拉普拉斯(688726):拉普拉斯首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书
原标题:拉普拉斯:拉普拉斯首次公开发行股票并在科创板上市招股意向书
致投资者的声明 一、本公司上市的目的 光伏产业是中国具有明显比较优势的“长板”产业，有效支持全球绿色低碳转型。中国光伏产业在产业链各个环节均处于世界领先地位，是中国达成“双碳”目标的可靠支撑，也为世界各国共同应对气候变化挑战、改善全人类的总体福祉作出积极贡献。受益于世界积极应对全球气候问题和广泛使用清洁能源的共识及光伏产业降本增效取得的显著成果，中国光伏产业呈现稳步、快速发展的趋势，并创造了巨大的市场价值和经济效益，是中国战略新兴产业之一。公司为新型高效光伏电池片提供核心工艺设备，用于生产光电转换效率更高的光伏电池片，有效推动了 TOPCon、XBC等新型高效光伏电池技术规模化产业应用的进程，带动了新技术规模化商业应用和推进了光伏产业的降本增效，提升了中国光伏产业的综合竞争能力。此外，基于长期的技术积累及对客户和市场需求的积极响应，公司在半导体分立器件领域中的第三代半导体碳化硅设备方面也不断聚焦和突破，助力半导体产业的发展。 在发展过程中，公司明确了中长期的战略发展目标，以“推动新能源技术创新，造福人类”为使命，致力于技术创新，突破行业发展瓶颈，让先进科技服务于新能源发展，持续推动光伏产业降本增效，为人类提供更加高效、绿色、经济的能源，造福人类；公司以“成为全球高端光伏装备和解决方案的引领者”为愿景，提升创新能力并培育创造能力，为持续助力光伏产业发展而努力。 随着经营规模的不断发展壮大，公司在治理结构、人才、品牌知名度、国际竞争力、资金等诸多方面有着更高的要求。为了实现上述中长期发展目标及满足发展壮大的更高要求，公司需要更加广阔的发展平台。因此，本次发行上市是实现公司战略发展目标的关键步骤，具体如下： （1）有利于优化公司治理结构：在本次发行上市的准备过程及后续上市后，公司已建立、健全并将不断完善现代企业制度和公司治理结构，可以有效提升公司的规范运作能力和经营能力，夯实发展基础； （2）有利于吸引和激励人才：公司上市可以为员工带来更为广阔的发展平台，同时有助于实施更完善的激励机制，有利于不断吸引、激励和留住人才； （3）有利于增强品牌信誉度和市场影响力：上市公司需严格遵守信息披露和公司治理规则的要求，有助于树立正面形象，增强信任感，并提升公司在行业内的知名度和影响力，建立与客户、供应商及合作伙伴的长期稳定关系； （4）有利于提升国际竞争力：A股资本市场是国际资本市场的重要组成部分，通过在 A股上市，一方面，有助于公司建立国际视野，增强国际化拓展能力，另一方面，也可以增进国际市场对公司的了解，增强公司在全球范围内竞争能力； （5）有利于增强资本实力：本次发行上市募集所得资金用于扩大产品生产能力、支持研发活动及提升营运能力，不仅可以有效提升公司的竞争能力，还可以显著降低公司的资产负债率，为公司的长期健康可持续发展打下坚实基础； （6）有利于促进创新和研发：公司上市带来的资金和品牌效应，为公司的研发和创新活动提供人才、资金支持，推动公司技术进步和产品升级。 综上，公司本次发行上市是公司实现战略发展目标的重要举措，可在上述多个维度给公司的长远发展带来支持，以提升公司的长期竞争力和竞争优势，并最终转化为经营和盈利能力的提升，为产业发展、投资者带来更多的价值和回报。 二、本公司现代企业制度的建立健全情况 公司在发展过程中需要兼顾多方面的诉求，包括内外部监督、公司治理、股东权益保护等，建立和健全现代企业制度可以促进公司的严格经营运作，有效提升治理水平，维护股东合法权益，并支撑公司健康、可持续发展。公司已建立了以法人治理结构为核心的现代企业制度，并通过不断改进与完善，形成了较为规范、标准和健全的公司治理体系。 2022年 11月，拉普拉斯有限整体改制变更为股份有限公司，自股份公司设立以来，公司已逐步建立健全股东大会、董事会、监事会以及独立董事、董事会秘书及专门委员会制度，已根据有关法律、法规及《公司章程》制定了《股东大会议事规则》《董事会议事规则》《监事会议事规则》《独立董事工作制度》《关联交易决策制度》《对外投资管理制度》《对外担保管理制度》《总经理工作细则》《董事会秘书工作细则》等制度。 股份公司设立以来，公司股东大会、董事会、监事会及相关职能部门按照有关法律法规和公司内部制度规范运行，形成了职责明确、相互制衡、规范有效的公司治理机制，公司治理情况良好。 未来，公司将结合内外部环境变化情况、公司的经营发展阶段以及投资者保护等因素，持续健全和完善现代企业制度以及公司治理结构，确保相关制度和结构能够持续有效的满足公司发展的需要。 三、本公司本次融资的必要性及募集资金使用规划 报告期内，随着新型高效光伏电池片产业化进程推进，公司生产经营规模呈快速增长趋势。然而，随着产业化进程加深以及公司业务规模不断扩大，公司生产和研发场地不足以及流动资金的问题日益凸显，这将对生产规模扩大、生产效率提升以及吸引人才造成限制，不利于公司的长期发展以及增强抵抗风险的能力。 通过本次发行募集资金，可以对公司的生产能力、研发能力、营运能力的提升形成有效的支撑，并最终转化为经营和盈利能力的提升，从而为投资者带来更多的价值和回报。综上，公司本次融资具有必要性。 以公司主营业务为基础，本次募集资金主要用于支持研发生产基地项目建设及补充公司发展过程中所需要的流动资金，具体如下： 单位：万元
项目的实施有利于公司进一步推动核心工艺设备发展以及主营业务稳健增长。 本次公司公开发行新股募集资金到位前，根据项目进度情况，公司可以自筹资金进行先期投入，待本次发行募集资金到位后再以募集资金置换先期投入的自筹资金。 四、本公司持续经营能力及未来发展规划 （一）持续经营能力 凭借长期以来的聚焦和深耕，公司在高效光伏电池片设备领域形成了领先的竞争优势，并与行业内下游多个主流电池片设备厂商形成良好的合作关系，已进入众多光伏行业内领先企业供应链，形成了规模化的交付和营收。同时，公司顺应国内以第三代半导体为代表的半导体分立器件发展浪潮，研制开发出可应用于相应领域的氧化、退火、镀膜等设备，目前已经完成对下游知名客户的规模化导入。此外，公司在销售设备的基础上，会根据客户的需求为自身销售的设备适配相应零部件产品及提供改造服务，该等业务是公司设备业务对客户需求的延伸，随着公司设备业务销售规模的扩大而显著增长。 报告期内，公司营业收入分别为 10,358.14万元、126,585.03万元、296,616.03万元和 254,115.13万元，呈快速增长趋势，体现了公司产品在新型高效光伏电池片产业规模化应用背景下的竞争能力；截至 2024年 6月末，发行人在手订单的销售价值为 112.96亿元，公司业务储备良好。 整体而言，公司在光伏电池片设备产品领域长期耕耘，具备良好的技术和产业化落地优势，随着高效光伏电池片技术的规模化应用推进，公司面临良好的产业机会，具有显著的成长空间；在第三代半导体产业大发展的背景下，凭借深厚的技术积累和先发的客户导入优势，公司半导体分立器件设备亦面临良好的市场需求增加机会；公司有效拓展设备产品所需的核心配套零部件以及改造服务等延伸业务，丰富了公司的服务内容和业务类型。公司储备了优质的客户，且未来业务发展战略清晰，同时能够积极应对和防范各种风险因素，具有较强的市场竞争力和良好的持续经营能力。 （二）未来发展规划 公司以“推动新能源技术创新，造福人类”为使命，致力于技术创新，突破行业发展瓶颈，让先进科技服务于新能源发展，持续推动光伏产业降本增效，为人类提供更加高效、绿色、经济的能源，造福人类。 我国光伏产业发展过程中，光伏电池片设备经历了进口依赖到国产替代的转变，并在最新一轮光伏电池技术变革过程中实现了突破，助力下游光伏电池片厂商在全球范围内率先实现了 TOPCon、HPBC、ABC等新型高效光伏电池片的大规模量产。公司自成立之初就致力于深入研究底层技术，解决行业发展痛点，持续聚焦高效光伏电池片高性能热制程和镀膜等关键核心工艺设备。公司以“成为全球高端光伏装备和解决方案的引领者”为愿景，提升创新能力并培育创造能力，为持续助力光伏产业发展而努力。 未来，公司将持续聚焦主营业务，结合自身技术积累、资源、能力以及市场需求，制定切实可行的发展战略，并根据内部环境，持续完善和适时调整。 公司将继续拓深、拓宽底层技术，丰富技术储备，加强“热”“电”“气”等相关的底层技术以外，探索和拓展“光”相关的底层技术，深入研究关键材料、核心零部件，持续完善现有技术和产品，为下游客户提供更具性价比的核心工艺解决方案；公司将凭借自身的技术积累，积极布局 HJT、钙钛矿以及叠层应用做出贡献。公司将继续提升半导体分立器件设备领域的竞争力，持续完善 现有产品、丰富产品种类，加深与现有客户的合作并持续拓展优质客户。 公司将持续加强人才队伍建设，完善考核和激励机制，提升组织能力；强化 管理体系，持续信息化建设，提升管理效率；加强制造、交付以及品质相关的体 系化建设，提升制造交付能力，保障产品品质；打造良好“产业生态”，与供应 商、客户以及高校等科研机构，形成相互促进，相互支持的良好产业生态，共同 推动产业发展，造福社会。 实际控制人、董事长： 林佳继 年 月 日 发行概况
致投资者的声明 ............................................................................................................ 1 一、本公司上市的目的 ......................................................................................... 1 二、本公司现代企业制度的建立健全情况 ......................................................... 3 三、本公司本次融资的必要性及募集资金使用规划 ......................................... 3 四、本公司持续经营能力及未来发展规划 ......................................................... 4 发行概况 ........................................................................................................................ 7 目 录............................................................................................................................. 8 第一节 释 义 ............................................................................................................ 13 第二节 概 览 ............................................................................................................ 19 一、重大事项提示 ............................................................................................... 19 二、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况、盈利预测信息 ....... 22 三、发行人及本次发行的中介机构基本情况 ................................................... 23 四、本次发行概况 ............................................................................................... 23 五、发行人的主营业务经营情况 ....................................................................... 25 六、发行人符合科创板定位的说明 ................................................................... 32 七、发行人报告期主要财务数据及财务指标 ................................................... 33 八、发行人选择的具体上市标准 ....................................................................... 34 九、发行人公司治理特殊安排等重要事项 ....................................................... 35 十、募集资金运用与未来发展规划 ................................................................... 35 十一、其他对发行人有重大影响的事项 ........................................................... 36 第三节 风险因素 ........................................................................................................ 37 一、与发行人相关的风险 ................................................................................... 37 二、与行业相关的风险 ....................................................................................... 45 三、其他风险 ....................................................................................................... 45 第四节 发行人基本情况 ............................................................................................ 46 一、发行人基本情况 ........................................................................................... 46 二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况 ............................... 46 三、发行人成立以来重要事件 ........................................................................... 66 四、发行人在其他证券市场上市、挂牌情况 ................................................... 67 五、发行人的股权结构 ....................................................................................... 67 六、发行人控股及参股公司情况 ....................................................................... 69 七、持有发行人 5%以上股份或表决权的主要股东及实际控制人情况 ........ 71 八、特别表决权股份或类似安排的情况 ........................................................... 97 九、协议控制架构的情况 ................................................................................... 97 十、实际控制人报告期内重大违法行为 ........................................................... 98 十一、发行人股本情况 ....................................................................................... 98 十二、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的简要情况 ................. 138 十三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的兼职情况 ................. 143 十四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员之间存在的亲属关系 . 145 十五、最近三年是否涉及行政处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案调查情况 ............................. 145 十六、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签署的重大协议及履行情况 ......................................................................................................... 145 十七、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员及其近亲属直接或间接持有发行人股份的情况 ......................................................................................... 145 十八、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近两年变动情况 ..... 147 十九、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员对外投资情况 ............. 149 二十、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况 ..................... 150 二十一、已经制定或实施的股权激励及相关安排 ......................................... 151 二十二、发行人员工情况 ................................................................................. 153 第五节 业务与技术 .................................................................................................. 157 一、发行人主营业务、主要产品的情况 ......................................................... 157 二、发行人所处行业的基本情况和竞争状况 ................................................. 173 三、发行人销售情况和主要客户 ..................................................................... 213 四、发行人采购情况和主要供应商 ................................................................. 231 五、发行人的主要固定资产和无形资产 ......................................................... 234 六、发行人的核心技术及研发情况 ................................................................. 240 七、发行人环境保护和安全生产情况 ............................................................. 252 八、发行人境外经营及境外资产情况 ............................................................. 254 第六节 财务会计信息与管理层分析 ...................................................................... 255 一、财务报表 ..................................................................................................... 255 二、审计意见和关键审计事项 ......................................................................... 259 三、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况 ................................. 262 四、主要会计政策和会计估计 ......................................................................... 263 五、主要税收政策、缴纳的主要税种及其法定税率 ..................................... 280 六、分部信息 ..................................................................................................... 283 七、非经常性损益情况 ..................................................................................... 283 八、主要财务指标 ............................................................................................. 284 九、影响经营业绩的重要因素 ......................................................................... 286 十、经营成果分析 ............................................................................................. 289 十一、资产质量分析 ......................................................................................... 323 十二、偿债能力、流动性与持续经营能力分析 ............................................. 342 十三、报告期的重大资本性支出与资产业务重组 ......................................... 359 十四、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项 ............................. 359 十五、审计截止日后主要财务信息和经营状况 ............................................. 360 第七节 募集资金运用与未来发展规划 .................................................................. 361 一、募集资金运用基本情况 ............................................................................. 361 二、未来发展与战略规划 ................................................................................. 365 第八节 公司治理与独立性 ...................................................................................... 369 一、报告期内发行人公司治理存在的缺陷及改进情况 ................................. 369 二、发行人内部控制情况 ................................................................................. 369 三、发行人报告期内违法违规、处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施等情况 ......................................................................................................... 370 四、发行人报告期内资金占用和对外担保情况 ............................................. 371 五、发行人独立运营情况 ................................................................................. 371 六、同业竞争 ..................................................................................................... 375 七、关联方及关联交易 ..................................................................................... 376 八、关于防范利益冲突或不正当的业务竞争的承诺 ..................................... 401 第九节 投资者保护 .................................................................................................. 403 一、本次发行前滚存利润的分配安排及决策程序 ......................................... 403 二、发行人的股利分配政策 ............................................................................. 403 三、特别表决权股份、协议控制架构、尚未盈利或累计未弥补亏损情况 . 410 第十节 其他重要事项 .............................................................................................. 411 一、重要合同 ..................................................................................................... 411 二、对外担保情况 ............................................................................................. 423 三、对发行人可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项 ..................................... 423 四、控股股东、实际控制人、控股子公司，董事、监事、高级管理人员和核心技术人员的重大刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项 ..................................... 425 五、董事、监事、高级管理人员和核心技术人员最近三年的合法合规情况425 六、控股股东、实际控制人报告期内合法合规情况 ..................................... 425 第十一节 声明 .......................................................................................................... 426 一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明 ..................................... 426 二、发行人实际控制人声明 ............................................................................. 427 三、保荐人（主承销商）声明 ......................................................................... 428 四、发行人律师声明 ......................................................................................... 430 五、会计师事务所声明 ..................................................................................... 431 六、资产评估机构声明 ..................................................................................... 432 七、验资机构声明 ............................................................................................. 433 第十二节 附件 .......................................................................................................... 434 一、备查文件 ..................................................................................................... 434 二、落实投资者关系管理相关规定的安排、股利分配决策程序、股东投票机制建立情况 ......................................................................................................... 435 三、与投资者保护相关的承诺 ......................................................................... 438 四、发行人及其他责任主体作出的与发行人本次发行上市相关的其他承诺事项 ......................................................................................................................... 464 五、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况说明 ..................................................................................................... 467 六、审计委员会及其他专门委员会的设置情况说明 ..................................... 468 七、募集资金具体运用情况 ............................................................................. 470 八、子公司、参股公司简要情况 ..................................................................... 475 九、发行人及其子公司的专利、商标、著作权情况 ..................................... 481 第一节 释 义 在本招股意向书中，除非文中另有所指，下列词语或简称具有如下特定含义：
1、本招股意向书部分表格中单项数据加总数与表格合计数可能存在微小差异，均因计算过程中的四舍五入所形成。 2、本招股意向书中涉及的我国、我国经济以及行业的事实、预测和统计，包括本公司的市场份额等信息，来源于一般认为可靠的各种公开信息渠道。本公司从上述来源转载或摘录信息时，已保持了合理的谨慎，但是由于编制方法可能存在潜在偏差，或市场管理存在差异，或基于其它原因，此等信息可能与国内或国外所编制的其他资料不一致。 3、本招股意向书引用的第三方数据或结论，均已注明资料来源，确保权威客观、独立并符合时效性要求。所引用的第三方数据并非专门为本次发行准备发行人并未为此支付费用或提供帮助。 第二节 概 览 本概览仅对招股意向书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅 读招股意向书全文。一、重大事项提示 （一）业绩下滑情形相关承诺 本公司提示投资者认真阅读实际控制人及其一致行动人作出的业绩下滑而延长股份锁定期的相关承诺，具体承诺事项参见本招股意向书之“第十二节 附件”之“三、与投资者保护相关的承诺”之“（一）本次发行前股东所持股份的限售安排、自愿锁定股份、延长锁定期限以及股东持股及减持意向等承诺”之“15、发行人实际控制人林佳继及其控制的安是新能源、共济合伙、自强合伙、傅立叶合伙、笛卡尔合伙、普朗克合伙、普朗克六号自愿延长锁定期限承诺”。 （二）上市后分红政策 本公司提示投资者认真阅读本公司发行上市后的利润分配政策、现金分红的最低比例、上市后三年内利润分配计划和长期回报规划，详细参阅招股意向书之“第九节 投资者保护”之“二、发行人的股利分配政策”。 （三）重大风险提示 本公司提醒投资者认真阅读本招股意向书“第三节 风险因素”章节，并特别注意下列事项： 1、客户集中度较高及单一客户收入占比超过 50%的风险 报告期内，公司前五大客户主营业务收入合计占比分别为 99.99%、98.67%、93.24%及 84.02%，主要客户集中度相对较高；其中对晶科能源的收入占比分别为 54.21%、48.55%、28.01%及 24.85%，2021年晶科能源收入占比超过 50%。 客户集中度较高及单一客户收入占比超过 50%可能会导致公司在商业谈判中处于弱势地位，同时，客户的自身经营状况变化也可能对公司产生较大影响。 若公司后续无法持续拓展新增客户或部分主要客户经营情况不利，或部分客户因技术路线等因素减少对公司产品的采购，将对公司未来经营业绩产生不利影响。 2、公司经营业绩高速增长不可持续风险 降本增效是推动光伏产业不断发展的内在牵引力，发展更高转换效率的光伏电池片技术是推动降本增效的关键举措之一。当前，光伏行业存在一定结构性过剩风险，先进产能和落后产能存在结构上的不平衡，其中，转换效率更高的新型高效光伏电池片市场需求良好，下游厂商正持续增加产能建设；而落后产能因转换效率瓶颈，市场份额则会持续下降，因此光伏产业正处于先进产能对落后产能逐步替代的过程中。公司聚焦新型高效光伏电池片核心工艺设备，经营表现与新型高效光伏电池片产业发展趋势和发展阶段密切相关，报告期内，公司光伏电池片设备收入分别为 9,095.43万元、121,699.32万元、266,918.62万元及 243,697.81万元，对应的技术路线包括 TOPCon、XBC（包括 ABC、HPBC等）及 PERC，其中 TOPCon、XBC累计占比分别为 71.35%、85.80%、98.76%及 99.35%；随着新型高效光伏电池片产业化规模扩大，公司将持续受益。 2021年以来，随着设备、工艺、材料等要素的逐步成熟，以 TOPCon、XBC为代表的新型高效光伏电池片技术发展加速。2021年下半年，TOPCon新建产能大幅增加；2022年开始，下游新建量产产线以 TOPCon、XBC为主，且新型高效光伏电池片开始规模化量产落地，新型高效光伏电池片出货占比显著提升。报告期内，受益于新型高效光伏电池片产业化进展，公司经营规模和盈利水平均呈现出快速增长的趋势，公司营业收入分别为 10,358.14万元、126,585.03万元、296,616.03万元及 254,115.13万元，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为-6,550.86万元、10,799.69万元、35,862.01万元及 31,732.40万元。 报告期内，公司经营规模已发展至一定体量，收入和盈利基数水平显著提升。 公司经营业绩会受到光伏新技术的发展阶段及演进程度、市场竞争情况、下游客户的投资意愿等多方面因素的影响。未来，若新型高效光伏电池片发展演进到成熟阶段，而其他新技术尚未规模化开展，导致下游投资活动下降，或行业竞争加剧，下游客户面临经营压力，投资意愿下降，均会对公司经营产生不利影响，公司会面临经营业绩高速增长不可持续风险。 3、新技术开发和迭代风险 光伏电池片技术的迭代与光伏设备的技术演进以及应用相互推动和成就，共同推动光伏电池片生产的降本增效。随着新技术的演进程度不断加深，设备厂商需要配合光伏下游进行持续的研发、验证和优化，不断对解决方案进行迭代，或开发新的设备以满足新的工艺技术要求。 截至本招股意向书签署日，公司为下游客户提供的核心工艺设备主要覆盖了TOPCon、ABC、HPBC等新型高效光伏电池片技术路线。报告期内，公司光伏电池片设备收入分别为 9,095.43万元、121,699.32万元、266,918.62万元及243,697.81万元，对应的技术路线包括 TOPCon、XBC（包括 ABC、HPBC等）及 PERC，其中 TOPCon和 XBC累计占比分别为 71.35%、85.80%、98.76%及99.35%。截至 2024年 6月末，公司在手订单销售价值为 112.96亿元，其中光伏电池片设备中 TOPCon、XBC的占比约 99%。光伏行业整体技术迭代较快，未来光伏可能面临技术迭代进一步加快、多种技术路线同时分散开展的可能性，这对设备厂商在技术发展方向的把握以及技术、产品的储备方面提出了更高的要求。 未来，如果公司不能准确判断光伏电池片行业的发展趋势（如 N型电池其他技术路线、钙钛矿、叠层电池等），无法理解和满足客户差异化的技术需求，新产品的开发应用在前瞻性、及时性等方面与行业的发展方向和客户的具体需求无法有效匹配，可能会导致公司技术、产品竞争力下降，进而对公司的经营业绩产生不利影响。 4、发出商品无法及时验收导致余额较高的风险 报告期内，随着新型高效光伏电池片技术的逐步产业化应用，公司订单和交付均显著增加。报告期各期末，公司发出商品账面余额分别为 25,208.84万元、165,349.10万元、545,043.20万元及 514,060.52万元，呈现快速增长的趋势；截至 2024年 6月末，公司发出商品销售价值为 81.66亿元，销售价值较高。 公司设备交付至下游客户处后，需经过安装调试并完成验收后确认收入，因此公司发出商品转化为收入时间与下游厂商的验收节奏密切相关。未来，如果行业竞争加剧导致下游客户经营压力变大，或下游客户产线因技术工艺等原因导致进展缓慢，均会影响公司设备验收进度，公司会面临发出商品无法及时转化为收入、发出商品余额过高，从而导致占用较多经营资金并影响公司正常经营的风险。 5、半导体分立器件设备业务处于起步阶段、规模较小的风险 凭借技术积累和市场客户需求，公司逐步进入半导体分立器件设备领域，为此组建了专业研发团队投入资源，开发出氧化、退火、镀膜和钎焊炉设备等一系列半导体分立器件设备新产品，公司半导体分立器件设备目前正处于客户导入和验证阶段，报告期内的收入为 0万元、564.60万元、1,714.40万元及 2,124.00万元，半导体分立器件设备业务处于起步阶段、规模较小，尚未形成持续性、稳定性和规模化的销售收入。未来，如果公司半导体分立器件设备不能有效适应客户的需求或者公司设备工艺相对竞争对手无法形成有效的竞争能力或者公司市场开发不及预期，将对公司经营情况产生不利影响。 二、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况、盈利预测 信息 （一）财务报告审计截止日后主要经营状况 财务报告审计截止日至本招股意向书签署日，公司总体经营情况良好，经营模式未发生重大变化；公司与主要客户、供应商合作情况良好，未出现重大不利变化；董事、高级管理人员与核心技术人员未发生变化；公司所处行业及市场发展情况较好，未出现重大不利变化；在研产品的研发工作有序进行，未发生其他可能影响投资者判断的重大事项。 （二）2024年 1-9月业绩预计情况 公司 2024年 1-9月业绩预计情况如下： 单位：万元
2024年，新型高效光伏电池片产业化程度进一步加深，受益于产业发展以及公司产品良好的竞争能力，公司设备获得持续规模化验收。公司预计 2024年1-9月营业收入为360,000.00万元至439,000.00万元，较2023年同期增长147.41%至 201.70%；预计扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润为 44,000.00万元至 53,000.00万元，较 2023年同期增长 285.20%至 363.99%。 前述 2024年 1-9月财务数据为公司初步预计的结果，未经申报会计师审计或审阅，不构成盈利预测或业绩承诺。 三、发行人及本次发行的中介机构基本情况
（一）本次发行的基本情况
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