[年报]九联科技(688609):广东九联科技股份有限公司2024年年度报告摘要
原标题:九联科技:广东九联科技股份有限公司2024年年度报告摘要 1、本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到http://www.sse.com.cn/网站仔细阅读年度报告全文。 2、重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本报告中详细描述可能存在的风险因素。敬请查阅本报告“第三节管理层讨论与分析”。 3、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 4、公司全体董事出席董事会会议。 5、中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 6、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是√否 7、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2024年12月31日，母公司期末可供分配利润为人民币141,583,977.66元，2024年公司合并报表归属公司股东的净利润为人民币-141,826,099.59元。鉴于公司2024年度归属于母公司股东的净利润为负，并结合公司2024年度经营情况及2025年经营预算情况，公司拟定2024年度利润分配预案为：不进行现金分红，不送红股，不进行资本公积转增股本和其他形式的利润分配，未分配利润结转以后年度分配。 8、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 第二节公司基本情况 1、公司简介 1.1公司股票简况 √适用□不适用
□适用√不适用 1.3联系人和联系方式
2.1主要业务、主要产品或服务情况 公司主营业务为智能终端和通信模块及行业应用解决方案的研发、生产、销售与服务，运营服务及其他产品等。主要面向运营商市场，主要产品包括智能机顶盒、ONU智能家庭网关、融合型智能家庭网关、智能路由器、智能摄像头、鸿蒙终端、NB-IoT模块、LTE通信模块、5GRedCap模块、光模块、智慧城市数据平台、信通卫士、新能源产品、智能机器人产品、智能电表、储能PACK、FTTR、WIFI7路由器、光伏项目等；基于第五代通信技术（5GNR）的物联网模组、信创云桌面电脑产品、基于星闪技术组网产品、基于大模型的一体机、基于视频AI分析的城市管理能力平台等产品已经进入产品验证阶段。 公司主要产品如下： (一)主要业务、主要产品或服务情况 公司主营业务为智能终端和通信模块及行业应用解决方案的研发、生产、销售与服务，运营服务及其他产品等。主要面向运营商市场，主要产品包括智能机顶盒、ONU智能家庭网关、融合型智能家庭网关、智能路由器、智能摄像头、鸿蒙终端、NB-IoT模块、LTE通信模块、5GRedCap模块、光模块、智慧城市数据平台、信通卫士、新能源产品、智能机器人产品、智能电表、储能PACK、FTTR、WIFI7路由器、光伏项目等；基于第五代通信技术（5GNR）的物联网模组、信创云桌面电脑产品、基于星闪技术组网产品、基于大模型的一体机、基于视频AI分析的城市管理能力平台等产品已经进入产品验证阶段。 公司主要产品如下： （一）智能终端产品 （1）家庭多媒体信息终端
（2）智能家庭网络通信设备
其次硬件级的QoS优化，支持10Gbps光纤接入与2.5G高速网口，多业务并行时延低至5ms，满足8K影音、云游戏等高实时性需求；同时模块化设计可扩展到FTTR全光组网，适配别墅、企业等复杂场景，并与运营商及IoT平台深度整合，实现跨品牌设备一键互联，推动家庭网络从基础连接向智能中枢转型，为全屋智能、元宇宙交互等未来场景构建高可靠、低时延的数字底座。 （二）物联网通信模块及行业应用解决方案
（四）智慧城市 （1）视频领域产品
（1）机器人产品
公司主营产品主要针对全球运营商类客户。公司销售、研发、采购、生产过程紧紧围绕着运营商的个性化需求而展开。四个环节联系紧密，根据运营商的招标要求，公司开始样品开发以满足招标测试的相关要求，经测试定版、客户验收之后，即根据客户分批下达的订单组织采购和生产。公司正在积极开拓运营商之外的其他客户渠道，开始通过线下渠道和电商渠道逐渐形成自主品牌产品销售。 2.3所处行业情况 (1).行业的发展阶段、基本特点、主要技术门槛 根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017）及《2017国民经济行业分类注释》，公司所属行业为“计算机、通信和其他电子设备制造业（C39）”。其中，公司的智能网络机顶盒、数字机顶盒等家庭多媒体信息终端产品属于“影视录放设备制造（C3953）”行业；公司的智能家庭网关、智能路由器、NB-IoT通信模块和5G通信光模块等产品属于“通信系统设备制造（C3921）”行业。公司所在行业属于科创板支持和鼓励的“新一代信息技术”领域。 1.1、家庭多媒体信息行业 随着科学技术的发展，人工智能和物联网已成为新时期的主题，在政策支持、人工智能与物联网技术发展、智能机顶盒逐步转变为智能家居的重要入口之一。伴随着互联网的高速发展和智能化进程的持续推进，智能机顶盒其功能也逐步升级为互联网视频点播、APP应用软件下载、三屏融合(电视屏、电脑屏、手机屏)、人机互动等，目前已成为电视、网络和各类应用之间的智能设备，为家庭提供通信、娱乐、家电控制、安防等丰富多彩的综合信息服务。智能机顶盒作为家庭多媒体娱乐不可或缺的一部分，作为家庭娱乐的主导者，伴随业务多样化发展，机顶盒功能越来越复杂，集成度越来越高，且新产品更新换代速度将加快，较长时间内仍将占据重要的市场地位。 2024年，国家广播电视总局联合相关部门，继续在组织治理电视收费“套娃”和操作复杂专项工作，并发布了多个标准，对于提升接收终端技术质量、保障高清超高清内容呈现具有重要的支撑作用，更加促进机顶盒及大屏业务的发展。以上政策都是为了让广大用户回归到电视大屏上，享受智能电视带来的优势和价值。 根据格兰研究的数据，2024年第三季度中国机顶盒市场的新增出货量仍然以OTTTV机顶盒和IPTV机顶盒为主。其中，中国OTT机顶盒新增出货市场占比最高，达到40.94%；其次，IPTV机顶盒新增出货占整体新增出货量的36.54%；有线机顶盒出货量市场占比为16.49%；直播卫星机顶盒和地面机顶盒市场出货较少，所占市场比例均不足5.0%。2024年第三季度有线机顶盒出货量以4K机顶盒和高清机顶盒为主。2024年第二季度，中国有线4K机顶盒出货量达118.4万台，占有线机顶盒出货量的71.15%；有线高清机顶盒出货量达48.0万台，占有线机顶盒出货量的28.85%。 2024年第三季度，电信运营商市场机顶盒出货量占据中国机顶盒市场新增出货量的超七成，依然是机顶盒厂家的主战场。格兰研究数据显示，2024年第三季度，电信运营商市场机顶盒共新增711.4万台，在整体新增机顶盒出货量中占70.48%。其中，IPTV机顶盒新增368.8万台，移动OTTTV机顶盒新增342.6万台。 1.2、家庭网络通信行业 根据工信部发布的《2024年通信业统计公报》，2024年电信业务收入累计完成1.74万亿元，比上年增长3.2%。按照上年价格计算的电信业务总量同比增长10%。固定互联网宽带接入业务收入2,763亿元，比上年增长5.5%，在电信业务收入中占比由上年的15.6%提升至15.9%，拉动电信业务收入增长0.8个百分点。完成移动数据流量业务收入6,289亿元，比上年下降1.5%，在电信业务收入中占比由上年的37.9%降至36.2%。完成包括云计算、大数据、移动物联网、数据中心等在内的新兴业务收入4,348亿元，比上年增长10.6%，在电信业务收入中占比由上年的21.6%提升至25%，拉动电信业务收入增长2.5个百分点。其中，云计算、大数据、移动物联网业务收入比上年分别增长13.2%、69.2%和13.3%。截至2024年底，三家基础电信企业的固定互联网宽带接入用户总数达6.7亿户，全年净增3,352万户。其中，100Mbps及以上接入速率的用户为6.36亿户，全年净增3,433万户，占总用户数的94.9%，占比较上年末提高0.3个百分点；1000Mbps及以上接入速率的用户为2.07亿户，全年净增4,355万户，占总用户数的30.9%，占比较上年末提高5.2个百分点。固定互联网宽带接入服务持续在农村地区加快普及，全国农村宽带用户总数达2亿户，全年净增790.5万户。同时千兆光网建设也在有序推进，2024年，新建光缆线路长度856.2万公里，全国光缆线路总长度达7,288万公里；其中，长途光缆线路、本地网中继光缆线路和接入网光缆线路长度分别达112.7万、2769万和4,406万公里。截至2024年底，固定互联网宽带接入端口数达到12.02亿个，比上年末净增6612万个。其中，光纤接入（FTTH/O）端口达到11.6亿个，比上年末净增6,570万个，占比由上年末的96.3%提升至96.5%。截至2024年底，具备千兆网络服务能力的10GPON端口数达2820万个，比上年末净增518.3万个。 FTTR（光纤到房间）作为从FTTB、FTTH逐步升级的终极解决方案，使用室内光纤代替现有的网线，利用光纤传输带宽大、信号无衰减、抗干扰能力强的特点，突破原有网线的网速瓶颈，房间部署光猫路由一体机，将真千兆送往每一个房间的每个角落，FTTR用光纤代替网线，将光纤铺设至每一个房间，通过部署光组网终端，实现与设备互连，结合新WiFi技术，保障全屋网络覆盖组网。 FTTR技术的快速发展源于多重市场驱动力，政策层面，“十四五”规划明确提出建设网络强国，千兆光网被纳入新基建核心任务，工信部“双千兆”行动计划推动光纤网络与5G协同发展，通过FTTR实现室内复杂环境的抗干扰、低时延连接，加速家庭数字化转型。市场需求端，随着8K超高清、VR/AR、云游戏等高带宽应用的普及，超70%家庭面临传统WiFi覆盖不全、多设备并发卡顿等问题，亟需突破“最后一公里”网络瓶颈。技术革新上，FTTR通过全屋光纤部署实现万兆到房间、毫秒级时延和200㎡以上无死角覆盖，配合WiFi7技术可支撑高速接入速率，满足智慧家庭多设备稳定连接需求。运营商联合设备商推出全光组网方案，截至2025年初广州电信FTTR用户已超12万户，第三方预测2026年全球FTTR用户将突破8,000万，其商业价值体现在支撑智慧家庭、企业园区等场景，并通过与房地产商合作形成批量部署模式。当前FTTR正推动家庭网络从基础连接向智能中枢升级，成为数字经济时代家庭与企业网络升级的核心解决方案。 1.3、通信模块及行业应用解决方案 全球蜂窝物联网连接规模持续增长，根据IoTAnalytics2024年11月数据，全球蜂窝物联网连接数2024年上半年达39亿，同比增长20%，较5年前增长181%；2024年底突破40亿，占全球物联网总连接数的22%。中国市场驱动复苏，Counterpoint《全球蜂窝物联网模块和芯片追踪报告》显示，2024年全球蜂窝物联网模块市场强势反弹，中国以21%的年增长率成为核心驱动力，主要受益于POS设备、智能音箱、汽车及资产追踪应用的快速扩张。 2024年《中共中央关于进一步全面深化改革推进中国式现代化的决定》《物联网标准体系建设指南（2024版）》《新产业标准化领航工程实施方案（2023—2035年）》等政策明确物联网发展路径，加速行业标准化与创新应用落地。 物联网终端用户突破性增长，根据工信部2024年通信业统计公报显示：移动物联网（蜂窝）终端用户达26.56亿户，同比增长13.9%（净增3.24亿户），占移动终端连接数59.7%，超移动电话用户8.66亿户。主要应用领域规模为，公共服务：9.97亿户（同比+20%）；车联网：4.77亿户；智慧零售：3.72亿户；智慧家居：3.2亿户（同比+20%）。5G深度赋能产，5G行业虚拟专网累计超5.5万个（2024年新增2.3万个），覆盖80个国民经济大类，应用案例达13.8万个；千兆光网应用案例近4万个。工业互联网实现41个工业大类全覆盖，“5G+工业互联网”项目超1.7万个，形成10大行业20大典型场景，南京、武汉、青岛等首批10个融合应用试点城市启动建设。移动物联网终端接入流量2024年较上年实现翻番增长，5G与千兆光网加速行业数字化转型。 1.4、鸿蒙操作系统 截至2024年10月原生鸿蒙之夜暨华为全场景发布会，鸿蒙生态设备量已突破10亿台，2024年第四季度其在中国市场的份额为19%，系统代码已经超过1.1亿行，注册开发者675万，已有超过15,000个鸿蒙原生应用和元服务上架。已经可以预见鸿蒙操作系统将进一步扩大市场份额。 AI时代，操作系统成为终端设备的基石，鸿蒙操作系统将加强与人工智能、物联网等前沿技术的融合与创新，为用户提供更加智能化、个性化的服务。伴随大模型技术的深度整合以及多设备之间的互联互通，鸿蒙操作系统也将获得更大的发展空间。 当前国家政策和国际环境都有利于鸿蒙操作系统的发展与生态完善，鸿蒙操作系统必将凭借其技术优势、生态建设和应用场景的不断拓展，在操作系统市场中占据重要地位，为用户带来更优质的体验，推动全球科技进步和社会发展。 1.5、智慧城市 2025年智慧城市行业在国家政策体系化推进下，呈现全域数字化转型加速深化的特征。国家发改委等四部委发布的《关于深化智慧城市发展推进城市全域数字化转型的指导意见》明确提出“200个以上城市实施全域智慧化改造”的目标，并通过500亿元专项债强化新基建支撑，推动数据要素流通、治理流程重构及绿色低碳转型。 在数据要素上，各地开展公共数据授权运营试点，搭建“城市大脑”分级调度机制，大幅提升数据回流效率，助力构建全国一体化政务大数据体系。绿色低碳转型方面，100个近零碳智慧城市试点启动，通过交通、建筑领域数字化减碳，建设零碳智慧园区。适数化制度改革中，多地重构治理流程，实现“一网通办”，“东数西算”工程也加速推进。 技术层面，AI大模型与数字孪生技术规模落地，大幅提升事件处置效率，推动城市数字映射。 边缘计算设施下沉，城市边缘云广泛覆盖。 市场层面，2025年行业规模预计达3.16万亿元，软件与服务占比提升至40%。政府推动区域性平台建设，采用政府购买服务、数据产品收益分成等创新模式。 1.6、智慧能源 智慧能源属于综合能源服务产业，是战略性新兴服务业。根据中研普华产业研究院发布的《2024-2029年中国智慧能源市场投资策略及前景预测研究报告》显示，2023年全球智慧能源市场规模已达到470亿美元，其中中国智慧能源市场规模为175亿美元。预计到2025年，全球智慧能源市场规模有望达到1,730.7亿美元，而中国智慧能源市场规模将接近300亿美元。这一增长趋势反映出智慧能源在推动能源转型和可持续发展中的重要地位。除此之外，国家通过一系列政策文件，如《国家智能电网发展规划》、《关于促进智慧能源发展的指导意见》等，明确了智慧能源行业发展的顶层设计。在国家“双碳”目标驱动下，能源结构加速向清洁化、低碳化转型，智慧能源成为实现能源高效利用与绿色发展的核心抓手。近年出台的相关政策，支持智慧能源行业的发展，强调要加强智慧能源管理系统的推广和应用，推动能源转型与可再生能源开发。“十四五”规划中明确提出了要大力发展智慧能源，推动能源行业的智能化转型。上述政策均为智慧能源行业的发展提供了有力保障。 1.7、信创行业 2025年，信创产业在政策与技术的双重驱动下进入全面深化阶段。国资委明确要求央企2027年前完成信息化系统国产化改造，叠加万亿国债对科技自立的专项支持，行业规模预计突破3.7万亿元（2027年预测），年复合增长率超15%。信创产业已从党政领域向金融、电信、能源等八大行业加速渗透，运营商集采国产化率提升至50%，教育、医疗等民生场景需求逐步释放。技术层面，鸿蒙生态、国产算力芯片及AI技术深度融合，推动产业从“可用”向“好用”升级，安全防护能力与场景化应用成为竞争核心。 1.8、机器人 智能机器人是一种可编程和多功能的操作机或是为了执行不同的任务而具有可用电脑改变和可编程动作的专门系统。作为数字经济时代中的标志性工具，机器人正在改变着人类的生产生活方式。随着自动控制、人工智能、5G、高性能计算等一系列技术的迅速发展，机器人的智能化水平也越来越高。 全球机器人行业围绕技术研发和场景开发不断探索新的领域应用，推动机器人产业持续蓬勃发展。据《2024-2029年中国机器人行业市场深度研究及发展前景投资可行性分析报告》数据统计，过去五年，全球机器人产业的平均增速为11.5%，这一数字的背后，是技术的不断进步和应用场景的持续拓展。 1.9、电力行业 中国电网行业作为能源领域的重要组成部分，正经历着深刻的变革与快速的发展。随着全球能源结构的转型和国内经济的高质量发展，电网行业在保障能源安全、推动能源清洁低碳转型、提高能源利用效率等方面发挥着至关重要的作用。当前电网的发展趋势是数字化和智能化。电网将越来越多地采用数字技术，如智能电网技术，以提高效率和可靠性。 数字化转型已成为电网行业发展的重要趋势。通过运用大数据、云计算、人工智能等现代信息技术，实现电网的智能化运行和管理，提高能源利用效率和服务水平。例如，国家电网发布的千亿级多模态行业大模型——光明电力大模型，为电网安全稳定运行、促进新能源消纳、做好供电服务提供支撑。南方电网也在积极推进数字化转型，通过建设数字化智能换流站等方式，提升电网的智能化水平。 智能电网通过集成新能源、新材料、新设备和先进传感技术、信息技术、控制技术、储能技术等新技术，形成新一代电力系统，具有高度信息化、自动化、互动化等特征，可以更好地实现电网安全、可靠、经济、高效运行。2020年末，我国已基本全面建成统一的坚强智能电网，技术和装备达到国际先进水平。近年来，我国智能电网工程投资额呈波动发展趋势，但多数时间依旧维持在600亿元以上。智能电网的建设有助于提高电网的可靠性、安全性和经济性，推动能源生产和消费的智能化转型。 (2).公司所处的行业地位分析及其变化情况 在家庭多媒体信息行业，基于行业报告等数据，公司在国内运营商市场占有率、国内OTT智能终端市场销量、国内有线4K智能家庭多媒体终端销量、中国企业出口海外销量，整体居于行业领先地位，公司推行研发、生产、供应链、营销的国际化战略，数字机顶盒、融合终端产品行销全球，公司是国内行业的龙头企业，整体规模居于行业前列，公司在行业市场内具有竞争力、影响力。2024年12月公司在中国移动机顶盒2024年智能机顶盒采购工作中，获得标案份额976万台，其中4K产品约955万台，8K产品约22万台，中标金额（含税）超过12亿元。 2024年，公司仍然保持在行业内技术领先的优势地位，公司的综合实力、产品质量、口碑品牌得到了客户的认可肯定。未来，公司将继续加大对运营商业务的拓展力度，与运营商展开全面的合作。 在家庭网络通信行业，公司通过技术优化与产品迭代优势持续跟进行业技术风向。依托智能化检测体系与通信协议预研能力，以智能家庭分布式网关及智能路由设备在传输稳定性与抗干扰性能等核心指标上构筑差异化竞争力。在国内市场，公司深度绑定四大基础电信运营商集采体系，以新一代WiFi7路由设备及多形态FTTR的规模化商用形成市场穿透力，通过建立"预研、研发、生产、维护"的多维研发体系，构建起覆盖家庭、企业网络全场景解决方案的产品矩阵。2024年，在双千兆网络升级与全屋智能渗透率提升的双重驱动下，智能家庭网关路由终端业务正成为泛家庭数字化基建赛道的核心增长引擎。这种组网技术前瞻性与商业落地能力的协同进化，也是驱动智能路由器、智能网关等泛智能终端成为公司业务快速增长的主要因素之一。 在物联网通信模块及行业应用解决方案，公司立足国内市场，积极探索海外市场。持续加大国内蜂窝物联网模组不同应用市场的拓展力度，出货领域覆盖智能表计、智慧家庭、智慧城市、共享经济、两轮充换电、安防监控、智慧金融、公网对讲、智能穿戴、智慧电网等多个领域。行业客户不断累积，市场占有率继续保持。 在鸿蒙产业方面，2024年公司在鸿蒙生态方面已形成具有一定规模的营业收入，该类收入主要来源于基于软件发行版的软件开发、授权以及鸿蒙产品与行业应用解决方案业务。业务涵盖智能表计、智能家居、智慧能源、智慧城市、智能医疗及车联网等应用领域，相关产品已初具市场规模。目前整个鸿蒙生态仍处于生态搭建、布局阶段，尚未实现全面、大规模商业化，公司持续在鸿蒙领域进行技术研发和布局，具有一定先发优势。在OpenHarmony领域，九联科技已在鸿蒙生态领域深耕多年，始终不断加大研发投入参与共建，不断践行OpenHarmony在各个领域应用的软硬件终端+系统紧密结合的解决方案形成商业闭环，充分发挥OpenHarmony特性赋能行业，切实解决实际场景中的现存短板。公司是OpenHarmony的核心共建单位、A类捐赠人，在OpenHarmony主干代码的贡献量排名前列，已逐步发展成为鸿蒙生态领域较具竞争力的企业。 在智慧城市业务方面,作为智慧城市领域的生力军，公司经过三年耕耘，已成长成为惠州市智慧城市建设队伍的排头兵，营业收入逐年递增，本地市场占有率稳步扩大。三年间，公司凭借敏锐的IT技术嗅觉及稳定的研发投入，自研物联网、数据中台、AI平台等平台类软件产品，“南下”立足母公司强大的硬件开发和生产能力，“北上”发挥本体的专业实效策划和高质软件定制能力，形成了市场独具一格的“端-边-云-智”解决方案，向本土市场“创领者”进击。 在智慧能源业务方面，作为智慧能源领域的新锐企业，公司凭借创新技术驱动与精准市场布局，在广东区域能源赛道快速崛起。依托“数字能源+场景服务”双核心战略，聚焦工业园区、商业综合体等场景的智慧化能源改造，已推动分布式光伏、储能微电网等解决方案在粤港澳大湾区多个项目加速落地。尽管成立时间较短，公司以自主研发的智能管控平台为抓手，协同“源网荷储”一体化服务能力，迅速切入区域综合能源服务市场。凭借初创企业的敏捷性与技术创新基因，九联智慧能源正快速构建差异化竞争力，持续强化在智慧能源产业链中的新兴参与者地位。 在信息技术应用创新（信创）行业，九联科技通过与华为海思的战略合作，形成了“芯片+操作系统+应用”的垂直整合能力。其推出多款CPU和系统符合安全可靠测评的信创终端产品，其中便携主机产品中标运营商多个项目，例如甘肃电信、云南移动，并且完成天翼云、移动云的适配，成功将项目落地，标志着其在运营商信创市场的突破。这类产品搭载统信、麒麟等国产操作系统，内置安全核支持国密算法，不仅满足办公场景需求，更通过边缘计算能力为AI应用提供算力支撑。未来，随着华为鸿蒙PC生态的全面启动，九联科技在信创PC适配及边缘端算力协同中的优势将进一步凸显。 在机器人业务方面，公司立足机器人智能制造及研发，以核心组件为抓手，秉承精益生产理念，打造从产品工业设计、表面贴装（SMT）、PCBA研发及制造、D-TOF雷达研发及制造、电池PACK、电源管理、模具成型注塑、管理平台研发、整机报关出口、供应链管理、产品全生命周期品质保障，为客户全链条赋能，提供更具竞争力的产品和服务。 在新能源业务方面，随着公司市场拓展力度的加强，公司新能源PACK产品目前已覆盖电动工具、智能家居电池包、储能PACK和系统、两轮车、三轮车、叉车及船舶等，与新能安、亿纬锂能、中国电信、中国移动、中国铁塔等头部企业客户紧密合作。公司的新能源产品处于市场初步探索阶段。 在电力行业方面，电力业务在公司尚处于起步阶段，由于电力行业准入门槛较高，相对较为封闭，产品资质和业绩积累需要一定过程，目前公司虽然在业务开展虽取得了突破，但规模依然较小。当前公司以本地通信单元产品为基础，以智能制造为突破口，进一步扩大本地通信单元产品规模，同时加大产品引进力度，结合公司自身优势开展自主高端电力智能终端产品研发，奠定规模和利润增长的基础。 (3).报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势3.1、智能终端行业的发展趋势 2024年8月，国家广播电视总局印发《关于丰富电视大屏内容进一步满足人民群众文化需求的意见（试行）》，部署丰富电视大屏内容工作。该《意见（试行）》的提出，可有效提升电视大屏优质内容创新和供给能力，加强电视新闻、文艺节目、电视节目创新和供给能力，有助于更好发挥广播电视和网络视听创新融合发展的内容、人才、资源、渠道优势，增强电视大屏内容创作播出活力和对观众的吸引力，推动大屏小屏深度融合、协同发展、共进共赢。 2024年10月，广电总局积极推进电视操作复杂治理工作，国家广播电视总局发布了《机顶盒通用遥控技术要求和测量方法》《4K超高清晰度插入式微型机顶盒技术要求和测量方法》、《有线电视单向网关技术要求和测量方法》《有线电视单向网关与4K超高清晰度插入式微型机顶盒的交互协议规范》等四项标准文件。针对遥控器、新型机顶盒、网关等终端，提供了技术要求和测量方法，对于提升接收终端技术质量、保障高清超高清内容呈现具有重要的支撑作用。更加促进机顶盒及大屏业务的发展。 3.2、物联网通信模块的发展趋势 根据工信部发布的2024年通信业统计公报显示，我国5G网络建设深度覆盖，截至2024年底，5G基站为425.1万个，比上年末净增87.4万个。5G基站占移动电话基站总数达33.6%，占比较上年末提升4.5个百分点。5G网络的深度覆盖为5GRedCap的产业发展打下坚实基础。在2023年10月，工信部发布通知，明确RedCap产业发展目标、任务及路径。2024年4月，工信部坚持适度超前原则，出台5G轻量化（RedCap）贯通行动、推动新型信息基础设施协调发展等一系列政策，促进5GRedCap规模化发展。在国家政策的大力支持下，产业链上下游积极跟进，为5GRedCap的规模化应用奠定了扎实的基础。随着5GRedCap技术的不断成熟与规模化商用，其市场前景将十分广阔。据IoTAnalytics预测，2025年将标志着5GRedCap连接的首次商业化。未来，随着5G网络的进一步完善与5GRedCap模组的规模化效应，其在物联网市场中的占比将逐步提升，成为推动蜂窝物联网发展的重要引擎。到2030年，5GRedCap模组的出货量预计将占据蜂窝物联网模组市场的显著份额，广泛应用于各个行业与领域。 3.3、鸿蒙操作系统的发展趋势 随着数字化新时代的到来，5G+IOT的复合应用日益纵深发展。通过鸿蒙与行业客户的场景需求紧密结合而形成的行业解决方案，可以高效、安全地打通各个终端、各个应用割裂的壁垒，围绕用户需求提供实时联接，自由流转的服务，让智慧化、场景化的应用更符合省时省力、高效的客户体验需求。 大数据应用与人工智能的兴起，操作系统成为终端设备的基石。伴随大模型技术的深度整合以及多设备之间的互联互通，鸿蒙能够提供多机互联和设备协同从而获得更大的发展空间。在场景应用中，鸿蒙通过操作系统侧打通终端、设备、系统、网络的界限实现统一交互，解决行业应用场景中因数字暗哑和鸿沟带来的操作不便和安全隐患。在联接层面，实现各种设备间的互联互通，在全方位的互联能力增强的同时带来安全保障升级；在数据层面，统一构建行业统一协议，实现数据传输效率和数据安全水准的提升；在协作层面，通过近场设备感知与互联、分布式数据库以及统一数据协议，实现设备集合为超级终端，带来生产力的飞跃。 随着鸿蒙作为数字底座赋能更多行业与垂直领域应用，一次开发，多端部署的高效开发能力日益凸显。可分可合，自由流转的高效使用在行业解决方案中有效提升应用体验。统一生态，原生智能通过不同层次AI能力开放，匹配合时宜的服务，为用户提供多模态、场景化的体验，为用户带来智慧终端交互、高阶生产力效率和个性化服务的全新AI体验变革，从而赋能更多行业应用进入更繁荣的全场景时代。 3.4、智慧城市行业的发展趋势 2025年政府工作报告将“新型智慧城市”列为新型城镇化与数字经济协同发展的核心抓手，明确提出“推动城市治理智能化、服务精细化、运行绿色化”。在政策、技术、需求三重驱动下，智慧城市行业正从单点建设向全域协同转型，从硬件驱动转向数据与运营价值挖掘，行业迎来结构性升级机遇。2025年中国智慧城市市场规模预计达3.16万亿元。目前，惠州九联智城科技有限公司已自研“端-边-云-智”全栈融通的数智中台，以AI应用开发及运营为核心突破口，深耕惠州市场，创新城市智慧场景，并努力实现从项目承建商向城市数字运营商的转型。 3.5、智慧能源行业的发展趋势 广东经济规模工业占比高、工业体系完备，但高碳能源比例大。制造业向着高端、智能、绿色方向升级发展是未来的大趋势。智慧能源发展将起到典型引领作用，因此公司 2023年成立了全资控股子公司，专营分布式能源发电系统、新型储能、电池 PACK与储能集成产品。我司将持续发展多元化能源服务，构建以清洁能源为主导，多种能源协同互补的多元化能源体系，并加强智能化技术的深度应用，加快实现能源的高效利用与精准管理。为客户提高能源利用效率，降低能源成本，增强能源安全性，促进可持续发展。 3.6、信息技术应用创新（信创）行业的发展趋势 2024年以来，信创产业呈现四大核心趋势：技术融合加速，AI与算力基础设施深度绑定，生成式AI爆发带动推理算力需求激增，处理器架构向多核高速演进，党政、金融领域单颗处理器核心数超20核；产业生态重构，国产操作系统与基础软件适配能力显著提升，鸿蒙生态覆盖电力、金融等多场景，兼容应用超500万款，全栈生态构建推动产品从“可用”向“好用”跨越；场景应用深化，政策驱动转向市场主导，采购模式从硬件单品转向“软硬一体化”解决方案，金融、电信领域持续领跑，教育、医疗等民生场景加速渗透，2024年增量服务器信创化率达49%；全球化布局加速，国内企业依托技术代差优势，向东南亚、中东输出“中国方案”，通过“技术平移+本地适配”模式探索海外复制路径。未来，信创产业将围绕“安全+体验”双核心，在AI算力下沉、行业场景深耕及全球化拓展中持续突破，构建自主可控的数字经济底座。 3.7、新能源行业的发展趋势 新能源电池技术的革新浪潮正全方位重塑全球产业格局。根据《2025年中国锂电pack行业市场深度评估及投资策略咨询报告》，在消费电子领域，固态电池技术通过固态电解质替代液态体系，突破500Wh/kg能量密度阈值并解决热失控难题，预计2030年实现商业化落地，同时柔性微型化电池推动智能穿戴设备向无感供电时代迈进，叠加"电池即服务"订阅模式正颠覆传统消费逻辑。动力电池领域呈现多路径突破态势：固态电池采用硫/氧化物/聚合物电解质体系加速产业化进程，2025年将迎来商业化拐点；锂金属负极与高镍无钴正极构建高密度体系，硅基负极通过预锂化技术实现十倍容量提升；资源替代方面，钠离子电池量产成本较锂电降低30%，磷酸锰铁锂与富锂锰基材料构建多元化供应体系；充电效能通过800V高压平台与碳化硅器件实现10分钟快充，仿生电解液技术更将循环寿命延展至万次级；面向未来，锂硫电池（理论密度2600Wh/kg）及金属空气电池已进入攻坚阶段，全球产业竞争向全固态与超高密度方向加速演进。新能源两轮车产业在政策驱动下加速锂电替代，智能BMS系统与模块化设计将电池寿命提升至5年并打破品牌壁垒，磷酸铁锂电池热稳定性与梯次利用网络构建起"车规-储能-回收"全生命周期体系。全球企业正围绕固态电池、液流电池等技术路径展开差异化竞逐，在政策协同下推动产业创新生态向多维纵深发展。 3.8、电力行业的发展趋势 电网行业正处在一个快速发展的黄金时期。随着科技的进步、社会的发展以及国家对能源安全和环境保护的高度重视，电网行业正经历着前所未有的变革。 ①数字化转型已成为电网行业发展的重要趋势。通过运用大数据、云计算、人工智能等现代信息技术，实现电网的智能化运行和管理，提高能源利用效率和服务水平。例如，国家电网发布的千亿级多模态行业大模型——光明电力大模型，为电网安全稳定运行、促进新能源消纳、做好供电服务提供支撑。南方电网也在积极推进数字化转型，通过建设数字化智能换流站等方式，提升电网的智能化水平。未来，随着物联网、大数据、云计算、人工智能等先进技术的进一步应用，电网行业将实现更加智能化、高效化的运行和管理。 ②随着新能源的快速发展，电网需要不断优化结构，提高新能源接入能力和消纳能力。新型电力系统要求电网具备更强的适应能力，以应对不确定性和波动性。未来，电网行业将加大对新能源接入和电网智能化升级的投资力度，推动电网向更加清洁、智能、互联的方向发展。同时，还将加强电网设备的研发和制造，提高设备的可靠性和性能，以满足新能源接入和电网转型的需求。 ③全球经济的持续增长和电力市场的逐步放开，电网行业将积极拓展海外市场，实现国际化发展。通过参与国际市场竞争和合作，推动电网技术的创新和应用，提高在全球市场的竞争力和影响力。国家电网和南方电网等大型企业已经开始积极布局海外市场。他们通过参与国际电力项目投标和建设，推动电网技术的国际化应用和推广。未来，随着“一带一路”等国际合作项目的深入推进，电网行业的国际化发展将迎来更多的机遇和挑战。 ④电力市场的逐步放开和新能源的快速发展，电网行业将呈现出多元化竞争格局。除了传统的电网公司外，还将有更多的电力设备制造商、新能源企业等参与市场竞争。这种多元化竞争格局的形成，将促进电网行业的技术创新和产业升级。同时，也将为消费者提供更多的选择和更好的服务。未来，电网行业将更加注重市场导向和客户需求，推动电网服务的优化和升级。 综上所述，电网行业正处在一个快速发展的黄金时期。随着科技的进步、社会的发展以及国家对能源安全和环境保护的高度重视，电网行业正经历着前所未有的变革。未来，电网行业将继续保持快速发展的态势。数字化转型与智能化升级将成为电网行业发展的重要方向。新能源接入与电网结构优化将推动电网向更加清洁、智能、互联的方向发展。 3、公司主要会计数据和财务指标 3.1近3年的主要会计数据和财务指标 单位：元 币种：人民币
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□适用 √不适用 4、股东情况 4.1普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和持有特别表决权股份的股东总数及前 10名股东情况 单位:股
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