内容。 请年审会计师对上述问题进行核查并发表明确意见。 【会计师回复】 （一）核查程序 1、了解与境外收入确认相关的内部控制并进行测试，并测试境外收入关键控制执行的有效性； 2、通过抽样检查境外销售合同，识别与商品或服务控制权转移相关的合同条款及条件，评价收入确认政策是否符合相关会计准则的规定； 3、对境外业务的收入和成本执行分析程序，包括按照产品类别对各月度的收入、成本、毛利率波动进行分析，并与以前期间进行对比分析； 4、对境外业务毛利率显著高于境内业务的原因及合理性进行核实； 5、获取关联方关系及交易清单，检查近两年境外前十大客户发生的交易是否为关联方交易，检查与销售相关的支持性文件，以确定关联方交易是否具有商业实质、合理性，以及关联方交易定价是否公允； （未完）  |