[年报]得润电子(002055):2024年年度报告
原标题:得润电子:2024年年度报告 2024年年度报告 2025年4月29日 2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人邱扬、主管会计工作负责人刘标及会计机构负责人（会计主管人员）路淑银声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）审计了公司财务报告，并出具了带强调事项段的无保留意见的审计报告，公司董事会、监事会对相关事项出具了专项说明和意见，请投资者注意阅读。 报告期内，公司存在一个非财务报告内部控制重大缺陷，截至本报告出具日，公司已对内控缺陷进行了有效整改。中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）出具了带强调事项段的无保留意见的内部控制审计报告，公司董事会、监事会对相关事项出具了专项说明和意见，请投资者注意阅读。 本报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质性承诺，敬请投资者注意投资风险。 公司经营中可能会面临的相关风险提示详见本报告“第三节管理层讨论与分析”-“十一、公司未来发展的展望”。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义.......................................................................................................................2 第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................................6 第三节管理层讨论与分析................................................................................................................................10 第四节公司治理..................................................................................................................................................30 第五节环境和社会责任....................................................................................................................................46 第六节重要事项..................................................................................................................................................48 第七节股份变动及股东情况...........................................................................................................................59 第八节优先股相关情况....................................................................................................................................65 第九节债券相关情况.........................................................................................................................................65 第十节财务报告..................................................................................................................................................66 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。 （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 （四）以上备查文件的备置地点：公司董事会秘书处。 释义
一、公司信息
公司聘请的会计师事务所
□适用 ?不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □适用 ?不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是 ?否
不确定性 □是 ?否 公司最近一个会计年度经审计利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值?是□否
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况□适用 ?不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元
九、非经常性损益项目及金额 ?适用□不适用 单位：元
□适用 ?不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益 项目的情况说明 □适用 ?不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为 经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求 1.连接器行业整体发展概况 连接器作为电子电路的沟通桥梁，为器件、组件、设备等之间传输电流或光信号，是构成完整系统连接必备的基础 电子元器件。作为复杂产品模块化设计的必需品，连接器种类及应用场景丰富，现已广泛应用于通信、汽车、计算机等 消费电子、工业及交通等领域，连接器行业在工业化进程中逐渐发展成为电子信息制造重要产业之一。 当前，信息化、智能化是社会经济发展的主旋律，以信息化带动工业化，推进信息化与工业化深度融合，已成为我 国重要发展方针之一，各政府部门出台了多项相关政策，将新型电子元器件作为我国电子信息产业重点发展领域，予以 鼓励和支持。《电子信息制造业2023-2024年稳增长行动方案》、《制造业可靠性提升实施意见》、《质量强国建设纲 要》等政策的出台，为连接器行业发展提供了明确、广阔的市场前景，引领行业快速、健康发展。 伴随着通信、AI技术等升级和创新，数据中心建设加速、消费电子产品快速迭代，辅以政策支持鼓励，全球连接器 市场整体保持增长趋势。Bishop＆ Associates数据显示，全球连接器市场规模从2017年的601亿美元上升至2024年的 865亿美元，期间CAGR为5.34%。未来，随着下游市场对终端产品智能化、轻量化要求的提升，连接器行业将朝着小 型化、集成化、高速化、高密度和多端口设计发展，产品价值量也将同步提升，推动连接器行业高质量发展。虽然我国连接器行业起步较晚，但随着全球产业链向中国转移，国内制造业规模持续扩张，助推国内连接器市场长 足发展，中国已成为全球最大的连接器市场。根据Bishop＆ Associates的数据，2017年至2024年中国连接器市场规模 由191亿美元上升至280亿美元，期间CAGR为5.62%。中国连接器制造厂商受益于通信领域、新能源汽车、电子制造领域技术和产品等快速迭代，在国家政策利好、下游行业客户需求上升的双重驱动下，依托成本、响应速度、贴近客户 等优势逐步扩大连接器市场份额，在研发实力、产品品质上已具备较强的市场竞争力，市场占有率正逐步上升。 2.汽车行业整体发展概况 “ ” 在全球碳中和、碳达峰的背景下，发展新能源汽车作为控制碳排放的有效途径，已成为全球主要国家的普遍共 识，汽车电动化成为各国政策长期支持的方向。中国作为绿色低碳的先行者，密集出台了一系列政策，这些政策通过优 化技术指标、支持充电基础设施建设和新型储能技术发展、强化质量安全监管、鼓励技术和模式创新等方面，推动新能 源汽车全产业链高质量发展。发展新能源汽车已成为我国重要的长期战略举措。《新能源汽车产业发展规划（2010-2035 年）》提出，到2035年纯电动汽车将成为新销售车辆的主流，公共领域用车将实现全面电动化。 在全球各国政策驱动、新能源汽车相关技术持续取得突破、消费者接受度提升等因素综合作用下，全球新能源汽车 市场增长态势良好，市场渗透率逐年提升。新能源汽车已成为全球汽车工业转型发展的主要方向和促进全球经济增长的 重要引擎之一。根据EVTank和伊维经济研究院共同发布的数据，全球新能源汽车销量从2020年的331.1万辆增长至 2024年的1,823.6万辆，期间CAGR为53.19%。未来，新能源汽车市场增势不变，EVTank预计2025年全球新能源汽车 销量将达到2,240万辆，2030年全球新能源汽车销量将达到4,405万辆。为应对能源危机与气候变化，近年来全球各主要国家持续大规模布局新能源汽车产业，我国已将发展新能源汽车作 为国家战略，这也是我国从汽车大国迈向汽车强国的必由之路。得益于政策与市场需求的双重驱动，我国新能源汽车保 持产销两旺的发展势头，同时，随着行业技术水平和生产制造能力的不断提升，国内新能源汽车行业增长步入快车道。 根据中国汽车工业协会的数据，2024年，我国汽车产销量分别为3,128.2万辆和3,143.6万辆，同比分别增长3.7%和 4.5%，产销量继续保持在3,000万辆以上规模；新能源汽车产销量保持高增长态势，分别为1,288.8万辆和1,286.6万 辆，产销量均突破1,000万辆，同比分别增长34.4%和35.5%，已连续多年位居全球第一，成为世界新能源汽车产业发展 的重要力量之一。 未来随着国家政策持续发力，配套设施加快完善，国内汽车市场将呈现稳中向好的发展态势，新能源汽车行业仍有 广阔增长空间。EVTank预计2025年中国新能源汽车销量将达到1,650万辆。二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求（一）公司主营业务 公司主营电子连接器和精密组件的研发、制造和销售，产品广泛应用于家用电器、计算机及外围设备、通讯、智能 手机、LED照明、智能汽车、新能源汽车等各个领域，具体业务产品如下：1 LED （）消费电子领域：主要包括家电连接器及线束、电脑连接器、 连接器、通讯连接器等；（2）汽车领域：主要包括汽车连接器及线束、新能源汽车车载电源管理模块、车联网、安全和告警传感器、汽车电 子等。 （二）公司主要经营模式 公司采取订单驱动的经营模式，销售是公司生产经营的中心环节，采购、生产均围绕销售展开。 1 、采购模式 公司根据订单及生产经营计划，采取持续分批量的形式向原料供应商进行采购。公司已建立比较稳定的原料供应渠 道，主要原材料除部分需要进口外，其他在国内市场供给基本充足。目前，公司已经与多家主要供应商建立了长期稳定 的合作关系。 （1）采购订单计划管理。采购部与供应商互相签章确认《采购协议》→根据分解的销售订单由采购部编制《采购→ → 订单》 总经理审核 采购部执行采购程序。 （2）采购操作方式。对常用料，公司根据生产需要确定采购品种和数量、相关付款条件，确定统一供货协议，通过公司网上采购招标系统进行招标并择优采购；对其他料件，公司按批次确定供应数量，要求供应商报价，对不同供应 商之间的性价比作分析后择优进行采购。 2、生产模式 公司主要采用订单式的生产方式，具体的产品生产内部组织活动如下：（1）市场部争取的常规产品订货单，由PMC进行初审，并由市场部制定销售计划到PMC，PMC根据销售计划制定生产计划和采购计划反馈到生产部和采购部，生产部根据生产计划下单排产，采购部根据采购计划下达采购订单。 （2）新产品的开发，评审流程为：由市场部与研发中心共同进行初审→采购部评审原材料供应能力→生产部、PMC、研发中心评审设计开发能力、生产能力、检测能力→市场部、财务部、人力资源部共同评审订单或合同的合法性、 PMC 完整性及其他服务等条款；订单通过评审后即开始实验开发阶段工作，在研制出产品样品后，由 编排生产计划，由生产车间负责落实生产，生产过程中品质部负责质量跟踪监测保证。 3、销售模式 （1）销售布局。公司营销系统以市场部为主体，密切关注国家经济政策和市场变化，抓住有利机会，充分发挥和优化长期为大客户配套服务的经验和规模优势，并采取周边设厂的方式在全国建立子公司或分厂，安排专人从事大客户 维护工作。公司通过公司本部和各子公司与客户开展业务，并由公司本部对各子公司或分厂实施指导和监控。公司客户 的开发将继续集中于国内外知名企业，进一步扩大和深化与国际、国内大客户的战略合作。 （2）销售方式。根据行业的特点和公司业务模式，公司主要采取直销方式销售产品，以可靠的产品品质和最有竞争力的成本，与下游制造商结为长期战略合作关系，实现产品销售。直接销售特别是对大型终端用户以直销方式进行销 售，能以最快的反应速度和最短的交货周期响应客户提出的服务要求，取得客户满意，有利于建立长期、稳定的客户渠 道，能有效提高产品销售价格，实现效益最大化，并能保护和巩固公司总体销售业绩，降低经营风险。同时，通过直销 过程中的综合服务，及时准确把握市场变化，实现企业与客户的良性互动，更好地提升品牌价值。 （3）销售目标管理。公司根据总体战略发展目标制定全年的销售目标，以此统筹生产和销售。每月底，市场部根据客户提供的次月采购计划制定月度总销售计划，并就次月的具体目标计划与物料部、生产部进行对接，同时，将汇总 后的销售总计划提报经市场部经理批准执行。 4 （）销售价格管理。公司根据市场需求情况，以原材料成本为基础，以市场价格定价原则为主。销售报价所采用的原材料成本价格为公司最新采购成本价格同时结合考虑铜价及石油价格变动因素调整；近年来铜价和石油价格波动已 成为常态，上下游行业基本上能够随原材料价格波动而调整产品价格，但总的来说，原材料价格波动的影响向下游用户 传递存在一定滞后期。 （5）销售资金运作管理。公司制定了严格的货款资金回笼期限，根据不同用户的信用情况分档规定货款资金回笼期限。公司主要客户均为国内、国际大客户，基本能在约定的货款回笼期限内支付货款。其他类型的客户若不能按照约 定的货款回笼期限执行，公司本部或子公司将指定业务员上门跟进，监督跟踪客户按约定如期付款。 报告期内整车制造生产经营情况 □适用 ?不适用 报告期内汽车零部件生产经营情况 ?适用□不适用
?适用□不适用 汽车电气系统业务的变动主要系公司2023年3月转让柳州双飞部分股权导致其不再并入上市公司合并报表范围内所致； 汽车电子及新能源汽车业务主要系公司子公司意大利Meta进入意大利法律项下的CompositionwithcreditorsProceedings（中译：债权人和解程序，以下简称“CP程序”）之后，公司失去对其控制权，Meta不再纳入公司2024年度 合并报表范围内所致。 零部件销售模式 公司主要采取直销方式销售产品。 公司开展汽车金融业务 □适用 ?不适用 公司开展新能源汽车相关业务 ?适用□不适用 新能源汽车整车及零部件的生产经营情况 单位：元
公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中汽车制造相关业的披露要求1 ．着力提升资源配置效率，深度聚焦主营业务 公司自成立以来专注于电子电器互联互通领域产品的研发、制造与销售，依托长期的市场深耕和精准的战略定位， 不断完善产品布局和业务平台，已建立起稳固的行业地位。报告期内，公司持续开展资产整合优化措施，通过优化资源 配置，提升资源利用效率，集中优势力量深耕核心业务领域，构建了较为完备的产品体系。未来，公司将持续聚焦于主 营业务，推动技术创新与市场拓展，进一步提升核心竞争力，实现公司高质量发展。 2 ．管理体系升级优化，助力公司可持续发展 公司不断升级优化管理体系，构筑企业长期发展的“护城河”。一方面，公司注重数字化系统建设，赋能于各关键业 务环节，提升运营效率与市场响应能力。公司在几大主要生产基地全面部署MES系统，实现了生产全流程数字化管理； 并推广SAP系统，打通业务系统间数据壁垒，实现了财务管理、供应链管理、生产计划与执行等业务流程的高效协同， 推动企业数字化转型升级。以数字化建设为基础，公司依托完善的业务管理体系，与合作方建立起紧密的战略合作关系， 形成稳固的产供销体系；并持续优化组织架构，推进降本增效工作，不断提升企业的管理水平和运营效率。 另一方面，公司聚焦人才与组织效能提升，并深入践行ESG可持续发展理念，塑造长期竞争力与社会价值。通过优化人才引进体系，公司组建了一支专业能力强、行业经验深的人才团队，为员工提供不同维度的高质量培训课程，提 升全体员工的综合素质，并结合员工职业发展路径和公司业务需求，建立健全职业发展体系，助力员工实现职业目标与 个人价值的双重提升。此外，公司将ESG理念融入管理与运营体系，将可持续治理与风险管理融入日常业务和长期战略 2024 ESG A ESG+8 A ESG 规划中， 年，公司披露了首份 报告，获得了华证评级 级和 价值评级 级称号，公司将持续完善治理架构和运营机制，为公司长远发展奠定坚实基础，也为社会可持续发展做出贡献。 3．大客户战略稳固，深度合作促共赢 公司积极实施大客户战略，凭借深厚的技术积累、严格的质量管控、快速响应客户需求等优势，不断加深与客户的 战略合作关系。公司积极跟进行业技术发展趋势，围绕客户战略进行业务布局及产能规划，积极参与客户产品的设计开 发，提供定制化产品解决方案，确保产品在性能、可靠性和交付周期上全面满足客户要求，赢得了客户的赞誉。公司与 众多国内外知名客户建立了稳固的合作关系，强化了公司的品牌影响力和市场竞争优势，未来公司将持续拓展优质客户 资源，促进公司可持续发展。 4 ．自主研发技术领先，市场竞争力不断增强 公司高度重视自主研发和技术创新，持续加大研发力度，不断推动核心业务产品的技术升级和性能优化。为应对AI、通信等技术发展带来的高速数据传输需求，研发团队持续优化产品内部结构设计，实现了多项关键技术的突破。此 外，伴随着客户对产品性能要求的持续提升，公司投入人员、设备建设检测中心，以持续提升产品的检测能力。报告期 内，公司检测中心获得中国合格评定国家认可委员会（CNAS）实验室认可证书，标志着公司检测中心的在硬件设施、 检测能力和管理水平方面获得国家及国际认可。 公司将继续围绕核心产品业务进行重点研发投入，加大产品开发及创新技术研发力度，布局下一代产品解决方案， 加快新产品预研，与客户紧密合作，优化产品设计，加速产品迭代升级，扩展产品多样化组合；把握通信、大数据、人 工智能等技术革新为行业带来的新机遇，不断增强公司市场竞争力。 四、主营业务分析 1、概述 （一）2024年度总体经营情况 2024 年度，在董事会的领导下，公司管理层带领团队坚定聚焦主营业务发展，紧抓行业发展机遇，加大高速传输连接器等核心业务投入，同时加强现金流管理和加大风险防控力度，积极盘活资产，化解各类风险事项，夯实发展基础， 确保公司整体运行安全，核心主业的经营稳中有进。 2024年度，公司家电和消费类电子业务稳健发展，并在新产品开发、市场拓展等方面都有所突破和斩获，连接器业务保持良好发展，实现了营业收入和盈利水平的正向提升；但子公司意大利Meta增资事项受外部因素影响未能如期实 施，发展资金受限，导致其资产状况和经营状况进一步恶化，营业收入大幅下滑，毛利同步减少，出现较大亏损和大额 的资产减值；Meta进入意大利法律项下的CP程序之后，经营业务的开展进一步受到影响，目前尚在CP程序中。经公 司和多方专家论证，并经年审会计师确认，Meta在进入CP程序之后，公司已经失去对其控制权，不再纳入公司2024年 度合并报表范围内，公司为此进行了相应会计处理。 报告期内，公司全年实现合并营业收入517,785.37万元，同比下降13.51%；利润总额-171,588.98万元，同比下降500.24% -122,475.85 503.09% Meta ；归属于母公司净利润 万元，同比下降 。如剔除 经营业绩对公司带来的不利影响，公司整体的经营正常并实现业绩增长。 （二）2024年度主要业务发展情况 （1）家电与消费电子业务领域 2024年，家电与消费电子行业竞争态势愈发激烈，市场饱和度不断提高，消费者需求更加多样化且趋于理性，家电市场复苏未达预期。但受益于国家出台的一系列家电补贴政策，家电市场的消费活力有所提升，带动了家电线束行业 的需求增长。公司深入开展市场调研，积极把握家电行业发展趋势与消费者需求变化，聚焦主要客户，持续优化产品结 构、集中资源布局高附加值产品，拓展产品应用领域和海外市场客户，实现家电业务稳健发展。 消费电子业务领域方面，高速传输连接器业务凭借持续的技术创新和积极的市场拓展，继续保持快速增长，市场份 额进一步提升，为公司整体业务发展提供了有力支撑。一方面，公司在技术研发方面取得了重要进展，成功完成了多项 关键产品的开发，并在服务器领域实现技术突破；另一方面，公司通过优化产品矩阵、提升生产效率以及拓展客户群体， 在市场拓展上取得了显著成效。同时把握行业发展趋势和市场机会，大力拓展服务器、数据中心、人工智能等新兴领域， 为公司的持续发展注入了新的动力。 （2）汽车电气系统业务领域 公司汽车电气系统业务通过优化客户结构，聚焦优质客户和核心项目，实现业务稳步发展。公司与战略客户的合作 进一步深化，电池包线束、发动机线束等产品业务规模逐步提升。同时，公司积极推进技术创新，加快新产品研发和量 产进度，为未来业务增长奠定了坚实基础。 参股公司广东科世得润汽车部件有限公司与战略客户保持深度合作，围绕客户战略进行产业布局，成功开启多个新 项目的合作，形成“存量提质”与“增量突破”的增长格局，体现了客户对其研发实力和产品品质的高度认可，巩固了 服务水平的不断提升，业务规模逐步扩大，不仅赢得多个新项目，原项目的市场份额与年销售额也不断增长，并将通过 不断丰富产品结构，拓展客户群体，与更多的客户构建战略合作关系。 （3）汽车电子和新能源汽车业务领域 子公司Meta作为公司汽车电子和新能源汽车业务的主要业务主体，业务运营及资金承压，Meta在人员保障、原料采购、产线调试等方面为保产保供做出了持续努力，尽一切努力维持经营的运行，保证核心客户的产品交付。但由于其 CP 增资事项未能如期实施，加之其已进入意大利法律项下的 程序（债权人和解程序），经营业务的正常开展受到较大 程度影响。Meta已不再纳入公司2024年度合并报表范围内，公司新能源汽车业务收入将大幅下降。 新能源汽车业务仍是公司重点发展的战略性业务，控股子公司柏拉蒂电子（深圳）有限公司拥有汽车特种线束（含 电池包高低压线束/发动机线束等）、汽车连接器、CCS（电芯连接组件）等产品的生产、研发、销售一体化能力，尤其 是其战略核心产品CCS具有显著的技术优势和市场竞争力，客户群体优质，市场前景良好，将通过多种方式拓展融资渠 道，获得资金支持，把握市场机遇，扩展生产线，提升产能，更好地满足市场客户需求，快速发展业务，成为公司新能 源汽车业务的重要力量。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元
单位：元
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 ?是□否
□适用 ?不适用 （4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况□适用 ?不适用 3、费用 单位：元
?适用□不适用
?适用□不适用 主要是本公司之控股境外子公司MetaSystemS.p.A.进入CP程序，公司即失去对其控制权,期末不再纳入公司合并报表范围，影响研发人员构成发生重大变化。 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □适用?不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □适用?不适用 5、现金流 单位：元
?适用□不适用 经营性活动产生的现金流量净额比去年同期下降85.19%，主要是本期销售收入下降，收到的货款减少以及本期收到 的政府补助及银行存款利息减少影响； 7223% 7127 投资活动流入及流出小计比去年同期下降 . 及 . %，主要是本期公司现金理财产品投资总额减少所影响；投资活动产生的现金流量净额比去年同期上升96.24%，主要是上期公司支付购建固定资产现金流增加及现金理财产 品投资金额增加所影响； 筹资活动产生的现金流量净额比去年同期上升182.41%，主要是本期取得的借款增加所影响；报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明? 适用□不适用 报告期经营活动产生的现金流量净额为-33,141.56万元，本年度净利润为-186,172.12万元。主要差异为本年度净利润主要包含非付现的减值损失197,494.68万元、折旧摊销54,431.08万元、投资收益76,099.70万元、计提明股实债 利息5,439.88万元,经营性资产负债等变动-35,110.49万元，共计146,155.45万元，其他差异主要为未实现汇兑损益 及未支付的期间费用影响。 五、非主营业务分析 ?适用□不适用 单位：元
 |