[中报]九泰锐和18个月定开混合 (009531): 九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金2024年中期报告
原标题:九泰锐和18个月定开混合 : 九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金2024年中期报告 基金 2024年中期报告 2024年6月30日 基金管理人：九泰基金管理有限公司 基金托管人：广发证券股份有限公司 送出日期：2024年8月31日 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本中期报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人广发证券股份有限公司根据本基金合同规定，于2024年8月28日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2024年1月1日起至6月30日止。 1.2目录 §1重要提示及目录....................................................................................................................................2 1.1重要提示.......................................................................................................................................2 1.2目录...............................................................................................................................................3 §2基金简介.................................................................................................................................................6 2.1基金基本情况..............................................................................................................................6 2.2基金产品说明..............................................................................................................................6 2.3基金管理人和基金托管人..........................................................................................................7 2.4信息披露方式..............................................................................................................................7 2.5其他相关资料..............................................................................................................................7 §3主要财务指标和基金净值表现............................................................................................................8 3.1主要会计数据和财务指标..........................................................................................................8 3.2基金净值表现..............................................................................................................................8 §4管理人报告...........................................................................................................................................10 4.1基金管理人及基金经理情况....................................................................................................10 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明............................................................10 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明........................................................................11 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明........................................................11 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望........................................................11 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明....................................................................12 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明........................................................................13 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明................................13§5托管人报告...........................................................................................................................................14 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明............................................................................14 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明.......145.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见............................14§6半年度财务会计报告（未经审计）..................................................................................................15 6.1资产负债表.................................................................................................................................15 6.2利润表.........................................................................................................................................16 6.4报表附注.....................................................................................................................................19 §7投资组合报告......................................................................................................................................38 7.1期末基金资产组合情况............................................................................................................38 7.2报告期末按行业分类的股票投资组合....................................................................................38 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细................................397.4报告期内股票投资组合的重大变动........................................................................................39 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合....................................................................................40 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细............................407.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细...............417.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细...............417.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细............................417.10本基金投资股指期货的投资政策..........................................................................................41 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明..................................................................41 7.12投资组合报告附注..................................................................................................................41 §8基金份额持有人信息..........................................................................................................................42 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构................................................................................42 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况....................................................................42 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况................................42§9开放式基金份额变动..........................................................................................................................43 §10重大事件揭示....................................................................................................................................44 10.1基金份额持有人大会决议......................................................................................................44 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动......................................4410.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼..........................................................44 10.4基金投资策略的改变..............................................................................................................44 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况..................................................................................44 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况..................................................44 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况..............................................................................44 10.8其他重大事件..........................................................................................................................45 §11影响投资者决策的其他重要信息....................................................................................................47 11.2影响投资者决策的其他重要信息..........................................................................................47 §12备查文件目录....................................................................................................................................48 12.1备查文件目录..........................................................................................................................48 12.2存放地点...................................................................................................................................48 12.3查阅方式...................................................................................................................................48 §2 基金简介 2.1基金基本情况
3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用和信用减值损失后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。表中的“期末”均指本报告期最后一日，即2024年6月30日。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
2.根据基金合同的约定，自本基金合同生效之日起6个月内基金的投资比例需符合基金合同要求。本基金建仓期结束时，各项资产配置比例符合基金合同约定。 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 九泰基金管理有限公司经中国证监会证监许可【2014】650号文批准，于2014年7月3日正式成立，注册地位于北京市，截至报告期末，设立有深圳分公司。 公司优先发展公募基金业务，创新拓展私募资产管理业务，坚持“持有人利益优先”和“风控第一”原则，以“大资管”时代金融资本市场改革发展为契机，积极推动业务和产品创新，不断探索新的商业模式，发展特色产品线，打造差异化的竞争优势。公司秉承长期投资、价值投资的经营理念，建立有效的公司治理和激励约束机制。 公司旗下拥有较为完整的公募基金产品线，覆盖股票型、混合型、货币型等产品类别，以定开式、开放式、上市LOF等不同模式运作，有效满足广大投资者不同的投资理财需求。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
1、证券从业的含义遵从监管部门和行业协会的相关规定。 2、基金经理的“任职日期”为基金合同生效日或公司相关公告中披露的聘任日期，“离任日期”为公司相关公告中披露的解聘日期。 4.1.3期末兼任私募资产管理计划投资经理的基金经理同时管理的产品情况本报告期末，本基金未发生基金经理兼任私募资产管理计划投资经理的情况。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规及基金合同、招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度的规定。 本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合，在不同时间窗下（1日内、3日内、5日内）的半年度同向交易价差进行了专项分析，未发现违反公平交易原则的异常情况。 4.3.2异常交易行为的专项说明 本报告期内，本公司所管理的投资组合，在参与的交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情况共出现了1次，未发现异常。本报告期内也未发生因异常交易而受到监管机构处罚的情况。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 本基金秉持“长期投资、价值投资”的理念开展投资运作，希望通过不断寻找具备明显竞争壁垒、明确竞争优势、具备估值性价比的行业与公司，动态优化投资组合，市场短期风格变化不会影响基金长期投资策略。 本基金在报告期内，持续保持对持仓个股的深度研究，挖掘新的更具估值性价比的标的，维持了相对均衡的行业配置，保持投资风格的稳定性。未来基金将深化对上市公司竞争壁垒、竞争优势的研究，并进行重点布局。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为0.5480元；本报告期基金份额净值增长率为-15.01%，同期业绩比较基准收益率为-4.99%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，影响市场表现的主要因素包括：（1）政策环境持续保持宽松：国内去年下半年陆续出台一系列稳经济措施，包括对房地产市场的支持措施，目标是实现经济的企稳回升，对今宽松性政策在今年下半年将持续兑现。国家发展改革委、财政部统筹3000亿元超长期特别国债，支持大规模设备更新和消费品以旧换新，以真金白银促进经济企稳回升。（2）主要经济指标仍显疲态：6月社零增速2.0%，上半年累计同比增速3.7%，对比疫情前2019年全年8.0%的增速，反应出当前消费复苏仍较疲弱。上半年固定资产投资累计同比增速3.9%，上半年全国房地产开发投资增速累计同比增速-10.1%，民间固定资产投资累计同比0.1%，反应地产投资下行趋势仍未止住，民间投资机会缺乏，投资动力不足。制造业PMI上半年除3、4月份高于50%，其余月份均低于50%荣枯线，反应制造业同样面临需求不足的问题。6月PPI当月同比-0.80%,处于持续上行趋势，CPI当月同比0.2%，显示需求不足的问题仍未得到明细改善。6月出口总值（美元计价）当月同比8.6%，连续3个月明显改善，上半年累计同比回到3.6%，外需仍是拉动经济增长的重要因素。（3）投资者风险偏好水平较低：在当前经济总体呈现较弱复苏的背景下，实体经济相对缺乏投资机会，反应到权益市场，投资者风险偏好仍处于较低的水平，投资者倾向于配置偏防御的债券资产、红利资产，与经济相关性更强的成长性资产仅呈现结构性机会。总体来看，当前经济仍处于弱复苏阶段，未来进一步的宽松政策预计将持续落地以促进实现更有质量、更具弹性的复苏。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据中国证监会相关规定及本基金合同约定，本基金管理人严格按照《企业会计准则》、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持投资品种进行估值。本基金管理人制定了基金估值和份额净值计价的业务管理制度，明确了基金估值的程序和技术，建立了估值委员会，健全了估值决策体系。本基金管理人在具体的基金估值业务执行上，在遵守中国证监会相关规定和基金合同的同时，参考了行业协会估值意见和独立第三方机构估值数据，以确保基金估值的公平、合理。 本基金管理人制定的证券投资基金估值政策与估值程序确定了估值目的、估值日、估值对象、估值程序、估值方法以及估值差错处理、暂停估值和特殊情形处理等事项。对下属管理的不同基金持有的具有相同特征的同一投资品种的估值原则、程序及技术保持一致（中国证监会规定的特殊品种除外）。 本基金管理人设立了由督察长、估值业务分管高管、研究业务分管高管、风险管理部、研究发展部、基金运营部等部门负责人组成的基金估值委员会，负责制定或完善估值政策、估值程序，定期复核和审阅估值程序和技术的适用性，以确保相关估值程序和技术不存在重大缺陷。委员会成员均具有多年证券、基金从业经验，具备基金估值运作、行业研究、风险管理或法律合规等领域的专业胜任能力。 行。 参与估值流程的各方还包括本基金托管人和负责本基金审计业务的会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任。托管人在复核、审查基金资产净值和基金份额申购、赎回价格之前，应认真审阅基金管理人采用的估值原则及技术。当对估值原则及技术有异议时，托管人有义务要求基金管理公司作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。本基金管理人当发生改变估值技术，导致基金资产净值的变化在0.25%以上的情况时，将所采用的相关估值技术、假设及输入值的适当性等咨询会计师事务所的专业意见。此外，会计师事务所出具审计报告时，对报告期间基金的估值技术及其重大变化，特别是对估值的适当性，采用外部信息进行估值的客观性和可靠性程度，以及相关披露的充分性和及时性等发表意见。上述参与估值流程的各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金管理人与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议，由其按约定提供银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。同时与中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定分别提供交易所交易的债券品种的估值数据和流通受限股票流动性折扣数据。 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据法律法规、基金合同及基金的实际运作情况，本基金于本报告期内未进行利润分配。 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明本基金出现超过连续60个工作日（2023年4月11日-2024年6月28日）基金资产净值低于5000万元的情形，已向中国证监会报告并提出解决方案；未发生连续20个工作日基金份额持有人数量不满200人的情形。 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，本基金托管人在对九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金的托管过程中，严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金托管业务管理办法》等相关法律法规的规定和基金合同、托管协议的约定勤勉履行基金托管人职责，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期内，九泰基金管理有限公司在本基金各重要方面的运作符合基金合同、托管协议的约定，本基金托管人未发现本基金在投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支及利润分配等方面存在任何损害基金份额持有人利益的行为。 5.3托管人对本中期报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本基金托管人依法对九泰基金管理有限公司编制和披露的九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金2024年中期报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 §6半年度财务会计报告（未经审计） 6.1资产负债表 会计主体：九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金 报告截止日：2024年6月30日 单位：人民币元
6.2利润表 会计主体：九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金 本报告期：2024年1月1日至2024年6月30日 单位：人民币元
会计主体：九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金 本报告期：2024年1月1日至2024年6月30日 单位：人民币元
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署： 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4报表附注 6.4.1基金基本情况 九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)系经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2020]761号文准予募集注册并公开发行，由基金管理人九泰基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》及有关规定和《九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金基金合同》(以下简称“基金合同”)发起，于2020年9月14日起至2020年11月30日止向社会公开募集。本基金为契约型、定期开放式证券投资基金，息为人民币149,696.04元，以上实收基金(本息)合计为人民币204,321,869.29元，折合204,321,869.29份基金份额。上述募集资金已经北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并出具了编号为[2020]京会兴验字第69000019号验资报告。经向中国证监会备案后，基金合同于2020年12月3日生效。本基金的基金管理人和注册登记机构均为九泰基金管理有限公司，基金托管人为广发证券股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同及《九泰锐和18个月定期开放混合型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市交易的股票（包括主板、创业板、中小板股票及其他经中国证监会核准或注册发行的股票）、债券（包括国债、央行票据、金融债、地方政府债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、企业债、公司债、次级债、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券及其他中国证监会允许投资的债券）、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、资产支持证券、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。本基金投资的信用债主体信用评级不低于AA（含AA）。本基金业绩比较基准为：中证500指数收益率×70%+中国债券总指数收益率×30%。 6.4.2会计报表的编制基础 本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会计准则、应用指南、解释以及《资产管理产品相关会计处理规定》和其他相关规定(统称“企业会计准则”)、中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制，同时在具体会计核算和信息披露方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。 根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的相关规定，开放式基金在基金合同生效后，连续60个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金资产净值低于5,000万元情形的，基金管理人应当向中国证监会报告并提出解决方案。本基金出现超过连续60个工作日(2023年4月11日-2024年6月30日)基金资产净值低于5,000万元的情形，本基金的基金管理人已向监管机构报告并提出解决方案，并未计划与其他基金合并或者终止基金合同等，故本财务报表以持续经营为编制基础。 6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金2024年6月30日的财务状况以及2024年1月1日至2024年6月30日止期间的经营成果和基金净值变动情况。 6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告所采用的会计政策、会计估计相一致。 6.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 本基金本报告期内无需要说明的重大会计差错更正。 6.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、2008年9月18日《上海、深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财政部、税务总局、证监会公告2019年第78号《关于继续实施全国中小企业股份转让系统挂牌公司股息红利差别化个人所得税政策的公告》、财税[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进项税额抵扣等增值税政策的通知》、财税[2023]39号《关于减半征收证券交易印花税的公告》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)证券投资基金(封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金)管理人运用基金买卖股票、债券免征增值税；2018年1月1日起，公开募集证券投资基金运营过程中发生的资管产品运营业务，以基金管理人为增值税纳税人，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税。 (2)对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不缴纳企业所得税。 (3)对基金取得的股票股息、红利收入，由上市公司代扣代缴个人所得税；从公开发行和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在1个月以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。上述所得统一适用20%的税率计征个人所得税。 (4)对于基金从事A股买卖，出让方按0.10%的税率缴纳证券(股票)交易印花税，受让方不再缴纳印花税；自2023年8月28日起，出让方减按0.05%的税率缴纳证券(股票)交易印花税。 用比例计算缴纳。 6.4.7重要财务报表项目的说明 6.4.7.1货币资金 单位：人民币元
6.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。（未完）  |