[年报]建元信托(600816):2024年年度报告
原标题:建元信托:2024年年度报告 建元信托股份有限公司 2024年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人秦怿、主管会计工作负责人丛树峰及会计机构负责人（会计主管人员）陈兵声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计确认，公司合并及母公司期末可供分配利润均为负，不满足《公司章程》第一百六十三条规定的现金分红条件。鉴于上述情况，2024年度利润分配预案为：不派发现金红利、不送红股、不以资本公积金转增股本。 上述事项尚需提交公司2024年年度股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的信用风险、市场风险、操作风险、合规风险、声誉风险、战略风险、流动性风险等，敬请查阅“第三节 管理层讨论与分析-六、公司关于公司未来发展的讨论与分析-（四）可能面对的风险”相关内容。 十一、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标................................................................................................. 4 第三节 管理层讨论与分析........................................................................................................... 10 第四节 公司治理 .......................................................................................................................... 25 第五节 环境与社会责任............................................................................................................... 41 第六节 重要事项 .......................................................................................................................... 43 第七节 股份变动及股东情况....................................................................................................... 57 第八节 优先股相关情况............................................................................................................... 63 第九节 债券相关情况................................................................................................................... 64 第十节 财务报告 .......................................................................................................................... 64
第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息
二、 联系人和联系方式
三、 基本情况简介
四、 信息披露及备置地点
五、 公司股票简况
六、 其他相关资料
七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币
(二) 主要财务指标
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 □适用 √不适用 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2024年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币
季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。 □适用 √不适用 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元币种：人民币
十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 在国家大力推动金融行业高质量发展、持续深化金融供给侧结构性改革的宏观背景下，信托行业作为国家金融体系的关键一环，肩负着优化资源配置、服务实体经济的重要使命。 2024年，对于建元而言，是完成股权重组，以全新面貌扬帆起航、昂扬奋进的首个完整年度。 回首过去一年，在有关部门的关心指导下，在股东方及社会各界的鼎力支持下，在董事会、监事会的正确引领下，公司秉持业务发展与风险化解齐头并进的理念，紧跟国家及监管政策导向，积极践行回归信托本源要求。全体干部员工不懈努力，在复杂多变的市场环境中，精准把握机遇，有力有序推进各方面工作，着力打造公司核心竞争力，稳筑公司长远发展根基。当下，信托行业正朝着更加规范、健康、可持续的方向发展，公司也将继续在行业中勇立潮头，为推动经济社会发展贡献力量。 （一）经营业绩稳中求进，势头强劲 2024年，公司审慎研判市场环境，深入领会国家及监管部门各类政策要求，主动挖掘市场机遇，持续优化升级资产结构，加大对新兴业务领域投入，积极布局优质资产，不断丰富投资类别与策略，经营质效显著提升。 公司全年实现营业总收入3.10亿元，虽受行业整体下行趋势影响，同比略有下降，但利润端展现出较强韧性，实现归母净利润0.53亿元，同比增长25%；截至2024年末，公司归母净资产137亿元，同比增长近5%，规模稳步扩张，质量与价值不断提升；公司管理的信托资产规模于2024年末达到2,532亿元，较年初增长78%，发展势头强劲。 （二）信托业务深化转型，升级服务 2024年，公司紧密围绕三至五年战略规划，充分发挥自身资源及团队优势，精准发力重点业务，积极探索信托新模式。全年新增信托项目88个，对应新增信托规模1,215亿元，同比增长超1200%，彰显强劲发展潜力。 在资产服务信托领域，公司以服务实体经济为宗旨，落地风险处置、担保品、应收款、绿色服务信托等特色化业务。积极参与Reits项目，加速企业资金周转，为实体经济输血赋能；秉持开放合作理念，与多家实力雄厚的金融机构达成准入并落地合作，实现优势互补、协同发展。在资产管理信托领域，公司响应信托业转型号召，大力拓展标品业务，完善现金管理、固定收益、权益TOF、QDII等多元产品线；成功设立首单家庭信托，并探索家族、保险金信托等创新模式，为财富管理注入新活力。在公益慈善信托领域，公司积极履行社会责任，2024年新增慈善信托项目覆盖教育扶贫、医疗救助、环境保护等领域，以实际行动回馈社会。 （三）固有业务多元投资，稳健开展 2024年，金融形势复杂多变，利率波动频繁，权益市场起伏动荡。公司固有业务结合深度市场研判，采用审慎稳健的资产配置策略，以中低风险资产投资为主，积累一定收益成果后，基于对市场发展趋势的敏锐洞察，在严控风险的前提下，逐步拓宽资产配置范围，适度引入高股息、低波动的优质权益资产，有效应对市场变化，捕捉投资机会，实现资产稳健增长与收益提升。 年内，固有业务还积极拓展投资领域，目光投向二级债基、可转债基金、量化中性策略权益产品、公募Reits等优质资产，探索ABS、权益多头等投资方向，不断提升投研能力，丰富投资渠道与策略，构建更加多元、科学的资产配置体系。 （四）风险管理严筛精控，完善体系 2024年，为全方位强化合规管理效能，切实构建“强内控、防风险、促合规”的全面内部控制体系，夯实制度根基，公司启动了制度梳理优化工程，严格对标最新法律法规以及监管要求，结合自身业务发展与内控管理的实际需求，查漏补缺、破旧立新，构建更加科学高效且富有前瞻性的制度体系，并持续优化迭代。 全年公司制订及修订各类业务与管理制度合计80余份，全力推动制度建设工作向常态化、长效化的方向稳健迈进，切实将制度优势精准转化为推动公司发展的强大效能，促进公司管理水平向精细化、科学化的更高层次迈进。同时，公司狠抓制度宣贯与执行，充分发挥制度体系有效性。 通过组织多样培训、搭建沟通平台，确保全体干部员工吃透制度并严格遵守，提升公司治理效能，为稳健发展筑牢根基。 （五）品牌建设持续深耕，多获殊荣 2024年，在品牌建设的道路上，公司步履坚定、持续深耕，通过不断优化品牌战略、提升品牌内涵、强化品牌传播等系列举措，全方位提升品牌形象。公司积极维护媒体关系，创新传播内容、优化对外接触界面、拓展传播渠道；精心拍摄宣传片，制作详实专业的公司简介及产品手册，全方位展示公司形象与服务；与知名媒体携手，汇聚行业众多精英、专家，成功举办一系列高规格金融论坛等活动，彰显专业实力。 这一年，公司载誉而归，荣获上海市杨浦区人民政府颁发的“2024年杨浦区百强企业”称号，上海联合产权交易所颁发的“2024年度产权交易创新奖”，在上海证券报、中国证券网主办的第十七届“上证·诚信托”奖评选活动中荣获“诚信托——成长优势奖”，在东方财富主办的中国资产管理论坛上荣获“2024年度信托投资团队风云奖”和“2024年度品牌价值信托公司奖”，品牌影响力大幅提升。 （六）数据治理驱动转型，赋能业务 2024年，公司积极推进数字化转型，重塑数字化基建体系，开展数据治理，完善业务系统，为业务规模化发展提供有力支撑，稳步落实数字化战略。 在数字基建方面，延续上年度技术架构升级成果，推进技术创新，保障系统稳定运行；重视信息安全，加大演练与培训投入，强化数据安全管理，筑牢安全防线。 在业务系统建设方面，紧跟信托业发展趋势，新建家庭服务信托、风险处置服务信托等新业务系统，持续建设标品投资、交易运营、风险控制系统；持续优化对客APP系统，提升用户体验与效率。 在数据治理与利用方面，全面梳理数据资产与赋能潜力，规划三年数据治理目标；深挖内部数据价值，助力业务优化创新；参与行业数据资产信托课题研究，构建高效数据赋能体系。 （七）组织团队架构优化，优选精育 2024年，为顺应市场变化、推动业务高质量规模化发展，公司以业务需求为导向优化组织架构。重新梳理界定部门职能，畅通内部沟通渠道，强化协同配合与决策执行，显著提升整体运营效率。 人才团队建设方面，公司紧密围绕战略规划与重点业务，年内引进50余名优秀人才，聚焦标品、风险处置、绿色金融等关键业务领域，进一步扩大公司市场竞争优势；补充中后台核心职能岗位，保障前台业务合规高效开展。为提升团队综合能力，稳定人才队伍，公司建立长效培养机制，全年组织培训130余场，创新形式、拓展内容，搭建学习型组织，夯实人力基础，助力公司长远发展。 二、报告期内公司所处行业情况 2024年是“三分类新规”正式发布实施后，信托行业完整展业的第一年，也是信托公司历经“新分类格局”、“新监管体制”、“新评级标准”、“新盈利模式”和“新市场环境”等行业变革，逐步调整定位走出阵痛，由转型探索期走向转型发展期的关键之年。各家信托公司继续深入挖掘自身资源禀赋，回归信托本源，聚焦做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大文章，加快推动服务生态创新，不断提升服务意识和专业服务能力，尽快实现盈利模式转变，打造新的盈利支撑体系。 从信托行业整体发展情况看，信托业整体资产规模稳步增长，结构持续优化，回归本源之路越走越稳。 根据中国信托业协会最新披露的数据，截至2024年上半年，信托资产规模余额达到27万亿元，较2023年四季度末增加3.08万亿元，较上年同期增加5.32万亿元，同比增速为24.52%，实现了自2022年二季度以来，信托资产规模连续9个季度的正增长。 从信托业务种类看，资产服务信托已进入爆发式发展、全面布局的新阶段。根据中国信托登记有限责任公司数据，截至2024年三季度末，全年累计新设立资产服务信托业务38614笔，成立规模33142.59亿元，规模占比53.4%，全行业资产服务信托总量已超11万亿元，占比约40%，规模和增速均超过资产管理信托。这都为信托行业的持续健康发展提供了坚实的政策支持与稳定保障，为信托公司在拓展业务边界、创新金融产品等方面营造了更为宽松且有序的政策环境。 从信托业务投向结构来看，资金运用方式结构调整明显，非标转标效果显著。根据中国信托业协会数据，截至2024年上半年，资金信托总规模达19.95万亿元，同比增长27.10%。其中，投向证券市场（含股票、基金、债券）的规模合计8.34万亿元，占比41.81%，同比上升64.89%，占比提升9%；投向金融机构规模2.96万亿元，占比14.83%，同比增长35%，占比提升1.19%；而投向传统工商企业、政信基础设施以及房地产领域的规模分别为3.87万亿元、1.63万亿元和0.92万亿元，在总规模中分别占比19.39%、8.19%和4.61%，占比较2023年同期分别下降4.99%、1.45%和2.07%。从信托资金运用方式上看，截至2024年二季度末，资金信托中，交易性金融资产投资规模达12.10万亿元，占比60.66%，同比增长34.68%；而传统信托贷款规模则仅为3.55万亿元，占比不足20%。 综上所述，当前在新的经济和监管环境下，信托公司虽然面临业务转型阵痛、收入利润水平持续下行等各种困难，但信托公司均在主动顺应监管净值化、标准化、本源回归的转型导向，通过聚焦信托主业，增加流动性和灵活性更高的金融资产投资，逐步摆脱传统非标债权业务依赖，积极向标品、服务、普惠等监管鼓励的业务转型。 三、报告期内公司从事的业务情况 （一）固有业务 固有业务指信托公司运用自有资本开展的业务，主要包括但不限于贷款、租赁、投资、同业存放等。2024年固有业务实现利息收入3,251.49万元，投资收益12,961.83万元。 （二）信托业务 信托业务是指公司以营业和收取报酬为目的，以受托人身份承诺信托和处理信托事务的经营行为。报告期内，公司与信托业务相关的收入体现在手续费及佣金收入中。截至2024年末，公司受托管理信托规模2,532.12亿元；本年度完成清算信托项目13个，清算信托规模37.51亿元；新增设立信托项目88个，对应新增信托规模1,214.64亿元。 四、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 （一）资本实力雄厚 公司注册资本98.44亿元，位于行业前列，资产规模和资本实力雄厚，有利于充分发挥上市公司金融牌照价值，提升资本运作空间。 （二）多元化产业背景的股东优势 公司为国有控股上市公司，上海砥安为公司控股股东，上海电气控股集团有限公司、上海国盛（集团）有限公司、上海机场（集团）有限公司、上海国际集团有限公司以及中国信托业保障基金有限责任公司为公司的直接或间接股东，多元化产业及国资背景股东为公司带来产业链金融、信银、信保等业务协同机遇。 （三）资本平台优势 公司为国内唯一在上海证券交易所上市的信托公司，具备独特的资本运作及资源整合优势。 公司业务范围广泛，可开展资金信托、动产信托、不动产信托、有价证券信托、其他财产或财产权信托，办理居间、咨询、资信调查等业务，以存放同业、拆放同业、贷款、租赁、投资方式运用固有财产，从事同业拆借等，并具有受托境外理财业务资格。 公司将立足国际金融中心，发挥好资本平台优势，以“打造高质量成长的、特色创新的综合金融服务商”为企业愿景，加速业务回归信托本源，服务实体经济发展，坚定不移走高质量发展之路，推进业务布局与国家政策、行业及监管趋势协同，引领业务经营与内部管理转型变革。 （四）人才队伍优势 公司坚持外引内育相结合的原则，通过市场化选聘、内部培养与选拔等方式，积极壮大干部职工队伍力量，厚培人才沃土，筑巢引凤，充实迭代各条线团队实力，吸引了一批具备丰富财经理论、管理及实践经验，熟悉和掌握国家有关政策、法律、法规的高级人才加入到公司，团队凝聚力和竞争力不断巩固提升，为公司未来转型发展筑牢组织人才基础。 五、报告期内主要经营情况 2024年度，公司实现营业总收入 31,033.37万元，归属于母公司所有者的净利润 5,316.31万元。截至2024年12月31日，公司总资产238.78亿元，归属于母公司所有者权益136.96亿元，每股净资产1.39元，资产负债率39.69%，公司实收股本为98.44亿元。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元币种：人民币
营业成本变动原因说明：主要系合并结构化主体当年产生的相关营业成本。 管理费用变动原因说明：主要系上年同期收回以前年度支付的诉讼费等，管理费用冲回。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上年同期公司非公开发行完成后，部分货币资金偿还负债及应付款项清理，导致上年同期经营性现金流量流出金额较大。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上年同期公司完成非公开发行，相关货币资金用于配置货币基金、债券基金等金融资产，对应投资活动产生的现金流量流出额较大。 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系上年同期完成非公开发行事项，收到募集资金款项。 营业总收入变动原因说明：主要系信托业务取得的本期手续费及佣金收入较上年同期减少。 营业总成本变动原因说明：主要系上年同期收回以前年度支付的诉讼费等，管理费用冲回。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用 √不适用 2、 收入和成本分析 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币
(1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况 单位：元币种：人民币
主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 无 (2). 产销量情况分析表 □适用 √不适用 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 □适用 √不适用 (4). 成本分析表 单位：元
成本分析其他情况说明 无 (5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化 □适用 √不适用 (6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 √不适用 (7). 主要销售客户及主要供应商情况 A.公司主要销售客户情况 □适用 √不适用 报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形 □适用 √不适用 B.公司主要供应商情况 □适用 √不适用 报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形 □适用 √不适用 其他说明： 无 3、 费用 √适用 □不适用 本年度费用主要系本期人工成本、差旅费及租赁费等。详见第十节、七（七十）管理费用。 4、 研发投入 (1).研发投入情况表 □适用 √不适用 (2).研发人员情况表 □适用 √不适用 (3).情况说明 □适用 √不适用 (4).研发人员构成发生重大变化的原因及对公司未来发展的影响 □适用 √不适用 5、 现金流 √适用 □不适用 （1）经营活动产生的现金流量净额为2.64亿元，比上年同期 -20.31亿元，增加22.95 亿元，主要系上年同期公司非公开发行完成后，部分货币资金偿还负债及应付款项清理，导致上年同期经营性现金流量流出金额较大。 （2）投资活动产生的现金流量净额为-39.86 亿元，比上年同期 -48.68亿元，减少现金流出8.82亿元，主要系上年同期公司完成非公开发行，相关货币资金用于配置货币基金、债券基金等金融资产，对应投资活动产生的现金流量流出额较大。 （3）筹资活动产生的现金流量净额为17.07亿元，比上年同期90.20亿元，减少73.13亿元，降幅81.07%，主要系上年同期完成非公开发行事项，收到募集资金款项。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1、 资产及负债状况 单位：元
无 2、 境外资产情况 □适用 √不适用 3、 截至报告期末主要资产受限情况 √适用 □不适用 详见“第十节 财务报告 七（三十四）所有权或使用权受限资产”。 4、 其他说明 □适用 √不适用 (四) 行业经营性信息分析 √适用 □不适用 参见本节“二、报告期内公司所处行业情况” (五) 投资状况分析 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 公司对外股权投资项目主要有营口银行股份有限公司、渤海人寿保险股份有限公司、中国信托登记有限责任公司，具体情况参见本节“（七）主要控股 参股公司分析”。 1、 重大的股权投资 □适用 √不适用 2、 重大的非股权投资 □适用 √不适用 3、 以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 单位：元币种：人民币
证券投资情况 □适用 √不适用 证券投资为公司日常经营业务范围，交易频繁、交易品种类别较多，公司证券投资的类别、公允价值变动、投资收益等具体情况可参见本报告第十节财 务报告之七“合并财务报表项目注释”之“七、（二）交易性金融资产”“七、（十六）债权投资”“七、（二十）其他权益工具投资”相关内容。 证券投资情况的说明 □适用 √不适用 私募基金投资情况 □适用 √不适用 私募基金投资为公司日常经营业务范围，交易频繁、交易品种类别较多，公司私募基金投资的类别、公允价值变动、投资收益等具体情况可参见本报告 第十节财务报告之七“合并财务报表项目注释”之“七、（二）交易性金融资产”相关内容。 衍生品投资情况 □适用 √不适用 4、 报告期内重大资产重组整合的具体进展情况 □适用 √不适用 (六) 重大资产和股权出售 √适用 □不适用 2021年7月23日，公司与中国银行上海分行签署了《中国银行股份有限公司上海市分行与安信信托股份有限公司之债务和解协议》（以下简称“《债务和解协议》”）。公司向中国银行上海分行转让持有的中信银行（国际）有限公司3.4%股权、公司持有的“华安资产—信盛1号专项资产管理计划”全部收益权（不含该部分收益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“国海成长一号定向资产管理计划”全部收益权（不含该部分收益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“国海成长二号定向资产管理计划”全部收益权（不含该部分收益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“中铁信托-传化股份2号单一资金信托”全部受益权（不含该部分受益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“华安资产-怀瑾抱钰2号专项资产管理计划”全部收益权的50%（不含该部分收益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“渤海信托·平安渤海7号集合资金信托计划”的全部受益权（不含该部分受益权于偿债确认日对应的底层现金资产）、公司持有的“渤海信托·海盈（三十六期）贷款指定用途单一资金信托”的全部受益权（不含该部分受益权于偿债确认日对应的底层现金资产）以及公司持有的湖南大宇新能源技术有限公司本金为4,000万元的质押贷款的债权及8亿元以偿还待和解债务（包括本金3,278,360,350.77元及所对应的利息、罚息、资金成本、其他费用等）。本次交易完成后，公司与中国银行上海分行之间的待和解债务将全部获得清偿。（未完）  |