[年报]宏柏新材(605366):江西宏柏新材料股份有限公司2024年年度报告
原标题:宏柏新材:江西宏柏新材料股份有限公司2024年年度报告 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、中汇会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人纪金树、主管会计工作负责人李喜勇及会计机构负责人（会计主管人员）李喜勇声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案2024年度，公司以现金为对价通过集中竞价交易方式累计回购公司股份1,422万股，使用资金总额8,890.83万元（不含印花税、交易佣金等交易费用）。根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7号——回购股份》的相关规定，上述已实施的股份回购金额视同现金分红。另外，鉴于公司2024年度归属于上市公司股东的净利润为亏损，综合考虑公司财务状况、经营计划、经营情况、资金需求等因素，为保障公司稳健可持续发展，更好地维护全体股东的长远利益，公司2024年度拟不进行现金分红，不进行资本公积金转增股本，不送红股和其他形式的利润分配。 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的风险，敬请查阅“第三节管理层讨论与分析”中“六、公司未来发展的讨论与分析”中“（四）可能面对的风险”部分的内容。 十一、其他 □适用√不适用 目录 第一节 释义......................................................................................................................................4 第二节 公司简介和主要财务指标..................................................................................................6 第三节 管理层讨论与分析..............................................................................................................9 第四节 公司治理............................................................................................................................39 第五节 环境与社会责任................................................................................................................55 第六节 重要事项............................................................................................................................62 第七节 股份变动及股东情况........................................................................................................89 第八节 优先股相关情况................................................................................................................97 第九节 债券相关情况....................................................................................................................95 第十节 财务报告..........................................................................................................................100
一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
一、公司信息
(一)主要会计数据 单位：元 币种：人民币
√适用□不适用 归属于上市公司股东的净利润以及归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润变动原因：受宏观环境影响，市场竞争不断加剧，虽然公司主要产品销量同比实现较大增长，但销售价格较上年同期的下降幅度高于成本下降幅度；另外公司向不特定对象发行了可转换公司债券，增加了利息费用； 经营活动产生的现金流量净额变动原因：主要系本期公司收到增值税留抵退税款较上年同期增加以及本期支付的材料款较上年同期减少所致； 总资产变动原因：主要系公司收到可转换公司债券募集资金所致； 基本每股收益、稀释每股收益以及扣除非经常性损益后的基本每股收益变动原因：主要因归属于上市公司股东的净利润较上年同期减少所致。 八、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 九、2024年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币
□适用 √不适用 十、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 单位：元 币种：人民币
□适用√不适用 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 单位：元 币种：人民币
□适用√不适用 第三节 管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，国内外宏观经济形势仍然不容乐观，功能性硅烷行业面临激烈的市场竞争格局，面对挑战和压力，公司管理层继续聚焦主业，始终坚持“稳中求进”的总体工作基调，在安全生产、产业链建设、对外投资、技术创新、质量管理、投融资等方面统筹推进各项工作，持续抓好生产经营，稳步推动项目建设，持续推进和实施“补链、延链、升链、建链”行动方案，努力构建业绩新增长点，进一步提升市场综合竞争力。另外，报告期内公司荣获“江西省优秀企业”“江西省守合同重信用企业”“景德镇市平安企业”等多项荣誉，这些荣誉不仅是对公司过去一年工作的肯定，更是社会各界对公司未来发展的期待。 全年公司共实现营业收入147,747.55万元，较去年同期增加6.68%；归属于上市公司股东的净利润-3,086.71万元，较去年同期减少147.51%；归属于上市公司股东的扣非净利润-3,817.26万元，较去年同期减少191.46%。 一、产业链及项目建设方面。 报告期内，公司聚焦主业，持续推进“补链、延链、升链、建链”行动方案，进一步完善产业链，从横向和纵向同步发力。首先，在原料和中间体端，通过强化垂直产业链，减少外部原料依赖，优化工艺，提质增效，提高产品的市场竞争力；其次，在产品端，新增建设并投产了氨基硅烷、环氧基硅烷、苯基硅烷、巯基硅烷、酰氧基硅烷、高温硅橡胶、二氧化硅气凝胶等系列功能性硅烷产品及硅基新材料产线，大大丰富了产品矩阵；第三，在客户端，深入客户对接，重点与客户加强合作解决痛点和难点问题，为客户提供增值服务，提高客户认可度，增加产品销量。 在以上基础上，充分发挥全产业链和循环经济优势，强化内部管理和成本管控，通过不断优化生产工艺，提高生产效率和产品一次性收率，综合成本进一步下降，公司核心竞争力显著增强。 二、对外投资方面。 1、2024年8月20日，公司与全球一流的先进材料公司美国迈图（MomentivePerformanceMaterialsInc.）签订《合作意向书》，双方有意进行共同生产和销售某些硅烷产品合作项目，包括生产和销售该等产品所需的关键中间体和原材料。2025年2月25日，公司与美国迈图（MomentivePerformanceMaterialsInc.）下属的迈图（上海）投资有限公司、MOMENTIVEPERFORMANCEMATERIALSASIAPACIFICPTE.LTD.签署了正式合资协议，本次合资是充分利用了双方的互补优势，结合了迈图的全球影响力和客户关系以及宏柏新材的制造优势，双方将在多个功能性硅烷产品上展开深入合作，更好地服务于持续增长的亚太市场，有望开启公司在功能性硅烷行业新的篇章。 2、2024年10月10日，公司拟与泰国投资方在泰国共同设立合资公司，合资公司将共同经营拓展泰国硅烷偶联剂业务，有利于公司进一步拓展东南亚市场，完善海外功能性硅烷产业供应体系，也是公司深化国际市场的重要布局。 三、技术创新方面。 公司坚持“以满足客户需求为中心，以成本降低和环境友好为立足点”的技术创新理念和“自主创新为核心、产学研相结合为促进”的技术创新原则，通过各种技术创新不断优化公司产业结构，助力公司发展新动能。报告期内，公司科技创新平台维护良好。通过了江西省认定机构2024年认定报备的第一批高新技术企业备案并取得证书；企业科协有序稳定的建设中，2024年建站满三年的省级院士工作站绩效考核合格；在江西省科技创新信息服务平台新申报4项省级新产品并取得了江西省2024年度新产品试制计划项目确认书。公司凭借产学研紧密结合的开放式研发平台，与相关高等院校、科研院所等机构或部门保持了长期稳定的科研合作关系。报告期内，公司新申报自主研发的发明专利11项，取得授权专利2项。 四、质量管理方面。 聚力质量管理体系建设，不断提升公司产品质量。报告期内，一方面公司全面加强质量管理，以高分通过知名轮胎企业的质量体系审核并被评为A级供应商；另一方面，通过外训和内训的方式强化对公司IATF16949内审员培训力度，不断提升品质管理团队的专业能力。另外，公司含硫硅烷偶联剂产品成功通过审核，荣耀登榜首届“赣出精品”名单，这一成就标志着该产品在质量、性能以及市场认可度上均达到了行业领先水平。 五、投融资方面。 为了支持“九江宏柏新材料有限公司绿色新材料一体化项目”的实施，公司于2024年4月17日向不特定对象发行了960.00万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额96,000.00万元，并于2024年5月14日起在上海证券交易所上市交易，债券简称“宏柏转债”，债券代码“111019”。通过公司可转债的发行，有效解决了公司后续项目建设所需资金问题，有力保障了公司可持续发展。 二、报告期内公司所处行业情况 公司所处行业为有机硅行业，细分领域为功能性硅烷领域。公司主营业务为功能性硅烷的研发、生产和销售。根据中国上市公司协会公布的《上市公司行业统计分类指引》（2023年5月21日），公司属于“C26—化学原料和化学制品制造业”；根据国家统计局《国民经济行业分类（GB/T4754-2017）》，公司属于“C26—化学原料和化学制品制造业”。 1 （）公司行业主要发展政策
由于中国的资源优势及巨大的市场需求，世界主要有机硅企业加快了在中国的投资，全球有机硅生产中心向中国转移，并形成上下游一体化格局，中国有机硅产业的竞争力进一步增强。同时，随着中国有机硅产能不断扩大，有机硅市场竞争日趋充分，外国公司基本放弃了新建大规模有机硅单体生产装置，转而重点开发技术含量高、附加值高的有机硅深加工产品。与国际厂商相比，我国有机硅终端应用型产品在一些领域仍然具有技术与性能的差距，高端产品仍依赖进口，存在大而不强的现象。 从产能上和市场需求看，2024年中国功能性硅烷产量达到40.14万吨，同比增长约8.5%。全球产量约为55.2万吨，同比增长5.0%，其中中国对拉动全球产量增长的贡献率最高。在市场需求方面，中国全年需求量达27.25万吨，同比增长约9.3%，市场规模约165亿元。 从产品结构上看，中国功能性硅烷市场呈现差异化发展格局，交联剂和含硫硅烷成为产量最大的两大品类，合计占比超过55%，特种硅烷产品产量也有所增加，反映出产品结构正持续优化升级。 从技术发展看，功能性硅烷行业正朝着高性能、低毒环保方向发展。在中国“双碳”政策推动下，低VOC和可降解硅烷产品将成为未来技术突破的重点。 从竞争格局看，中国功能性硅烷行业集中度提高，龙头企业一体化生产优势逐步显现，在国际市场上的地位进一步提升，出口量持续增加，2024年出口量约为13.0万吨。 从下游应用看，下游光伏、新能源汽车、复合材料等领域持续拉动需求，其中光伏用硅烷交联剂和复合材料用偶联剂需求增长尤为显著。在橡胶加工领域，绿色轮胎的普及拉动含硫硅烷需求；风电行业以及航空航天的发展，增加了功能性硅烷在复合材料领域的用量。 从政策门槛看，由于环保要求的逐步提高，“双碳政策”的持续推行，功能性硅烷行业在爆发式的增长后出现了明显的整合，部分小企业陆续退出，国内落后产能正在逐步出清，行业整合趋势开始显现，主要产能开始向大型硅烷生产企业集中。随着行业集中度的提高，龙头企业一体化生产优势逐步显现，市场竞争力得以加强，行业集中度提高增强了头部企业的市场竞争力。 总体来说，在有机硅产业政策的支持和引导下，功能性硅烷行业呈现出产品多元化和一体化深加工的发展趋势。国内新增产能主要为两个方向，一是横向扩展产品线，从普通产品扩展至特种硅烷、高端硅烷产品；二是向上拓展原材料或向下拓展高附加值新兴应用领域。未来，行业集中度提升的同时，头部企业一体化程度、专精尖程度也将进一步提升。 （3）公司所处的行业地位 公司是我国含硫硅烷制造细分行业中具备循环经济体系及世界领先产业规模的企业之一。根据《中国硅产业年鉴（2014）》的统计，公司为国内功能性硅烷行业龙头企业之一，行业排名前三。经中国石油和化学工业联合会认定，自2016年开始，公司含硫硅烷偶联剂连续六年在全球和国内市场的占有率位列第一。同时，公司顺利通过工业和信息化部、中国工业经济联合会的复核并取得制造业单项冠军示范企业证书（2023年-2025年），连续两次被评为制造业单项冠军示范企业。 三、报告期内公司从事的业务情况 1）主要业务及行业地位 报告期内公司主要业务未发生变化，主要从事功能性硅烷、纳米硅材料等硅基新材料及其他化学助剂的研发、生产与销售，是我国含硫硅烷制造细分行业中具备循环经济体系及世界领先产业规模的企业之一。公司含硫硅烷偶联剂产品已经连续六年在全球和国内的市场均排名第一，公司已成为全球规模最大的含硫硅烷生产企业。2019年11月，经工业和信息化部、中国工业经济联合会评定，公司被列入第四批制造业单项冠军示范企业名单。 2）经营模式 生产模式：公司主要采用“以销定产”的生产模式。公司通常会结合市场供需、客户需求预测及在手订单情况，由生产部按照客户确定的产品规格、供货时间、质量和数量组织生产，并通知采购部门根据生产订单完成情况，实时变更物料采购计划、调整生产顺序，协调生产资源配备，满足客户个性化需求。公司通常还会在客户订单基础上，保证一定的安全库存，以备客户的额外需要。 销售模式：公司产品主要通过直销和经销两种销售方式，销售区域面向国内和国际两个市场。 公司利用经销商销售产品的主要原因是境内外客户拓展及日常联络需要专业人员进行，而公司营销人员数量目前有限；同时，部分境内外客户为控制自身库存规模、加快存货流转，会要求供应商就近设置仓库以保证快速供货能力。 采购模式：公司产品的原料主要包括硅块、氯丙烯、无水乙醇、炭黑。采购部每月根据生产计划并结合原料存量制定采购计划。采购以向生产商直采及向贸易商采购相结合的方式，对于不同原料，采用不同的采购方式，确保原料供应充足、采购价格合理。 报告期内，公司的经营模式未发生重大变化。 四、报告期内核心竞争力分析 √适用□不适用 （1）产品优势。公司拥有全球产量最大的含硫硅烷（含固体硅烷）生产线，并通过产业链延伸，建成了“硅块-氯硅烷-中间体-功能性硅烷-气相白炭黑-硅橡胶”的完整绿色循环产业链。公司通过长期研发，在国内还率先开发出具有自主知识产权的新一代特种含硫硅烷产品，其工艺和产品性能优于国内企业标准，长期稳定供货于全球十大轮胎知名企业。 （2）硅烷生产链闭锁循环。公司通过技术改造成为业内率先完成硅烷生产链闭锁循环的公司。 对于生产过程中产生的副产物四氯化硅，公司将其加工处理为气相白炭黑后对外出售；对于副产物氯化氢，公司已实现循环使用。通过硅烷生产链的闭锁循环，公司不仅免除了对氢气和氯气的采购需要，提高了物料使用效率，也减少了生产过程中的“三废”排放，实现了更好的经济和环境效益。 （3）硅烷产业链布局完整。公司形成了从基础原料工业硅到三氯氢硅、γ1、γ2等中间体，再到各类功能性硅烷的完整产业链布局，实现了对产品品质和成本的有效管控。未来，随着公司募投项目和非募投建设项目的实施，公司三氯氢硅、γ1和γ2产能将得到进一步扩大，公司将根据自身需求和市场供需情况，灵活调整对外销售和自用的比例，在提升盈利能力的同时进一步巩固市场地位。 （4）销售及客户优势。公司具有业内领先的销售能力及客户优势。公司多年来的业务积累已经将业务拓展至美国、欧洲、韩国及东南亚地区等主要轮胎生产地。公司客户涵盖全球前十大轮胎生产企业，其销售回款情况良好、产品需求稳定。同时，该等客户对供应商有严格的产品质量及供货能力要求，合格供应商资质的认证周期较长。公司的客户优势为未来业务持续稳定发展提供了坚实保障。 （5）技术研发能力优势。公司十分注重在技术研发方面的投入，拥有一支化学工程、分析化学、精细化工、高分子、化工设备、仪表控制等诸多领域背景的数十人专业团队，构建了从研发到应用完整的技术研发体系。此外，公司与杜善义院士团队合作设有院士工作站进行产品工艺的改造设计。经过多年积累，公司取得了十多项含硫硅烷领域的核心技术，在成为国内领先的含硫硅烷生产商的同时，还掌握了功能性硅烷的生产技术。报告期内，公司获得新授权发明专利2项,另外新申报的发明专利十余项。 （6）安全生产及环境保护体系完善。我国日益严格的安全和环保政策对硅烷生产企业提出了较高的要求。公司对安全生产和环保问题非常重视，在建立、健全相关规章制度的同时，加大投入建设了一批安全和环保设施，形成了完善的安全生产及环境保护体系。在安全生产方面，公司建立了完善的三级安全管理网络和健全的安全生产责任制，制定了安全生产规章制度和岗位操作规程。公司安全生产职能管理部门定期组织安全检查，隐患排查治理，实施闭环管理。在环保方面，公司拥有高温焚烧处理装置建设、废气焚烧炉、污水处理站、盐酸吸收装置、硫化氢尾气吸收装置、脱硫脱硝设备等主要环保设施，此外各生产车间皆配有尾气回收系统，对生产中产生的三废进行有效综合处理，有效降低各类污染。 （7）综合管理能力优势。公司具有完整管理体系，管理团队经验丰富。公司已取得ISO/TS16949质量管理体系、ISO14001环境管理体系、OHSAS18001职业健康安全管理体系、CQC（中国质量认证中心）和CASC（北京九鼎国联认证有限公司）的认证。 五、报告期内主要经营情况 全年公司共实现营业收入147,747.55万元，较去年同期增加6.68%；归属于上市公司股东的净利润-3,086.71万元，较去年同期减少147.51%；归属于上市公司股东的扣非净利润-3,817.26万元，较去年同期减少191.46%。 (一)主营业务分析 1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期公司收到增值税留抵退税款较上年同期增加以及本期支付的材料款较上年同期减少所致 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系本期公司购买理财产品较上年同期增加所致；筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：系公司本期收到可转换公司债券募集资金所致。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 □适用√不适用 2、收入和成本分析 □适用√不适用 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况 单位：元 币种：人民币
本期白炭黑销量同比大幅增长 (2). 产销量情况分析表 √适用□不适用
生产量为终端产品生产量，不含自用量。 (3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况 □适用√不适用 (4). 成本分析表 单位：元
不适用 (5). 报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化 √适用□不适用 2024年11月设立“宏柏新材料有限公司”（泰国），注册资本500.00万泰铢，公司持股比例为90%，截至2024年12月31日已实际出资450.00万泰铢。 (6). 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用√不适用 (7). 主要销售客户及主要供应商情况 A.公司主要销售客户情况 √适用□不适用 前五名客户销售额32,010.22万元，占年度销售总额21.67%；其中前五名客户销售额中关联方销售额0万元，占年度销售总额0。 报告期内向单个客户的销售比例超过总额的50%、前5名客户中存在新增客户的或严重依赖于少数客户的情形 □适用√不适用 B.公司主要供应商情况 √适用□不适用 前五名供应商采购额26,103.80万元，占年度采购总额28.44%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额0万元，占年度采购总额0。 报告期内向单个供应商的采购比例超过总额的50%、前5名供应商中存在新增供应商的或严重依赖于少数供应商的情形 √适用□不适用 单位：元 币种：人民币
无 3、费用 √适用□不适用 单位：元
(1).研发投入情况表 √适用 □不适用 单位：元
√适用□不适用
 |