[年报]东莞控股(000828):2024年年度报告

时间：2025年04月07日 21:25:23 中财网

原标题:东莞控股:2024年年度报告

东莞发展控股股份有限公司 2024年年度报告【2025年4月】
2024年年度报告
第一节重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

公司负责人王崇恩、主管会计工作负责人李雪军及会计机构负责人（会计主管人员）刘小霞声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。

公司已在本报告第三节“管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险及对策，敬请投资者关注相关内容。

公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以1,039,516,992为基数，向全体股东每10股派发现金红利3.25元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。

目 录
第一节重要提示、目录和释义......................................................................................................2
第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................6
第三节管理层讨论与分析.............................................................................................................10
第四节公司治理.............................................................................................................................27
第五节环境和社会责任.................................................................................................................27
第六节重要事项.............................................................................................................................40
第七节股份变动及股东情况.........................................................................................................47
第八节优先股相关情况.................................................................................................................52
第九节债券相关情况.....................................................................................................................53
.............................................................................................................................56
第十节财务报告
备查文件目录
（一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。

（二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。

（三）报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

释义

释义项	指	释义内容
（本）公司或东莞控股	指	东莞发展控股股份有限公司
莞深高速分公司	指	东莞发展控股股份有限公司莞深高速公路分公司，本公司的分公司。
东能公司	指	东莞市东能新能源有限公司，金信资本的控股子公司。
康亿创公司	指	东莞市康亿创新能源科技有限公司，金信资本协议控制的子公司。
融通租赁	指	广东融通融资租赁有限公司，本公司的全资子公司。
宏通保理	指	天津市宏通商业保理有限公司，本公司的控股子公司。
金信资本	指	广东金信资本投资有限公司，本公司的全资子公司。
照洲投资	指	东莞市照洲投资有限公司，本公司的子公司，其持有东莞市新照投资有限公司35%股 权。
新照公司	指	东莞市新照投资有限公司，照洲投资的参股公司，新照公司主要负责投资建设运营惠 常高速公路东莞段。
香港融通	指	融通投资有限公司（香港），金信资本的全资子公司。
一号线建设公司	指	东莞市轨道一号线建设发展有限公司，2024年2月出表。
虎门大桥公司	指	广东虎门大桥有限公司，本公司的参股公司。
东莞证券	指	东莞证券股份有限公司，本公司的参股公司。
东莞交投	指	东莞市交通投资集团有限公司，本公司的控股股东。
东莞市国资委	指	东莞市人民政府国有资产监督管理委员会
中国证监会	指	中国证券监督管理委员会
莞深高速公路	指	该公路起于深圳市观澜镇黎光村（接深圳梅观高速公路），止于东莞市东江北支流南 岸约1公里处（与增莞高速公路相连），全长约55.66公里。
莞深高速一二期	指	起于深圳梅观高速公路的终点，止于东莞市东城区与莞樟公路交叉的横坑（莞樟路立 交），全长约39.55公里。该路段属于公司资产。
莞深高速三期东城段	指	起于莞深高速二期终点，止于东莞市东城区柏洲边与莞龙路交界处（莞龙路立交）， 全长约7.01公里。该路段属于公司资产。
莞深高速龙林支线/龙 林高速	指	起于莞深高速一期终点（塘厦立交），止于塘厦镇林村，分别与莞深高速公路、从莞 高速公路、博深高速公路相连，全长约9.1公里。该路段属于公司资产。
惠常高速公路东莞段	指	惠州惠东至东莞常平高速公路东莞段，惠常高速公路东莞段经过谢岗、樟木头和常平3 个镇，线路全长14.9公里。
元、万元	指	人民币元、万元

第二节公司简介和主要财务指标
一、公司信息

股票简称	东莞控股	股票代码	000828
股票上市证券交易所	深圳证券交易所
公司的中文名称	东莞发展控股股份有限公司
公司的中文简称	东莞控股
公司的外文名称（如有）	DONGGUANDEVELOPMENT(HOLDINGS)CO.,LTD.
公司的外文名称缩写（如有）	DGKG
注册地址	广东省东莞市南城街道东莞大道南城段116号轨道交通大厦2号楼3601室
注册地址的邮政编码	523073
公司注册地址历史变更情况	无
办公地址	广东省东莞市南城街道东莞大道南城段116号轨道交通大厦2号楼3601室
办公地址的邮政编码	523073
公司网址	http://www.dgholdings.cn
电子信箱	[email protected]

二、联系人和联系方式

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	林永森	周晓敏
联系地址	广东省东莞市南城街道轨道交通大厦38楼	广东省东莞市南城街道轨道交通大厦38楼
电话	0769-88999292	0769-88999292
传真	0769-88999292	0769-88999292
电子信箱	[email protected]	[email protected]

三、信息披露及备置地点

公司披露年度报告的证券交易所网站	《证券时报》《中国证券报》
公司披露年度报告的媒体名称及网址	巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）
公司年度报告备置地点	东莞发展控股股份有限公司投资证券部

四、注册变更情况

统一社会信用代码	91441900617431353K
公司上市以来主营业务的变化情况（如有）	自2004年2月重组置换资产以来，公司主要经营业务为高速公路运营管 理，后逐步开展了融资租赁、商业保理、新能源汽车充换电、轨道交通 投资建设业务，2024年2月公司退出轨道交通业务。
历次控股股东的变更情况（如有）	公司控股股东自2005年12月以来一直为东莞交投。

五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所

会计师事务所名称	致同会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所办公地址	北京市朝阳区建国门外大街 22号赛特广场五层
签字会计师姓名	潘文中、谢平辉

公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构
□适用 ?不适用
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问
?适用 ?不适用

财务顾问名称	财务顾问办公地址	财务顾问主办人姓名	持续督导期间
广发证券股份有限 公司	广州市天河区马场路26号广发证 券大厦	伍明朗、陈琛桦、陈华阳	2024年7月23日至2025年12 月31日

六、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
?是 ?否
追溯调整或重述原因：会计差错更正

	2024年	2023年		本年比 上年增 减	2022年
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
营业收入（元）	1,691,945,551.38	4,757,698,773.29	4,688,423,749.59	-63.91%	4,103,980,342.13	4,103,980,342.13
归属于上市公 司股东的净利 润（元）	955,199,043.56	666,761,777.08	666,761,777.08	43.26%	827,885,716.32	827,885,716.32
归属于上市公 司股东的扣除 非经常性损益 的净利润（元）	826,577,012.62	613,945,860.77	613,945,860.77	34.63%	844,190,920.11	844,190,920.11
经营活动产生 的现金流量净 额（元）	1,372,796,339.89	388,781,056.36	388,781,056.36	253.10%	-902,116,438.75	-902,116,438.75
基本每股收益 （元/股）	0.9087	0.5901	0.5901	53.99%	0.7551	0.7551
稀释每股收益 （元/股）	0.9087	0.5901	0.5901	53.99%	0.7551	0.7551
加权平均净资 产收益率	9.85%	6.71%	6.71%	3.14%	9.02%	9.02%
	2024年末	2023年末		本年末 比上年 末增减	2022年末
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
总资产（元）	17,369,370,373.16	29,369,505,614.12	29,369,505,614.12	-40.86%	26,503,310,745.57	26,503,310,745.57
归属于上市公 司股东的净资	9,836,596,276.60	10,918,643,403.26	10,918,643,403.26	-9.91%	10,565,792,572.66	10,565,792,572.66
产（元）

2024年，公司实现营业收入16.92亿元，同比下降63.91%，2024年末，公司总资产173.69亿，同比下降40.86%，均由
于公司退出一号线建设公司所致。若上年同期扣除确认的轨道PPP建设服务收入，2024年收入同比下降1.80%。

会计差错更正情况：公司下属的康亿创公司和东能公司通过自建充电桩向客户提供充电服务，2024年前会计处理方式为
将充电服务全部所得确认为收入，同时将采购的电力支出确认为成本。对于电力部分，公司实际未取得外购电力的控制
权，收取的应付给供应商的电费部分实质上为代收代付性质，应当按照净额确认收入。现结合重要性水平，对2023年及
2024年前三季度数据进行会计差错更正。

公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在
不确定性
□是 ?否
扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值
□是 ?否
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用
八、分季度主要财务指标
单位：元

	第一季度	第二季度	第三季度	第四季度
营业收入	410,576,498.83	426,846,743.50	476,265,438.64	378,256,870.41
归属于上市公司股东的净 利润	402,591,873.66	39,202,777.33	284,866,384.99	228,538,007.58
归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利润	213,121,275.75	104,843,617.29	283,374,465.23	225,237,654.35
经营活动产生的现金流量 净额	-743,149,397.05	343,052,096.17	962,793,833.40	810,099,807.37

上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异?是 □否
详见“六、主要会计数据和财务指标中会计差错更正情况的描述”。

九、非经常性损益项目及金额
单位：元

项目	2024年金额	2023年金额	2022年金额	说
				明
非流动性资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部 分）	206,501,730.61	3,744,980.12	95,796.26
计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公司损益产生持续 影响的政府补助除外）	12,278,727.90	11,821,935.78	8,981,182.35
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企 业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处 置金融资产和金融负债产生的损益	-32,451,707.45	858,057.78	-30,732,866.99
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投 资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益		47,480,153.39
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	4,942,317.94	-8,914,216.29	1,148,712.24
其他符合非经常性损益定义的损益项目		607,787.52
减：所得税影响额	60,347,508.30	72,463.83	-4,930,752.72
少数股东权益影响额（税后）	2,301,529.76	2,710,318.16	728,780.37
合计	128,622,030.94	52,815,916.31	-16,305,203.79	--

其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：
□适用 ?不适用
将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益
项目的情况说明
□适用 ?不适用
第三节管理层讨论与分析
一、报告期内公司所处行业情况
（一）交通基础设施建设和经营
报告期，公司聚焦交通基础设施业务的高速公路板块。作为现代化基础设施体系的战略支点，高速公路不仅是经济
社会发展的重要动脉，更在保障国家安全、畅通双循环格局、扩大内需战略实施、推动高质量发展等方面具有不可替代
的战略价值。根据交通运输部、国家铁路局等五部门于2023年联合印发的《加快建设交通强国五年行动计划(2023—2027
年）》，至2027年底，国家高速公路里程将达到约13万公里，普通国道里程约27万公里。当前社会经济已迈向高质量
发展阶段，我国高速公路在提质提量的过程中不断迈出新步伐。交通运输部门持续推进完善国家综合立体交通网，使人
民出行更安全、经济发展更高效。根据国家未来的公路发展规划，可预见高速公路的预期投资规模将持续扩大，通过科
技创新赋能，促进高速公路行业数字化、智能化，推动高速公路发展向创新驱动转变。

（二）新能源汽车充换电行业
根据中国汽车工业协会数据，2024年我国新能源汽车产销量分别达1288.8万辆和1286.6万辆，同比分别增长34.4%和35.5%。新能源汽车新车销量达到汽车新车总销量的40.9%，较2023年提高9.3个百分点。据中国充电联盟数据，截
2024 1281.8 49.1% 422.2
至 年底，全国充电基础设施累计数量为 万台，同比增长 ，充电基础设施增量为 万台，同比上升24.7% 1 2.7
，充电基础设施继续快速增长，桩车增量比达到 ： ，充电基础设施建设随着新能源汽车的快速增长持续发展。

随着新能源汽车核心技术的持续突破，能源补给需求日益凸显。根据东莞新能源车产业协会数据，至2024年底，东莞新
能源车保有量约31.31万辆，同比增长46.81%，充电需求仍处于释放阶段，未来充电业务存在较大发展空间。

（三）融资租赁及商业保理行业
融资租赁、商业保理在推动产业创新升级、拓宽中小微企业融资渠道、带动新兴产业发展和促进经济结构调整等方
面发挥着重要作用。国家金融监督管理总局成立后，统筹推进防风险、强监管、促发展，从推动金融租赁行业服务经济
社会高质量发展大局出发，陆续发布了《国家金融监督管理总局关于促进金融租赁公司规范经营和合规管理的通知》等
对金融行业进行监管指引的文件，促进了租赁业务稳健经营和高质量发展。

二、报告期内公司从事的主要业务
2024年，公司积极响应东莞“投资年”行动号召，通过深化改革与优化管理，全力加快交通基础设施建设步伐，推动
新能源充换电业务新发展，激发金融投资新动力，助力公司高质量发展迈向新台阶。公司连续三年上榜“广东企业500强”，
连续七年获评“东莞市效益贡献企业”，荣获东莞资本市场三十周年“突出贡献奖”“最佳ESG实践企业”，获得深圳证券交
易所深市主板上市公司2023—2024年度信息披露工作评价A级，2024年公司再次入选国务院国资委国企改革“双百企业”。

报告期公司从事的业务包括高速公路经营管理、新能源汽车充换电、融通租赁及商业保理业务，考虑到轨道业务的
投资压力及风险，报告期公司退出轨道交通业务，不再持有一号线建设公司股权。2024年末，公司总资产173.69亿，同
比下降40.86%；2024年公司实现营业收入16.92亿元，同比下降63.91%，均由于公司退出一号线建设公司所致。若上年
同期扣除确认的轨道PPP建设服务收入，2024年收入同比下降1.80%。报告期归属于上市公司股东的净利润9.55亿元，
同比增长43.26%，主要由于公司退出一号线建设公司获得投资收益且上年出售东莞信托股权计提减值，而本期无。在实
现的营业收入中，高速公路通行费收入13.23亿元，占总营业收入的78.19%；租赁及保理业务收入2.56亿元，占总营业
收入的15.16%；新能源汽车充换电公司主营业务收入合计0.86亿元，占总营业收入的5.10%。

（一）高速公路经营管理
公司经营管理莞深高速一二期、三期东城段及龙林高速，收费经营期均为25年（至2027年6月30日），总里程约55.66公里；莞深高速位于珠三角腹地，系广东省珠三角环线高速（G94）的重要组成部分，是连接广州、东莞与深圳的
重要快速通道，地理位置优越，区位优势明显。公司于2023年9月完成收购惠州惠东至东莞常平高速公路东莞段35%的
股权，惠常高速公路东莞段经过谢岗、樟木头和常平3个镇，线路全长14.9公里，收费期至2034年9月27日。

莞深高速处于成熟运营期，收入端主要以现金、ETC结算，现金流稳定，成本端主要由折旧摊销及人工成本构成，波动较小；影响业绩的驱动因素主要为车流量和收费政策。2024年，莞深高速车流量达到12,553.48万辆，同比增长0.3%，
实现通行费收入13.23亿，同比减少3.06%，通行费下降主要由于雨水天气增多及莞番高速三期的开通对车流量造成一定
的分流影响，缩短了车辆在莞深高速的行驶里程。

莞深高速收费经营期至2027年6月30日，鉴于车流量已趋于饱和，远超设计车流量，且仍具有很强的增长潜力，经过前期的研究与论证，公司实施莞深高速及龙林高速改扩建工程，项目批复概算为175.84亿元，资本金比例为25%，
目前该工程项目已动工建设，报告期完成投资额8.84亿，累计完成投资额26.73亿元，占投资总额的15.06%，预计于2028
年12月建成通车。莞深高速将申请延长收费期限，具体以政府相关部门批复为准。

（二）新能源汽车充换电业务
公司的下属公司东能公司及康亿创公司致力于新能源汽车充换电站建设及充电服务。公司发布新能源品牌“超易充”，
“ ” “ ” “ ”

同步上线超易充小程序，有效扩大品牌知名度和影响力。公司创新提质，加速构建超充网络，探索实施光储充换一体充电模式，研究推动交能融合项目，提升核心竞争力，助力公司新能源业务整体发展壮大。

截至目前，两公司充电站已有144座，换电站16座，合计功率22.74万千瓦，分布在东莞、广州、南京等城市。报告期，受公交业务缩减、市场竞争加剧及收入确认方式的影响，康亿创公司实现营业收入8,200.29万元、归母净利润
-2,466.08万元；东能公司实现营业收入811.69万元，净利润-371.37万元。公司未来将继续把握新能源产业发展的良好契
机，做好规划布局，市场化开拓业务，提高企业效益和社会效益。

（三）金融投资业务
1、融资租赁及商业保理业务
公司的全资子公司——融通租赁从事融资租赁业务、控股子公司——宏通保理从事商业保理业务，两公司以基础设
施、公共交通、新能源等为主要业务领域，围绕各自产品特点，提供专业化的产品服务方案，支持实体企业高质量发展。

在经营模式上，融通租赁主要开展基础设备或设施的售后回租业务，宏通保理则以应收账款开展有追索权的商业保理业
务，两公司通过收取手续费、租息收入等，分期收回融资租赁/商业保理的本金。报告期，两公司积极开拓市场，拓展营
销渠道，支持实体经济高质量发展。报告期，融通租赁实现营业收入7,194.21万元，净利润5,197.64万元；宏通保理实
现营业收入18,631.70万元，净利润-2,788.47万元，本期出现亏损主要由于宏通保理对开展的东莞市瑞盈酒店投资有限公
司保理业务按15%比例计提减值，增加计提减值10,426.18万元。

2、投资管理业务
在对外投资管理方面，公司主要投资单位为东莞证券、虎门大桥等。报告期，公司确认对联营企业、合营企业投资
收益合计2.28亿元，同比上升35.21%。2024年，东莞证券受证券市场指数上行等影响，分别实现营业收入27.53亿元、
归母净利润9.23亿元，同比上升27.73%、45.40%。为优化资产结构，报告期公司完成转让东莞信托22.2069%股权、长
安村镇银行5%股权。

三、核心竞争力分析
（一）核心路产优势构筑发展基石
公司持有莞深高速公路特许经营权，该资产作为粤港澳大湾区交通动脉的重要组成部分，不仅构成珠三角环线高速
的关键路段，更形成贯通广州、深圳两大核心城市的黄金通道。依托东莞"双万"城市能级提升及大湾区经济发展机遇，公
司正积极推进莞深高速改扩建工程，通过通行能力扩容和设施升级，有效延长路产经营周期。随着区域产业升级及人口
集聚效应显现，未来车流量增长潜力显著，持续巩固公司核心资产的竞争优势。

（二）依托控股股东雄厚资源优势 公司控股股东东莞交投是东莞市属大型国有综合性企业集团。截至2024年9月末，集团合并报表总资产规模达702 亿元，企业信用评级保持AAA级。经过多年深耕发展，东莞交投已形成以交通基础设施建设运营为核心，涵盖城市一卡 通、公共交通运营、交通实业投资等多元化业务板块的大型企业集团。凭借控股股东在资金、资源、技术等方面的强大 优势，为公司业务拓展和可持续发展提供坚实保障。 四、主营业务分析 1、概述 报告期，莞深高速实现通行费收入13.23亿元，同比减少3.06%，其中莞深高速一二期、三期东城段及龙林高速分别 实现通行费收入10.84亿元、1.11亿元、1.28亿元，分别减少3.06%、2.78%、3.32%。通行费下降主要由于雨水天气增多 及莞番高速三期的开通分流了部分车流。2024年各季度通行费收入均较2023年有所下降。从季度分布来看，车流量分布延续以往的态势，第三季度通行费收 入最高，月均收入达到1.18亿元。2024年，莞深高速拆分后混合车流量为12553.48万辆，同比增长0.30%。从通行的车辆类型来看，其中一类车，即 小型汽车的交通流量仍延续往年的高比例态势，占比高达88.28%。从成本端来看，高速公路运营成本主要包括折旧及摊销、人工成本、高速公路养护绿化费用。2024年莞深高速运营
成本为3.60亿元，较上年下降2.22%，总体变化不大。

关于新能源汽车充换电业务、融资租赁与保理业务的情况详见上述“二、报告期内公司从事的主要业务”的分析。

2、收入与成本
（1）营业收入构成
单位：元

	2024年		2023年		同比增减
	金额	占营业收入比重	金额	占营业收入比重
营业收入合计	1,691,945,551.38	100.00%	4,688,423,749.59	100.00%	-63.91%
分行业
交通运输辅助业	1,322,869,939.64	78.19%	1,364,624,610.25	29.11%	-3.06%
PPP项目建设服务	0.00	0.00%	2,965,383,732.10	63.25%	-100.00%
融资租赁业	70,148,868.98	4.15%	65,381,492.08	1.39%	7.29%
商业保理业	186,317,034.63	11.01%	173,417,410.58	3.70%	7.44%
新能源汽车充电业 务	86,270,897.28	5.10%	75,998,286.01	1.62%	13.52%
其他非主营业务	26,338,810.85	1.55%	43,618,218.57	0.93%	-39.62%
分产品
通行费收入	1,322,869,939.64	78.19%	1,364,624,610.25	29.11%	-3.06%
PPP项目建设服 务收入	0.00	0.00%	2,965,383,732.10	63.25%	-100.00%
融资租赁收入	70,148,868.98	4.15%	65,381,492.08	1.39%	7.29%
保理业务收入	186,317,034.63	11.01%	173,417,410.58	3.70%	7.44%
新能源汽车充电 业务收入	86,270,897.28	5.10%	75,998,286.01	1.62%	13.52%
其他非主营业务 收入	26,338,810.85	1.55%	43,618,218.57	0.93%	-39.62%
分地区
广东省	1,646,204,510.00	97.30%	4,662,589,315.25	99.45%	-64.69%
其他省份	45,741,041.38	2.70%	25,834,434.34	0.55%	77.05%

报告期，公司退出一号线建设公司，不再确认PPP项目建设服务收入。

（2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况单位：元

	营业收入	营业成本	毛利率	营业收入比上 年同期增减	营业成本比上 年同期增减	毛利率比上年 同期增减
分行业
交通运输辅助业	1,322,869,939.64	360,098,555.64	72.78%	-3.06%	-2.22%	-0.23%
商业保理业	186,317,034.63	79,573,064.10	57.29%	7.44%	34.43%	-8.58%
分产品
通行费收入	1,322,869,939.64	360,098,555.64	72.78%	-3.06%	-2.22%	-0.23%
保理业务收入	186,317,034.63	79,573,064.10	57.29%	7.44%	34.43%	-8.58%
分地区
广东省	1,646,204,510.00	544,253,627.85	66.94%	-64.69%	-84.76%	43.53%

?适用 □不适用
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入
□是 ?否
（4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况?适用 □不适用
已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况
?适用 □不适用
单位：万元

合同标的	对方当事人	合同总 金额	合计已履 行金额	本报告期履 行金额	待履行金 额
宏通保理提供商业保理融资服务，标的为：瑞盈酒店 因出租位于东莞市厚街镇莞太路厚街段166号物业 而形成的债权及收益权	东莞市瑞盈酒店 投资有限公司	120,000	79,492	0	40,508
融通租赁提供融资租赁服务，租赁物为：供水公司及 下辖水厂的取水、制水生产线及供水系统等设施	东莞市水务集团 供水有限公司	160,000	116,800	0.00	43,200
宏通保理提供商业保理融资服务，标的为：交投置业 因投资建设东莞市城市轨道交通1号线道滘车辆段 TID综合开发项目土地整备工程而产生的应收款项	东莞交投置业有 限公司	186,000	106,153	73,686	79,847

接上表：

是否正 常履行	合同未正常履行的说明	本期确认 的销售收 入金额	本期及累计 确认的销售 收入金额	应收账款 回款情况
否	鉴于该项目发生逾期，且项目的抵押物具有一定的变现价值，因此宏 通保理公司向东莞市中级人民法院申请对东莞市瑞盈酒店投资有限公 司预重整，并收到《受理预重整申请通知书》，本项目的具体情况详 见公司于2025年3月6日发布的《关于下属公司商业保理项目的进展 公告》。 根据广州华益资产评估与土地房地产估价有限公司2025年3月3日出 具的《天津市宏通商业保理有限公司拟为押品抵押价值进行年度复核 涉及东莞市厚街镇莞太路厚街段 166号之一(东莞汇景希尔顿酒店)酒 店房地产资产评估报告》，抵押物价值为14.37亿元，宏通公司为第 一顺位抵押权人。	0	10,517.47	不适用
是	不适用	4,194.38	12,921.90	不适用
是	不适用	3,017.73	3,017.73	不适用

同项下的应收账款作为保理标的，与宏通保理开展了5.68亿元无追索权保理业务。以上应收账款转让为内部转让，融通
租赁与东莞市水务集团供水有限公司签订的融资租赁合同不受影响。

已签订的重大采购合同截至本报告期的履行情况
?适用 ?不适用
（5）营业成本构成
单位：元

行业分类	项目	2024年		2023年		同比增减
		金额	占营业成本比 重	金额	占营业成本比重
交通运输辅 助业	折旧及摊销	220,528,758.67	37.75%	228,322,983.25	6.49%	-3.41%
	人工成本	74,365,888.31	12.73%	76,639,308.34	2.18%	-2.97%
	高速公路养护绿化费用	40,129,056.23	6.87%	38,051,037.99	1.08%	5.46%
	联网收费拆分手续费	7,248,319.00	1.24%	7,534,056.95	0.21%	-3.79%
	高速公路水电费	4,074,217.45	0.70%	4,349,908.73	0.12%	-6.34%
	其他费用	13,752,315.98	2.35%	13,366,835.91	0.38%	2.88%
	合计	360,098,555.64	61.64%	368,264,131.17	10.48%	-2.22%
融资租赁业	融资成本	34,582,641.41	5.92%	37,127,199.07	1.06%	-6.85%
	折旧及摊销	4,039.52	0.00%	3,972.78	0.00%	1.68%
	人工成本	3,259,605.84	0.56%	3,037,353.29	0.09%	7.32%
	其他费用	433,973.21	0.07%	252,619.02	0.01%	71.79%
	合计	38,280,259.98	6.55%	40,421,144.16	1.15%	-5.30%
商业保理业	融资成本	74,384,962.80	12.73%	54,235,416.37	1.54%	37.15%
	折旧及摊销	7,497.15	0.00%	7,156.39	0.00%	4.76%
	人工成本	4,653,197.59	0.80%	4,581,148.20	0.13%	1.57%
	其他费用	527,406.56	0.09%	368,066.20	0.01%	43.29%
	合计	79,573,064.10	13.62%	59,191,787.16	1.68%	34.43%
新能源充电 服务业	人工成本	14,335,330.69	2.45%	13,962,521.63	0.40%	2.67%
	折旧及摊销	28,415,402.77	4.86%	23,810,895.62	0.68%	19.34%
	电损及租金等运营费用	47,184,371.52	8.08%	36,101,561.93	1.03%	30.70%
	合计	89,935,104.98	15.39%	73,874,979.18	2.10%	21.74%
PPP项目建 设服务业	建造成本	0.00	0.00%	2,965,383,732.10	84.35%	-100.00%

说明：报告期，公司退出一号线建设公司，不再确认PPP项目建设服务成本。商业保理业发生的融资成本较上年同期增
长37.15%，主要是由于业务投放，对应增加融资需求，导致融资成本增加。

（6）报告期内合并范围是否发生变动
?是 □否
公司以减资方式退出一号线建设公司，自2024年2月9日起一号线建设公司不再纳入公司合并报表范围。

康亿创公司于报告期投资设立东莞市康亿创松山湖新能源科技有限公司，纳入合并报表范围。

（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况
?适用 □不适用
报告期公司退出轨道一号线公司，不再开展轨道交通业务。

（8）主要销售客户和主要供应商情况
公司主要销售客户情况

前五名客户合计销售金额（元）	190,749,622.01
前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例	11.28%
前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例	6.16%

公司前5大客户资料

序号	客户名称	销售额（元）	占年度销售总额比例
1	东莞交投及关联方	104,182,896.22	6.16%
2	东莞市水务集团供水有限公司	41,943,841.84	2.48%
3	湖北省融资租赁有限责任公司	16,442,924.56	0.97%
4	东莞市国弘投资有限公司	14,705,146.39	0.87%
5	广东汇华建设集团有限公司	13,474,813.00	0.80%

主要客户其他情况说明
□适用 ?不适用
公司主要供应商情况

前五名供应商合计采购金额（元）	1,298,329,749.00
前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例	65.29%
前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例	0

公司前5名供应商资料

序号	供应商名称	采购额（元）	占年度采购总额比例
1	东莞市财政局塘厦分局	428,424,260.00	21.54%
2	中国中铁股份有限公司及关联方	285,081,849.00	14.34%
3	东莞市财政局东城分局	247,434,500.00	12.44%
4	东莞市财政局寮步分局	169,137,740.00	8.51%
5	东莞市财政局黄江分局	168,251,400.00	8.46%

主要供应商其他情况说明
□适用 ?不适用
3、费用
单位：元

	2024年	2023年	同比增减	重大变动说明
销售费用	0	0	0
管理费用	110,068,772.58	113,759,481.95	-3.24%
财务费用	43,732,375.50	39,593,534.60	10.45%
研发费用	4,125,615.76	8,710,056.62	-52.63%	根据实际情况发生，今年 发生金额比上年少

4、研发投入
?适用 □不适用
公司研发投入全部为康亿创公司的研发投入。

主要研发项目名 称	项目目的	项目进 展	拟达到的目标	预计对公司未来发展的影响
新能源汽车充电 智能控制装置及 控制技术的研究 与开发	开发一种智能控制装置，优化 新能源汽车充电过程，提高充 电效率和安全性	筹备中	实现充电过程的自动化 控制，减少充电时间， 提升用户体验。	增强公司在智能充电领域的 技术竞争力，推动新能源汽车 充电基础设施的智能化发展。
具有换向功能的 光伏充电桩的研 究与开发	开发一种能够利用太阳能进 行充电并具备换向功能的充 电桩，以支持更广泛的充电需 求。	筹备中	实现充电桩的能源自给 自足，提高能源利用效 率。	推动公司向绿色能源领域拓 展，提升品牌形象和市场占有 率。
保护电线的壁挂 式充电桩的研发	设计一种壁挂式充电桩，有效 保护电线，减少安全隐患。	已取得 专利	提高充电桩的安全性和 耐用性，降低维护成本。	增强产品的市场竞争力，提高 用户满意度。
稳固性好的快速 拆装式新能源汽 车充电桩的研发	开发一种稳固性好且易于快 速拆装的充电桩，以适应不同 场景的需求。	已取得 专利	实现充电桩的快速部署 和灵活调整，提高使用 效率。	扩大产品的应用范围，提升公 司在充电桩市场的灵活性。
新能源汽车充电 用充电桩检测装 置的研发	开发一种专用的检测装置，用 于监测充电桩的性能和状态。	已取得 专利	确保充电桩的安全运 行，及时发现并解决问 题。	提高产品的可靠性和用户信 任度，减少售后问题。
新能源汽车充电 管理系统的设计 与开发	设计一套充电管理系统，实现 对充电桩的集中监控和管理。	已取得 专利	提高充电桩的管理效 率，优化资源配置。	提升公司的运营效率，增强市 场竞争力。
智能充电桩服务 监控软件的开发	开发一款智能监控软件，实时 监控充电桩的运行状态和服 务质量。	已取得 专利	提供实时数据支持，优 化服务流程。	提升服务质量，增强用户粘 性，推动公司向智能化服务转 型。

公司研发人员情况

	2024年	2023年	变动比例
研发人员数量（人）	45	51	-11.76%
研发人员数量占比	4.63%	4.66%	-0.03%
研发人员学历结构
本科	8	5	60%
硕士	0	0	0.00%
研发人员年龄构成
30岁以下	8	10	-20%
30~40岁	37	41	-9.76%

公司研发投入情况

	2024年	2023年	变动比例
研发投入金额（元）	4,125,615.76	8,710,056.62	-52.63%
研发投入占营业收入比例	0.24%	0.19%	0.05%
研发投入资本化的金额（元）	0	0	0
资本化研发投入占研发投入的比例	0	0	0

公司研发人员构成发生重大变化的原因及影响
□适用 ?不适用
研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因
□适用 ?不适用
研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明
□适用 ?不适用
5、现金流
单位：元

项目	2024年	2023年	同比增减
经营活动现金流入小计	2,015,968,206.47	2,235,243,226.13	-9.81%
经营活动现金流出小计	643,171,866.58	1,846,462,169.77	-65.17%
经营活动产生的现金流量净额	1,372,796,339.89	388,781,056.36	253.10%
投资活动现金流入小计	3,969,692,243.81	112,406,420.99	3431.55%
投资活动现金流出小计	1,934,393,341.93	3,639,941,266.91	-46.86%
投资活动产生的现金流量净额	2,035,298,901.88	-3,527,534,845.92	157.70%
筹资活动现金流入小计	7,985,060,616.01	10,209,688,056.28	-21.79%
筹资活动现金流出小计	10,499,314,491.85	9,052,917,411.77	15.98%
筹资活动产生的现金流量净额	-2,514,253,875.84	1,156,770,644.51	-317.35%
现金及现金等价物净增加额	893,843,656.42	-1,981,979,763.04	145.10%

相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明（未完）