[中报]国泰君安(601211):国泰君安证券股份有限公司2024年半年度报告
原标题:国泰君安:国泰君安证券股份有限公司2024年半年度报告 INTERIM 95 财务报告 220 证券公司信息披露 一、载有本公司法定代表人、主管会计工作负责人及会计机构负责人签名盖章的财务报告文本备查文件目录 二、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有本公司文件的正本及公告原稿三、其他有关资料 董事 孙明辉 工作原因 张满华 战略 三、本半年度报告未经审计。 四、公司负责人朱健、主管会计工作负责人聂小刚及会计机构负责人（会计主管人员）董博阳声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 公司 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经公司第六届董事会第十四次会议批准，公司将以实施权益分派的股权登记日的公司总股本为基数，派发 2024年中 期股息，每 10股分配现金红利 1.5元（含税）。若按照公司截至 2024年 6月 30日的总股本 8,903,730,620股为基数计算， 分配现金红利总额为 1,335,559,593元，占 2024年上半年合并口径归属于母公司所有者净利润的 26.63%。 六、前瞻性陈述的风险声明 财务 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此 保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司在经营过程中面临的主要风险包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险及声誉风险，具体体现为：因市 场价格的不利变动而使公司可能发生损失的风险第二节 ；证券发行人、交易对手、债务人未能履行合同所规定的义务或由于信用 评级的变动、履约能力的变化导致债务的市场价值变动，从而对公司造成损失的风险；公司无法以合理成本及时获得充足 02 公司简介和主要财务指标 资金，以偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的资金需求的风险；由于内部制度流程失效、员工行为不当、 信息技术风险，以及外部事件影响所造成损失的风险；及因公司经营、管理及其他行为或外部事件导致对公司声誉产生负 面评价的风险等。 公司建立了有效的内部控制体系、合规管理体系和动态的风险控制指标监管体系，以使公司经营在风险可测、可控、 可承受的范围内开展。 有关公司经营面临的风险，请投资者认真阅读本报告“第三节 管理层讨论与分析”的相关内容。 十一、其他 □适用 √不适用 4 年半年 第一节 释义 6 关于 战略 公司 财务 常用词语释义 02 公司简介和主要财务指标 本公司 /公司 /国泰君安 指 国泰君安证券股份有限公司 本集团 /集团 指 国泰君安证券股份有限公司及其下属子公司 公司章程 指 国泰君安证券股份有限公司的公司章程 股份 指 本公司股本中每股面值人民币 1元的普通股，包括 A股及 H股股东 指 本公司股份持有人 董事会 指 本公司董事会 董事 指 本公司董事 监事会 指 本公司监事会 监事 指 本公司监事 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上海证监局 指 中国证券监督管理委员会上海监管局 证券业协会 指 中国证券业协会 上交所 指 上海证券交易所 深交所 指 深圳证券交易所 香港联交所 指 香港联合交易所有限公司 国际集团 指 上海国际集团有限公司 国资公司 指 上海国有资产经营有限公司 深圳投控 指 深圳市投资控股有限公司 国泰君安资管 指 上海国泰君安证券资产管理有限公司 国泰君安期货 指 国泰君安期货有限公司 国泰君安金融控股 指 国泰君安金融控股有限公司 4 年半年 常用词语释义 香港公司 指 国泰君安金融控股有限公司及其控股的子公司 国泰君安国际控股有限公司，由国泰君安金融控股有限公司控股并在香港联交所国泰君安国际 指 上市的公众公司（股份代号：1788） 国泰君安创投 指 国泰君安创新投资有限公司 国泰君安证裕 指 国泰君安证裕投资有限公司 华安基金 指 华安基金管理有限公司 上海证券 指 上海证券有限责任公司 国翔置业 指 上海国翔置业有限公司 关于 上海浦东发展银行 /浦发银行 指 上海浦东发展银行股份有限公司 上海农商银行 指 上海农村商业银行股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 上交所上市规则 指 上海证券交易所股票上市规则 香港上市规则 指 香港联合交易所有限公司证券上市规则 战略 标准守则 指 香港上市规则附录 C3所载之《上市发行人董事进行证券交易的标准守则》企业管治守则 指 香港上市规则附录 C1所载之《企业管治守则》 证券及期货条例 指 香港法例第 571章证券及期货条例 本报告期 /报告期 指 2024年上半年 元 指 人民币元 A股 指 本公司每股面值人民币 1元的内资股，于上海证券交易所上市，并以人民币买卖公司 本公司每股面值人民币 1元，于香港联交所挂牌上市的境外上市外资股份，并以H股 指 港元买卖 固定收益证券、货币及商品，英文全称为“Fixed Income,Currencies and FICC 指 Commodities” 道合 APP 指 机构客户服务 APP 财务 君弘 APP 指 零售客户服务 APP 第二节 公司简介和主要财务指标 9 02 公司简介和主要财务指标 公司的中文简称 国泰君安、国泰君安证券 公司的外文名称 Guotai Junan Securities Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写 GTJA、Guotai Junan Securities 公司的法定代表人 朱健 公司总经理 李俊杰 注册资本和净资本 单位：元 币种：人民币 本报告期末 上年度末 注 注册资本 8,904,610,816 8,904,610,816 净资本 91,726,991,030 92,603,555,793 公司 股本 8,903,730,620 8,904,610,816 注：2024年 7月 19日，公司完成注册资本的工商变更登记，公司注册资本相应从人民币 8,904,610,816元变更为人民币 8,903,730,620元。 公司的各单项业务资格情况 财务 公司的经营范围是：许可项目：证券业务；证券投资咨询；证券公司为期货公司提供中间介绍业务。（依法须经批准 的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：证券财务 顾问服务。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）截至本报告披露日，公司及控股子公司的各单项业务资格的详细情况请参见附录一。 姓名 聂小刚 梁静 联系地址 上海市静安区南京西路 768号 上海市静安区南京西路 768号电话 021-38676798 021-38676798 传真 021-38670798 021-38670798 电子信箱 [email protected] [email protected] 第二节 02 公司简介和主要财务指标 三、基本情况变更简介 公司注册地址 中国（上海）自由贸易试验区商城路 618号 公司注册地址的历史变更情况 不适用 公司办公地址 上海市静安区南京西路 768号 公司办公地址的邮政编码 200041 公司网址 http://www.gtja.com/ 电子信箱 [email protected] 四、信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报 http://www.cs.com.cn/；上海证券报 http://www.cnstock.com/； 证券时报 http://www.stcn.com/； 证券日报 http://www.zqrb.cn/ 登载半年度报告的网站地址 http://www.sse.com.cn/； http://www.hkexnews.hk/ 公司半年度报告备置地点 上海市静安区南京西路 768号 4 年半年 五、公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上交所 国泰君安 601211 不适用 H股 香港联交所 國泰君安 02611 不适用 六、其他有关资料 □适用 √不适用 关于 战略 公司 财务 归属于母公司所有者的净利润 5,016,017,486 5,741,576,949 -12.64归属于母公司所有者的扣除非经 4,556,547,297 5,410,132,160 -15.78常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 -789,299,763 6,217,346,149 -112.70其他综合收益 253,021,108 757,406,175 -66.59 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减（%） 资产总额 898,059,606,314 925,402,484,366 -2.95 负债总额 723,247,546,320 752,024,473,921 -3.83 归属于母公司所有者的权益 168,096,267,002 166,969,253,616 0.67所有者权益总额 174,812,059,994 173,378,010,445 0.83 （二）主要财务指标 主要财务指标 本报告期（1－ 6月） 上年同期 本报告期比上年同期增减（%）基本每股收益（元／股） 0.52 0.61 -14.75 稀释每股收益（元／股） 0.52 0.60 -13.33 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） 0.47 0.57 -17.54 加权平均净资产收益率（%） 3.11 3.75 下降 0.64个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 2.80 3.52 下降 0.72个百分点4 年半年 （三）母公司的净资本及风险控制指标 单位：元 币种：人民币 项目 本报告期末 上年度末 净资本 91,726,991,030 92,603,555,793 净资产 145,955,446,923 145,798,689,360 风险覆盖率（%） 208.40 201.54 资本杠杆率（%） 18.30 16.14 流动性覆盖率（%） 357.66 269.72 净稳定资金率（%） 135.13 128.83 关于 净资本 /净资产（%） 62.85 63.51 净资本 /负债（%） 23.85 20.11 净资产 /负债（%） 37.95 31.67 自营权益类证券及证券衍生品 /净资本（%） 30.28 33.19 自营非权益类证券及证券衍生品 /净资本（%） 318.00 343.14 战略 注：母公司净资本及各项风险控制指标均符合中国证监会《证券公司风险控制指标管理办法》的有关规定。 二、境内外会计准则下会计数据差异 □适用 √不适用 公司 三、非经常性损益项目和金额 单位 :元 币种 :人民币 非经常性损益项目 金额 附注 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 -347,134财务 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政 565,008,324 主要是财政专项扶持资金策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续影响的政府补助除外除上述各项之外的其他营业外收入和支出 66,529,394 减：所得税影响额 157,836,026 少数股东权益影响额（税后） 13,884,369 合计 459,470,189 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》未列举的项目认定为的非经常性损益 项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用 四、其他 □适用 √不适用 第二节 02 公司简介和主要财务指标 财富管理 46.98 -10.05 27.52 投资银行 10.62 -27.84 6.22 机构与交易 71.50 -5.86 41.89 投资管理 21.26 -16.75 12.45 国际业务 13.96 45.56 8.18 其他 6.38 20.01 3.74 合计 170.70 -6.89 100.00 （二）行业情况的说明 近三十年来，伴随着我国证券市场的发展，我国证券业经历了不断规范和发展壮大的历程，证券公司创新步伐逐步加 快、业务范围逐步扩大、盈利能力逐步提升、抗风险能力逐步增强；同时，我国证券业盈利模式以经纪、自营、承销、信 用交易和资产管理等业务为主，行业的收入和利润对证券市场变化趋势依赖程度较高，伴随着证券市场景气周期的变化， 我国证券业利润水平也表现出周期波动特征。就近几年的盈利变化情况看，2019-2021年行业连续 3年实现了盈利增长， 2022-2023年盈利则持续下滑。 2024年上半年，国务院出台《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》，与中国证监会配套出 台的制度规则共同形成“1+N”政策体系，以强监管、防风险、促高质量发展为主线，突出“强本强基”、“严监严管”， 更好发挥资本市场功能作用。一方面，聚焦“强本强基”，不断健全投资和融资相协调的资本市场功能，融资端着力提高 上市公司质量、突出服务新质生产力导向，投资端着力建立培育长期投资的市场生态、支持中长期资金入市，交易端进一 步突出公平性、不断推动增强资本市场的内在稳定性；另一方面，聚焦“严监严管”，突出防风险严监管、投资者为本、 第二节 提高上市公司质量等导向，加快构建全方位、立体化的资本市场监管体系。这些政策措施对推动证券行业回归本源、加快 转型升级和高质量发展提出了更高要求。同时，中国证监会提出“到 2035年形成 2-3家具备国际竞争力与市场引领力的 02 公司简介和主要财务指标 投资银行和投资机构”，支持头部机构通过并购重组、组织创新等方式提升核心竞争力，为头部券商做优做强、加快推进 建设一流投资银行指明了发展方向。 （三）公司所处的行业地位 本集团是中国证券行业长期、持续、全面领先的综合金融服务商。本集团跨越了中国资本市场发展的全部历程和多个 周期，历经风雨，锐意进取，始终屹立在资本市场前列，资本规模、盈利水平、业务实力和风险管理能力一直位居行业领 先水平。 二、报告期内核心竞争力分析 在长期的发展历程中，公司逐步形成了综合服务平台、领先数字科技、稳健合规文化三大核心竞争优势，对集团的长 期持续稳健发展发挥了不可替代的支柱性作用。 （一）综合服务平台 本集团牌照齐备、业务全面、布局全国、辐射海外，主营业务均居行业前列，综合服务能力强。从合并设立以来， 集团始终坚持综合服务理念、为客户提供综合化服务，竞争能级持续跃升、经营业绩保持领先、行业地位不断巩固。1999 年面对全面合并、深度整合的任务，集团提出了“坚持以客户为中心”的综合服务发展方向。2015年 A股 IPO上市后， 集团积极把握资源禀赋优势，探索推进协同协作。近年来，面对客户需求和市场格局的新变化，集团明确了打造“综合服 务平台”的目标、方法和任务，积极把握国资国企综合改革契机，深入推进综合化服务，统筹设立零售、机构及企业三大 客户协同发展委员会，优化完善协同展业的配套保障机制，推动横跨条线、纵贯总分、打通境内外协同协作，总分子之间、 各业务条线之间协同协作更加紧密，集团综合金融服务平台优势逐步凸显。2024年上半年，集团加快推进零售、机构和 企业三类客户服务体系建设，明确了为不同客群匹配差异化综合金融服务的整体思路和实施路径；深化协同联动，构建面 向三类客户的综合化协同服务模式，提供一站式全生命周期金融服务，“以客户为中心”的综合化服务体系日臻完善。 （二）领先数字科技 本集团高度重视对科技的战略性投入，持续推进自主金融科技创新，是金融科技在证券行业应用的先行者，信息技术 4 年半年 年集团建成行业首家高等级、大容量、园区型绿色数据中心，有力保障了 2015年极端行情下的系统稳定运营。近年来， 面对证券行业与数字技术加速融合、深度互嵌的发展新趋势，在业内首次创造性地提出了打造“SMART投行”的全面数 字化转型愿景及“开放证券”生态化发展理念，先后启动集团经营管理驾驶舱、跨界金融科技实验室、新一代信创分布式 核心交易系统等项目建设，在行业内首家完成新一代信创核心交易系统的全面切换，引领行业数字科技发展。2024年上半年， 集团全力推进全面数字化转型，“线上化、数据化、智能化”稳步落地，OneID客户运作体系基本建成，管理驾驶舱全面升级， 在“AI in ALL”基础上推出“ALL in AI”全新策略，发布业内首家千亿参数多模态证券垂类大模型——君弘灵犀大模型， 稳步推进道合销售通、投行数智平台等重点项目建设，持续优化以君弘 APP为核心的数字化财富管理平台和以道合 APP 为核心的机构客户综合服务平台，数字科技的持续投入对增强客户体验、推动业务发展、提升管理能力的支撑作用日益显现。 合并设立以来，集团累计获得省部级以上科技奖34项，获奖等级、数量均居行业首位。期末君弘APP手机终端用户4,080.33 万户、较上年末增长 0.9%，平均月活用户排名行业第 2位；道合平台用户累计 7.67万户、覆盖机构和企业客户 9,744家， 分别较上年末增长 5.5%和 6.4%。 （三）稳健合规文化 关于 本集团坚信风险管理是证券公司的首要核心竞争力。自成立以来，本集团坚守稳健合规的经营价值观、坚持稳健合规 的企业文化，建立了全面有效的风险管理和内部控制体系，通过完善的风险管理制度、科学的风险管理模式和方法、先进 的风险管理手段准确识别和有效管理风险，推动了本集团长期持续全面发展。1999年公司合并设立之初，提出要聚焦主业“赚 取阳光利润”。2004-2007年行业综合治理时期，首创第三方存管模式，成功穿越行业周期。2015年面对股市异常波动， 融资融券业务率先采取逆周期调节，最大限度保护了客户资产安全。近年来，面对合规风控日趋严格的新环境，集团逐步 夯实集团化统一风险管理制度基础，着力构建“业务单元、合规风控、稽核审计”三道防线，推动形成一整套科学完备、 运行高效、集约专业的集团化全面风险管理体系，全面筑牢高质量发展生命线；不断强化全面风险预判预警和应对能力， 持续提升合规风险管理的精细化水平，稳步推动风险管理由事后惩治向前瞻研判、从被动管理向主动赋能转变，确保了集 战略 团的平稳健康发展。2024年上半年，集团持续健全合规风控体系，不断优化机制流程，加强衍生品、量化交易、融资融 券等重点领域风险管控，牢牢守住不发生系统性金融风险的底线。迄今，公司连续 17年获评中国证监会 A类 AA级分类 评价，连续 4年获得行业文化建设实践评估最高评级。 三、经营情况的讨论与分析 （一）总体经营情况 公司 2024年上半年，面对复杂的外部环境，公司坚持稳中求进的工作总基调，聚焦“业务竞争力提高、全面数字化提速、 管理精细化提效”等重点任务，稳步推进各项经营管理工作，全力做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字 金融“五篇大文章”，着力巩固提升核心竞争优势，保持了公司运行的平稳有序和主营业务的稳健发展。其中，财富管理 业务持续推进专业能力建设，加快向买方投顾转型，高质量拓客取得积极进展，产品销售保持增长；投行业务持续巩固重 点区域竞争力，积极服务科技创新和绿色发展，债券承销取得显著进步；机构与交易业务稳步推动 FICC、跨境以及做市 业务发展，提升对重点客户综合服务的力度，交易定价能力和客户服务能力不断增强；投资管理业务夯实主动管理核心能力， 财务 管理资产规模稳步增长；国际业务持续推进跨境一体化和海外布局，收入显著增长，发展成效逐步显现。 报告期内，公司制定《国泰君安改革深化提升行动工作方案（2023-2025年）》，强化改革顶层设计；坚持以客户为中心， 全面推进三大客户服务体系建设，初步形成零售、机构、企业客户服务体系建设方案，客户基础不断夯实；持续优化组织架构， 深化人力资源改革，管理体制机制不断健全；不断厚植“集约、降本、提质、增效”理念，积极推动财务共享中心与采购 管理中心建设，平稳推进“集中营运 2.0”，持续提升精细化管理能力，集团化管控进一步加强；推进全面数字化转型，“线 上化、数据化、智能化”稳步落地，数字化平台建设赋能业务高质量发展；进一步完善合规风控管理体系，加强重点业务 领域的风险防控，筑牢合规风控底线，合规风控管理机制健全有效。公司已连续 17年获得中国证监会 A类 AA级分类评价， 持续入选证券公司“白名单”，连续4年获得行业文化建设实践评估最高评级，保持标普BBB+和穆迪Baa1的国际信用评级， 股票 交易额 98,657 101,952 市场份额 4.92% 4.57% 证券投资基金 交易额 16,464 17,064 市场份额 5.54% 6.45% 债券 交易额 275,799 293,301 市场份额 5.41% 6.00% 数据来源：为沪深交易所会员统计数据，上年同期数据口径相应调整4 年半年 代理买卖证券业务净收入（亿元） 代销金融产品月均保有规模（亿元）数据来源：公司业务及财务数据。 关于 （2）期货经纪 根据中国期货业协会统计，以单边计算，2024年上半年，期货市场累计成交额 281.51万亿元、同比增长 7.4%，其中， 商品期货累计成交额 201.15万亿元、同比增长 0.7%；金融期货累计成交额 80.36万亿元、同比增长 29.0%。截至 2024 年 6月末，期货行业客户权益规模 13,929.48亿元、较上年末下降 2.1%。 2024年上半年，国泰君安期货抓住市场机会，主动适应政策调整，全面融入集团一体化平台，加快推进产业生态圈建设， 优化机构业务展业模式，交易及客户权益的市场份额大幅增长。期货新加坡子公司落地首笔跨境场外衍生品业务，跨境服 务能力逐步提升。报告期内，国泰君安期货期货成交金额54.59万亿元、同比增长44.3%，市场份额9.70%、较上年提升2.26 战略 个百分点。其中，商品期货成交额市场份额 8.66%、较上年提升 2.56个百分点；金融期货成交份额 12.29%、较上年提升 0.48个百分点，在上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品交易所和中国金融期货交易所的成交份额分别排名第 2位、 第 3位、第 3位和第 2位。期末客户权益规模 1,188亿元、较上年末增长 18.3%，继续排名行业第 2位。 2024年上半年国泰君安期货主要业务指标 项目 本报告期 上年同期 成交金额（万亿元） 54.59 37.84 公司 成交手数（亿手） 5.57 4.96 本报告期末 上年度末 累计有效开户数（户） 224,116 208,958 期末客户权益（亿元） 1,188 1,004 财务 数据来源：公司业务数据。 融出资金余额 762.96 833.46 融出证券市值 31.38 55.79 转融资余额 - 39.10 数据来源：公司业务数据。 4 年半年 融出资金余额（亿元） 融出证券市值余额（亿元）数据来源：公司业务数据。 （4）股票质押业务 关于 根据证券业协会统计，截至 2024年 3月末，证券行业股票质押回购融出资金 2,063.47亿元，较上年末下降 1.6%。 2024年上半年，集团股票质押业务积极应对市场及政策环境影响，坚持“分散化、低杠杆、高流动性”业务策略， 稳步推动业务高质量发展；积极争取优质项目和优质客户，加强对产业龙头和细分龙头客户服务，挖掘综合业务机会；加 强贷后管理，提高项目预警效率，推动资产结构优化；加强数智化建设，优化项目全周期管控。报告期末，股票质押业务 待购回余额 230.38亿元、较上年末下降 13.2%，平均履约保障比例 233.1%。约定购回业务期末待购回余额 18.57亿元、 较上年末增长 2.6%。 战略 2024年 6月末本集团股票质押及约定购回业务规模（单位：亿元） 项目 本报告期末 上年度末 股票质押待购回余额 230.38 265.31 其中：股票质押回购融出资金 230.38 262.45 约定购回式交易待购回余额 18.57 18.10 公司 数据来源：公司业务数据。 2、投资银行业务 2 根据 Wind资讯等统计，2024年上半年，证券公司承销融资总额 47,103.16亿元，同比下降 4.9%。其中，股权融资 总额 993.17亿元，同比下降 81.3%；证券公司承销的债券融资总额 46,109.99亿元，同比增长 4.3%。经中国证监会、交 易所审核通过的并购交易金额 94.41亿元，同比下降 84.4%。 财务 2024年上半年，公司投资银行业务沉着应对外部环境变化，持续打造“产业投行、综合投行、数字投行”。围绕科 技创新，深耕重点产业，稳步提升产业服务能力；积极把握债券市场机遇，推动债券承销额和市场份额显著增长，公司债 等重点产品竞争力稳步提升；主动挖掘并购重组、财务顾问及 ESG等业务机会，深化拓展业务链条；积极服务上海及国 家重点区域战略，在长三角、京津冀和大湾区的证券承销额排名分别位居第 2位、第 5位和第 4位，持续巩固重点区域竞 争力；围绕企业客户全生命周期需求，协同推进企业客户服务体系建设，持续优化“投行 +”生态；完善投行数智平台， 持续深化数字化转型；夯实合规风控体系建设，持续提升投行业务执业质量。报告期内，本集团证券主承销额4,345.89亿元、 同比增长 26.4%，市场份额 9.23%、较上年增长 1.11个百分点，排名提升至行业第 3位。具体来看，股权主承销额 48.51 亿元、同比下降 77.5%，市场份额 4.88%、较上年下降 1.33个百分点。其中，IPO主承销家数 5家，排名并列行业第 1位； IPO 主承销家数 5 8 第二节 主承销金额（亿元） 21.39 108.91 02 公司简介和主要财务指标 再融资 主承销家数 4 11 主承销金额（亿元） 27.12 106.37 注 1 企业债 主承销只数 5 14 主承销金额（亿元） 12.51 57.30 公司债 主承销只数 427 353 主承销金额（亿元） 1,733.12 1,333.89 金融债 主承销只数 108 59 主承销金额（亿元） 1,060.04 749.38 注 2 其他债券 主承销只数 545 408 主承销金额（亿元） 1,491.7 1,082.23 数据来源：Wind，公司业务数据。 注 1：企业债不包含政府支持机构债券 注 2：其他债券包括非金融企业债务融资工具、资产支持证券、标准化票据、可交换债及政府支持机构债券 IPO主承销金额（亿元） 公司债主承销金额（亿元）数据来源：Wind，公司业务数据。 4 年半年 3、机构与交易业务 （1）研究业务 2024年上半年，公司研究所全面优化激励考核机制，加强对三大客群的服务，提升内部研究支持能力；加强研究策划， 加大对重点客户的研究服务力度，重点客户投研排名有所提升；持续推进跨境研究一体化，提升研究所在海内外市场的影 响力。报告期内，公司研究所共完成研究报告 4,394篇，开展对机构客户路演 25,001人次，其中，对核心客户路演次数 16,464次，同比增长 42.9%。 （2）机构经纪业务 2024年上半年，本集团扎实推进机构客户服务体系建设，强化业务协同，加强客户覆盖，推动对机构客户深层次服 务和分类经营，提升客群经营的精细化水平，发挥重点区域的资源优势，综合服务成效逐步显现。面向公募及保险客群， 加强与重点客户的总对总战略合作，深化在 ETF生态圈、产品销售、券商交易结算、投行、托管、融资融券等方面的协同。 面向私募及信托客群，强化名单梳理和重点客户筛选，搭建证券投资类私募管理人风险防范体系，提升专业化交易服务能力， 加强对重点客户的综合服务。面向银行及理财子公司客群，推动券商交易结算业务实现突破，提升研究服务质量。面向海 关于 外机构客群，加强对大型投行和商业银行等的覆盖，进一步拓宽客户基础，加强跨境服务。升级道合平台，增强“道合销 售通”功能，打造“道合智投”投顾配置服务平台和“君极”专业化交易服务平台，为机构客户提供综合解决方案，赋能 机构业务高质量发展。机构客户股基交易份额稳步提升，QFII及券商交易结算等业务持续增长，托管外包继续保持行业领 先地位。 报告期末，机构客户账户资产 2.67万亿元，较上年末下降 0.1%；报告期内，机构客户股基交易额 5.99万亿元，同 比增长 9.0%，市场份额 2.60%、较上年提升 0.30个百分点。其中，QFII股基交易量 2.36万亿元，同比增长 55.7%。道 合销售通期末保有规模 572.91亿元，较上年末增长 30.8%。报告期末，PB（主经纪商）交易系统客户资产规模 5,873.64 亿元、较上年末下降 3.6%。券商交易结算存续产品规模 1,829.39亿元，较上年末增长 6.8%。托管外包业务规模 28,756 战略 亿元、较上年末下降 5.9%，其中，托管私募基金产品数量继续排名证券行业第 2位，托管公募基金规模 1,873亿元、较 上年末增长 6.8%，继续排名证券行业第 1位。 PB客户资产规模（亿元） 托管外包业务规模（亿元）数据来源：公司业务数据。 财务 （3）交易投资业务 根据 Wind资讯统计，2024年上半年，上证指数下跌 0.25%，中债总全价（总值）指数上涨 2.24%，美元兑人民币上涨 2.36%，南华商品指数上涨 4.74%。 本集团交易投资业务继续围绕打造“产投研销一体化的综合金融服务商”，积极发展客需业务，丰富 E-FICC产品体 系，坚定向低风险、非方向性转型，稳步提升交易定价能力和客户服务能力。2024年上半年，场外衍生品累计新增名义 本金 5,158.82亿元、同比增长 18.0%；期末存续名义本金余额 2,968.56亿元、较上年末下降 8.9%。 期末投资项目数量（只） 72 73 其中：跟投项目数量（只） 18 21 期末投资项目金额（亿元） 54.41 54.47 其中：跟投金额（亿元） 14.15 16.87 数据来源：公司业务数据。 4、投资管理业务 （1）基金管理 根据中国证券投资基金业协会统计，截至 2024年 6月末，公募基金管理机构管理公募基金规模 31.08万亿元、较上 年末增长 12.6%，其中非货币基金管理规模 17.90万亿元、较上年末增长 9.6%。 2024年上半年，华安基金加强投研核心能力建设，推动投研平台化、数智化，主动权益类基金中长期投资业绩表现良好； 坚持多元化战略，积极推动主动权益、固定收益、指数 ETF、专户等业务发展，资产管理规模再创新高；坚持新发和持续 营销并举，强化全产品线布局，发行数字经济、先进制造等主动权益类产品，着力发展固定收益和指数业务重点产品，货 币基金、ETF基金、QDII基金等规模快速增长；积极推动公募 REITs业务发展，加快落地华安百联消费 REIT项目；加强 产品创新和国际化布局，积极储备行业创新指数类产品及多元化跨境基金产品。报告期末，华安基金管理资产规模 7,394.84 亿元、较上年末增长9.5%，其中，公募基金管理规模6,651.01亿元、较上年末增长10.1%，非货公募基金管理规模3,670.44 亿元、较上年末增长 4.3%；专户资产管理规模 743.84亿元、较上年末增长 4.4%。 4 年半年 2024年 6月末华安基金管理资产规模（单位：亿元） 本报告期末 上年度末 注 管理资产规模 7,394.84 6,752.92 公募基金管理规模 6,651.01 6,040.77 其中：非货币公募基金管理规模 3,670.44 3,520.18 专户资产管理规模 743.84 712.15 数据来源：公司业务数据。 注：管理资产规模不包含华安基金香港子公司管理规模。 （2）资产管理 关于 根据中国证券投资基金业协会统计，截至 2024年 6月末，证券公司及其资管子公司私募资管产品规模为 5.79万亿元， 较上年末增长 9.3%。 2024年上半年，国泰君安资管持续打造泛权益、泛固收及融资业务核心竞争力，推动管理资产规模持续增长。权益 业务围绕集团富高客户订制“君理财”、“君享投”等私募产品，探索大类资产配置，布局沪深 300指数增强等重点产品； 固收业务继续丰富产品期限类型和收益区间，公募产品业绩表现较好；融资业务进一步优化客户结构，稳步推进产品发行。 报告期末，国泰君安资管管理资产规模 5,870.30亿元、较上年末增长 6.3%。其中，集合资产管理规模 2,572.00亿元、较 上年末增长 17.3%；单一资产管理规模 1,319.78亿元、较上年末下降 0.8%，专项资产管理规模 1,414.81亿元、较上年末 下降 3.4%。报告期内，新发公募产品 5只、首发规模合计 33.45亿元，期末存续公募产品 53只，管理规模 563.70亿元、 战略 较上年末增长 4.9%。根据中国证券投资基金业协会统计，2024年第 2季度，国泰君安资管私募资产管理月均规模继续排 名行业第 2位。 2024年 6月末国泰君安资管管理资产规模（单位：亿元） 业务类别 本报告期末 上年度末 管理资产规模 5,870.30 5,524.35 公司 集合资产管理业务规模 2,572.00 2,192.82 单一资产管理业务规模 1,319.78 1,330.10 专项资产管理业务规模 1,414.81 1,463.95 公募基金管理业务规模 563.70 537.48 数据来源：公司业务数据。 财务 注：管理业务规模以资产净值计算。 （3）私募股权基金管理 根据中国证券投资基金业协会统计，截至 2024年 6月末，已登记私募股权 /创业投资基金管理人 12,335家、较上 年末减少 4.3%，管理私募股权投资基金 30,796只，规模 10.98万亿元、较上年末下降 0.8%。 2024年上半年，国泰君安创投稳步推进资金募集与投资开展，加强与产业资本合作、推进投后管理能力建设，全面 提升“募投管退”核心业务能力。报告期内，完成百联国泰君安一号私募基金等 2只基金的设立，合计募资规模 13亿元。 新增投资项目（含子基金）17个、认缴出资额 14.9亿元。国泰君安母基金围绕重点产业，稳步推进对外投资，截至报告 管理基金数量（只） 37 37 管理基金累计承诺出资额（亿元） 621.53 621.04 管理基金累计实际出资额（亿元） 403.99 407.90 数据来源：公司业务数据。 5、国际业务 第二节 根据香港联交所统计，2024年上半年，恒生指数上涨 3.94%，港股市场成交金额 13.36万亿港元、同比减少 3.7%。 本集团围绕国泰君安金融控股打造国际业务平台，在香港主要通过国泰君安国际开展经纪、企业融资、资产管理、贷 02 公司简介和主要财务指标 款及融资和金融产品、做市及投资业务，并积极在美国、欧洲及东南亚等地进行布局。 2024年上半年，集团国际业务着力夯实核心业务能力，加强跨境一体化管理，务实推进战略布局，不断提升海外子 公司的市场影响力，收入显著增长。报告期内，财富管理业务完善产品布局、提供更加多元化的解决方案，优化“君弘全 球通”APP平台功能；投行业务提升跨市场服务能力、持续推进项目合作；跨境衍生品业务丰富产品品种，加大拓客力度， 南向业务规模持续增长，领先地位日益巩固；国际化布局取得积极进展，英国子公司完成首批权益类北向客需交易，澳门 子公司完成首笔港股经纪交易，越南子公司股票纳入 MSCI前沿市场指数。2024年 6月末，客户资产托管金额较上年末 增长 8.4%；投行业务承销债券规模 1,877亿港元、同比增长 169.7%，在中资券商中规模排名升至第 2位；跨境衍生品累 计新增名义本金 2,821.36亿元、同比增长 55.3%，期末余额 1,214.21亿元、较上年末减少 25.5%。 2024年上半年国泰君安国际主要收入构成（单位：千港元） 项目 本报告期 上年同期 佣金及费用收入 358,511 341,975 利息收入 1,095,004 840,078 交易及投资净收益 717,407 361,002 收入总计 2,170,922 1,543,055 数据来源：国泰君安国际相关公告。 报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的 事项 □适用 √不适用 4 年半年 四、报告期内主要经营情况 （一）主营业务分析 1、财务报表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 17,069,764,879 18,333,687,876 -6.89 经纪业务手续费净收入 3,077,835,971 3,502,795,122 -12.13 投资银行业务手续费净收入 1,165,876,899 1,548,432,911 -24.71 关于 资产管理业务手续费净收入 1,920,920,429 2,089,247,622 -8.06 利息净收入 1,043,465,406 1,539,157,662 -32.21 投资收益 2,943,102,188 1,973,840,626 49.11 公允价值变动损益 2,120,586,900 3,418,140,950 -37.96 营业支出 10,569,773,899 10,752,370,920 -1.70 战略 业务及管理费 6,581,568,929 7,249,900,210 -9.22 信用减值损失 236,578,932 108,817,226 117.41 其他业务成本 3,663,204,385 3,298,385,755 11.06 经营活动产生的现金流量净额 -789,299,763 6,217,346,149 -112.70投资活动产生的现金流量净额 4,745,638,719 -3,649,558,757 不适用筹资活动产生的现金流量净额 -5,888,079,352 18,541,506,403 -131.76公司 营业收入变动原因营业收入变动原因说明说明：：2024年上半年，本集团实现营业收入 170.70亿元，同比减少 12.64亿元，降幅 6.89%。 其中主要变动为：投资银行业务手续费净收入同比减少 3.83亿元，降幅 24.71%，主要是股票承销业务收入同比减少；利 息净收入同比减少 4.96亿元，降幅 32.21%，主要是融资融券和股票质押业务的利息收入减少；投资收益同比增加 9.69 亿元，增幅 49.11%，主要是衍生金融工具投资收益增加；公允价值变动损益同比减少 12.98亿元，降幅 37.96%，主要是 交易性金融资产公允价值变动。 营业营业成本变成本变动原动原因说明因说明：：2024年上半年，本集团营业支出 105.70亿元，同比减少 1.83亿元，降幅 1.70%，其中主 财务 要变动为：业务及管理费同比减少 6.68亿元，降幅 9.22%，主要是本期职工薪酬同比减少；信用减值损失本期计提 2.37 亿元，同比增加 1.28亿元，系考虑市场环境及项目情况变化等因素，结合预期信用损失模型评估后，计提了相关资产的 减值准备；其他业务成本同比增加 3.65亿元，增幅 11.06%，主要是销售大宗商品成本增加。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：：本期经营活动产生的现金流量净额为 -7.89亿元，同比减少 70.07亿元。 主要是根据公司资产负债配置策略，回购业务资金由上期的净增加变为本期的净减少，使得现金流量净额同比减少 422.49 亿元，超过了交易性金融工具和融出资金变动产生的现金流量净增加 292.33亿元和 83.16亿元。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：：本期投资活动产生的现金流量净额为 47.46亿元，同比增加 83.95亿元。 上年期末数占总 项目名称 本期期末数占总资产的 上年期末数 较上年期末变 情况说明资产的比例（%） 比例（%） 动比例（%） 货币资金 178,419,357,340 19.87 161,875,853,168 17.49 10.22 /融出资金 82,946,916,836 9.24 89,753,964,993 9.70 -7.58 / 衍生金融资产 13,721,474,576 1.53 9,672,697,837 1.05 41.86 主要是权益类衍生金融资产公允价值 变动 买入返售金融资产 62,653,829,571 6.98 69,666,091,018 7.53 -10.07 /存出保证金 65,896,910,156 7.34 56,787,627,262 6.14 16.04 / 交易性金融资产 350,315,979,818 39.01 372,574,239,398 40.26 -5.97 /其他债权投资 73,995,069,972 8.24 94,146,784,972 10.17 -21.40 /其他权益工具投资 5,787,070,098 0.64 1,875,680,246 0.20 208.53 主要为非交易性权益投资规模增加 交易性金融负债 63,088,650,107 7.02 74,824,260,976 8.09 -15.68 /卖出回购金融资产款 178,488,142,565 19.87 216,829,590,019 23.43 -17.68 /代理买卖证券款 93,604,267,478 10.42 90,457,193,647 9.77 3.48 /代理承销证券款 290,596,697 0.03 872,660,940 0.09 -66.70 主要是期末代理承销股票款减少 应交税费 597,862,766 0.07 1,364,863,337 0.15 -56.20 主要是应交企业所得税余额减少 应付款项 188,166,562,889 20.95 166,285,170,384 17.97 13.16 /应付债券 131,514,660,754 14.64 134,025,542,628 14.48 -1.87 /4 年半年 （1）资产结构 截至 2024年 6月 30日，本集团资产总额为 8,980.60亿元，较上年末减少 2.95%。其中，货币资金为 1,784.19亿元， 占总资产的 19.87%；融出资金为 829.47亿元，占总资产的 9.24%；买入返售金融资产为 626.54亿元，占总资产的 6.98%； 存出保证金 658.97亿元，占总资产的 7.34%；交易性金融资产为 3,503.16亿元，占总资产的 39.01%；其他债权投资为 739.95亿元，占总资产的 8.24%。本集团资产流动性良好、结构合理。此外，本集团已充分计提了金融资产的信用减值准 备及其他资产减值准备，资产质量较高。 （2）负债结构 截至 2024年 6月 30日，本集团总负债 7,232.48亿元。扣除代理买卖证券款、代理承销证券款和应付期货保证金后的负债为 5,187.28亿元，其中：应付短期融资款 226.22亿元，占比 4.36%；交易性金融负债 630.89亿元，占比 12.16%；卖出回购金融资产款1,784.88亿元，占比34.41%；应付款项775.41亿元，占比14.95%；应付债券1,315.15亿元， 占比 25.35%。本集团的资产负债率为 74.79%，负债结构合理。本集团无到期未偿付债务，经营情况良好，盈利能力强， 长短期偿债能力俱佳。 关于 2、境外资产情况 （1）资产规模 其中：境外资产 1,576.50（单位：亿元 币种：人民币），占总资产的比例为 17.55%。 （2）境外资产占比较高的相关说明 本集团的境外资产主要来自国际业务的开展。本集团围绕国泰君安金融控股打造国际业务平台，在香港主要通过国泰 战略 君安国际开展经纪、企业融资、资产管理、贷款及融资和金融产品、做市及投资业务，并已在美国、欧洲及东南亚等地进 行业务布局。 详细情况请参见本节“三、经营情况的讨论与分析（二）主营业务经营情况分析 5、国际业务”以及“四、报告期内 主要经营情况（六）主要控股参股公司分析”中的相关内容。 3、截至报告期末主要资产受限情况 所有权或使用权受到限制的资产，具体参见“第十节 财务报告 七、合并财务报表项目注释 1、货币资金，8、交易性 金融资产，9、债权投资，10、其他债权投资，以及 11、其他权益工具投资”的相关内容。 公司 （四）投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 财务 截至 2024年 6月 30日，本集团并无持有任何价值超过其总资产 5%的重大投资。 （1）重大的股权投资 □适用 √不适用 （2）重大的非股权投资 □适用 √不适用 资产类别 期初数 本期计提的减值 本期变动 期末数 变动损益 公允价值变动 交易性金融工具 297,749,978,422 -711,430,721 -10,522,648,711 287,227,329,711其他债权投资 94,146,784,972 424,176,732 33,903,752 -20,151,715,000 73,995,069,972其他权益工具投资 1,875,680,246 -739,453,053 3,911,389,852 5,787,070,098衍生金融工具 -1,815,908,441 2,832,017,621 3,351,097,467 1,535,189,026合计 391,956,535,199 2,120,586,900 -315,276,321 33,903,752 -23,411,876,392 368,544,658,80702 公司简介和主要财务指标 证券投资情况 证券交易投资是证券公司的主营业务之一，证券投资、私募基金投资及衍生品投资等各类资产投资情况请参见“第 十节 财务报告 七、合并财务报表项目注释 4、衍生金融工具，8、交易性金融资产，9、债权投资，10、其他债权投资， 11、其他权益工具投资”。 证券投资情况的说明 □适用 √不适用 私募基金投资情况 □适用 √不适用 衍生品投资情况 □适用 √不适用 （五）重大资产和股权出售 □适用 √不适用 （六）主要控股参股公司分析 1、国泰君安金融控股 国泰君安金融控股通过其控股的国泰君安国际及其子公司主要在香港开展经纪、企业融资、资产管理、贷款及融资和 金融产品、做市及投资业务。 国泰君安金融控股实缴资本 26.1198亿港元，公司持有其 100%的股权。 香港财务报告准则下，截至 2024年 6月 30日，国泰君安金融控股总资产为 1,783.36亿港元，净资产为 169.35亿 4 年半年 2、国泰君安期货 国泰君安期货的主营业务为商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理。 国泰君安期货注册资本 50亿元人民币，公司持有其 100%的股权。 截至 2024年 6月 30日，国泰君安期货总资产为 1,361.59亿元，净资产为 95.29亿元；2024年上半年，实现营业收入 47.71亿元，净利润 3.26亿元。 3、国泰君安资管 国泰君安资管的主营业务为许可项目：公募基金管理业务。一般项目：证券资产管理业务。 国泰君安资管注册资本 20亿元人民币，公司持有其 100%的股权。 截至 2024年 6月 30日，国泰君安资管总资产为 73.98亿元，净资产为 61.71亿元；2024年上半年，实现营业收入 关于 7.76亿元，净利润 1.82亿元。 4、国泰君安创投 国泰君安创投的主营业务为从事股权投资业务及中国证监会允许的其他业务。 国泰君安创投注册资本 75亿元人民币，公司持有其 100%的股权。 截至 2024年 6月 30日，国泰君安创投总资产为 83.18亿元，净资产为 77.27亿元；2024年上半年，实现营业收入 战略 0.72亿元，净利润 0.15亿元。 5、国泰君安证裕 国泰君安证裕的主营业务为股权投资、金融产品投资等证券公司另类投资子公司管理规范所规定的业务。 国泰君安证裕注册资本 45亿元人民币，公司持有其 100%的股权。 截至2024年6月30日，国泰君安证裕总资产为61.42亿元，净资产为58.44亿元；2024年上半年，实现营业收入-1.76 亿元，净利润 -1.36亿元。 公司 6、华安基金 华安基金的主营业务为基金设立、基金业务管理及中国证监会批准的其他业务。 华安基金注册资本 1.5亿元人民币，公司持有其 51%的股权。 截至2024年6月30日，华安基金总资产为76.83亿元，净资产为57.94亿元；2024年上半年，实现营业收入14.54亿元， 财务 净利润 5.19亿元。 7、上海证券 上海证券的主营业务为证券业务（证券经纪；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券（不 含股票、上市公司发行的公司债券）承销；证券自营；证券资产管理；融资融券业务；代销金融产品业务）；证券投资基 金销售服务。一般项目：证券公司为期货公司提供中间介绍业务。 上海证券注册资本 53.26532亿元人民币，公司持有其 24.99%的股权。 截至 2024年 6月 30日，上海证券总资产为 800.90亿元，净资产为 182.54亿元；2024年上半年，实现营业收入21.58亿元，净利润 4.49亿元。 （七）公司控制的结构化主体情况 截至 2024年 6月 30日，本集团合并了 101家结构化主体，这些主体包括资产管理计划及合伙企业。对于本集团作 为管理人的资产管理计划，以及作为普通合伙人或投资管理人的合伙企业，在综合考虑对其拥有的投资决策权及可变回报 的敞口等因素后，认定对部分资产管理计划及部分合伙企业拥有控制权，并将其纳入合并范围。2024年 6月 30日，上述 纳入合并范围的结构化主体对集团合并总资产的影响为 22.18亿元、对当期合并营业收入和合并净利润的影响分别为 0.21 亿元和 -0.08亿元。 第二节 02 公司简介和主要财务指标 五、其他披露事项 （一）可能面对的风险 1、概况 报告期内，公司坚持稳健的风险文化，明确以“合规风险管理”为公司核心战略之一，持续建立全面风险管理体系， 完善风险管理制度、优化风险管理组织体系、探索风险管理模式和方法、建设风险管理信息系统、提高风险管理专业水平， 以确保公司长期稳健发展。 2、风险管理架构 公司建立了董事会（含风险控制委员会）及监事会、经营管理层（含合规与风险管理委员会、资产负债管理委员会）、 风险管理部门、其他业务部门与分支机构及子公司的四级风险管理体系。 1）董事会（含风险控制委员会）及监事会 董事会是公司风险管理的最高决策机构，对公司全面风险管理负有最终责任。董事会负责推进风险文化建设；审议批 准公司风险管理的基本制度；审议批准公司的风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额；审议公司定期风险评估报告；任免、 考核首席风险官，确定其薪酬待遇；建立与首席风险官的直接沟通机制。公司董事会下设风险控制委员会，负责审议风险 管理的总体目标、基本政策；审议风险管理的机构设置及相关职责；评估重大决策的风险和重大风险的解决方案；审议风 险评估报告；受董事会的指派，最少每年讨论一次公司及其附属公司的风险管理及内部监控系统是否有效。 公司监事会对公司全面风险管理承担监督责任，对董事会及高级管理人员风险管理职责的履职尽责情况进行监督检查 并督促整改。 2）经营管理层（含合规与风险管理委员会、资产负债管理委员会） 公司经营管理层对公司全面风险管理承担主要责任。负责组织和实施风险文化的宣传；制定风险管理制度，并适时调整； 建立健全公司全面风险管理的经营管理架构，明确全面风险管理职能部门、业务部门以及其他部门在风险管理中的职责分 工；制定风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额等的具体执行方案，确保其有效落实，并对其进行监督，及时分析原因， 并根据董事会的授权进行处理；定期评估公司整体风险和各类重要风险管理状况，解决风险管理中存在的问题并向董事会 报告；建立涵盖风险管理有效性的全员绩效考核体系；建立完备的信息技术系统和数据质量控制机制。 4 年半年 公司经营层设立合规与风险管理委员会，对公司经营风险实行统筹管理，对风险管理重大事项进行审议与决策，履行 以下职责：审议公司、公司对子公司合规风控机制安排和重要制度，进行决策或提交相关决策机构审议；审议公司风险管 理基本政策、年度风险偏好、自有资金业务规模和最大风险限额，审议公司半年度及年度合规报告、风险管理报告、年度 内部控制评价报告等，报公司董事会及其风险控制委员会审批；在董事会授权范围内，审议决定公司各类投融资业务规模、 风险限额分配方案、重要风控指标及其重大调整，若所审事项超出董事会授权范围，报董事会及其风险控制委员会审批； 审议公司重大创新业务风险、合规评估报告，进行决策与授权；审议决定在风险评估与风控机制安排方面存在重大争议的 公司业务事项；对于监管形势、风险形势进行前瞻性研判和识别，对风控应对方案进行决策；审议决定公司重大风险事项 的处置方案；审议决策经营活动中其他重大风险管理事项等。 合规与风险管理委员会委员包括公司总裁、首席风险官、合规总监、战略发展部负责人、计划财务部负责人、法律合 规部负责人、风险管理部负责人、集团稽核审计中心负责人、内核风控部负责人、信息技术部负责人、行政办公室品牌中 心负责人。 3）风险管理部门 履行风险管理职责的部门包括风险管理部、内核风控部、法律合规部、集团稽核审计中心、计划财务部、资产负债部、 关于 信息技术部、数据中心、营运中心、行政办公室等部门。风险管理部管理市场风险、信用风险、操作风险和流动性风险等， 履行具体风险管理职责；内核风控部负责公司一级市场证券发行业务的风险审核与评估工作；法律合规部负责识别、评估、（未完）  |