[中报]嘉麟杰(002486):2024年半年度报告
原标题:嘉麟杰:2024年半年度报告 上海嘉麟杰纺织品股份有限公司 2024年半年度报告 2024-035 2024年 8月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人曾冠钧、主管会计工作负责人崔东京及会计机构负责人(会计主管人员)崔东京声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本次半年报的董事会会议。 本报告中所涉及的未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者及相关人士对此保持足够的风险认识，并理解计划、预测与承诺之间的差异。 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3号——行业信息披露》中的“纺织服装相关业务”的披露要求 公司存在宏观经济、国际形势、汇率波动及生产要素等潜在风险。敬请广大投资者注意投资风险！详细内容请见本报告“第三节 管理层讨论与分析”中的“十一、公司面临的风险和应对措施”。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ...................................................................................................................... 1 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................................. 6 第三节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................................... 9 第四节 公司治理 ................................................................................................................................................. 21 第五节 环境和社会责任 ................................................................................................................................... 22 第六节 重要事项 ................................................................................................................................................. 28 第七节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................................... 33 第八节 优先股相关情况 ................................................................................................................................... 37 第九节 债券相关情况 ........................................................................................................................................ 38 第十节 财务报告 ................................................................................................................................................. 39 备查文件目录 一、载有公司负责人曾冠钧、主管会计工作负责人崔东京、会计机构负责人（会计主管人员）崔东京签名并盖章的 2024 年半年度财务报表。 二、报告期内公司在中国证券监督管理委员会指定报纸及信息披露网站披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 三、经公司法定代表人签名、公司盖章的 2024年半年度报告和摘要。 释义
第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介
1、公司联系方式 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期是否变化 □适用 ?不适用 公司注册地址、公司办公地址及其邮政编码、公司网址、电子信箱等在报告期无变化，具体可参见 2023年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □适用 ?不适用 公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址，公司半年度报告备置地在报告期无变化，具体可参见 2023年 年报。 3、其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 □适用 ?不适用 四、主要会计数据和财务指标 □是 ?否
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 ?适用 □不适用 单位：元
□适用 ?不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益 项目的情况说明 □适用 ?不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为 经常性损益的项目的情形。 第三节 管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务 嘉麟杰成立于 2001年，于 2010年 10月 15日在深圳证券交易所上市，是国内户外运动功能性面料领域的先行者之 一。公司在差异化、高端化、优质化的竞争策略指导下，结合行业发展态势和客户以及市场需求情况，坚持不断创新和 深入研发，提升核心竞争力，实现全面健康、绿色可持续发展。公司是中国大陆首家加入 Bluesign联盟的企业，是国家 级“绿色工厂”、国家级“工业产品绿色设计示范企业”，是上海市 “绿色供应链管理企业”、上海市“智能工厂”、 上海市首批“无废工厂”，公司生产的羊毛面料和涤纶再生面料获评国家级绿色设计产品，自主研发的高支纬编细针距 羊毛产品入选了工业和信息化部第六批制造业单项冠军名单。 公司在日常生产经营中直接向知名上游企业采购原材料，采用以自身研发为主，以与知名研究室及高等院校合作为 辅的研发模式，坚持以科技研发为引领，以市场需求为导向，严控产品质量，全力做好精致生产，并不断开发新型产品， 吸引优质客户。公司的核心优势是中高档针织纬编功能性面料及成衣的研发，为客户提供织造染色到成衣的优质服务。 主营产品为自主研发的针织面料系列，包括起绒类面料、纬编羊毛面料和运动功能性面料。其中，起绒类面料以高弹纤 维制成高密挡风层为特点，纬编羊毛面料兼具轻薄、保暖、弹性性能，运动功能性面料通过构建空气夹层具备优异的导 湿保暖性。目前公司采用直接销售模式，部分面料直接销往客户，部分面料采用客订化进一步精加工后，以成衣的形式 直接销往客户。在直接销售的模式下，公司充分发挥近年来数智化的生产优势，极大提高生产效率和产品质量，以满足 各类客户的面料及成衣需求。 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3号——行业信息披露》中的“纺织服装相关业务”的披露要求 （一）行业基本情况 纺织服装行业属于我国传统制造业，对促进国民经济发展、批量解决就业、增加国民收入、促进社会和谐、稳定、 有序等方面具有重要意义。纺织服装行业的特点是产业链比较长，上游纺织加工具有制造业特征，下游品牌服装具有零 售业特征。由于上游子行业与棉花、石油相关，有一定的周期性，下游子行业有销售淡旺季之分。报告期内，公司所处 的纺织服装行业呈现以下特点： 国民经济回升向好。随着一系列扩内需、促消费政策持续落地显效，消费市场持续恢复向好。根据国家统计局数据， 2024年上半年，我国社会消费品零售总额实现 235,969亿元，同比增长 3.7%，其中，商品零售额 209,726亿元，同比增 长 3.2%，限额以上单位商品零售额中，服装、鞋帽、针纺织品类零售额 7,098亿元，同比增长 1.3%。国内需求持续恢复、 外部需求有所改善，消费市场规模持续扩大。 外贸形势逐季好转，纺织服装出口回暖。2024年以来，尽管复杂严峻的外部形势给我国纺织行业外贸带来了较大的 不确定性与风险挑战，但随着国家一系列宏观调控政策的落地以及海外纺织服装库存优化带来的订单改善，我国纺织品 服装的出口总体呈恢复态势。海关数据显示，2024年上半年，我国纺织品服装累计出口 1,431.8亿美元，同比增长 1.5% （以人民币计同比增长 4.7%）。其中，纺织品出口 693.5亿美元，同比增长 3.3%（以人民币计同比增长 6.5%）；服装 出口 738.3亿美元，与上年同期基本持平。 数字化助力纺织服装产业转型升级。三中全会指出健全促进实体经济和数字经济深度融合制度，通过数据赋能，引 进先进生产体系，推进信息技术对纺织设计、生产、营销的深入应用。在日常生产经营过程中加大信息化、智能化投入， 推动数字化智能工厂建设，以达到降低生产成本，提高生产精度效果。近年来，纺织服装企业在纺纱、织造、缝纫、后 整理、运输及仓储等环节全面进行了智能化生产与管理升级，以加快实现互联网、云技术、智能机器人等人工智能技术 在生产营销等各个关键环节的应用，纺织服装行业智能制造逐步进入数字化、网络化升级改造阶段。企业通过智能化设 备组建生产线，建立数字化管理体系，通过数字系统监控全生产流程，通过智能优化流程提高生产效率，对生产车间实 现智能管理和决策，有效提升了产业链生产效能，更好地适应了市场的快速反应要求。 运动户外消费市场持续活跃。从全球范围来看，发达国家户外运动发展历史悠久，欧美地区是户外运动的大本营、 多项户外运动的起源地，户外运动普及率已达 50%以上。根据 Statista数据，2022年全球户外用品行业营收规模约 2002 亿美元，同比增长 10%，预计 2024年将达 2265亿美元。与全球发达国家和地区相比，我国运动户外服饰市场的活力尚 未被充分激发和释放，但在健康理念深入人心、运动风潮席卷全民的趋势下，全国范围内体育人口在持续增加，大众的 体育消费意愿和能力不断提升。同时，消费趋势的变化也加速了行业市场的迅速发展和快速成熟，消费者对于运动户外 消费的需求正在从追求功能性向追求体验感转变，运动户外同样是一种生活态度和自我表达的方式。在这一趋势下，行 业市场迅速创新、细分，并进一步带动运动户外消费市场的持续活跃。《运动户外消费者运营白皮书》显示，预计到 2025年，运动户外用品的消费市场规模将以双位数复合增长率持续扩大，接近 6000亿元。 （二）主要业务及产品 公司的核心优势是中高档针织纬编功能性面料及成衣的研发，依托纵向一体化的生产体系为客户提供从织造染色到 成衣的优质服务。主营产品为自主研发的针织面料系列，包括起绒类面料、纬编羊毛面料和运动功能性面料。其中，起 绒类面料以高弹纤维制成高密挡风层为特点，纬编羊毛面料兼具轻薄、保暖、弹性性能，运动功能性面料通过构建空气 夹层具备优异的导湿保暖性。在自研高质量面料的基础上，公司根据客户的需求对部分面料做进一步精加工，以成衣的 形式直接销往客户。 （三）主要经营模式 公司以面料的设计、生产、销售业务为主，位于纺织服装产业链的中游。上游行业包括纤维制造业和纺纱业，下游 为服装制造业。公司产品用到的主要原材料包括羊毛纱线、涤纶纱和棉纱线，面料辅料包括染化剂、助剂和印花浆料等， 成衣辅料包括拉链、纽扣等。公司在日常生产经营中直接向知名上游企业采购原材料，采用以自身研发为主，以与知名 研究室及高等院校合作为辅的研发模式，坚持以科技研发为引领，以市场需求为导向，严控产品质量，通过精细化管理 做到高效、高质生产，并不断开发新型产品，吸引优质客户。公司为更便捷、高效的服务客户，销售模式均为直接销售， 部分面料直接销往客户，部分面料采用客订化进一步精加工后，以成衣的形式直接销往客户。 公司持续自主研发，结合直销模式，研发及智能化生产优势进一步发挥，满足了各类客户的面料及成衣需求，并在 高效快反方面有长足进步。公司的智能化生产优势体现在产品研发、生产、运输、销售为一体的产业链模式上，智能化 生产和信息共享机制提升了生产效率，降低了成本，增强了市场竞争力。在智能化生产方面，公司搭建了全新的智能吊 挂生产系统，辅以车间智能运输设施，尽力避免了生产环节之间的信息差导致的生产效率低下，部分生产重点环节的智 能自动化对降本效应显著。公司依托自身技术为基础，联合专业机构开发的面料数字化颜色管理及智能化配色的系统设 施有望对客户群体的开发起到积极作用，上述系统设施的运用入选了“2023年度上海市时尚消费品领域数字化转型应用 场景名单”。在信息系统建设方面，公司建立的企业资源计划系统可对原材料、生产流程、品质基准、到包装检品、库 存出运的各环节进行管控，能够提供即时产品动态信息。物流系统方面，公司自动化立体仓库使用了自动化存储设备， 通过协同计算机管理系统，实时共享客户的远程信息实现立体仓库的高层存取合理化、自动化以及操作简便化。公司利 用整套库存系统为客户提供配送服务，提高了物流效率，成功扩展了价值链，实现了库存管理的优化。 （四）运营环境分析 1、原材料价格整体稳定。2024年以来，随着纺织服装行业逐渐修复向好，终端消费环境逐渐改善，行业库销比整体恢复健康。虽然部分原材料价格受市场竞争和成本控制的压力，出现了一定的波动，但总体保持稳定。 2、劳动力成本上升。纺织服装行业属于典型的劳动密集型行业，对人工需求较大，在经济、技术水平提高等因素催化下，我国纺织服装行业逐步转型升级，劳动力成本相应提高，给企业带来了较大的生存压力。 3、国际贸易环境严峻复杂。2024年上半年，国际政治经济环境更趋错综复杂，全球货币政策分化、贸易保护主义抬头等不稳定不确定因素制约国际市场需求改善，纺织服装出口企业面临着较大的考验。此外，全球地缘政治冲突问题 进一步加剧了纺织服装行业的发展压力，一方面，地缘冲突造成能源领域动荡加剧，导致原油价格呈显著上涨态势，一 定程度上可能带动大宗商品价格齐步走高，后续局势的持续紧张预计将影响海运服务，加剧了国际航运紧张的局面；信 用证交易项下可能出现单据无法寄送银行、无法议付现象，买方弃货风险加大；另一方面，因地缘冲突带来的国际间的 贸易摩擦使得产业链呈现出加速转移的态势，尤其是亚洲地区的制造业向东南亚转移的速度加快。如地缘政治冲突持续 升温，则将对国际产业链造成一定冲击，且对消费者心理及其购买力带来极大影响。 4、外汇市场稳健运行。2024年上半年，人民币外汇市场运行平稳，在美元指数震荡走强的情况下，人民币汇率整体呈温和贬值趋势。 （五）市场地位 公司作为国内户外运动功能性面料领域的先行者之一，是专业从事中高档针织纬编功能性面料及成衣研发的高新技 术企业、上海市企业技术中心、上海市专利示范企业，依托纵向一体化的生产体系为客户提供从织造染色到成衣的优质 服务。公司是中国大陆首家加入 Bluesign联盟的企业，是国家级“绿色工厂”、国家级“工业产品绿色设计示范企业”、 市级“绿色供应链管理企业”、上海市首批“无废工厂”、全国首批符合《印染行业规范条件》的企业以及两化融合管 理体系试点企业，生产的羊毛面料和涤纶再生面料获评国家级绿色设计产品，自主研发的高支纬编细针距羊毛产品入选 工业和信息化部第六批制造业单项冠军名单。公司自成立以来，在差异化、高端化、优质化的竞争策略指导下，结合行 业发展态势和市场需求情况，坚持创新和研发，技术积累和企业实力不断增强，综合竞争力持续提升，积累了优质客户 资源，并与客户保持长期稳定的合作关系。 二、核心竞争力分析 （一）专注细分领域，持续加大研发投入 公司主营优势产品是中高档针织纬编功能性面料。公司始终坚持“定位中高端、错位竞争”的经营理念，针对户外 及运动功能性服饰领域对面料要求高的特点，坚持引进先进设备，持续进行研发投入，不断提高产品附加值和竞争力。 报告期内，公司加大对羊毛、涤纶类新产品的研发力度，增加了研发项目，维持了研发投入。截至报告期末，公司累计 获得授权专利 125件，其中授权发明专利 63件，授权实用新型专利 62件。 公司始终坚持为客户提供时尚、舒适并兼具功能性的产品，同时密切关注消费者生活观念和品牌商销售理念的细微 变化，为适应不同客户的选择，对面料的色彩、款式、规格、品种等方面不断推陈出新。公司结合各种不同素材的特质 研发了经典混纺面料系列，可以让用户在运动、户外和旅行时，体验身轻如燕的温暖舒适。在纬编羊毛面料方面，公司 作为国际羊毛局(THE WOOLMARK COMPANY)的官方合作伙伴，拥有全球领先的羊毛混纺科技，将面料中的高端产品——Merino美丽诺超细羊毛与 Trevira吸湿高强纤维完美结合，开发了一系列兼具舒适性和功能性的创新面料，其中， 高支纬编细针距羊毛产品被国内外诸多中高端运动品牌选用。 当前，实现绿色、低碳、可持续发展是所有企业都要面对的重要课题。公司从产品设计源头出发，有效利用自然资 源，减少影响环境的负面因素，积极践行绿色可持续发展理念。公司与美国 PrimaLoft公司联合研发的 PrimaLoft Bio Performance Fabric产品基于改良的纤维科技，该产品在特定环境（陆地填埋以及海洋生态）条件下能够加速生物降解， 并且 PrimaLoft Bio纤维已被证实可以通过化学法再生涤纶制成。该工艺可以把涤纶还原成最基础的组成成分，再恢复其 原有物性，可以不断循环再利用且性能不会下降，符合公司长期坚持的绿色可持续发展理念。公司曾被工业和信息化部 办公厅认定为国家级“绿色工厂”、国家级“工业产品绿色设计示范企业”，被上海市认定为市级“绿色供应链管理企 业”、上海市首批“无废工厂”，公司生产的羊毛面料和涤纶再生面料获评国家级绿色设计产品。此外，公司在冬奥制 服多功能起绒面料的开发及产业化研究项目中，采用了回收利用的废旧塑料瓶、纺织品做成的再生纱线。该项目获 2022 年度中国纺织工业联合会科技进步二等奖。 （二）深化客户协同创新，与客户建立长期稳定的战略合作关系 功能性面料服饰生产厂商的高壁垒、高集中特性使优质供应链资源在功能性服饰产业链条中处于较稀缺资源地位， 出于产品质量、成本优劣等方面考量，头部知名品牌与大客户倾向于选择具有生产优势的供应商。公司在创立之初即定 位于中高端与海外市场，着重开拓国际知名客户，实现公司长远发展。报告期内，公司深入推行大客户策略，在与大客 户合作的过程中，时刻保持生产技术的精进，以适应客户需求。优秀的技术实力及新产品开发的协同能力，能够快速响 应大客户的订单，并在生产层面提出创新支持。同时，公司坚持挖掘扶持客户的特色需求，为其提供更为优质的服务， 与其保持长期稳定的合作伙伴关系。此外，公司进一步加大了内销市场的开拓力度，已与部分国内知名体育运动品牌建 立了商业联系。目前，与公司合作的大客户有 ICEBREAKER（美国威富集团旗下）、POLARTEC（MILLKEN集团旗下）、优衣库、加德满都等全球知名品牌。大客户策略加速了新产品开发，缩短了产品研发周期，为客户提供了更多选 择，有效保证了订单质量，提高了生产效率和准时出货率，提升了客户服务专注度及客户满意度，也维持了客户的稳定 性。 （三）依托纵向一体化供应链，实现高效运营 公司业务涵盖了从面料、染整、印绣花到成衣裁剪与缝纫的一站式服务，这种一体化的产业链高度覆盖的生产模式 一方面使得公司在生产过程中，可以实现面料与成衣产能的动态化，通过柔性生产提升生产效率。另一方面，公司能够 尽量避免因上游供应链产能交付时点延迟而拖延交货期。公司目前的生产工序集中在同一工业区内，节省了从一个生产 工序转移至另一生产工序的前置时间和物流成本，缩短了交货周期，增强了快速反应能力。另外，垂直一体化的生产模 式简化了供应链环节，有效节约了成本，提高了生产效率。 （四）深耕智能化建设，持续提升数字化建设水平 公司深耕智能化建设，从智能生产装备、信息化管理、系统集成等多方面完成了企业的智能化改造升级，综合各能 力子域水平，已达到了智能制造能力成熟度集成级的要求，荣获“2023年度上海市级智能工厂”称号。 嘉麟杰智能工厂通过对生产流程的建模仿真，实现运行状态性能的持续优化；通过引入自动化（裁剪、缝纫、包装 机器等）、智能化设备，实现生产过程和设备状态的智能监控，减少人工操作，提高生产效率和产品一致性；通过建立 远程运维服务平台，实现设备在线检测、故障预警、预测性维护等服务。此外，公司利用各类传感器，在工业网络环境 下感知服装产品生产过程中的各类信息，并基于各类工业软件实现产品研发设计、生产制造、服务等环节的模型化，实 现产品生产全过程数据的自动获取、流转和分析，打造数据闭环，构筑服装产品全生命周期的数据自流动规则，实现制 造资源的高效配置，提高管理决策效率；同时，智能化生产与供应链管理相结合，可以加快原材料采购、生产调度和成 品配送的速度，提升整个供应链的响应能力。 公司已在车间上线了智能配方和智能定型系统，完成了面料研发端的全流程管控，并建立了配方大数据，实现配方 数据的推荐和下发。智能定型系统实现了面料定型机的工艺管理、排产计划、实时工艺参数检测、差异分析，提升了生 产执行和质量把控的能力；车间中心自动化仓储和分拣系统的上线，实现了成衣缝制下线后在质检、挂牌、包装的 AGV 自动搬运，所有操作均可通过终端扫码完成，且实现了系统间的数据共享。公司在生产车间上线的智能管理和智能决策 等数智化系统和设施，更好地适应了市场的快反要求，提升了生产效率，进一步提高了公司的快反能力。嘉麟杰“基于 智能配方系统的面料数字化颜色管理及智能化配色”和“智能一体化的服装吊挂协同与自动仓储分拣”入选了 2023年度 上海市时尚消费品领域数字化转型应用场景名单，充分展示了嘉麟杰在智能制造领域的领先地位和卓越实力。 三、主营业务分析 概述 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元
□适用 ?不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元
?适用 □不适用 单位：元
公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3号——行业信息披露》中的“纺织服装相关业务”的披露要求 单位：元
公司是否有实体门店销售终端 □是 ?否 上市公司新增门店情况 □是 ?否 公司是否披露前五大加盟店铺情况 □是 ?否 四、纺织服装相关行业信息披露指引要求的其他信息 1、产能情况 公司自有产能状况
□是 ?否 是否存在境外产能 □是 ?否 2、销售模式及渠道情况 产品的销售渠道及实际运营方式 公司主营产品为自主研发的针织面料系列，包括起绒类面料、纬编羊毛面料和运动功能性面料。其中，起绒类面料以高 弹纤维制成高密挡风层为特点，纬编羊毛面料兼具轻薄、保暖、弹性性能，运动功能性面料通过构建空气夹层具备优异 的导湿保暖性。目前公司采用直销模式，部分面料直接销往客户，部分面料采用客订化进一步精加工后，以成衣的形式 直接销往客户。 单位：元
3、销售费用及构成 单位：元
4、加盟、分销 加盟商、分销商实现销售收入占比超过 30% □是 ?否 前五大加盟商
线上销售实现销售收入占比超过 30% □是 ?否 是否自建销售平台 □是 ?否 是否与第三方销售平台合作 □是 ?否 公司开设或关闭线上销售渠道 □适用 ?不适用 说明对公司当期及未来发展的影响 6、代运营模式 是否涉及代运营模式 □是 ?否 7、存货情况 存货情况
存货跌价准备计提金额详见“第十节 财务报告”之“七、合并财务报表项目注释”之“10、存货”。 加盟或分销商等终端渠道的存货信息 8、品牌建设情况 公司是否涉及生产和销售品牌服装、服饰以及家纺产品 ?是 □否 自有品牌
（1）公司自有品牌“Super Natural”仍保持以 In Shop模式为主。该模式以相对较低的投入持续开拓海外市场，降低了 品牌培育成本；同时，该品牌积极尝试通过境外第三方电商、独立站私域汇流等模式推广产品，力求寻找新的突破点。 品牌以跑步、滑雪、骑行等专业运动服饰为起点，逐渐衍生发展至瑜伽、徒步等休闲运动领域。借力于运营地相对成熟 的商业体系和市场环境，产品较为快速的渗透至市场和目标消费群体，报告期内，自有品牌以可回收、环保为新契机， 借助公司高科技面料的功能性优势，寻找符合国际客户价值观的切入点，力求在原有基础上，开发新的利润增长点，保 证品牌服饰区域市场销售额的稳定。 （2）公司被授权品牌“PrimaLoft”借力 PrimaLoft公司的营销以及公司项目团队进行运营。继拿到 PrimaLoft品牌授权 后，公司与 PrimaLoft公司就其高性能面料，特别是旗下 BIO可降解面料的销售推广及生产运营进行了全面沟通，制定 出了 BIO可降解面料产品拓展的研发方案，并结合自身优势，优化其原有销售及运营模式，制定出更加符合市场发展的 营销策略。报告期内全球有 30多个品牌采购 PrimaLoft高性能面料。同时公司进一步聚焦品牌核心产品及战略客户，并 在其他可持续发展项目上继续发力，力争通过 B端的市场知名度，打造新的利润增长点。 涉及商标权属纠纷等情况 □适用 ?不适用 9、其他 公司是否从事服装设计相关业务 ?是 □否
□是 ?否 五、非主营业务分析 □适用 ?不适用 六、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元
?适用 □不适用
□适用 ?不适用 4、截至报告期末的资产权利受限情况 2、截至 2024年 6月 30日，抵押受限的固定资产-房屋及建筑物账面价值为 129,477,981.49元； 3、截至 2024年 6月 30日，抵押受限的无形资产-土地使用权账面价值为 8,554,444.51元。 七、投资状况分析 1、总体情况 □适用 ?不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □适用 ?不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □适用 ?不适用 4、金融资产投资 （1） 证券投资情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在证券投资。 （2） 衍生品投资情况 □适用 ?不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 5、募集资金使用情况 □适用 ?不适用 公司报告期无募集资金使用情况。 八、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □适用 ?不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □适用 ?不适用 九、主要控股参股公司分析 ?适用 □不适用 主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况 单位：元
□适用 ?不适用 主要控股参股公司情况说明 十、公司控制的结构化主体情况 □适用 ?不适用 十一、公司面临的风险和应对措施 （一） 面对的风险 1、宏观经济层面：尽管中国经济在 2024年上半年呈现回升向好的趋势，但中国纺织服装行业面临的国内外宏观环 境复杂性、不确定性仍然较多，全球经济仍面临下行压力，需求疲软和消费信心不足仍制约国内外市场的需求端改善。 此外，全球货币政策分化、地缘政治环境趋紧、贸易保护主义抬头等不确定因素使国内外市场需求改善压力加剧。公司 处于纺织服装制造业产业链中游，在宏观经济增速下行、消费需求不及预期的情况下，下游行业的增长受限，这将直接 影响中游企业的下游订单增长，从而影响企业的经营业绩。 2、行业层面：纺织制造行业属于传统劳动密集型产业，低附加值、劳动密集型的特性注定纺织制造行业向成本低的 区域转移。因东南亚国家劳动力成本较低，所得税和贸易关税均享有优惠政策，且在规避贸易摩擦风险方面具有相对优 势，制造业供应链不断向东南亚转移的趋势或将在较长时间内延续。随着纺织制造行业数智化水平的持续提升，劳动力 密集型的纺织制造业加速向技术密集型、资金密集型的方向转变。公司所处的中高端产品市场竞争日趋激烈，行业龙头 的市场下探进一步加剧了市场的淘汰，人才的行业内、外流动率呈上升趋势，造成结构性用工难，年轻工人及高水平技 术、管理人才缺失问题显现，熟练技术员工的招聘及长远人才梯队建设均面临困难。 3、研发技术层面：随着行业市场竞争程度的加剧，行业企业需要引进更多的创新要素提升产品附加值以适应市场变 化。但是，产品研发创新速度、研发周期仍存在不确定性。特别是高端功能性运动面料、高档羊毛面料、起绒类面料等 公司主要产品的研发，在同质化竞争愈发激烈的情况下，想要在现有基础上有较大技术性或功能性突破仍是一大难题。 4、经营环境方面： （1）国际贸易政策因素：公司产品出口份额占整体业务比重较大，对境外市场有较高依存度。而国际政治经济环境、 纺织品市场贸易政策、国际供求关系等不可控因素对产品外销影响较大。上述因素的变化将直接影响公司的经营成果。 （2）成本因素：1）生产要素方面，原油、棉花的大宗商品价格波动会带动化纤、纺织原料价格变化。原材料价格 大幅波动将对企业生产经营成本带来较大压力，且行业内多数细分板块集中度较低，企业向下游传递成本压力相对较难， 原材料成本或将难以传导至订单端，不利于企业对原材料的成本控制，从而影响企业盈利能力。2）人工成本：近年来， （3）地缘政治因素：因地缘政治冲突和国际贸易摩擦加剧的影响，全球供应链的转移趋势愈加明显，上述不确定因 素增加了企业的经营难度和风险。 5、汇率因素：公司海外业务占比较高且主要以美元计价结算。近年来，随着人民币汇率双向波动常态化，出口型企 业面临的汇率风险日益突出，公司存在因汇率波动可能发生损益的风险。 （二） 应对措施： 1、公司将密切关注经济形势及政策的变化，进一步加强对市场的分析和预判，及时调整产品策略和发展方向，做好 相应生产经营方案的调整。凭借完整、灵活的供应链以及较强的制造能力及持续的“数字化、网络化、智能化、绿色化、 安全化、融合化”技术改造，发挥公司柔性生产优势，以化解外部宏观环境所带来的不利影响。此外，公司将持续调整 客户结构，继续开拓内销市场，尽力避免以外销模式为主的情况下，国际形势的巨变或地缘政治因素给公司带来的经营 风险。 2、公司高度重视技术创新和工艺改进，根据产品特点和设备情况改进了影响产品品质的织造、前处理、染色、后处 理等关键生产工艺和技术环节。生产工艺和技术水平已居于国内领先地位。公司将继续发挥综合管理优势，建立灵活的 供应链和生产模式，不仅为客户提供高档面料产品，也深度参与其面料设计、仓储配货等服务，与品牌商之间形成长期 稳定的战略合作关系。同时，公司将把握机会，为客户提供更优质的产品、全方位的服务、加强公司自身环保生态、积 极承担社会责任，通过提升公司综合实力与更多大客户深度绑定。 3、公司将进一步加大自动化、智能化设备的投入，提升数字化建设水平，完善信息化系统建设，通过中心化控制系 统反应实时数据及信息来调整公司经营、生产节奏和方式，以数字、智能化落地应用提升获客效率、以智能可控模块替（未完）  |