[中报]国投金融地产ETF (159933): 国投瑞银沪深300金融地产交易型开放式指数证券投资基金2024年中期报告
原标题:国投金融地产ETF : 国投瑞银沪深300金融地产交易型开放式指数证券投资基金2024年中期报告 国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金 2024年中期报告 2024年 6月 30日 基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 报告送出日期：二〇二四年八月三十日 1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并 对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独 立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2024年 8月 29日复核了本报 告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基 金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2024年 1月 1日起至 6月 30日止。 1.2 目录 1 重要提示及目录 ....................................................................................................................................... 2 1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2 1.2 目录 .................................................................................................................................................. 3 2 基金简介 ................................................................................................................................................... 5 2.1 基金基本情况 .................................................................................................................................. 5 2.2 基金产品说明 .................................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 .............................................................................................................. 6 2.4 信息披露方式 .................................................................................................................................. 6 2.5 其他相关资料 .................................................................................................................................. 6 3 主要财务指标和基金净值表现 ............................................................................................................... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 .............................................................................................................. 6 3.2 基金净值表现 .................................................................................................................................. 7 4 管理人报告 ............................................................................................................................................... 8 4.1 基金管理人及基金经理情况 .......................................................................................................... 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................................ 10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 10 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 12 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 12 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................ 12 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 13 5 托管人报告 ............................................................................................................................................. 13 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 13 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............ 13 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 13 6 半年度财务会计报告（未经审计） ..................................................................................................... 13 6.1 资产负债表 .................................................................................................................................... 13 6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 15 6.3 净资产变动表 ................................................................................................................................ 16 6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 17 7 投资组合报告 ......................................................................................................................................... 37 7.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................................ 37 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 ........................................................................................ 37 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 39 7.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 39 7.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 40 7.4报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................................. 41 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 42 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................. 43 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 43 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 43 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 43 7.10 本基金投资股指期货的投资政策 .............................................................................................. 43 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 43 7.12 投资组合报告附注 ...................................................................................................................... 44 8 基金份额持有人信息 ............................................................................................................................. 45 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 45 8.2 期末上市基金前十名持有人 ........................................................................................................ 45 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................................ 46 8.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 46 9开放式基金份额变动 ................................................................................................................................ 46 10 重大事件揭示 ....................................................................................................................................... 46 10.1基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................... 46 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 47 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 47 10.4 基金投资策略的改变 .................................................................................................................. 47 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 47 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................... 47 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 47 10.8其他重大事件 ............................................................................................................................... 49 11 影响投资者决策的其他重要信息 ....................................................................................................... 49 11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 .......................................... 49 11.2 影响投资者决策的其他重要信息 .............................................................................................. 50 12 备查文件目录 ....................................................................................................................................... 50 12.1 备查文件目录 .............................................................................................................................. 50 12.2 存放地点 ...................................................................................................................................... 50 12.3 查阅方式 ...................................................................................................................................... 50 2 基金简介 2.1 基金基本情况
3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
2、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。 3、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际利润水平要低于所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （2013年 9月 17日至 2024年 6月 30日） 注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的 3个月。截至建仓期结束，本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。 4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 国投瑞银基金管理有限公司（以下简称"公司"）前身为中融基金管理有限公司，经中国证券监督管理委员会批准，于 2005年 6月 8日合资成立，注册资本 1亿元人民币。公司是境内第一家外方持股比例达到 49%的合资基金公司，公司股东为国投泰康信托有限公司（国家开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG）。公司拥有完善的法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以"诚信、创新、包容、客户关注"作为公司的企业文化。公司目前已建立较为完整的产品线，产品涵盖股票型、混合型、债券型、货币型、指数型、QDII型、FOF型、商品型等类型，为投资者提供多样化选择，满足不同风险偏好的投资需求。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 在报告期内，本基金管理人遵守《证券法》、《证券投资基金法》及其系列法规和本基金《基金合同》等有关规定，本着恪守诚信、审慎勤勉，忠实尽职的原则，为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内，管理人通过制度、流程和技术手段保证了公平交易原则的实现，确保本基金管理人旗下各投资组合在研究、决策、交易执行等各方面均得到公平对待，通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督，形成了有效地公平交易体系。本报告期，本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象。 报告期内，管理人于每季度和年度对公司管理的不同投资组合的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，对连续四个季度期间内、不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价差进行分析。本年度同向交易价差专项分析的情况如下： 1、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差的溢价率进行分析，对两两组合同向交易成交价格均值的溢价率是否趋近于零进行 T检验，检验在 95%的可信水平下，价格均值的溢价率趋近于零是否存在检验不通过的情况。 区分买优、卖优、买次、卖次等情况分别分析两两组合在期间内交易时是否存在显著优于另一方的异常情况。 3、管理人对所有投资组合在过去连续四个季度内同向交易相同证券的交易价差区分两两组合进行利益输送的模拟测算，检查在过去四个季度内，是否存在显著异常的情况。 检验分析结果显示，公司管理的所有投资组合，在过去连续四个季度内未发现存在违反公平交易原则的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。 基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量 5%的交易情况。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 本基金跟踪沪深 300金融地产指数，沪深 300金融地产指数选取沪深 300指数样本中属于金融和房地产两个中证一级行业的上市公司证券作为指数样本，以反映沪深 300指数样本中金融和房地产上市公司证券的整体表现。 2024年上半年本基金收益 5.75%，对应基准指数上涨 5.30%，同期沪深 300指数上涨 0.89%。A股市场整体维持稳定，上证指数围绕 3000点上下震荡。指数在年初的一波下探后逐步上涨，在 5月下旬接近 3200后开始回调，并维持稳定在 3000点附近。整体保持区间震荡，但细分赛道之间差异较大，结构性行情突出。银行、煤炭等高分红的板块涨势较好，上半年申万银行指数涨跌幅 17.02%，位于所有行业涨跌幅排序第一。价值强、成长弱的风格分化也较为明显，300成长指数下跌 7%，300价值指数上涨 12.53%。 本基金遵循 ETF基金的被动投资原则，力求实现对标的指数的有效跟踪。操作上力保基金的平稳运作，做好基金的日常风险管控工作。同时在组合投资管理上严格控制跟踪误差，研究应对成分股调整等机会成本、同时也密切关注基金日常申购、赎回带来的影响及相应市场出现的结构性机会。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末，本基金份额净值为 2.1793元。本报告期份额净值增长率为 5.70%；本报告期同期业绩比较基准收益率为 5.30%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 二季度国内经济成长有所放缓，但总体与市场预期落差不大，展望三季度，基本面持续弱化概率较小，全年有信心完成经济增速目标。货币政策方面，适度宽松、财政政策适度积极的政策框架在未来大概率会继续保持。 目前高质量发展是全面建设社会主义现代化国家的首要任务，随着新“国九条”政策措施的出台，强调以人民为中心的价值取向，充分体现强监管、防风险、促高质量发展的主线，未来的市场投资或提升对基本面信息的关注，聚焦高质量发展、盈利能力稳定、现金流确定性高等公司特征。外部环境方面，持续关注美国大选对全球贸易局势的扰动，尤其警惕贸易保护主义对中美贸易带来的影响。 当前主要指数估值水平仍处于历史均值水位以下，具备中长期配置的吸引力。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括估值委员会、运营部及相关部门。 本基金的日常估值程序通常由运营部估值核算岗执行并由业务复核岗复核估值结果，最终由估值核算员与产品托管人的估值结果核对一致。 本基金的特别估值程序由估值委员会秘书部门运营部在收到启动特殊估值程序的请求后，应通过估值核算人员及时与基金托管人沟通协商，必要时征求会计师事务所的专业意见，并将有关信息及材料一并报送全体估值委员会成员；估值委员会应综合考虑投资部门、研究部和运营部等各方面的意见和建议，并按照有关议事规则讨论审议，决定批准或不批准使用特殊估值调整；运营部应当根据经估值委员会审议通过的特别估值调整意见执行估值程序，准备特殊估值调整事项的临时公告，并发起信息披露审批流程；法律合规部应当对特殊估值调整事项的相关信息披露进行合规审核。 截止报告期末，本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司、中证指数有限公司建立业务合作关系，由其按约定提供相关债券品种、流通受限股票的估值参考数据。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 截至本报告期末，根据相关法律法规和基金合同的要求以及本基金的实际运作情况，本基金本报告期内未实施利润分配。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对本基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本基金的管理人——国投瑞银基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人依法对国投瑞银基金管理有限公司编制和披露的本基金 2024年中期报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金 报告截止日：2024年 6月 30日 单位：人民币元
6.2 利润表 会计主体：国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金 本报告期：2024年 1月 1日至 2024年 6月 30日 单位：人民币元
会计主体：国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金 本报告期：2024年 1月 1日至 2024年 6月 30日 单位：人民币元
报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1至 6.4，财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人：王彦杰，主管会计工作负责人：王彦杰，会计机构负责人：冯伟 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金(以下简称"本基金")经中国证券监督管理委员会(以下简称"中国证监会")证监许可[2013]1069号《关于核准国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金募集的批复》核准，由国投瑞银基金管理有限公司依照《中华人民负责公开募集。本基金为交易型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币 574,953,039.00元(含募集股票市值)，业经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)普华永道中天验字(2013)第 595号验资报告予以验证。经向中国证监会备案,《国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金基金合同》于 2013年 9月 17日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 574,978,943.00份基金份额，其中认购资金利息折合 25,904.00份基金份额。本基金的基金管理人为国投瑞银基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。 经深圳证券交易所(以下简称"深交所")深证上[2013]344号文审核同意，本基金 574,978,943.00份基金份额于 2013年 10月 16日在深交所挂牌交易。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《国投瑞银沪深 300金融地产交易型开放式指数证券投资基金基金合同》的有关规定，本基金主要投资于标的指数沪深 300金融地产指数成份股(含存托凭证)、备选成份股(含存托凭证)。为更好地实现投资目标，本基金也可少量投资于非成份股(包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行的股票、存托凭证)、一级市场新股或增发的股票、衍生工具(权证、股指期货等)、债券(国债、央行票据、金融债、 企业债、公司债、可转债、可分离债存债、次级债、短期融资券、中期票据、资产 支持证券、地方政府债等)、债券回购、银行存款等固定收益类资产、现金资产、货币市场工具以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金投资于标的指数成份股票及其备选成份股票的市值不低于基金资产的 90%；权证、股指期货以及其他金融工具的投资比例须符合法律法规和中国证监会的规定。在正常市场情况下，本基金力求将日均跟踪偏离度的绝对值控制在 0.2%以内，年跟踪误差控制在 2%以内。本基金的业绩比较基准为沪深 300 金融地产指数。（未完）  |